AKTUELLE RATINGS
Standard & Poor’s: 'A/A-1' (stabil) Emittent:innenrating
Moody’s: 'Aa1' Öffentliches und Hypothekarisches Pfandbrief-Rating
ISS ESG: 'C+' Status Prime Nachhaltigkeitsrating
KENNZAHLEN DES HYPO NOE KONZERNS
in TEUR
Ergebnisse Konzern
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Zinsüberschuss
142.129
140.334
Verwaltungsaufwand
-102.655
-101.465
Wertminderung/-aufholung finanzieller Vermögenswerte – IFRS 9 ECL
-3.733
-10.679
Periodenüberschuss vor Steuern
61.580
54.228
Steuern vom Einkommen
-14.453
-12.373
Periodenüberschuss nach Steuern
47.127
41.855
Return on Equity vor Steuern
8,01%
7,44%
Cost-Income-Ratio
51,69%
52,14%
Bilanz Konzern
31.12.2022
31.12.2021
Bilanzsumme
15.121.252
16.763.250
Finanzielle Vermögenswerte – AC
13.899.591
14.053.484
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
13.362.690
14.920.835
Eigenkapital (inkl. Fremdanteile)
790.571
747.344
Non-Performing-Loan-Quote
1,02%
0,85%
Aufsichtsrechtliche Informationen
31.12.2022
31.12.2021
Anrechenbares Kernkapital
772.830
729.622
Gesamte anrechenbare Eigenmittel
772.830
729.622
Erforderliche Eigenmittel (Säule I)
301.300
301.609
Eigenmittelüberschuss
471.530
428.013
Gesamtrisikobetrag gem. Art. 92 Abs. 3 CRR
3.766.253
3.770.117
Kernkapitalquote in % gem. Art. 92 Abs. 2 lit. b) CRR
20,52%
19,35%
Gesamtkapitalquote in % gem. Art. 92 Abs. 2 lit. c) CRR
20,52%
19,35%
Verschuldungsquote in % gem. Art. 92 Abs. 2 lit. d) CRR
5,14%
4,88%
Liquidity-Coverage-Ratio
162,89%
202,45%
Net-Stable-Funding-Ratio
112,54%
120,40%
Ressourcen
31.12.2022
31.12.2021
Ultimo-Anzahl Mitarbeiter:innen
616
630
Anzahl Filialen
27
27
Weitere Erläuterungen zur Veränderung der Ultimo-Anzahl Mitarbeiter:innen sind unter Kapitel „5.3.2 Personalaufwand“ zu finden.
Details zur Berechnung der Kennzahlen siehe Kapitel „3.2 Ergebnisentwicklung“.
VORWORT DES AUFSICHTSRATES
Sehr geehrte Damen und Herren!
Trotz multipler Krisen und insbesondere des Angriffs Russlands auf die Ukraine mit den daraus folgenden politischen
und wirtschaftlichen Verwerfungen war 2022 für Österreich mit einem Wirtschaftswachstum von fast fünf Prozent,
Rekordbeschäftigung und der niedrigsten Arbeitslosenrate seit 15 Jahren ein erstaunlich erfolgreiches Jahr. Die
Entwicklung in Niederösterreich war erfreulicherweise etwas besser als im Rest Österreichs. Die nicht zuletzt durch stark
steigende Energiepreise angeheizte außergewöhnliche Rekordinflation veranlasste die Notenbanken zu raschen
Zinssteigerungsschritten, für 2023 ist daher mit einem Abflachen der Konjunktur zu rechnen, wobei Österreich aber
wirtschaftlich besser performt als etwa Deutschland, und gute Aussichten für ein positives Wachstum auch 2023
bestehen.
Die HYPO NOE verfolgte 2022 ihre klare Strategie und konnte ihre bewährte Rolle als niederösterreichische Landes-
und starke Partnerbank für die Öffentliche Hand, den Immobiliensektor, die heimische Wirtschaft und ihr gutes
Privatkundenportfolio voll zur Geltung bringen. Die Grundpfeiler waren das risikobewusste Geschäftsmodell gepaart mit
der Konzentration auf die Stärken der HYPO NOE sowie der Ausbau des Geschäftsmodells entlang dieser Leitlinien.
Damit konnte der HYPO NOE Konzern seinen Kund:innen mit individuellen und maßgeschneiderten Finanzlösungen in
dieser herausfordernden Zeit zur Seite stehen und die bestmöglichen Lösungen anbieten.
Dementsprechend setzte die niederösterreichische Landesbank erfolgreiche Schritte zur Weiterentwicklung ihrer
Geschäftsstrategie, vor allem bei nachhaltigen Veranlagungs- und Finanzierungsmöglichkeiten war die HYPO NOE als
nachhaltige Bank erfolgreich. Das Institut emittierte im April 2022 eine 3-jährige Benchmark-Anleihe im Senior Preferred-
Format mit einem Volumen von 500 Millionen Euro. Wie bei der erfolgreichen Debüt-Green-Bond-Emission im Jahr 2020
war bei der aktuellen grünen Anleihe ein beachtlicher Anteil von 67 Prozent der Investoren dezidiert auf grüne und
nachhaltige Investments fokussiert. Die Erlöse aus der Emission werden ausschließlich für die Finanzierung grüner
Kredite für Projekte und Aktivitäten zur Förderung des Klimaschutzes sowie anderer umweltfreundlicher oder
nachhaltiger Zwecke verwendet.
Eine dieser Möglichkeiten ist etwa der Grüne Investitionskredit für Unternehmen, den die HYPO NOE Ende 2022
vorgestellt hat. Er bietet Betrieben eine Möglichkeit zur Finanzierung nachhaltiger und umweltfreundlicher Projekte. Das
Besondere am Grünen Investitionskredit ist, dass Unternehmenskund:innen von möglichen, durch die Emission von
Green Bonds generierten, Liquiditätskostenvorteilen profitieren können.
Die Ratingagenturen stellen der HYPO NOE ein gutes Zeugnis aus: Standard & Poor’s honoriert das Geschäftsmodell
der HYPO NOE weiterhin mit einem soliden Single-A Rating mit stabilem Ausblick. Ebenso werden die Bemühungen der
HYPO NOE in Sachen Umwelt und Soziales von renommierten Nachhaltigkeitsratingagenturen ausgezeichnet: Seit
Jahren ist die HYPO NOE mit dem Prime Status von ISS ESG ausgezeichnet.
Der Aufsichtsrat war im Geschäftsjahr 2022 bei allen grundlegenden Entscheidungen eingebunden, überwachte den
Vorstand gemäß den gesetzlichen Vorgaben und beriet ihn bei der Leitung des Konzerns. In Sitzungen und
Ausschüssen sowie durch Berichte des Vorstandes konnte sich der Aufsichtsrat ein zeitnahes und umfassendes Bild
über alle relevanten wirtschaftlichen sowie finanziellen Entwicklungen im HYPO NOE Konzern machen. Die sehr
positive Geschäftsentwicklung der Bank beweist die Richtigkeit der sehr risikobewussten und fokussierten
Geschäftsstrategie.
Damit erfüllt der HYPO NOE Konzern in überzeugender Weise seinen Auftrag zur Unterstützung des
Wirtschaftsstandortes und des Landes Niederösterreich, unserem 100-Prozent-Eigentümer. Mit seiner langfristigen
Orientierung und vielfältiger Unterstützung trägt das Land Niederösterreich zum erfolgreichen Ausbau des
Unternehmens bei, während der HYPO NOE Konzern beständige Dividendenbeträge erwirtschaftet und eine
kontinuierliche Wertsteigerung der Bank erreicht hat.
Der Erfolgsweg des Unternehmens basiert aber vor allem auf dem unermüdlichen Engagement und der hervorragenden
Arbeit der Mitarbeiter:innen und des Vorstandes, wofür der Aufsichtsrat allen besonderen Dank und Anerkennung
ausspricht.
Prof. Dr. Günther Ofner
Vorsitzender des Aufsichtsrates
VORWORT DES VORSTANDES
Liebe Leser:innen!
Das hinter uns liegende Jahr war sehr ereignisreich - sowohl für die Menschen im Land als auch die heimische
Wirtschaft. Auf das weiterhin nicht zu unterschätzende Coronavirus, mittlerweile Teil unseres Lebens, folgte der
anhaltende militärische Konflikt in der Ukraine mit seinen humanitären, wirtschaftlichen und politischen Auswirkungen.
Die – schon zuvor – hohen Inflationsraten stiegen noch einmal und belasten bis heute einen Großteil der Menschen. Die
Teuerungen im Alltag waren und sind bei jedem Einkauf, an der Tankstelle, bei den Strom- und
Heizkostenabrechnungen zu spüren. Um dieser Entwicklung entgegenzuwirken, wich die EZB von ihrer
Niedrigzinspolitik ab und hob die Leitzinsen ab Mitte des Jahres schrittweise um wenige Prozentpunkte an. Weitere
Erhöhungen wurden bereits angekündigt. Wann sich die Situation in Bezug auf die Teuerungsraten stabilisieren wird, ist
allerdings schwer abschätzbar.
Dieses vergangene Jahr war jedoch auch ein Jahr der Gegensätze, denn all diese Ereignisse – von der Coronavirus-
Pandemie über den Ukraine-Konflikt und den Lieferkettenproblemen bis hin zu den gestiegenen Preisen und den
wirtschaftlichen Unsicherheiten – stellten die HYPO NOE vor ein herausforderndes Geschäftsjahr 2022. Dennoch fiel
dieses sehr erfolgreich aus und die HYPO NOE konnte ihr Ergebnis erneut steigern. Die HYPO NOE, die keine
Exposures in Russland und der Ukraine hat und damit nicht direkt vom Krieg betroffen ist, erwirtschaftete 2022 einen
Periodenüberschuss vor Steuern von 61,6 Millionen Euro und damit um 7,4 Millionen Euro mehr als 2021. Der
Zinsüberschuss wuchs um rund ein Prozent auf 142,1 Millionen Euro an und die Cost-Income-Ratio (CIR) verringerte
sich auf 51,69 Prozent gegenüber 52,14 Prozent im Vorjahr.
Unsere sehr erfolgreiche Geschäftstätigkeit ist aber nicht nur für den Konzern selbst bedeutend: Laut einer vom
Wirtschaftsforschungsinstitut Economica durchgeführten Studie zu unserem wirtschaftlichen Fußabdruck, sichert die
HYPO NOE pro Arbeitsplatz in der Bank einen Arbeitsplatz außerhalb der Bank. Zusätzlich ergeben sich für jeden
Wertschöpfungseuro, den wir durch unsere Geschäftstätigkeit generieren, alleine in Niederösterreich weitere 35 Cent an
Wertschöpfung für die Region, österreichweit sind es zusätzliche 44 Cent. Als heimisches Unternehmen trägt die HYPO
NOE damit maßgeblich zum Wirtschaftskreislauf in Niederösterreich bei und schafft auf diese Weise einen Mehrwert für
das gesamte Bundesland.
Einen solchen ermöglichten wir unseren Kund:innen durch den Ausbau der Grünen Linie. Neben der erfolgreichen
Emission des zweiten Green Bonds wurden der Grüne Wohnkredit sowie die Grünen Spar- und Girokonten für
Privatkund:innen im Geschäftsjahr 2022 um den Grünen Investitionskredit für Unternehmen erweitert. Und das aus
gutem Grund: Klima- und Umweltschutz sind für die HYPO NOE seit Jahren selbstverständlich. Wir legen großen Wert
darauf, unsere nachhaltige Unternehmensphilosophie in allen erdenklichen Bereichen einzuführen und auszuweiten,
weswegen wir auch am Klimaaktiv Pakt 2030 unter der Schirmherrschaft des Klimaschutzministeriums teilnehmen.
Darüber hinaus wächst das Interesse an nachhaltigen Finanzierungsmöglichkeiten. Angesichts des Grünen
Investitionskredits ist es nun denkbar, dass Unternehmen für nachhaltige und umweltfreundliche Projekte einen
möglichen Zinsvorteil erhalten können. Wenn die Investitionsfinanzierung Green-Bond-fähig ist und ihr Zweck einen
positiven nachhaltigen Impact hat, gibt die HYPO NOE den Liquiditätskostenvorteil aus dem Green Bond an das
Unternehmen weiter. So fördert die HYPO NOE einerseits Finanzierungen, die den technischen Kriterien der
Taxonomie-Verordnung entsprechen und somit einen wesentlichen Beitrag zu einem der sechs Umweltziele der EU
leisten, oder andererseits dem Green Bond Framework der HYPO NOE entsprechen, wozu Finanzierungen für
energieeffiziente Sanierungen, den Bau von E-Tankstellen, den Umstieg auf E-Autos und LED, erneuerbare
Energieprojekte rund um Wind, Solar und Geothermie sowie die Errichtung von Photovoltaikanlagen zählen. Wir gehen
in diesem Bereich übrigens selbst mit gutem Beispiel voran, 2022 wurde die Photovoltaikanlage auf dem Dach der
Zentrale in St. Pölten ausgebaut. Statt zehn können mittlerweile 37 Haushalte mit dem eigens produzierten Strom in der
Höhe von 114.000 Kilowattstunden pro Jahr versorgt werden.
Die HYPO NOE vergrößerte zudem ihr Angebot für Kund:innen im Wertpapierbereich. Um zeitgemäße digitale Services
mit exzellenter persönlicher Beratung zu verbinden, ging die HYPO NOE eine Kooperation mit der Schelhammer Capital
ein. Damit schärft die HYPO NOE gemäß unserem Strategieprozess weiter ihren Fokus. Die persönliche Beratung bleibt
unverändert bei unseren Expert:innen, Schelhammer Capital steuerte neben exklusiven und vielfältigeren Fonds eine
moderne Wertpapier-Banking-Plattform bei. Auf diesem Weg gelang es, den Transfer von Fachwissen in
Beratungsgesprächen mit innovativen digitalen Tools zu kombinieren und gleichzeitig den Produktkatalog im
Wertpapierbereich deutlich zu erweitern.
Erfolgreich verlief die Refinanzierungstätigkeit 2022. Neben ihrem zweiten Green Bond begab die HYPO NOE als
regelmäßige Emittentin von besicherten und unbesicherten Benchmarkanleihen zwei 500 Millionen Euro große
Pfandbriefe – jeweils einmal hypothekarisch und einmal öffentlich besichert. Alle Transaktionen stießen auf sehr große
Nachfrage bei den Investor:innen, sodass in allen Emissionen eine deutliche Überzeichnung gegeben war – ein Zeichen
für den guten Ruf der HYPO NOE als sicheres und stabiles Institut.
Dementsprechend ist unsere Beteiligung an innovativen und nachhaltigen Wirtschaftsvorhaben gefragt. Beim „Haus der
Digitalisierung“ in Tulln sind wir seit Anfang 2022 Lead-Partnerin. Ziel des Leuchtturmprojekts ist es, Digitalisierung
proaktiv mitzugestalten und erlebbar zu machen – ein Thema, das die HYPO NOE in Zeiten fortschreitender technischer
Möglichkeiten laufend begleitet. Diese Verbindung von digitalem und physischem Haus der Digitalisierung ist es, was
uns so stark mit diesem Leuchtturmprojekt verbindet. Denn die Umsetzung von Digitalisierungsprozessen innerhalb des
Konzerns sowie digitale Services für unsere Kund:innen gewinnen zunehmend an Bedeutung. Gleichzeitig ist die
persönliche Beratung und Betreuung durch unsere Expert:innen weiterhin essenziell.
All diese Erfolge wären ohne unsere herausragenden Mitarbeiter:innen nicht möglich. Mehr als 600 Mitarbeiter:innen
arbeiten tagtäglich daran, die besten Lösungen für unsere Kund:innen zu entwickeln. Und wir können umgekehrt zu
Recht sagen, dass wir stolz sind auf jede:n Einzelne:n von ihnen. Umso mehr freut es uns, dass unsere Initiativen, eine
noch bessere Arbeitgeberin zu werden, auch von außen gewürdigt werden. Erst kürzlich wurden wir beispielsweise
erneut als Leading Employer – einer der Top 1% aller Arbeitgeber:innen – ausgezeichnet. Uns ist es Ernst, die Rolle der
HYPO NOE als Top Arbeitgeberin weiter zu festigen. Deshalb arbeiten wir intern mit ganzer Kraft daran, gemeinsame
Erlebnisse im Sinne einer Employee Experience zu entwickeln. Ein dabei lang gehegter Wunsch wurde dabei Ende des
vergangenen Jahres möglich: wir haben auf 50 Prozent Home-Office aufgestockt.
Im sehr erfolgreichen abgelaufenen Geschäftsjahr ist es der HYPO NOE insgesamt gelungen, weiter auf ihre Stärken zu
setzen und Services sowie Produkte für ihre Kund:innen weiter zu verbessern. Darin sehen wir klar unseren Auftrag: Um
im finanziellen und wirtschaftlichen Umfeld weiterhin die verlässliche Partnerin der Menschen und Unternehmen des
Landes zu bleiben, werden wir uns künftig mit ganzer Kraft der kontinuierlichen Weiterentwicklung unseres
Geschäftsmodells und damit dem Fortschritt aller Geschäftsfelder widmen.
Wolfgang Viehauser & Udo Birkner
GESCHÄFTSBERICHT
ZUM 31. DEZEMBER 2022
NACH IFRS DES HYPO NOE KONZERNS
TEIL I: JAHRESFINANZBERICHT DES HYPO NOE KONZERNS 9
KONZERNLAGEBERICHT 10
1 WIRTSCHAFTLICHE RAHMENBEDINGUNGEN 11
2 UNTERNEHMENSPROFIL 16
3 ERGEBNIS- UND FINANZENTWICKLUNG 17
4 PERSONALMANAGEMENT 24
5 RISIKOBERICHT 28
6 FORSCHUNG UND ENTWICKLUNG 28
7 BETEILIGUNGEN UND ZWEIGNIEDERLASSUNGEN 28
8 INTERNES KONTROLL- UND RISIKOMANAGEMENT (IKS) 29
9 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG 33
10 KONZERNAUSBLICK 45
KONZERNABSCHLUSS 48
1 GESAMTERGEBNISRECHNUNG 49
2 KONZERNBILANZ 50
3 KONZERNEIGENKAPITAL-VERÄNDERUNGSRECHNUNG 51
4 KONZERNGELDFLUSSRECHNUNG 52
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS 53
1 ALLGEMEINE ANGABEN 54
2 SEGMENTBERICHTERSTATTUNG 57
3 EIGENKAPITAL UND KONSOLIDIERTE EIGENMITTEL 62
4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO 69
5 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR GUV 130
6 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ 135
7 STEUERN 146
8 RISIKOMANAGEMENT 149
9 ERLÄUTERUNGEN ZUR GELDFLUSSRECHNUNG 171
10 KONZERNSTRUKTUR UND BEZIEHUNGEN ZU NAHESTEHENDEN UNTERNEHMEN UND PERSONEN 172
11 WESENTLICHE EREIGNISSE NACH DEM BILANZSTICHTAG 183
12 ORGANE DER HYPO NOE LANDESBANK 184
WEITERE INFORMATIONEN 185
1 ERKLÄRUNG DER GESETZLICHEN VERTRETER 186
2 BESTÄTIGUNGSVERMERK 187
3 BERICHT DES AUFSICHTSRATES 193
TEIL II: JAHRESFINANZBERICHT DER HYPO NOE LANDESBANK 195
LAGEBERICHT 196
1 WIRTSCHAFTLICHE RAHMENBEDINGUNGEN 197
2 FINANZENTWICKLUNG 202
3 BETEILIGUNGEN UND ZWEIGNIEDERLASSUNGEN 204
4 PERSONALMANAGEMENT 205
5 RISIKOBERICHT 209
6 INTERNES KONTROLL- UND RISIKOMANAGEMENT (IKS) 230
7 FORSCHUNG UND ENTWICKLUNG 233
8 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG 234
9 AUSBLICK 244
JAHRESABSCHLUSS 247
1 BILANZ ZUM 31.12.2022 248
2 GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG 2022 251
ANHANG 252
1 ALLGEMEINE GRUNDSÄTZE 253
2 KONZERNVERHÄLTNISSE 253
3 BILANZIERUNGS- UND BEWERTUNGSMETHODEN 256
4 ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ 275
5 ERLÄUTERUNGEN ZUR GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG 287
6 OFFENLEGUNG 290
7 EREIGNISSE NACH DEM BILANZSTICHTAG 291
8 ORGANE DER HYPO NOE LANDESBANK 292
WEITERE INFORMATIONEN 293
1 ANLAGE 1 ZUM ANHANG: ANLAGESPIEGEL 294
2 ANLAGE 2 ZUM ANHANG: BETEILIGUNGSSPIEGEL 296
3 ERKLÄRUNG DER GESETZLICHEN VERTRETER 298
4 BESTÄTIGUNGSVERMERK 299
5 BERICHT DES AUFSICHTSRATES 305
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
KONZERNLAGEBERICHT
ZUM 31. DEZEMBER 2022
NACH IFRS DES HYPO NOE KONZERNS
TEIL I: JAHRESFINANZBERICHT DES HYPO NOE KONZERNS 9
KONZERNLAGEBERICHT 10
1 WIRTSCHAFTLICHE RAHMENBEDINGUNGEN 11
2 UNTERNEHMENSPROFIL 16
3 ERGEBNIS- UND FINANZENTWICKLUNG 17
4 PERSONALMANAGEMENT 24
5 RISIKOBERICHT 28
6 FORSCHUNG UND ENTWICKLUNG 28
7 BETEILIGUNGEN UND ZWEIGNIEDERLASSUNGEN 28
8 INTERNES KONTROLL- UND RISIKOMANAGEMENT (IKS) 29
9 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG 33
10 KONZERNAUSBLICK 45
KONZERNABSCHLUSS 48
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS 53
WEITERE INFORMATIONEN 185
KONZERNLAGEBERICHT | 1 WIRTSCHAFTLICHE RAHMENBEDINGUNGEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
1 WIRTSCHAFTLICHE RAHMENBEDINGUNGEN
1.1 Globale Wirtschafts- und Kapitalmarktentwicklungen
Zu Jahresbeginn 2022 herrschte zunächst Optimismus vor. Die im Spätherbst des Vorjahres aufgetretene Virusvariante
Omikron erwies sich schnell als weniger gefährlich als deren Vorgänger, auf restriktive Lockdown-Maßnahmen wurde in
den meisten Ländern mit Ausnahme Chinas verzichtet. Die Weltwirtschaft sollte sich weiter kräftig vom Einbruch im Jahr
2020 erholen – dies war zumindest die Erwartungshaltung. Hinsichtlich der schnell gestiegenen Inflation im Vorjahr
waren sich Zentralbanken und Volkswirte weitgehend einig, dass die inflationstreibenden Effekte – vorwiegend der
Nachholbedarf beim privaten Konsum sowie die Angebotsengpässe aufgrund von Lieferkettenproblemen – im
Jahresverlauf 2022 allmählich nachlassen dürften.
Allerdings kam es ganz anders. Nach Ausbruch der Pandemie im Jahr 2020 trat erneut ein unerwartetes Ereignis von
großer Tragweite ein – ein sog. Black Swan Event. Am 24. Februar startete Russland seinen militärischen Überfall auf
die Ukraine und leitete damit auch geopolitisch eine neue Ära ein. Das Wort des Jahres 2022 – „Zeitenwende“ – bringt
es wohl auf den Punkt. Der russische Präsident Putin hatte entschieden, sich endgültig von Westeuropa ab- und China
voll zuzuwenden. Die politische Duldung für die aggressivere Ausrichtung der russischen Außenpolitik stimmte
Präsident Putin zuvor mit China ab. Da in ökonomischer Hinsicht für die Weltwirtschaft eher unbedeutend, setzte
Russland sein stärkstes Druckmittel gegen Europa ein – seine Rohstoffe, vor allem Gas und Rohöl. Schon 2021 floss
weniger russisches Gas nach Europa, teils mit fadenscheinigen Begründungen seitens Russlands. Bereits im Herbst
2021 begannen die Gas- und Ölpreise kräftig zu steigen. Der russische Überfall auf die Ukraine setzte zu einem
Zeitpunkt ein, als die Gaslager in Europa zu Beginn des Jahres 2022 relativ leer waren. Auf die unmittelbar nach
Kriegsausbruch von westlichen Staaten beschlossenen harten Sanktionen gegen Russland antwortete die Regierung in
Moskau mit einem sukzessiven, letztendlich aber weitgehenden Stopp der Gaslieferungen nach Europa sowie
wiederholten Drohungen mit dem Einsatz von Atomwaffen. Während sich die Auseinandersetzung zwischen Russland
und der Ukraine auf militärischer Ebene abspielt, entbrannte in weiterer Folge ein Wirtschafts- und Energiekrieg mit
Gesamteuropa.
Die Bedeutung der veränderten, stark zugespitzten geopolitischen Lage für die Weltwirtschaft sollte seither nicht
unterschätzt werden. Die sogenannte „Friedensdividende“ (Einsparungen durch reduzierte Rüstungsausgaben), die von
Westeuropa seit dem Ende des Kalten Kriegs und dem Fall des Eisernen Vorhangs beansprucht wurde, ist dahin.
Stattdessen hat ein neuer globaler Rüstungswettlauf begonnen. Dies fällt in eine Phase historisch hoher Staatsschulden
bei ohnedies schon außergewöhnlichen Herausforderungen für die öffentlichen Haushalte der Weltgemeinschaft. Der
Kampf gegen den Klimawandel – Stichwort Dekarbonisierung der Wirtschaft – und die schon eingetretenen Folgen
dessen wird erhebliche finanzielle Ressourcen erfordern und binden. Hinzu kommt für China wie die Industrieländer ein
ungünstiger demografischer Trend, der nicht nur die sozialen Sicherungssysteme belastet, sondern auch in Form von
mangelnden Arbeitskräften die wirtschaftliche Entwicklung negativ beeinflussen kann. Die Gefahr, dass aus einer
zunehmenden politischen eine wirtschaftliche Blockbildung entsteht, ist real. Einen Beleg dafür lieferte im Jahresverlauf
die Entwicklung in dem seit Jahren schwelenden Konflikt zwischen China und Taiwan. Relativ unverhohlen drohte der
chinesische Präsident Xi, innenpolitisch gefestigt durch die Bestätigung seiner dritten Amtszeit, mit dem Einsatz
militärischer Mittel, um die aus chinesischer Sicht abtrünnige demokratisch geführte Republik Taiwan mit Festlandchina
zu vereinen. Das Ringen der Machtblöcke, mit China und den Vereinigten Staaten von Amerika in ihrem jeweiligen
Zentrum, um politischen und wirtschaftlichen Einfluss in der Welt hat 2022 eine neue Dimension erreicht.
Wenig überraschend haben sich die zuvor geschilderten Entwicklungen in wirtschaftlicher Hinsicht negativ ausgewirkt.
Die Sanktionspolitik des Westens und der Energiekrieg Russlands haben die Unsicherheit über die weiteren
Entwicklungen auf die Spitze getrieben. Die Stimmung in der Industrie wie bei den privaten Haushalten wurde im
Jahresverlauf außergewöhnlich pessimistisch. Besonders die privaten Haushalte waren von der hohen Inflation und den
stark steigenden Energiepreisen schwer belastet. Die von der EU-Kommission monatlich ermittelte
Verbraucherstimmung in der EU sank im September mit -27,8 Indexpunkten auf den niedrigsten Wert seit Beginn der
Erhebungen. Die Überschussersparnisse aus der Pandemiezeit und die hervorragende Situation am Arbeitsmarkt
konnte nur wenig zur Stimmungsaufhellung beitragen. Die Zuversicht der Unternehmen, die noch zu Jahresbeginn
festgestellt werden konnte, schwand im Jahresverlauf ebenfalls. Der Einkaufsmanagerindex für das verarbeitende
Gewerbe in der Eurozone startete mit 58,7 Indexpunkten auf einem hohen, klar im expansiven Bereich befindlichen
KONZERNLAGEBERICHT | 1 WIRTSCHAFTLICHE RAHMENBEDINGUNGEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Niveau. Im Oktober wurde der bisherige Tiefpunkt bei 46,4 Indexpunkten erreicht, ein Wert mit Signalwirkung für eine
anstehende Rezession. Neben den geopolitischen Entwicklungen und der dynamischen Preisentwicklung bei
Rohstoffen belasteten die Industrieunternehmen die anhaltenden Lieferkettenprobleme sowie die zu geringe
Verfügbarkeit von Arbeitskräften. Diesen widrigen Umständen ist es geschuldet, dass trotz anfänglich noch guter
Auftragseingänge und teils historisch hoher Auftragsbestände die Industrieproduktion nur geringfügig zum Vorjahr
gesteigert werden konnte. Positiv zu vermerken ist, dass die in den zurückliegenden zwei Jahren aufgebaute gute
Auftragslage im aktuellen Konjunkturabschwung nun als Puffer fungiert.
Gänzlich anders verlief die Entwicklung im Dienstleistungsbereich. Wegen der Pandemieentwicklung und den damit
einhergehenden staatlichen Pandemiemaßnahmen zum Jahresende 2021 startete der Dienstleistungssektor mit 51,1
Indexpunkten verhalten ins Jahr 2022. Im Zuge der Aufhebung der Pandemiemaßnahmen erholte sich dieser
wirtschaftlich wichtige Sektor bis April auf 57,7 Indexpunkte. Erst als die hohen Preissteigerungen im Jahresverlauf
immer stärker das Portemonnaie der Verbraucher:innen belasteten, sank die Stimmung im Servicesektor unter den
wichtigen Schwellenwert von 50 Punkten und erreichte ihren bisherigen Tiefpunkt im November bei 48,5 Punkten.
Die Weltkonjunktur wurde ebenfalls durch die Auswirkungen der Null-Covid Strategie der Regierung in Peking
beeinträchtigt. Während in den Industrieländern die Pandemie keine wesentliche belastende Rolle mehr spielte, führte
die strikte Weiterverfolgung der Pandemiestrategie in China zu einer Vielzahl an großen, flächendeckenden und
anhaltenden Lockdowns. Zusammen mit den vorhandenen Problemen im Immobiliensektor führten die rigiden
staatlichen Quarantänevorschriften zu einem spürbaren Verlust der wirtschaftlichen Dynamik in der Volksrepublik. Die
Wirtschaftsleistung entwickelte sich im Jahr 2022 deutlich unter dem Durchschnittsniveau der letzten Jahre und
markierte damit das zweitschwächste Jahr der letzten 40 Jahre – nur wenig mehr als im Pandemiejahr 2020. Erst der
gesteigerte Unmut der Bevölkerung über die harschen und anhaltenden Maßnahmen der Regierung sowie die sehr
negativen Folgen für die Wirtschaft, scheinen ein Umdenken bewirkt zu haben. Kurz vor dem Jahresende hob die
Regierung überraschend nahezu alle zuvor erlassenen Pandemiebestimmungen auf. Offensichtlich wurde die Null-
Covid-Strategie durch die Absicht einer schnellen Durchseuchung der Bevölkerung ersetzt. Die Neuinfektionszahlen –
mangels Meldepflicht und fehlender Kontrolle inzwischen nur noch grob schätzbar – explodierten seither.
Das Jahr 2022 war auch hinsichtlich der Preisentwicklungen ein extremes Jahr und wird negativ in die Annalen der
Wirtschaftsgeschichte eingehen. Der dynamische Inflationstrend, der bereits Anfang 2021 in Gang kam, wurde durch die
Folgen des Angriffskriegs auf die Ukraine nochmals kräftig befeuert. War es im Vorjahr in erster Linie ein fiskalpolitisch
induzierter Nachfrageboom, der auf einen pandemiebedingten Angebotsengpass traf, wodurch die Preise auf allen
Ebenen stiegen, so erwiesen sich im Jahresverlauf 2022 vor allem die explodierenden Energiekosten als wesentliche
Preistreiber. Die speziellen Rahmenbedingungen in der EU ergaben einen besonders negativen Mix für die
Preisentwicklung. Nicht nur die große Abhängigkeit von russischem Gas, auch die indirekte Preisbindung von Strom- an
Gaspreise erwies sich als Achillesferse. Ein Umstand, den Russland zunächst für sich nutzte. Der am europäischen
Gasmarkt gehandelte Preis, der 2021 am Tiefpunkt mit 16 Euro/MWH und im Jahresdurchschnitt mit ca. 47 Euro/MWh
(Euro-Benchmark: 1-Monats-Future gehandelt in den Niederlanden) zu Buche schlug, stieg im August in der Spitze auf
340 Euro/MWh. Die EU und alle ihre Mitgliedsstaaten mussten vor dem Winter zwecks bestmöglicher Energiesicherung
für die Winterperiode die Gasfüllstände frühzeitig zu sehr hohen Einkaufspreisen aufbauen. Es galt eine Gasmangellage
im Winter 2022/23 zu verhindern. Als sich abzeichnete, dass dieses schwierige und teure Unterfangen gelänge, sank
der Gaspreis in weitere Folge bis Jahresende wieder auf das Niveau vor Ausbruch des Kriegs. Die Inflation in der
Eurozone erreichte aus dem zuvor geschilderten Mix an Entwicklungen im Oktober mit 10,6% den höchsten je
gemessenen Wert, unter Eliminierung der volatilen Energie- und Lebensmittelpreise fiel die Kerninflation mit 5,0% knapp
halb so hoch aus. Der Preisdruck auf der Unternehmensseite war nochmals deutlich höher. Die Produzentenpreise
lagen im August 43,4% höher als im Vorjahr, bevor die Preisdynamik gegen Jahresende im November bereits auf 27,0%
zurückging.
Die Zentralbanken waren von den Entwicklungen ebenso überrascht wie die Wirtschaft. Im Zuge der dynamischen
Inflationsentwicklung waren sie gezwungen, sehr viel schneller als ursprünglich erwartet aus der zuvor praktizierten
Politik des billigen Geldes auszusteigen. Neben dem drastischen Inflationsanstieg, dem auch einige temporäre
Sondereffekte zugrunde lagen, sorgten sich die Notenbanken wegen der ausgeprägten Knappheit am Arbeitsmarkt und
dem damit verbundenen Potenzial einer Lohn-Preisspirale auch um die mittelfristigen Inflationsaussichten. Die US-
Notenbank startete ihren Zinserhöhungszyklus zunächst zaghaft mit einem ersten Schritt um 25 bps im März, um dann
das Tempo auf 50 bps und in weiterer Folge auf 75 bps je Zinsschritt zu erhöhen. Der wichtige Schlüsselzinssatz
KONZERNLAGEBERICHT | 1 WIRTSCHAFTLICHE RAHMENBEDINGUNGEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
erreichte am Jahresende die Bandbreite von 4,25 – 4,5%. Bei ihrer letzten Sitzung im Dezember wurde vom FOMC
(Federal Open Market Committee) ein weiterer Anstieg im nächsten Jahr in den Bereich 5,25-5,50% in Aussicht gestellt.
Die EZB reagierte auf den starken Preisanstieg in der Eurozone zunächst noch zögerlicher als andere Zentralbanken.
Sie beendete zunächst im Juni ihr Wertpapierankaufsprogramm bevor sie dann endlich im Juli in einem ersten
Zinsschritt im Umfang von 50 bps ihre drei Schlüsselzinssätze erhöhte. Es folgten bis zum Jahresende dann weitere drei
Erhöhungen, zwei davon zu je 75 bps. Am Jahresende lag der Einlagensatz bei 2,0%, der Hauptrefinanzierungssatz bei
2,5% und der Spitzenrefinanzierungssatz bei 2,75%. Die EZB stellte für das Jahr 2023 weitere restriktive Maßnahmen in
Aussicht. Neben weiteren Zinsschritten, vermutlich in Richtung 3,25-3,5%, ist der Abbau der über die zurückliegenden
Jahre stark angewachsenen Bilanzsumme vorgesehen. Die günstigen Refinanzierungsbedingungen für europäische
Banken, in der Vergangenheit bereitgestellt durch die sogenannten TLTROs (Targeted longer-term refinancing
operations), wurden bereits im November gestrichen. Damit möchte die EZB ebenfalls eine bedeutende Verringerung
ihrer Bilanz sowie restriktivere Finanzierungsbedingungen für die Wirtschaft schaffen.
Der Mix aus geopolitischer Unsicherheit, historischem Inflationsanstieg und einer schnellen und drastischen Umkehr in
der Geldpolitik der Zentralbanken sorgte für ein sehr herausforderndes Umfeld an den Kapital- und Devisenmärkten. In
Wellen bewegten sich die meisten Aktienmärkte tief in den roten Performancebereich. Schlechte Wirtschaftsaussichten
in Kombination mit dem dynamischsten Zinserhöhungszyklus der letzten Jahrzehnte führte zu einer Neubewertung von
Unternehmenstiteln. Besonders hart traf es jedoch den Anleihesektor. Die vorausgegangene ultra-lockere Geldpolitik
der Zentralbanken verzerrte die Renditen künstlich auf tiefste Niveaus und vice versa die Anleihekurse auf höchste
Bewertungslevels. Von diesen Niveaus aus starteten die Anleihemärkte ins Jahr 2022, welches gekennzeichnet war von
stark steigenden Renditen. Die Unsicherheit über die Neueinschätzung der internationalen Geldpolitik tat ein Übriges.
Zum Jahresende befanden sich auf Jahresbasis fast alle relevanten Assetklassen im roten Bereich, trotz einer Erholung
von Aktien, die im Herbst einsetzte. 2022 war eines der schlechtesten Jahre für Kapitalanleger seit Jahrzehnten, weil
jegliche Assetklassendiversifikation einen signifikanten Vermögensverlust nicht verhindern konnte.
Am Devisenmarkt konnte vor allem der USD und der Schweizer Franken als sichere Zufluchtsorte für internationale
Investoren von den Entwicklungen profitieren, während der Euro zu den Verliere rn zählte. Der Wechselkurs des Euro
sank erstmals seit 20 Jahren wieder unter die Parität zum USD sowie erstmals seit 2015 ebenso zum Schweizer
Franken. Nachdem sich in den letzten Wochen des Jahres abzeichnete, dass die wirtschaftliche Lage in der Eurozone
möglicherweise doch besser ist als es die Marktstimmung zum Ausdruck brachte, setzte eine gewisse Korrektur und
Erholung des Euro ein. Der vor allem in den beiden Coronajahren 2020/21 gehypte Markt für Kryptowährungen erlebte
dagegen eine deutliche Korrektur. Bitcoin & Co verloren im Jahresverlauf 2022 mindestens 65% oder mehr. Neben den
veränderten geldpolitischen Rahmenbedingungen waren für die Verluste auch etliche Skandale in dem bis heute nahezu
unregulierten Markt verantwortlich.
1.2 Wirtschaftsentwicklung in den Kernmärkten des HYPO NOE
Konzerns
1.2.1 Österreich und Deutschland
Beide Länder des Kernmarktes des HYPO NOE Konzerns konnten im Jahr 2022 – trotz herausfordernder geopolitischer
Rahmenbedingungen - erneut ein Wirtschaftswachstum verzeichnen, wobei jenes in Österreich laut Österreichischer
Nationalbank (OeNB) mit +4,6% deutlich höher als jenes in Deutschland (+1,6%) lag. Jenes der Eurozone wurde zuletzt
mit 3,2% prognostiziert. Die österreichische Wirtschaft profitierte 2022 – dank einer deutlichen Erholung in der
Tourismus-Branche - von einer überaus starken Exportdynamik und weiterhin forcierten öffentlichen Investitionen sowie
Fiskalpaketen, welche den Privatkonsum trotz hoher Inflation stimulieren konnten.
Der Kriegsausbruch in der Ukraine am 24. Februar 2022 verschärfte die bereits 2021 sichtbar gewordenen Rohstoff-
und Lieferengpässe. Gedrosselte bzw. unterbrochene Energielieferungen machten eine zügige Diversifikation der
Energiequellen-Struktur in Richtung neuer – meist teurerer - Energielieferanten notwendig. Gleichzeitig rückte das
Thema Energieknappheit und Energieeffizienz in den Mittelpunkt. Die Inflation wird für 2022 laut letzten Prognosen der
OeNB bei hohen 8,7% gelegen haben. Der Großhandelspreisindex der Statistik Austria lag im November 2022
weiterhin auf einem historisch hohen Niveau von 136 Indexpunkten (+16,5%-Punkte über dem Vorjahreswert).
KONZERNLAGEBERICHT | 1 WIRTSCHAFTLICHE RAHMENBEDINGUNGEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Hauptverantwortlich für den Indexanstieg war beispielsweise die Preisentwicklung bei Chemikalien (+101,8%), festen
Brennstoffen (+67,5%) sowie v.a. bei für den Bau notwendigen Gütern wie Eisen und Stahl (+11,5%), Baumaschinen
(+11,7%) und Baumaterialien (+19%).
Der durch den Ukraine-Krieg zusätzlich beschleunigte Inflationsanstieg v.a. in Form hoher Energiekosten führte
besonders im 3. Quartal 2022 zu einer zunehmend pessimistischen Stimmung bei den Wirtschaftsakteuren, obgleich
eine ausgeprägte Dämpfung der Kaufkraft u.a. durch fiskalische Stimuli wie den Energiekostenausgleich und die
Verdoppelung des Klimabonus (bislang rd. EUR 4 Mrd.) bislang abgemildert werden konnte. Die Wohnbauinvestitionen
gestalteten sich hingegen angesichts mangelnder Baustoff-Verfügbarkeit und Preisanstiegen schwächer als im
Vorjahres-Vergleichszeitraum. Nichtsdestotrotz entwickelte sich der Arbeitsmarkt in Österreich weiterhin stabil, die
Arbeitslosigkeit konnte per Oktober 2022 sogar um 2,2%-Punkte auf 4,6% (laut Eurostat) gesenkt werden. Laut
Berichterstattung des Bundesministeriums für Finanzen (BMF) konnte das Steueraufkommen per Oktober 2022 im
Jahresvergleich um 11,8% gesteigert werden, gleichzeitig galt es weiterhin fiskalpolitische Stützungsmaßnahmen sowie
pandemische Mehrkosten zu tragen.
1.2.2 Bundesländer
Nach einem de facto Totalausfall der Wintersaison 2020/21 konnten Tirol, Salzburg und Kärnten mit ihren ausgeprägten
Tourismusanteilen im Jahr 2022 mit über 7% am stärksten wachsen, obgleich die Zahlen der Nächtigungsstatistik
weiterhin unter dem Vorkrisenniveau von 2019 lagen. Die restlichen Bundesländer wiesen laut UniCredit Research
(12/2022) Wachstumsraten von über 3,5% gegenüber dem Vorjahr auf (Niederösterreich: +4,2%).
Im Jahr 2022 belastete die Pandemie, aber auch die sozialpolitische Abfederung der hohen Teuerungsrate die
Budgetsituation der Länder, wodurch in allen Bundesländern erneut Nettofinanzierungsdefizite von aggregiert
EUR 3,6 Mrd. (+33% gegenüber 2021) veranschlagt wurden. Im Vergleich zu 2020 und 2021 dürften die erzielten
Defizite jedoch niedriger ausgefallen sein, da die an die Länder ausbezahlten Ertragsanteile konjunkturell bedingt per
Oktober 2022 bereits um 26% über dem Vorjahresvergleichswert lagen.
Seit Anfang 2020 sind die Finanzschulden aller Bundesländer basierend auf internen Schätzungen um rund 30% auf
EUR 31 Mrd. angewachsen. Für 2022 wurde eine aggregierte Nettoneuverschuldung iHv. EUR 1,5 Mrd. unterstellt. Die
Zielvorgaben des Stabilitätspaktes bleiben weiterhin ausgesetzt, gleichzeitig wurde die Finanzausgleichsperiode bis
Ende 2023 verlängert und die Finanzausgleichsverhandlungen mit Dezember 2022 gestartet.
1.3 Entwicklung der Bankenlandschaft in der Eurozone
Im Jahr 2022 war der Bankensektor unmittelbar von mehreren großen Herausforderungen für die Weltwirtschaft
betroffen. Dazu zählen besonderes der Ukraine-Russland-Krieg, die andauernden Auswirkungen der COVID-19
Pandemie, hohe Inflationsraten sowie die Wende in den geldpolitischen Maßnahmen der führenden Zentralbanken.
In diesem Zusammenhang attestierte die Oesterreichische Nationalbank (OeNB) dem heimischen Bankensektor
weiterhin ein insgesamt robustes Geschäftsmodell, wie sie in ihrem im November 2022 publizierten
Finanzmarktstabilitätsbericht hervorhob. In diesem Zusammenhang wurde die seit August 2022 geltende FMA-
Verordnung für nachhaltige Vergabestandards bei der Finanzierung von Wohnimmobilien seitens der OeNB explizit
begrüßt.
Eine durchschnittliche Eigenkapitalquote (CET1) von 15,8% zum 30. Juni 2022 stellte eine gute Grundlage der
österreichischen Banken im Lichte der nachteiligen Entwicklungen dar; die Reduktion gegenüber Ende 2021 (16,0%)
ergab sich durch die vergleichsweise hohe Kreditvergabe im ersten Halbjahr 2022. Die Quote notleidender Kredite
(NPL) konnte zum 30. Juni 2022 auf dem Niveau von Ende Dezember 2021 bei 1,8% gehalten werden.
Steigende Kosten sowie diverse Abschreibungen auf Beteiligungen führten im heimischen Bankensektor im ersten
Halbjahr 2022 zu einer Reduktion der operativen Ergebnisse (trotz gestiegener operativer Einnahmen). Die Ergebnisse
nach Steuern konnten in diesem Zeitraum jedoch weiter gesteigert werden. Österreichs Banken profitierten insgesamt
weiterhin von den Restrukturierungsbemühungen der vergangenen Jahre. Im Zuge eines mehrjährigen
Konsolidierungsprozesses reduzierte sich die Anzahl der Banken (Hauptanstalten) seit 2012 um rund ein Viertel.
KONZERNLAGEBERICHT | 1 WIRTSCHAFTLICHE RAHMENBEDINGUNGEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Die von der OeNB für den heimischen Bankensektor attestierten, aktuellen Herausforderungen bestehen gleichermaßen
auf gesamteuropäischer Ebene. Die europäischen Institute sind grundsätzlich gut positioniert: Die Eigenkapitalquoten
der Finanzinstitute innerhalb der Europäischen Union konnten zuletzt auf hohem Niveau stabilisiert werden. Eine weiter
zunehmende Digitalisierung des Angebotes für Kund:innen war im abgelaufenen Jahr einer der maßgeblichen Trends.
Multi-Kanal-Ansätze, die bei Universalbanken weiterhin Filialen beinhalten und um digitale Angebote ergänzt werden,
wurden als allgemein übliche, strategische Ausrichtung in Europa identifiziert.
In mehreren europäischen Staaten (vor allem Spanien, Italien sowie Norwegen) waren in den vergangenen Jahren
fortschreitende Konsolidierungstendenzen innerhalb des nationalen Bankensektors zu beobachten. In Österreich
hingegen konnte – von regelmäßigen Zusammenschlüssen lokaler Raiffeisenbanken abgesehen – eine
zwischenzeitliche Konsolidierungspause erkannt werden. Allerdings hatte eine österreichische Regionalbank im
Jahresverlauf den Verkaufsprozess ihres nicht-digitalen und damit stationären, klassischen Bankgeschäfts im Rahmen
eines Bieterverfahrens begonnen, wobei mit Umsetzung frühestens im Frühjahr 2023 gerechnet wird.
KONZERNLAGEBERICHT | 2 UNTERNEHMENSPROFIL
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
2 UNTERNEHMENSPROFIL
Der vorliegende Bericht des HYPO NOE Konzerns wird von der Konzernmuttergesellschaft HYPO NOE Landesbank für
Niederösterreich und Wien AG (HYPO NOE Landesbank) erstellt.
Die HYPO NOE Landesbank ist die größte und älteste
1
über 130 Jahren verlässliche Geschäftsbank, stabile Landesbank und spezialisierte Hypothekenbank. Ausgehend von
einer starken Marktposition in der Hauptstadtregion Niederösterreich und Wien, ist sie vorwiegend in Österreich und
Deutschland, selektiv in ausgewählten Märkten der Europäischen Union tätig.
Dem Geschäftsmodell einer Hypothekenbank folgend, bietet der HYPO NOE Konzern der Öffentlichen Hand,
Immobilien- und Unternehmenskunden umfassende Finanzdienstleistungen aus einer Hand. Das Produktportfolio
fokussiert auf die Finanzierung klassischer und sozialer Infrastruktur, gemeinnützigen und gewerblichen Wohnbau und
großvolumige Immobilienprojekte. Über das bestehende Filialnetzwerk im Heimmarkt Niederösterreich und Wien
profitieren Privatkund:innen von persönlicher Beratungskompetenz mit Schwerpunkt in der Wohnbaufinanzierung.
Der HYPO NOE Konzern konzentriert sich entlang seiner Kernkompetenzen auf vier Geschäftssegmente: Öffentliche
Hand, Immobilien, Privat- und Unternehmenskunden sowie Treasury & ALM. Im Konzernverbund werden mit der
100%-Tochter HYPO NOE Leasing, die auf das Immobilienleasing für die Öffentliche Hand spezialisiert ist und
langjährige Erfahrung bei „Maastricht-schonenden“ Finanzierungsstrukturen hat, vorwiegend Großkund:innen im
Bundes-, Landes- und Gemeindebereich betreut. Die zahlenmäßige Darstellung der einzelnen Segmente sowie
ergänzende verbale Erläuterungen sind im Kapitel „2 SEGMENTBERICHTERSTATTUNG“ zu finden.
Die HYPO NOE Landesbank ist eine der größten Emittent:innen von Pfandbriefen in Österreich und regelmäßig durch
die Begebung besicherter und unbesicherter Benchmarkanleihen auf dem Kapitalmarkt präsent. Durch ein solides
Fundament an Kund:inneneinlagen und die verstärkte Zusammenarbeit mit Förderbanken achtet sie gleichzeitig auf die
Diversifikation ihrer Refinanzierungsquellen. Die HYPO NOE Landesbank wird von Standard & Poor’s aktuell mit einem
soliden Single 'A' Rating mit „stabilem“ Ausblick bewertet. Die Ratings für den öffentlichen und hypothekarischen
Deckungsstock werden von Moody’s mit 'Aa1' auf unverändert hohem Niveau eingestuft.
Mit dem Land Niederösterreich steht das größte Bundesland Österreichs als stabiler und verlässlicher 100%-Eigentümer
hinter der HYPO NOE Landesbank. Die Eigentümerschaft ist langfristig orientiert und gewährleistet eine nachhaltige
Umsetzung der Strategie: Organisches Wachstum im Kerngeschäft, digitale Best-in-Class-Lösungen in der
Hypothekarfinanzierung, weitere Erhöhung der Profitabilität unter Beibehaltung eines konservativen Risiko- und starken
Kapitalprofils.
Nachhaltiges Handeln im Kerngeschäft wird durch klare ethische Leitlinien und Geschäftsgrundsätze sichergestellt und
aktiv gefördert. Das Portfolio der HYPO NOE Landesbank zeigt dabei eine starke nachhaltige Prägung durch einen
hohen Anteil an Finanzierungen mit gesellschaftlichem Mehrwert. Der Prime-Status von ISS ESG unterstreicht das
Engagement in Sachen Umwelt und Soziales. Zudem verfügt die HYPO NOE Landesbank über ESG-Ratings von
Sustainalytics, Moody’s ESG Solutions (vormals Vigeo Eiris V.E) sowie imug und wurde mit dem Gütesiegel für
Nachhaltigkeit von der DZ BANK ausgezeichnet.
1 verglichen nach Bilanzsumme (Konzernabschluss 2021) und Gründungsdatum
KONZERNLAGEBERICHT | 3 ERGEBNIS- UND FINANZENTWICKLUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
3 ERGEBNIS- UND FINANZENTWICKLUNG
3.1 Highlights
-
Ergebnis vor Steuern auf EUR 61,6 Mio. deutlich ausgebaut (1.1.–31.12.2021: EUR 54,2 Mio.)
-
Weitere Steigerung des Betriebsertrags auf EUR 168,0 Mio. (1.1.–31.12.2021: EUR 166,4 Mio.) trotz
fordernden Marktumfeldes bestätigt die Wachstumsstrategie
-
Verwaltungsaufwand beläuft sich auf EUR 102,7 Mio. (1.1.–31.12.2021: EUR 101,5 Mio.)
-
Weitere Verbesserung der CIR (51,69% gegenüber 52,14% in der Vorjahresperiode)
-
Risikovorsorgen (ECL) weiterhin stabil mit EUR 90,9 Mio. (31.12.2021: EUR 91,6 Mio.)
-
Anstieg der CET1-Quote auf 20,52% (31.12.2021: 19,35%)
3.2 Ergebnisentwicklung
31.12.2022
31.12.2021
Return on Equity vor Steuern
Periodenüberschuss vor Steuern/Ø Konzerneigenkapital
8,01%
7,44%
Return on Equity nach Steuern
Periodenüberschuss nach Steuern/Ø Konzerneigenkapital
6,13%
5,74%
Cost-Income-Ratio
Operativer Betriebsaufwand/Operativer Betriebsertrag
51,69%
52,14%
NPL-Quote
Buchwerte ausgefallener finanzieller Vermögenswerte – AC
ohne Kreditinstitute / Finanzielle Vermögenswerte – AC ohne
Kreditinstitute
1,02%
0,85%
Der HYPO NOE Konzern erwirtschaftete im Jahr 2022 einen Periodenüberschuss vor Steuern von EUR 61,6 Mio.
(1.1.–31.12.2021: EUR 54,2 Mio.) und einen Return on Equity (ROE) vor Steuern von 8,01% (1.1.–31.12.2021: 7,44%).
Die Umsetzung der Strategie FOKUS25, die auf die langfristige Erhöhung der Profitabilität durch organisches Wachstum
im Kerngeschäft – unter Beibehaltung eines konservativen Risiko- und starken Kapitalprofils – abzielt, wurde fortgeführt.
Trotz des fordernden Marktumfeldes konnte im Vergleich zur Vorjahresperiode ein leichter Anstieg des
Zinsüberschusses auf EUR 142,1 Mio. (1.1.–31.12.2021: EUR 140,3 Mio.) erzielt werden. Positiven Effekten im
Zahlungsverkehr standen reduzierte Vermittlungsprovisionen und Sondereffekte iZm Wohnbauförderdarlehen
gegenüber, wodurch das Provisionsergebnis einen Rückgang auf EUR 15,1 Mio. (1.1.–31.12.2021: EUR 18,9 Mio.)
verzeichnete.
Die im Vergleich zur Vorjahresperiode um EUR 3,0 Mio. höhere Vorschreibung zum Abwicklungsfonds trug zu einer
Steigerung des Verwaltungsaufwands bei. Dieser belief sich zum aktuellen Stichtag auf EUR 102,7 Mio. (1.1.–
31.12.2021: EUR 101,5 Mio.). Durch erfolgreiches Kostenmanagement konnte der Anstieg der operativen
Betriebsaufwände gering gehalten werden. In Verbindung mit der Erhöhung des operativen Betriebsertrags ergibt sich
dadurch eine weitere Verbesserung der CIR auf 51,69% (1.1.-31.12.2021: 52,14%).
Die Risikovorsorgen im Lebendportfolio (Stage 1 & 2) reduzierten sich im Vergleich zum 31.12.2021 um 14,29% auf
EUR 42,9 Mio. In Summe (Stage 1-3) verzeichnete die Risikovorsorge einen minimalen Rückgang auf EUR 90,9 Mio.
(31.12.2021: EUR 91,6 Mio.).
KONZERNLAGEBERICHT | 3 ERGEBNIS- UND FINANZENTWICKLUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
3.3 Cost-Income-Ratio
Die Cost-Income-Ratio des HYPO NOE Konzerns als nachhaltige Effizienzkennzahl wurde als Quotient des operativen
Betriebsaufwands und des operativen Betriebsertrags berechnet und setzt sich wie folgt zusammen:
Der operative Betriebsaufwand bezieht sich auf den Posten „Verwaltungsaufwand“, welcher im Geschäftsjahr 2022 wie
im Vorjahr um folgende außerordentliche und nicht nachhaltige Ergebniskomponenten bereinigt wurde: (1)
Aufwendungen aus der Dotation des Abwicklungsfonds sowie (2) Aufwendungen aus der Dotation des
Einlagensicherungsfonds.
Der operative Betriebsertrag besteht aus den Posten „Zinsüberschuss“, „Provisionsergebnis“, „Ergebnis aus finanziellen
Vermögenswerten und Verbindlichkeiten“, „Sonstige betriebliche Erträge“, „Sonstige betriebliche Aufwendungen“ und
„Ergebnis aus at-equity bewerteten Unternehmen“ und wurde im Geschäftsjahr 2022 wie im Vorjahr um folgende
außerordentliche und nicht nachhaltige Ergebniskomponenten bereinigt: (1) Bewertung des „Bedingten Zusätzlichen
Kaufpreises HETA“, siehe Kapitel „4.7 Fair-Value-Angaben“ und (2) die zusätzliche Dotation der Rückstellung für
Negativzinsen aus Unternehmenskreditverträgen, siehe Kapitel „6.2 Rückstellungen“.
in TEUR
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Zinsüberschuss
142.129
140.334
Provisionsergebnis
15.058
18.862
Ergebnis aus finanziellen Vermögenswerten und Verbindlichkeiten
8.735
-1.352
Sonstiges betriebliches Ergebnis
2.413
5.322
Ergebnis aus at-equity bewerteten Unternehmen
-368
3.207
Außerordentliche Sondereffekte
8.326
6.945
Operativer Betriebsertrag
176.294
173.319
Verwaltungsaufwand
102.655
101.465
Außerordentliche Sondereffekte
-11.537
-11.102
Operativer Betriebsaufwand
91.118
90.363
CIR
51,69%
52,14%
KONZERNLAGEBERICHT | 3 ERGEBNIS- UND FINANZENTWICKLUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
138.424
157.882
162.771
162.243
148.527
148.090
162.042
169.493
173.319
176.294
116.487
127.092
122.558
120.869
100.676
99.166
96.425
90.317
90.363
91.118
84,15%
80,50%
75,29%
74,50%
67,78%
66,96%
59,51%
53,29%
52,14%
51,69%
50%
55%
60%
65%
70%
75%
80%
85%
75.000
95.000
115.000
135.000
155.000
175.000
195.000
2013
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020
2021
2022
Betriebsertrag für CIR
Betriebsaufwand für CIR
Cost income Ratio (CIR)
Nachstehende Darstellung der Entwicklung der Cost-Income-Ratio seit 2013 zeigt eine deutliche Verbesserung infolge
der erfolgreichen Kostensenkungs- und Ertragssteigerungsmaßnahmen.
Entwicklung CIR seit 2013
*)
*) rückwirkend bereinigt wie oben beschrieben
3.4 Bilanzielle Entwicklung
Von 1.1.–31.12.2022 konnten rund EUR 1.607 Mio. an neuen Kund:innenfinanzierungen vergeben werden. Damit wurde
an den Wert der Vorjahresperiode (EUR 1.739 Mio.) angeknüpft und unseren Kund:innen vor allem für
Infrastrukturvorhaben, den Wohnbau und Unternehmensfinanzierungen wichtige Mittel zur Verfügung gestellt.
Die im Rahmen der Konzernstrategie umgesetzte, erfolgreiche Neugeschäftsakquise ist in der Entwicklung des Postens
„Finanzielle Vermögenswerte – AC“ im Vergleich zum 31.12.2021 nicht unmittelbar ersichtlich. Die von der EZB
eingeleitete Zinswende führt zu rückläufigen Basis Adjustments aus Sicherungsbeziehungen und damit zu einem
Rückgang bei diesem Posten.
Bedingt durch den Anstieg der Marktzinssätze im Jahr 2022 ist die Entwicklung der Passivseite geprägt von rückläufigen
Basis Adjustments aus Sicherungsbeziehungen sowie geringeren Derivatmarktwerten. Die Emissionsfähigkeit des
HYPO NOE Konzerns konnte durch die Begebung von drei Benchmarkanleihen wieder einmal erfolgreich unter Beweis
gestellt werden. Die HYPO NOE Landesbank hat die Rückzahlungsmöglichkeit des Targeted longer-term refinancing
operations (TLTRO) III am 23. November 2022 für ein Volumen von TEUR 1.100.000 in Anspruch genommen. Dies hat
neben den oben genannten Effekten zu einer Verringerung der Bilanzsumme beigetragen. Details siehe in den
Erläuterungen (Notes) zum Konzernabschluss im Kapitel 4.4 Finanzielle Verbindlichkeiten.
KONZERNLAGEBERICHT | 3 ERGEBNIS- UND FINANZENTWICKLUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
3.5 Non-Performing-Loan-Quote (NPL-Quote)
Die Berechnung der NPL-Quote erfolgt auf Basis von Bruttobuchwerten des Postens „Finanzielle Vermögenswerte –
AC“ bereinigt um Kreditinstitute.
In der unten angeführten Tabelle ist die NPL-Quote zu den jeweiligen Bilanzstichtagen dargestellt:
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Finanzielle Vermögenswerte - AC (ohne Kreditinstitute)
12.929.274
13.110.725
Non Performing Loans
132.426
111.883
NPL-Quote
1,02%
0,85%
Die sehr niedrige NPL-Quote des HYPO NOE Konzerns ist auf das Geschäftsmodell mit tendenziell risikobewusstem
Geschäft und entsprechender Kreditvergabe sowie der systematischen Arbeit des Sanierungsmanagements
zurückzuführen.
3.6 Segmententwicklung
Der HYPO NOE Konzern setzte seine positive Entwicklung im Geschäftsjahr 1.1.–31.12.2022 fort und steigerte den
Periodenüberschuss vor Steuern um EUR 7,4 Mio. auf EUR 61,6 Mio. Dieses sehr gute Ergebnis bestätigt erneut die
langjährige, grundsolide positive Entwicklung des Konzerns entlang der kontinuierlich verfolgten Geschäftsstrategie
auch unter schwierigen wirtschaftlichen Rahmenbedingungen. Die operativen Segmente trugen zu diesem Ergebnis -
wie nachstehend erläutert - bei:
Segment Öffentliche Hand
Die Entwicklung maßgeschneiderter Finanzierungslösungen und die Erbringung von Bankdienstleistungen für Länder,
Städte, Gemeinden sowie Körperschaften öffentlichen Rechts sind Kernkompetenzen des HYPO NOE Konzerns.
Das Segment steuerte in der Periode von 1.1.–31.12.2022 EUR 19,9 Mio. (1.1.–31.12.2021: EUR 24,1 Mio.) zum
Periodenüberschuss vor Steuern des Konzerns bei.
Der Zinsüberschuss konnte trotz des erhöhten Margendrucks bei den Niedrigrisikogeschäften dieses Segments im
Vergleich zum Vorjahreszeitraum konstant gehalten werden. Das Provisionsergebnis des Geschäftsjahres 2022 ist
durch Sondereffekte im Zusammenhang mit Wohnbauförderdarlehen belastet. In der Vorjahrsperiode trug eine
erfolgreiche Immobilientransaktion durch ein at-equity bewertetes Unternehmen des Segments zu einem hohen
Ergebnis aus at-equity bewerteten Unternehmen bei. Im Verwaltungsaufwand wirkt sich im Geschäftsjahr 2022 ein
gestiegener Beitrag zum Abwicklungsfonds erhöhend aus.
Trotz des schwierigen makroökonomischen Umfeldes konnte im Geschäftsjahr 2022 beim Ergebnis aus
Wertminderung/-aufholung finanzieller Vermögenswerte – IFRS 9 ECL ein positives Ergebnis ausgewiesen werden.
Dadurch wurde der Rückgang im Periodenüberschuss etwas abgefedert.
Das Segmentvermögen ist im Vergleich zur Vorjahresperiode gesunken. Der Rückgang basiert jedoch auf
Derivatbewertungen und reduzierten Basis Adjustments, bedingt durch das gestiegene Zinsniveau. Operativ konnte der
eingeschlagene Wachstumspfad im volatilen Umfeld des Geschäftsjahres 2022 erfolgreich fortgeführt werden.
KONZERNLAGEBERICHT | 3 ERGEBNIS- UND FINANZENTWICKLUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Segment Immobilien
Das Segment Immobilien ist mit einem Periodenüberschuss vor Steuern in Höhe von EUR 20,8 Mio. (1.1.–31.12.2021:
EUR 18,0 Mio.) ein wesentlicher Pfeiler des Geschäftsmodells des HYPO NOE Konzerns.
Der Zinsüberschuss konnte im Vergleich zur Vorjahresperiode um 6,7% gesteigert werden, was die erfolgreichen
Finanzierungstätigkeiten des Segments eindrucksvoll belegt. Dieses Segment erwirtschaftete mit EUR 43,0 Mio. (1.1.–
31.12.2021: EUR 40,4 Mio.) den größten Anteil am Nettozinsertrag des Konzerns.
Nach erfolgreichen Restrukturierungsaktivitäten, die mit dem Verkauf der HYPO NOE First Facility GmbH im 2. Quartal
2021 finalisiert wurden, fokussiert sich das Segment auf eine banktypische Angebotspalette. Aus dieser
Verkaufstransaktion resultieren im Wesentlichen die Rückgänge im „Sonstigen betrieblichen Ergebnis“ - trotz
zusätzlicher Belastungen aus einer höheren Dotierung des Abwicklungsfonds - im „Verwaltungsaufwand“ im Vergleich
zur Vorjahresperiode. Aus dem Verkauf der HYPO NOE First Facility GmbH war im Geschäftsjahr 2021 ein
Entkonsolidierungsergebnis in Höhe von EUR 0,9 Mio. enthalten.
Das im Geschäftsjahr volatile Marktumfeld zeigt sich im Ergebnis aus finanziellen Vermögenswerten und
Verbindlichkeiten in Form von negativen Bewertungseffekten bei verpflichtend zum Fair Value zu bewertenden
Kreditverträgen.
Ebenfalls führte im Wesentlichen die Änderung der Marktparameter zu einem Impairment des at-equity bewerteten
Unternehmens NOE Immobilien Development GmbH, wodurch das Segment ein negatives Ergebnis aus at-equity
bewerteten Unternehmen ausweist.
Segment Privat- und Unternehmenskunden
Das Segment Privat- und Unternehmenskunden leistete - trotz eines fordernden Marktumfeldes - mit einem
Periodenüberschuss vor Steuern in Höhe von EUR 7,2 Mio. wiederholt einen deutlich positiven Beitrag zum Erfolg des
Konzerns. Der mehrheitliche Anteil an der HYPO NOE Versicherungsservice GmbH wurde im Geschäftsjahr 2022
erfolgreich verkauft, wobei im Sonstigen betrieblichen Ergebnis ein Entkonsolidierungsergebnis in Höhe von EUR 0,3
Mio. erzielt wurde.
Erwartungsgemäß sank der Zinsüberschuss des Segments im Vergleich zur Vorjahresperiode, was auf die
Fokussierung auf Kernprodukte und eine risikobewusste Neukreditvergabe zurückzuführen ist. Trotz des unsicheren
wirtschaftlichen Umfeldes sowie der strengeren Vergabekriterien bei Wohnbaukrediten nach entsprechender
Empfehlung des Finanzmarktstabilitätsgremiums (FMSG) konnte das Segment das Segmentvermögen erneut steigern.
Das Segment Privat- und Unternehmenskunden trug mit EUR 14,2 Mio. (1.1.–31.12.2021: EUR 14,7 Mio.) den größten
Anteil zum Provisionsergebnis des Konzerns bei. Der Rückgang im Vergleich zur Vorjahresperiode ist ein Spiegelbild
des unsicheren Markumfeldes, wobei vor allem das Wertpapier-, Devisen- und Versicherungsgeschäft Rückgänge
verzeichneten, während im Zahlungsverkehr erfreulicherweise Steigerungen erzielt werden konnten.
Trotz eines Bewertungsverlustes bei verpflichtend zum Fair Value zu bewertenden Kreditverträgen als Folge des
Marktumfeldes konnte ein positives Ergebnis aus finanziellen Vermögenswerten und Verbindlichkeiten in Höhe von EUR
0,8 Mio. erreicht werden.
Nach einem einmalig erhöhten Beitrag zum Einlagensicherungsfonds im Geschäftsjahr 2021 trug eine geringere
Dotierung dieses Fonds in der Periode von 1.1.–31.12.2022 zu einer Reduktion des Verwaltungsaufwandes im
Vergleich zur Vorperiode bei.
Das Ergebnis aus Wertminderung/ -aufholung finanzieller Vermögenswerte – IFRS 9 ECL hat sich im abgelaufenen
Geschäftsjahr im Vergleich zur Vorperiode leicht verbessert.
KONZERNLAGEBERICHT | 3 ERGEBNIS- UND FINANZENTWICKLUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Segment Treasury & ALM
Durch vorausschauende Liquiditätssteuerung, Zinsrisikopositionierung im Rahmen enger Risikolimits und Ausnutzung
bestehender Marktopportunitäten konnte das Segment Treasury & ALM – trotz des unsicheren Marktumfeldes und der
EZB-Zinswende – mit EUR 30,2 Mio. einen Periodenüberschuss vor Steuern ausweisen, der sogar jenen der
Vorjahresperiode (1.1.–31.12.2021: EUR 26,2 Mio.) deutlich übertraf.
Der Zinsüberschuss wurde in der Periode von 1.1.–31.12.2022 im Vergleich zur Vorjahresperiode mit EUR 1,4 Mio.
durch den Effekt nach IFRS 9.B5.4.6 aufgrund der Veränderung der erwarteten Rückzahlungszeitpunkte des TLTRO
belastet. Positive Refinanzierungseffekte aus optimierten Festgeldaufnahmen wirkten abmildernd.
Das „Ergebnis aus finanziellen Vermögenswerten und Verbindlichkeiten“ setzt sich zusammen aus einem deutlich
positiven Ergebnis aus Sicherungsbeziehungen (EUR 7,4 Mio.), Verkäufen von Nostropositionen (EUR +3,3 Mio.), den
negativen Bewertungen bei verpflichtend zum Fair Value zu bewertenden Wertpapieren (EUR -0,6 Mio.) sowie der
Devisenbewertungen bei Derivaten (EUR +4,0 Mio).
Mit Blick auf die gesamte Ergebnisrechnung wird der positive Effekt durch Devisenbewertungen bei Derivaten im
sonstigen betrieblichen Ergebnis durch die Devisenbewertung von nichtderivativen Finanzinstrumenten ausgeglichen
und führt dort zu einem deutlich negativen Ergebnis. Auch in diesem Segment ist der erhöhte Beitrag zum
Abwicklungsfonds der maßgebliche Treiber für den Anstieg des Verwaltungsaufwandes im Vergleich zur Vorperiode.
Im Geschäftsjahr 2022 gelang es, drei Benchmarkemissionen (eine Green Bond Senior Preferred Benchmark-Anleihe,
eine hypothekarische Pfandbrief Benchmark-Anleihe sowie eine öffentliche Pfandbrief Benchmark-Anleihe)
eindrucksvoll am Kapitalmarkt zu platzieren. Dies unterstreicht die positive Wahrnehmung der HYPO NOE Landesbank
am Emissionsmarkt sowie ihr gutes Standing bei der internationalen Investorengemeinschaft.
3.7 Entwicklung der Eigenmittel
Auf Basis der Verordnung (EU) Nr. 575/2013 (Capital Requirements Regulation – CRR), unter Berücksichtigung
mehrerer Novellierungen, zuletzt durch die Verordnung (EU) 2022/2036, zugehöriger delegierter Verordnungen der EBA
sowie der Richtlinie 2013/36/EU über den Zugang zur Tätigkeit von Kreditinstituten (Capital Requirements Directive –
CRD), zuletzt geändert durch die Richtlinie (EU) 2021/338, und deren aktueller Umsetzung im BWG und in nationalen
Verordnungen sind seit 2014 die konsolidierten Eigenmittel und die konsolidierten bankaufsichtlichen
Eigenmittelerfordernisse nach IFRS, jedoch nach aufsichtsrechtlichem Konsolidierungskreis, zu ermitteln.
Die gemäß CRR/CRD in der aktuell gültigen Fassung ausgewiesenen anrechenbaren Konzerneigenmittel betrugen zum
31. Dezember 2022: EUR 772,8 Mio. (31.12.2021: EUR 729,6 Mio.).
Der Eigenmittelüberschuss ohne Berücksichtigung von Puffern erreichte zum 31. Dezember 2022 EUR 471,5 Mio.
(31.12.2021: EUR 428,0 Mio.) im Vergleich zu den erforderlichen Eigenmitteln von EUR 301,3 Mio. (31.12.2021:
EUR 301,6 Mio.). Die Kernkapitalquote gemäß Art. 92 Abs. 2 lit. b) CRR und die Gesamtkapitalquote gemäß
Art. 92 Abs. 2 lit. c) CRR betrugen zum 31. Dezember 2022 20,52% (31.12.2021: beide Quoten 19,35%).
Im Abschlussjahr traten keine die anrechenbaren oder erforderlichen Eigenmittel des HYPO NOE Konzerns
betreffenden neuen oder geänderten regulatorischen Anforderungen in Kraft. Ebenso wurden keine zum 31.12.2022
noch aktiven und mit Wahlrecht versehenen Übergangsbestimmungen genützt.
3.8 Verschuldungsquote
Die Verschuldungsquote ist eine nicht risikobasierte regulatorische Kennzahl zur Beschränkung des
Verschuldungsgrades. Sie ergänzt die risikobasierte Kern- und Gesamtkapitalquote und beschränkt dadurch das
fremdkapitalfinanzierte und regulatorisch risikobewusste Wachstum von Banken. Als wichtige Steuerungsgröße wird die
Verschuldungsquote quartalsweise gemeldet, halbjährlich offengelegt und ist in den Planungsprozessen integriert.
Die Ausnahmeregelung Art. 429a (1) lit n) CRR war letztmalig zum 31. März 2022 anwendbar. Aufgrund seitens der
EZB geänderter Rahmenbedingungen zum Refinanzierungsprogramm TLTRO III wurden erhebliche Mittel zurückgeführt
und dadurch auch die Veranlagung bei der Notenbank entsprechend verringert. Dies und die aufgrund der Entwicklung
der Zinslandschaft sinkenden Basis Adjustments auf Finanzierungen führten zu einer vollständigen Kompensation des
KONZERNLAGEBERICHT | 3 ERGEBNIS- UND FINANZENTWICKLUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Wegfalls der Ausnahmeregelung und somit in Verbindung mit dem positiven Jahresergebnis und folglich Anstieg des
Kernkapitals zu einer deutlichen Verbesserung der Verschuldungsquote.
31.12.2022
31.12.2021
Kernkapital (Tier I)
772.830
729.622
Gesamtrisikoposition für die Verschuldungsquote
15.026.265
14.940.070
Verschuldungsquote in % gem Art. 92 Abs. 2 lit. d) CRR
5,14%
4,88%
Anforderung an das Verschuldungsverhältnis (Säule 1)
3,00%
3,04%
3.9 Liquidity-Coverage-Ratio
Die aufsichtsrechtliche Liquidity Coverage Ratio (LCR) ist eine wichtige Steuerungsgröße für die operative Liquidität. Die
LCR wird monatlich gemeldet und ist in der operativen Liquiditätssteuerung sowie in den Planungsprozessen integriert.
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Liquiditätspuffer
1.153
1.694
Netto-Liquiditätsabfluss
708
837
LCR
162,89%
202,45%
3.10 Net Stable Funding Ratio
Die Liquiditätsquote (Net Stable Funding Ratio – NSFR) dient der Sicherstellung der mittel- bis langfristigen strukturellen
Liquidität und führt zur Reduktion der Abhängigkeit von kurzfristigen Refinanzierungen. Die NSFR wird quartalsweise
gemeldet und ist in den Planungsprozessen integriert.
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Erforderliche stabile Refinanzierung
10.078.814
11.179.631
Verfügbare stabile Refinanzierung
11.342.332
13.460.728
NSFR
112,54%
120,40%
KONZERNLAGEBERICHT | 4 PERSONALMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4 PERSONALMANAGEMENT
Der langfristige Erfolg des HYPO NOE Konzerns wird maßgeblich von den Kenntnissen und Erfahrungen sowie der
Leistungsbereitschaft und dem Engagement aller Mitarbeiter:innen direkt beeinflusst. Deshalb ist es essenziell, durch
positive Employee Experience die Mitarbeiter:innenbindung zu steigern sowie durch eine starke Arbeitgeberinnenmarke
für Bewerber:innen attraktiv zu sein. Nur so können die gegenwärtigen und zukünftigen Herausforderungen gemeistert
werden. Anspruch ist, ein innovatives und wertschätzendes Umfeld zu implementieren, in dem alle ihr volles Potenzial
entfalten und einbringen können. Halbjährlich holen wir dazu das Feedback der Mitarbeiter:innen ein, um gezielt die
Erlebnisse aller Mitarbeiter:innen positiv zu verändern.
Aus diesem Grund wurde 2022 die bestehende Personalstrategie im Rahmen des
Unternehmensentwicklungsprozesses überarbeitet, um dem demographischen Wandel und den steigenden
Anforderungen an die Arbeit der Zukunft zu begegnen. Die Zielsetzung liegt in der Positionierung als attraktive
Arbeitgeberin, um sicherzustellen, dass die erforderlichen Kompetenzen in der erforderlichen Qualität zum
erforderlichen Zeitpunkt verfügbar sind.
Faire, transparente und wertschätzende Zusammenarbeit ist deshalb eine wichtige Säule im Personalmanagement. Um
dies weiter voranzutreiben, erfolgte 2022 die Teilnahme am staatlich geförderten Beratungsprogramm „100 Prozent -
Gleichstellung zahlt sich aus“. Dort wurden alle Aspekte der Gleichstellung intensiv bearbeitet und Maßnahmen
abgeleitet. Ein Sensibilisierungsworkshop zum Thema Gleichstellung im Haus hat gezeigt, dass die
Geschlechtergleichstellung sowohl von Mitarbeiter:innen wie Führungskräften gleichermaßen als wesentlicher
Erfolgsfaktor gesehen wird. Um diese Bemühungen sichtbar zu machen, wurde das Siegel „Wir stellen gleich“ verliehen.
4.1 Human Resources 2022 in Zahlen
Zum 31. Dezember 2022 waren im HYPO NOE Konzern 616 Mitarbeiter:innen (2021: 630) beschäftigt, davon waren 27
(2021: 27) in Karenz. Von den 616 Mitarbeiter:innen sind 322 männlich und 294 weiblich (2021: 330 männlich, 300
weiblich). Arbeitszeitbereinigt (FTE) ergibt sich zum Jahresende eine Summe von 542,2 Vollzeitäquivalenten (2021:
552,7). Exklusive nicht aktiver Mitarbeiter:innen liegt diese Zahl zum 31. Dezember 2022 bei 515,3 (2021: 522,1).
Die Entwicklung der Personalstände ist aus folgender Tabelle ersichtlich:
2022
2021
HC
HC-Ø
FTE
HC
HC-Ø
FTE
gesamt
m
w
gesamt
gesamt
m
w
gesamt
m
w
gesamt
gesamt
m
w
HYPO NOE
Landesbank für
Niederösterreich
und Wien AG
587
313
274
598,0
517,1
299,9
217,2
597
316
281
595,8
524,3
302,0
222,3
HYPO NOE
Leasing GmbH
29
9
20
28,3
25,1
8,3
16,8
28
9
19
28,3
23,4
8,4
15,0
HYPO NOE
First Facility
GmbH
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
28,9
-
-
-
HYPO NOE
Versicherungs-
service GmbH
-
-
-
3,6
-
-
-
4
4
-
3,5
4,0
4,0
-
HYPO NOE
Immobilien
Beteiligungs-
holding GmbH
-
-
-
-
-
-
-
1
1
-
1,0
1,0
1,0
-
HYPO NOE
Konzern
616
322
294
629,8
542,2
308,2
234,0
630
330
300
657,6
552,7
315,4
237,4
Legende: m - männlich, w - weiblich, FTE - Full Time Equivalent (arbeitszeitbereinigte Personalstände), HC - Headcount (Köpfe);
aufgrund der Nachkommastellen kann es in den Summen zu Rundungsdifferenzen kommen
KONZERNLAGEBERICHT | 4 PERSONALMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4.2 Organisations- & Personalentwicklung
Um die Organisation weiterzuentwickeln, werden seit dem Start des Unternehmensentwicklungsprozesses Fokus 25 die
Mitarbeiter:innen regelmäßig anonym unter anderem zu Unternehmenskultur, Arbeitszufriedenheit und -bedingungen
sowie zu Transparenz in der Kommunikation befragt.
Im Geschäftsjahr 2022 wurde das Employee Experience Management und Design erfolgreich implementiert. Der, durch
die halbjährlich durchgeführten Feedbackbefragungen, ermittelte Employee Experience Index wird in eine Balance
Scorecard einfließen, die in einem laufenden Projekt unter der Leitung der Organisationseinheit Digitalisierung
entwickelt wird.
Der HYPO NOE Konzern versteht unter lebensphasengerechtem Arbeiten die größtmögliche Flexibilität. Quereinstiege
in andere Themenbereiche, Wiedereingliederungszeit nach längerer krankheitsbedingter Abwesenheit,
Unterbrechungen genauso wie Gleitzeit oder temporäre Teilzeit ermöglichen das Arbeiten in den unterschiedlichsten
Lebenssituationen. Die Form der Zusammenarbeit innerhalb der Organisation hat sich durch das „Desk-Sharing“
Konzept und die vermehrte Arbeit im Home-Office geändert. Im Rahmen der Umsetzung des Desk-Sharing werden alle
Arbeitsplätze mit höhenverstellbaren Tischen ausgestattet, sodass eine individuell bestmögliche ergonomische
Arbeitsweise gewährleistet ist. Unterschiedliche Raumkonzepte, wie Telefon- bzw. Besprechungsboxen oder Creative
Labs ermöglichen ungestörtes bzw. gemeinsames kreatives Arbeiten. Im Herbst 2022 wurde eine neue Home-Office
Regelung erarbeitet, die die Möglichkeit bietet, 50% der Tätigkeit im Home-Office zu erbringen.
Im Rahmen des jährlichen Performance und Entwicklungsdialoges erhalten alle Mitarbeiter:innen sowie Führungskräfte
eine regelmäßige und qualifizierte Rückmeldung zu ihrer Entwicklung. Gemeinsam mit der direkten Führungskraft
werden in diesem Gespräch die nächsten Weiterbildungsmaßnahmen festgelegt und individuelle Entwicklungspläne
ausgearbeitet. Aus den Entwicklungsvereinbarungen wird der konkrete Bildungsbedarf abgeleitet und daraus ein
zielgruppengerechtes Aus- und Weiterbildungsangebot erstellt. Neben der fachlichen Expertise bilden dabei die
Persönlichkeits-, Führungskräfte- und Teamentwicklung den zentralen Rahmen. Zur Förderung der Führungskultur und -
kompetenz wurde 2021 ein umfassendes Leadership Programm gestartet und 2022 weitergeführt.
2022 investierten die Mitarbeiter:innen des HYPO NOE Konzerns insgesamt 2.749 Tage (2021: 2.400 Tage) in
Fortbildung.
Das Organigramm zum 31.12.2022 stellt sich wie folgt dar:
KONZERNLAGEBERICHT | 4 PERSONALMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
KONZERNLAGEBERICHT | 4 PERSONALMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4.3 Nachhaltigkeitsauftrag im Bereich Human Resources
Der HYPO NOE Konzern versteht sich als attraktiver Arbeitgeber für Nachhaltigkeit, ausgezeichnete Vereinbarkeit von
Beruf und Familie sowie Entwicklungsmöglichkeiten. Daraus abgeleitet gibt es unterschiedliche Initiativen, um diesem
Anspruch gerecht zu werden.
Das unternehmensinterne Frauennetzwerk frauen@hyponoe.at folgt der Mission mehr Frauen in Führungsfunktionen zu
bringen. Neben dem regelmäßigen Austausch, Netzwerkveranstaltungen mit gelungenen Praxisbeispielen und
anlassbezogenen Maßnahmen wird ein Frauen Mentoring Programm als nächster Schritt aufgebaut und etabliert. Die
Umsetzung und Zielerreichung wird im Rahmen des erworbenen Zertifikats ‚berufundfamilie‘ einem jährlichen externen
Audit unterzogen.
Dem Risiko von Stress und Überforderung wirkt der HYPO NOE Konzern mit diversen Maßnahmen entgegen. So steht
allen Mitarbeiter:innen kostenfrei die Gesundheitsplattform MAVIE (vormals Consentiv) zur Verfügung, wo individuelle
Beratung und Coaching in schwierigen Lebenssituationen 100% anonym und jederzeit (24/7) angeboten wird.
Im Rahmen der betrieblichen Gesundheitsförderung wurden Trainings zur Entwicklung von Resilienz und zur bewussten
Lebensgestaltung mit Dr. Georg Wögerbauer angeboten. Der Schwerpunkt liegt auf dem Thema Eigenverantwortung.
Der Startschuss dazu erfolgte im Herbst mit dem Workshop „Atme dich frei“. Es folgte das Angebot einer begleiteten
Raucherentwöhnung sowie des Workshops „Von der Schwierigkeit zur Mühelosigkeit“. Der soziale Ansatz der HYPO
NOE Führung ist klar erkennbar – im Fokus steht der Mensch.
KONZERNLAGEBERICHT | 5 RISIKOBERICHT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
5 RISIKOBERICHT
Die Beschreibung der Ziele und Methoden im Risikomanagement sowie die Erläuterungen zu den wesentlichen Risiken
sind Teil der Erläuterung (Notes) zum Konzernabschluss im Kapitel „8 RISIKOMANAGEMENT“.
6 FORSCHUNG UND ENTWICKLUNG
Für den HYPO NOE Konzern als Bankdienstleister ist der Bereich Forschung & Entwicklung im industriellen Sinn von
geringer Bedeutung. Dem Grundsatz folgend, den Kund:innen in allen Geschäftsfeldern und in der Produktqualität
ständig Verbesserungen anzubieten, wird laufend in Innovation und Weiterentwicklung investiert.
7 BETEILIGUNGEN UND
ZWEIGNIEDERLASSUNGEN
Der HYPO NOE Konzern hält Beteiligungen, die seine strategische Ausrichtung unterstützen. Diese Beteiligungen
werden dann eingegangen, wenn sie den vorrangigen geschäftspolitischen Zielen des Konzerns dienen. Aus der Rolle
des Eigentümervertreters heraus wird die strategische Entwicklung der einzelnen Beteiligungsunternehmen gefördert,
gesteuert und unterstützt. Details zu den Änderungen im Konsolidierungskreis sind in den Erläuterungen (Notes) zum
Konzernabschluss im Kapitel „10.1 Konsolidierungskreis“ zu finden.
Im Inland betreibt die HYPO NOE Landesbank seit 2008 eine Zweigniederlassung in 1010 Wien, Wipplingerstraße 4.
Zum 31. Dezember 2022 betreibt die HYPO NOE Landesbank 27 Filialen in Niederösterreich und Wien.
KONZERNLAGEBERICHT | 8 INTERNES KONTROLL- UND RISIKOMANAGEMENT (IKS)
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
8 INTERNES KONTROLL- UND
RISIKOMANAGEMENT (IKS)
Folgende Ausführungen behandeln die wesentlichen Merkmale des internen Kontroll- und Risikomanagementsystems
im Hinblick auf den Rechnungslegungsprozess.
8.1 Kontrollumfeld
Der Vorstand des HYPO NOE Konzerns ist für die Einrichtung, Anwendung und Weiterentwicklung eines internen
Kontrollsystems in Bezug auf den Konzernrechnungslegungsprozess verantwortlich. Er stellt eine unternehmensweite
Überwachung des IKS sicher, indem er die notwendigen strukturellen Voraussetzungen schafft (Zuweisung von
Verantwortlichkeiten, Schaffung geeigneter Informationssysteme u. v. m.).
Der Abteilung Konzernrechnungswesen in der Konzernmuttergesellschaft HYPO NOE Landesbank obliegt die
Regelungskompetenz zu allen Fragen des Rechnungswesens sowie die fachliche Anordnungsbefugnis zur
Sicherstellung der Anwendung konzerneinheitlicher Standards. Zur Unterstützung der operativen Umsetzung wurden
Richtlinien erstellt.
Das interne Kontrollsystem des HYPO NOE Konzerns besteht aus sämtlichen aufeinander abgestimmten Methoden und
Maßnahmen, die dazu beitragen, dass
˗
die Einhaltung von Gesetzen und Richtlinien (Compliance-Ziele) und
˗
die Effizienz und Leistungsfähigkeit der Geschäftstätigkeit gewährleistet sind,
˗
die Zuverlässigkeit von betrieblichen Informationen sichergestellt ist und
˗
eine bestmögliche Sicherung der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage im HYPO NOE Konzern sowie der
Finanzberichterstattung gewährleistet ist.
8.2 Risikobeurteilung
Folgende Hauptrisiken bestehen im Rechnungslegungsprozess:
˗
Unbeabsichtigte Fehler oder Betrug,
˗
die Rechnungslegung vermittelt ein nicht den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens -,
Finanz- und Ertragslage. Dies ist dann der Fall, wenn die in den Abschlüssen enthaltenen Zahlen oder Angaben
wesentlich von den korrekten Angaben abweichen.
˗
Wesentliche Fehler bei der Ausübung von Schätzungen und Ermessen.
KONZERNLAGEBERICHT | 8 INTERNES KONTROLL- UND RISIKOMANAGEMENT (IKS)
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
8.3 Kontrollmaßnahmen
Das interne Überwachungssystem des HYPO NOE Konzerns gliedert sich in prozessabhängige und prozess-
unabhängige Überwachungsmaßnahmen.
Organisatorische Sicherungsmaßnahmen
Maßnahmen – innerhalb einer Abteilung oder abteilungsübergeordnet –, die Fehler und Betrug/Schädigung des
HYPO NOE Konzerns vorbeugen sollen; vor allem:
˗
Unterschriftsregelung, Pouvoirordnung
˗
Rollen- und Berechtigungssysteme in den IT-Anwendungen
˗
Business Continuity Management
˗
Tägliche, wöchentliche und monatliche Reports
˗
Erstellung und periodische Aktualisierung der Dokumentation (Handbücher, Richtlinien, Arbeitsanweisungen)
Kontrollen
oder mittelbar in die zu überwachenden Arbeitsabläufe integriert sind und das Ergebnis der zu überwachenden
Prozesse sicherstellen sollen, d.h. Abweichungen im Prozess frühzeitig feststellen und verhindern.
Bei der Implementierung von Kontrollen wird auf das Kosten-Nutzen-Verhältnis geachtet, jedoch ist die Erfüllung
gesetzlicher Anforderungen, selbst wenn kein Nutzen darstellbar ist, stets zu gewährleisten.
Im Wesentlichen werden folgende Kontrollmaßnahmen durchgeführt:
˗
Vier-Augen-Prinzip innerhalb der Abteilungen oder abteilungsübergreifend
˗
Verwendung von Checklisten
˗
Automatisierte Abstimmung von Werten und Auswertung von Reports/Listen
˗
Überprüfung von Informationen
˗
Durchführung von Schlüsselkontrollen
Das IKS stellt somit sicher, dass unternehmerische Sachverhalte bilanziell stets richtig erfasst, aufbereitet und
gewürdigt, sowie in die Rechnungslegung übernommen werden.
Das interne Kontroll- und Risikomanagementsystem im HYPO NOE Konzern beinhaltet im Hinblick auf den
Rechnungslegungsprozess Arbeitsanweisungen und Prozesse zur korrekten und angemessenen Dokumentation von
Geschäftsvorfällen mit nachfolgenden Kriterien:
˗
Verwendung des Vermögens des Konzerns
˗
Aufzeichnung aller für die Erstellung von Jahresabschlüssen notwendigen Informationen zur Verhinderung nicht
genehmigter Anschaffungen oder Veräußerungen
KONZERNLAGEBERICHT | 8 INTERNES KONTROLL- UND RISIKOMANAGEMENT (IKS)
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
˗
Am Risikogehalt orientierte Entscheidungspouvoirs und Überwachungsinstrumente, die eine wesentliche
Auswirkung auf die Jahresabschlüsse haben könnten
˗
Abstimmung des Kontenplanes auf die speziellen Erfordernisse des Konzerns
˗
Ablage der Belege nach systematischen und chronologischen Kriterien und ausreichende Erläuterung der
Geschäftsfälle
˗
Dokumentation der Prozessabläufe der Erstellung des Finanzjahresberichts (Jahresabschluss Einzelinstitut und
Konzern sowie Lagebericht Einzelinstitut und Konzern) mit ihren Risiken und Kontrollen
˗
Ausreichende Ausstattung der am Rechnungslegungsprozess beteiligten Abteilungen in quantitativer sowie
qualitativer Hinsicht; Gewährleistung des für die jeweilige Funktion erforderlichen Ausbildungsgrades der
Mitarbeiter:innen durch standardisierte Qualifizierungs- und Ausbildungsprogramme; Vorbildfunktion der
Führungskräfte des Konzerns hinsichtlich Integrität und ethischem Verhalten als Fundament des Kontrollumfelds
˗
Klare Trennung und Organisation in separaten Abteilungen der am Rechnungslegungsprozess wesentlich
beteiligten Funktionen
˗
Klare Zuordnung der Verantwortungsbereiche
˗
Schutz gegen unbefugte Zugriffe durch entsprechende Kontrollmechanismen in eingesetzten Finanzsystemen
˗
Laufende stichprobenweise Überprüfung auf Vollständigkeit und Richtigkeit der Buchhaltungsdaten
˗
Durchführung aller rechnungslegungsrelevanten Buchungsprozesse nach dem Vier-Augen-Prinzip im
Rechnungswesen oder laut internen Regelungen durch ausgebildete Personen in den jeweiligen
Fachabteilungen
˗
Tägliche oder monatliche Überprüfung auf Plausibilität und Soll-Haben-Gleichheit von durch die zentrale EDV-
Anlage des Allgemeinen Rechenzentrums unter Berücksichtigung von automatisierten Kontrollen zur Verfügung
gestellten Buchungslisten, Umsatzauswertungen, Bewertungslisten, Listen über BWG oder CRR/CRD IV-
Bestimmungen etc.
˗
Kontrollmaßnahmen in Bezug auf die IT-Sicherheit als einer der Eckpfeiler des internen Kontrollsystems;
Trennung von sensiblen Tätigkeiten durch eine restriktive Vergabe von IT-Berechtigungen
8.4 Information und Kommunikation
Folgende Berichterstattungen von Finanzinformationen werden zur Wahrnehmung der Überwachungs- und
Kontrollfunktion im Hinblick auf eine ordnungsgemäße Rechnungslegung und Berichterstattung zur Verfügung gestellt:
˗
Jährlicher Geschäftsbericht, halbjährlicher Konzernzwischenabschluss gemäß IAS 34 und Quartalsmitteilungen
˗
Monatliche und quartalsweise Berichte an den Vorstand und Aufsichtsrat (Segmentberichterstattung, Soll-Ist-
Vergleiche)
˗
Periodische Meldungen an die OeNB im Rahmen der gesetzlichen Meldeerfordernisse für Kreditinstitute;
Anlieferung dieser Auswertungen über die zentrale EDV-Anlage des Allgemeinen Rechenzentrums und Prüfung
und gegebenenfalls Korrektur durch den Finanzbereich
8.5 Überwachung
Die Überwachung des IKS vollzieht sich dabei auf verschiedenen Ebenen. Durch organisatorische Regelungen
innerhalb des Unternehmens wird eine Überwachung des IKS auf der Prozessebene gewährleistet. Vorgesetzte
überwachen die tatsächliche Durchführung der Kontrollen, beispielsweise auf der Basis von Stichproben.
Die Interne Revision ist als Teil der prozessunabhängigen Überwachungsmaßnahmen klar vom IKS getrennt. Für
sämtliche Revisionsaktivitäten gelten die konzernweit gültigen revisionsspezifischen Regelwerke (Revisionsstandards),
die primär auf dem BWG, den aktuellen Mindeststandards für die Interne Revision der österreichischen
Finanzmarktaufsicht sowie internationalen „Best Practices“ basieren. Die Interne Revision überprüft unabhängig und
regelmäßig die Einhaltung der internen und externen Vorschriften in den Abteilungen und Organisationseinheiten. Die
Prüfungen des Jahres 2022 im Bereich Rechnungswesen/Rechnungslegung beinhalteten die Schwerpunkte
Prozesse/IKS, Verrechnungs- und Sachkonten im Filialbereich (als fixer Bestandteil der Filialprüfungen) sowie das
Meldewesen.
Der Prüfungsausschuss des Aufsichtsrates lässt sich in Ausübung seiner Überwachungsfunktion, etwa in
turnusmäßigen Besprechungen, über den Status und die Wirksamkeit des IKS informieren.
KONZERNLAGEBERICHT | 8 INTERNES KONTROLL- UND RISIKOMANAGEMENT (IKS)
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Damit wird erreicht, dass alle Geschäftsfälle ordnungsgemäß erfasst, verarbeitet und dokumentiert werden. Des
Weiteren wird sichergestellt, dass Aktiva und Passiva im Jahresabschluss in Übereinstimmung mit den jeweiligen
gesetzlichen Vorschriften und regulativen Richtlinien angesetzt, ausgewiesen und bewertet werden.
Das IKS wird laufend an geänderte Rahmenbedingungen und Anforderungen angepasst. Wie jedes interne
Kontrollsystem kann das rechnungslegungsbezogene interne Kontrollsystem unabhängig davon, wie sorgfältig es
ausgestaltet ist, betrieben und überwacht wird, nur eine hinreichende, keine absolute Sicherheit bezüglich der
Richtigkeit des Zahlenmaterials gewährleisten. Die Identifizierung dieser Änderungsnotwendigkeiten aufgrund neuer
Risiken und aufgrund der fortlaufenden Überwachung und Beurteilung der Wirksamkeit wird als zentrale
Herausforderung angesehen. In diesem Zusammenhang stehen vor allem Verbesserungen der Effektivität und Effizienz
betrieblicher Abläufe, Minimierung der operationellen Risiken mittels Festlegung effektiver präventiver
Verbesserungsmaßnahmen und Erhöhung des IKS-Reifegrades im HYPO NOE Konzern im Vordergrund.
KONZERNLAGEBERICHT | 9 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
9 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG
Der HYPO NOE Konzern ist zur Erstellung einer konsolidierten nichtfinanziellen Erklärung gemäß § 267a UGB
verpflichtet. Zusätzlich ist die Muttergesellschaft HYPO NOE Landesbank für Niederösterreich und Wien AG gemäß
§ 243b UGB ebenfalls zur Erstellung einer nichtfinanziellen Erklärung verpflichtet. Die nichtfinanzielle Erklärung wurde in
Übereinstimmung mit den gesetzlichen Bestimmungen des NaDiVeG erstellt (§ 267a UGB). Der HYPO NOE Konzern
veröffentlicht zusätzlich seit 2014 ein Nachhaltigkeitsjournal, welches unter Bezugnahme auf die GRI-Standards erstellt
wird. Das Journal und weiterführende Informationen sind auf der Website des HYPO NOE Konzerns einsehbar.
Die folgende nichtfinanzielle Erklärung enthält diejenigen Angaben, die für das Verständnis des Geschäftsverlaufs, des
Geschäftsergebnisses, der Lage des Unternehmens sowie der Auswirkungen der Geschäftstätigkeit erforderlich sind
und die sich auf Umwelt-, Sozial- und Arbeitnehmer:innenbelange, auf die Achtung der Menschenrechte und auf die
Bekämpfung von Korruption und Bestechung beziehen. Die nachfolgend beschriebenen Themen basieren auf der
Wesentlichkeitsanalyse, die erstmalig im Rahmen des Nachhaltigkeitsberichts 2014 durchgeführt und 2018 einer
neuerlichen Bewertung unterzogen wurde. Im Jahr 2022 wurde eine doppelte Wesentlichkeitsanalyse durchgeführt,
wobei interne und externe Quellen herangezogen wurden. Darüber hinaus gehende Informationen finden sich in den
jeweiligen Teilen des Jahresabschlussberichts.
9.1 Beschreibung des Geschäftsmodells
Die HYPO NOE Landesbank ist die größte und älteste Landes-Hypothekenbank Österreichs
2
über 130 Jahren verlässliche Geschäftsbank, stabile Landesbank und spezialisierte Hypothekenbank. Ausgehend von
einer starken Marktposition in der Hauptstadtregion Niederösterreich und Wien, ist sie vorwiegend in Österreich und
Deutschland und selektiv in ausgewählten Märkten der Europäischen Union tätig.
Dem Geschäftsmodell einer Hypothekenbank folgend, bietet der HYPO NOE Konzern der Öffentlichen Hand,
Immobilien- und Unternehmenskunden umfassende Finanzdienstleistungen aus einer Hand. Das Produktportfolio
fokussiert auf die Finanzierung klassischer und sozialer Infrastruktur, gemeinnützigen und gewerblichen Wohnbau und
großvolumige Immobilienprojekte. Über das bestehende Filialnetzwerk im Heimmarkt Niederösterreich und Wien
profitieren Privatkund:innen von persönlicher Beratungskompetenz mit Schwerpunkt in der Wohnbaufinanzierung.
Die HYPO NOE Landesbank ist eine der größten Emittentinnen von Pfandbriefen in Österreich und regelmäßig durch
die Begebung besicherter und unbesicherter Benchmarkanleihen auf dem Kapitalmarkt präsent. Durch ein solides
Fundament an Kund:inneneinlagen und die verstärkte Zusammenarbeit mit Förderbanken achtet sie gleichzeitig auf die
Diversifikation ihrer Refinanzierungsquellen. Die HYPO NOE Landesbank wird von Standard & Poor’s aktuell mit einem
soliden Single A Rating mit „stabilem“ Ausblick bewertet. Die Ratings für den öffentlichen und hypothekarischen
Deckungsstock werden von Moody’s mit 'Aa1' auf unverändert hohem Niveau eingestuft.
Mit dem Land Niederösterreich steht das größte Bundesland Österreichs als stabiler und verlässlicher 100%-Eigentümer
hinter der HYPO NOE Landesbank. Die Eigentümerschaft ist langfristig orientiert und gewährleistet eine nachhaltige
Umsetzung der Strategie: Fokus auf das Kerngeschäft, digitale Best-in-Class-Lösungen in der Hypothekarfinanzierung,
und Beibehaltung eines konservativen Risiko- und starken Kapitalprofils.
Nachhaltiges Handeln im Kerngeschäft wird durch klare ethische Leitlinien und Geschäftsgrundsätze sichergestellt und
aktiv gefördert. Das Portfolio der HYPO NOE Landesbank zeigt dabei eine starke nachhaltige Prägung durch einen
hohen Anteil an Finanzierungen mit gesellschaftlichem Mehrwert. Der Prime-Status von ISS ESG unterstreicht das
Engagement in Sachen Umwelt und Soziales.
9.2 Nachhaltigkeit im Kerngeschäft
Der HYPO NOE Konzern hat klare ethische Leitlinien und Geschäftsgrundsätze für seine Finanzierungen. Auf diese
Weise wird angestrebt, dass Kredite vergeben werden, die mit hohen sozialen und ökologischen Standards vereinbar
2 Verglichen nach Bilanzsumme (Konzernabschluss 2021) und Gründungsdatum
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sind. Für Finanzdienstleister besteht grundsätzlich Risiko und zugleich Chance, durch die eigene Geschäftstätigkeit
(Gewährung von Finanzmitteln und Veranlagungen) zu ökologischen und sozialen Auswirkungen beizutragen.
Mit den in den ethischen Leitlinien und Geschäftsgrundsätzen enthaltenen Positivkriterien fördert der HYPO NOE
Konzern in seiner Geschäftstätigkeit jene Themenfelder, die aus Sicht des Unternehmens einen gesellschaftlichen
Nutzen liefern. Die enthaltenen Negativkriterien stellen die Themenfelder dar, die in der Geschäftstätigkeit zum Schutz
der Gesellschaft vermieden werden. Die Leitlinien sind ebenfalls Bestandteil des Kreditrisikohandbuchs sowie auf der
Website des HYPO NOE Konzerns einsehbar.
Im Rahmen des Kreditvergabeprozesses werden Nachhaltigkeitskriterien im Kernbankensystem erfasst. Anhand dieser
Kriterien ist es dem HYPO NOE Konzern möglich zu identifizieren, welche Finanzierungen einen Nachhaltigkeitsbezug
aufweisen. Eine mögliche Green-Bond-Tauglichkeit wird gemäß dem Green Bond Framework des HYPO NOE Konzerns
geprüft.
3
9.2.1 Produkte und Dienstleistungen
Der HYPO NOE Konzern konzentriert sich entlang seiner Kernkompetenzen auf vier Geschäftssegmente: Öffentliche
Hand, Immobilien, Privat- und Unternehmenskunden sowie Treasury & ALM. Im Konzernverbund werden mit der
HYPO NOE Leasing Großkunden im Landes- und Gemeindebereich betreut.
Als Besonderheit emittierte die HYPO NOE Landesbank im Jahr 2020 ihren ersten Green Bond mit einem Volumen von
EUR 500 Mio., der erste Green Bond, der mit dem österreichischen Umweltzeichen UZ49 für nachhaltige
Finanzprodukte zertifiziert wurde. Im Jahr 2022 wurde der zweite Green Bond erfolgreich emittiert.
Mit dem Erlös der Emission werden grüne Gebäude (re-)finanziert, die zu den Top 15% hinsichtlich der CO2-Effizienz in
Österreich zählen. Der Schwerpunkt liegt dabei auf dem gemeinnützigen Wohnbau und sozialer Infrastruktur, dem
Kerngeschäft der HYPO NOE Landesbank. Die starke Nachhaltigkeitsperformance der Bank und ihres Green Bond
Frameworks wird durch eine Second Party Opinion (SPO) von ISS ESG (vorm. oekom research) bestätigt.
Seit 2021 bietet der HYPO NOE Konzern seinen Privatkund:innen Grüne Giro- und Sparkonten an, die ebenfalls mit
dem österreichischen Umweltzeichen für nachhaltige Finanzprodukte UZ49 zertifiziert sind. Die Guthaben der Grünen
Giro- und Sparkonten werden zweckgewidmet zur Finanzierung von nachhaltigen Projekten in den Bereichen Energie-
bzw. kommunaler Infrastruktur oder zur Bekämpfung der Auswirkungen des Klimawandels eingesetzt. Das Framework
zu den Grünen Konten des HYPO NOE Konzerns ist auf der Website einsehbar. Der Grüne Wohnkredit steht
Privatkund:innen sowohl für den Kauf oder Errichtung von Eigentum als auch einer Sanierung zur Verfügung, sofern
definierte Energieeffizienzwerte erreicht werden. Kund:innen profitieren bei ihrem nachhaltigen, energieeffizienten
Bauprojekt von einer reduzierten oder sogar gänzlich entfallenden Ausfertigungsgebühr für ihren Grünen Wohnkredit.
Seit 2022 bietet der HYPO NOE Konzern seinen Kund:innen einen Grünen Investitionskredit an. Die Finanzierungen
müssen entweder den Anforderungen des HYPO NOE Green Bond Frameworks oder den technischen Kriterien der
grünen EU-Taxonomie entsprechen.
9.2.2 Kooperationspartner und nachhaltige Investments
Der HYPO NOE Konzern bietet im Bereich der nachhaltigen Geldanlage entsprechende Produkte zahlreicher
Hersteller:innen an, um ökologisch und ethisch orientiertes Investieren mit ausgewählten Fondsprodukten zu
ermöglichen. Es wurden Schulungen und Produktpräsentationen veranstaltet, um nachhaltige Investmentmöglichkeiten
einem breiteren Publikum zugänglicher zu machen. Des Weiteren wurden im Jahr 2022 die Kompetenzen der
Wertpapier- und Versicherungsverantwortlichen durch den Abschluss des zertifizierten "EFPA ESG Advisor®" gestärkt.
Zum Ende des Geschäftsjahres 2022 betrug das für Kund:innen betreute nachhaltige Fondsvolumen über EUR 70,8
Mio.
9.2.3 Eligibility Prüfung der Taxonomie
Mit der Taxonomie VO wurde ein EU-weit einheitliches Klassifikationssystem für ökologisch nachhaltige („grüne“)
Wirtschaftsaktivitäten eingeführt, das verpflichtend für alle Unternehmen, die zur nicht-finanziellen Berichterstattung
3 Das Green Bond Framework ist auf der Website des HYPO NOE Konzerns einsehbar.
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unter der EU-Richtlinie 2014/95/EU verpflichtet sind, zur Anwendung kommt. Sie legt die Kriterien fest, mit deren Hilfe
beurteilt werden kann, ob eine wirtschaftliche Aktivität als ökologisch nachhaltig gilt.
Der HYPO NOE Konzern hat sein gesamtes, aktivseitiges Kredit- und Wertpapierportfolio dahingehend überprüft,
welche Finanzierungen den Überkategorien der DelVO EU zur Ergänzung der Verordnung (EU) 2020/852 (Taxonomie
VO) zugeordnet werden können. Im Mittelpunkt dieser Überprüfung steht die Finanzierungstätigkeit und somit die
eigentliche Mittelverwendung. Bei der Prüfung auf Taxonomie-Fähigkeit („Eligibility“) ist daher zu bestimmen, ob eine
Finanzierungstätigkeit grundsätzlich von den in der DelVO EU definierten Wirtschaftstätigkeiten abgedeckt wird und
somit das Potenzial für eine ökologisch nachhaltige Tätigkeit aufweist.
Gesetzliche Offenlegung
Gemäß Art. 10 (3) der delegierten Verordnung (EU) 2021/2178 zu Art. 8 der Taxonomie Verordnung (EU) 2020/852,
müssen Finanzmarktteilnehmer für das Finanzjahr 2022 Informationen zu den ersten zwei Umweltzielen der Taxonomie
Verordnung offenlegen. Dies sind folgende wichtigste Leistungsindikatoren
˗
Anteil der Risikopositionen mit nicht Taxonomie-fähigen (non-eligible) und Anteil der Risikopositionen mit
Taxonomie-fähigen (eligible) Wirtschaftstätigkeiten an der Bilanzsumme,
˗
Anteil der Risikopositionen gegenüber Unternehmen, die nicht der NFRD (Non-Financial Reporting Directive)
unterliegen an der Bilanzsumme,
˗
Anteil der Risikopositionen gegenüber Staaten, Zentralbanken, supranationalen Emittenten und
Derivatepositionen an der Bilanzsumme sowie
˗
den Anteil des Handelsbestands und der täglich fälligen Zwischenbankkredite an der Bilanzsumme.
Im Zuge der Bestimmung der Taxonomie-Fähigkeit wurde bei Unternehmensfinanzierungen (inkl.
Immobilienfinanzierungen) in einem ersten Schritt durch Prüfung der Kriterien für große Unternehmen, die gleichzeitig
Unternehmen von öffentlichem Interesse sind und an den Bilanzstichtagen im Durchschnitt des Geschäftsjahres mehr
als 500 Mitarbeiter:innen beschäftigen, erhoben, welche Kreditnehmer:innen der NFRD-Offenlegungsverpflichtung
unterliegen.
In einem zweiten Schritt wurden die veröffentlichten Kennzahlen CapEx und Umsatz ausgewertet und so der jeweilige
Taxonomie-fähige Anteil der betroffenen Unternehmensfinanzierungen ermittelt.
Zusätzlich wurden gemäß Anhang V zur DelVO (EU) 2021/2178, über Feststellung des Finanzierungszwecks,
Finanzierungen an öffentliche Stellen für öffentlichen Wohnungsbau und sonstige Spezialfinanzierungen, sofern diese
Taxnomie-fähige Wirtschaftstätigkeiten betreffen, identifiziert und ebenfalls als Taxonomie -fähig eingestuft.
Bei Privatkund:innen wurden Darlehen für Wohnimmobilien oder Wohnungsrenovierung sowie Wohnbauförderdarlehen
als Taxonomie-fähige Produkte definiert. Die Identifikation der relevanten Positionen erfolgte anhand eindeutig
zuordenbarer Kontogruppen und -arten.
Bei der Ermittlung der Taxonomie-Fähigkeit von Risikopositionen im Rahmen der gesetzlichen Offenlegung wurden
Positionen gegenüber NFRD-offenlegungspflichtigen Unternehmen gewichtet mit den von den Gegenparteien
veröffentlichten Kennzahlen CapEx und Umsatz berücksichtigt. Bei Risikopositionen, die keinen NFRD-
Veröffentlichungspflichten unterliegen, wurden unter Berücksichtigung der Kriterien gemäß Anhang V zur DelVO (EU)
2021/2178 Wohnimmobilienfinanzierungen an Privatkunden sowie Finanzierungen an Öffentliche Stellen und
Kommunen zum Zwecke des öffentlichen Wohnungsbaus und der Wasser- und Abwasserversorgung als Taxonomie-
fähig identifiziert und ebenfalls in der gesetzlichen Offenlegung dargestellt. Der Analyseprozess führt basierend auf der
Konzern-Bilanzsumme zu folgendem Resultat:
˗
CapEx: Taxonomie-fähig 14,98% (31.12.2021: 12,96%*), nicht Taxonomie -fähig 85,02% (31.12.2021: 87,04%)
˗
Umsatz: Taxonomie-fähig 14,95% (31.12.2021: 12,93%*), nicht Taxonomie -fähig 85,05% (31.12.2021: 87,07%)
* Die Vorjahreswerte sind gemäß adaptierter Berechnungsmethodik dargestellt und nicht mit Werten aus dem
Geschäftsbericht 2021 vergleichbar.
Nachfolgend werden die in der DelVO EU zur Ergänzung der Verordnung (EU) 2020/852 geforderten Zusatzangaben in
% der Konzern-Bilanzsumme dargestellt:
Art 10 (3)
˗
Position: Handelsportfolio Anteil 0,00% (31.12.2021: 0,00%*)
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˗
Position: kurzfristige Interbankenkredite Anteil 0,04% (31.12.2021:0,04%*)
˗
Risikopositionen gegenüber Staaten Anteil 3,28% (31.12.2021: 3,61%*)
˗
Risikopositionen gegenüber Zentralbanken Anteil 1,07% (31.12.2021: 8,30%*)
˗
Risikopositionen gegenüber supranationalen Emittenten Anteil 0,43% (31.12.2021: 0,36%*)
˗
Derivatepositionen Anteil 1,59% (31.12.2021: 2,77%*)
˗
Risikopositionen gegenüber Unternehmen, die nicht zur Veröffentlichung nichtfinanzieller Informationen
verpflichtet sind Anteil 46,29% (31.12.2021: 35,49%*)
* Die Vorjahreswerte sind gemäß adaptierter Berechnungsmethodik dargestellt und nicht mit Werten aus dem
Geschäftsbericht 2021 vergleichbar.
Der HYPO NOE Konzern betreibt ein kleines Handelsbuch gemäß Art. 94 CRR II, ohne Positionsbestand im Jahr 2022,
weshalb keine Angaben zur Anpassung von Handelsbeständen gemäß Annex XI der DelVO EU zur Ergänzung der
Verordnung (EU) 2020/852 gemacht werden können.
Freiwillige Offenlegung
Dem Geschäftsmodell des HYPO NOE Konzerns folgend besteht das Kreditportfolio zu ca. zwei Drittel aus
Immobilienfinanzierungen, welche sich den Taxonomie-Kriterien zuordnen lassen. Da es sich bei diesen
Kreditnehmer:innen jedoch größtenteils nicht um NFRD-pflichtige Großkund:innen handelt, fallen diese Risikopositionen
nicht in die gesetzliche Offenlegung. Der HYPO NOE Konzern hat sich deshalb entschlossen, die Taxonomie -Fähigkeit
der umfassten Finanzierungen freiwillig offenzulegen. Diese Maßnahme soll das tatsächliche Potenzial des
Kreditportfolios hinsichtlich der Finanzierung ökologisch nachhaltiger Wirtschaftstätigkeiten aufzeigen.
Für die Feststellung der tatsächlichen Finanzierungstätigkeit der betreffenden Positionen kann der HYPO NOE Konzern
auf Informationen zurückgreifen, die bereits im Rahmen der Prüfung von Krediten auf Green Bond-Tauglichkeit erhoben
wurden. Im Zuge dieses Prozesses wurde für die untersuchten Positionen der Finanzierungszweck auf Kontoebene im
Kernbankensystem in Form von Nachhaltigkeitskategorien erfasst, welcher die eigentliche Mittelverwendung aufzeigt.
Bei diesen Auswertungen hat folgende stufenweise Vorgehensweise Anwendung gefunden:
˗
(Teil)portfolio-Analyse anhand Kontogruppen und -arten
˗
Einzelfallanalyse basierend auf systemtechnisch auswertbarer Finanzierungsbeschreibungen
˗
Manuelle Einzelfallprüfung anhand Finanzierungsinformationen aus Kreditantrag
Die Zuordnung des Finanzierungszwecks wird regelmäßig überprüft und an aktuelle Erkenntnisse angepasst. Die
Prüfung auf Taxonomie-Fähigkeit („Eligibility“) erfolgt schließlich anhand eines Mappings des Finanzierungszwecks auf
die in der DelVO EU festgelegten Überkategorien.
Der Analyseprozess führt basierend auf der Konzern-Bilanzsumme zu folgendem kumuliertem Ergebnis aus
gesetzlicher und freiwilliger Offenlegung:
˗
CapEx: Taxonomie-fähig 57,33% (31.12.2021: 51,64%*), nicht Taxonomie -fähig 42,67% (31.12.2021: 48,36%*)
˗
Umsatz: Taxonomie-fähig 57,30% (31.12.2021: 51,61%*), nicht Taxonomie -fähig 42,70% (31.12.2021: 48,39%*)
* Die Vorjahreswerte sind gemäß adaptierter Berechnungsmethodik dargestellt und nicht mit Werten aus
Geschäftsbericht 2021 vergleichbar.
Der HYPO NOE Konzern ist bestrebt, die erforderlichen personellen Ressourcen, das fachliche Know-How sowie die
erforderlichen Nachhaltigkeitsinformationen bereitzustellen, um die zukünftigen regulatorischen und internen
Anforderungen zur Identifikation und Beurteilung ökologisch nachhaltiger („grüner“) Wirtschaftsaktivitäten erfüllen zu
können.
9.3 Umweltbelange
Als Bank des Landes Niederösterreich und als österreichischer Leitbetrieb steht der HYPO NOE Konzern nicht nur in
der Verantwortung, Klimaschutz zu finanzieren, sondern auch im eigenen Bereich eine Vorreiterrolle zu übernehmen.
Daher stellt der HYPO NOE Konzern seinen ökologischen Fußabdruck transparent dar und setzt gezielt Maßnahmen zu
dessen Reduktion. Die größten Auswirkungen auf die Umwelt entstehen durch den Betrieb der Gebäudeinfrastruktur
sowie der betrieblichen Mobilität.
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Der HYPO NOE Konzern ist sich des möglichen negativen Beitrags zur Klimaveränderung bewusst und setzt daher
intensive Maßnahmen, um seiner Verantwortung gerecht zu werden.
Um sich nochmals mit Nachdruck zu den nationalen und internationalen Klimazielen zu bekennen wurde 2018 eine
Umwelt- und Klimastrategie (Erweiterung der bestehenden Energiestrategie) finalisiert in der sich das Unternehmen zu
vordefinierten, ambitionierten Zielwerten bekennt. Teil dieser neuen Strategie war die Umsetzung eines
Umweltmanagementsystems nach ISO 14001. Die Re-Zertifizierung wurde 2022 erfolgreich durchgeführt.
Als klares Bekenntnis zu ihren Umwelt- und Klimazielen hat sich die HYPO NOE Landesbank entschlossen, am
klimaaktiv Pakt 2030 des Bundesministeriums für Klimaschutz, Umwelt, Energie, Mobilität, Innovation und Technologie
(BMK) teilzunehmen. Die jährliche externe Überprüfung der Fortschritte wurde 2022 durch Expert:innen im Rahmen der
Partnerschaft durchgeführt und der positive Weg in Richtung Zielerreichung bestätigt.
9.3.1 Energieeffizienz im Fokus
Die Zentrale des HYPO NOE Konzerns in St. Pölten ist unter Berücksichtigung der klimaaktiv Silber Kriterien errichtet
worden, wobei auf Energieeffizienz großer Wert gelegt wurde. So wird mittels eigener Photovoltaikanlage, welche 2022
weiter ausgebaut wurde, ein Teil des Stromverbrauchs ökologisch selbst erzeugt. Damit wurden 2022 80.000 KWh
emissionsneutraler Strom produziert. Das innovative Niedrigenergiegebäude der Konzernzentrale wurde bereits 2012
mit der „klimaaktiv-Plakette in Silber“ sowie dem von der EU vergebenen „Green Building“-Zertifikat ausgezeichnet. Wie
alle Standorte und Filialen des HYPO NOE Konzerns bezieht die Zentrale ausschließlich Ökostrom. 2021 wurde dem
Gebäude zusätzlich das österreichische Umweltzeichen UZ200 als Green Event Location vom BMK verliehen.
Eine weitere Auszeichnung für das Umweltbewusstsein der HYPO NOE Landesbank stellt das Quality Austria–Zertifikat
für die gelungene Implementierung des ISO 14001-Standards dar.
9.3.2 Klimafreundliche Mobilität
Die Reduktion der Emissionen aus dem Mobilitätsbereich ist einer der Eckpfeiler der Umwelt- und Klimastrategie des
HYPO NOE Konzerns. Unter dem Titel „Fuhrpark der Zukunft“ konnte der HYPO NOE Konzern die CO2-Emissionen aus
dem Mobilitätsbereich von 2015 bis 2022 um 80% reduzieren. Die Anzahl der Firmenfahrzeuge im Konzern konnte
seither um über 80% reduziert werden. Die Car-Policy fördert gezielt die Anschaffung emissionsarmer Dienstautos und
setzt mit CO2-Grenzwerten ein deutliches Zeichen. Der Anteil der Elektroautos im Fuhrpark beträgt sechs Stück
(zusätzlich fünf Hybridautos), der Anteil der Elektroautos soll weiter ausgebaut werden.
2017 wurden die ersten fünf Schnell-Ladestellen in der Garage der Zentrale in St. Pölten errichtet, ebenso eine
kostenfrei nutzbare Ladestelle für Veranstaltungsgäste und Kund:innen. 2021 wurden die Kapazitäten auf insgesamt 16
Ladestationen erweitert. Alle Ladestationen stehen den Mitarbeiter:innen kostenfrei zur Verfügung – ob Firmen- oder
Privatfahrzeug.
2022 wurde eine Mitarbeiter:innenbefragung zum Mobilitätsverhalten durchgeführt. Die Ergebnisse dienen als Basis für
ein ganzheitliches Konzept mit dem Ziel die Motivation in Richtung klimafreundlichem Mobilitätsverhalten zu erhöhen.
Im Fokus stehen dabei sowohl die betriebliche Mobilität als auch die Anreise zur Arbeitsstätte.
Bereits seit Jahren steht allen Mitarbeiter:innen Home-Office zur Verfügung. Interne und externe Besprechungstermine
können per Video- und Telefonkonferenzen wahrgenommen werden.
9.4 Sozial- und Arbeitnehmerbelange
Als Bank des Landes Niederösterreich versteht sich der HYPO NOE Konzern als Partner der Menschen in der Region.
Dabei wird auf die wichtigste Ressource, die Mitarbeiter:innen gebaut, um externen Stakeholder:innen ein verlässlicher
Partner zu sein.
Seit dem Start des Unternehmensentwicklungsprozesses Fokus 25 werden die Mitarbeiter:innen regelmäßig anonym
unter anderem zu Unternehmenskultur, Arbeitszufriedenheit und -bedingungen sowie zu Transparenz in der
Kommunikation befragt. Führungskräfte stellen sich regelmäßig einem 360°- Feedback. 2022 wurde die bestehende
Personalstrategie im Rahmen des Unternehmensentwicklungsprozesses erweitert, um dem demographischen Wandel
und den steigenden Anforderungen an die Arbeit der Zukunft zu begegnen. Das Employee Experience Management
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und Design wurde bereits erfolgreich implementiert mit dem Ziel ein innovatives und wertschätzendes Umfeld zu
schaffen, in dem alle Mitarbeiter:innen ihr volles Potenzial entfalten können. Um die Erlebnisse aller Mitarbeiter:innen
positiv zu verändern, wird halbjährlich das Feedback der Mitarbeiter:innen eingeholt. Der daraus ermittelte Employee
Experience Index wird in eine Balance Scorecard einfließen, die aktuell von der Organisationseinheit Digitalisierung in
einem übergreifenden Projekt entwickelt wird.
Die Zielsetzung der 2022 vom Vorstand abgenommenen HR-Strategie liegt in der Positionierung des HYPO NOE
Konzerns als attraktiver Arbeitgeber, um sicherzustellen, dass die Kompetenzen in der angemessenen Qualität zum
erforderlichen Zeitpunkt verfügbar sind. Konkret steht der HYPO NOE Konzern für Nachhaltigkeit, ausgezeichnete
Vereinbarkeit von Beruf und Familie sowie Entwicklungsmöglichkeiten. Das unternehmensinterne Frauennetzwerk
frauen@hyponoe.at folgt der Mission mehr Frauen in Führungsfunktionen zu bringen. Neben dem regelmäßigen
Austausch, Netzwerkveranstaltungen mit weiblichen Vorbildern und anlassbezogenen Maßnahmen wird in einem
nächsten Schritt ein Frauen Mentoring Programm aufgebaut. Die Umsetzung und Zielerreichung wird im Rahmen des
erworbenen Zertifikats ‚berufundfamilie‘ einem jährlichen externen Audit unterzogen.
9.4.1 Grundsätze und Richtlinien für ein faires Miteinander
Das Verhalten am Markt sowie gegenüber Kund:innen und Mitarbeiter:innen ist im Verhaltenskodex geregelt. Der
HYPO NOE Konzern verpflichtet sich zur Einhaltung der internationalen Grundprinzipien der International Labor
Organisation (ILO).
Die aktive und konstruktive Zusammenarbeit mit dem Betriebsrat; die Achtung der Rechte der Arbeitnehmer:innen sowie
die Achtung der Rechte der Gewerkschaften sind für den HYPO NOE Konzern eine Selbstverständlichkeit.
Die HYPO NOE Landesbank ist Mitglied der Charta der Vielfalt. Die Initiative fördert die Wertschätzung gegenüber allen
Mitgliedern der Gesellschaft – unabhängig von Geschlecht, Lebensalter, Herkunft, sexueller Orientierung,
Weltanschauung oder Behinderung. Im HYPO NOE Konzern wird Diversität als Bereicherung gewertet, Diskriminierung
hat keinen Platz.
2022 hat der HYPO NOE Konzern am staatlich geförderten Beratungsprogramm „100 Prozent - Gleichstellung zahlt sich
aus“ teilgenommen, wo sich die zuständigen Kolleg:innen intensiv mit allen Aspekten der Gleichstellung beschäftigt und
Maßnahmen dazu erarbeitet haben. Ein Sensibilisierungsworkshop zum Thema Gleichstellung im Haus hat gezeigt,
dass die Geschlechtergleichstellung sowohl von Mitarbeiter:innen wie Führungskräften gleichermaßen als wesentlicher
Erfolgsfaktor gesehen wird. Um diese Bemühungen sichtbar zu machen, wurde der HYPO NOE Landesbank das Siegel
„Wir stellen gleich“ verliehen.
9.4.2 Aus-, Weiterbildung und Entwicklungsmöglichkeiten
Im Rahmen des Performance und Entwicklungsdialoges erhalten alle Mitarbeiter:innen sowie Führungskräfte eine
regelmäßige und qualifizierte Rückmeldung zu ihrer Entwicklung. Gemeinsam mit der direkten Führungskraft werden in
diesem Gespräch die nächsten Weiterbildungsmaßnahmen festgelegt und individuelle Entwicklungspläne ausgearbeitet.
2022 investierten die Mitarbeiter:innen des HYPO NOE Konzerns insgesamt 2.774 Tage (2021: 2.600 Tage) in
Fortbildung.
Für den HYPO NOE Konzern steht die Aus- und Weiterbildung der Mitarbeiter:innen im Vordergrund. Neben der
fachlichen Expertise bilden dabei die Persönlichkeits-, Führungskräfte- und Teamentwicklung den zentralen Rahmen.
Zur Förderung der Führungskultur und -kompetenz wurde 2021 ein umfassendes Leadership Programm gestartet und
2022 weitergeführt.
Der HYPO NOE Konzern versteht unter lebensphasengerechtem Arbeiten die größtmögliche Flexibilität. Quereinstiege
in andere Themenbereiche, Wiedereingliederungszeit nach längerer krankheitsbedingter Abwesenheit,
Unterbrechungen genauso wie Gleitzeit oder temporäre Teilzeit ermöglichen das Arbeiten in den unterschiedlichsten
Lebenssituationen.
9.4.3 Gesundheitsmanagement
Als verantwortungsbewusster Arbeitgeber trägt der HYPO NOE Konzern besondere Sorgfalt für die Gesundheit und das
Wohlbefinden der Mitarbeiter:innen. Der HYPO NOE Konzern ist bestrebt, seinen Mitarbeiter:innen ein positives und
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wertschätzendes Arbeitsklima mit einem hohen Maß an Eigenverantwortung in Kombination mit Kreativität und
Flexibilität zu bieten. Aus- und Weiterbildung, betriebliche Gesundheitsvorsorge, die Vereinbarkeit von Privatleben und
Beruf und die Sicherung von Arbeitsplätzen steht dabei im Vordergrund.
2021 wurde eine Umfrage zum Thema psychische Arbeitsplatzbelastung sowie zum Thema Home-Office durchgeführt.
Anhand der Ergebnisse wurde ein Desksharing Konzept entwickelt, das seit Herbst 2021 in Umsetzung ist. Alle
Arbeitsplätze werden mit höhenverstellbaren Tischen ausgestattet, sodass eine individuell bestmögliche ergonomische
Arbeitsweise gewährleistet ist. Unterschiedliche Raumkonzepte, wie Telefon- bzw. Besprechungsboxen oder Creative
Labs ermöglichen ungestörtes bzw. gemeinsames kreatives Arbeiten.
Dem Risiko von Stress und Überforderung wirkt der HYPO NOE Konzern mit diversen Maßnahmen entgegen. So steht
allen Mitarbeiter:innen kostenfrei die Gesundheitsplattform MAVIE (vormals Consentiv) zur Verfügung, wo individuelle
Beratung und Coaching in schwierigen Lebenssituationen 100% anonym und jederzeit (24/7) angeboten wird.
Im Rahmen der betrieblichen Gesundheitsförderung wurden Trainings zur Entwicklung von Resilienz und zur bewussten
Lebensgestaltung mit Dr. Georg Wögerbauer angeboten. Der HYPO NOE Konzern setzt den Schwerpunkt auf
Eigenverantwortung. Der Startschuss dazu erfolgte im Herbst mit dem Workshop „Atme dich frei“. Es folgte das Angebot
einer begleiteten Raucherentwöhnung sowie des Workshops „Von der Schwierigkeit zur Mühelosigkeit“.
9.4.4 Barrierefreiheit/Zugang zu Finanzdienstleistungen
Im Bereich der Barrierefreiheit ist der HYPO NOE Konzern bemüht, allen Kund:innen einen sicheren Zugang zur
Erledigung ihrer Anliegen zu ermöglichen und dem Risiko der Diskriminierung von Menschen mit Behinderung
vorzubeugen. Es wurde dazu ein Aktionsplan zur Umsetzung von Maßnahmen in den Filialen erarbeitet. Seit 2017 sind
alle Filialen barrierefrei zugänglich. Auch die Website ist hinsichtlich Barrierefreiheit entsprechend gestaltet.
9.5 Die Achtung der Menschenrechte
Der HYPO NOE Konzern nimmt als verantwortungsbewusstes Unternehmen die Einhaltung der Menschenrechte als Teil
seines Selbstverständnisses wahr.
Unter Berücksichtigung der grundsätzlichen Möglichkeit, durch die Geschäftstätigkeit zu Menschenrechtsverstößen
beizutragen, prüft der HYPO NOE Konzern seine Geschäftstätigkeit sowohl in Bezug auf die Einhaltung der geltenden
Gesetze, Vorschriften sowie externer und interner Richtlinien als auch unter Berücksichtigung seiner internen „Ethischen
Leitlinien und Geschäftsgrundsätze“. Im Berichtszeitraum sind zu diesem Thema keine Fälle von Verletzungen dieser
Regelungen bekannt.
Der HYPO NOE Konzern verpflichtet sich, sowohl in den Ländern, in denen er selbst tätig ist, als auch in den Ländern,
in denen seine Kund:innen ansässig sind, die jeweils geltenden Gesetze und Vorschriften zu beachten und
regelkonform zu handeln.
Der HYPO NOE Konzern tätigt keine Geschäfte oder Projekte, wenn dabei erkennbar Zwangsarbeit (einschließlich
Schuldknechtschaft) oder Kinderarbeit eingesetzt wird oder ein Verstoß vorliegt gegen
˗
die Europäische Menschenrechtskonvention,
˗
die arbeits- und sozialrechtlichen Verpflichtungen des jeweiligen Landes (ILO),
˗
die anwendbaren Regelungen internationaler Organisationen und der entsprechenden UNO-Konventionen oder
˗
die Rechte der lokalen Bevölkerung oder von Minderheiten
Im Umgang mit Kund:innendaten und zum Schutz der Persönlichkeitsrechte von Kund:innen nimmt der HYPO NOE
Konzern das Thema „Datenschutz und Kund:innendaten“ sehr ernst. Die Einhaltung der einschlägigen gesetzlichen
Bestimmungen zum Datenschutz (DSGVO) hat oberste Priorität. Im vergangenen Geschäftsjahr kam es zu keiner
einschlägigen behördlichen Sanktionierung.
Innerhalb des HYPO NOE Konzerns wurde eine „Feedback- und Beschwerdedatenbank“ eingerichtet, in der die
Mitarbeiter:innen alle Kund:innenbeschwerden verpflichtend eintragen müssen. Diese werden regelmäßig analysiert, im
Ombudsbericht, der dem Aufsichtsrat vorgelegt wird, festgehalten und auf Compliance-Relevanz geprüft. Auf diese
Weise wird das Risiko, Persönlichkeitsrechte der Kund:innen zu verletzen, so gering wie möglich gehalten. Im Jahr 2022
gab es keine signifikanten Beschwerden oder Verstöße in Bezug auf den Umgang mit Kund:innendaten.
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9.6 Compliance und Bekämpfung von Korruption
Für den gesamten Konzern sind Einhaltung der Compliance-Vorschriften, Geschäftsethik und Korruptionsprävention die
wichtigsten Grundvoraussetzungen für einen funktionierenden Geschäftsbetrieb.
Der HYPO NOE Konzern erkennt die negative Beeinflussung der Geschäftstätigkeit durch Korruption und Bestechung
als wesentliches Risiko an und setzt daher entsprechende Anti-Korruptions-Maßnahmen, um diese in seinem
Geschäftsbereich zu verhindern.
Der Anspruch an integres Verhalten aller Mitarbeiter:innen wird durch innerbetriebliche Regelwerke sichergestellt, in
welchen die gesetzlichen Anforderungen verständlich zusammengefasst sind. Alle Beschäftigten, die in Beteiligungen
mit mehr als 50% dem Konzern zugehörig sind, gelten als Amtsträger:innen im Sinne des Antikorruptionsrechts und sind
somit strengen gesetzlichen Anti-Korruptions-Regelungen unterworfen.
9.6.1 Organisation
Die dauerhaft eingerichteten Funktionen General- & WAG-Compliance, Geldwäscheprävention-Compliance und
Regulatory-Compliance sind direkt dem Gesamtvorstand unterstellt.
9.6.2 Interne Regelwerke für Compliance
Die internen Compliance-Richtlinien werden von den Autor:innen regelmäßig überprüft und aktualisiert und gelten – wo
zutreffend – für den gesamten HYPO NOE Konzern. Vor allem werden die legistischen Änderungen und neue
Vorschriften zeitnah in die bestehenden Arbeitsanweisungen übernommen und an die Mitarbeiter:innen kommuniziert.
Aktuell bestehen folgende wesentlichen Regelwerke im Compliance-Bereich:
˗
Compliance-Handbuch: Standardregelwerk, in welchem alle zentralen Compliance-Themen geregelt sind
˗
Handbuch Prävention der Geldwäscherei und Terrorismusfinanzierung: Standardregelwerk für alle Prozesse und
Maßnahmen, z.B. Prävention von Geldwäscherei und Terrorismusfinanzierung
˗
Sanktionen-Policy, in welcher die aktuellen internationalen Sanktionen erläutert werden und die Policy
klargestellt wird
˗
Produkteinführungsprozesse: Interessenkonflikte-Policy, in welcher das Thema Zuwendungen im
Wertpapierbereich sowie Gewährung und Annahme der Vorteile im Sinne des neuen
Wertpapieraufsichtsgesetzes 2018 behandelt werden
˗
Anti-Korruptionsrichtlinie
˗
Handbuch Anlageberatung & Wohlverhaltensregeln: regelt u.a. die Verpflichtung zum Handeln im besten
Interesse der Kund:innen im Zusammenhang mit den Wertpapierdienstleistungen
9.6.3 Bewusstseinsbildung im Unternehmen
Das Thema Anti-Korruption ist im Unternehmen in einer separaten Anweisung geregelt, die Bestandteil der Compliance-
Anweisungen des Hauses ist. Neue Mitarbeiter:innen des HYPO NOE Konzerns müssen spätestens vier Wochen nach
dem Eintritt ein Compliance- und Geldwäsche Online-Web-Based-Training erfolgreich absolvieren. Außerdem werden
zusätzlich neue Mitarbeiter:innen im Rahmen der Grundeinführung durch Präsenzschulungen geschult. Die
Bestandsmitarbeiter:innen müssen wiederum in regelmäßigen Abständen Online Web-Based-Tests absolvieren. Das
Thema Anti-Korruption ist Bestandteil der Compliance-Schulungen. Im Jahr 2022 haben alle Mitarbeiter:innen der HYPO
NOE Landesbank an den verpflichtenden Compliance-Schulungen (jährliche Auffrischungsschulungen) teilgenommen.
Diese haben den Zweck, die Mitarbeiter:innen hinsichtlich der Compliance-Bereiche „General-Compliance“,
„Geldwäscheprävention-Compliance“ zu sensibilisieren, um das Risiko einer Verletzung gesetzlicher Vorgaben sowie
interner Standards zu minimieren. Im Berichtszeitraum gab es keine Fälle gravierender Verletzungen in diesem Bereich.
International unterstützt die Bank die Vermeidung von Korruption und jegliche Form der Bestechung. Derart geartete
Tatbestände werden im HYPO NOE Konzern ausnahmslos nicht toleriert. Im Rahmen von Geschäftsbeziehungen
dürfen keine unangemessenen Geschenke oder Gefälligkeiten gewährt oder entgegengenommen werden bzw. gelten
die Regeln der Antikorruptions-Policy.
Die damit verbundenen, konzernintern definierten Prozesse für die richtige Vorgehensweise sind stets aktuell zu halten,
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JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
werden laufend optimiert und zeitnah angepasst. So sind beispielsweise sämtliche Einladungen zu
Fremdveranstaltungen verpflichtend in das HYPO NOE Compliance Portal zu melden und im internen
Veranstaltungskalender einzutragen. Die Zulässigkeit wird mittels eines definierten Ampelsystems überprüft. Im Jahr
2022 gab es keine bestätigten Korruptionsfälle.
9.7 Management von Nachhaltigkeitsrisiken
Neben dem ausdrücklichen Bekenntnis einen Beitrag zur Klimazielerreichung leisten zu wollen, ist die HYPO NOE
Landesbank bestrebt, sowohl Infrastruktur als auch Kreditportfolio und Refinanzierung klimawandelresilient zu gestalten.
Die angemessene Berücksichtigung der Nachhaltigkeitsrisiken in der aktiven Risikosteuerung ist hierfür essenziell.
Die HYPO NOE Landesbank hat die identifizierten Nachhaltigkeitsrisiken daher in ihre Risikoinventur und
Risikolandkarte sowie in den dafür relevanten Risikodokumenten proaktiv aufgenommen. Zusätzlich wurde das
Kreditportfolio einem Screening unterzogen, um festzustellen, wie hoch das Kreditobligo in besonders CO2 intensiven
Branchen ist und einem entsprechenden transitorischen Nachhaltigkeitsrisiko ausgesetzt ist.
Klare Ausschluss-, Positiv- und Negativkriterien mitigieren Nachhaltigkeitsrisiken der getätigten Finanzierungen. Die
Berücksichtigung von physischen und transitorischen Nachhaltigkeitsrisiken im Rahmen der Kreditvergabe sind bereits
als Teil der Strategie zur Identifikation, Messung, Bewertung und Steuerung von Nachhaltigkeitsrisiken implementiert.
Nachteilige Auswirkungen durch Extremwetterereignisse werden zusätzlich im Rahmen des jährlichen Gesamtbank-
Stresstests analysiert. Im Rahmen des Kreditvergabeprozesses betreffend Immobilien- und Unternehmenskunden
werden aktuelle oder potenzielle Risiken in den Bereichen Umwelt, Soziales und Unternehmensführung anhand eines
„Fragebogens für ESG und Reputationsrisiken“ abgefragt und dokumentiert.
KONZERNLAGEBERICHT | 9 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Kennzahl - Beschreibung
Einheit
1.1.-
31.12.2022
1.1.-
31.12.2021
1.1.-
31.12.2020
1.1.-
31.12.2019
HYPO NOE KONZERN
UMWELTKENNZAHLEN CO
2
-Bilanz
1
Materialverbrauch (Papier)
2
kg CO
2
-e
9.334
8.527
16.060
17.064
Strom
3
kg CO
2
-e
-
-
-
-
Heizung Fernwärme
kg CO
2
-e
92.331
172.972
129.762
174.233
Heizung Gas
kg CO
2
-e
108.308
88.019
93.835
106.198
Mobilität KFZ gesamt
kg CO
2
-e
87.616
84.417
165.822
280.456
Flüge
kg CO
2
-e
12.194
4.963
1.269
26.983
Bahn
259
141
326
1.335
Summe CO
2
-e gesamt
kg CO
2
-e
310.042
359.039
407.075
606.269
CO
2
-e/Mitarbeiter:in
kg CO
2
-e
503
567
570
817
1 Durch die COVID-19 Situation kam es 2020 und 2021 sowohl bei den Umwelt- als auch den Personalkennzahlen zu Abweichungen
2 Anstieg bereits 2019 aufgrund genauerer Abrechnung
3 Seit 2016 Ökostrom an allen Standorten, daher keine CO2-Emissionen daraus angeführt.
4 Berechnungsgenauigkeit der Mobilitätsberechnung in 2020 nachgeschärft.
5 Scope 1-3
Quelle: CO2-e-Umrechnungsfaktoren: DEFRA
CO
2
SCOPE 1 : Heizenergie (Gas) und Fuhrpark
kg CO2-e
195.924
172.435
259.657
386.654
SCOPE 2: Strom und Heizenergie (Fernwärme)
kg CO2-e
92.331
172.972
129.762
174.233
SCOPE 3: Flüge, Bahn und Papier
kg CO2-e
21.787
13.632
17.656
45.382
Kennzahl - Beschreibung
Einheit
31.12.2022
31.12.2021
31.12.2020
31.12.2019
PERSONALKENNZAHLEN
Personalstand gesamt
Head Count
616
630
714
742
Frauen
Head Count
294
300
307
317
Männer
Head Count
322
330
407
425
Führungskräfte nach Ebene
Vorstand
Head Count
2
2
2
2
1. Führungsebene
Head Count
9
10
11
10
2. Führungsebene
Head Count
20
19
17
17
3. Führungsebene
Head Count
40
46
45
45
Anteil Frauen im Vorstand
%
0%
0%
0%
0%
Anteil Frauen im Aufsichtsrat
%
33%
33%
33%
25%
Vorstand „über 50 Jahre“
%
100%
100%
100%
100%
Aufsichtsrat „30 bis 50 Jahre“
Head Count
2
2
4
3
%
17%
17%
33%
25%
Aufsichtsrat „über 50 Jahre“
Head Count
10
10
8
9
%
83%
83%
67%
75%
KONZERNLAGEBERICHT | 9 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Kennzahl - Beschreibung
Einheit
31.12.2022
31.12.2021
31.12.2020
31.12.2019
Beschäftigungsverhältnis (exkl. Mitarbeiter:innen in Karenz)
Angestellte Vollzeit
Head Count
417
428
513
523
Frauen in Vollzeit
Head Count
130
130
143
140
Männer in Vollzeit
Head Count
287
298
370
383
Angestellte Teilzeit gesamt
Head Count
172
175
175
179
Frauen in Teilzeit
Head Count
141
145
139
141
Männer in Teilzeit
Head Count
31
30
36
38
Mitarbeiter:innen nach Angestelltenkategorie (ohne Karenz)
Führungskräfte
Head Count
70
77
75
74
%
12%
13%
11%
11%
Führungskräfte Frauen
Head Count
11
12
11
14
%
16%
16%
15%
19%
Führungskräfte Männer
Head Count
59
65
64
60
%
84%
84%
85%
81%
Führungskräfte „unter 30 Jahren“
Head Count
-
-
-
-
%
0%
0%
0%
0%
Führungskräfte „30 bis 50 Jahre“
Head Count
40
47
50
51
%
57%
61%
67%
69%
Führungskräfte „über 50 Jahre“
Head Count
30
30
25
23
%
43%
39%
33%
31%
Mitarbeiter:innen
Head Count
519
526
613
628
%
88%
87%
89%
89%
Mitarbeiter Frauen
Head Count
260
263
271
267
%
50%
50%
44%
43%
Mitarbeiter Männer
Head Count
259
263
342
361
%
50%
50%
56%
57%
Mitarbeiter:innen „unter 30 Jahren“
Head Count
82
85
104
86
%
16%
16%
17%
14%
Mitarbeiter:innen „30 bis 50 Jahre“
Head Count
294
298
351
378
%
57%
57%
57%
60%
Mitarbeiter:innen „über 50 Jahre“
Head Count
143
143
158
164
%
28%
27%
26%
26%
KONZERNLAGEBERICHT | 9 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Kennzahl - Beschreibung
Einheit
31.12.2022
31.12.2021
31.12.2020
31.12.2019
Neueinstellungen und
Mitarbeiter:innenfluktuation
Neueinstellungen
Head Count
65
53
110
102
%
12%
8%
18%
16%
Neueinstellungen Frauen
Head Count
29
27
37
43
%
45%
51%
34%
42%
Neueinstellungen Männer
Head Count
36
26
73
59
%
55%
49%
66%
58%
Neueinstellungen „unter 30 Jahren“
Head Count
37
26
57
43
%
57%
49%
52%
42%
Neueinstellungen „30 bis 50 Jahre“
Head Count
24
22
44
49
%
37%
42%
40%
48%
Neueinstellungen „über 50 Jahre“
Head Count
4
5
9
10
%
6%
9%
8%
10%
Abgänge
Head Count
71
52
134
153
%
10%
7%
16%
17%
Abgänge Frauen
Head Count
33
23
43
66
%
46%
44%
32%
43%
Abgänge Männer
Head Count
38
29
91
87
%
54%
56%
68%
57%
Abgänge „unter 30 Jahren“
Head Count
26
18
33
37
%
37%
35%
25%
24%
Abgänge „30 bis 50 Jahre“
Head Count
22
19
65
79
%
31%
37%
49%
52%
Abgänge „über 50 Jahre“
Head Count
23
15
36
37
%
32%
29%
27%
24%
Es werden grundsätzlich alle Austritte aus dem Konzern miteinbezogen. Ausnahmen: anschließende Wiedereinstellung, Ferialpraktikant:innen,
Betriebsübergang.
Weiterbildung
Weiterbildungstage gesamt
Tage
2.774
2.600
1.438
2.811
Der Umfang der Weiterbildung wird aufgrund der unterschiedlichen Regel-Sollarbeitszeiten in den einzelnen Konzerngesellschaften in Tagen angegeben.
Eine Aufteilung der Weiterbildungstage nach Geschlecht und Angestelltenkategorie ist momentan noch nicht für den gesamten Konzern möglich.
Krankheitstage
Krankheitstage
Tage
5.134
4.016
5.236
7.078
Durchschnittliche Anzahl Krankenstandstage pro
Mitarbeiter:in gesamt
Tage
8
6
7
10
Arbeitsunfälle
Anzahl
2
0
2
7
Laut Krankmeldung, d.h. inkl. Wochenende/Feiertage, für die die Krankmeldung ausgestellt wurde.
Mitarbeiter:innenschulungen zu Compliance/Anti-Korruption
Anteil der Mitarbeiter:innen, die an (Auffrischungs-)
Schulungen teilgenommen haben
%
100%
100%
100%
100%
KONZERNLAGEBERICHT | 10 KONZERNAUSBLICK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
10 KONZERNAUSBLICK
10.1 Das wirtschaftliche Umfeld
Obwohl sich zum Jahrsende 2022 ein etwas optimistischeres Szenario ergeben hat, sind die Konjunkturaussichten für
2023 verhalten. Speziell die zugespitzte geopolitische Ausgangssituation birgt Potenzial für Überraschungen. Die
Weltwirtschaft wird aller Vor aussicht nach mit einer Wachstumsrate von unter 3% (IMF October Forecast 2,7%) einen
sehr schwachen Verlauf nehmen. Während für die Eurozone und die USA im günstigen Fall mit einer
Miniwachstumsrate knapp über 0% zu rechnen ist, liegen die Hoffnungen vor allem auf den Entwicklungsländern, hier
besonders Indien und China. Die Abkehr der Regierung in Peking von der Null-Covid-Strategie ist mittelfristig mit
Gefahren für den weiteren Pandemieverlauf verbunden, bringt jedoch kurzfristig eine gewisse Entlastung für die
Wirtschaft mit sich. Generell weist die chinesische Konjunktur aufgrund der über lange Zeit verfolgten Null-Covid-
Strategie ein mitunter erhebliches Nachholpotenzial auf und wird von konjunkturstützenden Maßnahmen seitens
Regierung und Zentralbank flankiert.
Die Inflationsdynamik dürfte im Jahresverlauf 2023 deutlich zurückgehen. Die seit 2021 anhaltenden
Lieferkettenprobleme scheinen sich allmählich zu entspannen, wobei die neue Pandemiestrategie Chinas auf mittlere
Sicht die Gefahr für gewisse Verzögerungen in sich birgt. Nicht nur die bereits erfolgten Preiskorrekturen bei
Frachtkosten und bei Rohstoffen, sondern auch kräftig ausfallende statistische Basiseffekte werden ihre dämpfende
Wirkung bei der Inflationsmessung entfalten. Nachdem dieser erwartete Rückgang der Inflationsdynamik aber von
einem hohen Niveau ausgeht, dürfte die Inflationsrate im Jahresdurchschnitt 2023 immer noch über dem von der EZB
angepeilten Inflationsziel von 2 % p.a. zu liegen kommen.
Die Zentralbanken hatten im Dezember klargestellt, dass sich der bisherige Zinserhöhungszyklus im neuen Jahr
fortsetzen wird. Die Erwartungshaltung an den Kapitalmärkten ist, dass die Zinsen in den USA auf 5,25-5,50% und in
der Eurozone auf 3,25-3,50% bis zum Frühjahr 2023 steigen werden. Die Unsicherheit, wann und wo der aktuelle
Zinserhöhungszyklus endet, ist aber weiterhin hoch. Schwer abschätzbar ist, ob sich bereits im Jahresverlauf 2023 ein
Potenzial für erste Zinssenkungen ergeben kann. Die Wahrscheinlichkeit dafür liegt bei den US-Zinsen jedenfalls höher
als in der Eurozone.
Nach der negativen Performance im Jahr 2022 werden die Aussichten für die Kapitalmärkte vorsichtig optimistisch
eingeschätzt. Die erfolgten Preiskorrekturen bei Anleihen und Aktien haben die Bewertungsniveaus jedenfalls wieder auf
ein solideres Fundament gestellt. Für die Performance der einzelnen Asset-Klassen im Jahr 2023 wird viel davon
abhängen, wie sich die Zentralbanken verhalten werden und vor allem wie sich die unsichere, nicht prognostizierbare
geopolitische Lage weiterentwickeln wird.
In Österreich wird der durch den Ukraine-Krieg ausgelöste erhebliche Inflationsanstieg auch im Jahr 2023 die Kaufkraft
und somit die Konsum-Möglichkeiten erheblich dämpfen, was sich nur teilweise durch die steuerlichen Entlastungen
(u.a. Abschaffung der „Kalten Progression“), die in Verhandlung stehenden Lohnsteigerungen sowie die
Teuerungsausgleichszahlungen kompensieren lassen wird. Nach einem starken BIP-Wachstum im Jahr 2022 wird 2023
mit +0,3% eine äußerst gedämpfte Wirtschaftsentwicklung analog der Eurozone erwartet (OeNB). Deutschland als Teil
des Kernmarktes der HYPO NOE Landesbank wird laut Prognose der OeNB (12/2022) eine Rezession iHv. -0,6%
verzeichnen. Erst zeitversetzt werden sich die Ausläufer der derzeitigen überlagerten Krisen in Form einer
vergleichsweise geringeren Wirtschaftsdynamik in 2023 und 2024 (+1,1% p.a.) niederschlagen.
Auf der gesamtstaatlichen Ebene werden die Steuereinnahmen zwar konjunkturell bedingt eine deutlich geringere
Dynamik aufweisen als in den Jahren 2021 und 2022, jedoch werden diese indirekt von höheren Lohnabschlüssen
sowie der prognostizierten Teuerung via Verbrauchssteuern profitieren. Gleichzeitig werden auf der Ausgabenseite
einerseits soziale Abfederungsmaßnahmen und andererseits - nach dem Auslaufen der lockeren Zins- und Geldpolitik -
erstmals wieder steigende Zinsausgaben abzudecken sein. Analog werden sich diese Entwicklungen auf die
Landesfinanzen in Form von geringeren Steigerungen bei den Ertragsanteilen, höherem Zinsaufwand und
inflationsbedingt höheren Ausgaben negativ niederschlagen.
KONZERNLAGEBERICHT | 10 KONZERNAUSBLICK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Als Unsicherheiten dieser Prognosen gelten die Entwicklung von Infektionswellen und die daraus ableitbaren
Folgewirkungen auf die Wintersaison 2022/23. Weiters gelten sowohl die Fortdauer des Ukraine-Krieges als auch die
möglichen Auswirkungen des ab Februar angekündigten Stopps von russischen Gas-Lieferungen als wesentliche
Prognose-Unsicherheiten für das wirtschaftliche Umfeld in den Kernmärkten des HYPO NOE Konzerns.
10.2 Ausblick zur Unternehmensentwicklung
Trotz der durch zusätzliche neue Herausforderungen geprägten Rahmenbedingungen im Jahr 2022 erwirtschaftete der
HYPO NOE Konzern neuerlich ein ausgezeichnetes Ergebnis. Einmal mehr hat sich das Geschäftsmodell mit Fokus auf
die Finanzierung risikoarmer klassischer und sozialer Infrastruktur sowie private, gemeinnützige und gewerbliche
Wohnbaufinanzierungen nachdrücklich bewährt, und die Bank des Landes Niederösterreich konnte ihrer Verantwortung
für die Zukunft mit klarem Fokus auf Projekten mit gesellschaftlichem Mehrwert auch 2022 abermals gerecht werden.
Die kriegerische Auseinandersetzung in der Ukraine belastet das Wirtschaftsumfeld zunehmend. Die HYPO NOE
Landesbank hat das Kreditportfolio im Jahresverlauf gezielt nach möglichen Auswirkungen durchsucht. Es bestehen
keinerlei direkte Kreditengagements in der Kriegsregion. In den Risikosystemen wurde auf Basis von ECL-
Modellannahmen bereits im Jahresverlauf 2022 für die erkennbaren indirekten Auswirkungen auf bestehende
Engagements sowie die unvermeidbaren Folgewirkungen auf die makroökonomischen Risikofaktoren entsprechende
Vorsorge getroffen.
Gestiegene Baukostenindizes, die EZB-Zinswende sowie strengere Vergabekriterien bei Wohnbaukrediten nach
entsprechender Empfehlung des Finanzmarktstabilitätsgremiums (FMSG) wirken sich aktuell – und wohl auch in näherer
Zukunft – generell dämpfend auf das Wachstum im österreichischen Immobilienfinanzierungsbereich aus. Einerseits
sind die neuen Vergabestandards bei der Finanzierung von Wohnimmobilien durch ihren Fokus auf die
Rückzahlungsfähigkeit der Kreditnehmer:innen großteils ohnedies seit Jahren gelebte HYPO NOE Kreditvergabepraxis.
Andererseits stellen sie in einigen Teilbereichen vor allem für junge Menschen nahezu unüberwindbare Hürden dar, um
sich den Wunsch vom ersten Eigenheim zu erfüllen. Die Finanzmarktaufsichtsbehörde evaluiert bereits erste
Erfahrungswerte und prüft eine mögliche Weiterentwicklung der neuen Maßnahmenverordnung. Eventuell überbordende
Kreditvergabehürden sollen gegebenenfalls in geeigneter Form modifiziert werden, ohne das Ziel einer
risikobewussteren Vergabepraxis zu gefährden. Den Auswirkungen der gestiegenen Baukosten und des höheren
Zinsniveaus wurde im Kreditrisikomodell des HYPO NOE Konzerns entsprechend Rechnung getragen und adäquate
Vorsorgen gebildet.
Die ARZ Allgemeines Rechenzentrum GmbH, welche sich mehrheitlich im Besitz der Volksbanken-Gruppe, der
HYPO NOE Landesbank und anderer Landeshypothekenbanken sowie weiterer Privatbanken befindet, hat im
Dezember 2022 den Geschäftsbetrieb an die Accenture TiGital GmbH verkauft. Die Accenture TiGital GmbH ist damit
ein ursprünglich auf den österreichischen Bankensektor spezialisierter Technologiedienstleister, dessen Angebot von
Kernbankdienstleistungen über Online-Banking bis hin zu regulatorischen Dienstleistungen für Bankkund:innen reicht.
Für die HYPO NOE Landesbank bedeutet das zunächst keine unmittelbare operative Veränderung der Banksysteme.
Mit Accenture wurde im Zuge der Übernahmeverträge vereinbart, maßgebliche Prozesse und Systeme
weiterzuentwickeln und daraus ein innovatives Cloud-basiertes Banking-Platform-as-a-service-Angebot für neue und
bestehende Kund:innen in ganz Europa zu entwickeln, um so auch auf zukünftige Herausforderungen und
Anforderungen bestmöglich vorbereitet zu sein.
Dem Klimawandel als einer der wesentlichen gesellschaftlichen Herausforderungen unserer Zeit tritt der HYPO NOE
Konzern konstruktiv entgegen. Gemeinsam mit zehn weiteren Vorzeigebetrieben hat sich die HYPO NOE Landesbank
im Zuge der österreichischen Klimaschutzinitiative als Partner im klimaaktiv Pakt dazu kommittiert, die CO2-Emission bis
2030 um mehr als 50% zu reduzieren sowie die Energieeffizienz um weitere 22% zu steigern. Das Thema
Nachhaltigkeit im Sinne gelebter regionaler Verantwortung und Förderung begleitet die HYPO NOE Landesbank als
Regionalbank seit ihren Gründungstagen im Jahr 1888. Als Vorreiterin im Bereich ‘Social Corporate Responsibility‘ die
bereits im Jahr 2013 ihr formelles Nachhaltigkeitsprogramm zu etablieren begonnen hatte, ist sich die HYPO NOE
Landesbank ihrer Verantwortung für die heutige, aber auch für zukünftige Generationen bewusst.
Entsprechend prüft sie das eigene Bankgeschäft laufend auf soziale und ökologische Verträglichkeit, woran
Kapitalmarktpartner:innen direkt im Rahmen der erfolgreichen Refinanzierungstätigkeit partizipieren können: Im Jänner
KONZERNLAGEBERICHT | 10 KONZERNAUSBLICK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
des laufenden Geschäftsjahres 2023 konnte bereits die insgesamt dritte EUR 500 Mio. Senior Preferred Green Bond
Benchmark Emission der HYPO NOE Landesbank erfolgreich bei nationalen und internationalen Investor:innen platziert
werden. Wie in den Vorjahren ist im Jahr 2023 mit weiterer Emissionstätigkeit im Einklang mit dem
Refinanzierungsbedarf zu rechnen, wobei die breit diversifizierte Refinanzierungsstruktur unter Beibehaltung hoher
Einlagenstände unverändert im Fokus steht.
Der mit der hohen Inflation einhergehenden unvermeidbaren Erhöhung des Verwaltungsaufwands im HYPO NOE
Konzern soll mit weiteren Effizienzsteigerungen und Prozessoptimierungen bei zusätzlicher Nachschärfung des
Geschäftsmodells unter Beibehaltung des risikobewussten nachhaltigen Wachstumspfads begegnet werden. Die
engagierten Mitarbeiter:innen des HYPO NOE Konzerns sowie die überdurchschnittlich solide Kapitalbasis mit einer
CET-Quote iHv 20,52% sind weiterhin die wesentlichen Säulen für die anhaltend erfolgreiche Entwicklung des Konzerns
unter volatilen und teils schwierigen wirtschaftlichen Rahmenbedingungen.
St. Pölten, am 22. Februar 2023
Der Vorstand
DI Wolfgang Viehauser, MSc MMag. Dr. Udo Birkner, MBA (LBS)
Vorstand Markt und Sprecher des Vorstandes Vorstand Marktfolge
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
KONZERNABSCHLUSS
ZUM 31. DEZEMBER 2022
NACH IFRS DES HYPO NOE KONZERNS
TEIL I: JAHRESFINANZBERICHT DES HYPO NOE KONZERNS 9
KONZERNLAGEBERICHT 10
KONZERNABSCHLUSS 48
1 GESAMTERGEBNISRECHNUNG 49
2 KONZERNBILANZ 50
3 KONZERNEIGENKAPITAL-VERÄNDERUNGSRECHNUNG 51
4 KONZERNGELDFLUSSRECHNUNG 52
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS 53
WEITERE INFORMATIONEN 185
KONZERNABSCHLUSS
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
1 GESAMTERGEBNISRECHNUNG
Gewinn oder Verlust
in TEUR
Notes
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Zinsen und ähnliche Erträge nach der Effektivzinsmethode
Zinsen und ähnliche Erträge nicht nach der Effektivzinsmethode
Zinsen und ähnliche Aufwendungen
-253.388
-291.080
Dividendenerträge
Zinsüberschuss
4.2.1
Provisionserträge
Provisionsaufwendungen
-2.243
-3.112
Provisionsergebnis
5.1
Bewertungsergebnis
-1.354
Ergebnis aus dem Abgang von finanziellen Vermögenswerten
Ergebnis aus finanziellen Vermögenswerten und Verbindlichkeiten
4.2.2
-1.352
Sonstige betriebliche Erträge
5.2
Sonstige betriebliche Aufwendungen
5.2
-10.635
-14.851
Verwaltungsaufwand
5.3
-102.655
-101.465
Wertminderung/-aufholung finanzieller Vermögenswerte – IFRS 9 ECL
4.5.4
-3.733
-10.679
Ergebnis aus at-equity bewerteten Unternehmen
10.3
-368
Periodenüberschuss vor Steuern
Ertragsteuern
7.1
-14.453
-12.373
Periodenüberschuss nach Steuern
Nicht beherrschende Anteile
3.2
-208
-205
Periodenüberschuss dem Eigentümer zurechenbar
Sonstiges Ergebnis
in TEUR
Notes
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Periodenüberschuss nach Steuern
Bewertungsänderungen, die nicht in künftigen Perioden in die GuV
umgegliedert werden, aus
Eigenkapitalinstrumenten – FVOCI
4.2.2
-105
-24
versicherungsmathematischen Gewinnen und Verlusten
6.2.2
Bewertungsänderungen, die in künftigen Perioden in die GuV
umgegliedert werden, aus
-3.689
-1.131
Schuldinstrumenten – FVOCI
4.2.2
-3.389
-945
Schuldinstrumenten – FVOCI, die in die Gewinn- und Verlustrechnung
umgegliedert wurden
4.2.2
-300
-185
Sonstiges Ergebnis
-399
-403
Gesamtergebnis
Nicht beherrschende Anteile
3.2
-208
-205
Gesamtergebnis dem Eigentümer zurechenbar
KONZERNABSCHLUSS
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
2 KONZERNBILANZ
Aktiva
in TEUR
Notes
31.12.2022
31.12.2021
Barreserve
4.3
Finanzielle Vermögenswerte – HFT
4.3
Finanzielle Vermögenswerte – Verpflichtend FVTPL
4.3
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI
4.3
Finanzielle Vermögenswerte – AC
4.3
Positive Marktwerte aus Sicherungsgeschäften (Hedge Accounting)
4.6.2
Anteile an at-equity bewerteten Unternehmen
10.3
Als Finanzinvestitionen gehaltene Immobilien
6.1
Immaterielle Vermögenswerte
6.1
Sachanlagen
6.1
Ertragsteueransprüche – laufend
7.1
Ertragsteueransprüche – latent
7.3
Sonstige Aktiva
6.3
Summe Aktiva
Passiva
in TEUR
Notes
31.12.2022
31.12.2021
Finanzielle Verbindlichkeiten – HFT
4.4
Finanzielle Verbindlichkeiten – FVO
4.4
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
4.4
Negative Marktwerte aus Sicherungsgeschäften (Hedge Accounting)
4.6.2
Rückstellungen
6.2
Ertragsteuerverpflichtungen – laufend
7.1
Ertragsteuerverpflichtungen – latent
7.3
Sonstige Passiva
6.3
Eigenkapital
3.1
Anteil im Eigenbesitz
3.1
Nicht beherrschende Anteile
Summe Passiva
KONZERNABSCHLUSS
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
3 KONZERNEIGENKAPITAL-
VERÄNDERUNGSRECHNUNG
31.12.2022
Stand
1.1.2022
Perioden-
überschuss
Auf-
lösungen
Ausschüt-
tungen
Sonstiges
Ergebnis
Sonstige
Ände-
rungen
Stand
31.12.2022
in TEUR
Gezeichnetes Kapital
Kapitalrücklagen
Gewinnrücklagen
-63
-3.500
Sonstige Rücklagen aus
-399
versicherungsmathematischen
Gewinnen und Verlusten
-3.694
-299
Schuldinstrumenten – FVOCI
-3.689
Eigenkapitalinstrumenten –
FVOCI
-105
Anteil im Eigenbesitz
-3.500
-399
Nicht beherrschende Anteile
Eigenkapital
-3.500
-399
31.12.2021
Stand
1.1.2021
Perioden-
überschuss
Auf-
lösungen
Ausschüt-
tungen
Sonstiges
Ergebnis
Sonstige
Ände-
rungen
Stand
31.12.2021
in TEUR
Gezeichnetes Kapital
Kapitalrücklagen
Gewinnrücklagen
-3.800
-17
Sonstige Rücklagen aus
-23
-403
versicherungsmathematischen
Gewinnen und Verlusten
-4.462
-3.694
Schuldinstrumenten – FVOCI
-1.131
Eigenkapitalinstrumenten –
FVOCI
-23
-24
Anteil im Eigenbesitz
-3.800
-403
Nicht beherrschende Anteile
-650
-33
Eigenkapital
-637
-3.833
-403
KONZERNABSCHLUSS
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4 KONZERNGELDFLUSSRECHNUNG
in TEUR
Notes
31.12.2022
31.12.2021
Zahlungsmittelbestand zum Ende der Vorperiode
4.3
Periodenüberschuss nach Steuern
Anpassungen für Zinsertrag und Zinsaufwendungen
4.2.1
-142.129
-140.334
Enthaltene zahlungsunwirksame Posten aus operativer
Geschäftstätigkeit
-68.734
Abschreibungen und Zuschreibungen auf Sachanlagen,
immaterielle Vermögenswerte und als Finanzinvestitionen
gehaltene Immobilien
Dotierung und Auflösung von Rückstellungen und Risikovorsorgen
4.5.4, 6.2.1
Bewertungsergebnis aus finanziellen Vermögenswerten und
Verbindlichkeiten
4.2.2
-7.138
Sonstige Anpassungen
-95.785
Veränderung des Vermögens und der Verbindlichkeiten aus
operativer Geschäftstätigkeit
-1.311.774
Finanzielle Vermögenswerte – AC
-814.706
Finanzielle Vermögenswerte – Verpflichtend FVTPL
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI
Andere Aktiva aus operativer Geschäftstätigkeit
-39.532
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
-1.562.470
Andere Passiva aus operativer Geschäftstätigkeit
-8.886
-13.314
Zahlungen für Steuern, Zinsen und Dividenden
Gezahlte Ertragsteuern
-12.920
-7.226
Erhaltene Zinsen
Gezahlte Zinsen
-260.543
-286.676
Erhaltene Dividenden FVOCI
4.2.1
Erhaltene Dividenden assoziierte Unternehmen
10.4
Cashflow aus operativer Geschäftstätigkeit
-1.224.438
-44.160
Mittelzufluss aus der Veräußerung/Tilgung von
Beteiligungen (at-equity / FVOCI / unwesentliche Beteiligungen in
sonstigen Aktiva)
Sachanlagen, immateriellen Vermögenswerten und als
Finanzinvestitionen gehaltenen Immobilien
Mittelabfluss durch Investitionen in
-4.555
-7.454
Beteiligungen (at-equity / FVOCI / unwesentliche Beteiligungen in
sonstigen Aktiva)
-2.450
-32
Sachanlagen, immaterielle Vermögenswerte und als
Finanzinvestitionen gehaltene Immobilien
-2.105
-7.423
Mittelzufluss aus dem Verkauf von Tochterunternehmen
5.2
Cashflow aus Investitionstätigkeit
-5.776
Dividendenzahlung
3
-3.500
-3.833
Tilgungen von Leasingverbindlichkeiten
-324
-925
Cashflow aus Finanzierungstätigkeit
-3.824
-4.758
Zunahme (Abnahme) von Zahlungsmitteln und
Zahlungsmitteläquivalenten
-1.224.333
-54.694
Zahlungsmittelbestand zum Ende der Periode
Erläuterungen zur Konzerngeldflussrechnung finden sich im Kapitel „9 ERLÄUTERUNGEN ZUR GELDFLUSSRECHNUNG“.
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
ERLÄUTERUNGEN
(NOTES)
ZUM 31. DEZEMBER 2022
NACH IFRS DES HYPO NOE KONZERNS
TEIL I: JAHRESFINANZBERICHT DES HYPO NOE KONZERNS 9
KONZERNLAGEBERICHT 10
KONZERNABSCHLUSS 48
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS 53
1 ALLGEMEINE ANGABEN 54
2 SEGMENTBERICHTERSTATTUNG 57
3 EIGENKAPITAL UND KONSOLIDIERTE EIGENMITTEL 62
4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO 69
5 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR GUV 130
6 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ 135
7 STEUERN 146
8 RISIKOMANAGEMENT 149
9 ERLÄUTERUNGEN ZUR GELDFLUSSRECHNUNG 171
10 KONZERNSTRUKTUR UND BEZIEHUNGEN ZU NAHESTEHENDEN UNTERNEHMEN UND PERSONEN 172
11 WESENTLICHE EREIGNISSE NACH DEM BILANZSTICHTAG 183
12 ORGANE DER HYPO NOE LANDESBANK 184
WEITERE INFORMATIONEN 185
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 1 ALLGEMEINE ANGABEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
1 ALLGEMEINE ANGABEN
Die
, mit Firmensitz in
,
, ist die oberste Muttergesellschaft der in den Konzernabschluss einbezogenen Gesellschaften. Sie ist im
Firmenbuch unter der Nr. FN 99073x eingetragen.
Der HYPO NOE Konzern hat als Medium für die Offenlegungspflicht gemäß § 65 BWG, Teil 8 der
Verordnung (EU) Nr. 575/2013 und der Offenlegungsverordnung das Internet gewählt. Die Offenlegung ist auf der
Website des HYPO NOE Konzerns unter ir.hyponoe.at ersichtlich.
Der Konzernabschluss wurde vom Vorstand am 22. Februar 2023 zur Veröffentlichung genehmigt.
1.1 Rechnungslegungsgrundsätze
Der Konzernabschluss des Konzerns der HYPO NOE Landesbank für Niederösterreich und Wien AG (im Weiteren
HYPO NOE Konzern genannt) für das
International Financial Reporting Standards (IFRS) – wie sie aufgrund der IAS Verordnung (EG) Nr. 1606/2002 in der
Europäischen Union anzuwenden sind – erstellt. Die Anforderungen des § 59a Bankwesengesetz (BWG) und des
§ 245a Unternehmensgesetzbuch (UGB) werden erfüllt.
Der vorliegende Konzernabschluss zum
Gesamtergebnisrechnung, der Konzernbilanz, der Konzerneigenkapital-Veränderungsrechnung, der
Konzerngeldflussrechnung und den Notes. Der Risikobericht ist Teil der Notes und enthält die Angaben gemäß § 267
UGB Konzernlagebericht.
Die Rechnungslegung des HYPO NOE Konzerns erfolgt nach konzerneinheitlichen Bilanzierungs- und
Bewertungsmethoden. Die Berichtswährung ist Euro. Alle Zahlen sind in
anders angegeben. Die nachstehend angeführten Tabellen können Rundungsdifferenzen enthalten. Der
Konzernabschluss wird nach dem Grundsatz der Unternehmensfortführung (going concern) aufgestellt.
1.2 Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden
Die Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden finden sich bei den Angaben zu den einzelnen Themen und werden in den
Folgekapiteln als Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden gekennzeichnet. Die folgende Tabelle bietet einen
Überblick.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 1 ALLGEMEINE ANGABEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden
Notes
IFRS
Währungsumrechnung
1.5
IAS 21
Segmentberichterstattung
2
IFRS 8
Finanzinstrumente I - Klassifizierung und Bewertung
4.1, 4.3, 4.4
IFRS 9, IFRS 7, IAS 32
Zinsüberschuss
4.2.1
IAS 1
Finanzinstrumente II - Wertminderungen
4.5.2
IFRS 9, IFRS 7
Finanzinstrumente III - Hedge Accounting
4.6.2
IFRS 9, IFRS 7
Fair-Value-Angaben
4.7
IFRS 9, IFRS 7, IFRS 13
Provisionsergebnis
5.1
IFRS 15
Als Finanzinvestitionen gehaltene Immobilien
6.1
IAS 40
Leasing
6.1
IFRS 16
Immaterielle Vermögenswerte und Sachanlagen
6.1
IAS 38, IAS 16
Wertminderung von nichtfinanziellen Vermögenswerten
6.1, 10.3
IAS 36
Rückstellungen
6.2
IAS 19, IAS 37
Steuern
7
IAS 12
Konzerngeldflussrechnung
9
IAS 7
Anteile an Tochterunternehmen und assoziierten Unternehmen sowie
Gemeinschaftsunternehmen
10
IAS 28, IFRS 10, IFRS 11,
IFRS 12
1.3 Schätzungsunsicherheiten und Ermessensentscheidungen
Diese sind in den Folgekapiteln als
Sämtliche im Rahmen der Bilanzierung und Bewertung nach IFRS notwendigen Schätzungen und Beurteilungen
erfolgen bestmöglich im Einklang mit dem jeweiligen Standard. Die Schätzungen werden fortlaufend neu durchgeführt
und basieren auf Erfahrungswerten und weiteren Faktoren, einschließlich Erwartungen hinsichtlich zukünftiger
Ereignisse, die unter den gegebenen Umständen vernünftig erscheinen. Verwendet wurden Schätzungen und
Annahmen vor allem bei
˗
der Bewertung von Finanzinstrumenten, assoziierten Unternehmen und Gemeinschaftsunternehmen,
˗
der Einschätzung von geldmarktpolitischen Maßnahmen der EZB (TLTRO-Instrumente),
˗
der Beurteilung der Übertragung von Finanzinstrumenten gemäß IFRS 9.3.2.4
˗
der Ermittlung der Wertminderung und Wertaufholung finanzieller Vermögenswerte,
˗
der Definition von „Ausfall“,
˗
der Durchführung der SPPI-Tests,
˗
der Festlegung der Transferlogik von Finanzinstrumenten („Stage-Transfer“),
˗
der Beurteilung des Einbezuges in den Konsolidierungskreis,
˗
dem Ansatz latenter Steuern auf steuerlich verwertbare Verlustvorträge,
˗
der Ermittlung von Fair Values,
˗
der Ermittlung der Nutzungsdauer von immateriellen Vermögenswerten, Nutzungsrechten und Sachanlagen,
˗
der Beurteilung der Auswirkung der Erstanwendung neuer IFRS,
˗
dem Ansatz und der Bewertung von Rückstellungen,
˗
der Ermittlung des kreditadjustierten Effektivzinssatzes bei POCI Assets.
Sofern Schätzungen und Ermessensentscheidungen erforderlich waren, werden die getroffenen Annahmen in den
Notes des entsprechenden Postens erläutert.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 1 ALLGEMEINE ANGABEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
1.4 Neue und geänderte Bestimmungen
Neue und geänderte Standards
anzuwenden ab
Auswirkung
Jährliche Verbesserungen „Zyklus 2018 – 2020“
1.1.2022
unwesentlich
Änderung IAS 16 „Erträge vor der beabsichtigten Nutzung“
1.1.2022
keine
Änderung IAS 37 „belastende Verträge“
1.1.2022
keine
Änderungen IFRS 3 „Verweis auf das Rahmenkonzept“
1.1.2022
keine
Neue und geänderte Standards, die erst künftig anzuwenden sind
Ergänzung IAS 1 „Angabe von Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden“
1.1.2023
unwesentlich
Ergänzung IAS 8 „Definition von rechnungslegungsbezogenen Schätzungen“
1.1.2023
unwesentlich
IFRS 17 „Versicherungsverträge“
1.1.2023
keine
Änderung IAS 12 „Ansatz von aktiven und passiven latenten Steuern aus einer
einzelnen Transaktion“
1.1.2023
keine
IFRS 17 „Versicherungsverträge“ – Erstanwendung IFRS 17 und IFRS 9 –
Vergleichsinformationen
1.1.2023
keine
Änderung IAS 1 „Klassifizierung von Verbindlichkeiten als kurz- oder langfristig“
1.1.2024
*)
keine
Änderung IFRS 16 „Leasingverbindlichkeit bei Sale und Leaseback“
1.1.2024
*)
keine
*) Verpflichtende Anwendung noch nicht von der EU endorsed.
Neues Pfandbriefgesetz (PfandBG)
Mit 8. Juli 2022 trat das neue österreichische Pfandbriefgesetz in Kraft. Damit wird die Richtlinie (EU) 2019/2162
umgesetzt, die bestimmte Mindeststandards festlegt, aber auch für regionale Unterschiede Platz lässt und darüber
hinaus sicherstellen soll, dass gedeckte Schuldverschreibungen (Covered Bonds) in der gesamten Europäischen Union
identische strukturelle Merkmale aufweisen sowie den einschlägigen Anforderungen der Aufsicht entsprechen. Das
neue Pfandbriefgesetz stellt eine nunmehr einheitliche Rechtsgrundlage für die Begebung von gedeckten
Schuldverschreibungen dar und ersetzt damit die bis dahin gültigen Bestimmungen des Hypothekenbankgesetzes
(HypBG), des Pfandbriefgesetzes (PfandbriefG) und des Gesetzes betreffend fundierte Bankschuldverschreibungen
(FBSchVG).
Zur Analyse und Umsetzung der neuen gesetzlichen Bestimmungen wurde im HYPO NOE Konzern ein Projekt
gestartet. Dabei wurden entsprechende Maßnahmen entwickelt, um den geänderten gesetzlichen Anforderungen zu
entsprechen. Durch die Neuformulierung des Gesetzes kommt es zu keinen bilanziellen Änderungen.
Änderung des Körperschaftssteuergesetzes 1988
Die Änderung trat mit 14. Februar 2022 in Kraft. Artikel 2 der Änderung des Körperschaftssteuergesetzes 1988 sieht vor,
den KÖSt-Satz für das Jahr 2023 auf 24% und für die Jahre ab 2024 auf 23% zu senken. Die Anpassung bedeutet eine
Reduktion der latenten Steuerverbindlichkeit um TEUR 1.756, wovon TEUR 1.633 erfolgswirksam im Posten
„Ertragsteuern“ und TEUR 123 erfolgsneutral im sonstigen Ergebnis erfasst wurden.
1.5 Währungsumrechnung
Gemäß IAS 21 werden auf Fremdwährung lautende monetäre Vermögenswerte und Verbindlichkeiten, nicht monetäre
zum Fair Value bewertete Posten sowie zum Stichtag nicht abgewickelte Kassageschäfte zum Devisen-Kassa-
Mittelkurs, zum Stichtag nicht abgewickelte Termingeschäfte zum Devisen-Termin-Mittelkurs des Bilanzstichtags
umgerechnet.
Sämtliche vollkonsolidierte Tochtergesellschaften erstellen ihre Abschlüsse in Euro (funktionale Währung). Eine
Umrechnung von in Fremdwährung erstellten Jahresabschlüssen in die Berichtswährung (Euro) war daher nicht
erforderlich.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 2 SEGMENTBERICHTERSTATTUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
2 SEGMENTBERICHTERSTATTUNG
Die Grundlage für die Segmentberichterstattung bildet IFRS 8. Der Gesamtvorstand in seiner Eigenschaft als oberste
Steuerungsinstanz des HYPO NOE Konzerns überwacht regelmäßig die Entwicklung des Periodenüberschusses vor
Steuern der einzelnen Geschäftssegmente und trifft basierend auf dem Segmentbericht Entscheidungen zur Steuerung
des Konzerns.
Die Organisations- und Führungsstruktur des HYPO NOE Konzerns sieht eine Organisation nach Tätigkeitsfeldern und
Kund:innen vor.
Technische Grundlage der Segmentberichterstattung bilden die Profitcenterrechnung der HYPO NOE Landesbank und
die IFRS-Packages der vollkonsolidierten Tochtergesellschaften. Für die Erstellung gelten die gleichen
Rechnungslegungsgrundsätze wie im Kapitel „Rechnungslegungsgrundsätze / Bilanzierungs- und
Bewertungsmethoden“ erläutert.
Die Zurechnung der Erträge der Profitcenterrechnung erfolgt unter Zugrundelegung der Marktzinsmethode nach
Schierenbeck. Dabei werden der Zinsertrag und -aufwand in einen Konditionen- und Strukturbeitrag
(= Zinsfristentransformation) aufgeteilt und die kalkulatorischen Refinanzierungskosten (Liquiditätskosten) direkt auf die
Vermögenswerte und Verbindlichkeiten alloziert. Die daraus entstehenden Kosten und Erträge aus
Liquiditätsfristentransformation sowie Ergebnisse der Fristentransformation werden dem Segment Treasury & ALM
zugerechnet. Mittels dieser branchenüblichen Vorgehensweise erfolgt die Steuerung auf Basis des Zinsüberschusses,
deshalb wird in der Segmentberichterstattung kein Bruttoausweis des Zinsergebnisses vorgenommen.
Die einzelnen Positionen des Verwaltungsaufwands werden, soweit möglich, direkt zugerechnet. Nicht direkt
zurechenbare Bestandteile werden im Rahmen eines verursachungsgerechten und banksteuerungsadäquaten
Umlageverfahrens auf die einzelnen Segmente verteilt.
Bei den ausgewiesenen Segmentvermögen und -verbindlichkeiten handelt es sich in den operativen Segmenten um das
bilanzielle Kund:innengeschäft. Das Eigenkapital wird zur Gänze in den Segmentverbindlichkeiten des Corporate
Centers ausgewiesen.
Die Aufgliederung über geografische Gebiete gemäß IFRS 8.33 wird anhand des Standorts der bilanzierenden
Gesellschaften vorgenommen, dementsprechend werden sämtliche Zinserträge dem Inland zugeordnet.
Es wird keine Aufstellung nach Produkten und Dienstleistungen gemäß IFRS 8.32 vorgenommen, da diese nicht
vollständig und regelmäßig verfügbar sind und die Kosten und Aufwendungen der Erstellung im Verhältnis zu einem
etwaigen Nutzen übermäßig hoch wären.
Die Angaben gemäß IFRS 8.23 und IFRS 8.24 zum Periodenergebnis und zum Buchwert der Beteiligungen der
at-equity bewerteten Unternehmen je Segment befinden sich im Kapitel „10.3 at-equity bewertete Unternehmen“.
Die vier berichtspflichtigen Segmente, die auf der Organisationsstruktur des HYPO NOE Konzerns basieren, sowie die
Überleitung auf das Konzernergebnis gliedern sich wie folgt:
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 2 SEGMENTBERICHTERSTATTUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Segmentbericht 31.12.2022 (in TEUR)
Öffentliche
Hand
Immobilien
Privat- und
Unternehmens-
kunden
Treasury &
ALM
Corporate
Center
Konzern
Zinsüberschuss
32.917
43.069
36.821
33.778
-4.456
142.129
Provisionsergebnis
-215
1.271
14.184
-161
-21
15.058
Ergebnis aus finanziellen
Vermögenswerten und Verbindlichkeiten
-1.153
-1.322
836
13.631
-3.258
8.735
Sonstiges betriebliches Ergebnis
4.755
2.830
2.628
-1.786
-6.013
2.413
Ergebnis aus at-equity bewerteten
Unternehmen
1.232
-1.933
-
333
-
-368
Verwaltungsaufwand
-21.018
-17.849
-45.347
-15.633
-2.807
-102.655
Wertminderung/ -aufholung finanzieller
Vermögenswerte – IFRS 9 ECL
3.421
-5.266
-1.970
51
31
-3.733
Periodenüberschuss vor Steuern
19.939
20.800
7.152
30.213
-16.524
61.580
Ertragsteuern
-14.453
Periodenüberschuss nach Steuern
47.127
Segmentvermögen
6.923.982
3.232.469
2.216.516
2.603.109
145.177
15.121.252
Segmentverbindlichkeiten
1.786.027
301.544
2.311.105
9.805.717
916.860
15.121.252
Segmentbericht 31.12.2021 (in TEUR)
Öffentliche
Hand
Immobilien
Privat- und
Unternehmens-
kunden
Treasury &
ALM
Corporate
Center
Konzern
Zinsüberschuss
32.894
40.367
39.076
36.010
-8.013
140.334
Provisionsergebnis
3.232
1.208
14.722
-208
-91
18.862
Ergebnis aus finanziellen
Vermögenswerten und Verbindlichkeiten
-979
-223
-403
-2.666
2.920
-1.352
Sonstiges betriebliches Ergebnis
4.212
5.603
1.337
5.788
-11.618
5.322
Ergebnis aus at-equity bewerteten
Unternehmen
2.222
-4
-
989
-
3.207
Verwaltungsaufwand
-19.641
-18.682
-47.377
-13.732
-2.033
-101.465
Wertminderung/ -aufholung finanzieller
Vermögenswerte – IFRS 9 ECL
2.171
-10.313
-2.570
35
-1
-10.679
Periodenüberschuss vor Steuern
24.111
17.954
4.784
26.216
-18.836
54.228
Ertragsteuern
-12.373
Periodenüberschuss nach Steuern
41.855
Segmentvermögen
7.504.547
3.094.210
2.102.540
3.917.180
144.773
16.763.250
Segmentverbindlichkeiten
2.253.736
398.700
2.345.741
10.911.102
853.972
16.763.250
2.1 Segment Öffentliche Hand
Diesem Segment ist das Finanzierungsgeschäft sowie das Einlagengeschäft mit öffentlichen und öffentlichkeitsnahen
Kund:innen (Bundesländer, Städte und Gemeinden, Körperschaften öffentlichen Rechts und Infrastrukturunternehmen
sowie Kirchen und Interessenvertretungen) zugeordnet. Ausgehend vom Heimmarkt Niederösterreich und Wien, liegt
der geografische Schwerpunkt auf Österreich und Deutschland. Es werden klassische Kreditfinanzierungen angeboten,
wobei speziell im Heimmarkt der Schwerpunkt auf Sonderfinanzierungsmodellen liegt. Weiters werden in diesem
Segment die Ergebnisse aus der Verwaltung von Wohnbauförderdarlehen ausgewiesen, welche die HYPO NOE
Landesbank als Dienstleistung für die Öffentliche Hand erbringt.
Ebenfalls ist diesem Segment das gesamte Geschäftsergebnis der Leasingtöchter zugerechnet, welches sich fast
ausschließlich aus dem Leasinggeschäft mit der Öffentlichen Hand und Körperschaften öffentlichen Rechts ergibt. In
den Leasingtöchtern finden sich folgende Produkte: komplexe Immobilienleasingverträge mit Projektcharakter,
Dienstleistungen und Services für die Abwicklung von Leasing-Immobilienprojekten und die Steuerung und
Gestionierung von Gesellschaften.
Weiters ist dem Segment Öffentliche Hand das at-equity bewertete Unternehmen Gemdat Niederösterreichische
Gemeinde-Datenservice Gesellschaft m.b.H. zugeordnet.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 2 SEGMENTBERICHTERSTATTUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Im Segment Öffentliche Hand liegt eine wichtige Geschäftsbeziehung gemäß IFRS 8.34 vor. Es handelt sich hierbei um
eine staatliche Stelle, die im Wesentlichen über Leasinggeschäfte sowie über Finanzierungs- und Einlagengeschäfte
serviciert wird. Mit dieser staatlichen Stelle und mit ihren gemäß Definition der Großveranlagung ohne Berücksichtigung
der Teilkonzernausnahme zurechenbaren Gruppenmitgliedern wurde in der Periode 1.1.–31.12.2022 ein
Zinsüberschuss in Höhe von EUR 19,4 Mio. erwirtschaftet. Dieses Ergebnis teilt sich in direkte Geschäftsbeziehungen in
Höhe von EUR 5,7 Mio., in direkte Geschäftsbeziehungen mit den zurechenbaren Gruppenmitgliedern in Höhe von EUR
3,0 Mio. und in indirekte Geschäftsbeziehungen im Rahmen der Leasinggeschäftsrefinanzierungen in Höhe von EUR
10,7 Mio.
2.2 Segment Immobilien
In diesem Segment sind die Bankgeschäfte mit Immobiliengesellschaften zugeordnet. Hierzu zählen die Ergebnisse aus
Finanzierungstätigkeiten für gemeinnützige und gewerbliche Wohnbaufinanzierungen sowie für die Asset-Klassen
Büros, Einkaufs- und Fachmarktzentren, Wohnimmobilien, Stadthotels und gemischt genutzte Portfolien. Ausgenommen
sind Immobilienfinanzierung und -leasing für die Öffentliche Hand bzw. Körperschaften öffentlichen Rechts,
Privatkund:innen und Klein- und Mittelbetriebe (KMU), welche in den jeweiligen Segmenten ausgewiesen sind.
Im HYPO NOE Konzern hat die Finanzierung von genossenschaftlichen und gemeinnützigen Wohnbaugesellschaften
eine lange Tradition, wobei hier der Fokus der Finanzierungen auf der Errichtung und Sanierung großvolumiger
Wohnbauprojekte einschließlich Liegenschaftserwerb in Österreich, vornehmlich in Niederösterreich und Wien, liegt.
Aufgrund der hohen Besicherungsquote, der langen Vertragslaufzeit und der damit verbundenen niedrigen
Ausfallswahrscheinlichkeiten stellt diese Geschäftstätigkeit einen nachhaltigen und stabilen Ertragsgaranten dar.
Zusätzlich konnte sich die HYPO NOE Landesbank zuletzt mehrfach erfolgreich bei den Ausschreibungen des Landes
Niederösterreich für landesbehaftete Wohnbauförderdarlehen durchsetzen. Diese Darlehen werden vor allem für
leistbares Wohnen und „Junges Wohnen“ eingeräumt.
Als weitere Geschäftstätigkeit werden im Segment gewerbliche Wohnbauprojekte, mehrheitlich wohnwirtschaftlich
genutzte Immobilien- und Projektvorhaben sowie Bestandsobjekte (Zinshäuser) in Österreich finanziert. Bei
Neubauvorhaben werden die errichteten Wohnungen entweder im Bestand gehalten und an Privatpersonen vermietet
oder in Form von Wohnungseigentum einzeln abverkauft.
Ebenfalls werden im Segment großvolumige kommerzielle Immobiliengeschäfte im Inland und in den definierten
Auslandsmärkten betrieben. Es werden hierbei sowohl wohnwirtschaftlich genutzte als auch kommerziell genutzte
Immobilien finanziert. In Österreich besteht ein Fokus auf Landmark-Projekte und größere Volumina zwischen 20 Mio.
und 40 Mio. Euro. Es ist eine selektive Geschäftsausweitung geplant, wobei das Augenmerk im Auslandsgeschäft auf
dem Mehrertragspotenzial gegenüber dem Inland und auf einem grundsätzlich ausgewogenen Risk-Return-Verhältnis
liegt. Im Auslandsgeschäft sind die Eigenkapitalquoten höher und Garantiemechanismen ausgeprägter. Ebenso gibt es
außerhalb Österreichs kaum Kosten bei der Eintragung grundbücherlicher Sicherheiten und somit sind die „barriers to
entry“ gering. Der Schwerpunkt liegt auf deckungsstockfähigen Finanzierungen in europäischen Märkten mit guter bis
sehr guter Bonität.
Abgerundet wird die Angebotspalette dieses Segments durch die vollkonsolidierte Tochter HYPO Niederösterreichische
Liegenschaft GmbH sowie durch die at-equity einbezogene Immobilienentwicklungsgesellschaft NOE Immobilien
Development GmbH (NID), die at-equity einbezogene EWU Wohnbau Unternehmensbeteiligungs-GmbH und die at-
equity einbezogene VIVITliving GmbH.
2.3 Segment Privat- und Unternehmenskunden
Zu den Kernkompetenzen des Segments zählen die Bankgeschäfte mit Privatkund:innen, Freiberufler:innen und
Unternehmenskund:innen. Die Produktpalette gliedert sich in die Sparten „Finanzieren und Wohnen“, „Sparen und
Veranlagen“ sowie „Konto und Karten“ und umfasst alle klassischen Bankgeschäfte von der Finanzierung mit
Schwerpunkt Wohnbau, der Veranlagung von Sparprodukten und Wertpapieren bis zu Girokonten und Kreditkarten. Die
enge Zusammenarbeit mit dem Land Niederösterreich bietet den Kund:innen die Finanzierungs- und Förderberatung
aus einer Hand, wodurch eine fundierte Beratung und rasche Abwicklung sichergestellt werden.
Privatkund:innen werden über das bestehende Filialnetzwerk im Heimmarkt Niederösterreich und Wien betreut. Der
strategische Fokus liegt auf dem Kernprodukt Wohnbaufinanzierung. Bei Komplementärprodukten werden aktiv
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 2 SEGMENTBERICHTERSTATTUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Kooperationen eingegangen, wodurch das Provisionsergebnis weiter ausgebaut werden soll. Der Fokus liegt auf
Digitalisierung und Effizienzsteigerungen, diese Ziele werden durch Umsetzung von zahlreichen Eigenentwicklungen
verfolgt.
Die umfassende Servicierung von Unternehmenskund:innen hat die Zielsetzung des gesunden und nachhaltigen
Ausbaus des Geschäftes im Kernmarkt Niederösterreich und Wien, sowie im Heimmarkt Österreich und Deutschland.
Die Konzentration liegt neben Klein- und Mittelbetrieben (KMU) auf der Betreuung von Großunternehmen. Ein eigenes,
spezialisiertes Team entwickelt strukturierte Produktlösungen – vor allem Förderkredite und Exportfinanzierungen sowie
die Beratung im Zahlungsverkehr für Unternehmen.
Ebenfalls diesem Segment ist das Versicherungsvermittlungsgeschäft der HYPO NOE Versicherungsservice GmbH
(HVS), die im Geschäftsjahr 2022 verkauft wurde, zugeordnet.
2.4 Segment Treasury & ALM
Das Segment Treasury & ALM umfasst die Kapitalmarktaktivitäten und Interbankengeschäfte des
HYPO NOE Konzerns. Hierzu zählt die Refinanzierung am Geld- und Kapitalmarkt, die Zins- und Liquiditätssteuerung,
die Liquiditätspufferhaltung sowie die Steuerung des Fremdwährungsrisikos.
Das Nostro Management ist auf die Bereitstellung von liquiden Assets zur Liquiditätssicherung und Erfüllung
aufsichtsrechtlicher Auflagen ausgerichtet. Durch die zielgerichtete Nutzung von Kapitalmarktopportunitäten kann das
Nostro Management Konditionenbeiträge für das Segment generieren und eine Diversifizierung von Märkten und
Kund:innen erreichen.
Ziel des Asset Liability Managements (ALM) ist, die Zinsposition der Bank zur Absicherung des Unternehmenserfolges –
basierend auf der Zinserwartung und Risikobereitschaft – zentral zu steuern und so positive Strukturbeiträge zu
erwirtschaften.
Die enge Zusammenarbeit mit institutionellen Kund:innen spielt eine zentrale Rolle im Geschäftsmodell des HYPO NOE
Konzerns. Die im Rahmen von Investor Relations aktive Betreuung der direkten Beziehungen des Konzerns zu Banken,
Versicherungen, Pensionskassen, Versorgungseinrichtungen und Kapitalanlagegesellschaften erlaubt der HYPO NOE
Landesbank die kontinuierliche Pflege dieser über viele Jahre hinweg etablierten, vertrauensvollen Partnerschaften. Der
daraus resultierende Betreuungsschwerpunkt liegt vordringlich auf den Beziehungen zu europäischen Partnern,
wenngleich in den letzten Jahren zunehmend Investoreninteresse aus ausgewählten Ländern außerhalb Europas zu
verzeichnen ist.
Die Handelsaktivitäten des Segments beschränken sich aus regulatorischen Gründen auf ein kleines Handelsbuch,
dessen Zweck in der Generierung von Zusatzerträgen liegt und dessen Positionierung auf eine kurzfristige Haltedauer
ausgerichtet ist. Die Ergebnisse des Segments werden folglich nicht wesentlich durch diese Handelsaktivitäten
beeinflusst.
Das at-equity bewertete Unternehmen Niederösterreichische Vorsorgekasse AG wird ebenfalls dem Segment
Treasury & ALM zugerechnet.
2.5 Corporate Center
Beim Corporate Center handelt es sich um die Überleitungsspalte der operativen Segmente zum Gesamtkonzern. Darin
sind die Eliminierung konzerninterner Erträge und Aufwendungen sowie nicht einem anderen Segment zuordenbare
Tätigkeiten und Bankhilfsdienste enthalten, die aus Wesentlichkeitsgründen kein eigenes berichtspflichtiges Segment
darstellen.
Zu den Bankhilfsdiensten zählen die Gesellschaften, welche die überwiegend eigengenutzten Gebäude und damit
zusammenhängende Wirtschaftsgüter verwalten. Es sind dies die Benkerwiese Verwaltungs- und
Verwertungsgesellschaft m.b.H. sowie die Unternehmens-, Verwaltungs - und Verwertungsgesellschaft m.b.H. Die von
diesen Gesellschaften verrechneten Mietaufwendungen und Betriebskosten werden im „Verwaltungsaufwand“ der
operativen Segmente verursachungsgerecht alloziert. Ebenfalls dem Corporate Center zugerechnet ist die
HYPO Officium GmbH. Weiters dem Corporate Center zugerechnet sind die Erträge und Aufwendungen der im
Beteiligungsmanagement gestionierten Beteiligungen, die keinem operativen Segment direkt zugeordnet werden.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 2 SEGMENTBERICHTERSTATTUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Weiters werden spezifische, wesentliche aperiodische Ergebnisse sowie Einmalerträge und -aufwendungen, welche die
Gesamtbank betreffen, dem Corporate Center zugerechnet, um auf Segmentebene bestmöglich keine verzerrten
Steuerungsimpulse zu erhalten. Diese Vorgehensweise trifft nicht auf Wertberichtigungen und Sanierungsergebnisse zu,
die jedenfalls direkt analog den entsprechenden Vermögenswerten den Segmenten zugeordnet werden.
Ebenso werden im Corporate Center folgende asymmetrische Allokationen nach IFRS 8.27 f. ausgewiesen:
˗
Kosten für Cash Collaterals bei Derivatverträgen mit Kund:innen ohne Collateralvereinbarung:
Bei in der Verga ngenheit abgeschlossenen Derivatverträgen mit Kund:innen ohne Collateralvereinbarung erhält
der HYPO NOE Konzern kein Collateral, muss jedoch für das Absicherungsgeschäft Cash Collateral hinterlegen.
Durch die Refinanzierung der offenen Collateralposition entstehen Kosten (Liquiditätskosten). Das Management
der gesamten Collateralpositionen erfolgt im Segment Treasury & ALM, die Refinanzierungskosten der hier
angeführten offenen Collateralpositionen werden im Corporate Center ausgewiesen. Collateralerfordernisse für
abgeschlossene Derivatverträge mit Kund:innen werden nach aktueller Vorgehensweise im Pricing oder mittels
Collateralvereinbarung berücksichtigt und sind daher nicht von dieser asymmetrischen Allokation umfasst.
˗
Nachteilige Strukturbeitragseffekte aus negativen variablen Zinsindikatoren bei Verbraucher:innenkrediten.
˗
Änderungen einer Rechtsrisikorückstellung für potenziell strittige, vereinnahmte Negativzinsen bei
Unternehmenskreditverträgen.
Im Zinsüberschuss des Corporate Centers sind im Geschäftsjahr 2022 die asymmetrischen Verschiebungen aus
Collateralkosten in Höhe von EUR -1,5 Mio. (1.1.–31.12.2021: EUR -2,4 Mio.) und aus nachteiligen
Strukturbeitragseffekten aus negativen variablen Zinsindikatoren bei Verbraucher:innenkrediten in Höhe von EUR -
2,4 Mio. (1.1.–31.12.2021: EUR -3,8 Mio.) enthalten.
Weiters sind im Zinsüberschuss des Corporate Centers die Refinanzierungskosten von Bankhilfsgesellschaften
(Konzernimmobilien) ausgewiesen.
Das Ergebnis aus finanziellen Vermögenswerten und Verbindlichkeiten beträgt aufgrund der Bewertung des „Bedingten
Zusätzlichen Kaufpreises HETA“ im Geschäftsjahr 2022 EUR -3,2 Mio. (1.1.–31.12.2021: EUR 2,9 Mio.). Details finden
sich unter „4.7 Fair-Value-Angaben“.
Im sonstigen betrieblichen Ergebnis und Verwaltungsaufwand des Corporate Centers sind spezifische wesentliche
aperiodische Ergebnisse sowie Einmalerträge und -aufwendungen enthalten, um auf Segmentebene bestmöglich keine
verzerrten Steuerungsimpulse zu erhalten.
In den Geschäftsjahren 2020 bis 2022 wird im sonstigen betrieblichen Ergebnis eine Dotation einer Rückstellung für
Negativzinsen bei Unternehmer:innenkreditverträgen ausgewiesen. Details finden sich unter „6.2 Rückstellungen“.
Ebenfalls ist in diesem Posten im Corporate Center die Kompensation für die Leistungen des Segments Privat- und
Unternehmenskunden in Zusammenhang mit internen Kund:innen abgebildet (1.1.–31.12.2022: EUR -1,1 Mio.,
1.1.–31.12.2021: EUR -1,2 Mio.).
Zusätzliche Erläuterungen zur Entwicklung der Geschäftssegmente finden sich im Kapitel „3 ERGEBNIS- UND
FINANZENTWICKLUNG“.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 3 EIGENKAPITAL UND KONSOLIDIERTE EIGENMITTEL
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
3 EIGENKAPITAL UND KONSOLIDIERTE
EIGENMITTEL
3.1 Eigenkapital
Nicht beherrschende Anteile (Minderheiten) umfassen die Fremdanteile am Eigenkapital der konsolidierten
Tochtergesellschaften und werden gemäß IAS 1 als gesonderter Posten innerhalb des Eigenkapitals dargestellt.
Die Kapitalrücklagen enthalten Agiobeträge, die bei der Ausgabe von Aktien über den Nennwert erzielt werden. In der
Gewinnrücklage werden die gesetzlichen, die satzungsmäßigen und die anderen Gewinnrücklagen, die Haftrücklage
gemäß § 57 Abs. 5 BWG sowie der Konzerngewinn/-verlust (bestehend aus kumulierten Gewinn-/Verlustvorträgen,
Periodenüberschuss und Ausschüttungen) ausgewiesen.
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Gezeichnetes Kapital
51.981
51.981
Kapitalrücklagen
191.824
191.824
gebundene Rücklage
94.624
94.624
nicht gebundene Rücklage
97.200
97.200
Sonstige Rücklagen
4.275
4.610
Gewinnrücklagen, Konzerngewinn/-verlust
533.782
490.427
Anteil im Eigenbesitz
781.862
738.842
Nicht beherrschende Anteile
8.710
8.501
Eigenkapital
790.571
747.344
Am 31.12.2022 waren wie im Vorjahr 7.150.000 auf Namen lautende Stückaktien ausgegeben, welche wie im Vorjahr zu
70,49% von der NÖ Landes-Beteiligungsholding GmbH (entspricht 5.040.000 Stück) und zu 29,51% von der NÖ BET
GmbH (entspricht 2.110.000 Stück) gehalten werden. Das Grundkapital (gezeichnetes Kapital) der HYPO NOE
Landesbank betrug zum Jahresende 2022 TEUR 51.981 (2021: TEUR 51.981) und ist zur Gänze eingezahlt. Jede
Stückaktie gewährt das Recht auf eine Stimme. Im Geschäftsjahr 2022 wurde TEUR 3.500 (2021: TEUR 3.800)
Dividende an die Eigentümer ausgeschüttet, das entspricht einem Dividendenertrag von gerundet EUR
/Aktie
(2021: EUR 0,53/Aktie). Für das Geschäftsjahr 2023 wird eine Dividende in Höhe von TEUR
vom Geschäftsjahr 2022 vorgeschlagen.
Die Gesamtkapitalrentabilität belief sich auf 0,31% (1.1.–31.12.2021: 0,25%).
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 3 EIGENKAPITAL UND KONSOLIDIERTE EIGENMITTEL
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
3.2 Nicht beherrschende Anteile
Nachfolgend findet sich ein Überblick der Ergebnisanteile von nicht beherrschenden Anteilen.
in TEUR
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
FORIS Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
13
22
VALET-Grundstückverwaltungs Gesellschaft m.b.H.
-198
-162
LITUS Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
12
29
PINUS Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
-24
-64
VOLUNTAS Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
-63
-26
Adoria Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
129
11
CONATUS Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
-
-5
Aventin Grundstückverwaltungs Gesellschaft m.b.H.
-
8
Esquilin Grundstücksverwaltungs Gesellschaft m.b.H.
-5
-8
HOSPES-Grundstückverwaltungs Gesellschaft m.b.H.
-62
-6
HYPO Niederösterreich-Immobilienleasinggesellschaft m.b.H.
-12
-5
Nicht beherrschende Anteile
-208
-205
Im Geschäftsjahr 2022 gab es keinen nicht beherrschenden Anteil am sonstigen Ergebnis der
Gesamtergebnisrechnung. Es wurden analog zum Vorjahr keine zugewiesenen Dividenden für nicht beherrschende
Anteile ausgeschüttet. Nachfolgend finden sich die Finanzinformationen der Tochterunternehmen (unkonsolidiert), an
welchen nicht beherrschende Anteile gehalten werden.
Sämtliche Tochterunternehmen mit Minderheitenanteil befinden sich im Segment Leasing.
Tochterunternehmen mit nicht beherrschenden Anteilen
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Barreserve
3.684
101
Finanzielle Vermögenswerte – AC
723.374
749.194
Ertragsteueransprüche – laufend
3
3
Ertragsteueransprüche – latent
1.791
2.309
Sonstige Aktiva
80
607
Summe Aktiva
728.932
752.213
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
671.478
685.944
Ertragsteuerverpflichtungen – latent
6.986
7.504
Sonstige Passiva
25.198
34.322
Eigenkapital
25.270
24.443
Anteil im Eigenbesitz
16.560
15.942
Nicht beherrschende Anteile
8.710
8.501
Summe Passiva
728.932
752.213
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 3 EIGENKAPITAL UND KONSOLIDIERTE EIGENMITTEL
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
3.3 Überleitung Eigenmittel
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Eigenkapital lt. IFRS Konzernabschluss
790.571
747.344
Abweichung Konsolidierungskreise (Rechnungslegung<>Aufsichtsrecht)
1.600
-251
Eigenkapital lt. FINREP Beleg 51
792.171
747.092
latente Steuern auf unversteuerte Rücklagen
-3.903
-3.903
prudent valuation (simplified approach)
-544
-997
Immaterielle Vermögensgegenstände
-474
-197
prudential backstop
-711
-372
nicht anrechenbare Minderheitsbeteiligungen
-8.710
-8.501
unterjährige Entwicklung NBWRL / Gewinn / Dividende
-5.000
-3.500
anrechenbare Eigenmittel
772.830
729.622
Die anrechenbaren Eigenmittel weichen vom Eigenkapital des HYPO NOE Konzerns aus den folgend angeführten
Gründen ab:
˗
Die Konsolidierungskreise gemäß CRR und IFRS unterscheiden sich geringfügig.
˗
Von den unversteuerten Haftrücklagen iHv TEUR 15.612 darf die passive Steuerlatenz nicht in die Eigenmittel
einbezogen werden, da diese Rücklagen im Falle der Auflösung nachversteuert werden müssen
(Berufungsentscheidung GZ.RV/1669-W/02 des unabhängigen Finanzsenats aus 2003 und AFRAC 30,
Abs. 95a) und daher nicht in vollem Ausmaß die Erfordernisse des Art. 26 (1) CRR erfüllen.
˗
Über den „einfachen Ansatz“ der „vorsichtigen Bewertung“ sollen gemäß der VO (EU) 2016/101 iVm
Art. 105 CRR Bewertungsunsicherheiten bei zum Fair Value bilanzierten Posten berücksichtigt werden.
˗
Immaterielle Vermögensgegenstände sind ein regulatorischer Abzugsposten gemäß Art. 36 (1) lit b) CRR.
˗
Die „unzureichende Deckung notleidender Risikopositionen“ gemäß Art. 36 (1) lit m) CRR ist die über die gemäß
IFRS 9 (Stage 3) gebildeten Risikovorsorgen hinausgehende, rein regulatorische Wertberichtigung für
notleidende Risikopositionen gemäß Art. 47a CRR, Berechnungslogik gemäß Art. 47c iVm Art. 469a CRR.
˗
Die Anteile aus Minderheitsbeteiligungen resultieren nur aus Finanzinstituten und sind somit gemäß Art. 81 CRR
nicht anrechenbar.
˗
Die vorgeschlagene Dividende oder ein ungeprüftes unterjähriges Ergebnis stellen nicht anrechenbare
Eigenkapitalkomponenten gemäß Art. 26 (2) CRR dar.
3.4 Konsolidierte Eigenmittel und bankaufsichtliches
Eigenmittelerfordernis
Auf Basis der Verordnung (EU) Nr. 575/2013 (Capital Requirements Regulation – CRR), unter Berücksichtigung
mehrerer Novellierungen, zuletzt durch die Verordnung (EU) 2022/2036, zugehöriger delegierter Verordnungen der EBA
sowie der Richtlinie 2013/36/EU über den Zugang zur Tätigkeit von Kreditinstituten (Capital Requirements Directive –
CRD), zuletzt geändert durch die Richtlinie (EU) 2021/338, und deren aktueller Umsetzung im BWG und in nationalen
Verordnungen sind seit 2014 die konsolidierten Eigenmittel und die konsolidierten bankaufsichtlichen
Eigenmittelerfordernisse nach IFRS, jedoch nach aufsichtsrechtlichem Konsolidierungskreis, zu ermitteln.
Die gemäß CRR/CRD errechneten Eigenmittel des HYPO NOE Konzerns zeigen folgende Zusammensetzung:
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 3 EIGENKAPITAL UND KONSOLIDIERTE EIGENMITTEL
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
CRR/CRD IV
CRR/CRD IV
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Gezeichnetes Kapital
136.546
136.546
Eingezahlte Kapitalinstrumente
51.981
51.981
Agio
84.566
84.566
Rücklagen, Unterschiedsbeträge, Fremdanteile
638.012
594.641
Einbehaltene Gewinne
522.979
481.417
Sonstige Rücklagen
104.744
104.744
Kumuliertes sonstiges Ergebnis
10.290
8.480
prudential filter – Wertanpassungen aufgrund der Anforderungen für eine
vorsichtige Bewertung
-544
-997
prudential backstop - Unzureichende Deckung notleidender Risikopositionen
-711
-372
Immaterielle Vermögenswerte
-474
-197
Hartes Kernkapital
772.830
729.622
Zusätzliches Kernkapital
-
-
Kernkapital (Tier I)
772.830
729.622
Abzüge aufgrund von Beteiligungen Art. 36 und Art. 89 CRR
-
-
Anrechenbares Kernkapital
772.830
729.622
Anrechenbare ergänzende Eigenmittel (nach Abzugsposten)
-
-
Gesamte anrechenbare Eigenmittel
772.830
729.622
Erforderliche Eigenmittel
301.300
301.609
Eigenmittelüberschuss
471.530
428.013
Deckungsquote in %
256,50%
241,91%
Kernkapitalquote in % gem. Art. 92 Abs. 2 lit. b) CRR
20,52%
19,35%
Gesamtkapitalquote in % gem. Art. 92 Abs. 2 lit. c) CRR
20,52%
19,35%
Eigenmittelerfordernis inkl. sämtlicher Pufferanforderungen in %
12,54%
12,62%
Verschuldungsquote in % gem. Art. 92 Abs. 2 lit. d) CRR
5,14%
4,88%
Anforderung an das Verschuldungsverhältnis (Säule 1)
3,00%
3,04%
Die risikogewichtete Bemessungsgrundlage und das daraus resultierende Eigenmittelerfordernis weisen folgende
Entwicklung auf:
CRR/CRD IV
CRR/CRD IV
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Gesamtrisikoposition für die Verschuldungsquote
15.026.265
14.940.070
Risikogewichtete Bemessungsgrundlage für das Kreditrisiko
3.409.434
3.430.746
Mindesteigenmittelerfordernis des Kreditrisikos (8%)
272.755
274.460
Eigenmittelerfordernis für die offene Devisenposition
-
-
Eigenmittelerfordernis aus operationalem Risiko
25.482
24.456
Eigenmittelerfordernis aus CVA
3.063
2.694
Gesamtes Eigenmittelerfordernis
301.300
301.609
Das gesamte Eigenmittelerfordernis des HYPO NOE Konzern lag zum 31. Dezember 2022 bei TEUR 301.300 (2021:
TEUR 301.609) und sank um TEUR 309 oder 0,1%. Das leicht gestiegene Eigenmittelerfordernis aus operationalem
Risiko, bedingt durch die positive Entwicklung der Betriebserträge in den letzten Jahren sowie das ebenso leicht
gestiegene Eigenmittelerfordernis aus CVA wurden durch etwas reduzierte RWA vollständig kompensiert. Da im
Abschlussjahr keine für den HYPO NOE Konzern relevanten Neuregelungen zur Ermittlung der Eigenmittelerfordernisse
in Kraft traten, spiegelt die RWA-Entwicklung in den dafür ausschlaggebenden Risikopositionsklassen einerseits die
Volumsentwicklung und andererseits die konsequent durchgeführte Optimierung der RWA durch
Sicherheitenanrechnungen und laufendes Datenqualitätsmanagement wider.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 3 EIGENKAPITAL UND KONSOLIDIERTE EIGENMITTEL
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Kapitalmanagement
Feststellen des Kapitalbedarfs und der Investitionsmöglichkeiten
Das Kapital des Unternehmens soll verantwortlich und wertorientiert im Sinne des Eigentümers eingesetzt werden. Bei
den dabei vorwiegend angewendeten Methoden handelt es sich um Plan- und Szenariorechnungen, die – ausgehend
von der Ist-Kapitalsituation – definierte wirtschaftliche Parameter über einen fünfjährigen Mittelfristplanungszeitraum
berücksichtigen sollen. Dabei wird unter anderem überprüft, dass die Risikotragfähigkeitsrechnung (Säule II) anhand der
getroffenen Planungsannahmen eingehalten wird.
Vorlegen der Ergebnisse als Entscheidungshilfe für Kapitalmaßnahmen
Die Budget- und Mittelfristplanung erfolgt unter intensiver Einbindung aller betroffenen Markt- und Marktfolgeeinheiten
und der Geschäftsführer:innen der relevanten Tochtergesellschaften. Es finden regelmäßige Zwischenabstimmungen
mit dem Vorstand statt. Die Mittelfristplanung wird jährlich vom Vorstand genehmigt und dem Aufsichtsrat zur Kenntnis
gebracht.
Müssen aufgrund der Planungs- und Szenariorechnungen Kapitalmaßnahmen ergriffen werden, so können dies sein:
Kürzung oder Einstellung von Dividendenzahlungen auf Stammkapital, Kapitalerhöhungen und Drosselung des
Wachstums sowie Bilanzverkürzungen und damit verbundener RWA-Abbau.
Basler Ausschuss für Bankenaufsicht/BCBS Paper 277
Mit den oben angeführten Zielen, Methoden und Prozessen erfüllt der HYPO NOE Konzern die vier grundlegenden
Forderungen aus dem BCBS Paper 277 („Grundlagen für ein solides Verfahren der Kapitalplanung“):
-
Interne Kontrolle und Governance
-
Kapitalstrategie und Risikoerfassung
-
Zukunftsorientierte Einschätzung
-
Managementmaßnahmen zum Kapitalerhalt
Kapitalmanagementmaßnahmen des Jahres 2022
Im Geschäftsjahr 2022 waren keine ungeplanten Kapitalmaßnahmen notwendig. Die anhaltende Politik einer geringen
Ausschüttungsquote trägt weiterhin zur Kapitalstärkung des Unternehmens bei. Diese erfolgt vor allem bereits im
Hinblick auf die voraussichtlich ab 2025 anzuwendenden neuen Regelungen im Kreditrisiko Standardansatz, welcher im
Rahmen der CRR III im Bereich der für den HYPO NOE Konzern wesentlichen Immobilienfinanzierungen neue
Regelungen und höheren Eigenmittelbedarf mit sich bringen wird.
Der europäische Gesetzgeber normiert über Titel VII Kapitel 4 Abschnitte I und II der CRD diverse
Kapitalpufferanforderungen, welche im BWG in nationales Recht umgesetzt wurden.
Um die Widerstandsfähigkeit der österreichischen Kreditinstitute gegenüber spezifischen systemischen Risiken zu
erhöhen, schreibt die FMA gemäß § 23d BWG in Form der Kapitalpuffer-Verordnung (KP-V) taxativ aufgezählten
heimischen Instituten zusätzliche Eigenkapitalpuffer in Form von hartem Kernkapital vor. Die letzte Novelle der
Verordnung erfolgte mit dem BGBl. II Nr. 469/2022 und brachte für den HYPO NOE Konzern keine Änderungen mit sich.
Die Pufferanforderung beträgt im Abschlussjahr unverändert 0,5% (2021: 0,5%) des Gesamtrisikobetrags gemäß Art. 92
(3) CRR. Für die HYPO NOE Landesbank, welche dieser Anforderung bislang nicht unterworfen war, wird diese
Anforderung in den Jahren 2023 und 2024 schrittweise ebenfalls bis zur Höhe von 0,5% eingeführt. Diese
Pufferanforderung wird von den einzelnen Mitgliedsstaaten sehr unterschiedlich genützt, aktuelle Informationen dazu
bietet das European Systemic Risk Board (ESRB) unter
https://www.esrb.europa.eu/national_policy/systemic/html/index.en.html an.
Ab 2016 wurde der Kapitalerhaltungspuffer gemäß § 22 BWG schrittweise eingeführt. Dieser durch hartes Kernkapital
vorzuhaltende Puffer ist seit 2019 im gesamten Gemeinschaftsgebiet gleichmäßig und unverändert mit 2,5% des
Gesamtrisikobetrags voll implementiert. (https://www.esrb.europa.eu/national_policy/capital/html/index.en.html)
Ebenfalls seit 2016 ist der über § 23a BWG geregelte antizyklische Kapitalpuffer in Form von hartem Kernkapital zu
berücksichtigen. Die Berechnungsbasis für diese Anforderung bilden die über Z 5 der Anlage zu § 23a BWG definierten
wesentlichen Kreditrisikopositionen.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 3 EIGENKAPITAL UND KONSOLIDIERTE EIGENMITTEL
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Zum Abschlussstichtag waren laut Information des ESRB
(https://www.esrb.europa.eu/national_policy/ccb/html/index.en.html) und der Bank for International Settlements (BIS,
https://www.bis.org/bcbs/ccyb/index.htm) für Risikopositionen gegenüber Kund:innen in folgenden Sitzstaaten
antizyklische Kapitalpuffer zu berücksichtigen:
-
Großherzogtum Luxemburg (0,5%)
-
Königreich Dänemark (2%)
-
Königreich Norwegen (2%)
-
Königreich Schweden (1%)
-
Republik Bulgarien (1%)
-
Republik Estland (1%)
-
Republik Island (2%)
-
Rumänien (0,5%)
-
Sonderverwaltungszone Hongkong der VR China (1%)
-
Slowakische Republik (1%)
-
Tschechische Republik (1,5%)
-
Vereinigtes Königreich Großbritannien und Nordirland (1%)
Nach den, bedingt durch die COVID-19 Pandemie, niedrigen Pufferanforderungen in den Jahren 2020 und 2021 wurden
diese im Jahr 2022 schrittweise wieder erhöht und teilweise erstmals eingeführt. Eine Sonderstellung nimmt die Schweiz
ein, welche mit Beschluss vom 26. Jänner 2022 zum 30. September 2022 den Puffer auf Kredite mit Besicherung durch
im Schweizer Inland gelegene Wohnliegenschaften iHv 2,5% wieder einführte.
Im Jahr 2023 erhöhen folgende Staaten zu unterschiedlichen Zeitpunkten ihre Pufferanforderungen auf die angeführten
Prozentsätze oder führen erstmals einen antizyklischen Kapitalpuffer ein.
-
Bundesrepublik Deutschland (0,75%)
-
Französische Republik (0,5%)
-
Irland (1%)
-
Königreich Dänemark (2,5%)
-
Königreich Norwegen (2,5%)
-
Königreich Schweden (2%)
-
Niederlande (1%)
-
Republik Bulgarien (2%)
-
Republik Estland (1,5%)
-
Republik Kroatien (1%)
-
Republik Litauen (1%)
-
Rumänien (1%)
-
Slowakische Republik (1,5%)
-
Tschechische Republik (2,5%)
-
Ungarn (0,5%)
-
Vereinigtes Königreich Großbritannien und Nordirland (2%)
-
Zypern (0,5%)
Das österreichische Finanzmarktstabilitätsgremium hat in seiner letzten Sitzung vom 5. Dezember 2022 empfohlen den
antizyklischen Kapitalpuffer in Österreich weiterhin mit 0% festzulegen.
Für 2024 gibt es eine erste Ankündigung einer weiteren Erhöhung des antizyklischen Kapitalpuffers, so plant Frankreich
nach der Einführung in 2023 im Jahr 2024 den Puffer auf 1% anzuheben.
Der HYPO NOE Konzern hatte aus dieser Pufferanforderung im Jahr 2022 weiterhin kein wesentliches zusätzliches
Eigenmittelerfordernis (31.12.2022 TEUR 1.381 oder 0,04%, 31.12.2021: TEUR 686 oder 0,02%). Mit den bekannten
Änderungen kommt es bis zum Jahresende 2023 auf Basis der aktuellen Zusammensetzung der zugrunde liegenden
Geschäfte zu einem deutlichen Anstieg dieses Eigenmittelerfordernisses, was aufgrund des niedrigen Ausgangsniveaus
aber trotzdem nur einem Zusatzerfordernis von rd. 0,18% entspricht.
Auf Grundlage der Ergebnisse aus der Beurteilung der Kapitalrisiken der Institute erfolgt im Rahmen des Supervisory
Review and Evaluation Process (SREP) regelmäßig eine Beurteilung der Angemessenheit der Kapitalausstattung der
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 3 EIGENKAPITAL UND KONSOLIDIERTE EIGENMITTEL
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Institute durch die Aufsichtsbehörden. In diesem Zusammenhang beurteilen die Aufsichtsbehörden die Notwendigkeit
zusätzlicher Kapitalpuffer sowie den Verschuldungsgrad.
Der Beurteilungsprozess zur Angemessenheit und zum Erfordernis von zusätzlichen Eigenmitteln basiert im
Wesentlichen auf drei Faktoren:
-
Risiko aus unerwarteten Verlusten und nicht ausreichend gedeckten erwarteten Verlusten über einen 12-
Monats-Zeitraum
-
Einer aus Modellschwächen resultierenden Risikounterschätzung
-
Risiken aus Schwächen der internen Governance einschließlich des internen Kontrollsystems und weiterer
Prozessschwächen.
Zur Beurteilung der Angemessenheit der Kapitalausstattung der Institute sieht die SREP-Richtlinie zwei Kennzahlen vor.
Zum einen die „Total SREP Capital Requirements“ (TSCR) – Summe der Kapitalanforderungen nach Art. 92 CRR und
zusätzlicher Kapitalanforderungen, welche durch die Aufsichtsbehörden genauer spezifiziert werden müssen – und zum
anderen die „Overall Capital Requirements“ (OCR) – Summe aus TSCR, Kapitalpuffer und systemrelevanten
Anforderungen.
Aus diesem Titel erreichte die HYPO NOE Landesbank sowie den HYPO NOE Konzern Anfang Juli 2022 ein neuer
Bescheid der FMA, der die TSCR-Vorschreibung auf 1,5% (zuvor seit 2019 1,6%) senkte. Somit hatten sowohl die
HYPO NOE Landesbank als auch der HYPO NOE Konzern Mindestquoten von 5,34% hartem Kernkapital, 7,13%
Kernkapital und 9,5% Gesamteigenmittel einzuhalten.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
4.1 Erfassung von Finanzinstrumenten
Der Erwerb und die Veräußerung von Derivaten sowie von Finanzinstrumenten, die innerhalb einer marktüblichen Frist
erfüllt werden, werden im HYPO NOE Konzern am Tag des Geschäftsabschlusses erfasst. Finanzielle Vermögenswerte
werden zum Zeitpunkt des Verlustes der vertraglichen Rechte an den Cashflows oder bei Erfüllung der
Übertragungskriterien aus der Konzernbilanz ausgebucht. Finanzielle Verpflichtungen werden dann ausgebucht, wenn
sie getilgt wurden oder erloschen sind.
Kommt es im Verlauf eines Engagements zu Anpassungen des Vertragsverhältnisses ist unter IFRS 9 zu unterscheiden,
ob die Cashflows so stark modifiziert werden, dass de facto ein neues Vertragsverhältnis entstanden ist. Diese Prüfung
erfolgt auf Basis quantitativer und qualitativer Kriterien.
Das quantitative Kriterium ist eine Änderung der vertraglichen Cashflows, welche zu einer Änderung des Barwerts der
modifizierten Cashflowstruktur, diskontiert mit dem Effektivzinssatz der ursprünglichen Cashflows, von mehr als 10%
führt. In einer quantitativen Voranalyse führen vor allem Änderungen in der Konditionierung, sofern diese nicht
vertraglich vorgesehen waren, zu einer solchen Barwertänderung. Qualitative Kriterien umfassen eine nicht bereits
vertragliche Änderung:
-
der Währung,
-
des Schuldners oder der Schuldnerin,
-
der Vertragsklauseln, welche zu einer Änderung der SPPI-Konformität führen, auch wenn diese nicht zu einer
Barwertänderung von mehr als 10% führen,
-
der Zinsmodalität hinsichtlich der Art der Zinskondition (Umstellung von variabler auf fixe oder fixe auf variable
Verzinsung),
-
der Laufzeit innerhalb 6 Monate vor Kreditende oder 90 Tagen nach Ablauf des Geschäfts (Prolongation).
Wird eine substanzielle Modifikation festgestellt, ist das bestehende Finanzinstrument auszubuchen und das neue
modifizierte Finanzinstrument zu erfassen. Wird auf Basis der Kriterien festgestellt, dass die Anpassung nicht
substanziell ist, wird bei Finanzinstrumenten, welche zu fortgeführten Anschaffungskosten bewertet sind, ein
Modifikationsergebnis erfasst.
4.2 Einfluss der Finanzinstrumente auf die Gewinn- und
Verlustrechnung
4.2.1 Zinsüberschuss
Der nach der EIR-Methode ermittelte Zinsertrag wird gemäß IAS 1.82(a) getrennt von den sonstigen Zinserträgen
ausgewiesen. Zinsen aus negativ verzinsten Forderungen sind im Zinsaufwand (als „Finanzielle Verbindlichkeiten –
AC“), jene aus negativ verzinsten Verbindlichkeiten im Zinsertrag (als „Finanzielle Vermögenswerte – AC“) enthalten.
Zinszahlungen und Zinsabgrenzungen aus Derivaten werden aufgrund der kontraktuellen Geschäftsdaten und somit
nicht nach der Effektivzinsmethode ermittelt und saldiert über beide Legs (fix und variabel) ausgewiesen.
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JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
in TEUR
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Zinsen und ähnliche Erträge nach der Effektivzinsmethode
266.919
253.020
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI
7.925
11.190
Finanzielle Vermögenswerte und Verbindlichkeiten – AC
227.044
213.203
Laufende Erträge aus dem Finanzierungsleasing
31.950
28.627
Zinsen und ähnliche Erträge nicht nach der Effektivzinsmethode
128.597
178.336
Finanzielle Vermögenswerte und Verbindlichkeiten – HFT
59.297
75.794
Finanzielle Vermögenswerte – Verpflichtend FVTPL
1.119
716
Sicherungsderivate
65.637
99.102
Sonstige Zinsen und ähnliche Erträge
2.543
2.725
Zinsaufwendungen
-253.388
-291.080
Finanzielle Vermögenswerte und Verbindlichkeiten – HFT
-57.579
-74.377
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
-116.260
-119.595
Sicherungsderivate
-79.519
-97.104
sonstige Zinsen und ähnliche Aufwendungen
-27
-
Leasingverbindlichkeiten IFRS 16
-3
-4
Dividendenerträge
-
58
Zinsüberschuss
142.129
140.334
Der HYPO NOE Konzern konnte auch im abgelaufenen Geschäftsjahr einen Anstieg des Zinsüberschusses um 1,3%
(1.1.-31.12.2021: 8,7%) erzielen. Damit konnte die sukzessiv steigende Profitabilität in einem Jahr mit herausfordernden
Marktentwicklungen unter Beweis gestellt werden. Durch das Ausnutzen günstiger Zeitpunkte für Fundingmaßnahmen
konnte ein wichtiger Beitrag zum angestiegenen Zinsüberschuss gelegt werden. In den höheren Zinserträgen ist zudem
der weitere Ausbau des um reine Bewertungseffekte bereinigte Finanzierungsvolumens und damit der erfolgreichen
Vertriebsaktivitäten im abgelaufenen Jahr erkennbar.
Die aktivierten Zinsen gemäß IAS 23.26a betragen TEUR 590 (1.1.–31.12.2021: TEUR 329). Der durchschnittliche
Finanzierungskostensatz beträgt 1,32% (2021: 1,03%).
Im aktuellen Berichtsjahr gibt es keine Dividendenschüttungen von FVOCI-Eigenkapitalinstrumenten. Im Vorjahr wurden
Dividenden in Höhe von 41 TEUR für am Abschlussstichtag gehaltene Eigenkapitalinstrumente erfasst und 17 TEUR
Dividenden aus Finanzinvestitionen, die während der Berichtsperiode ausgebucht wurden.
Für weiterführende Details wird auf die Segmentberichterstattung („2 SEGMENTBERICHTERSTATTUNG“) verwiesen.
4.2.2 Ergebnis aus finanziellen Vermögenswerten und Verbindlichkeiten
Im Bewertungsergebnis aus der Veräußerung werden ergebniswirksame Veräußerungsgewinne/-verluste der Posten
„Finanzielle Vermögenswerte – AC“ und
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI“ (Recyclingergebnis) ausgewiesen. Das
Veräußerungsergebnis beinhaltet betriebsgewöhnliche Verkäufe von Schuldverschreibungen, welche dem
Geschäftsmodell „Halten und Verkaufen“ zugeordnet sind und durch effektiven Abgang ein Recyclingergebnis
auslösten.
Im „Ergebnis aus finanziellen Vermögenswerten und Verbindlichkeiten“ werden sämtliche Gewinne und Verluste aus der
Fair-Value-Bewertung ausgewiesen. Dies beinhaltet Bewertungseffekte aus Finanzinstrumenten der Kategorien
Verpflichtend FVTPL, HFT, FVO. Weiters werden im Bewertungsergebnis direkte Ab- und Zuschreibungen der Posten
„Finanzielle Vermögenswerte – AC“ und „Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI“, Eingänge auf abgeschriebene
Forderungen sowie Gewinne und Verluste aus nicht substanziellen Vertragsmodifikationen ausgewiesen. Im Posten
„Ergebnis aus der Ausbuchung finanzieller Verbindlichkeiten" wird das Ergebnis aufgrund der Saldierungsvorschriften
gemäß IFRS 9.3.3.3 aus dem Rückkauf zurückgekaufter eigener Emissionen ausgewiesen.
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JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Im Bewertungsergebnis aus Sicherungsbeziehungen werden das Ergebnis aus der Bewertung des gesicherten Risikos
für Grundgeschäfte (Basis Adjustment) sowie das Ergebnis aus der korrespondierenden Bewertung der
Sicherungsgeschäfte gezeigt (siehe Kapitel „4.6.2 Details zum Hedge Accounting“).
Ergebniseffekte des Postens „Ergebnis aus dem Abgang von finanziellen Vermögenswerten“ gemäß IFRS 7.20A
resultieren aus substanziellen Vertragsmodifikationen.
in TEUR
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Bewertungsergebnis aus
8.461
-1.353
Veräußerung
3.255
301
Finanzielle Vermögenswerte – AC
2.866
54
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI
390
247
Bewertung
-2.180
-127
Finanzielle Vermögenswerte und Verbindlichkeiten – AC
23
-1.324
Ergebnis aus nicht substanzieller Modifikation
-160
-1.390
Direktabschreibungen/Eingänge abgeschriebener Forderungen
1.389
176
Ergebnis aus der Ausbuchung
-1.205
-110
Finanzielle Vermögenswerte – Verpflichtend FVTPL
-7.067
4.641
Finanzielle Vermögenswerte und Verbindlichkeiten – HFT
4.041
-2.692
Finanzielle Vermögenswerte und Verbindlichkeiten – FVO
822
-752
Sicherungsbeziehungen
7.385
-1.527
Ergebnis aus gesicherten Grundgeschäften (Fair Value Hedges)
-21.401
-55.893
Ergebnis aus Sicherungsgeschäften (Fair Value Hedges)
28.786
54.366
Ergebnis aus dem Abgang von finanziellen Vermögenswerten
275
2
Finanzielle Vermögenswerte – AC
275
2
Gesamt
8.735
-1.352
Der Anstieg im Posten „Direktabschreibung/Eingänge abgeschriebener Forderungen“ ist auf einen Einmaleffekt in Höhe
von EUR 1,1 Mio. (unerwarteter Zahlungseingang aus einem Insolvenzverfahren) zurückzuführen.
in TEUR
1.1.–31.12.2022
Details zu nicht substanziellen Modifikationen
Stage 1
Stage 2
Stage 3
Gesamt
Ergebnis aus nicht substanzieller Modifikation von finanziellen
Vermögenswerten
-151
-10
-
-160
Fortgeführte Anschaffungskosten vor nicht substanzieller Modifikation von
finanziellen Vermögenswerten
65.861
8.961
785
75.607
in TEUR
1.1.–31.12.2021
Details zu nicht substanziellen Modifikationen
Stage 1
Stage 2
Stage 3
Gesamt
Ergebnis aus nicht substanzieller Modifikation von finanziellen
Vermögenswerten
-841
-548
-1
-1.390
Fortgeführte Anschaffungskosten vor nicht substanzieller Modifikation von
finanziellen Vermögenswerten
126.486
30.741
994
158.221
Der Bruttobuchwert der von nicht substanziellen Modifikationen betroffenen finanziellen Vermögenswerten – AC, die
während des Jahres in die Stage 1 übertragen wurden, beträgt zum 31.12.2022 TEUR 30 (31.12.2021: TEUR 6.864).
Das Bewertungsergebnis aus „Finanziellen Vermögenswerten – verpflichtend FVTPL“ resultiert im Wesentlichen aus der
Abwertung des „Bedingten Zusätzlichen Kaufpreises HETA“ und aus den zum Fair Value bewerteten sonstigen
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JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Wertpapieren des Bilanzpostens „Finanzielle Vermögenswerte – verpflichtend FVTPL“. Details dazu sind unter Kapitel
„4.7 Fair-Value-Angaben“ ausgewiesen.
Der zum 31.12.2022 vertragsrechtlich ausstehende Betrag abgeschriebener finanzieller Vermögenswerte, welcher einer
Vollstreckungsmaßnahme unterliegt, beträgt TEUR 14.838 (31.12.2021: TEUR 15.212).
4.3 Finanzielle Vermögenswerte
Die Kategorie „Finanzielle Vermögenswerte – HFT“ umfasst positive Marktwerte von Derivaten aus ökonomischen
Sicherungsbeziehungen, die sich nicht im Hedge Accounting befinden. Weitere Informationen zu diesen
Vermögenswerten sind in Kapitel „4.6 Derivate und Hedge Accounting“ zu finden.
Die Kategorie „Finanzielle Vermögenswerte – verpflichtend FVTPL“ umfasst finanzielle Vermögenswerte, welche weder
dem Geschäftsmodell „Halten“ noch „Halten und Verkaufen“ zugeordnet werden, sowie jene Vermögenswerte, welche
dem Geschäftsmodell „Halten“ und „Halten und Verkaufen“ zugeordnet werden und deren Zahlungsströme nicht
ausschließlich aus Tilgungs- und marktüblichen Zinszahlungen auf den ausstehenden Kapitalbetrag bestehen und die
somit nicht die SPPI-Kriterien erfüllen.
Die Kategorie „Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI“ umfasst Schuldinstrumente, die dem Geschäftsmodell „Halten
und Verkaufen“ zugeordnet sind. Darüber hinaus beinhaltet der Posten Eigenkapitalinstrumente, welche
Finanzinstrumente nach IFRS 9 darstellen. Aufgrund der internen Beurteilung der Gesellschaften liegen weder
Beherrschung im Sinne von IFRS 10 noch maßgeblicher Einfluss im Sinne des IAS 28 vor, somit werden sie zu ihrem
beizulegenden Zeitwert gemäß IFRS 13 bewertet.
Der Vorstand des HYPO NOE Konzerns hat vom Wahlrecht Gebrauch gemacht, alle Eigenkapitalinstrumente unter
IFRS 9 als „Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI“ zu klassifizieren. Begründet wurde diese Entscheidung damit, dass
bei diesen Beteiligungen keine wesentliche Wertsteigerung zu erwarten ist und bei strategischen Beteiligungen keine
Veräußerungsabsicht besteht.
Dividendenerträge des Postens „Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI“ sind in der Gesamtergebnisrechnung als
eigener Posten „Dividendenerträge“ ausgewiesen.
Die Kategorie „Finanzielle Vermögenswerte – AC“ umfasst nicht-derivative finanzielle Vermögenswerte, die dem
Geschäftsmodell „Halten“ zugeordnet sind, bei denen die Zahlungsströme ausschließlich Tilgungs- und marktübliche
Zinszahlungen auf den ausstehenden Kapitalbetrag darstellen. Die Bewertung erfolgt zu fortgeführten
Anschaffungskosten abzüglich Wertminderungen gemäß IFRS 9.5.5 (Details siehe Kapitel „4.5 Kreditrisiko und
Risikovorsorge“), wobei Agios und Disagios erfolgswirksam mittels Effektivzinsmethode über die Laufzeit verteilt werden.
Zinsen werden unter „4.2.1 Zinsüberschuss“ ausgewiesen.
Weiters sind in der Kategorie „Finanzielle Vermögenswerte – AC“ die vom HYPO NOE Konzern als Leasinggeber
abgeschlossenen Leasingverträge, welche als Finanzierungs-Leasing klassifiziert wurden, ausgewiesen. Entscheidend
für die Klassifizierung und damit für die Bilanzierung von Leasingverhältnissen ist nicht das rechtliche Eigentum am
Leasingobjekt, sondern primär der wirtschaftliche Gehalt des Leasingvertrags. Werden im Wesentlichen alle Risiken und
Chancen, die mit dem Eigentum am Leasinggegenstand verbunden sind, auf den Leasingnehmer übertragen, ist das
Leasingverhältnis gemäß IFRS 16 als Finanzierungs-Leasing einzustufen, anderenfalls liegt Operating-Leasing vor.
Anstatt des Leasingvermögens wird der Barwert der zukünftigen Zahlungen unter Berücksichtigung etwaiger Restwerte
bilanziert. Vereinbarte Leasingentgelte werden in einen ertragswirksamen Zins- und einen erfolgsneutralen
Tilgungsanteil aufgespalten. Der Zinsanteil wird im Zinsergebnis ausgewiesen unter
„4.2.1 Zinsüberschuss“.
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JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Schätzungsunsicherheiten und Ermessensentscheidungen
Die Festlegung und Beurteilung des Geschäftsmodells erfolgt auf Basis von Portfolien. Die Zuordnung der Portfolien ist
nicht frei wählbar, sondern muss an die Steuerung der Geschäftsaktivitäten angelehnt und objektiv nachweisbar sein.
Die Geschäftsmodelle des HYPO NOE Konzerns stellen sich folgendermaßen dar:
-
Geschäftsmodell „Halten“
Das Kreditgeschäft des HYPO NOE Konzerns wird grundsätzlich bis zur Endfälligkeit im Bestand gehalten. Dennoch ist
ein zulässiges Maß an Verkäufen in diesem Geschäftsmodell möglich. So können in diesem Geschäftsmodell prinzipiell
unwesentliche Verkäufe sowie vereinzelt wesentliche Verkaufstransaktionen, welche nicht üblich sind und selten
auftreten, erfolgen. Die Überprüfung der Einhaltung dieser Regelung erfolgt in den regelmäßig stattfindenden Sitzungen
des ALM-Boards.
Das Geschäftsmodell „Halten“ im Wertpapierbereich des HYPO NOE Konzerns verfolgt die Absicht, die zugeordneten
Positionen grundsätzlich bis zur Endfälligkeit im Bestand zu halten. Der Fokus liegt auf der periodenorientierten
Nettozinsertragsteuerung. Die Schuldinstrumente aller Segmente außer Treasury & ALM in Form von Wertpapieren
werden ebenfalls diesem Geschäftsmodell gewidmet, da die Halteabsicht – analog zum Kreditgeschäft – bis zur
Endfälligkeit besteht.
-
Geschäftsmodell „Halten und Verkaufen“
Im HYPO NOE Konzern wird derzeit das Geschäftsmodell „Halten und Verkaufen“ ausschließlich im Wertpapierbereich
eingesetzt. Bei den diesem Geschäftsmodell gewidmeten Wertpapieren liegt der Zweck sowohl in der Vereinnahmung
von vertraglichen Cashflows durch das Halten der finanziellen Vermögenswerte als auch im Verkauf. Wesentliche und
regelmäßige Verkäufe aus diesem Geschäftsmodell erfolgen weder zufällig noch unerwartet, sondern sind ein integraler
Bestandteil der Geschäftssteuerung. Aus diesem Grund ist in diesem Geschäftsmodell das Halten der finanziellen
Vermögenswerte bis zur Endfälligkeit nicht zwingend vorgesehen. Wertpapiere werden mit der Intention gekauft, sie in
der Regel mindestens ein Jahr, mehrheitlich jedoch drei Jahre oder länger zu halten.
Für den Nachweis der Strategie des Geschäftsmodells „Halten und Verkaufen“ im Hinblick auf wesentliche Verkäufe
setzt sich die Bank intern ein Warning Level für das Volumen der jährlichen Wertpapierverkäufe in Höhe von 5% jährlich
des FVOCI-Bestandes. Der HYPO NOE Konzern hat derzeit keine Kredite dem Geschäftsmodell „Halten und Verkaufen“
gewidmet. Falls eine entsprechende Widmung erfolgt, wird eine analoge Regelung wie für Wertpapiere festgelegt
werden. Das Monitoring erfolgt durch das ALM-Board. Der FVOCI-Bestand wird im Hinblick auf die Regelmäßigkeit der
Verkaufsabsicht des Geschäftsmodells „Halten und Verkaufen“ regelmäßig beurteilt und dokumentiert.
Auf Grundlage der Bewertungskategorie wurden die Portfolien entsprechend der durch die Geschäftsstrategie
umgesetzten Geschäftsmodelle klassifiziert. Finanzielle Vermögenswerte werden, mit wenigen Ausnahmen,
überwiegend AC bilanziert. Im Rahmen der Geschäftsmodellanalyse wurde ein geringer Anteil identifiziert, welcher nicht
die Klassifizierungskriterien (SPPI – Solely Payments of Principle and Interest) erfüllt oder im Falle von vom Markt
abweichenden Zinsbindungen nicht den Benchmarktest besteht und somit nicht zu fortgeführten Anschaffungskosten
bilanziert werden kann.
Ein Teil davon wird zur Ertragsdiversifikation und zur Wiederveranlagung des Eigenkapitals (Geschäftsmodell „Halten“)
gehalten. Der größte Teil besteht jedoch aus liquiden Vermögenswerten zur Steuerung des Liquiditätspuffers für die
kurz- und mittelfristige Liquidität (Geschäftsmodell „Halten und Verkaufen“). Als Konsequenz wurden daher die
finanziellen Vermögenswerte im Nostroportfolio entsprechend AC, FVOCI oder verpflichtend FVTPL klassifiziert. Der
HYPO NOE Konzern weist keine zum Fair Value designierten Vermögenswerte aus.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Folgende Tabelle zeigt eine Aufstellung der finanziellen Vermögenswerte des HYPO NOE Konzerns getrennt nach den
Klassen von Finanzinstrumenten gemäß IFRS 7.6:
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Barreserve
184.915
1.409.248
Kassenbestand inkl. Sichtguthaben
21.749
18.236
Guthaben bei Zentralnotenbanken
163.166
1.391.012
Finanzielle Vermögenswerte – HFT
124.809
310.574
Positive Marktwerte aus zinsbezogenen Derivaten
79.980
285.171
Positive Marktwerte aus währungsbezogenen Derivaten
44.829
25.404
Finanzielle Vermögenswerte – Verpflichtend FVTPL
122.172
149.504
Darlehen und Kredite
52.575
74.636
Staatssektor
1.369
2.005
Sonstige Finanzunternehmen
871
1.345
Nichtfinanzielle Unternehmen
33.672
47.711
Haushalte
16.662
23.574
Schuldverschreibungen
69.597
74.868
Staatssektor
34.847
39.920
Kreditinstitute
34.750
34.948
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI
236.890
370.575
Schuldverschreibungen
234.945
368.483
Staatssektor
181.849
302.505
Kreditinstitute
50.334
57.146
Sonstige Finanzunternehmen
2.762
8.832
Eigenkapitalinstrumente
1.945
2.092
Sonstige Finanzunternehmen
1.500
1.606
Nichtfinanzielle Unternehmen
445
486
Finanzielle Vermögenswerte – AC
13.899.591
14.053.484
Darlehen und Kredite
12.524.409
12.746.673
Staatssektor
4.318.953
4.107.134
Kreditinstitute
440.978
554.964
Sonstige Finanzunternehmen
214.694
256.708
Nichtfinanzielle Unternehmen
5.148.954
5.344.950
Haushalte
2.400.830
2.482.917
Schuldverschreibungen
1.375.182
1.306.811
Staatssektor
506.477
573.908
Kreditinstitute
616.820
475.801
Sonstige Finanzunternehmen
210.797
208.568
Nichtfinanzielle Unternehmen
41.089
48.535
Gesamt
14.568.377
16.293.386
Weitere Erläuterungen zur Barreserve sind im Konzernabschluss „4 KONZERNGELDFLUSSRECHNUNG“ zu finden.
Der bedingte zusätzliche Kaufpreis HETA ist in der Kategorie „Finanzielle Vermögenswerte – FVTPL“ im Staatssektor
innerhalb der Schuldverschreibungen enthalten. Nähere Details zur HETA sind im Kapitel „4.7.2 Fair-Value Level 3
Angaben“ zu finden.
In den finanziellen Vermögenswerten sind TEUR 176.321 (31.12.2021: TEUR 203.325) auf fremde Währung gemäß
BWG §64 (1) Z2 lautend.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Nachfolgende Gesellschaften wurden als „Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI (Eigenkapitalinstrumente)“ erfasst.
Fair Value
Fair Value
Gesellschaftsname
Anteil
31.12.2022
31.12.2021
Eigenkapitalinstrumente
1.945
2.092
davon: NÖ Bürgschaften und Beteiligungen GmbH
5,82%
786
886
davon: Hypo-Wohnbaubank Aktiengesellschaft
12,50%
715
716
davon: Hypo-Banken-Holding Gesellschaft m.b.H.
12,50%
328
350
Gesamt
1.945
2.092
4.3.1 Restlaufzeitengliederung finanzieller Vermögenswerte
Folgende Tabelle zeigt eine Restlaufzeitengliederung gemäß §64 BWG:
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Finanzielle Vermögenswerte – HFT
124.809
310.574
bis 3 Monate
1.186
198
3 Monate bis 1 Jahr
1.434
2.133
1 Jahr bis 5 Jahre
39.483
29.507
über 5 Jahre
82.707
278.736
Finanzielle Vermögenswerte – Verpflichtend FVTPL
122.172
149.504
täglich fällig
275
1.441
bis 3 Monate
526
320
3 Monate bis 1 Jahr
32.585
5.017
1 Jahr bis 5 Jahre
62.893
105.753
über 5 Jahre
25.892
36.972
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI
236.890
370.575
täglich fällig
1.945
2.092
bis 3 Monate
-
18.892
3 Monate bis 1 Jahr
18.157
56.053
1 Jahr bis 5 Jahre
157.951
203.601
über 5 Jahre
58.837
89.937
Finanzielle Vermögenswerte – AC
13.899.591
14.053.484
täglich fällig
116.039
142.901
bis 3 Monate
492.001
179.192
3 Monate bis 1 Jahr
1.272.908
1.086.582
1 Jahr bis 5 Jahre
4.243.072
4.486.239
über 5 Jahre
7.775.572
8.158.570
Positive Marktwerte aus derivativen Geschäften (Hedge Accounting)
388.385
302.262
bis 3 Monate
762
432
3 Monate bis 1 Jahr
2.937
15.783
1 Jahr bis 5 Jahre
86.533
64.234
über 5 Jahre
298.152
221.813
Sonstige Aktiva
23.751
17.904
täglich fällig
11.999
4.867
bis 3 Monate
3.356
6.222
3 Monate bis 1 Jahr
1.537
1.203
1 Jahr bis 5 Jahre
4.164
2.338
über 5 Jahre
2.696
3.274
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Die im nächsten Jahr fälligen Forderungen aus Schuldverschreibungen und anderen festverzinslichen Wertpapieren
nach §64 BWG (exklusive Schuldtitel öffentlicher Stellen) betragen TEUR 143.172 (31.12.2021: TEUR 74.868), die der
begebenen Schuldverschreibungen TEUR 1.172.383 (31.12.2021: TEUR 714.384).
4.3.2 Sonstige Angaben zu finanziellen Vermögenswerten
Finanzierungsleasing (Leasinggeber)
Der Nettoinvestitionswert ist im Posten „Finanzielle Vermögenswerte – AC“ enthalten.
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Bruttoinvestitionswert
2.620.842
2.537.300
Mindestleasingzahlungen
2.380.615
2.295.320
bis 1 Jahr
198.432
194.226
von 1 bis 2 Jahre
194.587
175.939
von 2 bis 3 Jahre
190.662
170.780
von 3 bis 4 Jahre
184.789
167.014
von 4 bis 5 Jahre
178.683
161.533
über 5 Jahre
1.433.461
1.425.830
Nicht garantierte Restwerte
240.227
241.979
Nicht realisierter Finanzertrag
-528.163
-331.385
bis 1 Jahr
-61.058
-38.234
von 1 bis 2 Jahre
-57.184
-35.910
von 2 bis 3 Jahre
-53.189
-33.569
von 3 bis 4 Jahre
-49.017
-31.181
von 4 bis 5 Jahre
-44.992
-28.743
über 5 Jahre
-262.724
-163.747
Nettoinvestitionswert
2.092.679
2.205.915
Rund 98% (31.12.2021: 98%) der Leasingnehmer:innen (bezogen auf den Bestand) sind im Wesentlichen
Gebietskörperschaften – mit Schwerpunkt Land Niederösterreich und Gemeinden in Niederösterreich. Der verbleibende
Anteil der Leasingnehmer:innen sind Kommerzkund:innen und sonstige Institutionen wie Körperschaften öffentlichen
Rechts oder Vereine. Die Vermögenswerte aus dem Finanzierungsleasing sind zu rund 96% (31.12.2021: 96%)
Immobilien. Dazu kommt, oftmals in wirtschaftlicher, funktionaler Verbindung mit den finanzierten Immobilien, ein
geringer Mobilienanteil. Bei den Immobilien werden hauptsächlich Krankenhäuser, Pflegeheime sowie Büro-,
Verwaltungs- und Schulgebäude finanziert, bei Mobilien sind dies überwiegend Einrichtungsgegenstände als
selbstständige Wirtschaftsgüter sowie medizinisch-technische Geräte.
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Mindestleasingzahlungen
2.380.615
2.295.320
Nicht realisierter Finanzertrag
-528.163
-331.385
Barwert Mindestleasingzahlungen
1.852.452
1.963.936
Nicht garantierte Restwerte
240.227
241.979
Nettoinvestitionswert
2.092.679
2.205.915
Weitere Leasingangaben des HYPO NOE Konzerns als Operating-Leasinggeber und Leasingnehmer finden sich im
Kapitel „6.1 Als Finanzinvestitionen gehaltene Immobilien, immaterielle Vermögenswerte und Sachanlagen“.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Übertragung finanzieller Vermögenswerte
Der HYPO NOE Konzern tätigt Geschäfte, die zur Übertragung von Vermögenswerten führen. Die übertragenen
Vermögenswerte werden im Konzern entweder weiterhin in der Bilanz erfasst oder gemäß IFRS 9B.3.2.1 ausgebucht.
Die Ausbuchung eines übertragenen Vermögenswertes erfolgt, wenn alle wesentlichen Risiken und Chancen, die mit
dem Eigentum an dem Vermögenswert verbunden sind, übertragen werden.
Die folgende Tabelle stellt die Buchwerte von übertragenen finanziellen Vermögenswerten dar:
31.12.2022
31.12.2021
in TEUR
Übertragene
Vermögens-
werte
Dazugehörige
Verbindlich-
keiten
Übertragene
Vermögens-
werte
Dazugehörige
Verbindlich-
keiten
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI
214.836
116.119
264.473
305.665
Schuldverschreibungen
214.836
116.119
264.473
305.665
Finanzielle Vermögenswerte – AC
1.627.296
956.121
1.543.339
1.856.431
Schuldverschreibungen
1.118.941
633.494
997.056
1.196.185
Darlehen und Kredite
508.355
322.627
546.282
660.246
Gesamt
1.842.132
1.072.240
1.807.812
2.162.096
Übertragene finanzielle Vermögenswerte, die nicht ausgebucht werden, stehen im HYPO NOE Konzern vor allem in
Zusammenhang mit Finanzierungen, sowie Pensions- und Wertpapierleihegeschäften. Der Sicherungspool zur
Besicherung der EZB-Tender-Verbindlichkeit wird gebildet durch Lagerstellenüberträge von Wertpapieren und
Verpfändungen von Credit Claims, welche gemäß IFRS 9.3.2.4 iZm IFRS 7.42A nicht als Übertragene finanzielle
Vermögenswerte behandelt werden.
Zum Stichtag bestehen keine Pensions- und Wertpapierleihegeschäfte. Bei den übertragenen Vermögenswerten gemäß
IFRS 9.3.2.4 iZm IFRS 7.42A handelt es sich ausschließlich um Darlehen und Kredite iHv TEUR 86.921 (2021: TEUR
90.226). Das Anrecht auf die regelmäßigen Cash-Flows aus einer Projektfinanzierung wurde dabei zur Bedienung der
Verbindlichkeiten aus der Refinanzierung abgetreten, die wesentlichen Risiken und Chancen verbleiben dabei im HYPO
NOE Konzern (aufrechter Leasingvertrag).
Zum Börsenhandel zugelassene Wertpapiere
Folgende Tabelle zeigt eine Aufstellung der zum Börsenhandel zugelassenen Wertpapiere gemäß §64 Abs. 1 Z 10
BWG:
börsennotiert
nicht börsennotiert
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
31.12.2022
31.12.2021
Schuldverschreibungen und andere festverzinsliche
Wertpapiere
897.401
782.572
-
-
Gesamt
897.401
782.572
-
-
4.4 Finanzielle Verbindlichkeiten
Die Kategorie „Finanzielle Verbindlichkeiten – HFT“ umfasst negative Marktwerte von Derivaten aus ökonomischen
Sicherungsbeziehungen, die sich nicht im Hedge Accounting befinden. Weitere Informationen sind in Kapitel „4.6
Derivate und Hedge Accounting“ zu finden.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Die Kategorie „Finanzielle Verbindlichkeiten – FVO“ umfasst die Ausübung des Wahlrechts der Designation einer
finanziellen Verbindlichkeit als erfolgswirksam zum beizulegenden Zeitwert bewertet, um nach IFRS 9.4.2.2a
Inkongruenzen bei der Bewertung zu beseitigen.
Die Kategorie „Finanzielle Verbindlichkeiten – AC“ umfasst finanzielle Verbindlichkeiten einschließlich begebener
Schuldverschreibungen, für die nicht die Option zur ergebniswirksamen Bewertung zum Fair Value in Anspruch
genommen wurde.
„Finanzielle Verbindlichkeiten – AC“ werden zu fortgeführten Anschaffungskosten bewertet. Agios und Disagios für
begebene Schuldverschreibungen werden nach der Effektivzinsmethode auf die Laufzeit der Verbindlichkeiten verteilt.
Zinsaufwendungen werden im Posten „4.2.1 Zinsüberschuss“ ausgewiesen.
Schätzungsunsicherheiten und Ermessensentscheidungen
Folgende Tabelle zeigt eine Aufstellung der finanziellen Verbindlichkeiten des HYPO NOE Konzerns getrennt nach den
Klassen von Finanzinstrumenten gemäß IFRS 7.6:
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Finanzielle Verbindlichkeiten – HFT
103.065
289.887
Negative Marktwerte aus zinsbezogenen Derivaten
59.944
262.252
Negative Marktwerte aus währungsbezogenen Derivaten
43.121
27.635
Finanzielle Verbindlichkeiten – FVO
5.239
6.061
Sonstige finanzielle Verbindlichkeiten
5.239
6.061
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
13.362.690
14.920.835
Spar- und sparähnliche Einlagen
1.207.526
1.209.885
Einlagen
4.214.540
5.731.364
Kreditinstitute
2.087.011
3.151.365
Staatssektor
587.957
812.308
Sonstige Finanzunternehmen
177.622
449.293
Nichtfinanzielle Unternehmen
668.820
611.455
Haushalte
693.130
706.943
Begebene Schuldverschreibungen
7.940.624
7.979.585
Pfandbriefe
1.429.479
1.107.930
Kommunalschuldverschreibungen
3.257.267
3.769.058
Anleihen
3.253.877
3.102.597
Gesamt
13.470.993
15.216.782
Die Kategorie „Finanzielle Verbindlichkeiten – FVO“ besteht aus einer Verbindlichkeit im Zusammenhang mit dem
„Bedingten Zusätzlichen Kaufpreis HETA“. Details dazu sind unter Kapitel „4.7.2 Fair-Value Level 3 Angaben“
ausgewiesen.
In den finanziellen Verbindlichkeiten sind TEUR 728.791 (31.12.2021: TEUR 862.801) auf fremde Währung gemäß
BWG §64 (1) Z2 lautend.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4.4.1 Restlaufzeitengliederung finanzieller Verbindlichkeiten
Folgende Tabelle zeigt eine Restlaufzeitengliederung gemäß §64 BWG:
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Finanzielle Verbindlichkeiten – HFT
103.065
289.887
bis 3 Monate
747
3.563
3 Monate bis 1 Jahr
944
2.093
1 Jahr bis 5 Jahre
37.049
27.584
über 5 Jahre
64.325
256.647
Finanzielle Verbindlichkeiten – FVO
5.239
6.061
1 Jahr bis 5 Jahre
5.239
6.061
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
13.362.690
14.920.835
täglich fällig und keine Laufzeit
2.520.826
2.587.025
bis 3 Monate
209.173
320.115
3 Monate bis 1 Jahr
2.472.981
1.468.448
1 Jahr bis 5 Jahre
3.944.553
6.152.810
über 5 Jahre
4.215.156
4.392.436
Negative Marktwerte aus Sicherungsgeschäften (Hedge Accounting)
683.653
615.675
bis 3 Monate
2.985
1.326
3 Monate bis 1 Jahr
14.348
4.143
1 Jahr bis 5 Jahre
254.682
63.828
über 5 Jahre
411.638
546.378
Sonstige Passiva
71.711
78.481
täglich fällig und keine Laufzeit
3.764
5.212
bis 3 Monate
26.894
22.319
3 Monate bis 1 Jahr
9.818
25.098
1 Jahr bis 5 Jahre
29.470
23.764
über 5 Jahre
1.765
2.087
4.4.2 Eventualverbindlichkeiten und nicht ausgenutzte Kreditrahmen
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Bürgschaften und Gewährleistungsverträge
58.924
70.213
Verbindlichkeiten aus Bürgschaften, Haftungen und Bestellungen von
Sicherheiten
58.924
70.213
Im Posten „Nicht ausgenutzte Kreditrahmen“ sind einerseits nicht ausgenutzte Kredit- und Darlehensrahmen und
andererseits revolvierende Kreditlinien (z. B. Kontokorrentkredite) enthalten, wobei die Ziehung von nicht ausgenutzten
Krediten/Darlehen innerhalb eines vertraglich festgelegten Zeitraums mit sehr hoher Wahrscheinlichkeit erfolgen wird.
Kreditlinien hingegen können jederzeit ausgenutzt werden, und somit besteht hinsichtlich der Ausnutzung und des
Fälligkeitsdatums eine höhere Unsicherheit. In den angeführten Werten der nicht ausgenutzten Kreditrahmen sind auch
jene Werte enthalten, die im Kapitel „10.4 Angaben über Geschäftsbeziehungen mit nahestehenden Unternehmen und
Personen“ aufgelistet werden.
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Nicht ausgenutzte Kreditrahmen
1.403.880
1.652.535
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4.4.3 Sonstige Angaben finanzieller Verbindlichkeiten
Hypothekenbankgeschäft gemäß Pfandbriefgesetz
31.12.2022 TEUR
Deckungserfordernis für
begebene
Schuldverschreibungen
Deckungswerte
Überdeckung
Darlehen
Wertpapiere
Hypothekarische Pfandbriefe
2.738.057
3.043.424
-
305.367
Öffentliche Pfandbriefe
3.573.825
4.376.612
101.295
904.082
Gesamt
6.311.882
7.420.036
101.295
1.209.449
31.12.2021 TEUR
Deckungserfordernis für
begebene
Schuldverschreibungen
Deckungswerte
Überdeckung
Darlehen
Wertpapiere
Hypothekarische Pfandbriefe
1.950.580
2.786.388
49.835
885.642
Öffentliche Pfandbriefe
3.649.417
4.544.346
133.310
1.028.239
Gesamt
5.599.997
7.330.733
183.144
1.913.881
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Als Sicherheit gestellte Vermögensgegenstände
Deckungsstock für öffentliche und hypothekarische Pfandbriefe (für begebene
Schuldverschreibungen)
7.521.330
7.513.878
Deckungsdarlehen
7.420.036
7.330.733
Wertpapiere
101.295
183.144
Barguthaben
-
-
Auf dem Sicherheitendepot bei der OeNB eingelieferte, marktfähige
Sicherheiten (Wertpapiere) (für finanzielle Verbindlichkeiten – AC) *) **)
1.224.523
1.150.180
An die OeNB zedierte, nicht marktfähige Sicherheiten (Kredite) (für finanzielle
Verbindlichkeiten – AC) *)
411.087
456.056
*) ausgenutzter OeNB-Tender
920.485
2.007.718
An die EIB verpfändete Wertpapiere (für finanzielle Verbindlichkeiten – AC)
87.144
87.646
An die EIB verpfändete Darlehen (für finanzielle Verbindlichkeiten – AC)
369.404
268.767
Für andere Einlagen verpfändete Darlehen (für finanzielle Verbindlichkeiten –
AC)
411.245
417.478
Geliefertes Collateral (Cash) (für Derivate)
388.061
591.131
Für zu deckende Mündelgeldspareinlagen gehaltene Deckungswerte
(Wertpapiere)
6.614
8.000
zu deckende Mündelgeldspareinlagen ***)
6.461
6.091
Überdeckung
153
1.909
**
) zusätzlich wurden EUR 1.100 Mio. (2021: EUR 800 Mio.) eines zurückgekauften eigenen Pfandbriefes als Sicherheit
***
) überdies sind zusätzliche EUR 57.865 (2021: EUR 35.009) an Mündelgeldspareinlagen durch eine Landeshaftung besichert
Ausfallhaftung des Landes Niederösterreich
Für sämtliche Verbindlichkeiten der HYPO NOE Landesbank, die bis inklusive 2. April 2003 eingegangen wurden, haftet
das Land Niederösterreich als Ausfallbürge gemäß § 1356 ABGB unbefristet. Verbindlichkeiten, die zwischen dem 3.
April 2003 und 1. April 2007 neu begründet wurden, waren von der Landeshaftung gedeckt, sofern ihre Laufzeit nicht
über den 30. September 2017 hinausging. Alle Verbindlichkeiten, die nach dem 1. April 2007 neu begründet wurden
oder deren Laufzeit über den 30. September 2017 hinausgeht, sind von der Landeshaftung nicht mehr umfasst. Zum
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Stichtag 31.12.2022 bestanden Landeshaftungen für begebene Emissionen, Einlagen und sonstige Verbindlichkeiten im
Gesamtausmaß von TEUR 103.308 (31.12.2021: TEUR 115.931) für den HYPO NOE Konzern.
4.5 Kreditrisiko und Risikovorsorge
4.5.1 Kreditrisiko
Die Kreditrisikostrategie gibt den strategischen Rahmen für den Umgang mit einzelnen bankspezifischen Kreditrisiken
vor. Zu diesen bankspezifischen Kreditrisiken zählen das:
˗
Adressrisiko
˗
Wiedereindeckungsrisiko
˗
Emittent:innenrisiko
˗
Beteiligungsrisiko
-
Fremdwährungsrisiko aus Kund:innensicht (fremdwährungsinduziertes Kreditrisiko)
-
Fixzinsrisiko aus Kund:innensicht
-
Tilgungsträgerrisiko
-
Leasing Restwertrisiko
-
Länderrisiko/Transferrisiko und Konvertierungsrisiko
-
Restrisiko aus kreditrisikomindernden Techniken
-
Settlementrisiko (Vorleistungs- und Abwicklungsrisiko)
-
Verbriefungsrisiko
-
Verwässerungsrisiko
-
Central Counterparty (CCP)-Risiko
-
Konzentrationsrisiko im Kreditrisiko inkl. Bankbuch
-
Migrationsrisiko
-
Nachhaltigkeitsrisiko
Die wesentlichsten Kreditrisiken des HYPO NOE Konzerns sind das Adressrisiko (Kredite), das
Wiedereindeckungsrisiko (Derivate), das Emittent:innenrisiko (Wertpapiere) und das Konzentrationsrisiko im Kreditrisiko.
Weiters sind für den HYPO NOE Konzern das Beteiligungsrisiko, das Fremdwährungskreditrisiko aus Kund:innensicht,
das Tilgungsträgerrisiko und das Länderrisiko relevant und werden entsprechend limitiert und überwacht.
Nachhaltigkeitsrisiken gewinnen stark an Bedeutung und sind daher als eigene Unterkategorie in den Hauptrisikoarten
verankert. Aufgrund der eigenen hohen Ansprüche des HYPO NOE Konzerns hinsichtlich einer verantwortungsvollen
und nachhaltigen Geschäftspraxis sind wesentliche Aspekte von Nachhaltigkeitsrisiken bereits in den
Kreditvergabeprozessen berücksichtigt. Diese sollen auch zukünftig weiterentwickelt werden. Ergänzend dazu werden
weitere, für das Kreditrisiko relevante, Nachhaltigkeitsaspekte eingehend evaluiert und aufgearbeitet.
Strategische Vorgaben bilden den Rahmen für das Engagement und das Management der einzelnen Kreditrisiken,
indem sie Grundsätze für das Kreditrisikomanagement aus den strategischen Zielen der Konzern-Risikostrategie
ableiten. Die Umsetzung dieser Grundsätze erfolgt im operativen Kreditrisikomanagement und im Strategischen
Risikomanagement durch ein geeignetes Berichtswesen, abgestimmte Limits, adäquate Messmethoden und
transparente Prozesse.
Die Kreditrisikostrategie des HYPO NOE Konzerns baut auf folgende risikopolitische Grundsätze auf:
-
Identifikation und regelmäßige Beurteilung von Kreditrisiken
-
Festlegung und regelmäßige Überprüfung der Eignung von Modellen und Verfahren zur Messung identifizierter
Kreditrisiken
-
Quantifizierung des Kreditrisikos auf Basis der festgelegten Verfahren
-
Feststellung und Umsetzung von gesetzlichen Vorschriften und Rahmenbedingungen
-
Festlegung des Risikoappetits/der Risikotoleranz des Managements
-
Angemessene Begrenzung und Überwachung des Kreditrisikos auf Basis der festgelegten Risikotoleranz
-
Zweckgerichtete und regelmäßige Berichterstattung
-
Einsatz von Verfahren und Prozessen zur risikoadäquaten Kalkulation von Kreditrisikokosten
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Kreditrisiko im engeren Sinn (Adressrisiko, Wiedereindeckungsrisiko, Emittent:innenrisiko)
Der Begriff des Kreditrisikos ist im Sinne eines Bonitätsänderungsrisikos zu verstehen, das heißt, es wird das Risiko
einer möglichen Bonitätsverschlechterung mit dem Spezialfall des Ausfalls der Vertragspartnerin oder des
Vertragspartners oder der Garantiegeberin oder des Garantiegebers betrachtet.
Die Unterteilung des Kreditrisikos erfolgt nach den betroffenen Produktgruppen:
Das Adressrisiko bezeichnet das Risiko des vollständigen oder teilweisen Verlustes aufgrund eines Ausfalls oder einer
Bonitätsverschlechterung der Gegenpartei bei Kreditgeschäften. Hier besteht Kreditrisiko aus Sicht des Kreditinstituts
vom Zeitpunkt des Geschäftsabschlusses bis zum Ende des Geschäftes, d.h. während der gesamten Laufzeit.
Ein Wiedereindeckungsrisiko besteht bei Derivaten (einschließlich Termingeschäfte und Kreditderivate), die mit einer
festen Preisvereinbarung abgeschlossen wurden und bei denen sich während ihrer Laufzeit marktbedingte
Preisänderungen ergeben können. Fällt ein:e Kontraktpartner:in innerhalb der Laufzeit aus, muss sich die Bank am
Markt zu dem dann gültigen Marktpreis mit einem neuen Kontrakt für die Restlaufzeit eindecken. Sofern dieser aktuelle
Preis für die Bank ungünstig ist, entstehen dadurch Kosten oder Verluste aus dem Wiedereindeckungsgeschäft. Ein
Kontrahent:innenrisiko besteht für die Bank während der gesamten Laufzeit eines Geschäftes.
Das Emittent:innenrisiko beschreibt analog das Risiko des vollständigen oder teilweisen Verlustes aufgrund eines
Ausfalls der Gegenpartei bei Emittent:innen von Wertpapieren. Ein Emittent:innenrisiko besteht für das Kreditinstitut vom
Zeitpunkt des Geschäftsabschlusses bis zum Ende des Geschäftes, d.h. ebenfalls während der gesamten Laufzeit.
Der HYPO NOE Konzern ermittelt die Eigenmittelunterlegung für das Kreditrisiko (Adressrisiko,
Wiedereindeckungsrisiko und Emittent:innenrisiko) für aufsichtsrechtliche Zwecke (Säule 1) nach dem Kreditrisiko-
Standardansatz gemäß Teil 3 Titel II Kapitel 2 CRR und wendet dabei die einfache Methode der kreditrisikomindernden
Techniken an.
Die Ermittlung des Eigenmittelbedarfs (unerwarteter Verlust) für Adressrisiko, Wiedereindeckungsrisiko und
Emittent:innenrisiko im Rahmen der Risikotragfähigkeitsrechnung (ICAAP) in Säule 2 erfolgt anhand des Formelwerks
des Internal Ratings Based (IRB)-Ansatzes gemäß Art. 153 ff CRR:
IRB-Ansatz in TEUR (Haltedauer 1 Jahr, Konfidenzniveau 99,9%)
31.12.2022
31.12.2021
Kreditrisiko (Adress-, Wiedereindeckungs- und Emittent:innenrisiko)
-277.606
-290.787
Kreditrisikoanalyse
Das Kreditgeschäft ist das Kerngeschäft des HYPO NOE Konzerns. Dementsprechend gehören das Eingehen von
Kreditrisiken sowie deren Steuerung und Begrenzung zu den Kernkompetenzen des Konzerns. Die Vergabe von
Krediten, die Bewertung von Sicherheiten sowie die Bonitätsbeurteilung und Sicherheiteneinstufung sind strategischen,
organisatorischen und inhaltlichen Regelungen unterworfen. Grundlegend ist dieses Regelwerk im
Konzernrisikohandbuch des HYPO NOE Konzerns verankert. Weiters zählen dazu besonders Pouvoirordnungen,
Vorgaben zur Bonitäts- und Sicherheiteneinstufung sowie Richtlinien zur Kreditrisikopolitik und zum Ablauf bei
Kreditvergabe und Gestionierung.
Die Aufgaben der operativen Kreditrisikomanagementeinheit umfassen sämtliche Aktivitäten zur Prüfung, Überwachung,
Steuerung und Begrenzung von Risiken aus bilanz- und außerbilanzmäßigen Geschäften im Zusammenhang mit
Forderungen auf Einzelkund:innenebene.
Die Schwerpunkte der Tätigkeit bilden die formale und materielle Prüfung der Kreditanträge sowie die Abgabe des
Zweitvotums. Ebenfalls ist ausschließlich (mit Ausnahme im kleinvolumigen Privatkund:innengeschäft) diese Einheit für
die Ratingbestätigungen zuständig.
Eine weitere Tätigkeit der operativen Kreditrisikomanagementeinheit besteht darin, durch Überprüfung von
Frühwarnindikatoren (v. a. aus der Kontengestion) potenzielle Problemkund:innen möglichst frühzeitig zu erkennen und
aktive Gegensteuerungsmaßnahmen rechtzeitig einzuleiten. Bei Eintreten bestimmter Frühwarnindikatoren (wie z. B.
wirtschaftliche oder politische Unsicherheit, negative Ad-hoc-Mitteilungen u. a. m.) werden Kund:innen als Watch Loan
definiert. Hierzu zählen alle Kund:innen mit einem Rating von 4C bis 4E. Bei vertraglich vereinbarten Zugeständnissen
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
wegen finanzieller Schwierigkeiten werden Kund:innen mit "Forbearance" gekennzeichnet. Weiters werden auf Basis
von Einzelfallentscheidungen definierte Beobachtungskund:innen explizit als "Watch Loan" gekennzeichnet. Im Falle
einer signifikanten, nachhaltigen Verschlechterung der Bonität, im Vergleich zum Zugangszeitpunkt, erhalten
Kund:innen zusätzlich das Kennzeichen „Intensivbetreuung“. Alle als Forbearance, Watch Loan oder Intensivbetreuung
gekennzeichnete Kund:innen unterliegen einem verstärkten Monitoring und werden im Rahmen des Ausschusses für
Problemengagements üblicherweise quartalsweise vorgelegt. Weiters werden hier allfällige Entscheidungen hinsichtlich
der Engagementstrategie getroffen. Zum 31.12.2022 beträgt das Watch Loan Kreditvolumen EUR 375,3 Mio.
(31.12.2021: EUR 445,5 Mio.). Der Rückgang der Watch Loans resultiert aus Veränderungen sämtlicher
Kundensegmente, überwiegend jedoch aus einem Rückgang im strategischen Geschäftsfeld
Treasury/Kapitalmarkt/FI/IR. Die Werte zum Vorjahr wurden angepasst, da sich die Definition der Watch Loans erweitert
hat und nun Forbearance und mit Watch Loan gekennzeichnete Geschäfte ebenfalls enthalten sind.
Für Engagements, die der Intensivbetreuung zugeordnet wurden, liegt die primäre Zuständigkeit für Kund:innen bei der
jeweiligen Marktabteilung und der operativen Kreditrisikomanagementeinheit. Die Einheit Sanierungsmanagement
unterstützt in Einzelfällen bei der Gestion in Form von Maßnahmenplänen, Teilnahme an Kund:innengesprächen usw.
Ziel der Intensivbetreuung ist es, die Unsicherheit hinsichtlich der Risikosituation zu beseitigen und eine Entscheidung
darüber zu treffen, ob das Engagement in die Normalbetreuung zurückgeführt werden kann oder aufgrund erhöhten
Risikos in das Sanierungsmanagement zu übergeben ist.
Sind die erhöhten Risikomerkmale des Engagements als nachhaltig anzusehen, sodass diese unter Umständen den
Bestand der Kreditnehmer:innen akut gefährden, oder ist das Engagement vor allem aufgrund seiner Größe geeignet
die Risikoposition der Bank wesentlich zu beeinflussen, so wird die Einheit Sanierungsmanagement durch die jeweilige
Marktabteilung umgehend informiert.
In die Verantwortung des Sanierungsmanagements fallen die Agenden betreffend Gestionierung von notleidend
gewordenen Kreditengagements und die Verantwortung für die Stage 3 Wertminderungen/-aufholungen finanzieller
Vermögenswerte gemäß IFRS 9.
Kreditrisikoüberwachung
Auf Einzelkund:innenebene erfolgt die Risikoüberwachung durch die operative Kreditrisikomanagementeinheit im Zuge
der Ratingbestätigung, der Überwachung der Negativlisten aus der Kontengestion sowie der Bearbeitung von
risikorelevanten Kreditanträgen. Zusätzlich ist bei Kund:innen unabhängig vom Obligo oder der Bonitätsbeurteilung von
der jeweiligen Kund:innenbetreuerin oder vom jeweiligen Kund:innenbetreuer oder anlassbezogen, zumindest aber
einmal jährlich, ein Review zu erstellen, bei dem die aktuelle Situation umfassend abzubilden ist (ausgenommen von
dieser Regelung sind lediglich Geschäfte mit niedriger Risikorelevanz). Der Review wird der jeweils zuständigen
Pouvoirstufe zur Kenntnisnahme vorgelegt. Auffällige Kund:innen werden, soweit vom Risikogehalt relevant, als Watch
Loans gekennzeichnet und durch die operative Kreditrisikomanagementeinheit überwacht. Bei einer deutlichen
Verschlechterung der Risikosituation ist sichergestellt, dass die Engagements von Spezialist:innen im
Sanierungsmanagement, die nicht dem Marktbereich zugeordnet sind, in deren Verantwortung übernommen werden.
Im Anlassfall wird umgehend geprüft, ob die Risikovorsorgen für das betroffene Engagement aufgrund der
Signifikanzgrenze in Zukunft in der Stage 3 mittels sogenannter vollautomatisierter Verfahren oder Expected-Cashflow-
Verfahren (ECF) berechnet werden. Wenn für das betroffene Engagement in der Stage 3 die Risikovorsorgen im ECF-
Verfahren zu berechnen sind, so ist zu entscheiden, ob ein ECF-Verfahren unmittelbar und damit außerhalb des
quartalsweisen Prozesses durchgeführt werden muss. Falls nicht, werden die Risikovorsorgen für das betroffene
Engagement in der Stage 3 bis zum nächsten turnusmäßigen Lauf des ECF-Verfahrens mittels vollautomatisierten
Verfahrens berechnet. Kund:innen mit Rating 5A werden spätestens im Folgemonat nach Erhalt des Ratings an das
Sanierungsmanagement übergeben.
Rahmen für Eigenveranlagungen, Geldmarktveranlagungen sowie Derivate werden halbjährlich im Aufsichtsrat
beantragt. Die Einhaltung dieser Rahmen wird laufend überwacht und regelmäßig an den Aufsichtsrat berichtet. Solche
Rahmen werden hauptsächlich für Staaten, Gebietskörperschaften sowie österreichische und internationale
Bankkonzerne beantragt.
Die Überwachung des Kreditrisikos wird auf Portfolioebene durch das Strategische Risikomanagement wahrgenommen.
Im Rahmen eines monatlichen Kreditrisikoberichts sowie regelmäßiger und anlassbezogener Reports zu
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risikorelevanten Sachverhalten wird der Vorstand über die Entwicklung des Kreditrisikos laufend informiert. Im Risk
Management Committee (RICO) wird der Vorstand und das Management über die Risikosituation umfassend informiert,
ausgewählte Themen ausführlich diskutiert sowie gegebenenfalls Maßnahmen besprochen, vereinbart und überwacht.
Konzentrationen
Die Ermittlung und Überwachung von Risikokonzentrationen erfolgt im HYPO NOE Konzern anhand von Länder- und
Branchenlimits, durch interne Eigenmittelunterlegung für Namenskonzentrationen, durch Wertpapier-, Derivate- und
Geldmarktrahmen sowie durch das Limit für Gruppen verbundener Kund:innen.
(Namens-)Konzentrationsrisiko
Die Konzentration im Bereich Öffentliche Hand spiegelt die Geschäftsstrategie des HYPO NOE Konzerns mit Fokus auf
Österreich und die Region Niederösterreich wider. Das entsprechende Portfolio stellt sich grundsätzlich granular dar und
gliedert sich unter anderem in Staaten, Länder und Kommunen, bei welchen besonders die Finanzierung sozialer und
öffentlicher Infrastruktur im Vordergrund steht, sowie in besicherte Wohnbauförderdarlehen.
Die Ermittlung des Konzentrationsrisikos im Kreditrisiko erfolgt im Rahmen der Risikotragfähigkeitsrechnung in der
Säule 2 anhand der Methodik des Granularity Adjustments. Dabei wird das nach dem Formelwerk des Internal Ratings
Based (IRB)-Ansatzes ermittelte Kreditrisiko um einen Konzentrationsrisikofaktor angepasst:
Granularity Adjustment in TEUR (Haltedauer 1 Jahr, Konfidenzniveau 99,9%)
31.12.2022
31.12.2021
Konzentrationsrisiko im Kreditrisiko
-32.637
-18.789
Der Risikoanstieg ist auf eine adaptierte, umfassendere Darstellung der Konzentration Land NÖ zurückzuführen.
In der folgenden Tabelle wird das Risikovolumen (kein bilanzielles Volumen, sondern entspricht der internen
Risikobetrachtung) der fünf größten Namenskonzentrationen (exklusive Guthaben bei der Österreichischen
Nationalbank) dargestellt, welche hauptsächlich Forderungen gegenüber der Öffentlichen Hand und dem
gemeinnützigen Wohnbau darstellen:
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
1
5.636.369
5.531.603
2
235.499
189.550
3
183.101
191.414
4
151.997
147.244
5
149.242
144.345
Länderrisiko
Länderrisiken sind bankbetriebliche Risiken, die im internationalen Kreditgeschäft durch die Zahlungsunfähigkeit
(wirtschaftliches Risiko) oder -unwilligkeit (politisches Risiko) eines ausländischen Staates entstehen. Es handelt sich
somit um eine übergeordnete Risikosphäre, die zwar die Gläubiger:innen und Kreditnehmer:innen betreffen können,
aber durch diese nicht beeinflussbar oder steuerbar ist. Weitere Teilkomponenten des Länderrisikos sind das Transfer-
und Konvertierungsrisiko, die Beschränkungen des Devisenverkehrs, verursacht durch oben genannte Risiken,
darstellen.
Die Steuerung des Länderrisikos erfolgt durch das Festlegen von Länderlimits für die Zielländer sowie durch die
Limitierung des gesamten aushaftenden Auslandsvolumens in Höhe von 20% der Konzernbilanzsumme und einer
zusätzlichen Limitierung des Auslandskreditgeschäfts (SGF Öffentliche Finanzierungen, Immobilienprojektfinanzierung
und Unternehmenskunden) in Höhe von 8% der Konzernbilanzsumme (als Frühwarnlevel).
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Die Überwachung der Ausnützung der Einzel-Länderlimits erfolgt im operativen Kreditrisikomanagement, das Monitoring
der Portfolioländerlimits im Rahmen des vierteljährlich stattfindenden Risk Committee.
In der folgenden Tabelle wird das Risikovolumen (entspricht der Risikobetrachtung in der internen
Gesamtbankrisikosteuerung) der fünf größten Länder dargestellt:
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Österreich
13.229.831
14.209.601
Deutschland
476.996
518.995
Polen
319.953
262.271
Niederlande
229.040
260.936
Frankreich
220.106
227.239
Zuordnung des gesamten Kreditobligos (nach CRR) auf die Bilanzposten
Die folgende Tabelle zeigt eine Zuordnung des gesamten Kreditobligos, das für die interne Portfoliosteuerung
herangezogen wird, auf die Bilanzposten. Im internen Risikomanagement wird eine ökonomische Sichtweise der
kreditrisikorelevanten Positionen eingenommen. Eine vollständige Übereinstimmung mit der IFRS-Bilanz ist nicht
gegeben. Die Ermittlung des Exposure at Default erfolgt anhand der nachfolgend angeführten Prämissen:
-
Für die Bestimmung des Risikovolumens (Exposure at Default) wird für Eventualforderungen (Haftungen, offene
Rahmen) ein empirisch ermittelter Credit Conversion Factor (CCF) angesetzt.
-
Für die Ermittlung des internen Kreditrisikos für Wertpapiere des Bankbuchs und des kleinen Handelsbuchs (alle
IFRS-Klassen) wird der Marktwert der Positionen herangezogen, da in der Risikodeckungsmasse stille
Reserven/Lasten dargestellt werden.
-
Cash Collaterals von Derivaten werden im Rahmen der Ermittlung von internen Exposures dem Marktwert
gegengerechnet. Für zuviel gegebene Cash Collaterals wird ebenfalls ein Kreditrisiko berechnet.
-
Beteiligungspositionen werden auf Basis ihrer IFRS-Bewertung als Beteiligungsrisiko gemäß Art. 165 CRR
dargestellt und sind nicht im Kreditrisiko enthalten
Risikovolumen nach Bilanzposten in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Barreserve
172.992
1.398.143
Finanzielle Vermögenswerte - HFT (zu Handelszwecken gehalten)
211.501
321.277
Finanzielle Vermögenswerte - FVTPL (verpflichtend mit Fair Value zu bewerten,
nicht zum Handelsbestand gehörend)
100.959
121.721
Finanzielle Vermögenswerte - FVOCI (erfolgsneutral zum beizulegenden Zeitwert im
sonstigen Ergebnis bewertet)
229.967
321.627
Finanzielle Vermögenswerte - AC (zu fortgeführten Anschaffungskosten bewertet)
14.482.671
14.042.282
Derivate – Positive Marktwerte aus Sicherungsgeschäften (Hedge Accounting)
28.531
75.554
Materielle Vermögenswerte
71.190
79.189
Immaterielle Vermögenswerte
4
9
Ertragsteueransprüche
287
2.429
Sonstige Vermögenswerte
11.277
12.458
Gesamt
15.309.378
16.374.689
Off-Balance
327.732
306.631
Risikovolumen
15.637.110
16.681.320
Steuerung im Kreditrisikomanagement
Die nachfolgenden Darstellungen entsprechen einer internen Risikobetrachtung, die regelmäßig an den Vorstand
berichtet und zur internen Gesamtbankrisikosteuerung (Säule 2) verwendet wird.
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Die Steuerung im Kreditrisikomanagement erfolgt nach Steuerungseinheiten. In der Tabelle wird das Risikovolumen je
Steuerungseinheit abgebildet:
Steuerungseinheiten in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Öffentliche Finanzierungen
7.934.959
8.014.060
Immobilienprojektfinanzierung
1.050.103
1.101.444
Treasury/Kapitalmarkt/FI/IR
1.857.271
3.045.652
Großwohnbau
1.895.834
1.811.058
Wohn- und Gewerbeimmobilien Österreich
439.673
375.807
Privatkunden
1.568.418
1.459.998
Unternehmenskunden
890.852
873.300
Gesamt
15.637.110
16.681.320
Die Steuerung im Kreditrisikomanagement erfolgt weiters nach Ratingeinstufung. Das Risikovolumen je Ratingkategorie
teilt sich folgendermaßen auf:
Ratingkategorie in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
1A bis 1E
7.329.530
8.356.894
2A bis 2E
4.591.202
4.649.802
3A bis 3E
3.303.656
3.211.433
4A bis 4E
276.293
347.220
5A bis 5E
136.429
115.971
Gesamt
15.637.110
16.681.320
Die ökonomische Steuerung des Kreditrisikomanagements erfolgt schließlich auch über das unten angeführte Basel-
Segment. Das Basel-Segment entspricht nicht dem Segment aus der Segmentberichterstattung, sondern dient als Basis
für die Zuteilung in die Risikopositionsklasse gemäß Art. 112 CRR. In der nachfolgenden Tabelle wird das
Risikovolumen je Basel-Segment dargestellt:
Basel-Segment in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Banken
951.849
803.481
Staaten
677.535
2.033.577
Länder und Kommunen
4.391.904
4.271.042
Multilaterale Entwicklungsbanken
43.586
35.875
Internationale Organisationen
28.672
33.746
Unternehmen der Öffentlichen Hand
545.649
522.747
Spezialfinanzierung (IPRE und Projektfinanzierung)
1.610.137
1.602.951
Unternehmen
5.027.174
5.065.830
Privatkunden
2.269.691
2.212.098
Kirche
1.963
71.320
Vereine, Versicherungen, Leasinggesellschaften
88.950
28.654
Gesamt
15.637.110
16.681.320
Verwendung von kreditrisikomindernden Techniken
Kreditsicherheiten sind neben der Bonität der Kreditnehmerin oder des Kreditnehmers ein wesentlicher
Bestimmungsfaktor des Kreditrisikos und damit maßgeblich für die vorgeschriebene Eigenmittelunterlegung des
Kredites. Um die Möglichkeiten der Kreditrisikominderungstechniken nutzen zu können, müssen die im
Konzernsicherheitenhandbuch vorgegebenen Mindestanforderungen, die sich sowohl auf die Art der Sicherheiten als
auch auf die institutsinternen Prozesse beziehen, eingehalten werden.
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Alle im HYPO NOE Konzern zugelassenen Sicherheiten sind im Sicherheitenkatalog dargestellt. Die wichtigsten CRR-
konformen Sicherheitenkategorien im HYPO NOE Konzern sind Garantien/Haftungen (vorwiegend der Öffentlichen
Hand), Hypotheken und Verpfändungen. Einen erheblichen Teil des Kreditvolumens stellt der Ankauf von
Wohnbauförderdarlehen des Landes Niederösterreich dar. Als Sicherheit für den größten Teil dieses Engagements dient
eine Haftung des Landes Niederösterreich und der restliche Bestand ist durch eine verpfändete Bareinlage besichert.
Die Besicherungspolitik hat sich im Vergleich zum Vorjahr nicht verändert.
Die Bewertung von Sicherheiten sowie die Sicherheiteneinstufung sind organisatorischen und inhaltlichen Regelungen
unterworfen. Konzernweit erfolgt eine Unterscheidung in regulatorisch zulässige und ökonomisch werthaltige
Sicherheiten. Generell prüft die Kund:innenbetreuerin oder der Kund:innenbetreuer bei Antragstellung und in der Folge
mindestens jährlich im Rahmen der Wiedervorlage sowie anlassbezogen den rechtlichen und ökonomischen Bestand
und Wert der Sicherheiten, speziell unter Berücksichtigung der aktuellen Marktlage. Im Zuge der Kreditüberwachung
überprüft die operative Kreditrisikomanagementeinheit diese Angaben, Annahmen und zugrunde liegende Parameter.
Der HYPO NOE Konzern ermittelt den Marktwert der hypothekarischen Sicherheit unter Einhaltung der dafür geltenden
gesetzlichen Regelungen und Normen. Dafür nutzt der HYPO NOE Konzern am Markt gängige Bewertungsverfahren
und -software. Dazu zählen abhängig von der Art der Immobilie das Ertragswertverfahren, das Vergleichswertverfahren,
das Sachwertverfahren, das Discounted Cashflow-Verfahren oder eine Verfahrenskombination. Die Bewertung von
Standardwohnimmobilien erfolgt automatisiert mittels eines validen statistischen Systems. Die Eingabe der für die
Bewertung notwendigen Immobiliendaten erfolgt durch die Kund:innenbetreuerin oder den Kund:innenbetreuer. Diese
Bewertungen werden in der zuständigen Fachabteilung stichprobenartig überprüft. Die Bewertung der anderen
Immobiliensicherheiten erfolgt durch geschulte und teils zertifizierte Immobilienbewerter:innen. Bei Bedarf werden
Bewertungen durch extern zertifizierte Immobilienbewerter:innen durchgeführt und abschließend intern plausibilisiert.
Hinsichtlich der aktuellen Krisen konnten bis zum 31.12.2022 keine negativen belastbaren Auswirkungen auf das
Immobilienportfolio des HYPO NOE Konzerns festgestellt werden. Die steigenden Finanzierungs- und
Bewirtschaftungskosten werden sich erst im Laufe des Jahres 2023 messbar auswirken. Aktuelle Schätzungen gehen
von einem leicht sinkenden Markt aus.
Die Erstbewertung von Immobiliensicherheiten erfolgt im Rahmen der Kreditbewertung oder spätestens vor Auszahlung
eines Kredites. Anschließend wird die Immobiliensicherheit jährlich auf Werthaltigkeit geprüft und gegebenenfalls
nachbewertet. Zudem erfolgt jährlich eine marktabhängige Indexierung. Anlassbezogene Wiederbewertungen von
Immobiliensicherheiten finden statt, wenn eine Risikoposition als Non Performing Loan eingestuft wird und
-
die Wertermittlung veraltet ist oder
-
anhand von automatisierten Verfahren erfolgte oder
-
bei Verdacht auf wesentliche Wertänderungen.
Solange eine Risikoposition den Status Non Performing Loan behält, erfolgt jedenfalls eine jährliche Neubewertung der
Immobiliensicherheiten. Zusätzlich werden anlassbezogene Bewertungen von Gewerbeimmobilen durchgeführt, wenn
beispielsweise seit der letzten Bewertung
-
die Leerstandsrate um 10%-Punkte angestiegen ist oder
-
die Nettomieteinnahmen um 15% gesunken sind oder
-
bei Insolvenz einer Ankermieterin oder eines Ankermieters und Nichtvermietung an eine andere Ankermieterin
oder einen anderen Ankermieter innerhalb von 6 Monaten.
Das Restrisiko aus kreditrisikomindernden Techniken bezeichnet die Gefahr, dass die vom Kreditinstitut eingesetzten
anerkannten kreditrisikomindernden Techniken weniger wirksam sind als erwartet. Dies umfasst sowohl den Ansatz, die
Bewertung und die Durchsetzbarkeit der Sicherheiten. Dieses Risiko wird durch die Festlegung von Belehnwerten und
LGDs berücksichtigt. Die im Sicherheitenkatalog angesetzten Belehnwerte beinhalten Abschläge auf den in der
Sicherheitenbewertung ermittelten Markt- bzw. Nominalwert. Die Abschläge berücksichtigen das Bewertungs- und
Verwertungsrisiko.
Aktuelle Situation im Kreditrisiko
Das Kredit- und Eigenveranlagungsportfolio des Konzerns besteht zu einem großen Teil aus risikobewussten
Ausleihungen an Bereiche des öffentlichen Sektors, d. h. an Staaten, Bund sowie Länder und Gemeinden (mit
verbundenen Unternehmen) vor allem in Niederösterreich, aus Ausleihungen an Banken mit gutem externen Rating (vor
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allem im Rahmen der Eigenveranlagung, Derivative und Geldmarktveranlagung) sowie aus großteils gut besicherten
Ausleihungen an Wohnbauunternehmungen (gemeinnütziger Großwohnbau und privater Wohnbau).
Weiters werden im HYPO NOE Konzern Immobilienprojekte mit sehr guter und guter Bonität, Infrastrukturbetriebe,
Unternehmen sowie Privatkund:innen und KMU finanziert.
Eine wichtige Steuerungskennzahl für Banken im Zusammenhang mit ausgefallenen finanziellen Vermögenswerten ist
die Non Performing Loan Deckung (NPL-Deckung). Die NPL-Deckung, definiert als Summe Risikovorsorge Stage 3
zuzüglich ökonomischer Sicherheiten dividiert durch die Summe der Bruttobuchwerte der ausgefallenen Kredite
(Finanzielle Vermögenswerte – AC (ohne Kreditinstitute)), beträgt zum 31.12.2022 im HYPO NOE Konzern 89,0%
(31.12.2021: 88,8%).
Die Weiterentwicklung des Kreditrisikomanagements beinhaltet die ablauforganisatorische Verbesserung der
Behandlung von Risikofällen (Watch List, laufende Wertberichtigungsevaluierung, Forbearance), ein engeres Monitoring
sowie die gestaltende aktive Steuerung des Portfolios (Erhöhung der Granularität des Portfolios, Risikotransfer,
Risikokonzentrationen, Sicherheitenstruktur und -konzentrationen).
Auswirkungen aufgrund aktueller Krisen
Im Zuge einer Sonderprüfung wurde analysiert, ob Kreditnehmer:innen substanziell direkt vom Krieg in der Ukraine
betroffen sind. Der HYPO NOE Konzern hat keine direkten Finanzierungen in Russland und in der Ukraine. Zusätzlich
wurden die Auswirkungen der aktuellen Krisen (z.B. steigende Energiepreise, Zinsanstieg, Störungen der Lieferketten
usw.) analysiert und in der Bonitätsbeurteilung berücksichtigt.
Beteiligungsrisiko
Beteiligungsrisiko meint die Gefahr des teilweisen oder gänzlichen Wertverlustes von Beteiligungen (Überlassung von
Eigenkapital an Dritte). Schlagend wird das Risiko beispielsweise durch erforderlich werdende Abschreibungen von
Beteiligungsbuchwerten (mit dem Extremfall der Totalabschreibung und etwaigen Nachschussverpflichtungen).
Die Steuerung des Beteiligungsrisikos erfolgt durch das Eingehen von Beteiligungen, die den vorrangigen
geschäftspolitischen Zielen des Konzerns dienen und die Ausrichtung des Konzerns unterstützen. Die Bewertung
definierter Beteiligungen anhand interner Modelle und die Ableitung entsprechender Maßnahmen sowie ein laufendes
Monitoring bestehender Beteiligungspositionen auf Portfolio- und Einzelkund:innenebene stellen weitere
Steuerungsmaßnahmen dar.
Die Ermittlung des Eigenmittelbedarfs (unerwarteter Verlust) für das Beteiligungsrisiko im Rahmen der
Risikotragfähigkeitsrechnung (ICAAP) in Säule 2 erfolgt anhand des Formelwerks des Internal Ratings Based (IRB)-
Ansatzes gemäß Art. 153 ff CRR, es kommen jedoch die Mindest-Parameterwerte für PD, LGD und Restlaufzeit laut
Art. 165 CRR zur Anwendung.
IRB-Ansatz in TEUR (Haltedauer 1 Jahr, Konfidenzniveau 99,9%)
31.12.2022
31.12.2021
Beteiligungsrisiko
-9.508
-8.984
Fremdwährungsrisiko aus Kund:innensicht
Fremdwährungsrisiko aus Kund:innensicht (fremdwährungsinduziertes Kreditrisiko) bedeutet, dass die Kundin oder der
Kunde einen Kredit hat und die Kreditwährung von der Währung, in der die Kundin oder der Kunde ihre oder seine
wesentlichen Cashflows zur Bedienung des Kredites generiert, abweicht. In diesem Fall besteht die Gefahr, dass die
Kreditnehmerin oder der Kreditnehmer aufgrund der ungünstigen Entwicklung der Fremdwährung ihren oder seinen
Kredit nicht mehr bedienen kann.
Das Management des Fremdwährungsrisikos aus Kund:innensicht erfolgt durch das Angebot von begünstigten
Umstiegsprodukten zur Konvertierung, durch Limitierung des Volumens sowie durch laufendes Monitoring bestehender
Positionen mit FX-Risiko auf Portfolio- und Einzelkund:innenebene. Die Neukreditvergabe mit FX-Risiko erfolgt nur an
bestimmte Kund:innensegmente und abhängig von deren Bonität.
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Die Ermittlung des Eigenmittelbedarfs (unerwarteter Verlust) für das Fremdwährungsrisiko aus Kund:innensicht im
Rahmen der Risikotragfähigkeitsrechnung (ICAAP) in Säule 2 erfolgt in zwei Schritten. Mittels Varianz-Covarianz-Value
at Risk erfolgt auf Basis der Volatilität der jeweiligen Fremdwährung die Ermittlung des potenziellen Anstieges des
Kreditvolumens. Anhand des Internal Ratings Based (IRB)-Ansatzes gemäß Art. 153 ff CRR wird der aus diesem
Volumenanstieg resultierende unerwartete Verlust ermittelt.
Varianz-Covarianz VaR, IRB-Ansatz in TEUR (Haltedauer 1 Jahr,
Konfidenzniveau 99,9%)
31.12.2022
31.12.2021
Fremdwährungsrisiko aus Kund:innensicht
-1.319
-1.694
Die Forderungen mit CHF-Fremdwährungskreditrisiko aus Kund:innensicht weisen die folgende Ratingstruktur auf:
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Investmentgrade
148.226
161.335
Non-Investmentgrade
50.710
60.074
Default
6.454
7.574
Gesamt
205.389
228.984
Die größte Position im Investmentgrade-Bereich besteht bei einer landesnahen Gesellschaft. Der Non-Investmentgrade-
Bereich enthält überwiegend private Wohnbaufinanzierungen. Das Volumen mit CHF-Fremdwährungskreditrisiko wurde
im Jahr 2023 weiter reduziert.
Weitere Kreditrisikounterarten
Das Tilgungsträgerrisiko bezeichnet die Gefahr, dass eine Sicherungslücke durch die adverse Marktentwicklung, der
dem Tilgungsträger zugrundeliegenden Faktoren, entsteht. Das Tilgungsträgerrisiko wird im Rahmen der
Risikotragfähigkeitsrechnung quantifiziert und mit Eigenkapital unterlegt (inkl. Limitierung).
Beim Fixzinsrisiko aus Kund:innensicht besteht das Risiko, dass aus strukturierten und fixverzinsten Krediten Verluste
aus der Absicherung entstehen. Es wird regelmäßig von der Gruppe ALM gemonitort. Die Begrenzung und Steuerung
erfolgt durch Überwachung der Parameter Rating der Kontrahent:innen (für die Einschätzung der Ausfall-
wahrscheinlichkeit) und Barwert der Sicherungsgeschäfte.
Das Leasing Restwertrisiko bezeichnet das Risiko, dass der Restwert des Leasinggegenstands nicht zum kalkulierten
Restwert realisiert werden kann. Ein regelmäßiges Monitoring der eingegangenen Restwertrisiken, vor allem hinsichtlich
der Definition, bei welchen Leasingnehmer:innen bzw. Immobilienarten Restwerte ohne Andienungsrecht möglich sind,
der Drittverwertbarkeit, der strategischen Bedeutung der Immobilie für die Leasingnehmerin oder den Leasingnehmer
bzw. der Laufzeiten bis zur Fälligkeit der Restwerte erfolgt durch die Abteilung Operatives Kreditrisikomanagement.
Das Migrationsrisiko ist die Gefahr der Bonitätsverschlechterung einer Schuldnerin oder eines Schuldners, ausgedrückt
über eine Erhöhung der Ausfallwahrscheinlichkeit und eine damit einhergehende negative Veränderung der
Ratingeinstufung und wird über den Puffer im Rahmen der Risikotragfähigkeitsrechnung mit Eigenkapital unterlegt.
Zusätzlich werden potenzielle ertrags- und kapitalwirksame Effekte aus Migrationen regelmäßig anhand von
Szenarioannahmen und Sensitivitäten im Rahmen von Gesamtbank- und Reverse Stresstests berücksichtigt. Ein
laufendes Monitoring der Ratingentwicklungen des Finanzierungsportfolios erfolgt anhand einer Migrationsmatrize im
Zuge des regulären Berichtswesens.
Das Settlementrisiko setzt sich einerseits aus dem Vorleistungs- sowie andererseits aus dem Abwicklungsrisiko
zusammen. Das Vorleistungsrisiko bezeichnet das Risiko einer nicht zeitgleich erfüllten Gegenleistung. Mit
Abwicklungsrisiko wird das Risiko von Marktwertveränderungen bei einer nicht termingerechten Erfüllung des Geschäfts
am Fälligkeitstag bezeichnet. Die Begrenzung und Steuerung des Settlementrisikos erfolgt durch Festlegung und
regelmäßiges Monitoring von Volumenlimits für Risikopositionen. Settlementlimits werden entsprechend reduziert, wenn
nicht mehr benötigt.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
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Nachhaltigkeitsrisiken bezeichnen Ereignisse oder Bedingungen in Bezug auf Nachhaltigkeitsfaktoren (= Umwelt-,
Sozial- und Arbeitnehmer:innenbelange, die Achtung der Menschenrechte und die Bekämpfung von Korruption und
Bestechung), deren Eintreten tatsächlich oder potenziell wesentliche negative Auswirkungen auf den Wert von
Vermögenswerten bzw. auf die Vermögens -, Finanz- und Ertragslage sowie die Reputation eines Unternehmens haben
können. Die Begrenzung und Steuerung der Nachhaltigkeitsrisiken erfolgt auf Kreditrisikoebene aktuell durch Definition
von Positivkriterien, Ausschlusskriterien und sensiblen ökologischen und sozialen Sektoren (erhöhte Sorgfaltspflicht),
die im Rahmen des Kreditvergabeprozesses als Entscheidungsgrundlage herangezogen werden.
4.5.2 Erläuterungen zur Risikovorsorge
Methodik zur Ermittlung des erwarteten Kreditverlusts in der Stage 1 und 2
Die folgenden Inputparameter werden für die Berechnung des erwarteten Kreditverlusts (Expected Credit Loss – ECL)
über den Zeitablauf in der Stage 1 bis 2 im vollautomatisierten Verfahren verwendet:
-
Forderungshöhe bei Ausfall – Exposure at Default (EAD)
-
Ausfallwahrscheinlichkeit – Probability of Default (PD)
-
Verlustquote – Loss Given Default für den Blanko- oder den Sicherheitenanteil (LGD)
-
Umrechnungsfaktor für offene Linien – Credit Conversion Factor (CCF)
Das Exposure at Default repräsentiert das erwartete Exposure zum Ausfallszeitpunkt. Das EAD des Einzelgeschäfts
wird in einen besicherten und unbesicherten Teil aufgeteilt. Der Blankoanteil errechnet sich aus EAD abzüglich
summierter Sicherheitenwerte. Für die Ermittlung des Exposure at Risk (EAR) wird der Blankoanteil mit dem Blanko-
LGD multipliziert und die Sicherheitenwerte werden mit dem jeweiligen Sicherheiten-LGD multipliziert. Der LGD stellt die
Höhe des erwarteten Verlusts im Falle eines Ausfalls in Relation zum EAD dar.
Der Wertberichtigungsbedarf ermittelt sich in der Stage 1 und Stage 2 als Summe der Produkte aus der Multiplikation
der monatlichen marginalen PDs mit dem jeweiligen EAR bis zu einem Jahr (Stage 1) oder Restlaufzeit (Stage 2).
Das vereinfachte Wertminderungsmodell gemäß IFRS 9.5.5.15 wird für Forderungen aus Lieferungen und Leistungen
ohne Finanzierungselement in Anspruch genommen. Für diese Forderungen werden Wertberichtigungen in Höhe der
über die Laufzeit erwarteten Kreditverluste bemessen und sind entsprechend der Stage 2 zugeordnet.
Methodik zur Ermittlung des erwarteten Kreditverlusts in der Stage 3
Die Berechnung der Wertminderung/-aufholung finanzieller Vermögenswerte in der Stage 3 erfolgt im sogenannten
vollautomatisierten Verfahren oder im Expected-Cashflow-Verfahren (ECF-Verfahren). Beide Verfahren basieren auf
Einzelkund:innenebene. Das vollautomatisierte Verfahren wird für nicht signifikante Kund:innen angewendet. Die
Berechnung erfolgt analog der Stage 2, jedoch mit dem Unterschied, dass aufgrund der Ausfallwahrscheinlichkeit von
100% mit nur einer Monatsscheibe kalkuliert wird.
Das ECF-Verfahren wird bei signifikanten ausgefallenen Kund:innen in der Stage 3 angewendet. Eine Kundin oder ein
Kunde wird als signifikant eingestuft, wenn die gesamten Forderungen und außerbilanziellen Posten über einem
Kund:innenobligo von TEUR 150 liegen. Die Höhe der Risikovorsorge ergibt sich als Differenz zwischen dem
Bruttobuchwert des Vermögenswertes und dem Barwert der erwarteten künftigen Zahlungsströme. Der
szenariogewichtete Wertberichtigungsbedarf wird auf Basis der erwarteten Rückflüsse unter Berücksichtigung der
erwarteten Sicherheitenverwertung ermittelt.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Schätzungsunsicherheiten und Ermessensentscheidungen
Ratingmodelle
Zur regelmäßigen Bonitätsbeurteilung von Kund:innen verwendet der HYPO NOE Konzern verschiedene Ratingmodule,
da für die akkurate Beurteilung mannigfacher Risikopositionen unterschiedliche wirtschaftliche Kennzahlen und
Beurteilungskriterien verfügbar und angemessen sind. Abhängig von der Kund:innengruppe erfolgt die Zuordnung zu
den einzelnen Ratingmodulen und Ratingmodellen.
Derzeit hat der Konzern für Privatkund:innen ein Antragsratingverfahren sowie zur laufenden Beurteilung ein
Verhaltensrating im Einsatz. Für Unternehmenskund:innen erfolgt die grundsätzliche Aufteilung nach bilanzierenden
Unternehmen, Einnahmen-Ausgaben-Rechnern und Existenzgründer:innen. Dementsprechend sind unterschiedliche
Ratingmodule im Einsatz, die statistisch und qualitativ parametrisiert werden. Bei bilanzierenden Unternehmen erfolgt
eine weitere Gliederung in Abhängigkeit von der Betriebsleistung und der risikorelevanten Abhängigkeit von der
Privatsphäre der entsprechenden Unternehmerin oder des entsprechenden Unternehmers. Zur laufenden Beurteilung
von Unternehmen mit Einnahmen-Ausgaben Rechnungslegungspflicht bzw. bilanzierende Klein-Unternehmen ist ein
Verhaltensrating im Einsatz. Daneben gibt es eigene Ratingmodule für Gemeinden, für Banken und für
Wohnungseigentumsgemeinschaften nach dem Wohnungseigentumsgesetz (WEG). Kund:innen, die keinem
Ratingmodul zuordenbar sind, werden anhand von Expert:inneneinschätzungen auf Basis von Analysen interner und
externer Informationen eingestuft.
Inputfaktoren
In der Ratingbeurteilung werden sowohl quantitative als auch qualitative Informationen verarbeitet. Als quantitative
Inputfaktoren für die Ratingmodule dienen im Wesentlichen Jahresabschlüsse, Angaben zur Haushaltsrechnung oder
bei automatisierten Bonitätsbeurteilungen Konto- und Kund:innendaten, besonders Überziehungszähler, Mahnstufen
oder die Rahmennutzung. Zusätzlich fließen qualitative Faktoren zum Unternehmen wie beispielsweise Angaben zum
Markt- und Branchenumfeld, der Strategie und dem Management oder die Investor:innenbeziehung in die
Bonitätsbeurteilung mit ein. Bei Privatkund:innen sind unter anderem die Dauer des derzeitigen Arbeitsverhältnisses
oder der höchste Ausbildungsstand relevante Eingabeparameter.
Sofern sonstige relevante und wesentliche Informationen für die Bonitätseinstufung vorliegen, können abschließend
begründete Ratingüberschreibungen durchgeführt werden. Solche Überschreibungsgründe sind beispielsweise
unterjährige Veröffentlichungen, die zu einer Änderung der Risikoeinschätzung führen, außergewöhnliche zukünftige
Änderungen des Auftragsvolumens oder Risiken aufgrund außergewöhnlicher Konzentrationen und die damit
einhergehenden Abhängigkeiten von Kund:innen oder Lieferant:innen.
In diesem Zusammenhang ist auf die systematische Berücksichtigung von COVID-19 Auswirkungen auf die aktuelle
Bonität von Kund:innen seit dem Jahresabschluss vom 31.12.2020 hinzuweisen. Mit der sukzessiven Rücknahme
staatlicher Unterstützungsmaßnahmen ab der 2. Hälfte 2021 nehmen die daraus resultierenden Verzerrungen in den
Jahresabschlüssen und Finanzdaten ab. Daher werden bei Kundenreviews mit Bilanzstichtagen ab 1.1.2022 diese
systemischen Downgrades nicht mehr angewendet. Die weiterhin bestehenden systemischen Downgrades folgen der
gleichen Methodik wie im Jahresabschluss zum 31.12.2021.
Ratingprozess
Ab Geschäftsabschluss unterliegen Kund:innen einem regelmäßigen Ratingprozess. Bei Erstellung eines Antragsratings
im Rahmen eines Geschäftsabschlusses oder eines Kund:innenreviews wird der Ratingvorschlag von der Marktseite
vorgenommen, die Bestätigung und Freigabe erfolgt durch das operative Kreditrisikomanagement. Beim Antragsrating
für Privatkund:innen wird das Rating durch den Pouvoirträger freigegeben. Bei den vollautomatisierten
Verhaltensratingmodellen wird vierteljährlich ein aktuelles Rating erstellt und automatisch in die Systeme eingepflegt.
Für alle anderen Ratingverfahren erfolgt unter Einhaltung der gesetzlichen Vorgaben die Ratingaktualisierung in der
Regel mindestens einmal jährlich. Zusätzlich wird im Rahmen einer außerordentlichen Risikoprüfung von Engagements
dann unverzüglich ein Rating aktualisiert, wenn dem Kreditinstitut aus externen oder internen Quellen Informationen
bekannt werden, die auf eine wesentliche negative Änderung der Risikoeinschätzung der Engagements hindeuten.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Solche Informationen sind unter anderem aktualisierte externe Ratings, Änderungen, die im Rahmen der Firmenbuch-
bzw. Grundbuchlustrierung auftreten, Warnlisteneinträge und KSV Nachmeldungen.
Ein Rating hat auf Basis aktueller wirtschaftlicher Unterlagen zu erfolgen und ist zeitnah nach Vorliegen der Unterlagen
zu erstellen. Wirtschaftliche Unterlagen, deren Stichtag länger als 19 Monate bzw. bei Einnahmen-Ausgabenrechnung
legenden Rechtsformen länger als 22 Monate zurück liegt, dürfen nur in Ausnahmefällen, die Zustimmung des
operativen Kreditrisikomanagements vorausgesetzt, zur Erstellung eines Ratings herangezogen werden. Folglich wird
dadurch der Zeitraum bis zum nächsten Review durch das operative Kreditrisikomanagement auf weniger als 12 Monate
festgesetzt.
Die wirtschaftlichen Unterlagen, ebenso wie sämtliche risikorelevante Dokumentationen, müssen in deutscher oder
englischer Sprache bzw. in Form einer beglaubigten Übersetzung in ausreichendem Umfang und ausreichender Qualität
vorliegen. Liegen keine Offenlegungsdaten vor, ist grundsätzlich von einem Geschäft bzw. einer Prolongation eines
bestehenden Geschäftes abzusehen.
Generell ist das Rating innerhalb eines Konzerns mit dem Rating des Konzernkopfes gedeckelt. Nur in begründeten
Ausnahmefällen ist in Abstimmung mit dem operativen Kreditrisikomanagement eine Abweichung möglich.
Sicherheiten werden im Rating mit folgenden Ausnahmen nicht berücksichtigt:
-
Ratingsysteme im Slotting Ansatz (IPRE- und Projektfinanzierungen) bewerten das gesamte Kreditrisiko der
Kundin oder des Kunden und nicht nur die Ausfallwahrscheinlichkeit.
-
Haftungen und Bürgschaften, die vor dem Ausfall der Kundin oder des Kunden in Anspruch genommen werden
können, dürfen ebenfalls im Rating berücksichtigt werden.
Internes Rating – HYPO Masterskala
Die interne Risikosteuerung und Einteilung der Bonitätsbeurteilung entsprechend den jährlichen
Ausfallwahrscheinlichkeiten erfolgt im HYPO NOE Konzern anhand einer 25-stufigen Masterskala, die – in der
Gliederungstiefe verkürzt – nachfolgend dargestellt ist:
Masterskala HYPO NOE Konzern
PD-Überleitung
Grade
Ratingstufen
Moody's
S&P
Investment
1A bis 1E
Aaa bis A1
AAA bis A+
2A bis 2E
A2 bis Baa3
A bis BBB-
Non
Investment
3A bis 3E
Ba1 bis B2
BB+ bis B+
4A bis 4B
B3 bis Caa1
B
4C bis 4E
Caa2 bis C
B- bis C
5A bis 5E
D
D
Bestimmung des Zugangsratings
Abhängig von der Transaktionsanlage wird auf die historische Ratingtabelle verwiesen und das entsprechende
vorliegende Kund:innenrating ausgelesen. In weiterer Folge werden gegebenenfalls Ratinginformationen, die für die
Ermittlung des ursprünglichen Ratings eines Geschäfts unbrauchbar sind (bspw. Ratingduplikate, falsche
Ratingklassen), aus den Ratingdatensätzen entfernt.
Grundsätzlich wird das letzte Rating bis maximal 359 Tage vor der Transaktionsanlage als Initialrating gemäß
überarbeiteter Ratingtabelle herangezogen, wobei hier 29 Tage Respiro in die Zeit nach der Transaktionsanlage geprüft
wird. Gibt es kein Rating innerhalb dieses Zeitraums, wird das nächste Rating nach der Transaktionsanlage als
Initialrating herangezogen, wobei Folgendes gilt:
-
Liegt das erste verfügbare Rating bei Privatkund:innen außerhalb von drei Monaten nach Transaktionsanlage
oder
-
liegt das erste verfügbare Rating bei allen Kund:innengruppen außerhalb von einem Jahr nach
Transaktionsanlage,
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JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
dann wird dieses Rating nicht als gültiges Initialrating akzeptiert und die Geschäfte werden gemäß IFRS 9 der Stage 2
zugewiesen. Die Fristen für ein gültiges Initialrating innerhalb von drei Monaten und einem Jahr nach
Transaktionsanlage wurden entsprechend den internen Ratingprozessen festgelegt. Bei Privatkund:innen erfolgt die
Ratingaktualisierung automatisiert über das Verhaltensrating quartalsweise, andere Kund:innen werden in der Regel
jährlich einem Ratingreview unterzogen.
Bei Wertpapieren wird ausgehend von der Kund:innennummer und der Transaktionsanlage (Zukäufe werden separat
mit dem jeweiligen Zugangsdatum erfasst) das Rating gemäß Ratingtabelle ermittelt, wobei für ein gültiges Rating ein
Zeitraum von 29 Tagen nach Transaktionsanlage bis 719 Tage vor Transaktionsanlage gilt.
Forbearance
Forborne Exposures sind Engagements, bei denen Zugeständnisse gegenüber Kreditnehmer:innen gemacht wurden,
die Gefahr laufen, ihren Zahlungsverpflichtungen aufgrund finanzieller Schwierigkeiten nicht mehr nachkommen zu
können. Ein Forborne Exposure liegt nur dann vor, wenn die beiden folgenden Tatbestände kumulativ erfüllt sind:
-
Vertragsänderung/Refinanzierung beinhaltet ein Zugeständnis und
-
Zahlungsschwierigkeiten liegen vor
Forbearance-Zugeständnisse können bei Kreditnehmer:innen im Performing (Ratingklasse 1 bis 4) und im Non-
Performing (Ratingklasse 5) Bereich gewährt werden. Ein:e Kreditnehmer:in wird weiterhin als Performing eingestuft,
wenn die Forbearance-Maßnahme nicht zum Non-Performing-Status führt und die Kreditnehmerin oder der
Kreditnehmer zum Zeitpunkt der Forbearance-Maßnahme nicht non-performing war.
Das Monitoring von Geschäften mit einer Forbearance-Maßnahme, welche nicht als non-performing eingestuft sind,
erfolgt durch eine regelmäßige Überwachung (Review-Prozess) sowie im Rahmen des Frühwarn- und Eventsystems.
Geschäfte mit einer Forbearance-Maßnahme, die sich in der Bewährungsphase befinden und vormals ausgefallen
waren, werden einer speziellen Beobachtung hinsichtlich Überziehungen von über 30 Tagen unterzogen.
Dadurch wird gewährleistet, dass vormals ausgefallene Geschäfte mit einer Forbearance-Maßnahme als non-performing
eingestuft werden, sobald
-
das erwünschte Ergebnis der Forbearance-Maßnahme (Wiederherstellung der vertragskonformen Bedienung)
nicht eintritt oder nicht mehr gewährleistet ist
-
die Kundin oder der Kunde ein anderes definiertes Ausfallkriterium erfüllt
-
bei Kund:innen, die in der Vergangenheit ausgefallen waren, ein Zahlungsverzug über 30 Tage eintritt oder eine
neuerliche Forbearance-Maßnahme notwendig wird.
Geschäfte mit Forbearance-Maßnahmen, welche bereits als non-performing eingestuft sind, werden in der laufenden
Überwachung der Engagementstrategie von Sanierungsfällen einem Monitoring unterzogen.
Grundsätzlich wird für alle Geschäfte mit einer Forbearance-Maßnahme, welche nicht als non-performing eingestuft
sind, in der Stage 2 eine Risikovorsorge ermittelt. Für Geschäfte mit einer Forbearance-Maßnahme, welche bereits als
non-performing eingestuft sind, wird in der Stage 3 eine Risikovorsorge gebildet.
Die folgenden Voraussetzungen müssen kumulativ erfüllt sein, damit der Forbearance-Status wieder aufgehoben
werden kann:
-
Eine Analyse der wirtschaftlichen Verhältnisse führt zu der Einschätzung, dass die Schuldnerin oder der
Schuldner ihren bzw. seinen Zahlungsverpflichtungen nachkommen kann.
-
Der Kredit / die Schuldverschreibung wird als performing eingestuft.
-
Der Bewährungszeitraum von mindestens zwei Jahren nach Einstufung des Vertrages als performing ist
abgelaufen.
-
Die Schuldnerin oder der Schuldner ist ihren/seinen Zahlungsverpflichtungen regelmäßig, in einem nicht
unwesentlichen Umfang und über mindestens den halben Bewährungszeitraum nachgekommen.
-
Sämtliche Exposures der Schuldnerin oder des Schuldners sind während und am Ende des
Bewährungszeitraums weniger als 30 Tage überfällig.
Im Jahr 2022 waren die wesentlichen Forbearance-Maßnahmen Stundungen, Laufzeitverlängerungen und
Refinanzierungsmaßnahmen.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Forborne Exposures Stand 1.1.
84.065
116.782
Zugang (+)
22.685
5.049
Abgang (-)
-51.460
-37.767
Forborne Exposures Stand 31.12.
55.289
84.065
darauf entfallende Zinserträge in Gewinn/Verlust für bestehende Forderungen
1.556
1.657
darauf entfallende Risikovorsorge
-12.352
-14.902
Die Darstellung beinhaltet sowohl Raten- als auch Rückstandsstundungen. Im Geschäftsjahr 2022 wurden keine
signifikanten Derecognition-Fälle aufgrund von Forbearance-Maßnahmen durchgeführt. Der Großteil des Abgangs ist
auf Tilgungen zurückzuführen. Im Vergleich zum NPL-Portfolio beinhalten die Tabellen sämtliche Vermögenswerte, bei
denen eine Forbearance-Maßnahme durchgeführt wurde, auch wenn diese Maßnahme auf Ebene der einzelnen
Fazilität keine Stage 3-Einstufung zur Folge hatte.
Gliederung nach Region
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Inländische Kund:innen
39.109
66.725
Ausländische Kund:innen
16.180
17.340
CEE (Central and Eastern Europe)
1.084
4.123
Restliche Länder
15.096
13.216
Gesamt
55.289
84.065
Gliederung nach Rating
31.12.2022 in TEUR
ohne
Zahlungsverzug
weniger als 90
Tage überfällig
90 oder mehr
Tage überfällig
Gesamt
erhaltene
Sicherheiten
Ratingklasse 2
877
-
-
877
876
Ratingklasse 3
4.354
-
-
4.354
4.169
Ratingklasse 4
19.247
43
-
19.290
17.242
Ratingklasse 5
25.492
337
4.940
30.769
9.394
Gesamt
49.970
380
4.940
55.289
31.680
31.12.2021 in TEUR
ohne
Zahlungsverzug
weniger als 90
Tage überfällig
90 oder mehr
Tage überfällig
Gesamt
erhaltene
Sicherheiten
Ratingklasse 2
91
-
-
91
90
Ratingklasse 3
22.542
10.113
-
32.655
20.241
Ratingklasse 4
24.373
1.927
-
26.299
23.208
Ratingklasse 5
10.351
297
14.372
25.019
11.650
Gesamt
57.356
12.336
14.372
84.065
55.189
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Gliederung nach Fristigkeiten
31.12.2022 in TEUR
ohne
Zahlungsverzug
weniger als 90
Tage überfällig
90 oder mehr
Tage überfällig
Gesamt
erhaltene
Sicherheiten
Finanzielle Vermögenswerte – AC
(Stage 1)
-
-
-
-
-
Finanzielle Vermögenswerte – AC
(Stage 2)
24.030
43
-
24.073
21.929
Finanzielle Vermögenswerte – AC
(Stage 3)
25.212
337
4.937
30.485
9.114
Finanzielle Vermögenswerte –
Verpflichtend FVTPL
728
-
4
732
638
Gesamt
49.970
380
4.940
55.289
31.680
31.12.2021 in TEUR
ohne
Zahlungsverzug
weniger als 90
Tage überfällig
90 oder mehr
Tage überfällig
Gesamt
erhaltene
Sicherheiten
Finanzielle Vermögenswerte – AC
(Stage 1)
1.104
-
-
1.104
-
Finanzielle Vermögenswerte – AC
(Stage 2)
45.335
12.025
-
57.359
43.062
Finanzielle Vermögenswerte – AC
(Stage 3)
9.831
297
14.363
24.491
11.208
Finanzielle Vermögenswerte –
Verpflichtend FVTPL
1.086
15
8
1.110
919
Gesamt
57.356
12.336
14.372
84.065
55.189
Stundungen und Überbrückungsfinanzierungen
Im Zuge der Gewährung von Stundungen wird eine Forbearance Prüfung durchgeführt. Für Details zur
Forbearanceprüfung siehe Kapitel „Forbearance“.
Das Restvolumen an Stundungen und Überbrückungsfinanzierungen im Zusammenhang mit COVID-19 Maßnahmen ist
zum 31.12.2022 gering und beträgt unter EUR 10 Mio.
Finanzielle Vermögenswerte ohne signifikante Erhöhung des Kreditrisikos (Stage 1)
Neugeschäfte gehen in der Regel unabhängig vom Rating in der Stage 1 zu. Sobald sich das Kreditrisiko im Vergleich
zum Abschlusszeitpunkt signifikant erhöht, erfolgt ein Transfer in die Stage 2. Auslöser dieses Stage 2 Transfers sind
nachfolgend beschriebene qualitative und quantitative Trigger.
Finanzielle Vermögenswerte mit signifikanter Erhöhung des Kreditrisikos (Stage 2)
Zur Bestimmung eines signifikanten Anstiegs des Kreditrisikos kommen im HYPO NOE Konzern quantitative und
qualitative Indikatoren zur Anwendung. Dabei werden Analysen und Informationen sowohl auf individueller als auch auf
kollektiver Basis berücksichtigt.
Der quantitative Staging-Faktor vergleicht die verbleibende Ausfallwahrscheinlichkeit für die Restlaufzeit zum
Bewertungszeitpunkt mit der zukunftsorientierten Ausfallwahrscheinlichkeit für die gleiche Restlaufzeit, welche zum
Zeitpunkt des erstmaligen Ansatzes geschätzt wurde. Somit werden folgende zwei Ausfallwahrscheinlichkeiten (PDs)
verglichen:
-
die Lifetime PD des Finanzinstruments (ab dem aktuellen Zeitpunkt bis zum Ende der Vertragslaufzeit) unter der
aktuell geltenden Bonitätseinschätzung der Kundin oder des Kunden
-
die Lifetime PD des Finanzinstruments (ab dem aktuellen Zeitpunkt bis zum Ende der Vertragslaufzeit) unter der
Bonitätseinschätzung der Kundin oder des Kunden, welche bei Zugang des Finanzinstruments getroffen wurde
Wenn die erste Lifetime PD signifikant größer als die zweite Lifetime PD ist, dann wird das Finanzinstrument der Stage 2
zugeordnet. Bei dem quantitativen Staging-Kriterium wird über einen vorab definierten Staging-Faktor jene Schwelle
definiert, die zum Stage-Transfer führt. Als Ausgangsbasis zur Ermittlung der Staging-Schwelle wurde eine Rating-
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Verschlechterung von drei Stufen als „signifikant“ festgelegt. In weiterer Folge wird je Kund:innengruppe, Ratingstufe,
Alter und Restlaufzeit diese Staging-Schwelle ermittelt. Dies erfolgt auf Basis des Vergleichs der kumulativen Lifetime
PD des Ausgangsratings mit der kumulativen Lifetime PD des Ausgangsratings minus drei Stufen. Da die mehrjährigen
kumulativen Lifetime PDs über die Zeit nicht linear steigen, entstehen abhängig vom kund:innengruppen- und
ratingspezifischen PD-Verlauf je Alter und Restlaufzeit unterschiedliche relative Staging-Schwellen. Die von der
Kund:innengruppe, dem Alter und der Restlaufzeit abhängige Staging-Faktor-Schwelle wird dem aktuellen Staging-
Faktor (PD-Veränderungsquote) pro Transaktion gegenübergestellt. Eine Überschreitung der Schwelle führt zum Stage-
Transfer. Die aus dem Modell resultierenden Bandbreiten der Staging-Schwellen sind in der nachfolgenden Tabelle
dargestellt:
31.12.2022
31.12.2021
min
max
median
min
max
median
All
130%
355%
185%
130%
355%
183%
Retail
145%
238%
190%
145%
245%
188%
Corporate
140%
225%
178%
141%
225%
175%
Institutions
130%
225%
169%
130%
225%
169%
Sovereign
137%
355%
229%
137%
355%
229%
Qualitative Indikatoren für die Ermittlung einer signifikanten Erhöhung des Kreditrisikos umfassen Forbearance-
Maßnahmen, 30-Tage-Verzug, Intensivkund:innenbetreuung und Kund:innen ohne aktuelles Rating zum
Bilanzierungsstichtag sowie Frühwarnindikatoren, sofern sie nicht schon im Rating hinreichend berücksichtigt werden.
Zudem werden gesamthafte Entwicklungen des makroökonomischen Zustands einer Branche oder eines
Kund:innensegments für die Beurteilung eines Stage-Transfers herangezogen. Im Jahresabschluss zum 31.12.2021
waren die CHF-Kursentwicklung und die COVID-19 Krise die bedeutendsten makroökonomischen Ereignisse für das
Kreditportfolio der Bank. Die derzeit prägendsten makroökonomischen Entwicklungen zeigen sich im Zusammenhang
mit den Folgen durch COVID-19 und dem Krieg in der Ukraine. Dabei wurden vor allem Inflation und Preisanstieg,
Lieferengpässe, Zinsanstieg und die Gefahr einer Lohn-Preisspirale als maßgebliche Risikotreiber identifiziert. Die
Kreditportfolien der Bank wurden dahingehend einer Sonderanalyse unterzogen, und entsprechende Maßnahmen
gesetzt:
-
Maßnahmen im Zusammenhang mit CHF-Kredite und Kredite mit Tilgungsträgern
Im Bereich des Privatkund:innensegments liegt aus Sicht des HYPO NOE Konzerns bei CHF-Krediten und
Krediten mit Tilgungsträgern durch gegenüber dem Kreditabschlusszeitpunkt negativ abweichende EUR/CHF
Kursentwicklungen bzw. Tilgungsträgerperformanceentwicklungen weiterhin ein Hinweis vor, dass das
Kreditrisiko im Vergleich zum Abschlusszeitpunkt signifikant gestiegen ist. Die betroffenen Kredite wurden in die
Stage 2 transferiert. Die Auswirkungen auf die Risikovorsorge in Stage 1 und 2 sind in der Sensitivität 5 im
Kapitel „Szenarien und Sensitivitäten“ dargestellt.
-
Maßnahmen im Zusammenhang mit Baukostensteigerungen
Bei Privatkund:innen und bei Immobiliendevelopments wurden Baufinanzierungen der letzten 2 Jahre (bis inkl.
30.06.2022), mit einem nicht ausgenutzten Darlehensteil und einem materiellen Risiko einer
Baukostenüberschreitung in die Stage 2 transferiert. Bei Neugeschäften ab dem 1.7.2022 liegt keine signifikante
Erhöhung des Kreditrisikos im Vergleich zum Abschlusszeitpunkt vor, da bei diesen Geschäften die
makroökonomischen Entwicklungen bereits bei der Kreditvergabe berücksichtigt wurden. Die Auswirkungen auf
die Risikovorsorge in Stage 1 und 2 bei den Immobiliendevelopments sind teilweise in der Sensitivität 4 und bei
den Privatkund:innen in der Sensitivität 5 im Kapitel „Szenarien und Sensitivitäten“ dargestellt.
-
Maßnahmen im Zusammenhang mit anderen makroökonomischen Risikotreibern
Bei den Immobiliendevelopments wurden auf Einzelkreditebene die Auswirkungen der aktuellen
makroökonomischen Entwicklungen analysiert und im begründeten Fall der Kredit in die Stage 2 transferiert.
Bei den anderen Krediten fand im Rahmen eines Branchenscorings zuerst eine kollektive Beurteilung statt.
Dabei wurde die zukünftige Entwicklung von Branchen aus der Perspektive von Kreditrisiko und ESG-Risiken
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
anhand von quantitativen (empirisch-statistisch) und qualitativen (Expert:inneneinschätzung) Kriterien evaluiert.
Kredite aus Branchen mit einer schlechten Gesamtbewertung wurden auf individueller Basis analysiert und
gegebenenfalls in die Stage 2 transferiert. Folgende Branchen mit einer schlechten Gesamtbewertung wurden
identifiziert:
●
Land- und Forstwirtschaft, Fischerei
●
Energieversorgung – nicht nachhaltig
●
Herstellung von chemischen Erzeugnissen
●
Kokerei und Mineralölverarbeitung
●
Verarbeitendes Gewerbe/Herstellung von Waren
Die Auswirkungen auf die Risikovorsorge in Stage 1 und 2 bei den Immobiliendevelopments sind teilweise in der
Sensitivität 4 und bei den Branchen in der Sensitivität 5 im Kapitel „Szenarien und Sensitivitäten“ dargestellt.
-
Maßnahmen im Zusammenhang mit dem Zinsanstieg
Die vergangenen Jahre waren in Bezug auf Zinssätze geprägt durch eine Niedrigzinsphase. Der 3 Monats-
EURIBOR unterschritt 2015 die 0%-Marke und verweilte bis Juli 2022 im negativen Bereich. Im
Kreditgewährungsprozess wurde bis September 2022 ein relativ niedriger gestresster Zinssatz berücksichtigt.
Getrieben durch die seitens der EZB eingeleiteten Leitzinserhöhungen zur Bekämpfung der Inflation stiegen die
EURIBOR Zinssätze steil nach oben. Im Bereich des Privatkund:innensegments und Unternehmenssegments
liegt aus Sicht des HYPO NOE Konzerns bei variabel verzinsten Krediten die zwischen 2015 und September
2022 abgeschlossen wurden, ein konkreter Hinweis vor, dass das Kreditrisiko aufgrund der höheren
Rückzahlungsbelastung im Vergleich zum Abschlusszeitpunkt signifikant gestiegen ist. Betroffene Kredite
wurden daher in die Stage 2 transferiert. Davon ausgenommen sind einerseits Finanzierungen an den
gemeinnützigen Wohnbau aufgrund der unmittelbaren Weiterverrechnung erhöhter Rückzahlungsleistungen an
die Endkund:innen und andererseits Finanzierungen von Unternehmen, die in Verbindung mit der öffentlichen
Hand stehen. Im Bereich der Immobiliendevelopments konnten die Auswirkungen der höheren
Rückzahlungsbelastung anhand der DSCR auf Einzelfallebene analysiert werden. Kund:innen mit einer
materiellen Verschlechterung der DSCR wurden hier in die Stage 2 transferiert.
Die Auswirkungen auf die Risikovorsorge in Stage 1 und 2 sind in den Sensitivitäten 1 bis 3 im Kapitel
„Szenarien und Sensitivitäten“ dargestellt.
Alle anderen qualitativen Staging-Maßnahmen, die im unmittelbaren Zusammenhang mit der COVID-19 Pandemie in
den vorangegangenen Jahresabschlüssen getroffen wurden, sind infolge des Abklingens der Pandemie und des
Aufhebens der behördlichen Maßnahmen sowie aufgrund der zuvor beschriebenen aktualisierten Einschätzungen und
der daraus folgenden Maßnahmen, zum 31.12.2022 eingestellt worden.
Wenn ein Trigger Event den Stage-Transfer auslöst, dann erfolgt der Rücktransfer erst, wenn das auslösende Ereignis
nicht mehr vorliegt. Generell gibt es in der Stage 2 keine Wohlverhaltensperioden mit Ausnahme der Forbearance-
Maßnahmen. Bei einer Forbearance-Maßnahme gibt es eine zweijährige Bewährungsphase, bevor das Ereignis als
nicht mehr vorliegend erachtet wird.
Finanzielle Vermögenswerte mit beeinträchtigter Bonität (Stage 3)
Die Zuordnung eines Finanzinstruments zur Stage 3 erfolgt für alle Forderungen mit beeinträchtigter Bonität (Ausfall)
gemäß der Ausfalldefinition des Art. 178 CRR. Wenn einer oder beide der folgenden Fälle eingetreten sind, dann gilt
ein:e Kreditnehmer:in als ausgefallen:
-
90-Tage-Verzug einer wesentlichen Verbindlichkeit der Kreditnehmerin oder des Kreditnehmers oder
-
das Institut sieht es als unwahrscheinlich, dass die Kreditnehmerin oder der Kreditnehmer ihre bzw. seine
Verbindlichkeiten in voller Höhe begleichen wird (UTP)
Besonders folgende Indikatoren werden als Unwahrscheinlichkeit des Begleichens der Verbindlichkeit in voller Höhe
durch die Kreditnehmer:innen angesehen:
-
Dritte erfolglose Mahnung
-
Insolvenz: tägliche Abfrage und Abgleich der neu eröffneten Insolvenzverfahren
-
Wirtschaftliche Verschlechterung: laufende Bonitätsbeurteilung im Rahmen des Review- und Ratingprozesses
durch das operative Kreditrisikomanagement oder die Vertriebseinheiten
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
-
unzureichende erwartete Cashflows: Identifikation durch die Abteilung Operatives Kreditrisikomanagement
-
Signifikante finanzielle Schwierigkeiten der Emittentin bzw. des Emittenten oder der Kreditnehmerin bzw. des
Kreditnehmers
-
Vertragsbruch oder vertrauensbrechende Maßnahmen
-
Exekution auf Sicherheiten durch einen Dritten
-
Verschwinden eines aktiven Marktes für diesen finanziellen Vermögenswert aufgrund finanzieller
Schwierigkeiten
-
Negativeintrag in ein öffentliches Register
-
Setzung von Reforbearance-Maßnahmen
Darüber hinaus gibt es zusätzlich nachfolgende Indikatoren für Unternehmenskreditverträge:
-
Akute Liquiditätsengpässe
-
Kündigung von Kreditrahmen durch andere Geldgeber:innen
-
Sicherheitenverstärkung anderer Geldgeber:innen
-
Aufgezehrtes wirtschaftliches Eigenkapital in Verbindung mit Verlusten
-
Operativen Verlusten stehen nur außerordentliche Erträge gegenüber
-
Wertminderung von Sicherheiten
-
Wechsel- oder Scheckproteste, Lastschriftrückgaben
-
Zahlungen an Inkassobüros, Pfändungen
-
Gravierende Managementprobleme (bspw. häufiger Wechsel der handelnden Personen, nicht geregelte
Nachfolge)
-
Das gleichzeitige Vorliegen mehrerer Warnsignale bspw. Zahlungsrückstände, häufige Überziehungen, auffällige
Kontobewegungen
-
die geplante Zahlung eines hohen Fixbetrags am Ende des Rückzahlungsplans
-
ein unregelmäßiger Rückzahlungsplan, nach dem zu Beginn des Rückzahlungsplans erheblich niedrigere
Zahlungen vorgesehen sind
-
eine erhebliche Nachfrist zu Beginn des Rückzahlungsplans
In manchen Fällen kann kein einzelnes Ereignis festgestellt werden, sondern durch die kombinierte Wirkung mehrerer
Ereignisse wird die Bonität einzelner Kund:innen beeinträchtigt. Eine enge Zusammenarbeit zwischen den
Vertriebseinheiten und den Abteilungen Operatives Kreditrisikomanagement und Sanierungsmanagement gewährleistet
die zeitnahe Identifizierung von Kund:innen mit beeinträchtigter Bonität.
Im Rahmen der Ermittlung des Risikovorsorgebedarfs im ECF-Verfahren sind, je nach Bearbeitungsstand der Kundin
oder des Kunden, bis zu drei unterschiedliche Szenarien aufzustellen und entsprechend zu gewichten. Hieraus
errechnet sich der aktuelle Risikovorsorgebedarf für die einzelnen Fazilitäten der Kundin oder des Kunden.
Grundsätzlich werden im HYPO NOE Konzern folgende drei Szenarien definiert:
-
Szenario „Vertraglicher Cashflow“ – In diesem Szenario werden grundsätzlich über die gesamte Restlaufzeit nur
Kapital- und Zinscashflows, welche sich aus den vertraglichen Vereinbarungen ergeben, angesetzt. Die
möglichen Erlöse aus der Verwertung von Sicherheiten werden nicht berücksichtigt. Im Rahmen der
Einschätzung der Höhe der Cashflows wird davon ausgegangen, dass diese über die gesamte Restlaufzeit des
Geschäfts voll erfüllt werden.
-
Szenario „Going Concern“ – Im Going-Concern-Szenario wird grundsätzlich davon ausgegangen, dass die
Kundin oder der Kunde zumindest für noch drei Jahre die Zins- und/oder Kapitalzahlungen leistet und eine
Verwertung der vorhandenen Sicherheiten erst nach drei Jahren beginnt. Bis dahin erfolgen keine
Betreibungsmaßnahmen. Nach Ablauf dieser drei Jahre wird mit der Verwertung begonnen. Sohin werden in
diesem Szenario sowohl Kapital-, Zins- als auch Sicherheitencashflows berücksichtigt.
-
Szenario „Gone Concern“ – Im Gone-Concern-Szenario wird grundsätzlich die Annahme unterstellt, dass die
Kundin oder der Kunde ihre bzw. seine Zahlungen eingestellt hat und daher die Abdeckung der offenen
Forderungen aus den Verwertungserlösen der bestellten Sicherheiten erfolgen kann. Die Verwertungsdauer
richtet sich nach der Sicherheitengruppe. In diesem Szenario werden in der Regel nur Sicherheitencashflows
angesetzt.
Bei der Festlegung der Risikovorsorge je Einzelkundin oder je Einzelkunde kommen verschiedene Bearbeitungsstände
zum Tragen. Diese Bearbeitungsstände ergeben sich aus dem vertraglichen Status der Kundin oder des Kunden. Je
nach Bearbeitungsstand sind einzelne Szenarien wahrscheinlicher oder haben andererseits keine Relevanz mehr.
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Daher ergeben sich je nach Bearbeitungsstand unterschiedliche Gewichtungen. Eine Änderung dieser definierten
Gewichtung ist nur in begründeten Ausnahmefällen erlaubt.
Finanzielle Vermögenswerte mit bereits bei Erwerb oder Ausreichung beeinträchtig ter Bonität (POCI)
POCI-Assets sind finanzielle Vermögenswerte, bei denen bereits zum Zugangszeitpunkt ein objektiver Hinweis auf eine
Wertminderung vorliegt. Im HYPO NOE Konzern wurden folgende Tatbestände definiert, die zur Beurteilung dienen, ob
ein finanzieller Vermögenswert tatsächlich einen objektiven Hinweis einer Wertminderung aufweist:
-
Erwerb eines finanziellen Vermögenswerts zu einem Preis, welcher einen signifikanten Bonitätsabschlag
darstellt.
-
Neuzugänge (Fresh Money oder Bridge Loans), die zu einer signifikanten Exposure-Erhöhung des
unbesicherten Teils führen und sich die Sanierung noch in der Anfangsphase und daher mit einem hohen
Unsicherheitsgrad einer Gesundung befindet.
-
Die substanzielle Modifikation eines finanziellen Vermögenswerts der Stage 3, welcher zum Abgang des
ursprünglichen Finanzinstruments und zu einem Neuzugang eines modifizierten und wertgeminderten
Finanzinstruments („Originated Credit Impaired“) führt.
Im Rahmen der Erstbewertung eines POCI-Assets werden die erwarteten Zahlungsströme mit einem kreditadjustierten
Effektivzinssatz (Ca-EIR) diskontiert. Dieser Barwert stellt den IFRS-Buchwert des POCI-Assets bei Erstzugang dar. Die
Bildung einer Risikovorsorge unterbleibt bei Erstzugang. Im Zuge der Folgebewertungen wird sowohl für positive als
auch negative Abweichungen vom Barwert eine Risikovorsorge gebildet.
Abschreibungen
Forderungen und Wertpapiere, deren Einbringlichkeit mit überwiegender Wahrscheinlichkeit nicht mehr gegeben ist,
sind teilweise oder gänzlich auszubuchen. Eine uneinbringliche Forderung liegt unter anderem vor, wenn zumindest
zwei Exekutionsläufe erfolglos waren, nachhaltig kein aufrechter Wohnsitz der Kund:innen ermittelt werden kann oder
die Kund:innen über kein nachhaltig pfändbares Einkommen verfügen oder derartig hohe weitere Verbindlichkeiten
vorhanden sind, sodass die Einbringlichkeit der Forderung aussichtslos erscheint. Des Weiteren sind Forderungen und
Wertpapiere teilweise oder gänzlich auszubuchen, wenn auf einen Anteil oder auf den gesamten ausstehenden Betrag
verzichtet worden ist. Dies kann zutreffen bei Vorliegen eines Sanierungs- oder Zahlungsplans sowie bei einem
Abschöpfungsverfahren im Rahmen einer Insolvenz, bei einem außergerichtlichen Vergleich oder bei einer
Abschlagszahlungsregelung.
Gesundung
Als Gesundung wird der Übertritt einer Sanierungskundin oder eines Sanierungskunden von einer Non-Performing-
Ratingstufe (ab 5A) in eine Lebend-Ratingstufe verstanden. Entscheidend hierfür sind folgende
Mindestvoraussetzungen:
˗
Es liegt ein Performing-Exposure nach den regulatorischen Forbearance Bestimmungen vor.
˗
Keine Forderung der Kundin oder des Kunden weist einen Rückstand oder eine Überfälligkeit auf.
˗
Der Grund oder die Gründe, die das Ausfallereignis ausgelöst haben, liegt oder liegen nachhaltig nicht vor.
Darüber hinaus müssen bei Sanierungskund:innen – unabhängig vom ursprünglichen Ausfallereignis – folgende
weitere Kriterien kumulativ erfüllt sein:
●
Verpflichtungen aus dem Kreditverhältnis werden ab Durchführung der Restrukturierung für folgende
Mindestfristen ordnungsgemäß erfüllt:
o
6 Monate bei monatlicher Zahlungsweise
o
9 Monate bei vierteljährlicher Zahlungsweise
o
12 Monate bei halbjährlicher Zahlungsweise
*
Privatkund:innen
~
positive Haushaltsrechnung
*
Alle anderen Kund:innengruppen:
~
Zwei aufeinander folgende Jahresabschlüsse (Bilanz, E/A-Rechnung) weisen ein positives
operatives Ergebnis aus
~
aus dem Cashflow ist eine nachhaltige Kreditbedienung darstellbar
●
Wirtschaftliche Verbesserung der Kundin oder des Kunden
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●
Keine anderweitigen Hinweise auf Bonitätsprobleme
In Anlehnung an die EBA-Leitlinien zur Anwendung der Ausfalldefinition gemäß Artikel 178 der Verordnung (EU)
Nr. 575/2013, gültig ab 1.1.2021, kann die Gesundung in begründeten Ausnahmefällen abweichend von den oben
angeführten Standardvoraussetzungen genehmigt werden.
Bewertungsparameter
Im HYPO NOE Konzern gibt es 4 wesentliche Kund:innengruppen Sovereigns, Retail, Corporates und Financial
Institutions mit eigener PD-Kurve und eigenem Blanko-LGD.
Probability of Default (PD)
Für die Schätzung der Ausfallwahrscheinlichkeiten kommt im Allgemeinen das interne Rating zur Anwendung und bildet
die Basis für die Ermittlung der PD-Veränderungsquote im quantitativen Staging des Expected Credit Loss und des
Lifetime Expected Credit Loss.
Transaktionen mit einem Income Producing Real Estate Rating oder einem Projektfinanzierungsrating werden gemäß
Art. 158 (6) CRR mit dem Slotting-Ansatz behandelt. Um ausgehend davon einen Stage-Transfer zu ermöglichen, ist die
Überleitung des jeweiligen Slots in eine Ratingklasse der HYPO NOE Masterskala erforderlich. Auf Basis dieses „Slot-
impliziten“ Ratings lässt sich die entsprechende PD-Kurve zuordnen, sodass sowohl ein Staging-Vergleich auf Basis von
Long Term PD, wie auch eine ECL-Berechnung ermöglicht wird.
Ausgangsbasis für die Herleitung der Lifetime PD-Kurven ist eine Gliederung des Gesamtportfolios nach
Kreditrisikomerkmalen. Dabei wird im HYPO NOE Konzern zwischen den wesentlichsten Kund:innengruppen
Sovereigns, Retail, Corporates und Financial Institutions unterschieden. Für diese wird im ersten Schritt eine
mehrjährige (Lifetime) PD-Kurve auf Basis einer zyklus-unabhängigen „Through the Cycle“-Philosophie (TTC) erstellt.
Aufgrund der Größe der Bank und des risikoaversen Geschäftsmodells sind nur im Retailgeschäft hinreichend
empirische Ausfall- und Migrationsdaten für eine interne empirische Ableitung der Lifetime-PD-Kurve vorhanden. Die
empirisch abgeleiteten mehrjährigen Ausfallsdaten bis zu fünf Jahren dienen neben der einjährigen PD der Masterskala
als Basis bei der Bestimmung der TTC-Lifetime-PD-Kurve. Zur Generierung der TTC-PD-Kurven der anderen
Kund:innengruppen wird auf externe öffentlich verfügbare Daten zurückgegriffen.
Through the Cycle (TTC) PD-Kurven
Im HYPO NOE Konzern wurde folgende Vorgehensweise für die Herleitung von mehrjährigen
Ausfallwahrscheinlichkeiten nach der TTC-Philosophie gewählt.
Für die Kund:innengruppe Retail werden eine durchschnittliche Ein-Jahres-Migrationsmatrix sowie eine durchschnittliche
kumulative Mehr-Jahres-PD-Kurve bis zu fünf Jahre auf Basis von ein-, zwei-, drei-, vier- und fünfjährigen Kohorten,
abgeleitet aus institutsspezifischen historischen Ratingmigrationsdaten mithilfe der Kohortenmethode, erzeugt. Auf
Basis einer aus der vorgenannten Ein-Jahres-Migrationsmatrix abgeleiteten Intensitätsmatrix (zeithomogene Generator-
Matrix) erfolgt im nächsten Schritt die Kalibrierung des zeitinhomogenen Verlaufs („Seasoning-Effekt“) anhand der
vorgenannten kumulierten Mehr-Jahres-PD-Kurve mithilfe einer geeigneten Transformationstechnik.
Für die Kund:innengruppen Corporates, Sovereigns und Financial Institutions wird zur Erzeugung der mehrjährigen PD-
Kurven, aufgrund nicht ausreichend vorhandener bankinterner Daten, auf externe öffentlich verfügbare Daten
zurückgegriffen. Kreditausfälle von Staaten sind sehr seltene Ereignisse, Zeitreihen von empirischen Ausfallraten sind
nicht verfügbar. Migrationsmatrizen nutzen per Konstruktion nicht nur reine Ausfalldaten, sondern sämtliche
Bonitätsveränderungen der betrachteten Kund:innen. Es werden also alle verfügbaren empirischen Migrationsdaten in
die Schätzung miteinbezogen. Für Sovereigns wird dabei auf externe öffentlich verfügbare einjährige Migrationsmatrizen
von Sovereigns zurückgegriffen und durch Potenzierung kumulative PD-Kurven für 50 Jahre abgeleitet (zeitdiskreter,
autonomer Markovprozess). Migrationsmatrizen, unabhängig davon, ob diese extern bezogen oder anhand interner
Daten generiert wurden, müssen häufig geglättet werden, um die ökonomische Plausibilität der Daten und einen
monotonen Kurvenverlauf zu gewährleisten. Bei den aus dem Migrationsmodell generierten Sovereign-PD-Kurven muss
ebenfalls eine derartige Glättung vorgenommen werden. Bei den Kund:innengruppen Unternehmen und Banken wird
ebenfalls aufgrund zu geringer interner Ausfalldaten auf externe frei verfügbare Migrationsdaten zurückgegriffen. Im
Gegensatz zu den Sovereigns sind hier ausreichend Beobachtungen zu Ein-Jahres-Ausfallraten vorhanden. Um diese
Daten möglichst effizient in die Schätzung einfließen zu lassen, wurde zur Herleitung der mehrjährigen PD-Kurven ein
Fitting-Ansatz gewählt, da dieser die realen empirischen Ausfalldaten für die PD-Kurven Herleitung verwendet. Für
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Unternehmen und Banken wird daher basierend auf den empirischen kumulativen Ausfallraten ein Fitting-Ansatz mittels
adjustierter Weibull-Verteilungen durchgeführt.
Point in Time (PiT) PD-Kurven
Die PiT-Adjustierung dient zur Berücksichtigung von aktuellen und erwarteten gesamtwirtschaftlichen Entwicklungen in
den Ausfallwahrscheinlichkeiten (PD). Dazu wurde ein empirisches Modell zur Analyse der Zusammenhänge zwischen
der Veränderung von makroökonomischen Indikatoren und der Probability of Default (PD) umgesetzt. Eine derartige
Abhängigkeit konnte im HYPO NOE Konzern in den Kund:innengruppen Retail und Corporate festgestellt werden. In
den anderen Kund:innengruppen gibt es nur wenig Ausfälle und daher ist eine Abhängigkeit der
Ausfallwahrscheinlichkeit von gesamtwirtschaftlichen Entwicklungen nicht nachweisbar. Das Hauptaugenmerk des
Modells liegt auf der Identifizierung des für Kreditausfälle relevanten Wirtschaftszyklus und dessen momentanen
Zustands. Dieser wird mittels eines standardisierten Gesamtindikators abgebildet und anschließend zur Anpassung der
TTC-PDs verwendet (PiT Adjustierung).
Basis der Simulation ist ein multivariables lineares Regressionsmodell auf Grundlage der Methode der kleinsten
Quadrate (Ordinary-Least-Squares-Modell, kurz OLS-Modell). Im ersten Schritt werden die für die empirischen Ausfälle
der Bank maßgeblichen makroökonomischen Indikatoren identifiziert. Dabei wird das Modell hinsichtlich der
Zusammensetzung und Art der ausgewählten makroökonomischen Indikatoren solange kalibriert, bis daraus ein sowohl
ökonomisch sinnvoller als auch statistisch signifikanter Zusammenhang zwischen den empirischen Ausfällen und den
erklärenden Indikatoren mit einer angemessenen Erklärungsgüte abgeleitet werden kann. Die Kalibrierung erfolgt dabei
durch eine schrittweise Selektion der Indikatoren, in der zuerst derjenige Indikator ins Modell einfließt, der den größten
Anteil an der Erklärung der PD-Entwicklung liefert. Zusätzlich wird überprüft, ob ein Indikator aufgrund seiner Beziehung
zu den anderen Indikatoren überflüssig geworden ist und entfernt werden kann.
Das final kalibrierte Modell führt in beiden relevanten Kund:innengruppen zur Verwendung folgender
makroökonomischer Indikatoren, die den Zusammenhang zwischen gesamtwirtschaftlichen Entwicklungen und den
Ausfallwahrscheinlichkeiten statistisch signifikant und ökonomisch sinnvoll erklären:
-
Zuwachs des Bruttoinlandsprodukts in %
-
Exportzuwachs in %
-
Zuwachs des Privatkonsums in %
Als Datengrundlage für die historische Entwicklung der makroökonomischen Indikatoren dienen die Veröffentlichungen
vom Statistischen Amt der EU (Eurostat). Für die im Modell berücksichtigten makroökonomischen Prognosen wird das
gewichtete Mittel von bis zu drei verschiedenen Prognosequellen herangezogen. Der Prognosehorizont beträgt 3 Jahre.
Als Prognosequellen dienen die öffentlich verfügbaren Informationen folgender Institute: Österreichische Nationalbank
(OeNB), Österreichisches Institut für Wirtschaftsforschung (WIFO), Fitch Solutions (Fitch), Institut für höhere Studien
(IHS) und die Organisation für wirtschaftliche Zusammenarbeit und Entwicklung (OeCD). Die finale Auswahl der
Prognosequellen erfolgt unter Berücksichtigung der Auswahlkriterien Aktualität, Granularität und Prognosehorizont,
wonach eine Einschränkung auf bis zu 3 Prognosequellen vorgenommen wird. Für die PiT PD Modellierung zum
31.12.2022 flossen die Dezember 2022 Prognosen mit folgender Gewichtung in das Modell ein: 50% OeNB, 50% Fitch,
denn nur diese beiden Quellen beinhalten zum Stichtag einen Prognosehorizont von 3 Jahren.
Zum 31.12.2022 wird neben dem Basisszenario auch ein optimistisches und ein pessimistisches Alternativszenario zur
Schätzung der finalen PiT PDs berücksichtigt. Zur Bestimmung der beiden Alternativszenarien wurde für das
optimistische Szenario das 10% Quantil und für das pessimistische Szenario das 90% Quantil der Verteilung der
resultierenden PD Szenarien auf Basis einer Vielzahl an zufälliger Entwicklungspfade der makroökonomischen
Variablen gewählt.
Zur Generierung einer gesamthaften finalen PiT PD Kurve für die Kund:innengruppen Retail und Corporate werden die
drei Szenarien PDs gewichtet. Diese beiden gewichteten PiT PD Kurven dienen dann als Grundlage für die Beurteilung
des quantitativen Stufentransfers. Grundsätzlich ist eine Gewichtung des optimistischen und pessimistischen Szenarios
entsprechend dem gewählten Quantil mit 10% vorgesehen. Sind bekannte Informationen jedoch noch nicht adäquat in
den Prognosen berücksichtigt, wird ein Anpassungsbedarf der Gewichtung überprüft und gegebenenfalls umgesetzt.
Zum gegenwärtigen Abschlussstichtag sind die verwendeten Prognosen infolge verschiedener negativer
Einflussfaktoren mit hohen Unsicherheiten verbunden. Dazu zählen nach wie vor die Risiken in der künftigen
Energieversorgung mit erheblicher Auswirkung auf die österreichische Konjunktur, hohe Inflation und Preisanstiege,
steigende Kreditzinsen sowie die Gefahr einer Lohn-Preisspirale. Zur angemessenen Berücksichtigung dieser
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JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Informationen hat der HYPO NOE Konzern zum 31.12.2022 die Gewichtung der drei PD Szenarien wie folgt angepasst:
Basisszenario 30%, optimistisches Szenario: 10%, pessimistisches Szenario: 60%.
Die zuletzt im Halbjahresabschluss 2022 angewandte Vorgehensweise zur Berücksichtigung der COVID-19 bedingten
zeitlichen Verschiebung zwischen der Entwicklung makroökonomischer Indikatoren und der Ausfallserwartung infolge
von Moratorien und staatlichen Unterstützungsmaßnahmen wurde zum Stichtag 31.12.2022 eingestellt. Die
ausgewählten Prognosewerte für die kommenden drei Jahre werden im Modell zur Ermittlung der PiT-PD Kurven, wie
grundsätzlich vorgesehen, ohne zeitliche Verzögerung übernommen. Damit wird eine Rückkehr in der PiT-PD
Schätzung zur Vorgehensweise vor COVID-19 (wie zuletzt im Jahresabschluss 2019) vollzogen.
In den nachfolgenden Tabellen werden die in den ausgewählten Prognosequellen veröffentlichten und die vom
HYPO NOE Konzern angewendeten makroökonomischen Indikatoren für die Stichtage 31.12.2022 und 31.12.2021
gegenübergestellt.
31.12.2022
Prognosen
31.12.2022
HYPO NOE Inputparameter
Jahre
OeNB
Fitch
Jahre
OeNB
Fitch
BIP
2023
0,6
0,2
BIP
2023
0,6
0,2
2024
1,7
1,4
2024
1,7
1,4
2025
1,6
2,0
2025
1,6
2,0
Privat-
konsum
2023
0,1
-0,2
Privat-
konsum
2023
0,1
-0,2
2024
2,1
1,4
2024
2,1
1,4
2025
1,4
2,0
2025
1,4
2,0
Export
2023
1,7
1,4
Export
2023
1,7
1,4
2024
3,3
2,5
2024
3,3
2,5
2025
3,7
2,0
2025
3,7
2,0
31.12.2021
Prognosen
31.12.2021
HYPO NOE Inputparameter
Jahre
OeNB
WIFO
Fitch
Jahre
OeNB
WIFO
Fitch
BIP
2021
4,9
4,1
4,1
BIP
2022
-2,2
-2,9
-2,9
2022
4,3
5,2
4,3
2023
2,0
2,2
1,3
2023
2,6
2,5
2,4
2024
2,6
2,5
2,4
2024
1,8
n/a
1,8
Privat-
konsum
2022
-6,8
-5,4
-7,1
Privat-
konsum
2021
1,8
3,4
3,0
2023
-1,4
0,6
-3,4
2022
5,7
6,3
4,0
2024
1,9
2,9
-1,4
2023
3,4
2,9
2,0
Export
2022
-2,2
-1,7
-1,2
2024
2,4
n/a
1,8
2023
0,9
6,7
6,7
Export
2021
10,5
10,2
10,3
2024
4,8
4,2
3,0
2022
3,2
8,5
8,0
2023
4,8
4,2
3,0
2024
2,5
n/a
2,5
Die folgende Übersicht zeigt die resultierenden einjährigen Ausfallwahrscheinlichkeiten aus dem PiT-PD-Modell sowie
eine Gegenüberstellung zu den einjährigen Ausfallwahrscheinlichkeiten gemäß langjährigem PD-Durchschnitt
entsprechend der HYPO-Masterskala untergliedert nach Ratingstufen. Der Vergleich der Masterskala mit den PiT PDs
zeigt einen erheblichen Anstieg der Ausfallserwartungen in beiden PD-Segmenten im Vergleich zum langjährigen
Durchschnitt.
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JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Rating
PD 1 J Masterskala
PiT PD 1 J Corp.
PiT PD 1 J Retail
1A
0,01%
0,02%
Für Privatkund:innen beginnt die
Bonitätsbeurteilung bei der Stufe
2C, daher sind diese Kategorien
nicht relevant
1B
0,02%
0,03%
1C
0,03%
0,03%
1D
0,04%
0,04%
1E
0,05%
0,05%
2A
0,07%
0,06%
2B
0,11%
0,09%
2C
0,16%
0,14%
0,18%
2D
0,24%
0,21%
0,26%
2E
0,35%
0,34%
0,40%
3A
0,53%
0,57%
0,60%
3B
0,80%
0,96%
0,91%
3C
1,20%
1,47%
1,34%
3D
1,79%
2,22%
2,00%
3E
2,69%
3,38%
2,98%
4A
4,04%
5,15%
4,42%
4B
6,05%
8,17%
6,59%
4C
9,08%
12,97%
9,81%
4D
13,62%
20,55%
14,59%
4E
20,44%
32,47%
21,68%
Blanko-LGD
Blanko-LGDs werden für alle wesentlichen Kund:innengruppen individuell angewandt. Die LGDs in der
Kund:innengruppe Retail werden anhand empirischer interner Ausfalldaten hergeleitet. Die Schätzung des Blanko-LGDs
in der Kund:innengruppe Retail wurde für den Jahresabschluss 2022 aktualisiert und verfeinert. Die hieraus
resultierende Auswirkung auf die Schätzung der Risikovorsorge liegt bei rund TEUR 150. Im Low Default Risk Portfolio
(Sovereigns, Covered Bonds und Financial Institutions) verwendet der HYPO NOE Konzern LGD-Schätzwerte, die auf
globalen Ausfall-Informationen der Ratingagentur Moody’s beruhen. Dasselbe gilt für Corporates, da derzeit zu wenig
zuverlässige interne Ausfalldaten für eine valide interne LGD-Schätzung zur Verfügung stehen. Der Blanko-LGD bei
Spezialfinanzierungen leitet sich aus dem Slot 5 der Tabelle 2 in Art. 158 (6) CRR ab. Dieser wurde als Basis
genommen, um „Slot-implizite“ Ratings abzuleiten.
Im HYPO NOE Konzern sind die Verwertungsabschläge aufgrund der Abwicklungsdauer direkt in der LGD-Schätzung
berücksichtigt. Materielle Abschläge ergeben sich dabei für den Retail und Corporate LGD. Die Abwicklungsdauer wird
hierfür anhand interner empirischer Ausfalldaten hergeleitet. Der Verwertungsabschlag fließt anhand der Diskontierung
der erwarteten Recovery über die Verwertungsdauer und die durchschnittliche Portfolioverzinsung in die LGD-
Schätzung mit ein. Für die LGDs der anderen Kund:innengruppen führt die interne Analyse zu keiner materiellen
Abwicklungsdauer. Das liegt im Wesentlichen an kurzfristigen Restrukturierungsmaßnahmen aufgrund rechtlicher
Rahmenbedingungen, um bei Sovereigns und Financial Institutions eine reibungslose Weiterführung von
systemrelevanten Tätigkeiten von entwickelten Gesellschaften zu gewährleisten. Für Financial Institutions wurde hierzu
ein eigenes Abwicklungsregime etabliert. Damit soll innerhalb kurzer Zeit über die Wandlung von Bail-in-fähigem
Fremdkapital in Eigenkapital die Geschäfts- oder Restrukturierungsfähigkeit wiederhergestellt werden.
Sicherheiten-LGD
Der EAD des Einzelgeschäfts wird in einen besicherten und unbesicherten Teil aufgeteilt. Es werden die anzusetzenden
Sicherheitenwerte (= Belehnwerte) dem EAD gegenübergestellt und bis zur maximalen Höhe des EAD angerechnet.
Abschließend wird der Sicherheiten-LGD dem jeweiligen Sicherheitenwert zugeordnet. Im HYPO NOE Konzern werden
Garantien, die nahe am Beginn des garantierten finanziellen Vermögenswerts abgeschlossen werden, als integraler
Vertragsbestandteil des finanziellen Vermögenswerts gesehen.
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JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Die wesentlichen Sicherheiten der Bank sind Garantien und Bürgschaften sowie Hypotheken. Für Garantien und
Bürgschaften wird der LGD anhand eines mathematischen Modells unter Anwendung des Joint Default Ansatzes
ermittelt. Bei Hypotheken ist ein potenzieller Verkaufsabschlag berei ts im Belehnwert der Sicherheit berücksichtigt. Als
Sicherheit dienende Immobilien können unterschiedlichste Belehnwerte aufweisen und diese werden in der
Belehnsatztabelle des Konzern-Sicherheitenkataloges festgelegt. Die Belehnsätze von Immobiliensicherheiten werden
unter Berücksichtigung der regulatorischen Vorgaben in Abhängigkeit von den unterschiedlichen
Besicherungsmöglichkeiten (z. B. Höchstbetragshypothek, Festbetragshypothek auf einer Liegenschaft oder einem
Superädifikat) unterschieden und nach der jeweiligen Immobilienart für Österreich und Deutschland sowie für das übrige
Ausland bestimmt. Bei Immobilien deren Bewertung durch ein automatisiertes Verfahren erstellt wird, ist der darin
ermittelte Marktwert die Basis für den bankinternen Belehnwert. Bei Immobilien, die nicht dem automatisierten
Wertermittlungsverfahren unterliegen, ist im Falle der Kaufpreisfinanzierung der Liegenschaft grundsätzlich der
bankinterne Belehnwert mit dem Kaufpreis gedeckelt.
Die Verwertungsdauer wird bei den Sicherheiten direkt im LGD berücksichtigt. Dabei wird anhand der Verwertungsdauer
und der durchschnittlichen Verzinsung des entsprechenden Portfolios ein Abzinsungsfaktor ermittelt und angewendet.
Dies ist vor allem bei Hypotheken von Relevanz. Die Verwertungsdauer wird hierbei anhand interner empirischer
Ausfalldaten ermittelt.
Zur Identifikation der Auswirkungen potenzieller negativer Wertentwicklungen von Immobiliensicherheiten werden im
Kapitel „Szenarien und Sensitivitäten“ zusätzliche Sensitivitätsanalysen dargestellt.
Credit Conversion Factor
Bei außerbilanziellen Posten (Eventualverbindlichkeiten und unwiderrufliche Kreditzusagen) wird das Kreditäquivalent
berechnet, indem der Wert des Einzelgeschäfts mit dem Umrechnungsfaktor (Kreditkonversionsfaktor) multipliziert wird.
Der CCF wird auf Basis einer internen empirischen Analyse ermittelt. Dabei wird die Entwicklung der Ausnutzung von
Kontokorrentrahmen in den letzten 12 Monaten vor Ausfall analysiert.
Vorzeitige Tilgungen
Der Einfluss von vorzeitigen Tilgungen auf Stage 1 ist aufgrund des einjährigen Betrachtungshorizonts unwesentlich.
Der Transfer von Stage 1 in Stage 2 beruht auf einer signifikanten Erhöhung des Kreditrisikos und die damit
einhergehende Verschlechterung der Zahlungsfähigkeit der Schuldnerin oder des Schuldners macht eine vorzeitige
Tilgung unwahrscheinlich. Vielmehr ist in einem solchen Fall von keiner vorzeitigen Tilgungsfähigkeit auszugehen.
Deswegen werden im HYPO NOE Konzern in der Stage 1 und 2 keine Vorfälligkeitsprofile berücksichtigt.
Instrumente mit unbestimmter Laufzeit
Die Laufzeit für Non-Maturity Instrumente wird gemäß IFRS 9.5.5.20 iVm IFRS 9.B5.5.40 institutsspezifisch berechnet.
Das Zugangsdatum wird als Eröffnungsdatum angenommen, weshalb das Initialrating zum Zugangszeitpunkt erfasst
wird. Zur Bestimmung der Laufzeit wird ein Verfahren zur Analyse des empirischen historischen Tilgungsverhaltens
dieser Konten angewendet. Die Schätzung der Laufzeit wurde für den Jahresabschluss 2022 aktualisiert und verfeinert.
Die hieraus resultierende Auswirkung auf die Schätzung der Risikovorsorge liegt bei rund TEUR 700.
Klimarisiken
Die bisherige Evaluierung der Exponiertheit des Kreditportfolios des HYPO NOE Konzerns gegenüber besonders CO2
intensiven Sektoren anhand der Einschätzung des CO2 Verbrauchs nach NACE-Kundenbranche wurde im Zuge der
Implementierung eines internen Branchenscoring-Modells zur Einschätzung von Branchen im Hinblick auf ihre aktuelle
und zukünftige Situation überarbeitet und verfeinert. Dieses Modell besteht neben einem branchenspezifischen auch
aus einem ESG-spezifischen Teil, der sich wiederum aus einem empirisch-statistischen und einem Expertenbaustein
zusammensetzt. Im empirisch-statistischen Baustein wird die Treibhausgasintensität von Branchen beurteilt. Die bisher
herangezogenen CO2-Emissionen nach NACE von Eurostat werden hier als Basis verwendet, jedoch in weiterer Folge
in Bezug zum Nettoanlagevermögen der jeweiligen Branche gesetzt. Dadurch wird bei älteren Assets eine höhere
Treibhausgasintensität ausgewiesen als bei vergleichbaren jüngeren und moderneren Assets. Zusätzlich werden die
Branchen anhand eines Expertenfragebogens hinsichtlich der Themenbereiche Klimaschutz/Anpassung Klimawandel,
Nachhaltige Nutzung/Schutz von Wasser Meeresressourcen, Übergang zu Kreislaufwirtschaft,
Vermeidung/Verminderung Umweltverschmutzung und Schutz/Wiederherstellung Biodiversität der Ökosysteme beurteilt.
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JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Anhand einer Scoringfunktion und einer festgelegten Gewichtung führen die Ergebnisse des empirisch-statistischen und
des Expertenbausteines zu einer ESG-Gesamteinschätzung der Branchen.
Eine auf Basis des Finanzierungszwecks adaptierte Branchenzuordnung liefert eine differenziertere Betrachtung des
Kreditportfolios des HYPO NOE Konzerns, besonders der Finanzierungen in den Bereichen Immobilien und Öffentliche
Hand, da es sich bei diesen Positionen zu einem erheblichen Teil um Finanzierungen mit hohen ökologischen und
sozialen Standards handelt und diese einen wesentlichen Teil des Kreditportfolios des HYPO NOE Konzerns darstellen.
Diese Auswertungen ergaben, dass aktuell weniger als 1% des Kreditportfolios des HYPO NOE Konzerns einer
Branche angehören, die einen unterdurchschnittlich schlechten ESG-Score ausweist. Im Zuge der Analyse der
betroffenen Geschäftsfälle konnten keine zusätzlich gefährdeten Kund:innen mit materiellen ESG-Risiken identifiziert
werden, die sich nicht bereits in Stage 2 befinden.
Als ein weiteres wesentliches, mittel- bis langfristig auftretendes Risiko wurde das physische Risiko eines ansteigenden
Meeresspiegels evaluiert. Der HYPO NOE Konzern hat daraufhin die Finanzierungen in den Niederlanden, die ca. 2%
des gesamten Kreditportfolios umfassen, speziell aus diesem Blickwinkel beurteilt. Unter Berücksichtigung einer von
den Niederlanden erwarteten Erhöhung des Meeresspiegels bis zum Jahr 2050 von 0,5 Meter kam man zu dem
Ergebnis, dass aufgrund durchschnittlicher Kreditrestlaufzeiten von ca. 5 Jahren und der seit Langem sehr erfolgreichen
Umsetzung von Präventionsmaßnahmen kein akutes diesbezügliches Risiko und somit keine Grundlage für die Bildung
von zusätzlichen Risikovorsorgen besteht.
Aufgrund der umfangreichen ethischen Leitlinien und Geschäftsgrundsätze sowie des Geschäftsmodells des
HYPO NOE Konzerns mit Fokus auf der Finanzierung der öffentlichen Hand und des Wohnbaus in den Kernmärkten
Österreich und Deutschland sowie ausgewählten EU-Ländern wird aktuell daher von keinen materiellen transitorischen
und physischen Nachhaltigkeitsrisiken ausgegangen.
Szenarien und Sensitivitäten
Um Unsicherheiten aus der Verwendung von Prognosen und statistischen Modellen in der PD-Schätzung zu reduzieren
und transparent darzustellen, werden im HYO NOE Konzern verschiedene Szenarien berücksichtigt und analysiert.
Nachfolgend sind die Ergebnisse der einzelnen Szenarien zum 31.12.2022 und zum 31.12.2021 dargestellt. Eine
Überleitung der Risikovorsorge der einzelnen Szenarien auf das gewichtete Gesamtszenario ist nicht möglich, da die
unterschiedlichen Ausfallwahrscheinlichkeiten in den Szenarien zu unterschiedlichen quantitativen Stufentransfers
führen.
31.12.2022 in TEUR
optimistisch
Basisszenario
pessimistisch
Risikovorsorge im vollautomatisierten Verfahren (Stage 1 und Stage 2)
38.356
42.334
46.519
31.12.2021 in TEUR
optimistisch
Basisszenario
pessimistisch
Risikovorsorge im vollautomatisierten Verfahren (Stage 1 und Stage 2)
47.610
51.110
54.748
Die aktuellen Krisen erhöhen die Unsicherheit in der Schätzung der erwarteten Kreditverluste. Um dieser gestiegenen
Unsicherheit entgegenzuwirken, wurden im HYPO NOE Konzern zusätzliche Sensitivitätsanalysen durchgeführt. Diese
zeigen die Auswirkungen und Sensitivitäten des qualitativen Stagings für wesentlich von den aktuellen negativen
wirtschaftlichen Entwicklungen betroffene Branchen, Kund:innengruppen und Kund:innen. Unter der Sensitivität 5
werden die Auswirkungen eines qualitativen Stagings auf die Risikovorsorge im Stage 1 und 2 im Zusammenhang mit
der Baukostensteigerung privater Wohnraumfinanzierungen, den CHF- und TT-Krediten von Privatkund:innen sowie den
Krediten aus Branchen mit einer schlechten Gesamtbewertung zusammengefasst. Zuletzt wird ein Szenario dargestellt,
das die Auswirkungen einer relativen Erhöhung aller blanko Verlustquoten um 25% in Kombination mit dem
gleichzeitigen Wertverfall der Immobiliensicherheiten um 15% ermittelt.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
in TEUR
Risikovorsorge Stage 1&2
Sensitivität
Beschreibung der veränderten Parameter
Sensitivität 1
41.558
-2.838
Kein qualitatives Staging variabel verzinster Kredite von
Unternehmen
Sensitivität 2
41.214
-3.182
Kein qualitatives Staging variabel verzinster Kredite von
Immobiliendevelopments
Sensitivität 3
43.243
-1.153
Kein qualitatives Staging variabel verzinster Kredite von
Privatkund:innen
Sensitivität 4
42.568
-1.828
Kein sonstiges qualitatives Staging von Ausleihungen an
Immobiliendevelopments
Sensitivität 5
44.220
-176
Kein qualitatives Staging infolge sonstiger gestiegener
Kreditrisiken
Sensitivität 6
63.308
18.912
Erhöhung Blanko LGD +25% (rel.) und Wertverfall
Immobiliensicherheiten um 15%
4.5.3 Details zur Risikovorsorge
Bruttobuchwert/Nominalbetrag nach Ratingklasse
31.12.2022
31.12.2021
in TEUR
Stage 1
Stage 2
Stage 3
POCI
Gesamt
Stage 1
Stage 2
Stage 3
POCI
Gesamt
Barreserve
184.902
19
-
-
184.921
1.409.007
264
-
-
1.409.271
Finanzielle
Vermögenswerte – AC
11.655.178
2.199.623
128.862
3.564
13.987.228
10.715.770
3.313.966
111.883
-
14.141.619
Darlehen und Kredite
10.315.055
2.156.743
128.862
3.564
12.604.224
9.520.891
3.192.377
111.883
-
12.825.151
Ratingklasse 1
4.905.442
19.385
-
-
4.924.827
3.816.296
916.762
-
-
4.733.058
Ratingklasse 2
4.045.225
810.807
-
-
4.856.032
4.378.457
1.017.716
-
-
5.396.173
Ratingklasse 3
1.349.348
1.138.697
-
-
2.488.045
1.297.323
1.052.471
-
-
2.349.794
Ratingklasse 4
15.040
187.853
-
-
202.893
28.816
205.428
-
-
234.244
Ratingklasse 5
-
-
128.862
3.564
132.426
-
-
111.883
-
111.883
Schuldverschreibungen
1.340.124
42.881
-
-
1.383.004
1.194.879
121.589
-
-
1.316.468
Ratingklasse 1
832.871
-
-
-
832.871
763.146
43.624
-
-
806.771
Ratingklasse 2
489.664
3.973
-
-
493.637
424.419
24.901
-
-
449.320
Ratingklasse 3
17.589
2.314
-
-
19.902
7.314
53.063
-
-
60.377
Ratingklasse 4
-
36.594
-
-
36.594
-
-
-
-
-
Finanzielle
Vermögenswerte –
FVOCI
229.483
-
-
-
229.483
357.958
-
-
-
357.958
Schuldverschreibungen
229.483
-
-
-
229.483
357.958
-
-
-
357.958
Ratingklasse 1
190.240
-
-
-
190.240
297.151
-
-
-
297.151
Ratingklasse 2
39.243
-
-
-
39.243
60.807
-
-
-
60.807
Rückstellungen für
außerbilanzielle Risiken
1.278.250
182.134
2.419
-
1.462.803
1.484.630
236.851
1.267
-
1.722.748
Ratingklasse 1
946.430
300
-
-
946.730
469.869
78.467
-
-
548.336
Ratingklasse 2
174.507
46.799
-
-
221.306
229.491
50.822
-
-
280.313
Ratingklasse 3
149.701
124.983
-
-
274.684
779.757
92.132
-
-
871.890
Ratingklasse 4
7.612
10.052
-
-
17.664
5.513
15.429
-
-
20.941
Ratingklasse 5
-
-
2.419
-
2.419
-
-
1.267
-
1.267
Forderungen aus
Lieferungen und
Leistungen
-
2.771
-
-
2.771
-
4.196
-
-
4.196
Gesamt
13.347.813
2.384.548
131.281
3.564
15.867.206
13.967.365
3.555.276
113.150
-
17.635.791
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Risikovorsorge nach Ratingklasse
31.12.2022
31.12.2021
in TEUR
Stage 1
Stage 2
Stage 3
POCI
Gesamt
Stage 1
Stage 2
Stage 3
POCI
Gesamt
Barreserve
-4
-1
-
-
-6
-7
-16
-
-
-23
Finanzielle
Vermögenswerte – AC
-6.946
-35.966
-44.724
-
-87.637
-9.639
-39.627
-38.868
-
-88.135
Darlehen und Kredite
-6.683
-28.407
-44.724
-
-79.814
-9.473
-30.138
-38.868
-
-78.478
Ratingklasse 1
-66
-3
-
-
-68
-62
-236
-
-
-298
Ratingklasse 2
-2.121
-6.070
-
-
-8.192
-3.621
-5.210
-
-
-8.831
Ratingklasse 3
-4.396
-10.979
-
-
-15.375
-5.499
-14.763
-
-
-20.262
Ratingklasse 4
-100
-11.354
-
-
-11.454
-291
-9.928
-
-
-10.219
Ratingklasse 5
-
-
-44.724
-
-44.724
-
-
-38.868
-
-38.868
Schuldverschreibungen
-263
-7.559
-
-
-7.822
-167
-9.489
-
-
-9.656
Ratingklasse 1
-52
-
-
-
-52
-46
-43
-
-
-89
Ratingklasse 2
-151
-37
-
-
-188
-116
-52
-
-
-168
Ratingklasse 3
-60
-50
-
-
-110
-5
-9.394
-
-
-9.399
Ratingklasse 4
-
-7.472
-
-
-7.472
-
-
-
-
-
Finanzielle
Vermögenswerte –
FVOCI
-11
-
-
-
-11
-12
-
-
-
-12
Schuldverschreibungen
-11
-
-
-
-11
-12
-
-
-
-12
Ratingklasse 1
-7
-
-
-
-7
-6
-
-
-
-6
Ratingklasse 2
-3
-
-
-
-3
-5
-
-
-
-5
Rückstellungen für
außerbilanzielle Risiken
-358
-1.096
-1.782
-
-3.236
-924
-1.523
-894
-
-3.342
Ratingklasse 1
-1
-
-
-
-1
-
-29
-
-
-29
Ratingklasse 2
-61
-131
-
-
-192
-112
-108
-
-
-221
Ratingklasse 3
-236
-658
-
-
-893
-773
-600
-
-
-1.373
Ratingklasse 4
-61
-307
-
-
-368
-39
-787
-
-
-826
Ratingklasse 5
-
-
-1.782
-
-1.782
-
-
-894
-
-894
Forderungen aus
Lieferungen und
Leistungen
-
-14
-
-
-14
-
-49
-
-
-49
Gesamt
-7.319
-37.077
-46.506
-
-90.903
-10.582
-41.215
-39.762
-
-91.560
Im Jahr 2022 wurde eine internationale Infrastrukturfinanzierung restrukturiert, wodurch es zu einer substanziellen
Modifikation des ausgefallenen Vertrages gekommen ist. Die Restrukturierung führte zu einer Ausbuchung des
ursprünglichen Finanzinstruments und zu einem Neuzugang des Finanzinstruments als „Originated Credit Impaired“
(POCI).
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4.5.4 Details zur Wertminderung/-aufholung IFRS 9 ECL
Die folgende Tabelle zeigt die Veränderung der Risikovorsorge im Geschäftsjahr 2022 und die Zuordnung der GuV-
Posten zu den Veränderungen.
in TEUR
Veränderungen
der Risiko-
vorsorge 2022
Wertminderung/-
aufholung
finanzieller
Vermögenswerte
– IFRS 9 ECL
Zins-
aufwand
nicht
ergebnis-
wirksam
Veränderungen
der Risiko-
vorsorge 2021
Risikovorsorge Stand Beginn
Berichtsperiode
-91.560
-81.947
Erhöhung aufgrund Ausreichung und
Erwerb
-4.783
-4.783
-
-
-6.037
Reduktion aufgrund Ausbuchung und
substanzieller Modifikation
3.919
3.919
-
-
3.279
Verbrauch der Risikovorsorge
5.263
-
-
5.263
1.722
Zuführung und Auflösung aufgrund
Veränderungen des Kreditrisikos
-3.799
-2.927
-873
-
-8.566
sonstige Berichtigungen (inkl. FX-
Differenzen)
6
6
-
-
-
Barreserve und Forderungen aus
Lieferungen und Leistungen
52
52
-
-
-12
Risikovorsorge Stand Ende
Berichtsperiode
-90.903
-3.733
-873
5.263
-91.560
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Wertminderungen/-aufholungen Stage 1
Die folgende Tabelle zeigt die Entwicklung der Veränderungen von Wertminderungen für Finanzielle Vermögenswerte
ohne signifikante Erhöhung des Kreditrisikos. Diese Wertminderungen werden als 12-Monats-Kreditverlust bemessen.
31.12.2022
1.1.2022
Ausreichung
und Erwerb
Ausbuchung/
Verbrauch
Veränderung
des
Kreditrisikos
FX und
sonstige
Veränderungen
31.12.2022
in TEUR
Barreserve
-7
-
4
-2
-
-4
Finanzielle Vermögenswerte –
AC
-9.640
-2.871
1.289
4.276
-
-6.946
Darlehen und Kredite
-9.473
-2.806
1.286
4.310
-
-6.683
Kreditinstitute
-6
-
6
-
-
-
Staatssektor
-8
-7
6
-1
-
-10
Sonstige
Finanzunternehmen
-869
-55
18
445
-
-461
Nichtfinanzielle
Unternehmen
-7.719
-2.544
1.195
3.275
-
-5.794
Haushalte
-870
-200
61
591
-
-418
Schuldverschreibungen
-167
-65
3
-34
-
-263
Kreditinstitute
-123
-56
3
20
-
-156
Staatssektor
-7
-1
-
2
2
-5
Sonstige
Finanzunternehmen
-30
-8
-
8
-1
-32
Nichtfinanzielle
Unternehmen
-7
-
-
-63
-
-70
Finanzielle Vermögenswerte –
FVOCI
-12
-1
-
2
-
-11
Schuldverschreibungen
-12
-1
-
2
-
-11
Kreditinstitute
-9
-1
-
1
-
-9
Staatssektor
-2
-
-
1
-
-1
Sonstige
Finanzunternehmen
-1
-
-
-
-
-1
Nichtfinanzielle
Unternehmen
-
-
-
-
-
-
Rückstellungen für
außerbilanzielle Risiken
-924
-671
150
1.087
-
-358
Erteilte Zusagen und
Finanzgarantien
-924
-671
150
1.087
-
-358
Gesamt
-10.583
-3.543
1.444
5.363
-
-7.319
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
31.12.2021
Ausreichung
und Erwerb
Ausbuchung/
Verbrauch
Veränderung
des
Kreditrisikos
FX und
sonstige
Veränderungen
31.12.2021
in TEUR
1.1.2021
Barreserve
-4
-
3
-5
-
-7
Finanzielle Vermögenswerte –
AC
-10.889
-3.784
829
4.205
-
-9.640
Darlehen und Kredite
-10.765
-3.724
816
4.200
-
-9.473
Kreditinstitute
-
-6
-
-
-
-6
Staatssektor
-11
-29
9
23
-
-8
Sonstige
Finanzunternehmen
-940
-240
199
112
-
-869
Nichtfinanzielle
Unternehmen
-8.580
-2.793
550
3.104
-
-7.719
Haushalte
-1.235
-655
58
962
-
-870
Schuldverschreibungen
-124
-61
13
5
-
-167
Kreditinstitute
-91
-48
12
7
-2
-123
Staatssektor
-6
-1
1
-1
-
-7
Sonstige
Finanzunternehmen
-25
-9
-
2
2
-30
Nichtfinanzielle
Unternehmen
-2
-3
-
-3
1
-7
Finanzielle Vermögenswerte –
FVOCI
-18
-2
2
5
-
-12
Schuldverschreibungen
-18
-2
2
5
-
-12
Kreditinstitute
-13
-
1
3
-
-9
Staatssektor
-4
-
1
1
-
-2
Sonstige
Finanzunternehmen
-1
-
-
2
-1
-1
Nichtfinanzielle
Unternehmen
-
-2
-
-
1
-
Rückstellungen für
außerbilanzielle Risiken
-885
-1.242
283
921
-
-924
Erteilte Zusagen und
Finanzgarantien
-885
-1.242
283
921
-
-924
Gesamt
-11.797
-5.028
1.117
5.126
-
-10.583
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Wertminderungen/-aufholungen Stage 2
Die folgende Tabelle zeigt die Entwicklung der Veränderungen von Wertminderungen für Finanzielle Vermögenswerte
mit signifikanter Erhöhung des Kreditrisikos. Diese Wertminderungen werden in der Höhe der über die Restlaufzeit
erwarteten Kreditverluste bemessen.
31.12.2022
1.1.2022
Ausreichung
und Erwerb
Ausbuchung/
Verbrauch
Veränderung
des
Kreditrisikos
FX und
sonstige
Veränderungen
31.12.2022
in TEUR
Barreserve
-16
-
1
14
-
-1
Finanzielle Vermögenswerte –
AC
-39.627
-363
1.979
2.039
6
-35.966
Darlehen und Kredite
-30.138
-104
1.979
-150
6
-28.407
Staatssektor
-764
-3
64
438
-
-266
Sonstige
Finanzunternehmen
-302
-
-
-3.129
-
-3.431
Nichtfinanzielle
Unternehmen
-23.078
-38
1.487
3.303
3
-18.323
Haushalte
-5.994
-63
428
-762
3
-6.387
Schuldverschreibungen
-9.489
-259
-
2.189
-
-7.559
Staatssektor
-2
-
-
2
-
-
Sonstige
Finanzunternehmen
-9.000
-259
-
1.853
-66
-7.472
Nichtfinanzielle
Unternehmen
-488
-
-
334
66
-87
Forderungen aus Lieferungen
und Leistungen
-49
-14
48
-
-
-14
Rückstellungen für
außerbilanzielle Risiken
-1.523
-79
72
434
-
-1.096
Erteilte Zusagen und
Finanzgarantien
-1.523
-79
72
434
-
-1.096
Gesamt
-41.215
-456
2.101
2.487
6
-37.077
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
31.12.2021
1.1.2021
Ausreichung
und Erwerb
Ausbuchung/
Verbrauch
Veränderung
des
Kreditrisikos
FX und
sonstige
Veränderungen
31.12.2021
in TEUR
Barreserve
-9
-
-
-8
-
-16
Finanzielle Vermögenswerte –
AC
-39.077
-86
1.151
-1.615
-
-39.627
Darlehen und Kredite
-28.874
-86
1.146
-2.324
-
-30.138
Staatssektor
-938
-
63
111
-
-764
Sonstige
Finanzunternehmen
-182
-
1
-120
-
-302
Nichtfinanzielle
Unternehmen
-17.989
-70
671
-5.691
-
-23.078
Haushalte
-9.764
-16
411
3.376
-
-5.994
Schuldverschreibungen
-10.203
-
5
709
-
-9.489
Staatssektor
-3
-
-
1
-
-2
Sonstige
Finanzunternehmen
-9.554
-
-
528
26
-9.000
Nichtfinanzielle
Unternehmen
-647
-
5
180
-26
-488
Forderungen aus Lieferungen
und Leistungen
-17
-32
-
-
-
-49
Rückstellungen für
außerbilanzielle Risiken
-1.873
-22
668
-296
-
-1.523
Erteilte Zusagen und
Finanzgarantien
-1.873
-22
668
-296
-
-1.523
Gesamt
-40.982
-140
1.820
-1.913
-
-41.215
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Wertminderungen/-aufholungen Stage 3
Die folgende Tabelle zeigt die Entwicklung der Veränderungen von Wertminderungen für Finanzielle Vermögenswerte.
Diese Wertminderungen werden in der Höhe der über die Restlaufzeit erwarteten Kreditverluste bemessen.
31.12.2022
1.1.2022
Ausreichung
und Erwerb
Ausbuchung/
Verbrauch
Veränderung
des
Kreditrisikos
FX und
sonstige
Veränderungen
31.12.2022
in TEUR
Finanzielle Vermögenswerte –
AC
-38.868
-
5.687
-11.544
-
-44.724
Darlehen und Kredite
-38.868
-
5.687
-11.544
-
-44.724
Staatssektor
-3.541
-
-
529
-
-3.012
Sonstige
Finanzunternehmen
-7.569
-
-
-223
-
-7.791
Nichtfinanzielle
Unternehmen
-20.251
-
4.752
-9.768
-1.714
-26.981
Haushalte
-7.508
-
936
-2.083
1.714
-6.941
Rückstellungen für
außerbilanzielle Risiken
-894
-798
4
-94
-
-1.782
Erteilte Zusagen und
Finanzgarantien
-894
-798
4
-94
-
-1.782
Gesamt
-39.762
-798
5.691
-11.637
-
-46.506
31.12.2021
1.1.2021
31.12.2021
in TEUR
Finanzielle Vermögenswerte –
AC
-29.102
-900
2.057
-10.924
-
-38.868
Darlehen und Kredite
-29.102
-900
2.057
-10.924
-
-38.868
Staatssektor
-3.945
-
-
404
-
-3.541
Sonstige
Finanzunternehmen
-2.995
-
-
-4.574
-
-7.569
Nichtfinanzielle
Unternehmen
-13.980
-673
1.071
-6.669
-
-20.251
Haushalte
-8.183
-226
986
-85
-
-7.508
Forderungen aus Lieferungen
und Leistungen
-30
-
15
15
-
-
Rückstellungen für
außerbilanzielle Risiken
-36
-
9
-867
-
-894
Erteilte Zusagen und
Finanzgarantien
-36
-
9
-867
-
-894
Gesamt
-29.168
-900
2.081
-11.776
-
-39.762
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4.5.5 Sicherheiten und Beleihungsquote
Wesentliche erhaltene Sicherheiten sind erhaltene Garantien für Kund:innenforderungen, Wertpapiere und Derivate,
wobei als Garantiegeberin fast ausschließlich die Öffentliche Hand (Staaten, Länder, Gemeinden) auftritt. Als finanzielle
Sicherheiten sind vor allem verpfändete Wertpapiere sowie erhaltene Margins und Einlagen von Kreditinstituten
berücksichtigt.
Die erhaltenen Sicherheiten, welche zum 31.12.2022 gemäß den Anforderungen Teil 3 Titel I Kapitel 4 CRR zur
Kreditrisikominderung genutzt werden, gliedern sich wie folgt:
Art der Sicherheit
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Garantien
3.580.482
4.163.770
Wohnimmobilien
2.500.467
2.269.441
Gewerbliche Immobilien
701.356
619.408
Finanzielle Sicherheiten
456.849
463.188
Lebensversicherungen
10.624
12.149
Die folgende Tabelle zeigt die der Stage 3 zugeordneten Darlehen und Kredite ab einer Beleihungsquote (Loan-to-Value
Ratio, LTV, gemäß Empfehlung des ESRB) von über 60%. Die Beleihungsquote entspricht dem Verhältnis zwischen der
Höhe der eingeräumten Darlehen und Kredite und den dafür bestehenden Immobiliensicherheiten.
Darlehen und Kredite – Stage 3
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Haushalte
8.089
9.103
Beleihungsquote 61-80%
4.173
4.217
Beleihungsquote 81-100%
2.374
2.158
Beleihungsquote >100%
1.542
2.728
Nichtfinanzielle Unternehmen
4.061
11.751
Beleihungsquote 61-80%
990
722
Beleihungsquote 81-100%
647
2.799
Beleihungsquote >100%
2.424
8.231
Gesamt
12.151
20.854
4.6 Derivate und Hedge Accounting
Derivative Finanzinstrumente werden immer mit dem Dirty Fair Value (also mit dem Clean Fair Value zuzüglich einer
allfälligen Zinsabgrenzung) bilanziert, welcher basierend auf der Fair Value Level Hierarchie ermittelt wird.
Derivative Finanzinstrumente, die nach IFRS 9 und im Einklang mit der Risikomanagementstrategie für Hedge
Accounting gewidmet werden, sind entsprechend den Richtlinien des HYPO NOE Konzerns als solche in den Posten
„Positive Marktwerte aus Sicherungsgeschäften (Hedge Accounting)“ und „Negative Marktwerte aus
Sicherungsgeschäften (Hedge Accounting)“ bilanziert. Alle übrigen derivativen Geschäfte werden in den Posten
„Finanzielle Vermögenswerte – HFT“ und „Finanzielle Verbindlichkeiten – HFT“ zum Fair Value bewertet und
ausgewiesen.
Einer der Haupttreiber für Schwankungen des Fair Values von festverzinslichen Finanzinstrumenten ist die Veränderung
der relevanten Referenzzinskurve (vornehmlich EURIBOR). Dieses Zinsänderungsrisiko wird im HYPO NOE Konzern im
Einklang mit der Risikomanagementstrategie durch den Abschluss von Sicherungsgeschäften innerhalb der definierten
Limite gehalten (siehe Kapitel „8 RISIKOMANAGEMENT“). Die Sicherungsinstrumente transferieren die Fixverzinsung
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
der abgesicherten Grundgeschäfte in eine variable, an den Referenzzins gebundene Verzinsung und ermöglichen
hierdurch eine Mitigation des zinsinduzierten Marktpreisrisikos. Im HYPO NOE Konzern wird das Zinsänderungsrisiko
von fixverzinslichen Finanzinstrumenten der Posten „Finanzielle Vermögenswerte – AC“ und „Finanzielle
Vermögenswerte – FVOCI“ sowie „Finanzielle Verbindlichkeiten – AC“ im Allgemeinen durch Zinsswaps abgesichert.
Für begebene Schuldverschreibungen in Fremdwährung (Posten „Finanzielle Verbindlichkeiten – AC“) werden das
Zinsänderungs- und das Fremdwährungsrisiko gemeinsam über Zinswährungsswaps geschlossen. Der fixe Leg des
Swaps repräsentiert jeweils die abgesicherte Risikokomponente aus dem Grundgeschäft. Daher werden für die
Sicherung von Vermögenswerten Swaps mit fixer Zahlerseite und variabler Empfängerseite gehandelt, für die Sicherung
von Verbindlichkeiten Swaps mit fixer Empfängerseite und variabler Zahlerseite. Zudem wird das Zinsänderungsrisiko
aus Zinsobergrenzen von variabel verzinslichen Finanzinstrumenten durch Zinsoptionen gesichert (gekaufte Caps für
Vermögenswerte) und, sofern die Bedingungen für Hedge Accounting erfüllt werden, als Fair Value Hedge abgebildet.
Allfällige vertragliche Nominalveränderungen oder Kündigungsrechte aus den Grundgeschäften werden im
Sicherungsinstrument analog dargestellt. Fallweise werden bilanzunwirksame, feste Verpflichtungen durch Forward
Starting Swaps gesichert und als Grundgeschäfte im Hedge Accounting designiert (Firm Commitments).
Potenzielle Ineffektivitäten von Sicherungsbeziehungen entstehen im HYPO NOE Konzern im Wesentlichen durch
-
Basisrisiken aus unterschiedlichen Diskontierungskurven
-
FX-Basisrisiken
-
Kreditrisiko der Sicherungsderivate
Bei Basisrisiken aus unterschiedlichen Diskontierungskurven handelt es sich grundsätzlich um reine Bewertungsrisiken,
die aufgrund der aktuell gängigen Marktpraxis in der Bewertung für das Hedge Accounting entstehen. Dabei werden
Cash besicherte Derivate (beispielsweise mittels Credit Support Annex – CSA) mit der risikolosen (OIS-)Zinskurve
diskontiert, die gesicherten Grundgeschäfte mit der Interbank Offered Rate (IBOR), die neben den risikolosen Zinsen
den Interbanken-Liquiditätsspread enthält.
Aufgrund der EU-Benchmarkverordnung wurde neben anderen Zinssätzen auch der Euro Overnight Index Average
(EONIA) Benchmarkzinssatz schrittweise durch den neuen €STR-Zinssatz abgelöst. Zuerst erfolgte die Umstellung der
Diskontierungskurven von EONIA auf €STR von geclearten Derivaten, welche über die European Exchange (Eurex)
sowie LCH gehandelt wurden. Die daraus resultierenden Bewertungsdifferenzen wurden mit einer Ausgleichszahlung
kompensiert. In weiterer Folge kam es sukzessiv zu einer analogen Umstellung der Diskontkurven bei Derivaten mit
bilateralen Verträgen und CSAs (Credit Support Annex), welche heuer finalisiert wurde. Auch hier wurden resultierende
Bewertungsdifferenzen mit Ausgleichszahlungen kompensiert. Der HYPO NOE Konzern erfasste die
Ausgleichszahlungen sofort erfolgswirksam in der Gewinn- und Verlustrechnung.
Da im HYPO NOE Konzern ausschließlich fixverzinsliche Grundgeschäfte in Mikro Fair Value Hedges gemäß IFRS 9
gewidmet wurden, war die Inanspruchnahme der in den Ergänzungen zu IFRS 9 und IAS 39 geregelten Erleichterungen
für Hedge Accounting im Zusammenhang mit der Interest Rate Benchmark Reform nicht erforderlich.
FX-Basisrisiken entstehen, wenn die FX-Basiskomponenten im gesicherten Grundgeschäft im bilanziellen Hedge
Accounting nicht angesetzt werden, obwohl diese in die Bewertung des Sicherungsderivats einfließen. Das führt zu der
widersprüchlichen Situation, dass bei einer adäquaten Absicherung des FX-Basisrisikos mit einem laufzeitkonformen
Zinswährungsswap ergebniswirksame Schwankungsrisiken aus der Veränderung des FX-Basisspreads durch die
Berücksichtigung in der Bewertung des FX-Derivats während der Laufzeit entstehen können. Ökonomisch besteht über
die Gesamtlaufzeit solcher FX-Sicherungsbeziehungen kein Risiko, die periodischen Ergebnisauswirkungen
neutralisieren sich vollständig. Bei Zinswährungsswaps besteht im Hedge Accounting nach IFRS 9 das Wahlrecht, die
Bewertung des FX-Basisspreads nicht unter den Posten „Ergebnis aus finanziellen Vermögenswerten und
Verbindlichkeiten“ sondern in den sonstigen Rücklagen (OCI) auszuweisen. Dieses Wahlrecht wird im HYPO NOE
Konzern für mögliche Geschäfte ausgeübt, wonach die Bewertung des FX-Basisspreads als „cost of hedging“ in den
sonstigen Rücklagen aus Sicherungsgeschäften (Hedge Accounting) erfasst wird. Die ausgewiesenen Ineffektivitäten
werden in der Gewinn- und Verlustrechnung unter dem Posten „Ergebnis aus finanziellen Vermögenswerten und
Verbindlichkeiten“ reduziert.
Das Kreditrisiko der Sicherungsderivate als möglicher Grund für Ineffektivitäten wird durch den Abschluss von Collateral-
Vereinbarungen (CSA) sowie durch Central Counterpart Clearing weitgehend eliminiert.
Die Dokumentation der Sicherungsbeziehungen erfolgt im Wesentlichen für die Art der Sicherungsbeziehung, das
abgesicherte Risiko, den wirtschaftlichen Zusammenhang, die Risikomanagementzielsetzung sowie die Art und Weise
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
der Effektivitätsbeurteilung. Die Wirksamkeit der Sicherungsbeziehung ist eine wesentliche Bedingung zur Anwendung
von Hedge Accounting. Der wirtschaftliche Zusammenhang wird im HYPO NOE Konzern in vielen Fällen qualitativ und
zukunftsorientiert durch die Dokumentation der Übereinstimmung der wichtigsten risikorelevanten Parameter zwischen
Sicherungs- und Grundgeschäften (Critical Terms Match, kurz CTM) zum Designationszeitpunkt nachgewiesen. Sollten
die wesentlichen Geschäftsparameter der Sicherungsgeschäfte mit den an sich gegenläufigen Risikopositionen der
Grundgeschäfte nicht oder (bei wesentlichen Änderungen von Geschäftsdaten) nicht mehr im gewohnten Ausmaß einer
üblichen ökonomischen Absicherung ausreichend nahe aneinander ausgerichtet sein, wäre eine rein qualitative
Beurteilung mit hoher Unsicherheit verbunden. In diesen Fällen darf bei der finalen Beurteilung auf die Ergebnisse von
quantitativen Methoden abgestellt werden. Die quantitative Effektivitätsbeurteilung erfolgt im HYPO NOE Konzern
prospektiv über die Dollar-Offset-Methode mithilfe der linearen Regressionsanalyse.
Die Veränderung der Fair Values des gesicherten Risikos aus den Grundgeschäften wird monatlich über hypothetische
Derivate ermittelt, deren Vertragsbedingungen mit den wesentlichen Vertragsbedingungen (Critical Terms) der
Grundgeschäfte übereinstimmen. Für die korrekte Bewertung des abgesicherten Risikos im Falle von Fair Value Hedges
gegen das Zinsänderungsrisiko wird eine Risikokomponente des Grundgeschäfts in Bezug auf das
Referenzzinssatzrisiko (vornehmlich EURIBOR) im Hedge Accounting designiert. Dabei wird die Risikokomponente
entweder über die Anpassung des vertraglichen Fixzinssatzes und Bewertung mittels der risikolosen Referenzzinskurve
(sogenannte Margenbarwertmethode) oder über die Bewertung mittels der Referenzzinskurve einschließlich eines
Aufschlages und unter Verwendung des vertraglichen Fixzinssatzes (sogenannte Yield-Spread-Methode) identifiziert.
Sowohl Grund- als auch Sicherungsgeschäfte können nominell ganz oder nur teilweise ins Hedge Accounting gewidmet
werden. Die Sicherungsquote ergibt sich aus dem Anteil des Nominales im Hedge Accounting am Gesamtnominale des
Finanzinstruments. Gemäß IFRS 9 ist das Wiederherstellen der Effektivität durch Anpassung der Sicherungsquote bei
Änderung von Risikoparametern (beispielsweise von Basisrisiken zwischen Grund- und Sicherungsgeschäft)
vorgesehen. Im Berichtsjahr war ein derartiges Rebalancing im HYPO NOE Konzern nicht erforderlich.
In der Bilanz des HYPO NOE Konzerns zum 31.12.2022 sind im Hedge Accounting ausschließlich Mikro Fair Value
Hedges ausgewiesen. Eine Mikro-Beziehung liegt dann vor, wenn einem gesicherten Grundgeschäft (oder einer Gruppe
von Grundgeschäften) ein oder mehrere Sicherungsgeschäfte eindeutig zugeordnet werden können. Für eine Auswahl
an Fixzinskrediten kommt der Bottom-Layer-Hedge als Spezialform des Mikro Fair Value Hedges zum Einsatz. Hier wird
für eine Menge von gleichartigen Grundgeschäften ein Bodensatz (Bottom Layer) ins Hedge Accounting gewidmet, der
nach den erwarteten, vorzeitigen Rückzahlungen mit hoher Wahrscheinlichkeit bei Fälligkeit der Sicherungsgeschäfte
noch vorhanden sein wird. Eine genaue Zuordnung der einzelnen Grundgeschäfte zum verbleibenden Bottom Layer ist
in diesem Fall nicht erforderlich.
Das Bewertungsergebnis der Fair Value Hedges ist Teil des Ergebnisses aus finanziellen Vermögenswerten und
Verbindlichkeiten.
Die Bewertung für designierte Derivate in Sicherungsbeziehungen erfolgt zum Fair Value, dessen Ergebnis im
HYPO NOE Konzern unter „Ergebnis aus finanziellen Vermögenswerten und Verbindlichkeiten“ ausgewiesen wird. Die
entsprechenden Zinsabgrenzungen sind im Zinsergebnis dargestellt. Details siehe Kapitel „4.2.1 Zinsüberschuss“ und
„4.2.2 Ergebnis aus finanziellen Vermögenswerten und Verbindlichkeiten“.
Die Bewertung für designierte Grundgeschäfte in Sicherungsbeziehungen erfolgt zu fortgeführten Anschaffungskosten in
den Posten „Finanzielle Vermögenswerte – AC“ und „Finanzielle Verbindlichkeiten – AC“, die um die Fair Value
Bewertung des gesicherten Risikos korrigiert werden (Basis Adjustment). Für Grundgeschäfte im Bilanzposten
„Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI“ erfolgt eine ergebniswirksame Korrektur der OCI-Rücklage.
Wird ein Sicherungs- oder Grundgeschäft vorzeitig beendet oder erfüllt die Sicherungsbeziehung die Kriterien für die
Anwendung von Hedge Accounting nicht länger lückenlos, ist die Sicherungsbeziehung prospektiv aufzulösen. Eine
freiwillige Beendigung von Hedge Accounting ist unter IFRS 9 nicht vorgesehen.
Im Fall einer vorzeitigen Terminierung von Sicherungsinstrumenten im Mikro Fair Value Hedge wird der Anteil des
inneren Werts aus allfälligen Close-Out Fees sofort ergebniswirksam im Posten „Ergebnis aus finanziellen
Vermögenswerten und Verbindlichkeiten“ erfasst. Dasselbe gilt für die letztgültige Bewertung des ins Hedge Accounting
gewidmeten Risikos (Basis Adjustment) beim Abgang von Grundgeschäften.
Kommt es zu einer Beendigung von Hedge Accounting, obwohl das Grundgeschäft weiterhin bilanziert wird, wird das für
die betroffenen Grundgeschäfte letztgültige Basis Adjustment in den Posten „Finanzielle Vermögenswerte – AC“ und
„Finanzielle Verbindlichkeiten – AC“ über die Restlaufzeit des Grundgeschäfts im Zinsergebnis amortisiert. Analog
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
verhält es sich mit der durch das Hedge Accounting letztgültigen Korrektur der OCI-Rücklage für Grundgeschäfte aus
dem Posten „Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI“. Im vorliegenden Abschluss des HYPO NOE Konzerns sind keine
Amortisationen aus diesem Titel enthalten.
Eine bilanzielle Saldierung von Derivaten hat im HYPO NOE Konzern nicht stattgefunden, da die vorliegenden
Rahmenverträge für Nettingvereinbarungen (ISDA Master Agreements und sonstige deutsche und österreichische
Rahmenverträge für Finanztermingeschäfte) die diesbezüglichen Kriterien nicht erfüllen. Aufgrund der Verträge wäre
das Recht auf den Ausgleich aller Transaktionen durch einen einzigen Nettobetrag nur bei Eintritt bestimmter künftiger
Ereignisse, die zur Beendigung der Vereinbarungen führen (z. B. Verzug oder Insolvenz von Vertragspartner:innen),
durchsetzbar.
4.6.1 Buchwerte und Nominale von Derivaten
Zum Bilanzstichtag waren im HYPO NOE Konzern ausschließlich nicht börsengehandelte OTC-Derivate im Bestand.
Die folgende Tabelle gibt einen Überblick über Nominale und Buchwerte der zum 31.12.2022 bilanzierten Derivate.
31.12.2022
31.12.2021
Buchwert
Nominale
Buchwert
Nominale
in TEUR
Aktiv
Passiv
Aktiv
Passiv
Finanzielle Vermögenswerte und
Verbindlichkeiten – HFT
124.809
103.065
3.603.523
310.574
289.887
4.024.225
Zinsbezogene Derivate
79.980
59.944
2.849.975
285.171
262.252
3.314.621
Währungsbezogene Derivate
44.829
43.121
753.549
25.404
27.635
709.604
Positive und negative Marktwerte
aus Sicherungsgeschäften (Hedge
Accounting)
388.385
683.653
11.303.970
302.262
615.675
10.453.371
Zinsbezogene Derivate
378.189
652.650
11.088.280
292.833
596.834
10.236.440
Währungsbezogene Derivate
10.196
31.002
215.689
9.429
18.841
216.931
Finanzielle
Vermögens-
werte /
Verbindlich-
keiten (brutto)
Aufgerechnete
bilanzierte
Beträge
(brutto) (-)
Bilanzierte
finanzielle
Vermögens-
werte (netto)
Effekt von
Aufrechnungs-
Rahmenverein-
barungen (-)
Sicherheit in
Form von
Finanz-
instrumenten (-)
Nettobetrag
31.12.2022
nicht saldiert
in TEUR
(a)
(b)
(c)=(a)+(b)
(d)(i)
(d)(ii)
(e)=(c)+(d)
Aktiva
Finanzielle Vermögenswerte –
HFT
124.809
-
124.809
-2.054
-500
122.255
Positive Marktwerte aus
Sicherungsgeschäften (Hedge
Accounting)
388.385
-
388.385
-373.792
-7.950
6.643
Summe Aktiva
513.194
-
513.194
-375.846
-8.450
128.898
Passiva
Finanzielle Verbindlichkeiten –
HFT
103.065
-
103.065
-2.054
-86.790
14.220
Finanzielle Verbindlichkeiten –
FVO
5.239
-
5.239
-
-
5.239
Negative Marktwerte aus
Sicherungsgeschäften (Hedge
Accounting)
683.653
-
683.653
-373.792
-283.389
26.472
Summe Passiva
791.957
-
791.957
-375.846
-370.179
45.932
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Finanzielle
Vermögens-
werte /
Verbindlich-
keiten (brutto)
Aufgerechnete
bilanzierte
Beträge
(brutto) (-)
Bilanzierte
finanzielle
Vermögens-
werte (netto)
Effekt von
Aufrechnungs-
Rahmenverein-
barungen (-)
Sicherheit in
Form von
Finanz-
instrumenten (-)
Nettobetrag
31.12.2021
nicht saldiert
in TEUR
(a)
(b)
(c)=(a)+(b)
(d)(i)
(d)(ii)
(e)=(c)+(d)
Aktiva
Finanzielle Vermögenswerte –
HFT
310.574
-
310.574
-13.684
-10.413
286.478
Positive Marktwerte aus
Sicherungsgeschäften (Hedge
Accounting)
302.262
-
302.262
-214.937
-16.674
70.652
Summe Aktiva
612.836
-
612.836
-228.620
-27.087
357.129
Passiva
Finanzielle Verbindlichkeiten –
HFT
289.887
-
289.887
-13.684
-213.035
63.168
Finanzielle Verbindlichkeiten –
FVO
6.061
-
6.061
-
-
6.061
Negative Marktwerte aus
Sicherungsgeschäften (Hedge
Accounting)
615.675
-
615.675
-214.937
-354.478
46.261
Summe Passiva
911.623
-
911.623
-228.620
-567.513
115.490
4.6.2 Details zum Hedge Accounting
Ergebnis aus Sicherungsbeziehungen
In der folgenden Tabelle werden die aufgrund von Fair Value Hedge Accounting erfolgswirksam gebuchten Basis
Adjustments der Grundgeschäfte, die erfolgswirksam gebuchten Bewertungen der Sicherungsgeschäfte sowie die sich
ergebenden Ineffektivitäten getrennt nach dem Posten und dem Produkttyp der Grundgeschäfte angeführt.
Zu beachten ist, dass hier sowohl die relevanten Bewertungen der aktiven Grund- und Sicherungsgeschäfte als auch die
letztgültigen Bewertungen aus vorzeitigen Beendigungen von Sicherungsbeziehungen gezeigt werden.
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
in TEUR
Ergebnis
aus
gesicherten
Grund-
geschäften
Ergebnis aus
Sicherungs-
geschäften
Ergebnis
aus
Sicherungs-
beziehungen
Ergebnis
aus
gesicherten
Grund-
geschäften
Ergebnis aus
Sicherungs-
geschäften
Ergebnis
aus
Sicherungs-
beziehungen
Aktiva
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI
-38.330
38.796
466
-17.611
17.829
218
Schuldverschreibungen
-38.330
38.796
466
-17.611
17.829
218
Finanzielle Vermögenswerte – AC
-759.201
769.514
10.313
-220.229
222.061
1.832
Darlehen und Kredite
-605.405
614.685
9.280
-192.071
193.173
1.102
Schuldverschreibungen
-153.796
154.828
1.032
-28.158
28.888
731
Als Finanzinvestitionen gehaltene
Immobilien
-195
161
-33
-182
183
1
Passiva
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
776.324
-779.684
-3.360
182.129
-185.707
-3.579
Einlagen
4.048
-4.017
31
721
-941
-220
Begebene Schuldverschreibungen
772.276
-775.667
-3.391
181.408
-184.766
-3.359
Gesamt
-21.401
28.786
7.385
-55.893
54.366
-1.527
Die Veränderung des Ergebnisses aus Sicherungsbeziehungen im Vergleich zum Bewertungsergebnis 1.1.–31.12.2021
ist hauptsächlich auf Basisrisiken aus unterschiedlichen Diskontierungskurven und auf FX-Basisrisiken – sofern diese
nicht ins OCI gebucht wurden – zurückzuführen.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Positive Marktwerte aus Sicherungsgeschäften (Hedge Accounting)
Die folgende Tabelle zeigt eine Aufgliederung der positiven Marktwerte aus Sicherungsgeschäften (Hedge Accounting)
nach dem Bilanzposten der abgesicherten Grundgeschäfte.
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Aktiva
370.110
25.536
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI
3.647
34
Finanzielle Vermögenswerte – AC
366.464
25.502
Passiva
18.274
276.726
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
18.274
276.726
Gesamt
388.385
302.262
Negative Marktwerte aus Sicherungsgeschäften (Hedge Accounting)
Die folgende Tabelle zeigt eine Aufgliederung der negativen Marktwerte aus Sicherungsgeschäften (Hedge Accounting)
nach dem Bilanzposten der abgesicherten Grundgeschäfte.
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Aktiva
95.168
577.893
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI
7.402
46.667
Finanzielle Vermögenswerte – AC
87.766
531.063
Sonstige (nicht-finanzielle) Vermögenswerte
-
163
Passiva
588.485
37.783
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
588.485
37.783
Gesamt
683.653
615.675
Die Veränderung der positiven und negativen Marktwerte aus Sicherungsgeschäften (Hedge Accounting) ist auf die Fair
Value Schwankungen der zugrunde liegenden Derivate zurückzuführen.
Grundgeschäfte im Fair Value Hedge
In der folgenden Tabelle werden die Buchwerte und die darin enthaltenen Basis Adjustments für die Grundgeschäfte im
Hedge Accounting zum Bilanzstichtag gezeigt.
Die im Buchwert der Grundgeschäfte enthaltenen Basis Adjustments des Postens „Finanzielle Vermögenswerte – AC
Darlehen und Kredite“ enthalten auch solche aus „Feste Verpflichtungen aus zukünftigen Kreditgeschäften“, welche im
Kapitel „6.3 Sonstige Aktiva und Passiva“ angeführt sind.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
31.12.2022
31.12.2021
in TEUR
Buchwert
Grund-
geschäfte
Im Buchwert der
Grundgeschäfte
enthaltene Basis
Adjustments
Buchwert
Grund-
geschäfte
Im Buchwert der
Grundgeschäfte
enthaltene Basis
Adjustments
Aktiva
Finanzielle Vermögenswerte – AC
3.582.543
-281.948
4.194.280
480.097
Darlehen und Kredite
2.503.318
-144.459
3.182.347
464.511
Schuldverschreibungen
1.079.225
-137.488
1.011.932
15.585
Als Finanzinvestitionen gehaltene
Immobilien
3.567
-
3.870
195
Passiva
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
7.584.848
-605.700
7.634.338
170.618
Einlagen
44.156
-3.149
66.184
899
Begebene Schuldverschreibungen
7.540.692
-602.551
7.568.155
169.719
31.12.2022
31.12.2021
in TEUR
Buchwert
Grund-
geschäfte
In OCI Rücklage
enthaltene Basis
Adjustments
Buchwert
Grund-
geschäfte
In OCI Rücklage
enthaltene Basis
Adjustments
Aktiva
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI
234.945
-642
368.483
38.615
Schuldverschreibungen
234.945
-642
368.483
38.615
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Restlaufzeitenprofil von Sicherungsgeschäften
Die Nominalbeträge der Sicherungsgeschäfte im Hedge Accounting verteilen sich aufgrund ihrer Restlaufzeiten wie
folgt:
31.12.2022 - Nominale
bis 3
Monate
3 Monate
bis 1 Jahr
1 Jahr bis
5 Jahre
über 5
Jahre
in TEUR
Gesamt
Aktiva
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI
-
34.000
139.000
52.000
225.000
Schuldverschreibungen
-
34.000
139.000
52.000
225.000
Finanzielle Vermögenswerte – AC
54.350
127.145
908.060
2.856.409
3.945.964
Darlehen und Kredite
26.850
65.431
397.095
2.265.389
2.754.765
Schuldverschreibungen
27.500
61.714
510.965
591.020
1.191.199
Als Finanzinvestitionen gehaltene
Immobilien
-
-
-
-
-
Passiva
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
541.900
669.254
2.988.767
2.933.086
7.133.006
Einlagen
-
-
26.000
21.000
47.000
Begebene Schuldverschreibungen
541.900
669.254
2.962.767
2.912.086
7.086.006
Gesamt
596.250
830.399
4.035.827
5.841.494
11.303.970
31.12.2021 - Nominale
bis 3
Monate
3 Monate
bis 1 Jahr
1 Jahr bis
5 Jahre
über 5
Jahre
in TEUR
Gesamt
Aktiva
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI
18.000
54.000
188.000
52.000
312.000
Schuldverschreibungen
18.000
54.000
188.000
52.000
312.000
Finanzielle Vermögenswerte – AC
25.840
124.865
853.511
2.681.194
3.685.410
Darlehen und Kredite
13.840
98.365
397.818
2.203.950
2.713.973
Schuldverschreibungen
12.000
26.500
455.693
477.244
971.437
Als Finanzinvestitionen gehaltene
Immobilien
-
-
-
3.667
3.667
Passiva
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
153.475
559.070
3.188.904
2.550.844
6.452.294
Einlagen
-
16.000
23.000
24.000
63.000
Begebene Schuldverschreibungen
153.475
543.070
3.165.904
2.526.844
6.389.294
Gesamt
197.315
737.935
4.230.415
5.287.706
10.453.371
4.7 Fair-Value-Angaben
Art und Ausmaß von Risiken, die sich aus Finanzinstrumenten ergeben, sowie Sensitivitätsanalysen und weitere
zusätzliche Erklärungen sind Teil des Kapitels „8 RISIKOMANAGEMENT“.
Der Fair Value entspricht dem beizulegenden Zeitwert nach IFRS 13 und demnach dem Preis, der im Zuge eines
geordneten Geschäftsvorfalls zwischen Marktteilnehmer:innen am Bemessungsstichtag für den Verkauf eines
Vermögenswerts eingenommen oder für die Übertragung einer Schuld gezahlt würde. Der Fair Value ist nach Level-
Hierarchien anzugeben, die wie folgt definiert wurden:
Level 1
Dabei handelt es sich nach IFRS 13.76 um auf aktiven Märkten für identische Vermögenswerte oder Verbindlichkeiten
notierte Preise sowie Guthaben bei Zentralbanken.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Level 2
Dabei handelt es sich nach IFRS 13.81 um andere als die auf Stufe 1 genannten Marktpreisnotierungen, die für den
Vermögenswert oder die Schuld entweder unmittelbar (das heißt als Preis) oder mittelbar (das heißt abgeleitet aus
Preisen, inaktiven Märkten, ähnlichen Vermögenswerten oder Verbindlichkeiten sowie anderen beobachtbaren
bewertungsrelevanten Daten) zu beobachten sind. Dies gilt vor allem für OTC-Derivate („Finanzielle Vermögenswerte
und Verbindlichkeiten – HFT“ und „Positive und negative Marktwerte aus Sicherungsgeschäften“) sowie für nicht an
aktiven Märkten gehandelte Wertpapiere. Vermögenswerte im Bilanzposten „Barreserve“ sind, mit Ausnahmen der
Guthaben bei Zentralbanken, als Fair Value Level 2 ausgewiesen.
Im HYPO NOE Konzern erfolgt die Bewertung über marktpreisorientierte (Market Approach) und kapitalwertorientierte
Verfahren (Income Approach). Ersteres kommt bei der Bewertung von Wertpapierforderungen zur Anwendung und
stützt sich im Wesentlichen auf Marktpreise für das Bewertungsobjekt oder nutzt Analogien auf Basis von Marktpreisen
für ähnliche Vermögenswerte oder Verbindlichkeiten. Letzteres Verfahren findet bei der Bewertung von
Wertpapierforderungen und OTC-Derivaten Anwendung und es wird dabei ein zum Bewertungsstichtag diskontierter
Betrag aller zukünftigen Zahlungsströme ermittelt (Barwertmethode). Als Preisparameter werden dabei
(a) direkt am Geld- und Kapitalmarkt beobachtbare Zinskurven und
(b) direkt am Kapitalmarkt beobachtbare Bewertungsaufschläge für ähnliche Vermögenswerte
verwendet. Bei der Bewertung von Optionen (vor allem Caps und Floors sowie in Emissionen und deren
Absicherungsgeschäften enthaltene Kündigungsrechte) kommen gängige Optionspreismodelle zur Anwendung, in
denen von etablierten Marktdatenanbieter:innen bezogene implizite Zinsvolatilitäten, abgeleitet aus Notierungen auf den
Optionsmärkten, als indirekt beobachtbare Parameter Eingang finden.
Level 3
Dabei handelt es sich nach IFRS 13.86 um Inputfaktoren für den Vermögenswert oder die Schuld, die zu einem
materiellen Anteil nicht auf beobachtbaren Marktdaten beruhen. In diesem Modell wird von Annahmen und
Einschätzungen ausgegangen, die von Preistransparenz und der Komplexität des Finanzinstruments abhängen.
Die Abteilung Strategisches Risikomanagement legt die für die Bewertung zu verwendenden Methoden gemäß den
einschlägigen Bewertungsrichtlinien fest. Die Bewertungsrichtlinien werden regelmäßig weiterentwickelt und enthalten
die prozessualen sowie operativen Vorgaben für die Ermittlung der Fair Values. Der HYPO NOE Konzern führt eine
monatliche Ermittlung der Fair Values von Vermögenswerten und Verbindlichkeiten der Level-3-Kategorie durch. Die
Bewertung des „Bedingten Zusätzlichen Kaufpreis HETA“ wird vierteljährlich aktualisiert. Im Rahmen des monatlichen
Bewertungsprozesses werden die verwendeten Parameter auf Plausibilität überprüft. Eine regelmäßige
Berichterstattung an das Management ist installiert.
Level 3 Fair Values finden sich in folgenden Posten:
Finanzielle Vermögenswerte – Verpflichtend FVTPL und FVOCI (Schuldinstrumente) sowie Finanzielle
Verbindlichkeiten – FVO
Hierbei werden das Ausfallrisiko, die Liquiditätskosten und das Epsilon als Bewertungsparameter berücksichtigt. Die
Bemessung des Ausfallrisikos erfolgt über die Parameter PD, LGD und anrechenbare Sicherheiten. Der
Liquiditätsaufschlag wird anhand des internen Liquiditätskostenmodells ermittelt. Das Delta zum Transaktionspreis wird
bei Geschäftsabschluss mittels Epsilon-Kalibrierung neutralisiert.
Für ausgefallene Vermögenswerte werden für die erwarteten Cashflows von dem besicherten und dem unbesicherten
Anteil unterschiedliche Annahmen hinsichtlich deren Fälligkeiten getroffen. Im Diskontfaktor werden neben dem
risikolosen Zinssatz die Senior Unsecured Liquiditätskosten gemäß der Laufzeit der einzelnen Cashflows und ein Netto-
Renditeanspruch, der auf Basis der Marktzinsmethode auf Grundlage von regelmäßig veröffentlichten Kennzahlen zu
europäischen Banken im EBA Dashboard festgelegt wird, berücksichtigt.
Für den „Bedingten Zusätzlichen Kaufpreis HETA“ (Contingent Additional Purchase Price, CAPP), der allen am KAF
Tender Offer II teilnehmenden Senior- und Junior-Gläubiger:innen zusteht, unabhängig davon, ob das Bar- oder das
Umtauschangebot gewählt wurde, erfolgt die Bewertung anhand eines internen Modells. Es existieren kein liquider
Markt und keine beobachtbaren Markttransaktionen. Die Parameter des Level 3 Modells wurden anhand verfügbarer
offizieller Informationen zur HETA und der FMA unter Anwendung einer Szenarioanalyse festgelegt. Dabei wurden
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
sämtliche Informationen und Annahmen berücksichtigt, die Marktteilnehmer:innen bei der Preisbildung anwenden
würden. Die Schwelle für den CAPP und die Auszahlungsbedingungen sind im KAF Tender Offer II geregelt.
Die Informationsgrundlagen für das interne Bewertungsmodell bestehen aus:
-
HETA Jahresabschluss-Geschäftsbericht 2020
-
HETA Jahresabschluss-Geschäftsbericht 2021
-
HETA Unternehmenspräsentation zum Abbauplan 2021, 20.5.2021
-
HETA Investoreninformation 2021 – Endverteilung, 28.10.2021
-
HETA Unternehmenspräsentation zum aktualisierten Abbauplan 2021, 16.12.2021
-
HETA Unternehmenspräsentation März 2022, 24.3.2022
-
Pressemitteilung der FMA, 21.10.2021
-
Pressemitteilung HETA, 27.10.2021
-
Pressemitteilung HETA, 24.3.2022
-
Pressemitteilung Kärntner Ausgleichszahlungsfonds (KAF), 2.11.2021
-
KAF Tender Offer
-
HETA Mandatsbescheid III der FMA, 26.3.2019
Der HYPO NOE Konzern hat im Zuge der Annahme des KAF Tender Offer II die Option „Umtauschangebot“ gewählt.
Aufgrund der diesbezüglichen Vertragsbedingungen liegt die mögliche Bandbreite für den „Bedingten Zusätzlichen
Kaufpreis“ zwischen 0% und 10%.
Die Einladung des Kärntner Ausgleichszahlungsfonds zur Angebotslegung für die vorzeitige Auszahlung des Bedingten
Zusätzlichen Kaufpreis vom 13.5.2022 wurde nicht in Anspruch genommen.
Finanzielle Vermögenswerte – HFT
Der Posten „Finanzielle Vermögenswerte – HFT“ beinhaltet die Bewertung von Kund:innenderivaten ohne Besicherung
(z. B. ohne Vorhandensein eines CSA Annex zum ISDA-Vertrag). Diese erfolgt durch ein internes Bewertungsmodell auf
Grundlage der Discounted Cashflow-Methode unter Berücksichtigung aktueller Zins- und Basisspread-Kurven.
Eingebettete Optionen werden mithilfe geeigneter Optionsbewertungsmodelle bewertet. Grundsätzlich werden für alle
nicht besicherten Kund:innenderivate bei der Ermittlung des Fair Values das Kontrahent:innen- und das eigene
Kreditrisiko (Credit Value Adjustment und Debt Value Adjustment) berücksichtigt. Da vor allem im Kund:innenbereich
kaum bis überhaupt keine Emissionstätigkeit zu verzeichnen ist, wird mangels notierter Preise ableitbarer Credit
Spreads auf fristenkonforme Credit Spreads aus globalen CDS-Index-Kurven entsprechend dem internen
Kund:innenrating abgestellt. Der Bewertung von CVA/DVA liegt ein hybrides Hull/White-Modell zugrunde.
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI (Eigenkapitalinstrumente)
Der Prozess für die Ermittlung der Fair Values dieses Postens wird für den HYPO NOE Konzern federführend durch die
Abteilung Generalsekretariat – Beteiligungen, unter Einbindung weiterer organisatorischer Einheiten, koordiniert und
umgesetzt. Die Rahmenbedingungen dafür bilden die interne, verbindliche Arbeitsanweisung und das IFRS
Konzernhandbuch, welche regelmäßig weiterentwickelt werden. Diese umfassen vor allem die Methoden, Prozesse und
den gesetzlichen Rahmen, welche für die Bewertung relevant sind. Sie bilden die Grundlage für die Operationalisierung
der internen Bewertungsprozesse und setzen dabei, ausgehend vom jeweiligen Bewertungsanlassfall, die wesentlichen
Grundsätze, Ziele und Rahmenbedingungen, an denen sich die Geschäftsentscheidungen orientieren.
Die Abteilung Generalsekretariat – Beteiligungen führt eine halbjährliche Ermittlung der Fair Values des Postens
„Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI (Eigenkapitalinstrumente)“ durch und analysiert regelmäßig die erforderlichen
qualitativen und quantitativen Bewertungsfaktoren.
Finanzielle Vermögenswerte – AC
Als wesentlicher Bewertungsparameter wird im Falle von Schuldverschreibungen der Credit Spread in Anlehnung an
vergleichbare Vermögenswerte (Peer Group) abgeleitet. Bei allen anderen Forderungen des Bilanzpostens werden die
gleichen Bewertungsparameter verwendet wie in dem Posten „Finanzielle Vermögenswerte – Verpflichtend FVTPL“.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4.7.1 Fair-Value -Hierarchie
Die folgende Tabelle gibt einen Überblick der Fair Value-Hierarchien aller Finanzinstrumente des HYPO NOE Konzerns:
31.12.2022
Buchwert
Fair Value
Fair-Value-Ermittlung
in TEUR
Level 1
Level 2
Level 3
Aktiva
Barreserve
184.915
184.915
163.166
21.749
-
Finanzielle Vermögenswerte – HFT
124.809
124.809
-
68.230
56.579
Finanzielle Vermögenswerte – Verpflichtend
FVTPL
122.172
122.172
-
43.909
78.263
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI
236.890
236.890
234.945
-
1.945
Finanzielle Vermögenswerte – AC
13.899.591
13.488.970
1.148.586
125.156
12.215.228
Positive Marktwerte aus Sicherungsgeschäften
(Hedge Accounting)
388.385
388.385
-
388.385
-
Summe Aktiva
14.956.762
14.546.140
1.546.697
647.429
12.352.014
Passiva
Finanzielle Verbindlichkeiten – HFT
103.065
103.065
-
98.802
4.262
Finanzielle Verbindlichkeiten – FVO
5.239
5.239
-
-
5.239
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
13.362.690
13.010.642
1.516.635
6.887.097
4.606.910
Negative Marktwerte aus Sicherungsgeschäften
(Hedge Accounting)
683.653
683.653
-
683.653
-
Summe Passiva
14.154.646
13.802.598
1.516.635
7.669.552
4.616.411
31.12.2021
Buchwert
Fair Value
Fair-Value-Ermittlung
in TEUR
Level 1
Level 2
Level 3
Aktiva
Barreserve
1.409.248
1.409.248
1.391.013
18.236
-
Finanzielle Vermögenswerte – HFT
310.574
310.574
-
59.939
250.636
Finanzielle Vermögenswerte – Verpflichtend
FVTPL
149.504
149.504
-
45.151
104.353
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI
370.575
370.575
368.483
-
2.092
Finanzielle Vermögenswerte – AC
14.053.484
14.410.188
1.083.649
151.803
13.174.736
Positive Marktwerte aus Sicherungsgeschäften
(Hedge Accounting)
302.262
302.262
-
302.262
-
Summe Aktiva
16.595.647
Passiva
Finanzielle Verbindlichkeiten – HFT
289.887
289.887
-
289.887
-
Finanzielle Verbindlichkeiten – FVO
6.061
6.061
-
-
6.061
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
14.920.835
14.989.463
2.147.971
7.579.077
5.262.415
Negative Marktwerte aus Sicherungsgeschäften
(Hedge Accounting)
615.675
615.675
-
615.675
-
Summe Passiva
15.832.458
Im Jahr 2022 gab es keine Level-Transfers von zum Fair-Value bewerteten Finanzinstrumenten.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4.7.2 Fair-Value Level 3 Angaben
in TEUR
Stand
1.1.2022
Gewinne oder
Verluste
Zugang
Abgang
Übertrag
in / aus
Level 3
31.12.2022
Unrealisierte
Gewinne und
Verluste in
GuV
31.12.2022
Ergebnis
GuV
Ergebnis
erfolgs-
neutral
Aktiva
Finanzielle Vermögenswerte –
HFT
250.636
-194.057
-
-
-
-
56.579
-182.089
Finanzielle Vermögenswerte –
Verpflichtend FVTPL
104.353
-6.437
-
7.781
-27.435
-
78.263
-6.183
Finanzielle Vermögenswerte –
FVOCI
2.092
-
-147
-
-
-
1.945
-
Summe Aktiva
357.080
-200.493
-147
7.781
-27.435
-
136.787
-188.272
Passiva
Finanzielle Verbindlichkeiten –
HFT
-
4.262
-
-
-
-
4.262
-11.126
Finanzielle Verbindlichkeiten –
FVO
6.061
-
-822
-
-
-
5.239
-822
Summe Passiva
6.061
4.262
-822
-
-
-
9.501
-11.948
Die wesentlichsten GuV-Ergebnisse für bestehende Assets aus Level 3 sind in der GuV im Posten "Ergebnis aus
finanziellen Vermögenswerten und Verbindlichkeiten“ erfasst.
in TEUR
Stand
1.1.2021
Gewinne oder
Verluste
Zugang
Abgang
Übertrag
in / aus
Level 3
31.12.2021
Unrealisierte
Gewinne und
Verluste in
GuV
31.12.2021
Ergebnis
GuV
Ergebnis
erfolgs-
neutral
Aktiva
Finanzielle Vermögenswerte –
HFT
341.731
-91.095
-
-
-
-
250.636
-89.925
Finanzielle Vermögenswerte –
Verpflichtend FVTPL
125.845
4.034
-
10.943
-36.469
-
104.353
4.034
Finanzielle Vermögenswerte –
FVOCI
2.156
-
-24
-
-49
-
2.092
-
Summe Aktiva
469.732
-87.061
-24
10.943
-36.518
-
357.080
-85.890
Passiva
Finanzielle Verbindlichkeiten –
FVO
5.309
752
-
-
-
-
6.061
752
Summe Passiva
5.309
752
-
-
-
-
6.061
752
Schätzungsunsicherheiten und Ermessensentscheidungen
Nachfolgend werden die Ergebnisse der Sensitivitätsanalyse hinsichtlich der Posten „Finanzielle Vermögenswerte –
HFT“, „Finanzielle Vermögenswerte – Verpflichtend FVTPL“ und „Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI“
(Eigenkapitalinstrumente) der Kategorie Level 3 beschrieben.
Alle Sensitivitäten werden mit einem historischen VaR-Ansatz (95% Konfidenzniveau, Haltedauer 1 Jahr, 5 Jahre
Historie) gemäß der internen Risikosteuerung dargestellt. Die Angaben in der nachfolgenden Tabelle beschreiben die
Auswirkungen der Änderung von wesentlichen, nicht beobachtbaren Inputparametern auf die Level 3 Fair Values. Die
vorliegenden Angaben sind keine Vorhersage oder Indikation für künftige Änderungen der Fair Values und stellen einen
potenziellen Verlust, welcher in ähnlichem Ausmaß in einem Gewinn resultieren kann, dar. Für den Posten „Finanzielle
Vermögenswerte und Verbindlichkeiten – HFT“ stellen globale CDS-Kurven den wesentlichen Inputparameter dar. Für
den Posten „Finanzielle Vermögenswerte – Verpflichtend FVTPL“ sind die Aufschläge für Kredit- und Liquiditätsrisiko die
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
preistreibenden, nicht beobachtbaren Inputfaktoren. Der ausgewiesene VaR unterstellt eine Schwankung von
50 Basispunkten. Eine Erhöhung der Aufschläge resultiert in niedrigeren Fair Values. Für den Posten „Finanzielle
Vermögenswerte – FVOCI“ kommen klassische Methoden der Unternehmensbewertung wie z.B. Discounted Cashflow
oder adjusted Net Asset Value zur Ermittlung des Fair Value zum Einsatz. Diesem Posten gehören im Level 3
ausschließlich Eigenkapitalinstrumente an.
31.12.2022 in TEUR
Fair
Value
Schwankung
(VaR)
Bewertungsart
Inputparameter
Finanzielle Vermögenswerte – HFT
56.579
216
Hybrides Hull-White Model
Globale CDS-Kurven
Finanzielle Vermögenswerte –
Verpflichtend FVTPL (exkl. HETA)
51.608
1.238
Discounted Cashflow Model
Aufschläge für Kredit-
und Liquidationsrisiko
Finanzielle Vermögenswerte –
Verpflichtend FVTPL in Stage 3
(exkl. HETA)
966
11
Discounted Cashflow Model
Aufschläge für Kredit-
und Liquidationsrisiko
Finanzielle Vermögenswerte –
FVOCI
1945,043
n/a
adjusted Net Asset Value
Model; Discounted Cashflow
Model
adjustiertes
Eigenkapital (für adj.
NAV Model); WACC
(für DCF Model);
Eigenkapitalkostensatz
(für beide Modelle)
Summe Aktiva
111.098
1.465
Finanzielle Verbindlichkeiten - HFT
4.262
1
Globale CDS-Kurven
Summe Passiva
4.262
1
31.12.2021 in TEUR
Fair
Value
Schwankung
(VaR)
Bewertungsart
Inputparameter
Finanzielle Vermögenswerte – HFT
242.048
388
Hybrides Hull-White Model
Globale CDS-Kurven
Finanzielle Vermögenswerte –
Verpflichtend FVTPL (exkl. HETA)
72.671
1.828
Discounted Cashflow Model
Aufschläge für Kredit-
und Liquidationsrisiko
Finanzielle Vermögenswerte –
Verpflichtend FVTPL in Stage 3
(exkl. HETA)
1.965
24
Discounted Cashflow Model
Aufschläge für Kredit-
und Liquidationsrisiko
Finanzielle Vermögenswerte –
FVOCI
2.092
n/a
adjusted Net Asset Value
Model; Discounted Cashflow
Model
adjustiertes
Eigenkapital (für adj.
NAV Model); WACC
(für DCF Model);
Eigenkapitalkostensatz
(für beide Modelle)
Summe Aktiva
318.776
2.240
Finanzielle Verbindlichkeiten - HFT
-
-
Summe Passiva
-
-
Die Bandbreiten der am Markt nicht beobachtbaren Bewertungsparameter für den Posten „Finanzielle
Vermögenswerte – FVOCI“ (Eigenkapitalinstrumente) in der Kategorie Level 3 sind in der folgenden Tabelle dargestellt:
Änderung Fair Value
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Änderung Höhe des adjustierten Eigenkapitals +10%
191
197
Änderung Höhe des adjustierten Eigenkapitals -10%
-191
-197
Änderung WACC +50bp
-
-2
Änderung WACC -50bp
-
3
Änderung Eigenkapitalkosten +50bp
-10
-12
Änderung Eigenkapitalkosten -50bp
11
14
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Bewertungsmodell für den „Bedingten Zusätzlichen Kaufpreis HETA“
Zum 31.12.2021 ist die HETA aus dem Abwicklungsregime laut BaSAG ausgeschieden und befindet sich seit 1. Jänner
2022 in der Abwicklung gemäß AktG. Im März 2022 veröffentlichte die HETA den Jahresabschluss 2021 gemeinsam mit
einem aktualisierten Finanzplan bis 2030.
Die maßgeblichen Säulen der Bewertung sind unter Berücksichtigung der veröffentlichten Dokumente gegenüber dem
Stichtag 31.12.2021 ident geblieben.
Der angenommene Zahlungszeitpunkt für die fixierte Erfüllungsquote im Base Szenario wurde vom 31.12.2022 auf den
31.12.2023 geändert, da die Zahlung noch nicht erfolgt ist.
Die zukünftig erwarteten Zahlungen aus der Erfüllungsquote der FMA und dem weiterhin unsicheren Anteil, welcher vom
weiteren Abbau bzw. vom Erfolg des Liquidationsverfahren abhängt, werden als getrennte Szenarien simuliert und dann
wieder zu einer Gesamtquote zusammengefasst. Damit können unterschiedliche Laufzeitannahmen und
Renditeerwartungen genau erfasst werden.
Für die Bewertung des Anteils aus der Erfüllungsquote der FMA, welcher in der Höhe als relativ sicher angenommen
werden kann, werden 3 Szenarien (Base, Worse, Worst), welche sich in der Fälligkeit der Zahlung unterscheiden,
angenommen. Aufgrund der feststehenden Höhe der Recovery Rate wird keine abweichende Höhe in der Zahlung
angenommen. Die Eintrittswahrscheinlichkeiten sind gleichgewichtet, da zum Stichtag keine verdichtenden Hinweise auf
einen bestimmten Zahlungszeitpunkt vorliegen. Daher wird als potenzielle Bandbreite das nächste Jahr bis zum
geplanten Ende der Liquidation gemäß Abbauplan herangezogen. Für die Diskontierung der Zahlung auf den
Bewertungsstichtag wird neben der aktuellen Zinskurve und den senior unsecured Liquiditätskosten ein
Renditeanspruch für relativ sichere Cashflows verwendet, der sowohl operative Kosten als auch die Gewinnerwartung
abdeckt und sich an den durchschnittlichen Erträgen zinsgebundener Geschäfte europäischer Banken orientiert.
Der verbleibende unsichere Anteil ermittelt sich aus der Erfüllungsquote der HETA (89,25%) abzüglich der FMA
Erfüllungsquote, und dem Maximalwert des CAPPs iHv. 10%. In Anlehnung an den relativ sicheren Anteil werden für
den unsicheren Anteil 3 Szenarien gebildet, wobei die Höhe der Zahlungen zwischen dem Maximalwert von 2,7% und
0% angenommen sowie unterschiedliche Zahlungszeitpunkte unterstellt werden. Die Eintrittswahrscheinlichkeiten für
alle drei Szenarien werden wieder gleichverteilt angenommen. Für die Diskontierung werden abermals die aktuelle
Zinskurve, die senior unsecured Liquiditätskosten und ein Renditeanspruch herangezogen. Bei risikobehafteten
Geschäften, wo ein Totalausfall des Cashflows möglich sein kann, wird der Renditeanspruch über die Marktrisikoprämie
für österreichische Equity-Instrumente und/oder von Vergleichswertpapieren abgeleitet. Dieser Renditeanspruch ist im
Vergleich zum Anspruch an einen relativ sicheren Cashflow deutlich höher, da damit wesentlich höhere Risiken
abgegolten werden.
Nach erfolgter Diskontierung der prognostizierten Zahlungen und der Multiplikation mit deren Gewichtungen ergibt sich
ein Bewertungspreis zum 31.12.2022 von 6,76%. Die Bandbreite an möglichen Bewertungspreisen gemäß Modell liegt
zwischen 4,75% und 8,24%. Die Bandbreite der möglichen Bewertungspreise hat sich aufgrund geänderter Parameter
in der Diskontierung im Vergleich zum Vorjahr deutlich ausgeweitet. Neben dem gestiegenen Zinsniveau und den
gestiegenen Liquiditätskosten zeichnet sich der gestiegene Renditeanspruch für den unsicheren Anteil verantwortlich für
den Rückgang des Bewertungskurses der HETA im Vergleich zum Vorjahr. Die undiskontierten Szenarioergebnisse sind
im Beobachtungszeitraum konstant geblieben.
Zwar wurden im Laufe des Abbaus die Unsicherheiten bei der Bewertung des Bedingten Zusätzlichen Kaufpreises
reduziert, jedoch ist die Bewertung nach wie vor mit Risiken und Unsicherheiten behaftet. Neben den
gesamtökonomischen Entwicklungen, finanzwirtschaftlichen Entwicklungen auf den Zins- und Kapitalmärkten, den
weiteren Entwicklungen des Abbaus der Assets und den ungewissen Entscheidungen bei Rechtsstreitigkeiten wichen
die Veröffentlichungen und Abbaupläne in der Vergangenheit teils deutlich von den Vorversionen ab. Daher sind die
finale Recovery und der bzw. die Auszahlungszeitpunkte des Bedingten Zusätzlichen Kaufpreises noch mit Unsicherheit
verbunden. Aufgrund ihrer Satzung ist die HETA verpflichtet zukünftig Finanzpläne zu erstellen und die wesentlichen
Erkenntnisse dazu zu veröffentlichen. Kommt es dabei zu Änderungen bei den dem Modell zugrundeliegenden und an
dieser Stelle beschriebenen Parameterannahmen, ändert sich der Bewertungspreis. Die Auswirkungen von Änderungen
der wesentlichen, nicht am Markt beobachtbaren Parameter des Bewertungsmodells auf den Bewertungspreis sind in
der nachfolgenden Sensitivitätsanalyse dargestellt.
Diese zeigt die Auswirkung einzelner durchschnittlicher Parameteränderungen, bei Konstanthaltung der jeweils anderen
Inputfaktoren (ceteris paribus), auf den Preis des Bedingten Zusätzlichen Kaufpreises, welcher in Prozent der Nominale
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
der ursprünglichen HETA Forderung angegeben wird. Zusätzlich werden die Auswirkungen der Parameteränderungen
auf die Gewinn- und Verlustrechnung in TEUR absolut angegeben. Bei den drei Inputfaktoren handelt es sich um Level
3 Parameter, welche nicht beobachtbar sind. Sinkt die Recovery um EUR 100 Mio., so führt dies zu einer um 0,1%-
Punkte tieferen Bewertung bzw. zu einem Verlust von TEUR 332. Eine Senkung des Diskontierungszinses sowie eine
Verschiebung des Auszahlungszeitpunkts um ein Jahr nach vorne würden in einer höheren Bewertung resultieren.
31.12.2022
Sensitivitätsanalyse Level-3-Parameter
Recovery in Mio. EUR
Diskontierungszins
Auszahlungs-
zeitpunkt in Jahren
+100
-100
+1%
-1%
+1
-1
Bewertungssensitivität auf Gewinn- und
Verlustrechnung (in %)
0,0%
-0,1%
-0,2%
0,3%
-0,4%
0,4%
Bewertungssensitivität auf Gewinn- und
Verlustrechnung (in TEUR)
-
-332
-729
778
-1.163
1.244
31.12.2021
Sensitivitätsanalyse Level-3-Parameter
Recovery in Mio. EUR
Diskontierungszins
Auszahlungs-
zeitpunkt in Jahren
+100
-100
+1%
-1%
+1
-1
Bewertungssensitivität auf Gewinn- und
Verlustrechnung (in %)
0,0%
-0,2%
-0,4%
0,4%
-0,1%
0,1%
Bewertungssensitivität auf Gewinn- und
Verlustrechnung (in TEUR)
-
-460
-1.089
1.178
-432
453
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 5 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR GUV
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
5 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR GUV
5.1 Provisionsergebnis
Die Höhe der Provisionserträge bemisst sich auf Basis des mit den Kund:innen vereinbarten Preises für die jeweilige
Leistungsverpflichtung. Ein Ertrag gilt dabei als ergebniswirksam vereinnahmt, wenn die Leistung dafür erbracht wurde
und den Kund:innen ein entsprechender Nutzen zufließt.
Dienstleistungen, die über einen Zeitraum hinweg erbracht werden, führen zu einem fortwährenden Nutzenzufluss bei
den Kund:innen. Provisionen daraus werden nach dem bisherigen Leistungsfortschritt für die jeweilige
Leistungserbringungsperiode vereinnahmt und gegebenenfalls periodengerecht abgegrenzt. Dazu zählen primär
Kontoführungs- und Servicegebühren sowie Bestandsprovisionen, die abhängig von der vertraglichen Ausgestaltung
vorwiegend monatlich oder quartalsweise abgerechnet werden. Die Realisierung von transaktionsbezogenen Leistungen
erfolgt, sobald die Dienstleistung vollständig erbracht wurde. Dazu zählen in erster Linie Provisionen aus dem
Zahlungsverkehr, dem Wertpapier- und Kreditgeschäft sowie Devisenprovisionen.
Provisionen, die integraler Bestandteil des Effektivzinssatzes eines Finanzinstruments sind, werden als Zinsertrag
ausgewiesen. Treuhandgeschäfte, welche der HYPO NOE Konzern in eigenem Namen, aber auf fremde Rechnung
abschließt, werden nach IFRS nicht in der Bilanz ausgewiesen. In der Gesamtergebnisrechnung werden allfällige
Provisionszahlungen im Provisionsergebnis ausgewiesen. Die aktiven und passiven Vertragsposten gemäß IFRS 15
sind im Kapitel 6.3 Sonstige Aktiva und Passiva angeführt.
1.1.–31.12.2022 in TEUR
Öffentliche
Hand
Immobilien
Privat- und
Unter-
nehmens-
kunden
Treasury &
ALM
Corporate
Center
Gesamt
Provisionserträge
-129
1.309
15.502
646
-27
17.301
aus dem Wertpapier- und Depotgeschäft
111
-
4.430
401
21
4.964
aus dem Girogeschäft und
Zahlungsverkehr
689
749
5.955
95
-41
7.447
aus dem Devisen-, Sorten- und
Edelmetallgeschäft
43
58
285
22
-
407
aus dem sonstigen
Dienstleistungsgeschäft
-862
2
4.154
124
35
3.451
sonstige Provisionserträge
-110
501
679
4
-42
1.032
Provisionsaufwendungen
-86
-38
-1.318
-807
6
-2.243
aus dem Wertpapier- und Depotgeschäft
-10
-
-76
-414
-
-501
aus dem Girogeschäft und
Zahlungsverkehr
-24
-17
-1.200
-392
-
-1.634
aus dem sonstigen
Dienstleistungsgeschäft
-
-
-34
-
-
-34
sonstige Provisionsaufwendungen
-51
-21
-9
-
6
-74
Gesamt
-215
1.271
14.184
-161
-21
15.058
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 5 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR GUV
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
1.1.–31.12.2021 in TEUR
Öffentliche
Hand
Immobilien
Privat- und
Unter-
nehmens-
kunden
Treasury &
ALM
Corporate
Center
Gesamt
Provisionserträge
3.347
1.265
16.960
493
-92
21.974
aus dem Wertpapier- und Depotgeschäft
228
4
5.916
331
2
6.480
aus dem Girogeschäft und
Zahlungsverkehr
556
725
5.481
58
-34
6.786
aus dem Devisen-, Sorten- und
Edelmetallgeschäft
36
33
427
15
-9
502
aus dem sonstigen
Dienstleistungsgeschäft
2.678
21
4.154
89
-2
6.939
sonstige Provisionserträge
-150
481
983
-
-48
1.267
Provisionsaufwendungen
-115
-58
-2.238
-701
-
-3.112
aus dem Wertpapier- und Depotgeschäft
-37
-1
-1.110
-356
-
-1.504
aus dem Girogeschäft und
Zahlungsverkehr
-21
-22
-1.103
-345
-4
-1.497
aus dem sonstigen
Dienstleistungsgeschäft
-
-
-19
-
-
-19
sonstige Provisionsaufwendungen
-57
-34
-7
-
5
-93
Gesamt
3.232
1.208
14.722
-208
-91
18.862
5.2 Sonstiges betriebliches Ergebnis
in TEUR
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Sonstige Erträge
13.045
20.172
aus dem Abgang von immateriellen Vermögenswerten, Sachanlagen und sonstigen
nicht-finanziellen Vermögenswerten
73
114
aus der Auflösung von Rückstellungen
437
30
aus der Bewertung von Devisen und Valuten
-
3.455
aus der Entkonsolidierung
285
942
aus als Finanzinvestitionen gehaltenen Immobilien
3.095
2.527
aus sonstigen Mieterträgen
410
316
aus Immobiliendienstleistungen und -entwicklungen
2.699
7.285
aus vorzeitigen Rückzahlungen
4.749
3.509
aus übrigen Posten
1.297
1.993
Sonstige Aufwendungen
-10.635
-14.851
aus dem Abgang von immateriellen Vermögenswerten, Sachanlagen und sonstigen
nicht-finanziellen Vermögenswerten
-24
-
aus der Bildung von Rückstellungen
-5.319
-10.312
aus der Bewertung von Devisen und Valuten
-2.754
-
aus als Finanzinvestitionen gehaltenen Immobilien
-1.801
-1.910
aus Immobiliendienstleistungen und -entwicklungen
-
-2.214
aus übrigen Posten
-738
-414
Gesamt
2.409
5.322
Nähere Details zum Posten „Aufwendungen aus der Bildung von Rückstellungen“ finden sich im Kapitel „6.2
Rückstellungen“.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 5 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR GUV
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Ergebnis aus Entkonsolidierung
in TEUR
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Barreserve
-
79
Finanzielle Vermögenswerte – AC
158
107
Immaterielle Vermögenswerte
-
40
Sachanlagen
21
829
Ertragsteueransprüche – latent
15
36
Sonstige Aktiva
-
2.930
Summe Vermögenswerte
194
4.021
Rückstellungen
76
642
Ertragsteuerverpflichtungen – laufend
-
77
Sonstige Passiva
28
2.758
Summe Verbindlichkeiten
104
3.477
Veräußerungserlös
195
1.477
+ Zeitwert verbleibender Anteil im Konzern
180
-
- Abgang Vermögenswerte
-194
-4.021
+ Abgang Verbindlichkeiten
104
3.477
Entkonsolidierungsergebnis
285
934
FVOCI – Rücklage
-
8
Entkonsolidierungsergebnis über Gewinn oder Verlust
285
942
in TEUR
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Entgelt erhalten in Zahlungsmitteln und Zahlungsmitteläquivalenten
195
1.477
Cashflow aus dem Verkauf von Tochterunternehmen
195
1.477
offene Forderung aus der Unternehmenstransaktion
-
-
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 5 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR GUV
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
5.3 Verwaltungsaufwand
5.3.1 Aufgliederung Verwaltungsaufwand
in TEUR
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Personalaufwand
-53.640
-55.680
Löhne und Gehälter
-41.591
-43.410
Altersvorsorge und Sozialaufwand
-12.048
-12.270
Andere Verwaltungsaufwendungen
-44.986
-41.393
Raumaufwand
-3.859
-3.128
Büro- und Kommunikationsaufwand
-1.110
-1.218
EDV-Aufwand
-13.098
-11.192
Rechts- und Beratungskosten
-2.513
-2.080
davon: für den Konzernabschlussprüfer: Prüfung des Jahres- und
Konzernabschlusses
-530
-460
davon: für den Konzernabschlussprüfer: andere Bestätigungsleistungen
-38
-59
davon: für den Konzernabschlussprüfer: Steuerberatungsleistungen
-
-164
Werbe- und Repräsentationsaufwand
-4.316
-4.120
Sonstige Verwaltungsaufwendungen
-20.090
-19.655
davon: Stabilitätsabgabe (Bankensteuer)
-3.128
-2.955
davon: Einlagensicherung und Abwicklungsfonds
-11.574
-11.214
davon: Gesellschaftsrechtliche Aufwendungen
-494
-586
davon: Schulungskosten
-580
-584
davon: Kosten für Fahrzeuge und Fuhrpark
-269
-338
davon: Versicherungen
-512
-488
davon: Kosten Informationsbeschaffung und Zahlungsverkehr
-688
-833
Abschreibungen auf immaterielle Vermögenswerte und Sachanlagen
-4.029
-4.391
Immaterielle Vermögenswerte
-116
-175
Konzerngenützte Gebäude
-1.501
-1.560
Betriebs- und Geschäftsausstattung (inkl. geringwertiger Wirtschaftsgüter)
-2.106
-2.245
Nutzungsrecht IFRS 16
-307
-411
Verwaltungsaufwand
-102.655
-101.465
5.3.2 Personalaufwand
Der Posten „Vergütung an Aufsichtsräte“ ist in den anderen Verwaltungsaufwendungen enthalten, wird jedoch aufgrund
der besseren Lesbarkeit in den Zusatzinformationen zum Personalaufwand mitdargestellt. Alle Angaben in den beiden
folgenden Tabellen beziehen sich auf den Personenkreis, der zum Stichtag oder im laufenden Geschäftsjahr in der
jeweiligen Funktion tätig war.
Die Mitarbeiter:innengruppe „Identified Staff“ umfasst im HYPO NOE Konzern jene Personen, die direkt oder indirekt für
Planung, Leitung und Überwachung von Tätigkeiten im Konzern zuständig und verantwortlich sind. Dies sind der
Vorstand, der Aufsichtsrat und das Key Management. Eine Liste des Key Managements mit Angabe von Namen,
Funktion und Konzernunternehmen wird zum jeweiligen Berichtsstichtag aktualisiert.
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Durchschnittliche Zahl der Beschäftigten (inkl. Karenzen)
630
718
Durchschnittliche Zahl der Beschäftigten (exkl. Karenzen)
603
633
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 5 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR GUV
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
in TEUR
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Aufwendungen für Abfertigungen inkl. Mitarbeitervorsorgekasse
-979
-1.012
Vorstandsmitglieder
-16
-15
Key Management
-56
-62
sonstige Mitarbeiter:innen
-908
-934
Aufwendungen für Pensionen
-1.323
-1.316
Vorstandsmitglieder
-101
-96
Key Management
-152
-150
sonstige Mitarbeiter:innen (inklusive ehemalige Mitarbeiter:innen)
-1.071
-1.070
Aufwendungen für ehemalige Organe
-310
-314
für ehemaligen Vorstand: Gesamtbezüge
-310
-314
in TEUR
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Bezüge für Vorstandsmitglieder
-1.150
-1.102
Gesamtbezüge Vorstand
-1.150
-1.102
Vergütung an Aufsichtsräte (kein Dienstverhältnis)
-121
-117
Laufende Bezüge Aufsichtsräte
-482
-464
Vergütung an Key Management:
-5.732
-5.739
kurzfristig fällige Leistungen
-5.732
-5.739
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 6 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
6 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
6.1 Als Finanzinvestitionen gehaltene Immobilien, immaterielle
Vermögenswerte und Sachanlagen
Unter Sachanlagen werden die im Rahmen der eigenen Geschäftstätigkeit des HYPO NOE Konzerns genutzten
Grundstücke und Gebäude sowie die Betriebs- und Geschäftsausstattung ausgewiesen. Als „Als Finanzinvestitionen
gehaltene Immobilien“ werden solche Grundstücke und Gebäude klassifiziert, die zur Erzielung von Mieteinnahmen oder
aus Gründen eines erwarteten Wertzuwachses gehalten werden. Sofern die Eigennutzung unbedeutend ist, werden
gemischt genutzte Immobilien im Posten „Als Finanzinvestitionen gehaltene Immobilien“ ausgewiesen. Der HYPO NOE
Konzern wendet die Leasingnehmer Bilanzierung gemäß IFRS 16 für kurzfristige Leasingverhältnisse und
Leasingverhältnisse, bei denen der zugrundeliegende Vermögenswert von geringem Wert ist, nicht an.
Der HYPO NOE Konzerns besitzt im Jahr 2022 nur entgeltlich erworbene und keine selbsterstellten immateriellen
Vermögenswerte.
Der beizulegende Zeitwert der als Finanzinvestition gehaltenen Immobilien wird von externen, unabhängigen
Immobiliengutachtern gemäß den Regelungen des IAS 16.34 alle drei Jahre bestimmt.
Planmäßige und außerplanmäßige Abschreibungen von immateriellen Vermögenswerten und Sachanlagen sind im
Posten „5.3 Verwaltungsaufwand“ ausgewiesen. Gewinne und Verluste aus dem Abgang von Sachanlagen sowie
laufende Erträge und Aufwendungen aus „Als Finanzinvestitionen gehaltene Immobilien“ sind erfolgswirksam in „5.2
Sonstiges betriebliches Ergebnis“ ausgewiesen.
Bei den vom HYPO NOE Konzern als Leasingnehmer abgeschlossenen Leasingverträgen handelt es sich um
Operating-Leasingverhältnisse. Die Abschreibung des Nutzungsrechts wird unter „5.3 Verwaltungsaufwand“ erfasst.
Leasingverbindlichkeiten gemäß IFRS 16 sind im Kapitel „6.3 Sonstige Aktiva und Passiva“, Zinsaufwendungen
bezüglich der Leasingverbindlichkeiten sind im Kapitel „4.2.1 Zinsüberschuss“ ausgewiesen.
Schätzungsunsicherheiten und Ermessensentscheidungen
Die Bewertung der Posten „Als Finanzinvestitionen gehaltene Immobilien“, „Immaterielle Vermögenswerte“ und
„Sachanlagen“ erfolgt zu Anschaffungskosten abzüglich kumulierter Wertminderung. Abschreibungen werden linear
über die betriebsgewöhnliche Nutzungsdauer vorgenommen, wobei folgende Nutzungsdauern zugrunde gelegt werden:
-
Gebäude, Umbauten 25–50 Jahre
-
Betriebs- und Geschäftsausstattung 3–15 Jahre
-
EDV Software/Hardware 3–5 Jahre
-
Nutzungsrecht IFRS 16 4-10 Jahre
Anhaltspunkte für eine Wertminderung werden nach IAS 36 einem Wertminderungstest zur Ermittlung des erzielbaren
Betrags unterzogen. Im Anlassfall wird eine Abschreibung vorgenommen. Im Jahr 2022 gab es keine Wertminderungen
in den Posten „Als Finanzinvestitionen gehaltene Immobilien“, „Immaterielle Vermögenswerte“ und „Sachanlagen“
(2021: TEUR 0).
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JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
in TEUR
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Sonstige Erträge aus als Finanzinvestitionen gehaltenen Immobilien
3.095
2.527
Mieterlöse
1.786
2.144
Übrige Erlöse
371
383
Erträge aus dem Verkauf
938
-
Sonstige Aufwendungen aus als Finanzinvestitionen gehaltenen Immobilien
-1.801
-1.910
Abschreibungen
-1.401
-1.567
Aufwendungen für vermietete als Finanzinvestitionen gehaltene Immobilien
-399
-338
Gesamt
1.294
617
31.12.2022
31.12.2021
in TEUR
Buchwert
Fair Value
Buchwert
Fair Value
Grundstücke und Gebäude
54.597
71.988
55.940
69.756
Als Finanzinvestitionen gehaltene Immobilien
24.671
38.861
33.518
46.674
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JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Die folgende Tabelle zeigt den Anlagespiegel für immaterielle Vermögenswerte und Sachanlagen und als
Finanzinvestitionen gehaltene Immobilien.
Anschaffungswerte
in TEUR
Stand
1.1.2022
Veränderung
Konsoli-
dierungskreis
Neuzu-
gänge
Abgänge
Umbu-
chungen
Sonstige
Veränder-
ungen
Stand
31.12.2022
Software
8.720
-28
393
-213
-
-
8.872
Firmenwert
32
-
-
-32
-
-
-
Immaterielle
Vermögenswerte
8.752
-28
393
-245
-
-
8.872
Grundstücke
13.004
-
-
-
-
-
13.004
Gebäude
60.151
-
158
-
-
-
60.310
EDV-Ausstattung
4.030
-12
428
-2.184
-
-
2.263
Betriebs- und
Geschäftsausstattung
34.814
-1
1.130
-3.586
-
-
32.357
Nutzungsrecht IFRS 16
2.001
-
75
-99
-
97
2.073
Sonstige Sachanlagen
382
-32
46
-40
-
-
356
Sachanlagen
114.381
-45
1.837
-5.908
-
97
110.362
Als Finanzinvestitionen
gehaltene Immobilien
46.013
-
386
-11.285
-
-195
34.920
kumulierte Abschreibungen
Buchwert
in TEUR
Stand
1.1.2022
Veränderung
Konsoli-
dierungs-
kreis
Ab-
schrei-
bungen
Umbu-
chungen
Ab-
gänge
Stand
31.12.2022
Stand
1.1.2022
Stand
31.12.2022
Software
-8.523
28
-116
-
213
-8.398
197
474
Firmenwert
-32
-
-
-
32
-
-
-
Immaterielle
Vermögenswerte
-8.556
28
-116
-
245
-8.398
197
474
Grundstücke
-19
-
-1
-
-
-20
12.984
12.983
Gebäude
-17.196
-
-1.500
-
-
-18.696
42.956
41.614
EDV-Ausstattung
-3.611
12
-321
-
2.173
-1.747
419
517
Betriebs- und
Geschäftsausstattung
-26.707
1
-1.741
-
3.481
-24.966
8.107
7.390
Nutzungsrecht IFRS 16
-775
-
-307
-
99
-982
1.226
1.091
Sonstige Sachanlagen
-132
11
-43
-
40
-125
250
231
Sachanlagen
-48.439
24
-3.913
-
5.793
-46.536
65.942
63.826
Als Finanzinvestitionen
gehaltene Immobilien
-12.495
-
-1.401
-
3.647
-10.249
33.518
24.671
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 6 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Anschaffungswerte
in TEUR
Stand
1.1.2021
Veränderung
Konsoli-
dierungskreis
Neuzu-
gänge
Abgänge
Umbu-
chungen
Sonstige
Veränder-
ungen
Stand
31.12.2021
Software
8.954
-365
172
-40
-
-
8.720
Firmenwert
877
-845
-
-
-
-
32
Immaterielle
Vermögenswerte
9.831
-1.210
172
-40
-
-
8.752
Grundstücke
13.004
-
-
-
-
-
13.004
Gebäude
61.959
-111
429
-2.126
-
-
60.151
EDV-Ausstattung
3.890
-129
362
-138
45
-
4.030
Betriebs- und
Geschäftsausstattung
31.650
-598
4.209
-401
-45
-
34.814
Nutzungsrecht IFRS 16
3.020
-1.028
369
-269
-172
80
2.001
Sonstige Sachanlagen
221
-
209
-49
-
-
382
Sachanlagen
113.743
-1.866
5.579
-2.983
-173
80
114.381
Als Finanzinvestitionen
gehaltene Immobilien
48.779
-
2.875
-5.458
-
-182
46.013
kumulierte Abschreibungen
Buchwert
in TEUR
Stand
1.1.2021
Veränderung
Konsoli-
dierungs-
kreis
Ab-
schrei-
bungen
Umbu-
chungen
Ab-
gänge
Stand
31.12.2021
Stand
1.1.2021
Stand
31.12.2021
Software
-8.713
325
-175
-
40
-8.523
241
197
Firmenwert
-877
845
-
-
-
-32
-
-
Immaterielle
Vermögenswerte
-9.590
1.170
-175
-
40
-8.556
241
197
Grundstücke
-19
-
-1
-
-
-19
12.985
12.984
Gebäude
-17.789
26
-1.559
-
2.126
-17.196
44.170
42.956
EDV-Ausstattung
-3.616
107
-195
-45
138
-3.611
273
419
Betriebs- und
Geschäftsausstattung
-25.522
375
-1.994
45
388
-26.707
6.128
8.107
Nutzungsrecht IFRS 16
-1.199
528
-411
172
135
-775
1.821
1.226
Sonstige Sachanlagen
-124
-
-57
-
49
-132
97
250
Sachanlagen
-48.269
1.037
-4.216
173
2.836
-48.439
65.475
65.942
Als Finanzinvestitionen
gehaltene Immobilien
-12.086
-
-1.567
-
1.158
-12.495
36.693
33.518
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 6 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
6.1.1 Operating Leasing (Leasinggeber)
in TEUR
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Leasingerträge aus Operating-Leasingverhältnissen
aus "Als Finanzinvestition gehaltene Immobilien"
1.786
2.144
aus Sachanlagen
410
316
in TEUR
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Künftige Mindestleasingzahlungen unkündbarer Leasingverhältnisse
bis 1 Jahr
1.562
1.753
von 1 bis 2 Jahre
1.557
1.708
von 2 bis 3 Jahre
1.542
1.708
von 3 bis 4 Jahre
1.513
1.693
von 4 bis 5 Jahre
1.513
1.663
über 5 Jahre
22.054
28.085
Gesamt
29.741
36.611
6.1.2 Nutzungsrecht IFRS 16
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Nutzungsrecht IFRS 16
Buchwert
Zugänge
Abschreibung
Buchwert
Zugänge
Abschreibung
Grundstücke und Gebäude
1.091
75
-307
1.226
369
-360
Kraftfahrzeuge
-
-
-
-
-
-18
Stellplätze
-
-
-
-
-
-23
IT Equipment
-
-
-
-
-
-10
Gesamt
1.091
75
-307
1.226
369
-411
in TEUR
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Sonstige Angaben Leasingnehmer
Aufwand für Leasingverhältnisse über Vermögenswerte von geringem Wert
-27
-3
Aufwand für kurzfristige Leasingverhältnisse
-561
-584
Gesamte Zahlungsmittelabflüsse für Leasingverhältnisse
-912
-925
6.2 Rückstellungen
Personalrückstellungen
Im HYPO NOE Konzern bestehen sowohl beitrags- als auch leistungsorientierte Pläne. Im Rahmen der
beitragsorientierten Pläne wird ein definierter Beitrag an einen externen Versorgungsträger geleistet. Darüber hinaus
bestehen keine rechtlichen oder sonstigen Verpflichtungen des Arbeitgebers zu weiteren Zahlungen. Eine Rückstellung
ist nicht zu bilden.
Die beitragsorientierten Ansprüche werden seit 1.1.2019 von der APK Pensionskasse AG verwaltet. Auf Basis der seit
1.1.2019 in den Gesellschaften HYPO NOE Landesbank und HYPO NOE Leasing GmbH geltenden
Betriebsvereinbarung werden für Mitarbeiter:innen 3,0%, für Abteilungsleiter:innen mit All-In-Verträgen 6% und für
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 6 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Bereichsleiter:innen sowie gleichgestellte Führungsebenen 9,76% des anrechenbaren Gehalts an die Pensionskasse
geleistet. Sofern in der Vergangenheit abweichende Vereinbarungen über die Beitragshöhe getroffen wurden, gelten
diese weiter. Die Unverfallbarkeit der Beiträge tritt nach Ablauf eines Zeitraums von fünf Jahren bei Einbeziehung in die
Pensionskasse bis zum 31.12.2012, bei Einbeziehung in die Pensionskasse ab 1.1.2013 nach drei Jahren, jeweils ab
Beginn der Beitragszahlung ein. Voraussetzung für die Beitragszahlung ist seit 1.1.2019 ein mindestens zweijähriges
Dienstverhältnis mit dem Dienstgeber, wobei Vordienstzeiten angerechnet werden können (für Eintritte vor dem
1.1.2019 betrug die Wartefrist fünf Jahre). In der HYPO Officium GmbH war ein Geschäftsführer von der
Pensionskassenregelung umfasst, es wurden aber noch keine Beiträge eingezahlt.
Leistungsorientierte Zusagen betreffen Pensions- und Abfertigungsverpflichtungen sowie Jubiläumsgelder. Die Pläne
sind nicht über einen Fonds finanziert. Die langfristigen Personalrückstellungen werden gemäß IAS 19 nach dem
Anwartschaftsbarwertverfahren (Projected-Unit-Credit-Methode) ermittelt. Die Bewertung der zukünftigen
Verpflichtungen basiert auf versicherungsmathematischen Gutachten eines externen Aktuars. Der Ansatz in der
Konzernbilanz erfolgt in der Höhe des Barwertes der leistungsorientierten Verpflichtungen (defined benefit obligation).
Sich ergebende versicherungsmathematische Gewinne und Verluste der Abfertigungs- und Pensionsrückstellung
werden erfolgsneutral im Posten „Sonstige Rücklagen aus versicherungsmathematischen Gewinnen und Verlusten“
erfasst. Die versicherungsmathematischen Gewinne und Verluste der Jubiläumsgeldrückstellung hingegen werden in
der Gewinn- und Verlustrechnung im Posten „5.3 Verwaltungsaufwand“ gezeigt.
Angaben zum Sozialkapital
Der Dienstzeitaufwand und der Zinsaufwand werden erfolgswirksam im Personalaufwand erfasst („5.3.2
Personalaufwand“). Die versicherungsmathematischen Gewinne und Verluste sind ausschließlich auf die Veränderung
der finanziellen Annahmen zurückzuführen.
Die leistungsorientierten Vorsorgepläne des HYPO NOE Konzerns umfassen Pensions-, Abfertigungs- und
Jubiläumsgeldverpflichtungen. IAS 19 definiert Pensions- und Abfertigungsverpflichtungen als Leistungen nach
Beendigung des Dienstverhältnisses. Jubiläumsgelder stellen andere langfristig fällige Leistungen an
Arbeitnehmer:innen dar. Aktuell gibt es keine leistungsorientierten Pensionsverpflichtungen im HYPO NOE Konzern, die
restlichen Ansprüche wurden in eine externe Pensionskasse übertragen. Weitere leistungsorientierte Ansprüche
bestehen nur mehr für bereits im Ruhestand befindliche Dienstnehmer:innen oder deren anspruchsberechtigte
Hinterbliebene. Die restlichen Ansprüche wurden in eine externe Pensionskasse übertragen. Die durchschnittliche
Restlaufzeit der Pensionsverpflichtung beträgt 9,3 Jahre, jene der Abfertigungsverpflichtung 10,7 Jahre. Im HYPO NOE
Konzern gibt es kein Planvermögen.
Abfertigungsverpflichtungen bestehen aus dem alten Abfertigungsrecht mit dem Titel „Abfertigung alt“ gegenüber jenen
Mitarbeiter:innen, die vor dem 1.1.2003 in den HYPO NOE Konzern eingetreten sind und nicht bereits im Zuge eines
Konzernübertritts abgefertigt wurden. Im neuen Abfertigungsrecht werden die Abfertigungen in eine Abfertigungskasse
ausgelagert (Aufwand Mitarbeitervorsorgekasse unter „5.3.2 Personalaufwand“). Die Jubiläumsgelder sind von der
Dauer des Dienstverhältnisses beim Dienstgeber abhängig und in dem für das jeweilige Dienstverhältnis gültigen
Kollektivvertrag geregelt.
Rückstellungen für Risiken aus dem Kreditgeschäft
Dieser Posten umfasst Rückstellungen für Kreditrisiken wie nicht ausgenützte, aber unwiderrufliche Kreditrahmen,
Bürgschaften und Haftungen.
Sonstige Rückstellungen
Dotierungen und Auflösungen der „Sonstigen Rückstellungen“ erfolgen verursachungsgerecht in den jeweiligen GuV-
Posten.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 6 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Schätzungsunsicherheiten und Ermessensentscheidungen
Personalrückstellungen
Für die Berechnung der langfristigen Personalrückstellungen wurde das gesetzliche Pensionsantrittsalter (Frauen 60
Jahre oder Männer 65 Jahre) zugrunde gelegt. Bei Frauen wurde die schrittweise Erhöhung des Pensionsalters von 60
auf 65 Jahre berücksichtigt.
Für die Stichtagsbewertung des Rechnungszinsfußes (discount rate) wurden als Basis für die Ermittlung, wie in den
Vorjahren, hochwertige Industrieanleihen herangezogen und mit den Einschätzungen von Expert:innen im Euroraum
final abgestimmt.
Zinssatz für
31.12.2022
31.12.2021
Rechnungszinsfuß (discount rate)
3,80%
1,05%
künftige Gehaltssteigerungen
3,50%
2,50%
künftige Pensionserhöhungen
3,00%
2,00%
Fluktuationsabschläge von Jubiläumsgeldrückstellungen
10,70%
8% / 15% *
Als Rechnungsgrundlage wurden die biometrischen Grundwerte der aktuellsten österreichischen
Pensionsversicherungstafel mit der Bezeichnung „AVÖ 2018 – P – Rechnungsgrundlagen für die Pensionsversicherung
– Pagler & Pagler, Angestelltenbestand“ verwendet. Diese Tafel wird von der Aktuarvereinigung Österreichs für
Sozialbewertungen empfohlen.
Sonstige Rückstellungen
Nachdem die Rechtslage hinsichtlich Negativzinsen im Zusammenhang mit Unternehmenskreditverträgen weiterhin
unverändert ist und keine oberstgerichtliche Entscheidung vorliegt, die unsere Risikoeinschätzung ändert, wurde die
Rückstellung dem Bewertungsmodell des HYPO NOE Konzerns entsprechend im Posten „Sonstige Rückstellungen“
angepasst.
Die Bewertung erfolgt auf Basis von Schätzungen von sachkundigen Expert:innen, bankinternen Erfahrungswerten und
finanzmathematischen Berechnungsmethoden. Die Höhe des bilanzierten Betrags spiegelt die wahrscheinlichste
voraussichtliche Inanspruchnahme (Vermögensabfluss) wider. Als Bewertungsbasis wurden Szenarien mit Annahmen
einer durchschnittlichen Vergleichsquote und erwartetem Vermögensabfluss ohne Vergleichsfälle herangezogen. Es
wurde in den Szenarien ein Diskontierungszinssatz gemäß IAS 37.45 in der Höhe von 3,3% (31.12.2021: 0%)
herangezogen. In Bezug auf die Sensitivität der Rückstellung würde eine angenommene Erhöhung des
Diskontierungszinssatzes um 0,5% eine Reduktion der Rückstellung um TEUR 302 (31.12.2021: TEUR 364) bedeuten.
Die im Posten „Sonstige Rückstellungen“ enthaltene Rückstellung hinsichtlich Negativzinsen im Zusammenhang mit
Unternehmenskreditverträgen beträgt zum 31.12.2022 TEUR 48.342 (31.12.2021: TEUR 43.292). Da es sich bei dieser
Rückstellung um eine Rechtsrisikorückstellung handelt, erfolgt die Erfassung von Dotationen im sonstigen betrieblichen
Aufwand sowie etwaige Auflösungen im sonstigen betrieblichen Ertrag.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 6 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
6.2.1 Rückstellungen - Entwicklung
in TEUR
Stand
1.1.2022
Ver-
änderung
Konsoli-
dierungs-
kreis
Zuführung
Verbrauch
Auflösung
Auf-
zinsungs-
effekt
Neu-
bewert-
ung
Stand
31.12.2022
Personal-
rückstellungen
29.384
-4
586
-2.177
-
315
-5.241
22.864
Pensions-
rückstellungen
17.913
-
-
-1.230
-
188
-3.626
13.245
Abfertigungs-
rückstellungen
8.670
-
369
-893
-
95
-911
7.330
Jubiläumsgeld-
rückstellungen
2.801
-4
217
-54
-
32
-704
2.288
Rückstellungen für
Risiken aus dem
Kreditgeschäft
3.342
-
2.465
-
-2.570
-
-
3.236
Sonstige
Rückstellungen
44.136
-73
5.319
-76
-437
-
-
48.870
Gesamt
76.862
-76
8.370
-2.253
-3.007
315
-5.241
74.970
Die Reduktion der Personalrückstellungen im Ausmaß von TEUR 6.520 ist im Wesentlichen auf die jährliche
Neubewertung (Vergleich der Parameterannahmen zu den tatsächlich eingetroffenen Werten) zurückzuführen. Die
entsprechenden Details finden sich im Kapitel „6.2.2 Angaben zum Sozialkapital“. Die Spalte „Veränderung
Konsolidierungskreis“ beinhaltet die Auflösung von Personalrückstellungen aufgrund der Entkonsolidierung eines
vollkonsolidierten Tochterunternehmens.
6.2.2 Angaben zum Sozialkapital
Schätzungsunsicherheiten und Ermessensentscheidungen
In den weiteren Tabellen wird in Sensitivitätsberechnungen gezeigt, wie sich die Veränderung von Parametern
(Zinssatz, Gehaltssteigerung, Pensionssteigerung sowie Lebenserwartung) auf die Höhe der bilanzierten DBO der
Sozialkapitalrückstellungen auswirkt.
Die folgenden beiden Berechnungen zeigen die Sensitivität bei einer Zinssatzveränderung (+0,25%/-0,25%) und
unveränderten restlichen Parametern. Die weiteren Angaben zeigen Auswirkungen von nachfolgenden Annahmen:
Gehaltsveränderungen (+0,25%/-0,25%), Pensionsveränderungen (+0,25%/-0,25%) und eine Änderung der
Lebenserwartung von +/- 1 Jahr jeweils mit unveränderten restlichen Parametern.
Die letzte Tabellenzeile simuliert die Höhe der DBO bei unveränderten Parametern im Vergleich zum Vorjahr.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 6 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Pensionsrückstellung in TEUR
DBO
Bilanz 31.12.2022 +0,25 % Zinsen
Zinssatz 4,05 %, Gehaltssteigerung 3,5 %, Pensionssteigerung 3 %
12.951
Bilanz 31.12.2022 -0,25 % Zinsen
Zinssatz 3,55 %, Gehaltssteigerung 3,5 %, Pensionssteigerung 3 %
13.552
Bilanz 31.12.2022 +0,25 % Pensionssteigerung
Zinssatz 3,8 %, Gehaltssteigerung 3,5 %, Pensionssteigerung 3,25 %
13.552
Bilanz 31.12.2022 -0,25 % Pensionssteigerung
Zinssatz 3,8 %, Gehaltssteigerung 3,5 %, Pensionssteigerung 2,75 %
12.951
Bilanz 31.12.2022 + 1 Jahr Lebenserwartung
Zinssatz 3,8 %, Gehaltssteigerung 3,5 %, Pensionssteigerung 3 %
13.927
Bilanz 31.12.2022 - 1 Jahr Lebenserwartung
Zinssatz 3,8 %, Gehaltssteigerung 3,5 %, Pensionssteigerung 3 %
12.577
Bilanz 31.12.2022 Vorjahres-Zinssatz
Zinssatz 1,05 %, Gehaltssteigerung 3,5 %, Pensionssteigerung 3 %
15.693
Abfertigungsrückstellung in TEUR
DBO
Bilanz 31.12.2022 +0,25 % Zinsen
Zinssatz 4,05 %, Gehaltssteigerung 3,5 %, Pensionssteigerung 3 %
7.145
Bilanz 31.12.2022 -0,25 % Zinsen
Zinssatz 3,55 %, Gehaltssteigerung 3,5 %, Pensionssteigerung 3 %
7.523
Bilanz 31.12.2022 +0,25 % Gehaltssteigerung
Zinssatz 3,8 %, Gehaltssteigerung 3,75 %, Pensionssteigerung 3 %
7.533
Bilanz 31.12.2022 -0,25 % Gehaltssteigerung
Zinssatz 3,8 %, Gehaltssteigerung 3,25 %, Pensionssteigerung 3 %
7.134
Bilanz 31.12.2022 Vorjahres-Zinssatz
Zinssatz 1,05 %, Gehaltssteigerung 3,5 %, Pensionssteigerung 3 %
8.203
Art der Rückstellung
in TEUR
Pensionen
Abfertigung
Jubiläum
Gesamt
Barwert (DBO) der erworbenen Ansprüche 31.12.2020
19.262
9.822
2.719
31.803
Veränderung im Konsolidierungskreis
365
-382
-
-16
Dienstzeitaufwand
-
412
227
639
Zinsaufwand
167
84
25
276
Zahlungen
-1.308
-461
-34
-1.803
Versicherungsmathematische Gewinne und Verluste
erfolgswirksam
-
-
-136
-136
Versicherungsmathematische Gewinne und Verluste
erfolgsneutral
-573
-805
-
-1.378
Barwert (DBO) der erworbenen Ansprüche 31.12.2021
17.913
8.670
2.801
29.384
Veränderung im Konsolidierungskreis
-
-
-4
-4
Dienstzeitaufwand
-
369
217
586
Zinsaufwand
188
95
32
315
Zahlungen
-1.230
-893
-54
-2.177
Versicherungsmathematische Gewinne und Verluste
erfolgswirksam
-
-
-704
-704
Versicherungsmathematische Gewinne und Verluste
erfolgsneutral
-3.626
-911
-
-4.537
Barwert (DBO) der erworbenen Ansprüche 31.12.2022
13.245
7.330
2.288
22.864
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 6 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Die folgende Tabelle beinhaltet die Höhe der zum 31.12.2022 bilanzierten Barwerte der leistungsorientierten
Verpflichtungen (DBO) der Sozialkapitalrückstellungen (Pensions-, Abfertigungs-, Jubiläumsgeldrückstellung) und die
Höhe des entsprechenden Dienstzeit- und Zinsaufwandes sowie die der Berechnung zugrundeliegenden Parameter
(Zinssatz, Gehaltssteigerung, Pensionssteigerung) für 2023. Es werden auch die sich auf den Aufsichtsrat und die
Mitglieder des Vorstandes bzw. die Mitglieder des Key Managements beziehenden Werte ausgewiesen.
Diese leistungsorientierten Verpflichtungen unterliegen dem Langlebigkeits- sowie dem Zinssatzrisiko.
.
31.12.2023 (Forecast) in TEUR
Pensions-
rück-
stellungen
Abfertigungs-
rück-
stellungen
Jubiläums-
rück-
stellungen
Gesamt
Zinssatz 3,8 %, Gehaltssteigerung 3,5 %,
Pensionssteigerung 3 %
DBO
13.245
7.330
2.288
22.864
Dienstzeitaufwand, Current Service Cost (CSC)
-
301
163
465
Zinsaufwand, Interest Cost (INT)
503
290
93
886
davon: für Mitglieder des Aufsichtsrates und für Mitglieder
des Vorstandes
DBO
-
331
54
385
Dienstzeitaufwand
-
14
2
16
Zinsaufwand
-
13
2
15
davon: für Mitglieder des Key Managements
DBO
-
506
147
653
Dienstzeitaufwand
-
21
8
29
Zinsaufwand
-
20
6
26
6.3 Sonstige Aktiva und Passiva
In den sonstigen Aktiva und Passiva werden im Wesentlichen sonstige nicht-bankgeschäftliche Forderungen und
Verbindlichkeiten ausgewiesen.
Durch einen im November 2022 abgeschlossenen Energieliefervertrag mit einer Gesamtlaufzeit bis 2025 bezieht der
HYPO NOE Konzern ausschließlich Strom aus erneuerbaren Energiequellen. Nach Vertragsabschluss wurde eine
Vorauszahlung für künftige Verbrauchsabrechnungen in der Höhe von TEUR 202 geleistet, welche im Posten „Sonstige
Aktiva“ als Rechnungsabgrenzungsposten & Aktive Vertragsposten IFRS 15 enthalten ist. Die Höhe der Vorauszahlung
entspricht 31,25% des fixierten Strompreises. Dadurch fixierte der HYPO NOE Konzern die Strompreise von 1.1.2023
bis 31.12.2023. Da sich die fixierte Strommenge ausschließlich auf den Nutzungsbedarf des Konzerns bezieht, wendet
der HYPO NOE Konzern auf den Vertrag die „own use exemption“ gemäß IFRS 9.2.4 an und berücksichtigt diesen als
schwebenden Vertrag.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 6 WEITERE ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Sonstige Aktiva
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Rechnungsabgrenzungsposten & Aktive Vertragsposten IFRS 15
6.403
6.760
UST und sonstige Steuerforderungen (außer KÖSt)
476
758
Forderungen aus Lieferungen und Leistungen
2.757
4.147
Verrechnungsforderungen Landesdarlehen Service
6.957
1.926
Verrechnungsforderungen sonstige
5.618
2.756
Unwesentliche Beteiligungen
475
673
Übrige sonstige Forderungen
1.066
884
Sonstige Aktiva
23.751
17.904
Sonstige Passiva
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Rechnungsabgrenzungsposten & Passive Vertragsposten IFRS 15
5.536
24.059
UST und sonstige Steuerverbindlichkeiten (außer KÖSt)
6.397
6.200
Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen
34.995
34.775
Verrechnungsverbindlichkeiten Landesdarlehen Service
1.230
2.421
Verrechnungsverbindlichkeiten sonstige
2.313
1.810
Personalverbindlichkeiten
4.773
5.453
Leasingverbindlichkeiten IFRS 16
1.092
1.227
Feste Verpflichtungen aus zukünftigen Kreditgeschäften
13.494
184
Übrige sonstige Verbindlichkeiten
1.881
2.352
Sonstige Passiva
71.711
78.481
Der Anstieg im Posten „Feste Verpflichtungen aus zukünftigen Kreditgeschäften“ ist auf ein Basis Adjustment
zurückzuführen, welches auf einen zukünftig, bereits vertraglich fixierten Fixzinskredit mit höheren Volumen gebildet
wurde.
Folgende Tabelle zeigt die Fälligkeitsanalyse gemäß IFRS 16.58 für die in den sonstigen Passiva enthaltenen
Leasingverbindlichkeiten. Weitere Informationen des HYPO NOE Konzerns als Leasingnehmer finden sich im Kapitel
„6.1.2 Nutzungsrecht IFRS 16“.
in TEUR
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Laufzeitsplit Leasingverbindlichkeiten
bis 1 Jahr
307
283
von 1 bis 2 Jahre
197
266
von 2 bis 3 Jahre
167
153
von 3 bis 4 Jahre
133
144
von 4 bis 5 Jahre
119
110
über 5 Jahre
168
271
Gesamt
1.092
1.227
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 7 STEUERN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
7 STEUERN
Laufende Ertragsteueransprüche oder -verpflichtungen wurden mit den aktuellen Steuersätzen berechnet und in dem
Betrag der erwarteten Zahlungen an oder Erstattungen von Steuerbehörden bilanziert. Die HYPO NOE Landesbank ist
in Österreich steuerpflichtig, ab dem Wirtschaftsjahr 2008 wurde von der Möglichkeit der Gruppenbesteuerung
Gebrauch gemacht, wobei die HYPO NOE Landesbank als Gruppenträger fungiert. Zu diesem Zweck wurde ein
Gruppenbesteuerungsvertrag mit jedem Gruppenmitglied errichtet, in dem die Steuerumlage, Meldepflichten und
Fälligkeiten geregelt wurden. Positive Steuerumlagen werden mit 25% des positiven Ergebnisses des
Gruppenmitgliedes, negative Steuerumlagen mit 20% des negativen Ergebnisses (Verlustes) des Gruppenmitgliedes
verrechnet.
Latente Ertragsteueransprüche oder -verpflichtungen wurden nach der bilanzorientierten Methode ermittelt. Dabei
wurden die steuerlichen Buchwerte der Bilanzposten mit den Wertansätzen nach IFRS verglichen und für die
erfolgt der Ansatz passiver latenter Steuern. Für temporäre Differenzen, die bei Auflösung zu Steuerentlastungen
führen, wurden aktive latente Steuern angesetzt. Eine Aufrechnung von latenten Steueransprüchen mit latenten
Steuerverpflichtungen wird je Gesellschaft vorgenommen. Abzinsungen für langfristige latente Steuern wurden gemäß
IAS 12 nicht vorgenommen. Zudem findet gemäß IAS 12.74 eine Verrechnung zwischen latenten Steueransprüchen und
-verpflichtungen innerhalb der Steuergruppe statt.
Die Bildung und Auflösung von latenten Steueransprüchen oder -verpflichtungen erfolgt entweder erfolgswirksam unter
dem Posten „Steuern vom Einkommen“ oder erfolgsneutral im Eigenkapital, wenn der zugrundeliegende Bilanzposten
erfolgsneutral behandelt wird (z. B. „Sonstige Rücklagen aus Schuldinstrumenten – FVOCI“).
Aufgrund der in Österreich beschlossenen stufenweisen Senkung des Körperschaftssteuersatzes auf 23% ab dem Jahr
2024 kommt im HYPO NOE Konzern bereits im heurigen Jahresabschluss für die Berechnung der latenten Steuern der
verminderte Steuersatz von 23% zur Anwendung, da sich die bilanzierten latenten Steueransprüche und
Steuerverpflichtungen erst in zukünftigen Perioden auflösen werden.
Schätzungsunsicherheiten und Ermessensentscheidungen
Aktive latente Steuern auf steuerliche Verlustvorträge wurden angesetzt, wenn mit hinreichender Sicherheit
angenommen werden kann, dass in Zukunft ausreichende steuerpflichtige Gewinne vorhanden sein werden. Die
Verlustvorträge im HYPO NOE Konzern fallen in Österreich an und haben eine unbegrenzte Verwertbarkeit. Als Basis
für die Ermittlung der verwertbaren Verlustvorträge dienen aktualisierte Planrechnungen jeder Gesellschaft, aufgrund
dieser zwischen verwertbaren und nicht verwertbaren steuerlichen Verlustvorträgen unterschieden wird. Dabei wird ein
Planungshorizont von fünf Jahren (bei Projektgesellschaften ein Planungshorizont auf die Vertragslaufzeit)
angenommen. Die Überprüfung der Werthaltigkeit aktivierter latenter Steuern aus Verlustvorträgen und temporären
Differenzen erfolgt zu jedem Bilanzstichtag. Für steuerliche Verlustvorträge in Höhe von TEUR 2.080 (2021:
TEUR 2.430) wurden keine latenten Steuerforderungen angesetzt.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 7 STEUERN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
7.1 Ertragsteuern
Der Posten beinhaltet sämtliche auf der Grundlage des laufenden Jahresergebnisses ermittelten Steuern.
in TEUR
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
tatsächliche Ertragsteuern
-13.865
-12.766
davon: tatsächliche Ertragsteuern Vorjahre
-27
117
latente Ertragsteuern
-588
393
Gesamt
-14.453
-12.373
7.2 Steuerüberleitung
Die Überleitung vom rechnerisch ermittelten zum ausgewiesenen Steueraufwand stellt sich wie folgt dar:
in TEUR
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Periodenüberschuss vor Steuern
61.580
54.228
x Ertragsteuersatz
25%
25%
= Erwarteter Ertragsteueraufwand im Geschäftsjahr
-15.395
-13.557
Verminderung Steuerbelastung
977
1.401
aus steuerbefreiten Beteiligungserträgen
564
244
aus sonstigen steuerfreien Erträgen
413
402
aus at-equity bewerteten Unternehmen
-
755
Erhöhung Steuerbelastung
-1.694
-1.034
aus sonstigen nicht steuerlich abzugsfähigen Aufwendungen
-1.025
-1.034
aus at-equity bewerteten Unternehmen
-669
-
Steuereffekte aus sonstigen Unterschieden
1.659
817
aus Wertanpassungen und Nichtansatz latenter Steuern
1.826
-
aus Vorjahren
-127
857
aus Vorauszahlungen
-6
-6
aus sonstigen Unterschieden
-34
-35
Gesamt
-14.453
-12.373
Erhöhungen der Steuerbelastung ergeben sich aus steuerlich nicht abzugsfähigen Aufwendungen, wie zum Beispiel der
Stabilitätsabgabe, die seit dem Jahr 2017 keine steuerlich abzugsfähige Betriebsausgabe darstellt.
„Wertanpassungen und Nichtansatz latenter Steuern" betrifft ausschließlich die Auswirkung aus der stufenweisen
Senkung des Körperschaftssteuersatzes auf 23% ab dem Jahr 2024, der für die Bewertung und den Ansatz der latenten
Steuern maßgeblich ist.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 7 STEUERN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
7.3 Details zu latenten Steuern
in TEUR
Latente
Steuer
netto
1.1.2022
Ver-
änderung
Konsoli-
dierungs-
kreis
Bewegung 1.1.–31.12.2022
Latente
Steuer
netto
31.12.2022
davon:
Aktiv
davon:
Passiv
erfolgs-
wirksam
erfolgs-
neutral
Finanzielle Vermögenswerte – HFT
-64.450
-
50.049
-
-14.401
-
-14.401
Finanzielle Vermögenswerte – Verpflichtend
FVTPL
-1.778
-
463
-
-1.315
-
-1.315
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI
-11.997
-
9.196
1.402
-1.398
1
-1.399
Finanzielle Vermögenswerte – AC
-143.833
-
187.228
-
43.395
69.080
-25.685
Positive Marktwerte aus
Sicherungsbeziehungen (Hedge Accounting)
-63.198
-
-23.848
-
-87.046
-
-87.046
Sonstige aktive Bilanzposten
-28
-
983
-
955
2.143
-1.188
Finanzielle Verbindlichkeiten – HFT
62.761
-
-49.838
-
12.923
12.923
-
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
40.392
-
-181.400
-
-141.008
-
-141.008
Negative Marktwerte aus
Sicherungsbeziehungen (Hedge Accounting)
150.788
-
9.981
-
160.768
160.768
-
Sonstige passive Bilanzposten
884
-15
-2.154
-1.142
-2.428
4.532
-6.960
Verlustvortrag: unbeschränkt verwertbar
8.513
-
-1.248
-
7.265
7.265
-
Verrechnung mit passiven latenten Steuern
-
-
-
-
-
-256.388
256.388
Gesamt
-21.945
-15
-588
260
-22.288
325
-22.613
in TEUR
Latente
Steuer
netto
1.1.2021
Ver-
änderung
Konsoli-
dierungs-
kreis
Bewegung 1.1.–31.12.2021
Latente
Steuer
netto
31.12.2021
davon:
Aktiv
davon:
Passiv
erfolgs-
wirksam
erfolgs-
neutral
Finanzielle Vermögenswerte – HFT
-88.164
-
23.714
-
-64.450
-
-64.450
Finanzielle Vermögenswerte – Verpflichtend
FVTPL
-7.799
-
6.022
-
-1.778
-
-1.778
Finanzielle Vermögenswerte – FVOCI
-17.113
-
4.724
393
-11.997
1
-11.998
Finanzielle Vermögenswerte – AC
-194.983
-
51.150
-
-143.833
98
-143.931
Positive Marktwerte aus
Sicherungsbeziehungen (Hedge Accounting)
-96.841
-
33.644
-
-63.198
-
-63.198
Sonstige aktive Bilanzposten
183
24
-235
-
-28
1.554
-1.582
Finanzielle Verbindlichkeiten – HFT
86.163
-
-23.402
-
62.761
62.761
-
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
86.446
-
-46.053
-
40.392
40.392
-
Negative Marktwerte aus
Sicherungsbeziehungen (Hedge Accounting)
200.027
-
-49.239
-
150.788
150.788
-
Sonstige passive Bilanzposten
1.025
-54
169
-256
884
4.007
-3.124
Verlustvortrag: unbeschränkt verwertbar
8.614
-
-101
-
8.513
8.513
-
Verrechnung mit passiven latenten Steuern
-
-
-
-
-
-267.764
267.764
Gesamt
-22.445
-30
393
137
-21.945
352
-22.297
Latente Steuerabgrenzungen im Ausmaß von TEUR 260 (1.1.–31.12.2021: TEUR 137) wurden direkt mit dem
Eigenkapital verrechnet. Die Basis für den Nichtansatz von latenten ergebniswirksamen Steuern für assoziierte und
Gemeinschaftsunternehmen beträgt TEUR 2.676 (31.12.2021: TEUR -3.020).
Die Summe der abzugsfähigen temporären Differenzen aus Unterschieden zwischen steuerlichen und bilanziellen
Wertansätzen in Zusammenhang mit Anteilen an verbundenen Unternehmen, Gemeinschaftsunternehmen und
assoziierten Unternehmen, für die keine latenten Steuern angesetzt wurden, beträgt TEUR 363 (2021: TEUR 698). Nicht
angesetzte passive latente Steuern auf Unterschiede zwischen steuerlicher Basis der Anteile an verbundenen
Unternehmen, Gemeinschaftsunternehmen und assoziierten Unternehmen, zu anteiligem Nettovermögen betragen
TEUR 18.813 (2021: TEUR 19.773).
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
8 RISIKOMANAGEMENT
Unter Risiko versteht der HYPO NOE Konzern unerwartet ungünstige zukünftige Entwicklungen, die sich nachteilig auf
die Vermögens-, Ertrags- oder Liquiditätslage des Konzerns oder einzelner Konzerngesellschaften auswirken können.
Ausgehend von den strategischen Unternehmenszielen erfolgt die Entwicklung aller wesentlichen Geschäftsaktivitäten
unter risikostrategischen Gesichtspunkten und unter besonderer Beachtung der Risikotragfähigkeit. Die Bank legt
besonderen Wert auf die Bewertung der Risiken anhand des Risiko-Chancen-Verhältnisses. Risiken sollen nicht zum
Selbstzweck, sondern zur Schaffung eines Unternehmensmehrwerts und folglich einer erhöhten Risikotragfähigkeit
sowie einer adäquaten Risikokapitalverzinsung eingegangen werden. Eine Weiterentwicklung der Instrumentarien und
Prozesse zur Gewährleistung eines adäquaten Risiko-Chancen-Verhältnisses wird als eine nachhaltig strategische
Entwicklungskomponente erachtet.
Die Risikotragfähigkeit im HYPO NOE Konzern ist durch ein ausgewogenes Verhältnis von Risiken und
Deckungsmassen gewährleistet. Zu diesem Zweck werden die anrechenbaren Risikodeckungsmassen sehr sorgfältig
definiert und das Konfidenzniveau (also die Wahrscheinlichkeit für einen möglichen Verlust) bei der Risikoquantifizierung
konservativ festgelegt.
Die Offenlegung der Risiken erfolgt auf Basis der konzerninternen Risikomanagement- und Risikoinformationssysteme.
8.1 Organisation des Risikomanagements
Die Erzielung wirtschaftlichen Erfolgs ist notwendigerweise mit Risiko verbunden. Der HYPO NOE Konzern betreibt
aktive Risikotransformation, in deren Zusammenhang bewusst Risiken übernommen werden. Zielsetzung des Konzerns
im Bereich des Risikomanagements ist es, sämtliche Risiken des Bankbetriebs (Kredit-, Markt-, Liquiditätsrisiken,
operationelle Risiken, Reputationsrisiko sowie sonstige Risiken) zu identifizieren, zu messen, aktiv zu steuern sowie zu
überwachen.
Die Aufbauorganisation im HYPO NOE Konzern sieht eine klare funktionale Trennung (Vier-Augen-Prinzip) zwischen
Markt (Bereiche, die Geschäfte initiieren und über ein Votum verfügen) und Marktfolge (Bereiche, welche nicht dem
Bereich Markt zugeordnet sind und über ein weiteres, vom Markt unabhängiges Zweitvotum verfügen) bis einschließlich
Vorstandsebene vor. Für alle das Risikoprofil verändernde Entscheidungen zu Geschäftsabschlüssen ist gemäß interner
Kompetenzordnung ein übereinstimmendes Votum von Markt und Marktfolge erforderlich. Der
Übergenehmigungsprozess für Engagements, die dem Konzernaufsichtsrat des HYPO NOE Konzerns zur
Beschlussfassung vorgelegt werden müssen, ist ebenfalls geregelt.
Grundsätzlich unterliegen im HYPO NOE Konzern alle Risiken einer konzernweit einheitlichen Limitstruktur, die
permanent operativ überwacht wird. Ein zeitnahes, regelmäßiges und umfassendes Risikoberichtswesen ist in Form
eines Konzernrisikoreportings implementiert. Zusätzlich zum quartalsweisen Risikomanagementbericht, der eine
aggregierte Zusammenfassung aller materiellen und identifizierten Kapitalrisiken und deren Abdeckung mit verfügbaren
Deckungsmassen darstellt, sowie den monatlich durchgeführten Analysen zu Zahlungsunfähigkeitsrisiken, werden der
Vorstand und der Aufsichtsrat mittels separater regelmäßiger Risikoberichte je Risikokategorie umfassend über die
jeweils aktuellen risikorelevanten Entwicklungen informiert.
Die Offenlegung gemäß Teil 8 CRR erfolgt auf konsolidierter Basis des HYPO NOE Konzerns in einem eigenen
Dokument auf der Website www.hyponoe.at.
Entsprechend den Regelungen im Produkteinführungsprozess geht der Aufnahme neuer Geschäftsfelder, der
Einführung neuer Produkte sowie einem Eintritt in neue Märkte grundsätzlich eine adäquate Analyse der
geschäftsspezifischen Risiken voraus. Risikobehaftete Geschäfte sind ohne jede Ausnahme nur unter der
Voraussetzung erlaubt, dass diese in der Konzernrisikodokumentation ausdrücklich geregelt und somit genehmigt sind.
Der Konzern richtet sein Engagement grundsätzlich nur auf Geschäftsfelder aus, in denen er über eine entsprechende
Expertise zur Beurteilung sowie zum Management der spezifischen Risiken verfügt. Bei intransparenter Risikolage oder
methodischen Zweifelsfällen wird dem Vorsichtsprinzip der Vorzug gegeben.
Der HYPO NOE Konzern identifiziert, quantifiziert, überwacht und steuert die Risiken gemäß den rechtlichen und den
wirtschaftlichen Anforderungen. Trotz der verwendeten Risikomanagementmethoden und internen Kontrollverfahren
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
kann der HYPO NOE Konzern unbekannten und unerwarteten Risiken ausgesetzt sein. Die verwendeten
Risikomanagementtechniken und -strategien können in Zukunft den Eintritt von Risiken nicht gänzlich ausschließen.
8.2 Gesamtbankrisikomanagement und Risikotragfähigkeit (ICAAP)
Die Identifikation, Quantifizierung und Überwachung des Gesamtbankrisikos auf Portfolioebene findet in der Abteilung
Strategisches Risikomanagement statt und umfasst die Erkennung, Messung, Aggregation und Analyse der
eingegangenen Risiken, die Beurteilung der angemessenen Ausstattung mit ökonomischem Kapital im Verhältnis zum
Risikoprofil sowie die Anwendung und laufende Weiterentwicklung geeigneter Risikomanagementsysteme.
Das Mindesteigenmittelerfordernis wird gemäß Standardansatz Säule 1 des Basel Regelwerks ermittelt. Alle
wesentlichen Risiken werden aktiv im Rahmen eines internen Säule 2 Risikomanagements gesteuert, sowie die Säule 3
Offenlegungsverpflichtungen erfüllt.
Die Sicherstellung der Risikotragfähigkeit wird in zwei Steuerungskreisen überprüft:
1. Der ökonomische Gone Concern Steuerungskreis dient dem Gläubiger:innenschutz unter dem
Liquidationsgesichtspunkt. Hier werden Risiken unter einem hohen Konfidenzniveau von 99,9% und einer Haltedauer
von einem Jahr gemessen und den im Liquidationsfall zur Verfügung stehenden Risikodeckungsmassen
gegenübergestellt.
2. Der Going Concern Steuerungskreis dient der Sicherstellung des Fortbestands der Bank. Hier werden Risiken unter
einem geringeren Konfidenzniveau von 95% und einer Haltedauer von einem Jahr gemessen und mit den ohne
Existenzgefährdung realisierbaren Deckungsmassen verglichen.
Nachstehend sind Risiko und Risikodeckungsmassen im ökonomischen Steuerungskreis des HYPO NOE Konzerns
dargestellt.
ökonomisches Risiko je Risikoart in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Kreditrisiko
334.366
359.669
Adressrisiko
277.606
290.787
FX-Risiko (Kund:innensicht)
1.319
1.694
Beteiligungsrisiko
9.508
8.984
Konzentrationsrisiko
32.637
18.789
Makroökonomisches Risiko
12.069
38.412
Tilgungsträgerrisiko
1.227
1.002
Marktrisiko
89.645
56.688
Zinsänderungsrisiko
58.762
21.519
Credit Spread-Risiko
29.818
33.605
Credit-Valuation-Adjustment-Risiko
306
873
FX-Risiko (Bankensicht)
110
41
Risiko kleines Handelsbuch
650
650
Liquiditätsrisiko
8.700
6.700
Operationelle Risiken
25.482
24.456
Risikopuffer
66.279
57.665
Modellrisiko
22.910
22.376
Reputationsrisiko
9.164
8.950
Sonstige nicht quantifizierte Risiken
34.205
26.339
Gesamt
524.473
505.178
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Anrechnung ans RDP in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Ökonomisches Kernkapital
772.298
729.127
Stille Reserven / Lasten
-18.326
26.184
ökonomisches Risikodeckungspotenzial (RDP)
753.973
755.311
Auslastung ökonomisches RDP
70%
67%
Die Auslastung der Risikotragfähigkeit des HYPO NOE Konzerns betrug zum 31.12.2022 69,6% (unter Berücksichtigung
eines adäquaten Risikopuffers) und ist somit gegenüber 31.12.2021 (66,9%) gestiegen.
8.2.1 Kapitalmanagement der internen Risikodeckungsmassen
Im Rahmen der Gesamtbankrisikosteuerung erfolgt die Ermittlung der Eigenmittel für den Konzern auf Basis des aus der
CRR abgeleiteten Konsolidierungskreises. Die aus der Eigenmittelmeldung „Common Reporting Framework – COREP“
stammenden Größen werden in ein ökonomisches Risikodeckungspotenzial überführt. Zusätzlich werden ökonomische
stille Reserven/Lasten aus Wertpapieren in die Risikodeckungsmassen aufgenommen. Veränderungen resultieren zum
einen aus der Volatilität der stillen Reserven/Lasten, zum anderen aus den jährlich in der Hauptversammlung
getroffenen Entscheidungen, wie Beschlüsse bezüglich der Ausschüttung von Dividenden, der Zuführung zu den
Rücklagen sowie eventuelle Kapitalerhöhungen.
Im HYPO NOE Konzern besteht das ökonomische Risikodeckungspotenzial im Wesentlichen aus den folgenden
Komponenten:
-
dem Kernkapital (Tier 1) und
-
den stillen Reserven/Lasten aus Wertpapieren (AC).
Der HYPO NOE Konzern zählt folgende Komponenten aktuell NICHT zu seiner ökonomischen Deckungsmasse:
-
das Nachrang- und Ergänzungskapital (Ausnahme: für definierte Stresssituationen),
-
den Zwischengewinn/-verlust des laufenden Geschäftsjahres.
Die Nichtberücksichtigung des Nachrang- und Ergänzungskapitals in der Risikodeckungsmasse entspricht dem Konzept
der Absicherung aller Gläubiger:innen. Im Liquidationsfall werden so ebenfalls die nachrangigen Gläubiger:innen
geschützt, was einem im Bankenvergleich konservativen Vorgehen entspricht.
Im Going Concern Steuerungskreis gilt die Erfüllung des Eigenmittelerfordernisses als strenge Nebenbedingung im
Rahmen der Sicherstellung des Fortbestandes der Bank.
8.2.2 Sanierungsplan
Im Rahmen des am 1.1.2015 in Kraft getretenen „Bundesgesetzes über die Sanierung und Abwicklung von Banken“
(BaSAG) hat der HYPO NOE Konzern einen Sanierungsplan zu erstellen. Die Verankerung des Sanierungsplans
gemäß BaSAG im laufenden Geschäftsbetrieb bildet einen integralen Bestandteil des Rahmenwerks für das Risiko- und
Kapitalmanagement des HYPO NOE Konzerns.
Im Kern der Erweiterung der Risiko- und Gesamtbanksteuerung durch den Sanierungsplan werden spezifische
Indikatoren, Sanierungs- und Kommunikationsmaßnahmen sowie im Rahmen der Sanierungsgovernance robuste
Eskalations- und Entscheidungsprozesse etabliert, die die bestehenden Steuerungselemente bei einem sich
anbahnenden oder in einem eingetretenen Krisenfall ergänzen.
Die Entwicklungen der Frühwarn- und Sanierungsindikatoren sind ein fixer Bestandteil der Berichterstattung in den
relevanten Gremien.
Der tourliche Review des Sanierungsplans gemäß BaSAG des HYPO NOE Konzerns für das Jahr 2022 wurde
planmäßig unter Berücksichtigung der regulatorischen Anforderungen abgeschlossen und das genehmigte Dokument
fristgerecht an die Aufsicht übermittelt.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
8.2.3 Gesamtbank-Stresstest
Ausgehend von einer umfangreichen volkswirtschaftlichen Analyse werden im Rahmen des internen Gesamtbank-
Stresstestings für das Geschäftsmodell des HYPO NOE Konzerns relevante Szenarien jährlich festgelegt. Deren
Auswirkungen auf Kredit-, Beteiligungs- und Liquiditätsrisiko, auf den Nettozinsertrag und Credit Spreads sowie auf die
Bildung zusätzlicher Risikovorsorgen gemäß IFRS 9 und die erwarteten Ausfälle werden auf Konzernebene sowohl für
die regulatorische als auch für die ökonomische Risikotragfähigkeit simuliert. Die Ergebnisse des Stresstests werden
dem Vorstand gemeinsam mit potenziellen Gegenmaßnahmen berichtet und im Risk Management Committee (RICO)
sowie im Gremium Risikoausschuss präsentiert.
Zusätzlich werden jährlich ein Reverse Stresstest sowie bei Bedarf Ad-hoc Stresstests durchgeführt.
8.2.4 Basel III / IV
Die Tätigkeiten im ersten Halbjahr standen einerseits im Zeichen der vollständig überarbeiteten und Mitte Juni
veröffentlichten Offenlegung gemäß Teil 8 CRR iVm den Anforderungen aus der Durchführungsverordnung (EU)
2021/637 und andererseits wurde auf Basis des Kommissionsvorschlags zur Änderung der Verordnung (EU) Nr.
575/2013 (kurz CRR III) eine erste Auswirkungsanalyse für das Kreditrisiko und das Operationelle Risiko erstellt, deren
Ergebnis bereits Eingang in die im Herbst erstellte Mittelfristplanung fand. Im Laufe des Jahres wurden mehrere
Kompromisspapiere zur CRR III veröffentlicht, deren Abweichungen zum Kommissionsvorschlag jeweils untersucht und
bewertet wurden. Ein Abschluss der Trilogverhandlungen zwischen Kommission, Rat und Parlament und somit eine
finale Fassung der CRR III wird erst im Laufe des ersten Halbjahres 2023 erwartet. Dementsprechend sind die
Ergebnisse der Analyse noch mit Unsicherheiten behaftet.
Die Umsetzung der über die CRR III überarbeiteten Anforderungen stellt im Rahmen des im Abschlussjahres
gestarteten Programms Integrierte Finanz- und Risikoarchitektur (IFRA) einen wesentlichen Teilaspekt dar und die
entsprechenden Arbeiten, gemeinsam mit alten und neuen IT-Partner:innen, wurden im Herbst bereits in Angriff
genommen.
8.2.5 Weiterentwicklungen im Bereich Risikomanagement
Der HYPO NOE Konzern wird 2023 die Infrastruktur, die Prozesse und die Methoden weiterentwickeln, um einerseits
aktuelle und zukünftig erforderliche regulatorische Anforderungen erfüllen zu können und um andererseits weiterhin die
Adäquanz der eingesetzten Risikokontrollsysteme hinsichtlich des genehmigten Ausmaßes an Risikobereitschaft und
der Geschäftsziele des Konzerns sicherzustellen.
8.2.6 Minimum Requirement for Own Funds and Eligible Liabilities (MREL)
Der HYPO NOE Konzern hat aktuell folgende MREL-Mindestquoten jederzeit verpflichtend einzuhalten:
-
5,90% der Gesamtrisikopositionsmessgröße (31.12.2021: 5,90%) oder
-
20,92% des Gesamtrisikobetrages (31.12.2021: 20,92%)
Da die Mindestquoten laut aktuellem Bescheid höher sind als die bisher vorgeschriebenen Mindestquoten, sind zum
31.12.2022 die bisher vorgeschriebenen Mindestquoten einzuhalten.
Der HYPO NOE Konzern macht von der Möglichkeit einer generellen Vorabgabegenehmigung (GPP) zur Verringerung
von Instrumenten berücksichtigungsfähiger Verbindlichkeiten in Höhe von bis zu 10% Gebrauch. Die positiv
beschiedene GPP für das Jahr 2022 umfasste EUR 288 Mio. Für das Jahr 2023 wurde die Erneuerung der GPP in
unverändertem Ausmaß beantragt und durch die Aufsicht genehmigt. Folglich ist der HYPO NOE Konzern berechtigt,
ohne weitere Genehmigung der Aufsicht, Rückkäufe in Höhe von ca. EUR 288 Mio. an berücksichtigungsfähigen
Verbindlichkeiten, zu tätigen.
Damit einhergehend darf der vorabgenehmigte Rückkaufbetrag an berücksichtigungsfähigen Verbindlichkeiten in Form
des noch offenen Betrags nicht mehr in der MREL Berechnung berücksichtigt werden. Die von der Aufsicht festgelegten
Mindestquoten werden weiterhin deutlich eingehalten, da ausreichend berücksichtigungsfähige Verbindlichkeiten und
Eigenmittel vorhanden sind.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
8.3 Kreditrisiko
Das Kreditrisiko ist im separaten Kapitel „4 FINANZINSTRUMENTE UND KREDITRISIKO“ beschrieben.
8.4 Marktrisiko
8.4.1 Marktrisikomanagement
Marktrisiken bezeichnen potenzielle Verluste aus nachteiligen Substanzwertänderungen von Positionen aufgrund von
marktinduzierten Preisänderungen.
Zu den bankspezifischen Marktrisiken zählen:
-
Zinsänderungsrisiko im Bankbuch
-
Credit Spread-Risiko
-
Fremdwährungsrisiko aus Bankensicht
-
Optionsrisiko (Volatilitätsrisiko)
-
Handelsbuchrisiko
-
Basisrisiko
-
Credit-Valuation-Adjustment-Risiko (CVA)
-
Konzentrationsrisiko im Marktrisiko
-
Warenrisiko
-
Aktienkursrisiko
-
Fondsrisiko
-
Nachhaltigkeitsrisiko
Die Marktrisikostrategie des HYPO NOE Konzerns gibt die strategischen Vorgaben zu den einzelnen bankspezifischen
Marktrisiken vor.
Die wesentlichsten Marktrisiken des HYPO NOE Konzerns sind das Zinsänderungsrisiko im Bankbuch und das
Credit Spread-Risiko (speziell des Nostroportfolios), die aufgrund natürlicher Bankgeschäftsaktivitäten, wie bspw.
Fixzinskreditvergabe oder Liquiditätsreservemanagement, entstehen. Für diese Risiken sind im HYPO NOE Konzern
Limits sowie detaillierte Überwachungs- und Steuerungsprozesse etabliert. Im Rahmen seiner Geschäftstätigkeit ist der
HYPO NOE Konzern Fremdwährungs- und Optionsrisiken (z. B. eingebettete Zinsober-/-untergrenzen) ausgesetzt, die
überwacht und gesteuert werden. Durch die Absicherung von Zinsrisiken mittels Derivaten können Basisrisiken
entstehen, welche ebenfalls im Fokus stehen. Für das mit Derivaten verbundene CVA-Risiko sind ebenfalls
Risikomanagementverfahren und -methoden implementiert. Das Konzentrationsrisiko im Marktrisiko tritt vordergründig in
der Eigenveranlagung zur Steuerung der Liquiditätsreserve auf und wird im Rahmen dessen gesteuert und begrenzt.
Daneben nutzt die Bank den Rahmen des kleinen Handelsbuchs für den Eigenhandel. Für die Einhaltung der
rechtlichen Bestimmungen und der internen Risikosteuerung sind geeignete und transparente Limits zur Darstellung des
Risikoappetits und Überwachungsprozesse etabliert.
Für das Warenrisiko, das Aktienkursrisiko und das Fondsrisiko wird im HYPO NOE Konzern kein internes Risikokapital
zur Verfügung gestellt. Deshalb dürfen keine wesentlichen Risiken in diesen Marktrisikosubkategorien eingegangen
werden. Das Nachhaltigkeitsrisiko wird unter anderem durch Positiv- und Ausschlusskriterien begrenzt und gesteuert.
Die Marktrisikostrategie des HYPO NOE Konzerns baut auf den folgenden risikopolitischen Grundsätzen auf, die in der
Konzern-Risikostrategie festgelegt werden. Diese Grundsätze gewährleisten die jederzeitige Kapitaltragfähigkeit von
eingegangenen Marktrisiken und stellen die damit einhergehende Überwachung, Steuerung und Transparenz der
einzelnen Marktrisikopositionen sicher:
-
Identifikation und regelmäßige Beurteilung von Marktrisiken
-
Festlegung und regelmäßige Überprüfung der Eignung von Modellen und Verfahren zur Messung identifizierter
Marktrisiken
-
Quantifizierung des Marktrisikos auf Basis der festgelegten Verfahren
-
Festlegung des Risikoappetits und der Risikotoleranz durch die Geschäftsführung für die einzelnen
Marktrisikoarten unter Einbeziehung von Risiko- und Ertragswartungen
-
Feststellung und Umsetzung von gesetzlichen Vorschriften und Rahmenbedingungen
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
-
Angemessene Begrenzung und Überwachung des Marktrisikos auf Basis der festgelegten Risikotoleranz
-
Zweckgerichtete Berichterstattung
8.4.2 Zinsänderungsrisiko im Bankbuch
Bei der Messung, Steuerung und Begrenzung von Zinsrisiken unterscheidet der HYPO NOE Konzern zwischen dem
periodenorientierten Nettozinsertragsrisiko, das vor allem das Risiko von Nettozinsertragsschwankungen innerhalb einer
bestimmten Periode betrachtet, und dem barwertigen Risiko, das den Substanzwertverlust eines bestimmten Portfolios
aufgrund von zinsinduzierten Barwertänderungen misst.
Als wichtiges Ziel überwacht und steuert der HYPO NOE Konzern Zinsrisiken für den Nettozinsertrag auf
Gesamtbankebene sowie Zinsrisiken aus IFRS- ergebnis- oder eigenkapitalrelevanten Portfolien als primäre periodische
bilanzielle Erfolgskennzahlen. Daneben wird für die Einhaltung der gesamthaften Risikotragfähigkeit und zur Erfüllung
aufsichtsrechtlicher Vorgaben (OeNB-Zinsrisikostatistik sowie die Kennzahl zur Identifikation eines Outlier Instituts) das
barwertige Zinsrisiko für das gesamte Bankbuch gesteuert.
Zinsrisikomanagement
Die Beobachtung, Quantifizierung und Überwachung des Zinsrisikos erfolgt in der vom Markt unabhängigen Abteilung
Strategisches Risikomanagement. Die Auswertungen umfassen Zins-Gap-Strukturen, Barwertermittlungen und
Sensitivitätsanalysen. Positionen mit unkonkreten Zinsbindungen sowie Vorfälligkeitsannahmen werden anhand von
statistischen Modellen und/oder Expert:innenschätzungen abgebildet und regelmäßig überprüft. Zusätzlich werden
regelmäßige Analysen für das gesamte Bankbuch und für Teilportfolien erstellt.
Die Zinssteuerung und die Umsetzung der Zinssteuerungsstrategie der Bank obliegt dem Team ALM. Vorrangiges Ziel
ist es, langfristig stabile Strukturbeiträge für das Nettozinsergebnis zu erzielen und das ergebnisrelevante barwertige
Zinsrisiko zu steuern.
Im Zuge der jährlichen Budgetierung und Mittelfristplanung wird die Zinsausrichtung der Bank geplant und mit dem
Risikoappetit der Bank abgestimmt. Im ALM Board wird die Einhaltung der strategischen Zinsposition berichtet und
gegebenenfalls gemeinsam mit dem Vorstand angepasst. Die operative Umsetzung der Zinssteuerungsstrategie
innerhalb der gesetzten Zinsrisikolimits und Pouvoirs liegt in der Verantwortung des Teams ALM.
Das Team ALM steht im regelmäßigen Austausch mit der Abteilung Strategisches Risikomanagement zu
zinsrisikorelevanten Entscheidungen. Die schlussendliche Disponierung von Zinssteuerungsmaßnahmen erfolgt durch
die Abteilung Treasury/Kapitalmarkt/FI/IR.
Zur Absicherung von Zinsrisiken aus strukturierten Positionen oder größeren Fixzinspositionen nutzt der HYPO NOE
Konzern den bilanziellen Fair Value Hedge. Kleinteiliges Geschäft wird zusammengefasst und mittels Layer Hedge
abgesichert (siehe Kapitel „4.6 Derivate und Hedge Accounting“). Als Steuerungsinstrumente kommen grundsätzlich
Zinsswaps zum Einsatz. Alternativ nutzt die Bank ihre Veranlagungs - und Refinanzierungsneugeschäftsaktivitäten, um
strukturelle Fixzinsrisikopositionen zu steuern.
Gesamtes Bankbuch
Die Begrenzung des barwertigen Zinsrisikos für das gesamte Bankbuch erfolgt einerseits über ein absolutes Limit für die
interne Risikomessung, das im Rahmen der jährlichen Risikobudgetierung auf Basis der Gesamtbankrisikotragfähigkeit
und des Risikoappetits der Bank allokiert wird, sowie andererseits aufgrund der Limitvorgaben aus der OeNB-
Zinsrisikostatistik und den Bestimmungen zur Identifikation eines Outlier Instituts.
Das barwertige Zinsänderungsrisiko wird über alle zinsreagiblen Positionen, d. h. ohne unverzinstes Eigenkapital und
unverzinste Beteiligungen des Bankbuchs gesamthaft gemessen, limitiert, überwacht und unter Einhaltung der
vorgegebenen Limits gesteuert. Als Grundlage der Messung dient dabei der Effekt auf den Substanzwert aufgrund
unterschiedlicher Zinsszenarien und Zinsshifts.
Die Risikomessung entsprechend der OeNB-Zinsrisikostatistik erfolgt gemäß den aufsichtsrechtlichen Vorgaben.
Die Analyse des internen Zinsänderungsrisikos basiert auf Zinsablaufbilanzen und Zinssensitivitäten. Die Worst-Case-
Barwertänderung wird für das gesamte Bankbuch auf Grundlage der sechs EBA-Szenarien ermittelt, wobei die vier vom
EBA-Zinsfloor betroffenen Szenarien zusätzlich ohne Zinsfloor berücksichtigt werden. Die sich daraus ergebenden zehn
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Szenarien werden auf ein Konfidenzniveau von 99,9% für die Liquidationssicht sowie auf 95% für die Going-Concern-
Sicht bei einer Haltedauer von einem Jahr skaliert. Die verwendeten Zinsszenarien decken sowohl Parallelshifts als
auch Drehungen der Zinskurve (sowohl Geldmarkt als auch Kapitalmarkt) ab. Bei der Aggregation von Zinsrisiken der
einzelnen Währungen werden negative Barwertänderungen mit 100% gewichtet und positive Barwertänderungen mit
50%.
Die Messung des Risikos von Nettozinsertragsschwankungen wird mittels Repricing Risiko durchgeführt. Das Repricing
Risiko misst Schwankungen im Nettozinsertrag, die aufgrund unterschiedlicher variabler Referenzzinssätze oder bei
gleichen Referenzzinssätzen durch unterschiedliche Zinsfeststellungszeitpunkte entstehen. Das Repricing Risiko wird
währungs-, szenario-, indikator- und produktindividuell festgestellt und für eine 12-Monats-Periode ermittelt.
Ausgangsbasis sind wie im internen Zinsänderungsrisiko die sechs EBA-Szenarien, sowie die vier EBA-Szenarien ohne
Berücksichtigung des Zinsfloors, und die Annahme einer konstanten stabilen Bilanzstruktur. Es wird unterstellt, dass
auslaufende Positionen am selben Indikator neu abgeschlossen werden. Bei Fixzinspositionen wird angenommen, dass
sie am 6M-EURIBOR neu abgeschlossen werden, da Entscheidungen zu Fixzinsneupositionierungen je nach Marktlage-
und -erwartung im ALM getroffen werden und nicht aufgrund auslaufender Fixzinspositionen.
Einzelportfolien
Neben dem gesamten Bankbuch werden die zinssensitiven Portfolien, deren Bewertungseffekte sich in der IFRS GuV
oder im IFRS Eigenkapital niederschlagen, limitiert, überwacht und in der Steuerung berücksichtigt. Die
Risikobeurteilung und -limitierung erfolgt anhand von Barwertsensitivitäten auf Grundlage der sechs EBA-Szenarien
ohne Zinsfloor, skaliert auf ein Konfidenzniveau von 95%.
Aktuelle Situation im Zinsrisiko gesamtes Bankbuch
Auf Basis der OeNB-Zinsrisikostatistik liegt das Zinsrisiko, verglichen mit aufsichtsrechtlichen Grenzen (20% der
anrechenbaren Eigenmittel), weiterhin auf einem niedrigen Niveau. Die folgende Tabelle zeigt die Ergebnisse der
aufsichtsrechtlichen OeNB-Zinsrisikostatistik und die Kennzahl zur Identifikation eines Outlier Instituts zum 31.12.2022
und zum 31.12.2021. Für die Kennzahlen wurden die Eigenmittel inkl. des thesaurierten Gewinns verwendet:
Aufsichtsrechtliche OeNB-Zinsrisikokennzahlen
31.12.2022
31.12.2021
OeNB-Zinsrisikostatistik
6,66%
4,61%
Supervisory Outlier Test
6,91%
2,68%
Die folgenden Tabellen zeigen die Zinsrisikopositionen des HYPO NOE Konzerns zum 31.12.2022 und zum 31.12.2021:
Zinsrisikopositionen (aktiv – passiv) 31.12.2022 in TEUR
On Balance
Off Balance
Gesamt
bis 1 Monat
-251.043
-399.246
-650.288
>1–3 Monate
1.043.125
-404.867
638.258
>3–6 Monate
2.361.130
-2.379.948
-18.817
>6 Monate–1 Jahr
207.580
675.470
883.050
>1 Jahr–2 Jahre
-488.330
387.474
-100.857
>2 Jahre–3 Jahre
-1.023.129
984.045
-39.084
>3 Jahre–4 Jahre
-611.037
310.887
-300.150
>4 Jahre–5 Jahre
-184.844
160.213
-24.632
>5 Jahre–7 Jahre
-806.248
674.678
-131.569
>7 Jahre–10 Jahre
-256.929
390.127
133.198
>10 Jahre–15 Jahre
428.299
-239.540
188.759
>15 Jahre–20 Jahre
304.981
-195.691
109.290
über 20 Jahre
76.297
-72.908
3.388
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Zinsrisikopositionen (aktiv – passiv) 31.12.2021 in TEUR
On Balance
Off Balance
Gesamt
bis 1 Monat
1.859.402
-584.646
1.274.756
>1–3 Monate
-1.134.659
108.250
-1.026.409
>3–6 Monate
2.422.130
-2.471.444
-49.314
>6 Monate–1 Jahr
308.827
210.082
518.908
>1 Jahr–2 Jahre
-1.057.540
1.221.025
163.485
>2 Jahre–3 Jahre
-500.996
453.588
-47.409
>3 Jahre–4 Jahre
-453.753
395.987
-57.767
>4 Jahre–5 Jahre
-663.909
343.160
-320.750
>5 Jahre–7 Jahre
-631.058
270.883
-360.174
>7 Jahre–10 Jahre
23.968
228.567
252.534
>10 Jahre–15 Jahre
220.970
-70.059
150.911
>15 Jahre–20 Jahre
336.606
-229.540
107.066
über 20 Jahre
39.254
-10.069
29.185
Die interne Risikoauslastung betrug zum 31.12.2022 90% bei einem Limit in der Höhe von insgesamt EUR 65 Mio.
(31.12.2021: 39% bei einem Limit in der Höhe von insgesamt EUR 55 Mio.). Die folgenden Tabellen zeigen die
Ergebnisse der einzelnen Zinsszenarien sowie deren Berücksichtigung in der internen Limitierung zum 31.12.2022 und
zum 31.12.2021 für den HYPO NOE Konzern. Bei der internen Risikomessung werden die sechs EBA-Szenarien mit
Zinsfloor sowie die vier EBA-Szenarien ohne Zinsfloor herangezogen und auf ein Konfidenzniveau von 99,9%
hochskaliert:
Interne Zinsszenarioanalyse Bankbuch gesamt in TEUR zum
31.12.2022
Barwertänderung
Skaliert auf 99,9%
Szenario I: EBA Parallel Up
-53.423
-58.765
Szenario II: EBA Parallel Down
36.735
40.408
Szenario III: EBA Steepener
-19.585
-21.544
Szenario IV: EBA Flattener
6.203
6.823
Szenario V: EBA Short Rate Up
-5.576
-6.133
Szenario VI: EBA Short Rate Down
3.063
3.369
Szenario VII: EBA Parallel Down ohne Zinsfloor
36.735
40.408
Szenario VIII: EBA Steepener ohne Zinsfloor
-12.998
-14.298
Szenario IX: EBA Flattener ohne Zinsfloor
6.705
7.375
Szenario X: EBA Short Rate Down ohne Zinsfloor
-1.628
-1.791
Internes Risiko
-53.423
-58.765
Warning Level (95% vom Limit)
61.750
Limit / Ausnutzung (%)
65.000
-90,41%
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Interne Zinsszenarioanalyse Bankbuch gesamt in TEUR zum
31.12.2021
Barwertänderung
Skaliert auf 99,9%
Szenario I: EBA Parallel Up
-13.955
-15.351
Szenario II: EBA Parallel Down
12.497
13.747
Szenario III: EBA Steepener
-19.562
-21.519
Szenario IV: EBA Flattener
14.739
16.213
Szenario V: EBA Short Rate Up
6.710
7.381
Szenario VI: EBA Short Rate Down
-4.052
-4.457
Szenario VII: EBA Parallel Down ohne Zinsfloor
63.450
69.795
Szenario VIII: EBA Steepener ohne Zinsfloor
19.775
21.753
Szenario IX: EBA Flattener ohne Zinsfloor
17.706
19.477
Szenario X: EBA Short Rate Down ohne Zinsfloor
1.831
2.014
Internes Risiko
-19.562
-21.519
Warning Level (95% vom Limit)
-52.250
Limit / Ausnutzung (%)
-55.000
39,12%
8.4.3 Credit Spread-Risiko
Das Credit Spread-Risiko bezeichnet die nachteilige Veränderung von Risikoprämien von Wertpapieren und den damit
verbundenen Substanzwertverlust. Das Credit Spread-Risiko spielt besonders im Rahmen der Eigenveranlagung eine
Rolle. Der Kapitalbedarf aus dem Credit Spread-Risiko wird im Rahmen eines historischen Value-at-Risk-Modells für
den gesamten Nostrobestand im Bankbuch sowie für den Wertpapierbestand im kleinen Handelsbuch ermittelt. Der VaR
wird auf Grundlage von historisch ermittelten Credit Spread-Szenarien berechnet, welche über IBoxx-Indizes geschätzt
werden. Die so erhaltenen Veränderungen werden entsprechend aggregiert, und aus dieser Verlustverteilung wird ein
Verlustquantil von 99,9% und 95% errechnet. Für die Methodik der historischen Simulation wird ein fünf Jahre
rollierendes Zeitfenster verwendet. Die Kennzahl beschreibt den potenziellen Wertverlust einer Spreadausweitung, der
bei Verkauf des gesamten Wertpapierportfolios im Rahmen der Liquidationssicht realisiert würde. Die folgende Tabelle
zeigt die Ergebnisse der Credit Spread-VaR -Analyse bei einer angenommenen Haltedauer von einem Jahr und einem
Konfidenzniveau von 99,9% des HYPO NOE Konzerns:
Credit Spread VaR in TEUR (Haltedauer 1 Jahr, Konfidenzniveau 99,9%)
31.12.2022
31.12.2021
Nostroportfolio gesamt
-29.818
-33.605
Im abgelaufenen Jahr gab es keine wesentlichen Änderungen bei der dargestellten Messung und Überwachung des
Credit Spread-Risikos.
8.4.4 Fremdwährungsrisiko
Die konservative Risikopolitik des HYPO NOE Konzerns spiegelt sich in der strengen Limitierung für die offene
Devisenposition wider. Durch währungskonforme Refinanzierung sowie durch die Nutzung von FX-Derivaten werden
Währungsrisiken im Konzern de facto eliminiert. Der HYPO NOE Konzern trägt daher zum 31.12.2022 gemäß Capital-
Requirements-Regulation-Vorgaben kein Mindesteigenmittelerfordernis für Fremdwährungspositionen, da die
berechnete Gesamtwährungsposition im Konzern kleiner als 2% der anrechenbaren Eigenmittel ist. Das interne
Volumenslimit für Fremdwährungspositionen ist unterhalb dieser 2% festgelegt.
Das verbleibende Fremdwährungsrisiko wird anhand eines Value-at-Risk-Modells auf Grundlage von historisch
ermittelten Fremdwährungskursschwankungen für die gesamte offene Devisenposition regelmäßig bestimmt und
überwacht. Dabei fließen Korrelationen zwischen den Währungen im Sinne eines Varianz/Kovarianz-Ansatzes mit ein.
Jüngere Entwicklungen der Zeitreihe werden über einen Decay-Faktor von 0,94 stärker berücksichtigt als weiter in der
Vergangenheit liegende. Die folgende Tabelle zeigt die Ergebnisse des Devisenpositions-VaR bei einer angenommenen
Haltedauer von einem Jahr und einem Konfidenzniveau von 99,9% des HYPO NOE Konzerns:
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Devisenpositions-VaR in TEUR (Haltedauer 1 Jahr, Konfidenzniveau 99,9%)
31.12.2022
31.12.2021
Devisenpositionsrisiko gesamt
-110
-41
Im abgelaufenen Jahr gab es keine wesentlichen Änderungen bei der dargestellten Messung und Überwachung des
Fremdwährungsrisikos.
8.4.5 Optionsrisiko
Volatilitätsrisiken bestehen im HYPO NOE Konzern vor allem aus eingebetteten Zinsober- und Zinsuntergrenzen bei
Krediten und Einlagen. Die Steuerung und Überwachung dieser Positionen erfolgt innerhalb des Zinsrisikomanagements
im Bankbuch.
Die Bank verfolgt grundsätzlich das Ziel keine wesentlichen IFRS Fair Value relevanten Optionspositionen zuzulassen.
Optionsderivate werden daher nur in sehr eingeschränktem Ausmaß zur Steuerung des Zinsrisikos sowie zur
Optimierung des Zinsstrukturbeitrags eingesetzt. Die Limitierung erfolgt durch die implementierten Fair Value
Zinsrisikolimits
8.4.6 Handelsbuchrisiken
Der Konzern betreibt keine Geschäfte, welche die Führung eines großen Handelsbuchs gemäß Capital Requirements
Regulation erforderlich machen. Im HYPO NOE Konzern wird ein kleines Handelsbuch gemäß Art. 94 CRR geführt und
dies ist hinsichtlich des Geschäftsvolumens entsprechend eingeschränkt. Daneben wurden Sensitivitätslimits und ein
maximales Verlustlimit (31.12.2022: TEUR 650, 31.12.2021: TEUR 650) inklusive einer Frühwarnstufe (31.12.2022:
TEUR 300, 31.12.2021: TEUR 300), die bei Erreichung zur Halbierung der Sensitivitätslimits führt, festgelegt. Die
Überwachung erfolgt täglich im Strategischen Risikomanagement. Im Jahr 2021 kam es zu keiner Positionierung im
kleinen Handelsbuch.
8.4.7 Basisrisiko
Die Beschreibung zu den Basisrisiken im Hedge Accounting befindet sich im Kapitel „4.6 Derivate und Hedge
Accounting“.
8.4.8 CVA/DVA -Risiko
In der Bestimmung des beizulegenden Zeitwerts bei der Bewertung derivativer Instrumente ist für das
Kontrahentenrisiko das Credit-Valuation-Adjustment (CVA) und für das eigene Kreditrisiko das Debt-Valuation-
Adjustment (DVA) zu berücksichtigen. Die Ermittlung des Credit-Value-Adjustment (CVA) erfolgt auf Basis
marktgängiger Methoden. Dabei fließt das Expected Exposure über Monte Carlo Simulation und die
Ausfallwahrscheinlichkeiten anhand von passenden, globalen CDS-Kurven in die Berechnung ein. Die Zuordnung der
CDS-Kurve auf das Instrument erfolgt anhand Kund:innenrating und -sektor. Die Auswirkungen aus dem CVA und DVA
sind in der Konzern-Gesamtergebnisrechnung erfasst.
Das CVA-Risiko bezeichnet die negativen Barwertänderungen aufgrund von Schwankungen der CVAs für OTC Derivate
mit CVA -Adjustment, die zu Schwankungen im Bewertungsergebnis in der GuV führen. Das CVA -Risiko wird monatlich
gemessen und überwacht. Im Rahmen der ökonomischen Gesamtbankrisikobetrachtung wird die historische
Schwankung des CVA von relevanten Positionen gemessen und fließt als Risikowert in die Risikotragfähigkeitsrechnung
ein. Als Basis für die Schwankung dienen die täglichen Veränderungen der globalen CDS-Kurven. Die Risikomessung
wird mittels historischem Value -at-Risk Ansatz mit einer Haltedauer von einem Jahr und einer beobachteten Zeitreihe
von fünf Jahren durchgeführt. Von der Messung sind alle Derivate ohne Besicherungsvereinbarung umfasst. Im
HYPO NOE Konzern werden Derivate vorrangig über zentrale Clearingstellen oder mit Credit Support Annex (CSA)
abgeschlossen, um das Kreditrisiko sowie das Risiko aus CVA-Schwankungen zu reduzieren.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
8.4.9 Bilanzielle Sensitivitätsanalyse Marktrisiko
Schätzungsunsicherheiten und Ermessensentscheidungen
Die eingesetzten Risikomessmethoden entsprechen den rechtlichen und wirtschaftlichen Anforderungen und werden
darüber hinaus intern validiert. Jede Risikomessmethode weist Grenzen auf und höhere Verluste, als in den
Risikomessgrößen dargestellt, können nicht ausgeschlossen werden. Die angeführten Werte stellen keine Vorhersage
oder Indikation dar, wie sich diese in Zukunft entwickeln werden. Nachfolgend werden die wesentlichen Grenzen der
angewendeten Methoden dargestellt.
Bei den verwendeten Sensitivitätsanalysen für die Bestimmung des Risikos sind folgende Faktoren in Betracht zu
ziehen:
-
Die Definition der Szenarien ist unter Umständen kein guter Indikator für zukünftige Ereignisse, vor allem wenn
die Szenarien positive oder negative Extrema darstellen. Die Szenarien können in diesen Fällen zu einer
Unterbewertung oder Überschätzung der Risiken führen.
-
Die Annahmen in Bezug auf die Änderungen der Risikofaktoren und auf die Zusammenhänge zwischen
verschiedenen Risikofaktoren (bspw. gleichzeitige Drehung der EUR- und CHF-Zinskurve) können sich als falsch
erweisen, besonders bei extremen Marktereignissen. Es gibt für die Definition von Zinsszenarien keine
Standardmethoden, und die Zugrundelegung anderer Szenarien würde zu anderen Ergebnissen führen.
-
Die zugrunde gelegten Szenarien geben keinen Hinweis auf den potenziellen Verlust jenseits der definierten
Szenarien.
Bei den verwendeten Value-at-Risk Methoden sind u.a. folgende Nachteile der Methodik zu berücksichtigen:
-
Der angegebene Risikowert für ein angegebenes Konfidenzniveau gibt keine Auskunft über den potenziellen
Verlust über dem unterstellten Konfidenzniveau.
-
Das verwendete Modell berücksichtigt historische Daten innerhalb der angegebenen Zeitreihe von 5 Jahren. Die
Wahl einer anderen Periode würde die Ergebnisse ändern.
-
Die aus der Zeitreihe abgeleiteten Korrelationen und die Risikoverteilung können sich in Zukunft ändern.
Neben der dargelegten Risikoermittlung werden Stresstests durchgeführt, um Risiken abseits der tourlichen
Risikomessung aufzuzeigen.
Nachfolgend werden die Marktrisikosensitivitäten hinsichtlich der Gesamtergebnisrechnung sowie des Eigenkapitals
dargelegt. Alle Sensitivitäten werden durch einen wie in den Kapiteln zu den jeweiligen Risikoarten zuvor beschriebenen
VaR-Ansatz (95% Konfidenzniveau, Haltedauer 1 Jahr) dargestellt. Das Repricing Risiko zeigt die Auswirkungen auf
den Zinsüberschuss.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
IFRS-Marktwertsensitivitäten in
TEUR zum 31.12.2022
GuV-Sensitivitäten
OCI-Sensitivitäten
VaR
Limit
Ausnutzung
VaR
Limit
Ausnutzung
Barwertiges Zinsrisiko
-901
4.000
23%
-669
3.500
19%
Credit Spread-Risiko
-2.110
7.000
30%
-2.728
4.000
68%
CVA-Risiko
-217
FX-Basis-Risiko
-1.129
3.000
38%
5.000
Gesamtrisiko Bankbuch
-4.356
-3.396
Zinsrisiko Handelsbuch
-
IFRS-Marktwertsensitivitäten in
TEUR zum 31.12.2021
GuV-Sensitivitäten
OCI-Sensitivitäten
VaR
Limit
Ausnutzung
VaR
Limit
Ausnutzung
Barwertiges Zinsrisiko
-1.126
4.000
28%
-1.025
4.000
26%
Credit Spread-Risiko
-3.406
7.000
49%
-2.581
7.000
37%
CVA-Risiko
-388
FX-Basis-Risiko
-1.038
3.000
35%
5.000
Gesamtrisiko Bankbuch
-5.958
-3.607
Zinsrisiko Handelsbuch
-
Zinsertragssensitivitäten in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Szenario I: EBA Parallel Up
6.443
8.132
Szenario II: EBA Parallel Down
-12.689
3.301
Szenario III: EBA Steepener
-5.262
4.002
Szenario IV: EBA Flattener
4.197
4.563
Szenario V: EBA Short Rate Up
5.927
8.197
Szenario VI: EBA Short Rate Down
-13.131
3.506
Szenario VII: EBA Parallel Down ohne Zinsfloor
-12.678
19.400
Szenario VIII: EBA Steepener ohne Zinsfloor
-3.070
13.929
Szenario IX: EBA Flattener ohne Zinsfloor
2.240
2.709
Szenario X: EBA Short Rate Down ohne Zinsfloor
-14.635
22.516
Worst-Case-Szenario
-14.635
2.709
8.5 Liquiditätsrisiko
Der HYPO NOE Konzern definiert das Liquiditätsrisiko als Gefahr, seine gegenwärtigen und zukünftigen
Zahlungsverpflichtungen nicht vollständig, nicht fristgerecht oder nur zu überhöhten Kosten erfüllen zu können.
Der HYPO NOE Konzern unterscheidet dabei zwischen Intraday-Liquiditätsrisikomanagement, der operativen
einjährigen Liquiditätssteuerung und der Planung und Umsetzung der mittel- bis langfristigen strukturellen
Refinanzierungs- und Liquiditätsrisikostrategie.
Die folgende Tabelle zeigt eine Fälligkeitsanalyse für finanzielle Verbind lichkeiten einschließlich zugesagter finanzieller
Garantien für derivative finanzielle Verbindlichkeiten und für nicht in Anspruch genommene unwiderrufliche
Kreditzusagen des HYPO NOE Konzerns zum 31.12.2022 sowie zum 31.12.2021. Die Darstellung basiert auf folgenden
Annahmen:
-
Dargestellt werden nicht abgezinste vertragliche Cashflows (darunter fallen Tilgungs- sowie Zinszahlungen).
-
Für Verbindlichkeiten mit variablen Cashflows werden die zukünftig anfallenden Cashflows auf Basis von
Forward-Sätzen ermittelt.
-
Verbindlichkeiten werden zum frühestmöglichen Zeitpunkt der Fälligstellung durch die Gegenpartei dargestellt
(Sichteinlagen und Spareinlagen werden daher unabhängig von ihrer Laufzeit im frühesten Laufzeitband
abgebildet).
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
-
Finanzielle Garantien werden dem frühesten Laufzeitband zugeordnet.
-
Verpflichtungen aus Finanzierungsleasing werden zum Zeitpunkt der erwarteten Auszahlung eingestellt.
-
Berücksichtigung von nicht in Anspruch genommenen unwiderruflichen Kreditzusagen zum Zeitpunkt der
frühestmöglichen Inanspruchnahme.
-
Verbindlichkeiten aus Derivategeschäften innerhalb von Rahmenverträgen werden ohne Berücksichtigung von
Nettingvereinbarungen dargestellt.
-
Cashflows aus Zinsderivaten fließen auf Nettobasis ein.
-
Bei Verpflichtungen aus Fremdwährungsderivaten sowie aus Fremdwährungstermingeschäften wird die
Bruttorückzahlung dargestellt.
-
Die Verbindlichkeiten werden zwecks konsistenter Darstellung im Einklang mit der IFRS-Bilanzstruktur
abgebildet. Die aus Liquiditätssicht wesentlichsten Positionen werden gemäß internen Kategorien erweiternd
aufgelistet.
Fälligkeitsanalyse finanzielle Verbindlichkeiten zum 31.12.2022 in TEUR
Passiva: gemäß Notes und interner Liquiditätskategorie
0-1M
1-3M
3-12M
1-5Y
Finanzielle Verbindlichkeiten – HFT
4.4
62.431
21.849
245.310
690.660
Derivative Verbindlichkeiten
62.431
21.849
245.310
690.660
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
4.4
2.810.749
271.114
2.403.376
6.139.213
OeNB Tender / GC Pooling Repo
-
100.000
649.000
185.000
Einlagen von Finanzinstituten
3.564
7.902
67.384
51.513
Verbindlichkeiten aus erhaltenen
Sicherheiten für Derivate
61.500
-
-
-
Kundeneinlagen
2.721.912
94.829
321.154
17.388
Verbindlichkeiten gegenüber
Förderbanken und multilateralen
Entwicklungsbanken
5.554
502
35.557
211.334
Unbesicherte Eigene Emissionen
4.644
43.085
754.760
2.372.653
Besicherte Eigene Emissionen
13.576
24.796
575.521
3.301.325
4.4
-
-
-
-
Eventualverbindlichkeiten
1.463
-
-
-
Finanzielle Garantien
59
-
-
-
Kreditzusagen
1.404
-
-
-
weitere liquiditätsrelevante
Positionen
13.553
24.000
88.717
195.000
Verpflichtungen aus
Finanzierungsleasing
13.553
24.000
88.717
195.000
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Fälligkeitsanalyse finanzielle Verbindlichkeiten zum 31.12.2021 in TEUR
Passiva: gemäß Notes und interner Liquiditätskategorie
0-1M
1-3M
3-12M
1-5Y
Finanzielle Verbindlichkeiten – HFT
4.4
80.523
103.098
-
561.612
Derivative Verbindlichkeiten
80.523
103.098
-
561.612
Finanzielle Verbindlichkeiten – AC
4.4
2.940.906
311.567
1.402.818
7.649.190
OeNB Tender / GC Pooling Repo
-
-
50.000
1.984.000
Einlagen von Finanzinstituten
19.527
25.296
86.287
48.872
Verbindlichkeiten aus erhaltenen
Sicherheiten für Derivate
42.355
-
-
-
Kundeneinlagen
2.846.944
98.104
515.351
142.201
Verbindlichkeiten gegenüber
Förderbanken und multilateralen
Entwicklungsbanken
3.761
721
10.324
156.690
Unbesicherte Eigene Emissionen
4.334
134.452
153.564
2.510.357
Besicherte Eigene Emissionen
23.986
52.993
587.292
2.807.070
Finanzielle Verbindlichkeiten - FVO
4.4
-
-
-
-
Eventualverbindlichkeiten
1.713.739
-
-
-
Finanzielle Garantien
70.213
-
-
-
Kreditzusagen
1.643.526
-
-
-
weitere liquiditätsrelevante
Positionen
8.000
35.000
103.500
180.000
Verpflichtungen aus
Finanzierungsleasing
8.000
35.000
103.500
180.000
Ein erheblicher Teil der derivativen Verbindlichkeiten ist mit Cash besichert oder entsteht aufgrund der
Bruttobetrachtung bei Fremdwährungsderivaten oder Fremdwährungstermingeschäften. Die tatsächlichen Netto-
Liquiditätsabflüsse werden daher geringer sein als in der Fälligkeitsanalyse dargestellt. Das generelle Risiko aus
Nachschusspflichten bei Derivaten im Clearing oder mit CSA wird in internen operativen Liquiditätsstresstests für die
Time-to-Wall Ermittlung auf Basis der größten Nettobestandsveränderung der vergangenen zwei Jahre anhand täglicher
Bestandsdaten und einer Zinsuntergrenze bei 0% für den zehnjährigen EUR-Swapsatz inklusive eines Modellpuffers
berücksichtigt. Die folgende Tabelle zeigt den ermittelten Worst-Case-Abfluss aus Nachschusspflichten bei Derivaten
mit CSA für ein Jahr:
Worst-Case-Abfluss in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
315.101
184.441
„Unwiderrufliche Kreditzusagen“ sind einerseits nicht ausgenutzte Kredit- und Darlehensrahmen und andererseits
revolvierende Kreditlinien wie Kontokorrentkredite oder Barvorlagen, wobei die Ziehung von nicht ausgenutzten Krediten
innerhalb eines vertraglich festgelegten Zeitraums mit sehr hoher Wahrscheinlichkeit erfolgen wird. Kreditlinien hingegen
können jederzeit ausgenutzt werden, und somit besteht hinsichtlich der Ausnutzung und des Fälligkeitsdatums eine
höhere Unsicherheit. Einen maßgeblichen Anteil bei den nicht ausgenutzten Kreditrahmen haben Kund:innen der
Öffentlichen Hand mit engen Kund:innenbeziehungen. Die geplante Ausnutzung vonseiten der Kundin bzw. des Kunden
wird regelmäßig mit den bankverantwortlichen Markteinheiten abgestimmt. Damit ist hierbei eine vorausschauende
Planung der Refinanzierungsbedürfnisse der Bank möglich.
Die maßgeblichen Finanzierungsquellen des HYPO NOE Konzerns sind neben besicherten und unbesicherten
Emissionen Kund:inneneinlagen von Privaten, KMUs und institutionellen Kund:innen. Zur Feinaussteuerung der
Liquiditätsposition werden hauptsächlich der OeNB Tender und GC Pooling Repos genutzt.
Volumenskonzentrationen bei einzelnen Kund:innen von Privateinlagen sind in der Regel gering. Das
Konzentrationsrisiko in dieser Kund:innengruppe ist für die Bank daher unbedeutend. Bei institutionellen Kund:innen
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
dagegen, die über hohe Veranlagungsvolumina verfügen können, sind kund:innenspezifische Konzentrationen möglich.
Grundsätzlich wird versucht, durch entsprechendes Angebot hier eine gewisse Verteilung auf unterschiedliche und
längere Laufzeitbänder zu gewährleisten. Im Liquiditätsrisikomanagement wird das Risiko, dass institutionelle
Kund:inneneinlagen nach Ablauf nicht verlängert werden, in den internen operativen Liquiditätsstresstests für die Time–
to–Wall–Ermittlung szenariospezifisch auf Basis von Erfahrungen aus vergangenen Krisen berücksichtigt.
Die zehn größten Festgeldeinlagen institutioneller Kund:innen sind nachfolgend dargestellt:
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
1
99.974
115.000
2
65.000
90.000
3
55.000
50.000
4
28.000
49.450
5
22.500
41.000
6
15.000
35.000
7
12.450
30.000
8
10.000
26.000
9
10.000
25.000
10
9.500
19.025
Der HYPO NOE Konzern ist auf einen ausgewogenen Refinanzierungsmix bedacht. Besicherte und unbesicherte
Kapitalmarktemissionen stellen derzeit und zukünftig einen festen Bestandteil der Refinanzierungsstruktur dar. Durch
Emissionen können im Gegensatz zum übrigen Einlagengeschäft langfristige Refinanzierungen realisiert und das
Fristentransformationsrisiko, welches durch langfristige Kreditvergabe entsteht, ausgeglichen werden. Dabei wird darauf
geachtet, dass es im Ablaufprofil zu keinen Fälligkeitskonzentrationen kommt.
Der besicherte Kapitalmarkt, der einen wesentlichen Teil der gesamten Refinanzierung des HYPO NOE Konzerns
ausmacht und zukünftig ausmachen soll, zeigt in Krisenzeiten hohe Stabilität. Weiters besteht der wesentliche Vorteil
darin, dass die freien Sicherheiten in den Deckungsstöcken in OeNB-Tender –fähige Sicherheiten umgewandelt und zur
Liquiditätsbeschaffung in Krisenzeiten genutzt werden können.
Eine weitere Refinanzierungsquelle, mit geringerer Bedeutung, sind Festgeld-Interbankeinlagen. Nachfolgende Tabelle
zeigt die vier größten Einlagen:
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
1
25.000
35.002
2
24.971
25.000
3
8.000
20.000
4
5.000
15.000
5
-
10.000
6
-
5.000
7
-
2.000
Neben Cash-Beständen und Overnight-Veranlagungen stellt die verfügbare Liquiditätsreserve des HYPO NOE
Konzerns das wesentlichste Instrument zur Steuerung und Deckung von kurzfristigen Fälligkeiten dar. Dabei
unterscheidet der HYPO NOE Konzern zwischen hochwertigen und hoch liquiden Aktiva (HQLA) und sonstigen EZB-
oder GC-Pooling-Repo-fähigen Sicherheiten. Die strategisch festgelegte Liquiditätsgenerierung erfolgt dabei primär
durch OeNB Tender und GC Pooling Repo. Durch die Teilnahme am TLTRO III Programm der Europäischen
Zentralbank wurde ein wesentlicher Teil der Liquiditätsreserve in täglich fälliges Guthaben bei der OeNB getauscht, was
sich zum 31.12.2021 in unten angeführter Tabelle zeigt. Durch die teilweise vorzeitige Rückführung reduzierte sich zum
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
31.12.2022 das täglich fällige Guthaben bei der OeNB zugunsten der angeführten Sicherheiten. Der Bestand der frei
verfügbaren Liquiditätsreserve ist in folgenden Tabellen dargestellt.
Frei verfügbare Liquiditätsreserve zum 31.12.2022 in MEUR
T0
1M
3M
12M
HQLA
1.025
1.025
1.020
936
Sonstige EZB-Tender- oder GC-Pooling-Repo-fähige Sicherheiten
1.597
1.540
1.502
2.333
Sonstige Liquiditätsreserve
166
-
-
-
Frei verfügbare Liquiditätsreserve zum 31.12.2021 in MEUR
T0
1M
3M
12M
HQLA
347
335
323
304
Sonstige EZB-Tender- oder GC-Pooling-Repo-fähige Sicherheiten
1.154
1.110
1.121
1.234
Zentralbank Cash Bestand
1.355
-
-
-
In der Analyse der frei verfügbaren Liquiditätsreserve sind die zum Stichtag bereits genutzten Sicherheiten
herausgerechnet. Dadurch kann es nach Ablauf der damit besicherten Verbindlichkeiten zu einer Bestandserhöhung in
den Ablaufprofilen kommen.
Der Investmentfokus für die Liquiditätsreserve ist per Definition (HQLA bzw. OeNB-Tender- oder GC-Pooling-Repo-
fähige Wertpapiere) bereits eingeschränkt. Der Fokus für Neuinvestitionen liegt hierbei auf HQLA der Stufe 1 aus dem
Euroraum.
Reichen die dargestellten Refinanzierungsmöglichkeiten nicht aus, um die bestehenden finanziellen Verbindlichkeiten zu
bedienen, werden die existierenden Notfallprozesse und -maßnahmen der Bank aktiviert. Die Aktivierung erfolgt
ausgehend von den internen Liquiditätsrisikosteuerungsprozessen bereits wesentlich vor dem tatsächlichen Eintritt der
existenzbedrohenden Situation.
In den nachfolgenden Ausführungen zum Liquiditätsrisikomanagement des HYPO NOE Konzerns sind die einzelnen
Elemente des umfassenden internen Liquiditätsrisikomanagementrahmenwerks und ihr Zusammenwirken näher
beschrieben. Dabei werden alle wesentlichen Säulen des Liquiditätsrisikomanagements berücksichtigt. Darunter fallen
die Erstellung und Umsetzung einer zum Geschäftsmodell und Risikoappetit passenden Refinanzierungs- und
Risikostrategie, der Einsatz und die regelmäßige Überprüfung von geeigneten Methoden und Prozessen zur
Bestimmung, Messung, Überwachung und Steuerung von Liquiditätsrisiken sowie das Vorhandensein tauglicher
Eskalationsprozesse und Notfallpläne.
8.5.1 Strategische Liquiditätsrisikomanagementvorgaben
Aufgabe des Liquiditätsrisikomanagements ist es, die Liquiditätsrisikoposition des HYPO NOE Konzerns zu
identifizieren, zu analysieren und zu steuern, mit dem Ziel, zu jedem Zeitpunkt eine angemessene Liquiditätsdeckung
bei einer effizienten Kostenstruktur zu gewährleisten.
Daraus leiten sich folgende grundsätzliche Ziele für das Liquiditätsrisikomanagement im HYPO NOE Konzern ab:
-
Sicherstellung der jederzeitigen Zahlungsfähigkeit durch einen angemessenen Liquiditätspuffer auf Basis
geeigneter Stresstestkonzepte und Limitsysteme
-
Optimierung der Refinanzierungsstruktur im Hinblick auf Risikobereitschaft, Fristentransformation und Kosten
-
Umfassende Planung der mittel- bis langfristigen Refinanzierungsstrategie
-
Koordination der Emissionstätigkeit auf dem Geld- und Kapitalmarkt
-
Risiko- und kostenadäquates Pricing
-
Einhaltung gesetzlicher Vorschriften und Rahmenbedingungen
Aus diesen grundsätzlichen Zielen werden folgende risikopolitischen Grundsätze für das Liquiditätsrisikomanagement
abgeleitet, welche im operativen Liquiditätsmanagement umgesetzt werden:
-
Identifikation und regelmäßige Beurteilung von Liquiditätsrisiken
-
Festlegung und regelmäßige Überprüfung der Eignung von Modellen und Verfahren zur Messung identifizierter
Liquiditätsrisiken
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
-
Quantifizierung des Liquiditätsrisikos auf Basis der festgelegten Verfahren
-
Feststellung und Umsetzung von gesetzlichen Vorschriften und Rahmenbedingungen
-
Festlegung des Risikoappetits/der Risikotoleranz der Geschäftsführung
-
Vorhalten eines zu jeder Zeit angemessenen Liquiditätspuffers
-
Angemessene Begrenzung und Überwachung des Liquiditätsrisikos auf Basis der festgelegten Risikotoleranz
-
Zweckgerichtete Berichterstattung
-
Vorhandensein von Notfallkonzepten und -prozessen und deren regelmäßige Überprüfung auf Aktualität und
Angemessenheit
-
Effiziente und zeitnahe Steuerung operativer Liquidität
-
Freigabe und Überwachung der Umsetzung der mittel- bis langfristigen Refinanzierungsstrategie
-
Einsatz von Verfahren und Prozessen zur risikoadäquaten Verrechnung von Liquiditätskosten
8.5.2 Umsetzung Liquiditätsrisikomanagement
Die Überwachung und die Steuerung der täglichen Liquiditätsbedürfnisse basieren auf Grundlage täglicher Reports,
welche die Abteilung Strategisches Risikomanagement erstellt.
Zur Analyse und Steuerung der operativen und strukturellen Liquidität und zur Überwachung der Liquiditätsrisikolimits
erstellt die Abteilung Strategisches Risikomanagement monatlich einen umfangreichen Liquiditätsrisikobericht. Dabei
wird das operative Liquiditätsrisiko über eine Periode von 12 Monaten für ein Normalszenario (Volatilitätsszenario) und
für drei Stressszenarien (Namenskrise, Marktweite Krise, Kombinierte Krise) und das strukturelle Liquiditätsrisiko im
Normalszenario dargestellt und analysiert. Zusätzlich wird monatlich ein umfassender Liquiditätsablaufbericht unter
Berücksichtigung von Planungsannahmen und Liquiditätsrisikokennzahlen, sowie Informationen zur aktuellen
Liquiditätssituation erstellt und dem Gesamtvorstand zur Verfügung gestellt. Daneben wird der Vorstand regelmäßig im
ALM-Board und RICO über die Liquiditätssituation und die Limitauslastungen unterrichtet.
Für die Erstellung von Liquiditätscashflows und für die Berechnung der unterschiedlichen Liquiditätsszenarien werden
alle bilanziellen und außerbilanziellen (inklusive Eventualverbindlichkeiten) Positionen berücksichtigt, sofern sie
liquiditätswirksam sind. Bei den liquiditätswirksamen Geschäften wird für die Aufstellung der Liquiditätscashflows
zwischen deterministischen und stochastischen Geschäften unterschieden. Für die stochastischen Positionen werden
Ablauffiktionen aus statistischen Modellen, Benchmarks und/oder Expertenschätzungen für die einzelnen Szenarien
abgeleitet, um die erwartete Kapitalbindung darzustellen.
Neben dem Bestandsgeschäft werden Annahmen für das erwartete Neugeschäft und für die erwarteten Prolongationen
für jedes einzelne Szenario erhoben. Prolongationen sind hierbei als Verlängerung fälliger Positionen aus dem
Bestandsgeschäft zu sehen. Neugeschäft hingegen stellt neues Geschäftsvolumen von Bestands- und Neukund:innen
dar.
Die Beurteilung und Überwachung der operativen Liquiditätstragfähigkeit des HYPO NOE Konzerns erfolgt monatlich
über die Feststellung der Überlebensdauer („Time-to-Wall“) der Bank. Dabei wird den Nettozahlungsabflüssen aus dem
Normalszenario und den drei Stressszenarien die jeweils verfügbare Liquiditätsreserve gegenübergestellt und der
Zeitpunkt ermittelt, an dem die Liquiditätsreserve zur Deckung der Nettozahlungsabflüsse nicht mehr ausreicht. Die
früheste Time-to-Wall wird dann für die Ermittlung der Limitausnutzung verwendet. Hierbei gilt die Grundannahme, dass
für die Bestimmung der Überlebensdauer in den Stressszenarien noch keine wesentlichen Änderungen im
Geschäftsmodell oder der Risikostrategie angestoßen wurden, um der Illiquidität zu entgehen. Das Limit ist so
dimensioniert, dass gegebenenfalls zeitgerecht standardisierte Eskalationsprozesse ausgelöst werden können, um
schnell auf mögliche Liquiditätsengpässe zu reagieren, indem rechtzeitig geeignete Maßnahmen eingeleitet werden. Der
Stresstesthorizont beträgt ein Jahr. Die Grundannahmen für die einzelnen Stressszenarien sind im Folgenden kurz
dargestellt:
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
-
Im Stressszenario
Namenskrise
HYPO NOE Konzerns simuliert. Andere Marktteilnehmer:innen sind zunächst nicht von dieser Krise betroffen,
sondern reagieren mittelbar gegenüber dem HYPO NOE Konzern, beispielsweise durch einen Abzug ihrer
Einlagen. Daneben sind die Refinanzierungsmöglichkeiten auf den Geld- und Kapitalmärkten sehr eingeschränkt
bis nicht vorhanden.
-
Im Szenario
Marktweite Krise
Geld- und Kapitalmärkten ausgegangen. In marktweiten Krisen kann ebenfalls generell von einem
eingeschränkten Zugang zu Geld- und Kapitalmarktrefinanzierungen ausgegangen werden. Zusätzlich wird die
freie Liquiditätsreserve aufgrund sinkender Marktwerte infolge einer steigenden Risikoaversion der
Marktteilnehmer:in an Wert verlieren. Die Effekte auf Kund:inneneinlagen sind im Vergleich zur Namenskrise
geringer anzunehmen und können aufgrund des Eigentümers Land Niederösterreich, der bei einem erhöhten
Sicherheitsbedürfnis der Kund:innen in einer Krise vorteilhaft erscheint, durchaus positiv sein.
-
Das Szenario
Kombinierte Krise
ist zu betonen, dass dies nicht durch eine einfache Addition der Stressparameter geschieht, sondern eine
gesonderte Parametrisierung vorgenommen wird. In solchen Krisen ist davon auszugehen, dass die
Refinanzierung über die Geld- und Kapitalmärkte kaum möglich sein wird, der Liquiditätspuffer aufgrund
sinkender Marktwerte abnimmt und Kund:inneneinlagen vermehrt – vermutlich nicht derart stark wie in der
Namenskrise, da andere Marktteilnehmer:innen ebenfalls von der Krise betroffen sind – abfließen.
-
Daneben wird ein Normalszenario simuliert, das neben normalen Geschäftsentwicklungen übliche
Schwankungen von Einlagen und Abflüsse aus Eventualverbindlichkeiten abdecken soll. Deshalb wird das
Szenario Volatilitätsszenario genannt.
Die Time-to-Wall des HYPO NOE Konzerns lag bei einem Limit von 8 Wochen (Frühwarnung bei 12 Wochen) zum
31.12.2022 sehr solide bei 43 Wochen (31.12.2021: über 52 Wochen). Neben der Time-to-Wall ist die
aufsichtsrechtliche Liquidity Coverage Ratio (LCR) eine wichtige Steuerungsgröße für die operative Liquidität. Die LCR
wird monatlich gemeldet und ist in der operativen Liquiditätssteuerung und in den Planungsprozessen integriert. Die an
die Aufsicht gemeldete LCR lag zum 31.12.2022 bei 163% (31.12.2021: 202%). Für 2022 lag das aufsichtsrechtliche
Limit bei 100% und das interne Limit bei 120%. Daneben existieren zur Begrenzung des unbesicherten Banken-
Geldmarkt-Exposures laufzeitabhängige Volumenslimits. Die Limits „bis 30 Tage“ EUR 250 Mio., „bis 90 Tage“
EUR 400 Mio. und „bis 1 Jahr“ EUR 500 Mio. wurden über den gesamten Überwachungszeitraum im Jahr 2022
eingehalten. Zur Messung der freien Liquiditätsreserven ist die Kennzahl Liquiditätsposition (LP) definiert. Diese
vergleicht die gemäß Risikoappetit definierte Mindestreserve an liquiden Sicherheiten, mit der aktuellen freien Reserve.
Die LP liegt deutlich über den internen Limits, die im Zuge der Budgetplanung definiert werden.
Für das strukturelle Liquiditätsrisiko werden für Laufzeitbänder über ein Jahr in jährlichen Schritten die periodischen und
kumulativen Liquiditätsgaps dargestellt. Hierbei werden überwiegend vertraglich fixierte Cashflows aus dem
Bestandsgeschäft berücksichtigt. Modellierte Zahlungsströme spielen nur eine geringe Rolle. Zusätzlich fließen hier
Neugeschäfts- und Prolongationsannahmen mit ein.
Der HYPO NOE Konzern hat als wesentliche Risikokennzahl für das strukturelle Liquiditätsrisiko das ökonomische
Kapital festgelegt. Das ökonomische Kapital misst den maximal möglichen Nettozinsertragsverlust über ein Jahr. Zur
Berechnung des ökonomischen Kapitals für das Liquiditätsrisiko werden höhere Kosten aufgrund möglicher höherer
Refinanzierungsspreads für ein Jahr kumuliert. Anhand der historischen Entwicklung der Fundingkosten für jedes
wesentliche Fundinginstrument wird die maximal erwartete Erhöhung der Refinanzierungskosten innerhalb eines Jahres
und für ein bestimmtes Konfidenzniveau ermittelt und überwacht. Das ökonomische Kapital beträgt bei einem Limit in
Höhe von EUR 15 Mio. zum 31.12.2022 EUR 8,7 Mio. (31.12.2021: EUR 6,7 Mio. bei einem Limit von EUR 15 Mio.).
Neben dem ökonomischen Kapital ist ein strukturelles Einjahresgaplimit in Höhe von EUR 1 Mrd. sowie die Strukturelle
Liquiditätsquote (NSFR) als Sanierungsindikator installiert. Die NSFR beträgt zum 31.12.2022 112,54% (31.12.2021:
120,40%) und liegt somit deutlich über der aufsichtsrechtlichen Mindestquote von 100%.
Neben diesen Limits sind Frühwarnindikatoren implementiert, die dazu dienen, das Bevorstehen einer kritischen
Liquiditätssituation so früh wie möglich zu erkennen und dadurch der Bank die frühzeitige Einleitung von
Gegenmaßnahmen zu ermöglichen.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
8.5.3 Liquiditätsnotfallplan
Der Liquiditätsnotfallplan dient einem effizienten Liquiditätsmanagement in einem krisenhaften Marktumfeld. Der
Konzern verfügt über einen Liquiditätsnotfallplan, der für den Notfall die Verantwortlichkeiten und die Zusammensetzung
von Krisengremien, die internen und externen Kommunikationswege sowie gegebenenfalls die zu ergreifenden
Maßnahmen regelt. In einem Notfall übernimmt ein Krisengremium die Liquiditätssteuerung. Im Einzelfall entscheidet
das Krisengremium über die zu treffenden Maßnahmen. Der Liquiditätsnotfallplan enthält ein Bündel an tauglichen
Maßnahmen zur Bewältigung von Liquiditätskrisen, die in einem mehrstufigen Auswahlprozess identifiziert, sowie im
Detail analysiert und dokumentiert wurden. Dabei wurde für jede Liquiditätsnotfallmaßnahme im Einzelnen die
Durchführbarkeit und die Tauglichkeit in verschiedenen Grundtypen von Belastungsszenarien bewertet, die quantitativen
und qualitativen Auswirkungen kalkuliert und die einzelnen Prozessschritte zur Umsetzung der Maßnahme festgelegt.
8.5.4 Aktuelle Situation im Liquiditätsrisiko
Der HYPO NOE Konzern ist in Bezug auf seine Refinanzierungssituation solide positioniert und bezieht seine Liquidität
weiterhin aus dem klassischen Kapitalmarkt- und Einlagengeschäft und aus marktüblichen Repotransaktionen sowie
über den EZB-Tender. Darüber hinaus werden Geschäfte mit Förderbanken als Refinanzierungsquelle genutzt.
Im Jahr 2022 waren die Liquiditätsmärkte von den Unsicherheiten aufgrund des Ukraine-Kriegs, den Nachwirkungen der
COVID-19 Pandemie sowie vom im ersten Halbjahr beginnenden und andauernden Zinsanstieg geprägt.
Der HYPO NOE Konzern konnte in einem verunsicherten Marktumfeld alle geplanten Kapitalmarktemissionen in der
Höhe von insgesamt EUR 1.500 Mio. umsetzen. Alle Kapitalmarkttransaktionen waren deutlich überzeichnet.
Nach dem deutlichen Anstieg der Giro- und Spareinlagen bei Privat- sowie institutionellen Kund:innen während der
COVID-19 Pandemie zeigte sich 2022, dass die Einlagen gehalten werden konnten.
Das im Zuge der COVID-19 Pandemie implementierte TLTRO III Programm der Europäischen Zentralbank wurde 2022
seitens des HYPO NOE Konzerns weiterhin genutzt. Ende November 2022 wurden Teile des aufgenommenen
Bestandes vorzeitig rückgeführt.
Die aufsichtsrechtlichen Kennzahlen zur Begrenzung des Liquiditätsrisikos wurden im laufenden Berichtsjahr anhand
der publizierten Standards ermittelt und an die nationale Aufsicht gemeldet. Soweit vorhanden, wurden die
aufsichtsrechtlichen Vorgaben zu Mindestquoten eingehalten. Die zukünftige Einhaltung der gesetzlichen Vorgaben wird
durch die bestehende Integration in das interne Liquiditätsrisikomanagement und die Planungsprozesse sowie durch
strenge interne Vorgaben und etablierte operative Steuerungsprozesse sichergestellt. Der HYPO NOE Konzern
entwickelt das Liquiditätsrisikomanagement laufend weiter. Dabei werden vor allem Ergebnisse aus den Modell- und
Parameter-Validierungen, Stresstests und Notfallübungen berücksichtigt.
Im Liquiditätsrisikomeldewesen wurden im abgelaufenen Jahr prozessuale, fachliche und technische Verfeinerungen
durchgeführt, sowie die Meldeverarbeitung weiterentwickelt.
8.6 Operationelles Risiko
Beim Operationellen Risiko (OpRisk) handelt es sich um die Gefahr von unmittelbaren oder mittelbaren Verlusten, die
infolge der Unangemessenheit oder des Versagens von internen Verfahren, Menschen und Systemen oder durch
externe Ereignisse eintreten. In jeder genannten Risikokategorie des OpRisk können Rechtsrisiken zu Verlusten führen.
Dies liegt darin begründet, dass der HYPO NOE Konzern in jeder Kategorie Forderungen oder Gerichtsverfahren
aufgrund vermeintlicher Verstöße gegen vertragliche, gesetzliche oder aufsichtsrechtliche Bestimmungen unterliegen
kann. Das IKT-Risiko (Informations- und Kommunikationstechnologie-Risiko) und das Reputationsrisiko stehen in enger
Verbindung mit dem Operationellen Risiko. Geschäftsrisiken hingegen gehören nicht dazu.
Das Management von Operationellen Risiken erfolgt im HYPO NOE Konzern nach einem konzernweiten konsistenten
Rahmenwerk. Dabei werden folgende Verfahren zur Identifizierung, Beurteilung und Minderung genutzt:
-
Kontinuierliche Erfassung von Ereignissen aus Operationellen Risiken, einschließlich Ableitung von Maßnahmen
zur frühzeitigen Erkennung oder Vermeidung von ähnlichen Ereignissen sowie regelmäßiger Bericht an den
Vorstand
-
Laufende Überwachung der Umsetzung der abgeleiteten Maßnahmen bis zum Zeitpunkt der
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Maßnahmenerledigung und quartalsweiser Statusbericht an den Vorstand
-
Vorausschauende Überwachung des operationellen Risikoprofils mithilfe von Key Risk Indicators
-
Bewertung von Auswirkungen, die das Risikoprofil verändern können, wie z. B. Neuproduktimplementierung und
Outsourcing-Aktivitäten
-
Laufende Adaptierungen und Verbesserungen der internen Richtlinien
-
Steuerung der Risiken der Geschäftsunterbrechung durch Notfallkonzepte, die im Business Continuity
Management (BCM) verankert sind
-
Konsequente Einhaltung des Vier-Augen-Prinzips als Steuerungsinstrument zur Reduktion der
Eintrittswahrscheinlichkeit von Risiken
-
Laufende Aus- und Weiterbildungsmaßnahmen im Rahmen der Personalentwicklung
-
Versicherung diverser Risiken
Weiters steht die laufende Verbesserung der Effektivität und Effizienz betrieblicher Abläufe bei der Steuerung der
Operationellen Risiken im Vordergrund. Der Betrieb und die laufende Weiterentwicklung eines effektiven Internen
Kontrollsystems (IKS) sollen zur Verringerung der Eintrittswahrscheinlichkeit und der Auswirkungen etwaiger
operationeller Risiken beitragen. Dazu werden systematisch Risiken identifiziert und bewertet, Kontrollen identifiziert und
erarbeitet, sowie gegebenenfalls Adaptierungen der wesentlichen Prozesse vorgenommen.
Aktuelle Situation im Operationellen Risiko
Die systematische Erfassung der OpRisk-Ereignisse erfolgte in einer zentralen Datenbank. Als ein wesentliches
Instrument zur Steuerung von Operationellen Risiken werden Verbesserungsmaßnahmen gesehen. Diese wurden
konsequent beim Auftreten von OpRisk-Ereignissen und Beinahe-Schadensfällen definiert und umgesetzt.
Die Frühwarn- und Schlüsselrisikoindikatoren haben zufriedenstellende Ergebnisse gezeigt. Auf die steigende Zahl von
Betrugsfällen im Zahlungsverkehr in Verbindung mit Debitkarten aber auch über andere Kanäle (Stichwort Social
Engineering) wird durch intensive Sensibilisierung der Kund:innen und Mitarbeiter:innen reagiert.
Das Interne Kontrollsystem wurde im Zuge des jährlichen Reviews aktualisiert.
Die Erhebung des Risikogehalts von Neuprodukten und in Verbindung mit neuen Auslagerungen erfolgt routinemäßig
mittels eines standardisierten Bewertungstools, welches in den Produkteinführungs- bzw. Auslagerungsprozess
integriert ist.
Das IKT-Risiko ist aufgrund der laufenden Digitalisierungsbestrebungen des HYPO NOE Konzerns und
aufsichtsrechtlicher Vorgaben von großer Bedeutung und wird vom Bereich Betrieb / Org. & IT in Zusammenarbeit mit
dem Strategischen Risikomanagement behandelt. Die Identifizierung, Bewertung, Mitigation und Dokumentation der
IKT-Risiken in einem dafür spezialisierten Risiko-Tool ist mittlerweile nahezu abgeschlossen. Im Fokus stehen folgende
3 Risikoverursacher: Die Accenture TiGital GmbH als Entwicklerin und Betreiberin des Kernbankensystems, die
HYPO NOE Landesbank mit ihren Mitarbeiter:innen und Prozessen sowie den von ihr selbst entwickelten und
betriebenen IT-Systemen/-Anwendungen und schließlich externe Dritte, an welche IKT-Dienstleistungen ausgelagert
sind.
8.7 Reputationsrisiko
Die Begrenzung und Steuerung des Reputationsrisikos wird im HYPO NOE Konzern als bedeutend erachtet und daher
als eigene Risikokategorie geführt. Geschäftsentscheidungen werden unter besonderer Berücksichtigung möglicher
negativer Folgen für die Reputation des HYPO NOE Konzerns äußerst sorgfältig getroffen. Ein entsprechender Prozess
zur Evaluierung des Reputationsrisikos ist umgesetzt.
Das Reputationsrisiko beschreibt die Gefahr eines direkten oder indirekten Schadens durch Rufschädigung des
Unternehmens und die damit verbundenen Opportunitätskosten. Eine Rufschädigung kann das für den HYPO NOE
Konzern so wichtige Ansehen und Vertrauen bei seinen Anspruchsgruppen – wie Kund:innen, Fremdkapitalgeber:innen,
Mitarbeiter:innen, Geschäftspartner:innen oder das gesellschaftliche Umfeld – beeinträchtigen. Ursachen hierfür können
in der Nichterfüllung der Erwartungshaltung dieser Anspruchsgruppen liegen.
Die Basis für die Erfüllung der Erwartungshaltung wird in funktionierenden Geschäftsabläufen und einem soliden
Risikocontrolling und -management gesehen. Der Verhaltenskodex legt die gemeinsamen Werte und Grundsätze für die
Mitarbeiter:innen des HYPO NOE Konzerns fest. Der HYPO NOE Konzern vermeidet darüber hinaus geschäftspolitische
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Maßnahmen und Geschäfte, die mit besonderen rechtlichen oder steuerlichen Risiken sowie mit erheblichen
Umweltrisiken verbunden sind. Der HYPO NOE Konzern hat klare ethische Leitlinien und Geschäftsgrundsätze für seine
Finanzierungen, um ein ganzheitliches Nachhaltigkeitskonzept in Bezug auf Umwelt- und Sozialfragen bei der
Kreditvergabe stringent umzusetzen. Auf diese Weise stellt die Bank sicher, dass nur Kredite vergeben werden, die mit
der Philosophie und Nachhaltigkeitsausrichtung vereinbar sind. Die ethischen Leitlinien und Geschäftsgrundsätze
bestehen aus Ausschlusskriterien sowie einem besonderen Vorsichtsprinzip bei Finanzierungen in sensiblen
ökologischen und sozialen Sektoren und bilden die Grundlage der Geschäftsanbahnung innerhalb des HYPO NOE
Konzerns. Ebenso wird im „Fragebogen ESG- und Reputationsrisiken“ des Kreditantrags explizit auf diese Kriterien
Rücksicht genommen.
Durch die unabhängig, agierende Ombudsstelle werden Kund:innenanliegen (z. B. Beschwerden, Missverständnisse)
rasch und effizient abgewickelt und zufriedenstellende Lösungen gemeinsam mit den Kund:innen gesucht. Ziel ist neben
der Erfüllung gesetzlicher Erfordernisse die Verbesserung der Kund:innenbeziehung sowie die Reduktion des
Reputationsrisikos.
8.8 Sonstige Risiken
Unter „sonstige Risiken“ fallen folgende Risikoarten:
-
Geschäftsrisiko (Gefahr eines Verlustes infolge einer negativen Entwicklung des wirtschaftlichen Umfelds und
der Geschäftsbeziehungen des HYPO NOE Konzerns)
-
Strategisches Risiko (Gefahr von Verlusten aus Entscheidungen zur grundsätzlichen Ausrichtung und
Entwicklung der Geschäftstätigkeit des HYPO NOE Konzerns)
-
Makroökonomisches Risiko (Verlustpotenziale, die durch das Exposure gegenüber makroökonomischen
Risikofaktoren bedingt sind)
-
Konzentrationsrisiko – risikoartenübergreifend (mögliche nachteilige Folgen, die sich aus Konzentrationen oder
Wechselwirkungen gleichartiger und verschiedenartiger Risikofaktoren oder Risikoarten ergeben können)
-
Risiko einer übermäßigen Verschuldung/Leverage Risk (Risiko, das aus einer faktischen oder möglichen
Verschuldung des eigenen Instituts für dessen Stabilität entsteht)
-
Immobilienpreisrisiko (mögliche Verluste aufgrund von (negativen) Schwankungen der Immobilienpreise und die
damit einhergehenden negativen Auswirkungen auf den beizulegenden Zeitwert (Fair Value) einer Immobilie)
-
Modellrisiko (mögliche Verluste aus den Konsequenzen von Entscheidungen, die auf den Ergebnissen von
internen Ansätzen basieren und die auf Fehler in der Entwicklung, Umsetzung und Anwendung solcher Ansätze
zurückgehen)
-
Risiko aus Out-/Insourcing (Risiko, das aus der Auslagerung oder der Einlagerung von bankbetrieblichen
Tätigkeiten entsteht)
-
Risiko aus Datenschutz (Risiken, die aus einer Datenverarbeitung resultieren und zu einem physischen,
materiellen oder immateriellen Schaden führen können)
-
Risiko aus dem Wertpapierbereich – Wertpapieraufsichtsgesetz (WAG)-Risiko (Risiken, die aus der Erbringung
von Wertpapierdienstleistungen resultieren)
Der HYPO NOE Konzern identifiziert, überwacht und unterlegt solche potenziellen Risiken mit Eigenkapital und
berücksichtigt frühzeitig negative Veränderungen.
8.9 Nachhaltigkeitsrisiken
Entsprechend den Empfehlungen aus dem FMA-Leitfaden „Zum Umgang mit Nachhaltigkeitsrisiken“ hat die HYPO NOE
Landesbank Nachhaltigkeitsrisiken im Rahmen der Risikoinventur als jeweilige Risikounterart in die bestehenden
Hauptrisikokategorien der Risikolandkarte der HYPO NOE Landesbank aufgenommen (Einwirkung auf bestehende
Risikoarten). Die Risikohandbücher und Risikostrategien wurden entsprechend überarbeitet.
Die Begrenzung und Steuerung der Nachhaltigkeitsrisiken erfolgt im Rahmen der Neukreditvergabe und des tourlichen
Reviews anhand von Positivkriterien, Ausschlusskriterien sowie der Definition von sensiblen ökologischen und sozialen
Sektoren mit erhöhter Sorgfaltspflicht ab 1.7.2022 durch Einsatz eines ESG-Fragebogens bei Immobilien- und
Unternehmenskund:innen und durch Berücksichtigung von ESG Kennzahlen bei Bewertung der Länderbonität
(„Korruptionsindex“ und „Rule of Law“).
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 8 RISIKOMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Weitere Monitoring-Maßnahmen hinsichtlich Nachhaltigkeitsrisiken umfassen die Berücksichtigung von Klimarisiken im
Rahmen von Stresstests, die Evaluierung des Kreditportfolios hinsichtlich Zugehörigkeit zu Branchen mit schlechter
ESG-Bewertung im Zuge eines internen Branchenscoringmodells und die laufende Bewertung ethischer Leitlinien und
Geschäftsgrundsätze.
Das Thema ESG ist im HYPO NOE Konzern operativ als Linientätigkeit in den einzelnen Fachbereichen integriert. Die
gesamthafte Steuerung erfolgt über ein Nachhaltigkeitsgremium.
Die HYPO NOE Landesbank hat ihr gesamtes, aktivseitiges Kredit- und Wertpapierportfolio dahingehend überprüft,
welche Finanzierungen den Überkategorien der technischen Bewertungskriterien gemäß DelVO EU zur Ergänzung der
Verordnung (EU) 2020/852 (Taxonomie VO) entsprechen, anhand deren bestimmt wird, unter welchen Bedingungen
davon auszugehen ist, dass eine Wirtschaftstätigkeit einen wesentlichen Beitrag zum Klimaschutz und zur Anpassung
an den Klimawandel leistet, aber gleichzeitig keine anderen Umweltziele erheblich beeinträchtigt (siehe auch Kapitel
„9.7 Management von Nachhaltigkeitsrisiken“ im Lagebericht).
8.10 Risikopuffer
Zur Abdeckung von nicht quantifizierten Risiken, die gemäß Festlegung im Rahmen der Risikoinventur in der
Risikotragfähigkeitsrechnung mit Eigenmitteln zu unterlegen sind, hält der HYPO NOE Konzern einen Risikopuffer
bereit, dessen Ermittlung auf Basis der quantifizierten Risiken erfolgt. Der Risikopuffer wird als Risikoposition im
Rahmen des Gesamtbankrisikos der Risikotragfähigkeitsrechnung dargestellt und gliedert sich in die Bestandteile für
Modellrisiko, Reputationsrisiko und sonstige nicht quantifizierte Risiken. Der Risikopuffer kann umso kleiner gehalten
werden, je fortgeschrittener und genauer die implementierte Risikomessung und je geringer der Anteil an nicht
quantifizierten Risiken ist.
8.11 Schwebende Rechtsrisiken
Generell werden Rückstellungen für jene Verfahren gebildet, bei denen eine zuverlässige Vorhersage des Ausgangs
oder der potenziellen Verluste möglich ist. In diesen Fällen werden Rückstellungen in jener Höhe gebildet, die
angesichts der jeweiligen Umstände und in Übereinstimmung mit den Rechnungslegungsgrundsätzen als angemessen
beurteilt werden.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 9 ERLÄUTERUNGEN ZUR GELDFLUSSRECHNUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
9 ERLÄUTERUNGEN ZUR
GELDFLUSSRECHNUNG
Die Cashflows für die Konzerngeldflussrechnung nach IAS 7 werden im HYPO NOE Konzern indirekt ermittelt. Die
Posten „Cashflow aus Investitionen“ und „Cashflow aus Finanzierung“ wurden direkt ermittelt.
Der „Cashflow aus
operativer Geschäftstätigkeit“
„Finanziellen Vermögenswerten – AC“, „Finanziellen Vermögenswerten – Verpflichtend FVTPL“, „Finanziellen
Vermögenswerten – FVOCI“ sowie „Finanziellen Verbindlichkeiten – AC“.
In der Überleitung vom Periodenüberschuss nach Steuern vor nicht beherrschenden Anteilen werden die
zahlungsunwirksamen Posten übergeleitet, diese betreffen Abschreibungen und Zuschreibungen auf Sachanlagen,
immaterielle Vermögenswerte und als Finanzinvestitionen gehaltene Immobilien, Dotierung und Auflösung von
Rückstellungen und Risikovorsorgen sowie das Bewertungsergebnis aus finanziellen Vermögenswerten und
Verbindlichkeiten.
Zinserträge und Zinsaufwendungen des HYPO NOE Konzerns werden im Posten „Anpassungen für Zinsertrag und
Zinsaufwendungen“ aus dem Periodenüberschuss nach Steuern herausgerechnet, um diese durch die tatsächlich
erhaltenen und bezahlten Zinsen im „Cashflow aus operativer Geschäftstätigkeit“ zu ersetzen.
Der „Cashflow aus
Investitionstätigkeit“
sowie aus als Finanzinvestitionen gehaltenen Immobilien.
Die Bestandteile des „Cashflow aus
Finanzierungstätigkeit“
der Tilgungsanteil für Leasingverbindlichkeiten dar gemäß IFRS 16.50a.
Der
Zahlungsmittelbestand
Zentralnotenbanken und entspricht dem Bilanzposten Barreserve.
Die folgende Tabelle stellt die Entwicklung der Verbindlichkeiten aus Finanzierungstätigkeit dar.
in TEUR
Stand 1.1.2022
Zahlungs-
wirksam
Zahlungs-
unwirksam
Stand
31.12.2022
Leasingverbindlichkeiten
1.227
-324
189
1.092
Schulden aus Finanzierungstätigkeit
1.227
-324
189
1.092
in TEUR
Stand 1.1.2021
Zahlungs-
wirksam
Zahlungs-
unwirksam
Stand
31.12.2021
Leasingverbindlichkeiten
1.824
-925
328
1.227
Schulden aus Finanzierungstätigkeit
1.824
-925
328
1.227
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 10 KONZERNSTRUKTUR UND BEZIEHUNGEN ZU NAHESTEHENDEN
UNTERNEHMEN UND PERSONEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
10 KONZERNSTRUKTUR UND BEZIEHUNGEN
ZU NAHESTEHENDEN UNTERNEHMEN UND
PERSONEN
10.1 Konsolidierungskreis
Im Konsolidierungskreis des HYPO NOE Konzerns sind alle Tochtergesellschaften enthalten, die direkt oder indirekt
beherrscht werden und für die Darstellung der Vermögens -, Finanz- und Ertragslage des Konzerns von Bedeutung sind.
Der Konsolidierungskreis unterliegt einer laufenden Überprüfung. Der Konzern umfasst – neben der HYPO NOE
Landesbank für Niederösterreich und Wien AG als Mutterunternehmen – 53 (31.12.2021: 55) inländische
Tochterunternehmen, an denen die HYPO NOE Landesbank die Definition der Beherrschung nach IFRS 10 erfüllt.
14 Unternehmen werden nach der at-equity-Methode bewertet (31.12.2021: 12).
Soweit die Stimmrechte als maßgeblich für die Beurteilung der Beherrschungsmöglichkeit angesehen werden, wird im
Regelfall eine Beherrschung des HYPO NOE Konzerns bezüglich des Unternehmens angenommen, wenn dieser direkt
oder indirekt mehr als die Hälfte der Stimmrechte innehat oder über diese verfügen kann. Neben den Stimmrechten
werden auch sonstige Rechte und faktische Gegebenheiten berücksichtigt. Soweit der HYPO NOE Konzern nicht über
die Mehrheit der Stimmrechte verfügt, aber die praktische Möglichkeit hat, relevante Tätigkeiten zu bestimmen, wird
ebenfalls von einer Beherrschung des Unternehmens durch den HYPO NOE Konzern ausgegangen.
Alle wesentlichen konzerninternen Geschäftsfälle werden im Rahmen der Konsolidierung vollständig eliminiert. Die
Quotenkonsolidierung wird im HYPO NOE Konzern nicht angewendet, da es keine Anteile an Unternehmen mit
gemeinschaftlichen Tätigkeiten gibt.
Gemeinschaftsunternehmen (IFRS 11) und assoziierte Unternehmen (IAS 28) werden nach der at-equity-Methode in
den Konzernabschluss einbezogen. Für die Beurteilung, ob gemeinschaftliche Führung vorliegt, wird in einem ersten
Schritt ermittelt, wer Beherrschungsmacht über die relevanten Tätigkeiten ausübt. Wird diese von zwei oder mehreren
Parteien auf vertraglicher Grundlage ausgeübt, liegt gemeinschaftliche Führung vor. Assoziierte Unternehmen sind
Unternehmen, bei denen der HYPO NOE Konzern direkt oder indirekt über einen maßgeblichen Einfluss verfügt.
Maßgeblicher Einfluss über ein Unternehmen liegt im Regelfall vor, wenn mindestens 20% der Stimmrechte gehalten
werden. Neben der Höhe der Stimmrechte berücksichtigt der HYPO NOE Konzern auch andere Einflussfaktoren,
welche einen maßgeblichen Einfluss begründen. Hierzu zählen beispielsweise die Vertretung der Bank in den Leitungs-
und Aufsichtsgremien der Unternehmen oder Zustimmungserfordernisse bei wesentlichen Entscheidungen des
Unternehmens. Bei Vorliegen entsprechender Fälle wird auch bei einem Stimmrechtsanteil unter 20% geprüft, ob ein
maßgeblicher Einfluss vorliegt.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 10 KONZERNSTRUKTUR UND BEZIEHUNGEN ZU NAHESTEHENDEN
UNTERNEHMEN UND PERSONEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Änderungen im Konsolidierungskreis
Gesellschaftsname
Einbezug
31.12.2022
Einbezug
31.12.2021
Datum der
Änderung
Begründung
VIVITLiving GmbH
at-equity
n/a
04.04.2022
Neugründung
Telos Mobilien-Leasinggesellschaft m.b.H. in Liqu.
n/a
voll
13.10.2022
Liquidation
HYPO NOE Versicherungsservice GmbH
at-equity
voll
22.12.2022
Teilverkauf
10.2 Vollkonsolidierte Unternehmen
In den Konzernabschluss nach IFRS zum 31.12.2022 der HYPO NOE Landesbank waren folgende direkte und indirekte
Tochterunternehmen mittels Vollkonsolidierungsmethode einbezogen.
Gesellschaftsname
Sitz
Anteil
davon indirekt
HYPO NOE Landesbank für Niederösterreich und Wien AG
St. Pölten
Adoria Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
51,00%
26,00%
ALARIS Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
100,00%
75,00%
ARTES Grundstückvermietungs GmbH
St. Pölten
100,00%
100,00%
Aventin Grundstückverwaltungs Gesellschaft m.b.H. in Liqu.
St. Pölten
51,00%
51,00%
Benkerwiese Verwaltungs- und Verwertungsgesellschaft m.b.H.
St. Pölten
100,00%
100,00%
BSZ Eisenstadt Immobilien GmbH
St. Pölten
100,00%
100,00%
"CALCULATOR Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H."
St. Pölten
100,00%
75,00%
CALLIDUS Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
100,00%
100,00%
CLIVUS Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
100,00%
100,00%
COMITAS Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
100,00%
100,00%
CONATUS Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
51,00%
26,00%
CURIA Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
100,00%
75,00%
Esquilin Grundstücksverwaltungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
51,00%
51,00%
FAVIA Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
100,00%
100,00%
FORIS Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
51,00%
26,00%
HBV Beteiligungs-GmbH
St. Pölten
100,00%
-
HOSPES-Grundstückverwaltungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
66,67%
66,67%
HYPO Alpha Immobilienerrichtungs- und Verwertungs GmbH
St. Pölten
100,00%
100,00%
HYPO Beta Immobilienerrichtungs- und Verwertungs GmbH
St. Pölten
100,00%
100,00%
HYPO Gamma Immobilienerrichtungs- und Verwertungs GmbH
St. Pölten
100,00%
100,00%
HYPO Niederösterreich-Immobilienleasinggesellschaft m.b.H.
St. Pölten
90,00%
90,00%
HYPO Niederösterreichische Liegenschaft GmbH
St. Pölten
100,00%
100,00%
HYPO Officium GmbH
St. Pölten
100,00%
-
HYPO NOE Leasing GmbH
St. Pölten
100,00%
100,00%
HYPO Omega Holding GmbH
St. Pölten
100,00%
-
HYPO-REAL 93 Mobilien-Leasinggesellschaft m.b.H.
St. Pölten
100,00%
100,00%
Landeskrankenhaus Tulln-Immobilienvermietung
St. Pölten
100,00%
56,42%
Gesellschaft m.b.H.
LITUS Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
51,00%
26,00%
METIS Grundstückverwaltungs GmbH
St. Pölten
90,00%
90,00%
NEUROM Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
100,00%
100,00%
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 10 KONZERNSTRUKTUR UND BEZIEHUNGEN ZU NAHESTEHENDEN
UNTERNEHMEN UND PERSONEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
NÖ. HYPO LEASING AGILITAS Grundstücksvermietung
St. Pölten
100,00%
75,00%
Gesellschaft m.b.H.
NÖ. HYPO LEASING ASTEWOG Grundstückvermietungs
St. Pölten
100,00%
75,00%
Gesellschaft m.b.H.
NÖ. HYPO LEASING FIRMITAS Grundstückvermietungs
St. Pölten
100,00%
100,00%
Gesellschaft m.b.H.
NÖ. HYPO LEASING GERUSIA Grundstückvermietungs
St. Pölten
100,00%
75,00%
Gesellschaft m.b.H.
NÖ. HYPO LEASING Landeskliniken Equipment GmbH
St. Pölten
100,00%
100,00%
NÖ. HYPO LEASING MEATUS Grundstückvermietungs
St. Pölten
100,00%
75,00%
Gesellschaft m.b.H.
NÖ. HYPO LEASING MENTIO Grundstücksvermietungs
St. Pölten
100,00%
100,00%
Gesellschaft m.b.H.
NÖ. HYPO LEASING STRUCTOR Grundstückvermietungs
St. Pölten
100,00%
75,00%
Gesellschaft m.b.H.
NÖ. HYPO LEASING URBANITAS Grundstückvermietungs
St. Pölten
100,00%
100,00%
Gesellschaft m.b.H.
NÖ. Verwaltungszentrum - Verwertungsgesellschaft m.b.H.
St. Pölten
100,00%
100,00%
PINUS Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
90,10%
90,10%
Sana Grundstückverwaltungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
100,00%
100,00%
SATORIA Grundstückvermietung GmbH
St. Pölten
100,00%
100,00%
Strategic Equity Beteiligungen GmbH
St. Pölten
100,00%
-
Treisma Grundstücksverwaltungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
100,00%
100,00%
Unternehmens-Verwaltungs- und
St. Pölten
100,00%
100,00%
Verwertungsgesellschaft m.b.H.
VALET-Grundstückverwaltungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
51,00%
51,00%
VESCUM Grundstückvermietungs GmbH
St. Pölten
100,00%
100,00%
VIA-Grundstückverwaltungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
100,00%
100,00%
VIRTUS Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
100,00%
100,00%
VITALITAS Grundstückverwaltung GmbH
St. Pölten
100,00%
100,00%
VOLUNTAS Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
65,00%
65,00%
ZELUS Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
100,00%
100,00%
10.3 at-equity bewertete Unternehmen
Anteile an assoziierten Unternehmen und Unternehmen mit gemeinschaftlicher Führung werden zum Zeitpunkt der
Erlangung eines maßgeblichen Einflusses zu Anschaffungskosten in der Konzernbilanz angesetzt. In den Folgejahren
wird der Buchwert um die anteiligen Eigenkapitalveränderungen des Beteiligungsunternehmens fortgeschrieben.
Der Konzern beendet die Anwendung der at-equity-Methode ab dem Zeitpunkt, an dem seine Beteiligung kein
assoziiertes Unternehmen oder Gemeinschaftsunternehmen mehr darstellt oder die Beteiligung nach IFRS 5 als zur
Veräußerung gehalten zu klassifizieren ist.
Im Falle von Umrechnungsdifferenzen aus at-equity bewerteten Unternehmen werden diese in der Währungsrücklage
im Konzerneigenkapital ausgewiesen.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 10 KONZERNSTRUKTUR UND BEZIEHUNGEN ZU NAHESTEHENDEN
UNTERNEHMEN UND PERSONEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Die Anteile der at-equity bilanzierten Unternehmen teilen sich wie folgt auf:
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Kreditinstitute
5.910
5.577
Nicht-Kreditinstitute
27.814
28.114
Gesamt
33.724
33.692
31.12.2022 in TEUR
Sitz
Anteil
davon
indirekt
Buchwert
Gewinn oder
Verlust aus
fortzuführenden
Geschäftsbereichen
Segment /
Corporate
Center
Datum des
einbezogenen
Abschlusses
Gemeinschaftsunternehmen
7.495
708
Palatin Grundstückverwaltungs
Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
50,00%
50,00%
65
-9
Öffentliche
Hand
31.12.2022
NÖ. HYPO Leasing und Raiffeisen-
Immobilien-Leasing Traisenhaus
GesmbH & Co OG
St. Pölten
50,00%
50,00%
719
7
Öffentliche
Hand
31.12.2022
Niederösterreichische
Vorsorgekasse AG
St. Pölten
49,00%
-
5.910
333
Treasury &
ALM
31.12.2022
PPP Campus AM + SEEA GmbH
St. Pölten
50,00%
50,00%
16
1
Öffentliche
Hand
31.12.2022
PPP Campus AM + SEEA GmbH &
Co KG
St. Pölten
50,00%
50,00%
770
377
Öffentliche
Hand
31.12.2022
PPP Campus RAP + LGG GmbH
St. Pölten
45,00%
45,00%
15
-
Öffentliche
Hand
31.12.2022
PPP Campus RAP + LGG GmbH &
Co KG
St. Pölten
45,00%
45,00%
-
-
Öffentliche
Hand
31.12.2022
Assoziierte Unternehmen
26.229
-1.076
EWU Wohnbau
Unternehmensbeteiligungs-GmbH
St. Pölten
48,00%
-
2.255
98
Immobilien
31.12.2022
Gemdat Niederösterreichische
Gemeinde-Datenservice
Gesellschaft m.b.H.
Korneuburg
32,50%
-
3.034
838
Öffentliche
Hand
31.12.2022
Hotel- und Sportstätten-
Beteiligungs-, Errichtungs- und
Betriebsgesellschaft m.b.H. Leasing
KG
St. Pölten
45,41%
45,41%
641
3
Öffentliche
Hand
31.12.2022
NÖ. Landeshauptstadt -
Planungsgesellschaft m.b.H.
St. Pölten
39,00%
39,00%
302
16
Öffentliche
Hand
31.12.2022
NOE Immobilien Development
GmbH *
St. Pölten
48,00%
48,00%
17.388
-2.011
Immobilien
30.9.2022
VIVITliving GmbH
St. Pölten
24,50%
24,50%
2.430
-20
Immobilien
Neugründung
HYPO NOE Versicherungsservice
GmbH
St. Pölten
48,00%
-
180
-
Privat- und
Unternehmens-
31.12.2022
Gesamt
33.724
-368
* Gemäß IAS 28.34 erfolgten Berichtigungen bedeutender Geschäftsvorfälle oder anderer Ereignisse, die zwischen dem aktuellen Stichtag und dem Stichtag des
einbezogenen Abschlusses vorgefallen sind.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 10 KONZERNSTRUKTUR UND BEZIEHUNGEN ZU NAHESTEHENDEN
UNTERNEHMEN UND PERSONEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
31.12.2021 in TEUR
Sitz
Anteil
davon
indirekt
Buchwert
31.12.2021
Gewinn oder Verlust
aus fortzuführenden
Geschäftsbereichen
1.1.–31.12.2021
Segment /
Corporate
Center
Datum des
einbezogenen
Abschlusses
Gemeinschaftsunternehmen
6.786
1.349
Palatin Grundstückverwaltungs
Gesellschaft m.b.H.
St. Pölten
50,00%
50,00%
74
-9
Öffentliche
Hand
31.12.2021
Viminal Grundstückverwaltungs
Gesellschaft m.b.H. in Liqu.
Wien
0,00%
0,00%
-
-2
Öffentliche
Hand
Liquidiert
NÖ. HYPO Leasing und Raiffeisen-
Immobilien-Leasing Traisenhaus
GesmbH & Co OG
St. Pölten
50,00%
50,00%
712
-5
Öffentliche
Hand
31.12.2021
Niederösterreichische
Vorsorgekasse AG
St. Pölten
49,00%
-
5.577
989
Treasury &
ALM
31.12.2021
PPP Campus AM + SEEA GmbH
St. Pölten
50,00%
50,00%
15
-
Öffentliche
Hand
31.12.2021
PPP Campus AM + SEEA GmbH &
Co KG
St. Pölten
50,00%
50,00%
393
393
Öffentliche
Hand
31.12.2021
PPP Campus RAP + LGG GmbH
St. Pölten
45,00%
45,00%
14
-2
Öffentliche
Hand
31.12.2021
PPP Campus RAP + LGG GmbH &
Co KG
St. Pölten
45,00%
45,00%
-
-16
Öffentliche
Hand
31.12.2021
Assoziierte Unternehmen
26.905
1.858
EWU Wohnbau
Unternehmensbeteiligungs-GmbH
St. Pölten
48,00%
-
2.157
-415
Immobilien
31.12.2021
Gemdat Niederösterreichische
Gemeinde-Datenservice
Gesellschaft m.b.H.
Korneuburg
32,50%
-
2.865
813
Öffentliche
Hand
31.12.2021
Hotel- und Sportstätten-
Beteiligungs-, Errichtungs- und
Betriebsgesellschaft m.b.H. Leasing
KG
St. Pölten
45,41%
45,41%
638
-34
Öffentliche
Hand
31.12.2021
NÖ. Landeshauptstadt -
Planungsgesellschaft m.b.H.
St. Pölten
39,00%
39,00%
1.846
1.084
Öffentliche
Hand
31.12.2021
NOE Immobilien Development
GmbH *
St. Pölten
48,00%
48,00%
19.399
411
Immobilien
30.9.2021
Gesamt
33.692
3.207
* Gemäß IAS 28.34 erfolgten Berichtigungen bedeutender Geschäftsvorfälle oder anderer Ereignisse, die zwischen dem aktuellen Stichtag und dem Stichtag des
einbezogenen Abschlusses vorgefallen sind.
Der in der Tabelle gezeigte Gewinn oder Verlust aus fortzuführenden Geschäftsbereichen entspricht dem
Gesamtergebnis gemäß IFRS 12.B16 (d).
Insgesamt wurden Verluste in Höhe von TEUR 94 (31.12.2021: TEUR 28) nicht erfolgswirksam erfasst, im Vergleich
zum Vorjahr entwickelten sich diese kumulierten Verluste mit TEUR -66 negativ (2021: TEUR 224 positiv).
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 10 KONZERNSTRUKTUR UND BEZIEHUNGEN ZU NAHESTEHENDEN
UNTERNEHMEN UND PERSONEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Detailangaben zu wesentlichen assoziierten und Gemeinschaftsunternehmen, welche at-equity bewertet werden
Niederösterreichische
Vorsorgekasse AG
NOE Immobilien
Development GmbH
(Konzernabschluss) *
Prozentsatz an Eigentumsanteilen
49,00%
49,00%
48,00%
48,00%
in TEUR – Datum Abschluss
31.12.2022
31.12.2021
30.9.2022
30.9.2021
Langfristige Vermögenswerte
10.093
9.221
104.611
76.849
Kurzfristige Vermögenswerte
5.309
3.684
18.271
8.770
davon: Zahlungsmitteläquivalente
549
341
10.441
5.145
Langfristige Verbindlichkeiten
-1.091
-156
-40.731
-34.287
davon: langfristige finanzielle Verbindlichkeiten
-
-
-40.377
-34.221
Kurzfristige Verbindlichkeiten
-2.250
-1.367
-39.725
-10.917
davon: kurzfristige finanzielle Verbindlichkeiten
-8
-
-2.081
-2.081
Nettovermögen (100%)
12.062
11.382
42.426
40.414
Anteil des Konzerns am Nettovermögen
5.910
5.577
20.364
19.399
Wertaufholung/-minderung
-
-
-2.977
-
Buchwert des Anteils an assoziierten Unternehmen
5.910
5.577
17.388
19.399
in TEUR – Gewinn/Verlust Basis für den Einbezug in
den Geschäftsbericht
1.1.–
31.12.2022
1.1.–
31.12.2021
1.1.-
30.9.2022
1.1.-
30.9.2021
Zinserträge
463
253
1.048
676
Zinsaufwendungen
-
-
-208
-847
Sonstige Erträge
4.731
4.391
13.678
24.507
Betriebsaufwendungen
-4.282
-1.952
-11.437
-22.559
davon: Abschreibungen
-23
-29
-517
-362
Periodenüberschuss vor Steuern
911
2.693
3.081
1.777
Steuern vom Einkommen
-231
-675
-1.069
-921
Periodenüberschuss nach Steuern 100%
680
2.018
2.012
856
Anteil des Konzerns am Gewinn/Verlust
333
989
966
411
Wertaufholung/-minderung
-
-
-2.977
-
* Gemäß IAS 28.34 erfolgten Berichtigungen bedeutender Geschäftsvorfälle oder anderer Ereignisse, die zwischen dem aktuellen Stichtag und dem Stichtag des
einbezogenen Abschlusses vorgefallen sind.
Schätzungsunsicherheiten und Ermessensentscheidungen
Die Zugehörigkeit von Mitgliedern des Key Managements zur Geschäftsleitung von assoziierten und
Gemeinschaftsunternehmen sowie weitere Detailangaben dazu werden gesammelt im Kapitel „10.4 Angaben über
Geschäftsbeziehungen mit nahestehenden Unternehmen und Personen“ dargestellt.
Die
Niederösterreichische Vorsorgekasse AG (NÖVK
) verwaltet als sonstige Finanzdienstleisterin
Abfertigungsansprüche für Mitarbeiter:innen als Mitarbeiter:innenvorsorgekasse. Die gesetzlichen Beiträge werden von
Dienstgeber:innen entrichtet. Die Bestellung des Vorstandes und die notwendige Einstimmigkeit bei
Beschlussfassungen führen zur Einstufung als Unternehmen unter gemeinschaftlicher Leitung.
Für die Zwecke des Impairment Tests nach IAS 36 wurde für die NÖVK der beizulegende Zeitwert nach IFRS 13 mittels
Dividendendiskontierungsmodell (DDM) als Nutzungswert berechnet, da keine darüber hinausgehenden Synergieeffekte
anzunehmen sind. Beim DDM – als Form der Discounted Cash Flow Methode – werden die erwarteten Dividenden
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 10 KONZERNSTRUKTUR UND BEZIEHUNGEN ZU NAHESTEHENDEN
UNTERNEHMEN UND PERSONEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
mittels Abzinsungssatz (Eigenkapitalkostensatz) diskontiert. Der so ermittelte Barwert der finanziellen Überschüsse stellt
den Marktwert dar.
Zur Ermittlung des Barwerts der erwarteten Dividenden der NÖVK wurden die von der Geschäftsleitung der NÖVK
geplanten ausschüttbaren Beträge der NÖVK mit dem Abzinsungssatz diskontiert. Die Planung der ausschüttbaren
Beträge erfolgte unter Berücksichtigung der gesetzlichen Vorgaben, wie z.B. Eigenmittelerfordernis und Dotierung der
Kapitalgarantierücklage.
Der für die NÖVK verwendete Abzinsungssatz entspricht dem Vor-Steuer-Eigenkapitalkostensatz, wird auf Grundlage
des Capital Asset Pricing Models (CAPM) ermittelt und beinhaltet folgende Bestandteile:
-
den risikolosen Zinssatz (gemäß Svensson-Methode aus der von der Deutschen Bundesbank veröffentlichten
Parametern errechnete 30-jährige Spot-Rate) und
-
einen markorientierten Risikozuschlag, basierend auf
●
der Marktrisikoprämie, welche sich an der impliziten Marktrisikoprämie für Österreich (ATX Prime) orientiert
und
●
dem Beta-Faktor (ermittelt anhand von Parametern von vergleichbaren, börsennotierten Unternehmen)
Dieser betrug zum 31.12.2022 11,22% (2021: 14,18%).
Der für die Bewertung herangezogene Planungshorizont besteht neben der Detailplanungsphase aus der
Grobplanungs- und der Rentenphase.
Der Planungshorizont der Detailplanungsphase beträgt fünf Jahre und entspricht der von der Geschäftsleitung der
NÖVK erstellten Mittelfristplanung. Die geplante durchschnittliche, jährliche Wachstumsrate der Ergebnisse nach
Steuern (Compound Annual Growth Rate, CAGR) beträgt in der Detailplanungsphase +6,5% (2021: +10,5%).
Zur Berücksichtigung zuverlässig zu erwartende Sondereffekte wurde für Zwecke des Wertminderungstests darüber
hinaus weitere sechs Jahre fortgeschrieben (Grobplanungsphase). Einen Sondereffekt stellt beispielsweise das
Erreichen des, von der Geschäftsleitung der NÖVK festgelegten Zieles der Überdeckung des maximalen
Eigenmittelerfordernisses, dar. Die CAGR beträgt in der Grobplanungsphase -0,1% (2021: +1,1%).
Auf die Grobplanungsphase folgt die Rentenphase mit einer nachhaltigen Wachstumsrate in Höhe von +2,00% (2021:
+2,15%), welche dem mittelfristigen Inflationsziel der EZB entspricht.
in %
31.12.2022
31.12.2021
NÖVK – Wesentliche Annahmen
Vor-Steuer-Abzinsungssatz (Eigenkapitalkostensatz)
11,22%
14,18%
CAGR in der Detailplanungsphase
6,50%
10,50%
CAGR in der Grobplanungsphase
-0,10%
1,10%
Nachhaltige Wachstumsrate in der Rentenphase
2,00%
2,15%
Nach dem Einbruch an den Kapitalmärkten im Jahr 2022 unter anderem durch den Ukraine-Krieg, den Gasmangel und
die gestiegene Inflation und der damit einhergehenden negativen Performance, lag das Ergebnis der NÖVK im Jahr
2022 deutlich unter Plan. In der Mittelfristplanung werden diese Risiken in den Performanceannahmen der
Veranlagungsgemeinschaft, in der Auswirkung durch die Inflation einerseits auf die Aufwendungen der
Aktiengesellschaft und andererseits auf die Beiträge der Veranlagungsgemeinschaft berücksichtigt. Für die Folgejahre
geht die NÖVK von positiven Entwicklungen der Ergebnisse aus, sofern keine weiteren massiven externen Störfaktoren,
wie z.B. eine Ausweitung des Ukraine-Krieges auf andere Länder oder ein Blackout-Ereignis auftreten.
Auf Basis der durchgeführten Prüfung auf Wertminderung ergibt sich kein Wertminderungsbedarf des NÖVK at-equity
Ansatzes zum 31.12.2022.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 10 KONZERNSTRUKTUR UND BEZIEHUNGEN ZU NAHESTEHENDEN
UNTERNEHMEN UND PERSONEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Änderung des Fair Value in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Sensitivitätsanalyse
Änderung des Vor-Steuer-Abzinsungssatzes +50bp
-593
-343
Änderung des Vor-Steuer-Abzinsungssatzes -50bp
665
375
Änderung der Netto Marge in % der Anwartschaften nach der Detailplanungsphase +1bp
361
251
Änderung der Netto Marge in % der Anwartschaften nach der Detailplanungsphase -1bp
-397
-266
Die
NOE Immobilien Development GmbH (NID
) als Konzern beschäftigt sich mit der Immobilienentwicklung, dem
Wohnbau und der Stadtteilentwicklung mit Fokus auf Niederösterreich und Wien. Die Investitionen werden
schwerpunktmäßig in generationsübergreifende Wohnbauprojekte im Rahmen kommunaler Stadtentwicklungsprojekte
getätigt. Der maßgebliche Einfluss des HYPO NOE Konzerns in der NID wird durch die Stimmrechte sowie der
Besetzung von Aufsichtsratsfunktionen durch Mitglieder des Konzern-Key-Managements ausgeübt.
Für die Zwecke des Impairment Tests nach IAS 36 wurde für die NID der erzielbare Betrag ermittelt. Da keine
wesentlichen Synergieeffekte zu erwarten sind erfolgt die Bewertung des erzielbaren Betrags zum beizulegenden
Zeitwert nach IFRS 13 mittels Discounted Cash Flow (DCF) Methode nach Bruttoverfahren (WACC-Verfahren) als
Nutzungswert. Beim WACC -Verfahren wird der Marktwert des Gesamtkapitals (Enterprise Value) durch Diskontierung
der Free Cashflows mit dem gewichteten Abzinsungssatz (Weighted Average Cost of Capital, WACC), einen
Mischzinssatz, bestehend aus gewichtetem Eigenkapital- und Fremdkapitalkostensatz, ermittelt. Der Marktwert des
Eigenkapitals (Equity Value) ergibt sich, indem der Marktwert des verzinslichen Fremdkapitals vom Marktwert des
Gesamtkapitals abgezogen wird.
Zur Ermittlung des Barwerts der Cashflows wurden die Free Cashflows der NID auf der Grundlage der von der
Geschäftsführung integrierten Unternehmensplanung herangezogen und mit dem Abzinsungssatz (WACC) diskontiert.
Bei der WACC Berechnung für die NID wird der Eigenkapitalkostensatz nach CAPM (siehe Beschreibung bei NÖVK)
bestimmt und der Fremdkapitalkostensatz mittels Überleitung von Kreditratings der Peer Group Mitglieder (Median) auf
die diesem Rating entsprechende Zinsstrukturkurve (Laufzeit 30 Jahre) für Unternehmensanleihen in Europa
herangezogen. Die im Planungszeitraum realisierbare Zielkapitalstruktur wird nach Verschuldungsgrad zu Marktwerten
der Peer Groups (Median) gemessen und ist über den gesamten Planungshorizont konstant. Der Vor-Steuer-
Abzinsungssatz (WACC) für die NID betrug zum 31.12.2022 9,18% (2021: 7,51%).
Der Planungshorizont der von der Geschäftsführung der NID erstellten Mittelfristplanung ist länger als fünf Jahre, da
Besonderheiten im Zusammenhang mit der Immobilienentwicklung zu berücksichtigen sind, bis eine Prognose
nachhaltiger Überschüsse möglich ist. Ein Beispiel dafür ist die Berücksichtigung der Mittelbindung für gesetzliche
Rückstellungen für etwaige Gewährleistungsansprüche nach einer Wohnungsübergabe. Die CAGR der EBIT beläuft
sich in der Planungsphase 2022-2031 +5,7% (2021: +2,9%) und in der darauffolgenden Rentenphase 0% (2021: 0%).
in %
31.12.2022
31.12.2021
NID - Wesentliche Annahmen
Vor-Steuer-Abzinsungssatz (WACC)
9,18%
7,51%
CAGR in der Planungsphase
5,70%
2,90%
Nachhaltige Wachstumsrate in der Rentenphase
0,00%
0,00%
In der Planung, welche als Basis für die Ermittlung des erzielbaren Betrages dient, wurden aufgrund COVID-19 bei
einigen Immobilienprojekten Verzögerungen bei Baugenehmigungsverfahren angenommen. Weiters wurden unter
anderem aufgrund des Ukraine-Kriegs sowohl bei bestehenden Projekten als auch bei den Akquisitionen in der
Mittelfristplanung entsprechende Annahmen getroffen, um den Baupreisschwankungen sowie dem Anstieg der
Fremdkapitalzinsen gerecht zu werden. Gleichzeitig konnte eine signifikante Erhöhung des Abzinsungssatzes für NID im
Jahr 2022 beobachtet werden.
Auf Basis der durchgeführten Prüfung auf Wertminderung ergibt sich ein Wertminderungsbedarf des NID at-equity
Ansatzes in Höhe von TEUR -2.977 zum 31.12.2022, was primär auf den gestiegenen Abzinsungssatz zurückzuführen
ist.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 10 KONZERNSTRUKTUR UND BEZIEHUNGEN ZU NAHESTEHENDEN
UNTERNEHMEN UND PERSONEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Änderung des Fair Value in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Sensitivitätsanalyse
Änderung des Vor-Steuer-Abzinsungssatzes +25bp
-1.154
-1.532
Änderung des Vor-Steuer-Abzinsungssatzes -25bp
1.210
1.627
10.4 Angaben über Geschäftsbeziehungen mit nahestehenden
Unternehmen und Personen
Das Land Niederösterreich ist an der HYPO NOE Landesbank indirekt mit 70,49% über die
der unten angeführten Tabelle „gegenüber Mutterunternehmen“ dargestellt. Weitere Angaben zum Key Management
sind im Kapitel „5.3.2 Personalaufwand“ beschrieben.
Die ausgewiesenen Werte zum Identified Staff des HYPO NOE Konzerns beinhalten:
-
Vorstand und Aufsichtsrat der HYPO NOE Landesbank sowie deren nächste Familienangehörige
-
Geschäftsführer:innen von wesentlichen Tochtergesellschaften
-
Senior- und Key Management der HYPO NOE Landesbank
-
Geschäftsführer:innen der NÖ Landes-Beteiligungsholding GmbH sowie NÖ BET GmbH
Schätzungsunsicherheiten und Ermessensentscheidungen
Verrechnungspreise zwischen dem HYPO NOE Konzern und nahestehenden Unternehmen entsprechen den
marktüblichen Gegebenheiten. Ebenso sind die in der Tabelle angeführten Haftungen und Garantien des Landes
Niederösterreich für bestehende Forderungen der HYPO NOE Landesbank gegenüber Dritten alle zu marktüblichen
Bedingungen abgeschlossen.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 10 KONZERNSTRUKTUR UND BEZIEHUNGEN ZU NAHESTEHENDEN
UNTERNEHMEN UND PERSONEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
31.12.2022
Mutter-
unternehmen
nicht
konsolidierte
Tochter-
gesellschaften
assoziierte
Unternehmen
Gemeinschafts-
unternehmen
sonstige
nahestehende
Unternehmen
und Personen
Identified
Staff
in TEUR
Offene Salden
Ausgewählte finanzielle Vermögenswerte
2.548.354
121.668
428.024
12.417
5.732
1.490
Eigenkapitalinstrumente
-
-3
26.229
7.495
219
-
Schuldverschreibungen
30.432
-
-
-
-
-
Darlehen und Kredite
2.517.922
121.671
401.795
4.922
5.513
1.490
Ausgewählte finanzielle Verbindlichkeiten
141.899
533
52.649
698
17.375
2.431
Einlagen
141.899
533
52.649
698
17.375
2.431
Nominalbetrag der erteilten Kreditzusagen,
Finanzgarantien und sonstigen Zusagen
655.837
42.729
21.824
2.473
969
319
Empfangene Kreditzusagen,
Finanzgarantien und sonstige Zusagen
2.837.444
-
-
-
-
-
Nominalwert von Derivaten
777.484
85.000
-
-
-
-
Laufende Periode
Zinserträge
41.764
2.093
8.070
358
75
13
Zinsaufwendungen
-10.494
-
-8
-
-6
-8
Dividendenerträge
-
-
670
-
-
-
Gebühren- und Provisionserträge
-824
2
232
16
23
1
Aufwendungen für Gebühren und Provisionen
-
-
-
-
-
-
31.12.2021
in TEUR
Offene Salden
Ausgewählte finanzielle Vermögenswerte
2.343.585
120.568
461.583
11.840
6.308
2.422
Eigenkapitalinstrumente
-
89
26.905
6.787
325
-
Schuldverschreibungen
32.658
-
-
-
-
-
Darlehen und Kredite
2.310.927
120.479
434.678
5.054
5.983
2.422
Ausgewählte finanzielle Verbindlichkeiten
185.068
96
67.792
993
19.086
2.585
Einlagen
185.068
96
67.792
993
19.086
2.585
Nominalbetrag der erteilten Kreditzusagen,
Finanzgarantien und sonstigen Zusagen
795.784
34.011
10.892
2.404
5.828
265
Empfangene Kreditzusagen,
Finanzgarantien und sonstige Zusagen
177.665
-
-
-
-
-
Nominalwert von Derivaten
941.294
85.000
-
-
-
-
Laufende Periode
Zinserträge
42.028
2.054
7.816
94
66
3
Zinsaufwendungen
-14.313
-
-25
-1
-2
-2
Dividendenerträge
-
-
619
-
80
-
Gebühren- und Provisionserträge
2.583
1
241
20
19
12
Aufwendungen für Gebühren und Provisionen
-
-
-
-
-1
-6
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 10 KONZERNSTRUKTUR UND BEZIEHUNGEN ZU NAHESTEHENDEN
UNTERNEHMEN UND PERSONEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Vorschüsse, Kredite und Haftungen gemäß § 237 Abs. 1 Z3 UGB
Die folgende Tabelle zeigt die Vorschüsse, Kredite und eingegangenen Haftungsverhältnisse der Organe des HYPO
NOE Konzerns zum Bilanzstichtag. Diese waren banküblich besichert. Es kamen die für die Organe festgelegten
Konditionen zur Anwendung.
in TEUR
1.1.2022
Zugang
Tilgung/Sonstige
Änderung
31.12.2022
Mitglieder des Vorstandes
285
-
-11
274
Mitglieder des Aufsichtsrates
711
171
-113
769
Gesamt
996
171
-123
1043
in TEUR
1.1.2021
Zugang
Tilgung/Sonstige
Änderung
31.12.2021
Mitglieder des Vorstandes
284
-
1
285
Mitglieder des Aufsichtsrates
709
230
-228
711
Gesamt
993
230
-228
996
Durch eine im Jahr 2022 abgeschlossene Dienstleistungsvereinbarung in Zusammenhang mit der Verwaltung von
Wohnbauförderdarlehen, welche eine Klarstellung für den Leistungszeitraum der Jahre 2020 bis 2027 enthält, wurde
eine aus Sicht des HYPO NOE Konzerns zum Zeitpunkt 31.12.2021 bestehende Forderung gegenüber Nahestehenden
storniert. Der Effekt ist in der GuV im Posten „Provisionserträge“ von 1.1.-31.12.2022 mit 1.620 TEUR enthalten.
Geschäftsvorfälle gegenüber den Mutterunternehmen werden im Segment Öffentliche Hand ausgewiesen. Eine
Beschreibung der Geschäfte findet sich im Kapitel „2.1 Segment Öffentliche Hand".
10.4.1 Beziehungen zu Tochterunternehmen
Das Vorstandsmitglied Wolfgang Viehauser ist Vorsitzender des Aufsichtsrates der NÖ Kulturwirtschaft GesmbH.,
St. Pölten. Ein Mitglied des Aufsichtsrates ist Mitglied des Aufsichtsrates der Gesellschaft NÖ Kulturwirtschaft GesmbH.,
St. Pölten. Das Vorstandsmitglied Wolfgang Viehauser ist Mitglied des Aufsichtsrates der VIA DOMINORUM
Grundstückverwertungs Gesellschaft m.b.H.
10.4.2 Beziehungen zu at-equity bewerteten Unternehmen
Niederösterreichische Vorsorgekasse AG
Ein Mitglied des Key Managements des HYPO NOE Konzerns ist Aufsichtsratsvorsitzender der Niederösterreichische
Vorsorgekasse AG. Ein Mitglied des Key Managements des HYPO NOE Konzerns ist Mitglied des Aufsichtsrates der
Niederösterreichische Vorsorgekasse AG (St. Pölten).
EWU Wohnbau Unternehmensbeteiligungs-GmbH mit ihren Töchtern
Ein Mitglied des Key Managements des HYPO NOE Konzerns ist in der Geschäftsführung der EWU Wohnbau
Unternehmensbeteiligungs-GmbH (St. Pölten).
Ein Mitglied des Key Managements des HYPO NOE Konzerns ist Mitglied des Aufsichtsrates der EWU Wohnbau
Unternehmensbeteiligungs-GmbH (St. Pölten).
Das Vorstandsmitglied Wolfgang Viehauser ist Aufsichtsratsvorsitzender der EWU Wohnbau
Unternehmensbeteiligungs-GmbH (St. Pölten) sowie der Gesellschaften Gemeinnützige Wohnungsgesellschaft “Austria“
Aktiengesellschaft, “Wohnungseigentümer“ Gemeinnützige Wohnbaugesellschaft m.b.H. und GEBAU-NIOBAU
Gemeinnützige Baugesellschaft m.b.H. (jeweils mit Sitz in Mödling).
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 10 KONZERNSTRUKTUR UND BEZIEHUNGEN ZU NAHESTEHENDEN
UNTERNEHMEN UND PERSONEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Ein Mitglied des Key Managements des HYPO NOE Konzerns ist Mitglied des Aufsichtsrates der Gesellschaften
Gemeinnützige Wohnungsgesellschaft “Austria“ Aktiengesellschaft, “Wohnungseigentümer“ Gemeinnützige
Wohnbaugesellschaft m.b.H. und GEBAU-NIOBAU Gemeinnützige Baugesellschaft m.b.H. (jeweils mit Sitz in Mödling).
NOE Immobilien Development GmbH
Ein Mitglied des Key Managements des HYPO NOE Konzerns ist Stellvertreter des Vorsitzenden des Aufsichtsrates der
NOE Immobilien Development GmbH (St. Pölten).
Ein Mitglied des Key Managements des HYPO NOE Konzerns ist Mitglied des Aufsichtsrates der NOE Immobilien
Development GmbH (St. Pölten).
10.4.3 Beziehungen zu Muttergesellschaften
Der stellvertretende Vorsitzende des Aufsichtsrates ist Vorsitzender des Aufsichtsrates und ein weiteres Mitglied des
Aufsichtsrates ist stellvertretender Vorsitzender des Aufsichtsrates der NÖ Landes-Beteiligungsholding GmbH
(St. Pölten).
11 WESENTLICHE EREIGNISSE NACH DEM
BILANZSTICHTAG
Es sind keine Ereignisse von besonderer Bedeutung nach dem Abschlussstichtag vorgefallen.
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS | 12 ORGANE DER HYPO NOE LANDESBANK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
12 ORGANE DER HYPO NOE LANDESBANK
Während der Berichtsperiode waren folgende Personen als Mitglieder des Vorstandes und des Aufsichtsrates tätig:
Mitglieder des Vorstandes
DI Wolfgang Viehauser, MSc, Vorstand Markt und Sprecher des Vorstandes
MMag. Dr. Udo Birkner, MBA (LBS), Vorstand Marktfolge
Mitglieder des Aufsichtsrates
Prof. Dr. Günther Ofner, Vorsitzender des Aufsichtsrates
Dr. Michael Lentsch, Vorsitzender-Stellvertreter
Mag. Sabina Fitz-Becha
Mag. Birgit Kuras
Ing. Johann Penz
Mag. Ulrike Prommer
Mag. Karl Schlögl
KR Dr. Hubert Schultes
Vom Betriebsrat entsandt
Franz Gyöngyösi
Mag. Claudia Mikes
Rainer Gutleder
Peter Böhm
Staatskommissäre
Dr. Ben-Benedict Hruby, LL.M., Bundesministerium für Finanzen
AD RR Josef Dorfinger, Bundesministerium für Finanzen
Aufsichtskommissäre
Vortr. Hofrat Mag. Georg Bartmann, Amt der NÖ Landesregierung
Wirkl. Hofrat Mag. Peter Neurauter, Amt der NÖ Landesregierung
St. Pölten, am 22. Februar 2023
Der Vorstand
DI Wolfgang Viehauser, MSc MMag. Dr. Udo Birkner, MBA (LBS)
Vorstand Markt und Sprecher des Vorstandes Vorstand Marktfolge
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
WEITERE
INFORMATIONEN
ZUM 31. DEZEMBER 2022
NACH IFRS DES HYPO NOE KONZERNS
TEIL I: JAHRESFINANZBERICHT DES HYPO NOE KONZERNS 9
KONZERNLAGEBERICHT 10
KONZERNABSCHLUSS 48
ERLÄUTERUNGEN (NOTES) ZUM KONZERNABSCHLUSS 53
WEITERE INFORMATIONEN 185
1 ERKLÄRUNG DER GESETZLICHEN VERTRETER 186
2 BESTÄTIGUNGSVERMERK 187
3 BERICHT DES AUFSICHTSRATES 193
WEITERE INFORMATIONEN | 1 ERKLÄRUNG DER GESETZLICHEN VERTRETER
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
1 ERKLÄRUNG DER GESETZLICHEN
VERTRETER
Wir bestätigen nach bestem Wissen, dass der im Einklang mit den maßgebenden Rechnungslegungsstandards
aufgestellte Konzernabschluss 2022 des HYPO NOE Konzerns ein möglichst getreues Bild der Vermögens-, Finanz-
und Ertragslage des Konzerns vermittelt, dass der Konzernlagebericht den Geschäftsverlauf, das Geschäftsergebnis
und die Lage des Konzerns so darstellt, dass ein möglichst getreues Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage
entsteht und die wesentlichen Risiken und Ungewissheiten beschreibt, denen der Konzern ausgesetzt ist.
St. Pölten, am 22. Februar 2023
Der Vorstand
DI Wolfgang Viehauser, MSc
MMag. Dr. Udo Birkner, MBA (LBS)
Vorstand Markt und Sprecher des Vorstandes
Vorstand Marktfolge
mit der Verantwortung für
mit der Verantwortung für
Vertriebsstrategie, Digitalisierung & Retail Banking
Marketing & Kommunikation
Öffentliche Hand
Unternehmenskunden
Immobilienkund:innen
Treasury & ALM
Pressesprecher
Generalsekretariat Personal & Recht
Compliance, AML & Regulatory
Finanzen
Risiko
Betrieb / Org. & IT
Interne Revision
WEITERE INFORMATIONEN | 2 BESTÄTIGUNGSVERMERK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
2 BESTÄTIGUNGSVERMERK
Bericht zum Konzernabschluss
Prüfungsurteil
Wir haben den Konzernabschluss der
HYPO NOE Landesbank für Niederösterreich und Wien AG
, Sankt Pölten, und
ihrer Tochtergesellschaften ("der Konzern"), bestehend aus der Konzernbilanz zum 31. Dezember 2022, der Konzern-
Gesamtergebnisrechnung, der Konzern-Geldflussrechnung und der Konzern-Eigenkapitalentwicklung für das an diesem
Stichtag endende Geschäftsjahr und dem Konzernanhang, geprüft.
Nach unserer Beurteilung entspricht der Konzernabschluss den gesetzlichen Vorschriften und vermittelt ein möglichst
getreues Bild der Vermögens - und Finanzlage des Konzerns zum 31. Dezember 2022 sowie der Ertragslage und der
Zahlungsströme des Konzerns für das an diesem Stichtag endende Geschäftsjahr in Übereinstimmung mit den
International Financial Reporting Standards (IFRS), wie sie in der EU anzuwenden sind, und den zusätzlichen
Anforderungen des § 245a UGB sowie § 59a BWG.
Grundlage für das Prüfungsurteil
Wir haben unsere Abschlussprüfung in Übereinstimmung mit der EU-Verordnung Nr 537/2014 (im Folgenden AP-VO)
und mit den österreichischen Grundsätzen ordnungsgemäßer Abschlussprüfung durchgeführt. Diese Grundsätze
erfordern die Anwendung der International Standards on Auditing (ISA). Unsere Verantwortlichkeiten nach diesen
Vorschriften und Standards sind im Abschnitt "Verantwortlichkeiten des Abschlussprüfers für die Prüfung des
Konzernabschlusses" unseres Bestätigungsvermerks weitergehend beschrieben. Wir sind vom Konzern unabhängig in
Übereinstimmung mit den österreichischen unternehmens-, bank- und berufsrechtlichen Vorschriften und wir haben
unsere sonstigen beruflichen Pflichten in Übereinstimmung mit diesen Anforderungen erfüllt. Wir sind der Auffassung,
dass die von uns erlangten Prüfungsnachweise bis zum Datum dieses Bestätigungsvermerkes ausreichend und
geeignet sind, um als Grundlage für unser Prüfungsurteil zu diesem Datum zu dienen.
Besonders wichtige Prüfungssachverhalte
Besonders wichtige Prüfungssachverhalte sind solche Sachverhalte, die nach unserem pflichtgemäßen Ermessen am
bedeutsamsten für unsere Prüfung des Konzernabschlusses des Geschäftsjahres waren. Diese Sachverhalte wurden im
Zusammenhang mit unserer Prüfung des Konzernabschlusses als Ganzes und bei der Bildung unseres Prüfungsurteils
hierzu berücksichtigt und wir geben kein gesondertes Prüfungsurteil zu diesen Sachverhalten ab.
Werthaltigkeit der Forderungen an Kunden
Der Vorstand erläutert die Vorgehensweise für die Bildung von Risikovorsorgen in den Notes im Abschnitt
4.5 Kreditrisiko und Risikovorsorge.
Das Risiko für den Abschluss
Die Forderungen an Kunden werden in der Konzernbilanz nach Abzug von Risikovorsorgen mit einem Betrag von
12,1 Mrd EUR in der Bilanzposition "Finanzielle Vermögenswerte – AC" ausgewiesen.
Im Rahmen der Überwachung der Forderungen an Kunden wird überprüft, ob Risikovorsorge für Forderungsausfälle zu
bilden sind. Dies beinhaltet auch die Einschätzung, ob Kunden die vertraglich vereinbarten Rückflüsse in voller Höhe
leisten können.
Die Berechnung der Risikovorsorge für ausgefallene, individuell bedeutsame Forderungen an Kunden basiert auf einem
szenariogewichteten Expected-Cashflow-Verfahren. Die Auswahl und die Gewichtung der Szenarien richtet sich dabei
grundsätzlich nach dem aktuellen Betreibungsfortschritt des Kunden.
Für ausgefallene, individuell nicht bedeutsame Forderungen an Kunden führt die Bank eine Berechnung der
WEITERE INFORMATIONEN | 2 BESTÄTIGUNGSVERMERK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Risikovorsorge auf Basis statistisch ermittelter Parameter durch. Die Berechnung dieser Risikovorsorge erfolgt unter
Berücksichtigung der vorhandenen Sicherheiten mit statistischen Verlustquoten.
Bei nicht ausgefallenen Forderungen an Kunden wird für den erwarteten Kreditverlust ("expected credit loss", "ECL")
ebenfalls eine Wertberichtigung gemäß IFRS 9 gebildet. Bei einer signifikanten Erhöhung des Kreditrisikos (Stufe 2)
wird der ECL auf Basis der Gesamtlaufzeit berechnet. Dabei wird grundsätzlich der 12 Monats-ECL (Stufe 1) verwendet.
Bei der Ermittlung des ECL sind Schätzungen und Annahmen erforderlich. Diese umfassen ratingbasierte
Ausfallswahrscheinlichkeiten und Verlustquoten, die gegenwartsbezogene und zukunftsgerichtete Informationen sowie
Stufentransfers berücksichtigen. Die Bank hat eine Analyse zur angemessenen Berücksichtigung der aktuellen
makroökonomischen Entwicklungen auf die zukünftige Geschäftstätigkeit der Kreditnehmer durchgeführt. Auf Basis
dieser Analysen wurde für ausgewählte Kreditnehmer eine individuelle Anpassung ("Management Overlay") der
Ausfallswahrscheinlichkeiten durchgeführt und ein Transfer der Kunden in Stufe 2 vorgenommen.
Das Risiko für den Abschluss ergibt sich daraus, dass die Ermittlung der Risikovorsorgen für nicht landesgarantierte
Forderungen an Kunden in bedeutendem Ausmaß auf Annahmen und Schätzungen basiert, aus denen sich
Ermessensspielräume und Schätzunsicherheiten in Bezug auf die Höhe der Risikovorsorgen ergeben.
Unsere Vorgehensweise in der Prüfung
Bei der Prüfung der Werthaltigkeit der nicht landesgarantierten Forderungen an Kunden haben wir folgende wesentliche
Prüfungshandlungen durchgeführt:
-
Wir haben die bestehende Dokumentation der Prozesse zur Überwachung und Bildung von Risikovorsorgen
im Bereich Forderungen an Kunden analysiert und beurteilt, ob die darin beschriebenen Vorgehensweisen
geeignet sind, Ausfälle zu identifizieren und die Wertberichtigungen angemessen zu ermitteln. Darüber hinaus
haben wir ausgewählte Schlüsselkontrollen, die für uns im Rahmen der Abschlussprüfung relevant sind,
erhoben und deren Ausgestaltung und Implementierung beurteilt. Weiters haben wir diese Kontrollen in
Stichproben auf deren Effektivität getestet.
-
Wir haben auf Basis einer Stichprobe untersucht, ob Indikatoren für Ausfälle bestehen. Die Auswahl der
Stichprobe erfolgte sowohl zufallsorientiert als auch risikoorientiert unter besonderer Berücksichtigung von
Ratingstufen und Ratingveränderungen.
-
Bei Ausfällen von individuell bedeutsamen Forderungen an Kunden wurde in Stichproben beurteilt, ob die
getroffenen Einschätzungen hinsichtlich der Höhe und des Zeitpunktes der zukünftigen Zahlungsströme
angemessen sind.
-
Bei individuell nicht bedeutsamen ausgefallenen und nicht ausgefallenen Forderungen an Kunden, bei denen
die Wertberichtigung statistisch ermittelt wurde, haben wir die Methodendokumentation der Bank auf
Konsistenz mit den Vorgaben des IFRS 9 analysiert. Weiters haben wir unter Berücksichtigung bankinterner
Validierungen die Modelle und deren mathematische Funktionsweisen sowie die darin verwendeten Parameter
dahingehend überprüft, ob diese geeignet sind, Risikovorsorgen in angemessener Höhe zu ermitteln.
-
Wir haben auf Basis der von der Bank durchgeführten Analyse die Herleitung und die Begründung für den
vorgenommenen manuellen Stufentransfer nachvollzogen.
-
Wir haben die von der Bank durchgeführte Analyse über die Auswirkung aktueller makroökonomischer
Entwicklungen auf ausgewählte Kreditnehmer nachvollzogen und die Begründung sowie Angemessenheit des
daraus abgeleiteten manuellen Stufentransfer überprüft.
-
Die rechnerische Richtigkeit der Wertberichtigungen haben wir mittels einer Näherungsrechnung in Testfällen
nachvollzogen.
-
Im Rahmen unserer Prüfungshandlungen haben wir unsere Finanzmathematiker als Spezialisten
eingebunden.
WEITERE INFORMATIONEN | 2 BESTÄTIGUNGSVERMERK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Sonstiger Sachverhalt
Der Konzernabschluss der HYPO NOE Landesbank für Niederösterreich und Wien AG für das am 31. Dezember 2021
endende Geschäftsjahr wurde von einem anderen Abschlussprüfer geprüft, der am 23. Februar 2022 ein
uneingeschränktes Prüfungsurteil zu diesem Abschluss abgegeben hat.
Sonstige Informationen
Die gesetzlichen Vertreter sind für die sonstigen Informationen verantwortlich. Die sonstigen Informationen umfassen
alle Informationen im Geschäftsbericht, ausgenommen den Konzernabschluss, den Konzernlagebericht und den
Bestätigungsvermerk.
Unser Prüfungsurteil zum Konzernabschluss erstreckt sich nicht auf diese sonstigen Informationen, und wir geben keine
Art der Zusicherung darauf.
Im Zusammenhang mit unserer Prüfung des Konzernabschlusses haben wir die Verantwortlichkeit, diese sonstigen
Informationen zu lesen und dabei zu würdigen, ob die sonstigen Informationen wesentliche Unstimmigkeiten zum
Konzernabschluss oder unseren bei der Abschluss-prüfung erlangten Kenntnissen aufweisen oder anderweitig falsch
dargestellt erscheinen.
Falls wir auf der Grundlage der von uns zu den vor dem Datum des Bestätigungsvermerks des Abschlussprüfers
erlangten sonstigen Informationen durchgeführten Arbeiten den Schluss ziehen, dass eine wesentliche falsche
Darstellung dieser sonstigen Informationen vorliegt, sind wir verpflichtet, über diese Tatsache zu berichten. Wir haben in
diesem Zusammenhang nichts zu berichten.
Verantwortlichkeiten der gesetzlichen Vertreter und des Prüfungsausschusses
für
den Konzernabschluss
Die gesetzlichen Vertreter sind verantwortlich für die Aufstellung des Konzernabschlusses und dafür, dass dieser in
Übereinstimmung mit den IFRS, wie sie in der EU anzuwenden sind, und den zusätzlichen Anforderungen des
§ 245a UGB sowie § 59a BWG ein möglichst getreues Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage des Konzerns
vermittelt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die internen Kontrollen, die sie als notwendig
erachten, um die Aufstellung eines Konzernabschlusses zu ermöglichen, der frei von wesentlichen falschen
Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen oder Irrtümern ist.
Bei der Aufstellung des Konzernabschlusses sind die gesetzlichen Vertreter dafür verantwortlich, die Fähigkeit des
Konzerns zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu beurteilen, Sachverhalte im Zusammenhang mit der
Fortführung der Unternehmenstätigkeit – sofern einschlägig – anzugeben, sowie dafür, den
Rechnungslegungsgrundsatz der Fortführung der Unternehmenstätigkeit anzuwenden, es sei denn, die gesetzlichen
Vertreter beabsichtigen, entweder den Konzern zu liquidieren oder die Unternehmenstätigkeit einzustellen oder haben
keine realistische Alternative dazu.
Der Prüfungsausschuss ist verantwortlich für die Überwachung des Rechnungslegungsprozesses des Konzerns.
Verantwortlichkeiten des Abschlussprüfers für die Prüfung des
Konzernabschlusses
Unsere Ziele sind hinreichende Sicherheit darüber zu erlangen, ob der Konzernabschluss als Ganzes frei von
wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen oder Irrtümern ist und einen
Bestätigungsvermerk zu erteilen, der unser Prüfungsurteil beinhaltet. Hinreichende Sicherheit ist ein hohes Maß an
Sicherheit, aber keine Garantie dafür, dass eine in Übereinstimmung mit der AP-VO und mit den österreichischen
Grundsätzen ordnungsgemäßer Abschlussprüfung, die die Anwendung der ISA erfordern, durchgeführte
Abschlussprüfung eine wesentliche falsche Darstellung, falls eine solche vorliegt, stets aufdeckt. Falsche Darstellungen
können aus dolosen Handlungen oder Irrtümern resultieren und werden als wesentlich angesehen, wenn von ihnen
einzeln oder insgesamt vernünftigerweise erwartet werden könnte, dass sie die auf der Grundlage dieses
Konzernabschlusses getroffenen wirtschaftlichen Entscheidungen von Nutzern beeinflussen.
Als Teil einer Abschlussprüfung in Übereinstimmung mit der AP-VO und mit den österreichischen Grundsätzen
WEITERE INFORMATIONEN | 2 BESTÄTIGUNGSVERMERK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
ordnungsgemäßer Abschlussprüfung, die die Anwendung der ISA erfordern, üben wir während der gesamten
Abschlussprüfung pflichtgemäßes Ermessen aus und bewahren eine kritische Grundhaltung.
Darüber hinaus gilt:
-
Wir identifizieren und beurteilen die Risiken wesentlicher falscher Darstellungen aufgrund von dolosen
Handlungen oder Irrtümern im Abschluss, planen Prüfungshandlungen als Reaktion auf diese Risiken, führen
sie durch und erlangen Prüfungsnachweise, die ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unser
Prüfungsurteil zu dienen. Das Risiko, dass aus dolosen Handlungen resultierende wesentliche falsche
Darstellungen nicht aufgedeckt werden, ist höher als ein aus Irrtümern resultierendes, da dolose Handlungen
kollusives Zusammenwirken, Fälschungen, beabsichtigte Unvollständigkeiten, irreführende Darstellungen oder
das Außerkraftsetzen interner Kontrollen beinhalten können.
-
Wir gewinnen ein Verständnis von dem für die Abschlussprüfung relevanten internen Kontrollsystem, um
Prüfungshandlungen zu planen, die unter den gegebenen Umständen angemessen sind, jedoch nicht mit dem
Ziel, ein Prüfungsurteil zur Wirksamkeit des internen Kontrollsystems der Gesellschaft abzugeben.
-
Wir beurteilen die Angemessenheit der von den gesetzlichen Vertretern angewandten
Rechnungslegungsmethoden sowie die Vertretbarkeit der von den gesetzlichen Vertretern dargestellten
geschätzten Werte in der Rechnungslegung und damit zusammenhängende Angaben.
-
Wir ziehen Schlussfolgerungen über die Angemessenheit der Anwendung des Rechnungslegungsgrundsatzes
der Fortführung der Unternehmenstätigkeit durch die gesetzlichen Vertreter sowie, auf der Grundlage der
erlangten Prüfungsnachweise, ob eine wesentliche Unsicherheit im Zusammenhang mit Ereignissen oder
Gegebenheiten besteht, die erhebliche Zweifel an der Fähigkeit des Konzerns zur Fortführung der
Unternehmenstätigkeit aufwerfen können. Falls wir die Schlussfolgerung ziehen, dass eine wesentliche
Unsicherheit besteht, sind wir verpflichtet, in unserem Bestätigungsvermerk auf die dazugehörigen Angaben
im Konzernabschluss aufmerksam zu machen oder, falls diese Angaben unangemessen sind, unser
Prüfungsurteil zu modifizieren. Wir ziehen unsere Schlussfolgerungen auf der Grundlage der bis zum Datum
unseres Bestätigungsvermerks erlangten Prüfungsnachweise. Zukünftige Ereignisse oder Gegebenheiten
können jedoch die Abkehr des Konzerns von der Fortführung der Unternehmenstätigkeit zur Folge haben.
-
Wir beurteilen die Gesamtdarstellung, den Aufbau und den Inhalt des Konzernabschlusses einschließlich der
Angaben sowie ob der Konzernabschluss die zugrunde liegenden Geschäftsvorfälle und Ereignisse in einer
Weise wiedergibt, dass ein möglichst getreues Bild erreicht wird.
-
Wir erlangen ausreichende geeignete Prüfungsnachweise zu den Finanzinformationen der Einheiten oder
Geschäftstätigkeiten innerhalb des Konzerns, um ein Prüfungsurteil zum Konzernabschluss abzugeben. Wir
sind verantwortlich für die Anleitung, Überwachung und Durchführung der Konzernabschlussprüfung. Wir
tragen die Alleinverantwortung für unser Prüfungsurteil.
-
Wir tauschen uns mit dem Prüfungsausschuss unter anderem über den geplanten Umfang und die geplante
zeitliche Einteilung der Abschlussprüfung sowie über bedeutsame Prüfungsfeststellungen, einschließlich
etwaiger bedeutsamer Mängel im internen Kontrollsystem, die wir während unserer Abschlussprüfung
erkennen, aus.
-
Wir geben dem Prüfungsausschuss auch eine Erklärung ab, dass wir die relevanten beruflichen
Verhaltensanforderungen zur Unabhängigkeit eingehalten haben und uns mit ihm über alle Beziehungen und
sonstigen Sachverhalte austauschen, von denen vernünftigerweise angenommen werden kann, dass sie sich
auf unsere Unabhängigkeit und – sofern einschlägig – damit zusammenhängende Schutzmaßnahmen
auswirken.
-
Wir bestimmen von den Sachverhalten, über die wir uns mit dem Prüfungsausschuss ausgetauscht haben,
diejenigen Sachverhalte, die am bedeutsamsten für die Prüfung des Konzernabschlusses des Geschäftsjahres
waren und daher die besonders wichtigen Prüfungssachverhalte sind. Wir beschreiben diese Sachverhalte in
unserem Bestätigungsvermerk, es sei denn, Gesetze oder andere Rechtsvorschriften schließen die öffentliche
Angabe des Sachverhalts aus oder wir bestimmen in äußerst seltenen Fällen, dass ein Sachverhalt nicht in
unserem Bestätigungsvermerk mitgeteilt werden sollte, weil vernünftigerweise erwartet wird, dass die
negativen Folgen einer solchen Mitteilung deren Vorteile für das öffentliche Interesse übersteigen würden.
WEITERE INFORMATIONEN | 2 BESTÄTIGUNGSVERMERK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Sonstige gesetzliche und andere rechtliche Anforderungen
Bericht zum Konzernlagebericht
Der Konzernlagebericht ist aufgrund der österreichischen unternehmensrechtlichen Vorschriften darauf zu prüfen, ob er
mit dem Konzernabschluss in Einklang steht und ob er nach den geltenden rechtlichen Anforderungen aufgestellt wurde.
Zu der im Konzernlagebericht enthaltenen nichtfinanziellen Erklärung ist es unsere Verantwortlichkeit zu prüfen, ob sie
aufgestellt wurde, sie zu lesen und dabei zu würdigen, ob diese sonstigen Informationen wesentliche Unstimmigkeiten
zum Konzernabschluss oder unseren bei der Abschlussprüfung erlangten Kenntnissen aufweisen oder anderweitig
wesentlich falsch dargestellt erscheinen.
Die gesetzlichen Vertreter sind verantwortlich für die Aufstellung des Konzernlageberichts in Übereinstimmung mit den
österreichischen unternehmensrechtlichen Vorschriften.
Wir haben unsere Prüfung in Übereinstimmung mit den Berufsgrundsätzen zur Prüfung des Konzernlageberichts
durchgeführt.
Urteil
Nach unserer Beurteilung ist der Konzernlagebericht nach den geltenden rechtlichen Anforderungen aufgestellt worden,
enthält die nach § 243a UGB zutreffenden Angaben, und steht in Einklang mit dem Konzernabschluss.
Erklärung
Angesichts der bei der Prüfung des Konzernabschlusses gewonnenen Erkenntnisse und des gewonnenen
Verständnisses über den Konzern und sein Umfeld haben wir keine wesentlichen fehlerhaften Angaben im
Konzernlagebericht festgestellt.
Zusätzliche Angaben nach Artikel 10 AP-VO
Wir wurden von der Hauptversammlung am 5. März 2021 als Abschlussprüfer gewählt und am 5. März 2021 vom
Aufsichtsrat mit der Abschlussprüfung der Gesellschaft für das am 31. Dezember 2022 endende Geschäftsjahr
beauftragt.
Am 4. März 2022 wurden wir für das am 31. Dezember 2023 endende Geschäftsjahr gewählt und am 4. März 2022 vom
Aufsichtsrat mit der Abschlussprüfung beauftragt.
Wir sind seit dem Konzernabschluss zum 31. Dezember 2022 Abschlussprüfer der Gesellschaft.
Wir erklären, dass das Prüfungsurteil im Abschnitt "Bericht zum Konzernabschluss" mit dem zusätzlichen Bericht an den
Prüfungsausschuss nach Artikel 11 der AP-VO in Einklang steht.
Wir erklären, dass wir keine verbotenen Nichtprüfungsleistungen (Artikel 5 Abs 1 der AP-VO) erbracht haben und dass
wir bei der Durchführung der Abschlussprüfung unsere Unabhängigkeit von der geprüften Gesellschaft gewahrt haben.
WEITERE INFORMATIONEN | 2 BESTÄTIGUNGSVERMERK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Auftragsverantwortlicher Wirtschaftsprüfer
Der für die Abschlussprüfung auftragsverantwortliche Wirtschaftsprüfer ist Herr Mag. Bernhard Mechtler.
Wien, 22.Februar 2023
KPMG Austria GmbH
Wirtschaftsprüfungs- und Steuerberatungsgesellschaft
qualifiziert elektronisch signiert:
Mag. Bernhard Mechtler
Wirtschaftsprüfer
WEITERE INFORMATIONEN | 3 BERICHT DES AUFSICHTSRATES
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
3 BERICHT DES AUFSICHTSRATES
Der Aufsichtsrat setzte sich im Geschäftsjahr 2022 aus Prof. Dr. Günther Ofner, Dr. Michael Lentsch, Mag. Birgit Kuras,
Peter Böhm, Mag. Sabina Fitz-Becha, Rainer Gutleder, Franz Gyöngyösi, Mag. Claudia Mikes, Ing. Johann Penz, Mag.
Ulrike Prommer, Mag. Karl Schlögl und Dr. Hubert Schultes zusammen. Die Kapitalvertreter wurden in der
Hauptversammlung am 3. März 2020 bis zur Beendigung der Hauptversammlung, die über die Entlastung für das
Geschäftsjahr 2024 beschließt, gewählt.
Im Jahr 2022 fanden fünf Aufsichtsratssitzungen, vier Kreditausschuss- und Prüfungsausschusssitzungen, zwei
Sitzungen des Risikoausschusses sowie jeweils eine Sitzung des Nominierungs- und Vergütungsausschusses statt. Alle
Sitzungen wurden gemäß den gesetzlichen und satzungsmäßigen Vorschriften ordnungsgemäß abgehalten. Über die
wesentlichen Inhalte in den Ausschüssen wurde der Aufsichtsrat laufend vom jeweiligen Vorsitzenden informiert.
Der Aufsichtsrat und seine Ausschüsse überwachten im Zuge ihrer Tätigkeiten die Geschäftsentwicklung der Bank
umfassend. War im Jahr 2021 noch die COVID-19 Krise eines der bedeutendsten makroökonomischen Ereignisse, ist
man in der aktuellen Berichtsperiode neben den Folgen durch COVID-19 vor allem mit prägenden makroökonomischen
Entwicklungen im Zusammenhang mit dem Krieg in der Ukraine konfrontiert gewesen. Aufgrund dieser Begebenheiten
wurden im Geschäftsjahr 2022 Inflation, Preisanstieg, Lieferengpässe, Zinsanstieg und die Gefahr einer Lohn-
Preisspirale als maßgebliche Risikotreiber identifiziert und im Risikomanagement ein verstärkter Fokus auf diese
Einflussfaktoren und deren Auswirkungen auf die wirtschaftlichen Entwicklungen gelegt, um einen reibungslosen
Bankbetrieb sicherzustellen. Dabei wurden etwa Berichte der Risikomanagementabteilungen zur Bewertung der
Risikolage beigezogen.
Der Aufsichtsrat hat daher im Jahr 2022 die ihm nach Gesetz und Satzung obliegenden Aufgaben wahrgenommen und
wurde vom Vorstand über den Gang der Geschäfte und die Lage der Bank und des Konzerns regelmäßig informiert.
Die Buchführung, der
Jahresabschluss 2022 und der Lagebericht
und Wien AG, soweit er den Jahresabschluss erläutert, wurde durch die zum Abschlussprüfer bestellte KPMG Austria
GmbH Wirtschaftsprüfungs- und Steuerberatungsgesellschaft geprüft. Die Prüfung hat zu keinen Beanstandungen
Anlass gegeben, den gesetzlichen Vorschriften wurde voll entsprochen, weshalb der uneingeschränkte
Bestätigungsvermerk erteilt wurde. Der Aufsichtsrat hat sich dem Ergebnis der Prüfung, sowie der Empfehlung des
Prüfungsausschusses angeschlossen, erklärt sich mit dem vom Vorstand vorgelegten Jahresabschluss zum 31.
Dezember 2022 samt Lagebericht einschließlich Gewinnverwendungsvorschlag einverstanden und billigt den
Jahresabschluss 2022, der damit gemäß § 96 Abs. 4 Aktiengesetz festgestellt ist.
Der
Konzernabschluss 2022
Wirtschaftsprüfungs- und Steuerberatungsgesellschaft auf Übereinstimmung mit den vom International Accounting
Standards Board herausgegebenen International Financial Reporting Standards (IFRS), wie sie in der EU anzuwenden
sind, und der Konzernlagebericht auf Übereinstimmung mit den österreichischen handelsrechtlichen Vorschriften
geprüft. Die Prüfung hat zu keinen Einwendungen Anlass gegeben und den gesetzlichen Vorschriften wurde voll
entsprochen. Nach Beurteilung der Abschlussprüfer vermittelt der Konzernabschluss ein möglichst getreues Bild der
Vermögens- und Finanzlage des Konzerns zum 31. Dezember 2022 sowie der Ertragslage und der Zahlungsströme des
Geschäftsjahres vom 1. Jänner 2022 bis 31. Dezember 2022 in Übereinstimmung mit den International Financial
Reporting Standards (IFRS), wie sie in der EU anzuwenden sind, und den zusätzlichen Anforderungen des § 59a BWG.
WEITERE INFORMATIONEN | 3 BERICHT DES AUFSICHTSRATES
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Der Abschlussprüfer bestätigt, dass der Konzernlagebericht mit dem Konzernabschluss in Einklang steht, sowie dass
die gesetzlichen Voraussetzungen für die Befreiung von der Verpflichtung zur Aufstellung eines Konzernabschlusses
nach österreichischem Recht erfüllt sind, und erteilt den uneingeschränkten Bestätigungsvermerk. Dem Ergebnis der
Prüfung hat sich der Aufsichtsrat angeschlossen.
St. Pölten, 02. März 2023
Der Aufsichtsrat
Prof. Dr. Günther Ofner
Vorsitzender
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
LAGEBERICHT
ZUM 31. DEZEMBER 2022
NACH UGB/BWG DER
HYPO NOE LANDESBANK
TEIL II: JAHRESFINANZBERICHT DER HYPO NOE LANDESBANK 195
LAGEBERICHT 196
1 WIRTSCHAFTLICHE RAHMENBEDINGUNGEN 197
2 FINANZENTWICKLUNG 202
3 BETEILIGUNGEN UND ZWEIGNIEDERLASSUNGEN 204
4 PERSONALMANAGEMENT 205
5 RISIKOBERICHT 209
6 INTERNES KONTROLL- UND RISIKOMANAGEMENT (IKS) 230
7 FORSCHUNG UND ENTWICKLUNG 233
8 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG 234
9 AUSBLICK 244
JAHRESABSCHLUSS 247
ANHANG 252
WEITERE INFORMATIONEN 293
LAGEBERICHT | 1 WIRTSCHAFTLICHE RAHMENBEDINGUNGEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
1 WIRTSCHAFTLICHE RAHMENBEDINGUNGEN
1.1 Globale Wirtschafts- und Kapitalmarktentwicklungen
Zu Jahresbeginn 2022 herrschte zunächst Optimismus vor. Die im Spätherbst des Vorjahres aufgetretene Virusvariante
Omikron erwies sich schnell als weniger gefährlich als deren Vorgänger, auf restriktive Lockdown-Maßnahmen wurde in
den meisten Ländern mit Ausnahme Chinas verzichtet. Die Weltwirtschaft sollte sich weiter kräftig vom Einbruch im Jahr
2020 erholen – dies war zumindest die Erwartungshaltung. Hinsichtlich der schnell gestiegenen Inflation im Vorjahr
waren sich Zentralbanken und Volkswirte weitgehend einig, dass die inflationstreibenden Effekte – vorwiegend der
Nachholbedarf beim privaten Konsum sowie die Angebotsengpässe aufgrund von Lieferkettenproblemen – im
Jahresverlauf 2022 allmählich nachlassen dürften.
Allerdings kam es ganz anders. Nach Ausbruch der Pandemie im Jahr 2020 trat erneut ein unerwartetes Ereignis von
großer Tragweite ein – ein sogenannter Black Swan Event. Am 24. Februar startete Russland seinen militärischen
Überfall auf die Ukraine und leitete damit auch geopolitisch eine neue Ära ein. Das Wort des Jahres 2022 –
„Zeitenwende“ – bringt es wohl auf den Punkt. Der russische Präsident Putin hatte entschieden, sich endgültig von
Westeuropa ab- und China voll zuzuwenden. Die politische Duldung für die aggressivere Ausrichtung der russischen
Außenpolitik stimmte Präsident Putin zuvor mit China ab. Da in ökonomischer Hinsicht für die Weltwirtschaft eher
unbedeutend, setzte Russland sein stärkstes Druckmittel gegen Europa ein – seine Rohstoffe, vor allem Gas und Rohöl.
Schon 2021 floss weniger russisches Gas nach Europa, teils mit fadenscheinigen Begründungen seitens Russlands.
Bereits im Herbst 2021 begannen die Gas- und Ölpreise kräftig zu steigen. Der russische Überfall auf die Ukraine setzte
zu einem Zeitpunkt ein, als die Gaslager in Europa zu Beginn des Jahres 2022 relativ leer waren. Auf die unmittelbar
nach Kriegsausbruch von westlichen Staaten beschlossenen harten Sanktionen gegen Russland antwortete die
Regierung in Moskau mit einem sukzessiven, letztendlich aber weitgehenden Stopp der Gaslieferungen nach Europa
sowie wiederholten Drohungen mit dem Einsatz von Atomwaffen. Während sich die Auseinandersetzung zwischen
Russland und der Ukraine auf militärischer Ebene abspielt, entbrannte in weiterer Folge ein Wirtschafts- und
Energiekrieg mit Gesamteuropa.
Die Bedeutung der veränderten, stark zugespitzten geopolitischen Lage für die Weltwirtschaft sollte seither nicht
unterschätzt werden. Die sogenannte „Friedensdividende“ (Einsparungen durch reduzierte Rüstungsausgaben), die von
Westeuropa seit dem Ende des Kalten Kriegs und dem Fall des Eisernen Vorhangs beansprucht wurde, ist dahin.
Stattdessen hat ein neuer globaler Rüstungswettlauf begonnen. Dies fällt in eine Phase historisch hoher Staatsschulden
bei ohnedies schon außergewöhnlichen Herausforderungen für die öffentlichen Haushalte der Weltgemeinschaft. Der
Kampf gegen den Klimawandel – Stichwort Dekarbonisierung der Wirtschaft – und die schon eingetretenen Folgen
dessen wird erhebliche finanzielle Ressourcen erfordern und binden. Hinzu kommt für China wie auch die
Industrieländer ein ungünstiger demografischer Trend, der nicht nur die sozialen Sicherungssysteme belastet, sondern
zusätzlich in Form von mangelnden Arbeitskräften die wirtschaftliche Entwicklung negativ beeinflussen kann. Die
Gefahr, dass aus einer zunehmenden politischen auch eine wirtschaftliche Blockbildung entsteht, ist real. Einen Beleg
dafür lieferte im Jahresverlauf die Entwicklung in dem seit Jahren schwelenden Konflikt zwischen China und Taiwan.
Relativ unverhohlen drohte der chinesische Präsident Xi, innenpolitisch gefestigt durch die Bestätigung seiner dritten
Amtszeit, mit dem Einsatz militärischer Mittel, um die aus chinesischer Sicht abtrünnige demokratisch geführte Republik
Taiwan mit Festlandchina zu vereinen. Das Ringen der Machtblöcke, mit China und den Vereinigten Staaten von
Amerika in ihrem jeweiligen Zentrum, um politischen und wirtschaftlichen Einfluss in der Welt hat 2022 eine neue
Dimension erreicht.
Wenig überraschend haben sich die zuvor geschilderten Entwicklungen in wirtschaftlicher Hinsicht negativ ausgewirkt.
Die Sanktionspolitik des Westens und der Energiekrieg Russlands haben die Unsicherheit über die weiteren
Entwicklungen auf die Spitze getrieben. Die Stimmung in der Industrie wie auch bei den privaten Haushalten wurde im
Jahresverlauf außergewöhnlich pessimistisch. Speziell die privaten Haushalte waren von der hohen Inflation und den
stark steigenden Energiepreisen schwer belastet. Die von der EU-Kommission monatlich ermittelte
Verbraucherstimmung in der EU sank im September mit -27,8 Indexpunkten auf den niedrigsten Wert seit Beginn der
Erhebungen. Die Überschussersparnisse aus der Pandemiezeit und die hervorragende Situation am Arbeitsmarkt
konnten nur wenig zur Stimmungsaufhellung beitragen. Die Zuversicht der Unternehmen, die noch zu Jahresbeginn
festgestellt werden konnte, schwand im Jahresverlauf ebenfalls. Der Einkaufsmanagerindex für das verarbeitende
LAGEBERICHT | 1 WIRTSCHAFTLICHE RAHMENBEDINGUNGEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Gewerbe in der Eurozone startete mit 58,7 Indexpunkten auf einem hohen, klar im expansiven Bereich befindlichen
Niveau. Im Oktober wurde der bisherige Tiefpunkt bei 46,4 Indexpunkten erreicht, ein Wert mit Signalwirkung für eine
anstehende Rezession. Neben den geopolitischen Entwicklungen und der dynamischen Preisentwicklung bei
Rohstoffen belasteten die Industrieunternehmen die anhaltenden Lieferkettenprobleme sowie die zu geringe
Verfügbarkeit von Arbeitskräften. Diesen widrigen Umständen ist es geschuldet, dass trotz anfänglich noch guter
Auftragseingänge und teils historisch hoher Auftragsbestände die Industrieproduktion nur geringfügig zum Vorjahr
gesteigert werden konnte. Positiv zu vermerken ist, dass die in den zurückliegenden zwei Jahren aufgebaute gute
Auftragslage im aktuellen Konjunkturabschwung nun als Puffer fungiert.
Gänzlich anders verlief die Entwicklung im Dienstleistungsbereich. Wegen der Pandemieentwicklung und den damit
einhergehenden staatlichen Pandemiemaßnahmen zum Jahresende 2021 startete der Dienstleistungssektor mit 51,1
Indexpunkten verhalten ins Jahr 2022. Im Zuge der Aufhebung der Pandemiemaßnahmen erholte sich dieser
wirtschaftlich wichtige Sektor bis April auf 57,7 Indexpunkte. Erst als die hohen Preissteigerungen im Jahresverlauf
immer stärker das Portemonnaie der Verbraucher:innen belasteten, sank auch die Stimmung im Servicesektor unter den
wichtigen Schwellenwert von 50 Punkten und erreichte ihren bisherigen Tiefpunkt im November bei 48,5 Punkten.
Die Weltkonjunktur wurde ebenfalls durch die Auswirkungen der Null-Covid Strategie der Regierung in Peking
beeinträchtigt. Während in den Industrieländern die Pandemie keine wesentliche belastende Rolle mehr spielte, führte
die strikte Weiterverfolgung der Pandemiestrategie in China zu einer Vielzahl an großen, flächendeckenden und
anhaltenden Lockdowns. Zusammen mit den vorhandenen Problemen im Immobiliensektor führten die rigiden
staatlichen Quarantänevorschriften zu einem spürbaren Verlust der wirtschaftlichen Dynamik in der Volksrepublik. Die
Wirtschaftsleistung entwickelte sich im Jahr 2022 deutlich unter dem Durchschnittsniveau der letzten Jahre und
markierte damit das zweitschwächste Jahr der letzten 40 Jahre – nur wenig mehr als im Pandemiejahr 2020. Erst der
gesteigerte Unmut der Bevölkerung über die harschen und anhaltenden Maßnahmen der Regierung sowie die sehr
negativen Folgen für die Wirtschaft, scheinen ein Umdenken bewirkt zu haben. Kurz vor dem Jahresende hob die
Regierung überraschend nahezu alle zuvor erlassenen Pandemiebestimmungen auf. Offensichtlich wurde die Null-
Covid-Strategie durch die Absicht einer schnellen Durchseuchung der Bevölkerung ersetzt. Die Neuinfektionszahlen –
mangels Meldepflicht und fehlender Kontrolle inzwischen nur noch grob schätzbar – explodierten seither.
Das Jahr 2022 war hinsichtlich der Preisentwicklungen ein extremes Jahr und wird negativ in die Annalen der
Wirtschaftsgeschichte eingehen. Der dynamische Inflationstrend, der bereits Anfang 2021 in Gang kam, wurde durch die
Folgen des Angriffskriegs auf die Ukraine nochmals kräftig befeuert. War es im Vorjahr in erster Linie ein fiskalpolitisch
induzierter Nachfrageboom, der auf einen pandemiebedingten Angebotsengpass traf, wodurch die Preise auf allen
Ebenen stiegen, so erwiesen sich im Jahresverlauf 2022 besonders die explodierenden Energiekosten als wesentliche
Preistreiber. Die speziellen Rahmenbedingungen in der EU ergaben einen besonders negativen Mix für die
Preisentwicklung. Nicht nur die große Abhängigkeit von russischem Gas, auch die indirekte Preisbindung von Strom- an
Gaspreise erwies sich als Achillesferse. Ein Umstand, den Russland zunächst für sich nutzte. Der am europäischen
Gasmarkt gehandelte Preis, der 2021 am Tiefpunkt mit 16 Euro/MWh und im Jahresdurchschnitt mit ca. 47 Euro/MWh
(Euro-Benchmark: 1-Monats-Future gehandelt in den Niederlanden) zu Buche schlug, stieg im August in der Spitze auf
340 Euro/MWh. Die EU und alle ihre Mitgliedsstaaten mussten vor dem Winter zwecks bestmöglicher Energiesicherung
für die Winterperiode die Gasfüllstände frühzeitig zu sehr hohen Einkaufspreisen aufbauen. Es galt eine Gasmangellage
im Winter 2022/23 zu verhindern. Als sich abzeichnete, dass dieses schwierige und teure Unterfangen gelänge, sank
der Gaspreis in weitere Folge bis Jahresende wieder auf das Niveau vor Ausbruch des Kriegs. Die Inflation in der
Eurozone erreichte aus dem zuvor geschilderten Mix an Entwicklungen im Oktober mit 10,6% den höchsten je
gemessenen Wert, unter Eliminierung der volatilen Energie- und Lebensmittelpreise fiel die Kerninflation mit 5,0% knapp
halb so hoch aus. Der Preisdruck auf der Unternehmensseite war nochmals deutlich höher. Die Produzentenpreise
lagen im August 43,4% höher als im Vorjahr, bevor die Preisdynamik gegen Jahresende im November bereits auf 27,0%
zurückging.
Die Zentralbanken waren von den Entwicklungen ebenso überrascht wie die Wirtschaft. Im Zuge der dynamischen
Inflationsentwicklung waren sie gezwungen, sehr viel schneller als ursprünglich erwartet aus der zuvor praktizierten
Politik des billigen Geldes auszusteigen. Neben dem drastischen Inflationsanstieg, dem auch einige temporäre
Sondereffekte zugrunde lagen, sorgten sich die Notenbanken wegen der ausgeprägten Knappheit am Arbeitsmarkt und
dem damit verbundenen Potenzial einer Lohn-Preisspirale auch um die mittelfristigen Inflationsaussichten. Die US-
Notenbank startete ihren Zinserhöhungszyklus zunächst zaghaft mit einem ersten Schritt um 25 bps im März, um dann
das Tempo auf 50 bps und in weiterer Folge auf 75 bps je Zinsschritt zu erhöhen. Der wichtige Schlüsselzinssatz
LAGEBERICHT | 1 WIRTSCHAFTLICHE RAHMENBEDINGUNGEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
erreichte am Jahresende die Bandbreite von 4,25 – 4,5%. Bei ihrer letzten Sitzung im Dezember wurde vom FOMC
(Federal Open Market Committee) ein weiterer Anstieg im nächsten Jahr in den Bereich 5,25-5,50% in Aussicht gestellt.
Die EZB agierte auf den starken Preisanstieg in der Eurozone zunächst noch zögerlicher als andere Zentralbanken. Sie
beendete zunächst im Juni ihr Wertpapierankaufsprogramm bevor sie dann endlich im Juli in einem ersten Zinsschritt im
Umfang von 50 bps ihre drei Schlüsselzinssätze erhöhte. Es folgten bis zum Jahresende dann noch weitere drei
Erhöhungen, zwei davon zu je 75 bps. Am Jahresende lag der Einlagensatz bei 2,0%, der Hauptrefinanzierungssatz bei
2,5% und der Spitzenrefinanzierungssatz bei 2,75%. Die EZB stellte für das Jahr 2023 weitere restriktive Maßnahmen in
Aussicht. Neben weiteren Zinsschritten, vermutlich in Richtung 3,25-3,5%, ist zusätzlich der Abbau der über die
zurückliegenden Jahre stark angewachsenen Bilanzsumme vorgesehen. Die günstigen Refinanzierungsbedingungen für
europäische Banken, in der Vergangenheit bereitgestellt durch die sogenannten TLTROs (Targeted longer-term
refinancing operations), wurden bereits im November gestrichen. Damit möchte die EZB ebenfalls eine bedeutende
Verringerung ihrer Bilanz sowie restriktivere Finanzierungsbedingungen für die Wirtschaft schaffen.
Der Mix aus geopolitischer Unsicherheit, historischem Inflationsanstieg und einer schnellen und drastischen Umkehr in
der Geldpolitik der Zentralbanken sorgte für ein sehr herausforderndes Umfeld an den Kapital- und Devisenmärkten. In
Wellen bewegten sich die meisten Aktienmärkte tief in den roten Performancebereich. Schlechte Wirtschaftsaussichten
in Kombination mit dem dynamischsten Zinserhöhungszyklus der letzten Jahrzehnte führte zu einer Neubewertung von
Unternehmenstiteln. Besonders hart traf es jedoch den Anleihesektor. Die vorausgegangene ultra-lockere Geldpolitik
der Zentralbanken verzerrte die Renditen künstlich auf tiefste Niveaus und vice versa die Anleihekurse auf höchste
Bewertungslevels. Von diesen Niveaus aus starteten die Anleihemärkte ins Jahr 2022, welches gekennzeichnet war von
stark steigenden Renditen. Die Unsicherheit über die Neueinschätzung der internationalen Geldpolitik tat ein Übriges.
Zum Jahresende befanden sich auf Jahresbasis fast alle relevanten Asset-Klassen im roten Bereich, trotz einer
Erholung von Aktien, die im Herbst einsetzte. 2022 war eines der schlechtesten Jahre für Kapitalanleger seit
Jahrzehnten, weil jegliche Asse-Kklassendiversifikation einen signifikanten Vermögensverlust nicht verhindern konnte.
Am Devisenmarkt konnten vor allem der USD und der Schweizer Franken als sichere Zufluchtsorte für internationale
Investoren von den Entwicklungen profitieren, während der Euro zu den Verlierern zählte. Der Wechselkurs des Euro
sank erstmals seit 20 Jahren wieder unter die Parität zum USD sowie erstmals seit 2015 ebenso zum Schweizer
Franken. Nachdem sich in den letzten Wochen des Jahres abzeichnete, dass die wirtschaftliche Lage in der Eurozone
möglicherweise doch besser ist als es die Marktstimmung zum Ausdruck brachte, setzte eine gewisse Korrektur und
Erholung des Euro ein. Der vor allem in den beiden Coronajahren 2020/21 gehypte Markt für Kryptowährungen erlebte
dagegen eine deutliche Korrektur. Bitcoin & Co verloren im Jahresverlauf 2022 mindestens 65% oder mehr. Neben den
veränderten geldpolitischen Rahmenbedingungen waren für die Verluste etliche Skandale in dem bis heute nahezu
unregulierten Markt verantwortlich.
LAGEBERICHT | 1 WIRTSCHAFTLICHE RAHMENBEDINGUNGEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
1.2 Wirtschaftsentwicklung in den Kernmärkten der HYPO NOE
Landesbank
1.2.1 Österreich und Deutschland
Beide Länder des Kernmarktes des HYPO NOE Konzerns konnten im Jahr 2022 – trotz herausfordernder geopolitischer
Rahmenbedingungen - erneut ein Wirtschaftswachstum verzeichnen, wobei jenes in Österreich laut Österreichischer
Nationalbank (OeNB) mit +4,6% deutlich höher als jenes in Deutschland (+1,6%) lag. Jenes der Eurozone wurde zuletzt
mit 3,2% prognostiziert. Die österreichische Wirtschaft profitierte 2022 – dank einer deutlichen Erholung in der
Tourismus-Branche - von einer überaus starken Exportdynamik und weiterhin forcierten öffentlichen Investitionen sowie
Fiskalpaketen, welche den Privatkonsum trotz hoher Inflation stimulieren konnten.
Der Kriegsausbruch in der Ukraine am 24. Februar 2022 verschärfte die bereits 2021 sichtbar gewordenen Rohstoff-
und Lieferengpässe. Gedrosselte bzw. unterbrochene Energielieferungen machten eine zügige Diversifikation der
Energiequellen-Struktur in Richtung neuer – meist teurerer - Energielieferanten notwendig. Gleichzeitig rückte das
Thema Energieknappheit und Energieeffizienz in den Mittelpunkt. Die Inflation wird für 2022 laut letzten Prognosen der
OeNB bei hohen 8,7% gelegen haben. Der Großhandelspreisindex der Statistik Austria lag im November 2022
weiterhin auf einem historisch hohen Niveau von 136 Indexpunkten (+16,5%-Punkte über dem Vorjahreswert).
Hauptverantwortlich für den Indexanstieg war beispielsweise die Preisentwicklung bei Chemikalien (+101,8%), festen
Brennstoffen (+67,5%) sowie v.a. bei für den Bau notwendigen Gütern wie Eisen und Stahl (+11,5%), Baumaschinen
(+11,7%) und Baumaterialien (+19%).
Der durch den Ukraine-Krieg zusätzlich beschleunigte Inflationsanstieg v.a. in Form hoher Energiekosten führte
besonders im 3. Quartal 2022 zu einer zunehmend pessimistischen Stimmung bei den Wirtschaftsakteuren, obgleich
eine ausgeprägte Dämpfung der Kaufkraft u.a. durch fiskalische Stimuli wie den Energiekostenausgleich und die
Verdoppelung des Klimabonus (bislang rd. EUR 4 Mrd.) bislang abgemildert werden konnte. Die Wohnbauinvestitionen
gestalteten sich hingegen angesichts mangelnder Baustoff-Verfügbarkeit und Preisanstiegen schwächer als im
Vorjahres-Vergleichszeitraum. Nichtsdestotrotz entwickelte sich der Arbeitsmarkt in Österreich weiterhin stabil, die
Arbeitslosigkeit konnte per Oktober 2022 sogar um 2,2%-Punkte auf 4,6% (laut Eurostat) gesenkt werden. Laut
Berichterstattung des Bundesministeriums für Finanzen (BMF) konnte das Steueraufkommen per Oktober 2022 im
Jahresvergleich um 11,8% gesteigert werden, gleichzeitig galt es weiterhin fiskalpolitische Stützungsmaßnahmen sowie
pandemische Mehrkosten zu tragen.
1.2.2 Bundesländer
Nach einem de facto Totalausfall der Wintersaison 2020/21 konnten Tirol, Salzburg und Kärnten mit ihren ausgeprägten
Tourismusanteilen im Jahr 2022 mit über 7% am stärksten wachsen, obgleich die Zahlen der Nächtigungsstatistik
weiterhin unter dem Vorkrisenniveau von 2019 lagen. Die restlichen Bundesländer wiesen laut UniCredit Research
(12/2022) Wachstumsraten von über 3,5% gegenüber dem Vorjahr auf (Niederösterreich: +4,2%).
Im Jahr 2022 belastete die Pandemie, aber auch die sozialpolitische Abfederung der hohen Teuerungsrate die
Budgetsituation der Länder, wodurch in allen Bundesländern erneut Nettofinanzierungsdefizite von aggregiert
EUR 3,6 Mrd. (+33% gegenüber 2021) veranschlagt wurden. Im Vergleich zu 2020 und 2021 dürften die erzielten
Defizite jedoch niedriger ausgefallen sein, da die an die Länder ausbezahlten Ertragsanteile konjunkturell bedingt per
Oktober 2022 bereits um 26% über dem Vorjahresvergleichswert lagen.
Seit Anfang 2020 sind die Finanzschulden aller Bundesländer basierend auf internen Schätzungen um rund 30% auf
EUR 31 Mrd. angewachsen. Für 2022 wurde eine aggregierte Nettoneuverschuldung iHv. EUR 1,5 Mrd. unterstellt. Die
Zielvorgaben des Stabilitätspaktes bleiben weiterhin ausgesetzt, gleichzeitig wurde die Finanzausgleichsperiode bis
Ende 2023 verlängert und die Finanzausgleichsverhandlungen mit Dezember 2022 gestartet.
LAGEBERICHT | 1 WIRTSCHAFTLICHE RAHMENBEDINGUNGEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
1.3 Entwicklung der Bankenlandschaft in der Eurozone
Im Jahr 2022 war der Bankensektor unmittelbar von mehreren großen Herausforderungen für die Weltwirtschaft
betroffen. Dazu zählen vor allem der Ukraine-Russland-Krieg, die andauernden Auswirkungen der COVID-19 Pandemie,
hohe Inflationsraten sowie die Wende in den geldpolitischen Maßnahmen der führenden Zentralbanken.
In diesem Zusammenhang attestierte die Oesterreichische Nationalbank (OeNB) dem heimischen Bankensektor
weiterhin ein insgesamt robustes Geschäftsmodell, wie sie in ihrem im November 2022 publizierten
Finanzmarktstabilitätsbericht hervorhob. In diesem Zusammenhang wurde auch die seit August 2022 geltende FMA-
Verordnung für nachhaltige Vergabestandards bei der Finanzierung von Wohnimmobilien seitens der OeNB explizit
begrüßt.
Eine durchschnittliche Eigenkapitalquote (CET1) von 15,8% zum 30. Juni 2022 stellte eine gute Grundlage der
österreichischen Banken im Lichte der nachteiligen Entwicklungen dar; die Reduktion gegenüber Ende 2021 (16,0%)
ergab sich durch die vergleichsweise hohe Kreditvergabe im ersten Halbjahr 2022. Die Quote notleidender Kredite
(NPL) konnte zum 30. Juni 2022 auf dem Niveau von Ende Dezember 2021 bei 1,8% gehalten werden.
Steigende Kosten sowie diverse Abschreibungen auf Beteiligungen führten im heimischen Bankensektor im ersten
Halbjahr 2022 zu einer Reduktion der operativen Ergebnisse (trotz gestiegener operativer Einnahmen). Die Ergebnisse
nach Steuern konnten in diesem Zeitraum jedoch weiter gesteigert werden. Österreichs Banken profitierten insgesamt
weiterhin von den Restrukturierungsbemühungen der vergangenen Jahre. Im Zuge eines mehrjährigen
Konsolidierungsprozesses reduzierte sich die Anzahl der Banken (Hauptanstalten) seit 2012 um rund ein Viertel.
Die von der OeNB für den heimischen Bankensektor attestierten, aktuellen Herausforderungen bestehen gleichermaßen
auf gesamteuropäischer Ebene. Die europäischen Institute sind grundsätzlich gut positioniert: Die Eigenkapitalquoten
der Finanzinstitute innerhalb der Europäischen Union konnten zuletzt auf hohem Niveau stabilisiert werden. Eine weiter
zunehmende Digitalisierung des Angebotes für Kund:innen war im abgelaufenen Jahr einer der maßgeblichen Trends.
Multi-Kanal-Ansätze, die bei Universalbanken weiterhin Filialen beinhalten und um digitale Angebote ergänzt werden,
wurden als allgemein übliche, strategische Ausrichtung in Europa identifiziert.
In mehreren europäischen Staaten (besonders Spanien, Italien sowie Norwegen) waren in den vergangenen Jahren
fortschreitende Konsolidierungstendenzen innerhalb des nationalen Bankensektors zu beobachten. In Österreich
hingegen konnte – von regelmäßigen Zusammenschlüssen lokaler Raiffeisenbanken abgesehen – eine
zwischenzeitliche Konsolidierungspause erkannt werden. Allerdings hatte eine österreichische Regionalbank im
Jahresverlauf den Verkaufsprozess ihres nicht-digitalen und damit stationären, klassischen Bankgeschäfts im Rahmen
eines Bieterverfahrens begonnen, wobei mit Umsetzung frühestens im Frühjahr 2023 gerechnet wird.
LAGEBERICHT | 2 FINANZENTWICKLUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
2 FINANZENTWICKLUNG
2.1 Highlights
˗
Ergebnis der gewöhnlichen Geschäftstätigkeit erhöhte sich um 4,17% auf EUR 63,5 Mio. (1.1.–31.12.2021:
EUR 61,0 Mio.)
˗
Kernerträge – Nettozinsertrag und Provisionsergebnis – verminderten sich um -0,73% auf EUR 153,4 Mio.
(1.1.–31.12.2021: EUR 154,5 Mio.)
˗
Allgemeine Verwaltungsaufwendungen um 0,12% unter Vorjahreswert
˗
Anrechenbare Eigenmittel um 13,61% auf EUR 700,1 Mio. gestiegen (31.12.2021: EUR 616,2 Mio.)
˗
Gesamtrisikobetrag für das Kreditrisiko, Gegenparteiausfallrisiko und operationelle Risiko erhöhten sich um
2,39% auf EUR 3.790,2 Mio. (31.12.2021: EUR 3.701,8 Mio.)
2.2 Ertragslage
Der Unternehmenserfolg spiegelte sich in den wesentlichen
Ertragskennzahlen
31.12.2022
31.12.2021
31.12.2020
ROE 1
Betriebsergebnis/ᴓ-Kernkapital
10,27%
12,77%
13,54%
ROE 2
EGT/ᴓ-Kernkapital
9,66%
10,24%
10,61%
Gesamtkapitalrentabilität
Jahresüberschuss/Bilanzsumme
0,62%
0,29%
0,28%
Folgende Tabellen zeigen jene GuV-Posten mit den größten Veränderungen im Vergleich zur Vorjahresperiode. Weitere
Erläuterungen zum Ergebnis der HYPO NOE Landesbank finden sich im Kapitel „5 ERLÄUTERUNGEN ZUR GEWINN-
UND VERLUSTRECHNUNG“ wieder.
Posten mit den größten Veränderungen innerhalb der Betriebserträge
1.1.-31.12.2022
1.1.-31.12.2021
Veränderung
in EUR
in EUR
in EUR
in %
Nettozinsertrag
134.719.380
131.139.171
3.580.209
2,73%
Erträge aus Wertpapieren und
Beteiligungen
1.004.400
11.793.629
-10.789.229
-91,48%
Nettoprovisionsertrag
18.658.660
23.369.733
-4.711.073
-20,16%
Sonstige betriebliche Erträge
10.960.291
13.130.544
-2.170.253
-16,53%
166.506.999,93
180.216.347,88
-13.709.347,95
-7,61%
Posten mit den größten Veränderungen innerhalb der Betriebsaufwendungen
1.1.-31.12.2022
1.1.-31.12.2021
Veränderung
in EUR
in EUR
in EUR
in %
Personalaufwand
-46.535.417
-50.139.870
3.604.453
-7,19%
Sachaufwand
-44.653.007
-41.154.395
-3.498.612
8,50%
Sonstige betriebliche Aufwendungen
-5.498.360
-10.446.224
4.947.864
-47,37%
-
-
-
0,00%
LAGEBERICHT | 2 FINANZENTWICKLUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Posten mit den größten Veränderungen innerhalb des Ergebnisses der gewöhnlichen
Geschäftstätigkeit
1.1.-31.12.2022
1.1.-31.12.2021
Veränderung
in EUR
in EUR
in EUR
in %
Betriebsergebnis
67.601.606
76.095.395
-8.493.790
-11,16%
Ertrags- Aufwandssaldo aus
Wertberichtigungen
-4.056.296
-15.092.871
11.036.575
-73,12%
2.3 Vermögenslage
Folgende Tabellen zeigen jene Bilanzposten mit den größten Veränderungen im Vergleich zur Vorjahresperiode.
Weitere Erläuterungen zur Bilanz der HYPO NOE Landesbank finden sich im Kapitel „4 ERLÄUTERUNGEN ZUR
BILANZ“ wieder.
Posten mit den größten Veränderungen innerhalb der Aktiva
31.12.2022
31.12.2021
Veränderung
in EUR
in EUR
in EUR
in %
Kassenbestand, Guthaben bei
Zentralnotenbanken und Postgiroämtern
174.571.043
1.392.403.122
-1.217.832.079
-87,46%
Forderungen an Kreditinstitute
528.939.225
663.378.529
-134.439.304
-20,27%
Forderungen an Kunden
11.640.739.178
11.115.528.094
525.211.084
4,73%
Festverzinsliche und nicht festverzinsliche
Wertpapiere
994.575.040
779.945.269
214.629.771
27,52%
Sonstige Vermögensgegenstände
94.458.086
873.388.252
-778.930.165
-89,18%
Posten mit den größten Veränderungen innerhalb der Passiva
31.12.2022
31.12.2021
Veränderung
in EUR
in EUR
in EUR
in %
Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten
1.915.947.165
3.009.894.285
-1.093.947.120
-36,35%
Verbindlichkeiten gegenüber Kunden
3.293.959.540
3.667.938.280
-373.978.740
-10,20%
Verbriefte Verbindlichkeiten
8.208.187.080
8.259.901.490
-51.714.410
-0,63%
Sonstige Verbindlichkeiten
56.385.195
44.430.612
11.954.584
26,91%
Eigenkapital
710.120.542
624.208.837
85.911.705
13,76%
LAGEBERICHT | 2 FINANZENTWICKLUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Investitionen
Die Investitionen in Sachanlagen und immaterielle Vermögensgegenstände des Anlagevermögens des Unternehmens
im Geschäftsjahr 2022 gliedern sich wie folgt:
31.12.2022
31.12.2021
Veränderung
in EUR
in EUR
in EUR
in %
Kraftfahrzeuge
73.865
272.300
-198.435
-72,87%
Einrichtung/Möbel
273.200
600.897
-327.697
-54,53%
Gebäude (inkl. Einbauten in fremden
Gebäuden)
158.417
2.344.812
-2.186.395
-93,24%
EDV-Ausstattung
424.454
354.209
70.244
19,83%
Büromaschinen und -geräte, Haustechnik
179.140
676.863
-497.724
-73,53%
Immaterielle Wirtschaftsgüter
313.353
82.399
230.954
280,29%
Geleistete Anzahlungen IMV und BGA
265.529
224.005
41.524
18,54%
Sonstiges
244.849
59.515
185.334
311,41%
Investitionen
1.932.805
4.615.001
-2.682.196
-58,12%
3 BETEILIGUNGEN UND
ZWEIGNIEDERLASSUNGEN
Die HYPO NOE Landesbank hält Beteiligungen, die ihre strategische Ausrichtung unterstützen. Diese Beteiligungen
werden dann eingegangen und gehalten, wenn sie den vorrangigen geschäftspolitischen Zielen der HYPO NOE
Landesbank dienen. Aus der Rolle des Eigentümervertreters heraus wird die strategische Entwicklung der einzelnen
Beteiligungsunternehmen gefördert, gesteuert und unterstützt.
Details zu den Änderungen sind in „2 ANLAGE 2 ZUM ANHANG: BETEILIGUNGSSPIEGEL“ zu finden.
Im Inland betreibt die HYPO NOE Landesbank seit 2008 eine Zweigniederlassung in 1010 Wien, Wipplingerstraße 4.
Zum 31. Dezember 2022 betreibt die HYPO NOE Landesbank 27 Filialen in Niederösterreich und Wien.
LAGEBERICHT | 4 PERSONALMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4 PERSONALMANAGEMENT
Der langfristige Erfolg der HYPO NOE Landesbank ist maßgeblich von den Kenntnissen und Erfahrungen sowie der
Leistungsbereitschaft und dem Engagement aller Mitarbeiter:innen direkt beeinflusst. Deshalb ist es essenziell, durch
positive Employee Experience die Mitarbeiter:innenbindung zu steigern sowie durch eine starke Arbeitgeberinnenmarke
für Bewerber:innen attraktiv zu sein. Nur so können die gegenwärtigen und zukünftigen Herausforderungen gemeistert
werden. Anspruch ist, ein innovatives und wertschätzendes Umfeld zu implementieren, in dem alle ihr volles Potenzial
entfalten und einbringen können. Halbjährlich holen wir dazu das Feedback der Mitarbeiter:innen ein, um gezielt die
Erlebnisse aller Mitarbeiter:innen positiv zu verändern.
Aus diesem Grund wurde 2022 die bestehende Personalstrategie im Rahmen des
Unternehmensentwicklungsprozesses überarbeitet, um dem demographischen Wandel und den steigenden
Anforderungen an die Arbeit der Zukunft zu begegnen. Die Zielsetzung liegt in der Positionierung als attraktive
Arbeitgeberin, um sicherzustellen, dass die erforderlichen Kompetenzen in der erforderlichen Qualität zum
erforderlichen Zeitpunkt verfügbar sind.
Faire, transparente und wertschätzende Zusammenarbeit ist deshalb eine wichtige Säule im Personalmanagement. Um
dies weiter voranzutreiben, hat die HYPO NOE Landesbank 2022 am staatlich geförderten Beratungsprogramm „100
Prozent - Gleichstellung zahlt sich aus“ teilgenommen. Dort wurden alle Aspekte der Gleichstellung intensiv bearbeitet
und Maßnahmen abgeleitet. Ein Sensibilisierungsworkshop zum Thema Gleichstellung im Haus hat gezeigt, dass die
Geschlechtergleichstellung sowohl von Mitarbeiter:innen wie Führungskräften gleichermaßen als wesentlicher
Erfolgsfaktor gesehen wird. Um diese Bemühungen auch sichtbar zu machen, wurde das Siegel „Wir stellen gleich“
verliehen.
4.1 Human Resources 2022 in Zahlen
Zum Stichtag 31.12.2022 waren 587 Mitarbeiter:innen (inkl. 7 Lehrlinge) in der HYPO NOE Landesbank beschäftigt,
gegenüber 2021 bedeutet das eine Reduktion des Personalstandes um 10 Mitarbeiter:innen. 27 Mitarbeiter:innen waren
zum Ultimo 2022 in Karenz/Mutterschutz, davon 5 in Bildungskarenz. 39 Mitarbeiter:innen waren in Elternteilzeit. Das
Geschlechterverhältnis ist mit 46,7% Frauen und 53,3% Männern nahezu ausgewogen. Der Mitarbeiter:innenstand zum
Jahresende entspricht einem Vollzeitäquivalent, exklusive Mitarbeiter:innen mit ruhender Arbeitsverpflichtung, von 490,2
(31.12.2021: 463,7).
4.2 Organisatorisches
Um die HYPO NOE Landesbank als Organisation weiterzuentwickeln, werden seit dem Start des
Unternehmensentwicklungsprozesses Fokus 25 die Mitarbeiter:innen regelmäßig anonym unter anderem zu
Unternehmenskultur, Arbeitszufriedenheit und -bedingungen sowie zu Transparenz in der Kommunikation befragt.
Im Geschäftsjahr 2022 wurde das Employee Experience Management und Design erfolgreich implementiert. Der, durch
die halbjährlich durchgeführten Feedbackbefragungen, ermittelte Employee Experience Index wird in eine Balance
Scorecard einfließen, die in einem laufenden Projekt unter der Leitung der Organisationseinheit Digitalisierung
entwickelt wird.
Die HYPO NOE Landesbank versteht unter lebensphasengerechtem Arbeiten die größtmögliche Flexibilität.
Quereinstiege in andere Themenbereiche, Wiedereingliederungszeit nach längerer krankheitsbedingter Abwesenheit,
Unterbrechungen genauso wie Gleitzeit oder temporäre Teilzeit ermöglichen das Arbeiten in den unterschiedlichsten
Lebenssituationen. Auch die Form der Zusammenarbeit innerhalb der Organisation hat sich durch das „Desk-Sharing“
Konzept und die vermehrte Arbeit im Home Office geändert. Im Rahmen der Umsetzung des Desk-Sharing werden alle
Arbeitsplätze mit höhenverstellbaren Tischen ausgestattet, sodass eine individuell bestmögliche ergonomische
Arbeitsweise gewährleistet ist. Unterschiedliche Raumkonzepte, wie Telefon- bzw. Besprechungsboxen oder Creative
Labs ermöglichen ungestörtes bzw. gemeinsames kreatives Arbeiten. Im Herbst 2022 wurde eine neue Home Office
Regelung erarbeitet, die die Möglichkeit bietet, 50% der Tätigkeit im Home Office zu erbringen.
LAGEBERICHT | 4 PERSONALMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Im Rahmen des jährlichen Performance und Entwicklungsdialoges erhalten alle Mitarbeiter:innen sowie Führungskräfte
eine regelmäßige und qualifizierte Rückmeldung zu ihrer Entwicklung. Gemeinsam mit der direkten Führungskraft
werden in diesem Gespräch die nächsten Weiterbildungsmaßnahmen festgelegt und individuelle Entwicklungspläne
ausgearbeitet. Aus den Entwicklungsvereinbarungen wird der konkrete Bildungsbedarf abgeleitet und daraus ein
zielgruppengerechtes Aus- und Weiterbildungsangebot erstellt. Neben der fachlichen Expertise bilden dabei die
Persönlichkeits-, Führungskräfte- und Teamentwicklung den zentralen Rahmen. Zur Förderung der Führungskultur und
-kompetenz wurde 2021 ein umfassendes Leadership Programm gestartet und 2022 weitergeführt.
2022 investierten die Mitarbeiter:innen der HYPO NOE Landesbank insgesamt 2.749 Tage (2021: 2.589 Tage) in
Fortbildung.
Das Organigramm zum 31.12.2022 stellt sich wie folgt dar:
LAGEBERICHT | 4 PERSONALMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
LAGEBERICHT | 4 PERSONALMANAGEMENT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4.3 Nachhaltigkeitsauftrag im Bereich Human Resources
Die HYPO NOE Landesbank versteht sich als attraktive Arbeitgeberin für Nachhaltigkeit, ausgezeichnete Vereinbarkeit
von Beruf und Familie sowie Entwicklungsmöglichkeiten. Daraus abgeleitet gibt es unterschiedliche Initiativen, um dem
Anspruch gerecht zu werden.
Das unternehmensinterne Frauennetzwerk frauen@hyponoe.at folgt der Mission mehr Frauen in Führungsfunktionen zu
bringen. Neben dem regelmäßigen Austausch, Netzwerkveranstaltungen mit gelungen Praxisbeispielen und
anlassbezogenen Maßnahmen wird ein Frauen Mentoring Programm als nächster Schritt in der HYPO NOE aufgebaut
und etabliert. Die Umsetzung und Zielerreichung wird im Rahmen des erworbenen Zertifikats ‚berufundfamilie‘ einem
jährlichen externen Audit unterzogen.
Dem Risiko von Stress und Überforderung wirkt die HYPO NOE Landesbank mit diversen Maßnahmen entgegen. So
steht allen Mitarbeiter:innen kostenfrei die Gesundheitsplattform MAVIE (vormals Consentiv) zur Verfügung, wo
individuelle Beratung und Coaching in schwierigen Lebenssituationen 100% anonym und jederzeit (24/7) angeboten
wird.
Im Rahmen der betrieblichen Gesundheitsförderung wurden Trainings zur Entwicklung von Resilienz und zur bewussten
Lebensgestaltung mit Dr. Georg Wögerbauer angeboten. Die HYPO NOE Landesbank setzt dabei den Schwerpunkt auf
Eigenverantwortung. Der Startschuss dazu erfolgte im Herbst mit dem Workshop „Atme dich frei“. Es folgte das Angebot
einer begleiteten Raucherentwöhnung sowie des Workshops „Von der Schwierigkeit zur Mühelosigkeit“. Der soziale
Ansatz der HYPO NOE Führung ist klar erkennbar – im Fokus steht der Mensch.
LAGEBERICHT | 5 RISIKOBERICHT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
5 RISIKOBERICHT
Unter Risiko versteht die HYPO NOE Landesbank unerwartet ungünstige zukünftige Entwicklungen, die sich nachteilig
auf die Vermögens-, Ertrags- oder Liquiditätslage auswirken können.
Ausgehend von den strategischen Unternehmenszielen erfolgt die Entwicklung aller wesentlichen Geschäftsaktivitäten
unter risikostrategischen Gesichtspunkten und unter besonderer Beachtung der Risikotragfähigkeit. Die Bank legt
besonderen Wert auf die Bewertung der Risiken anhand des Risiko-Chancen-Verhältnisses. Risiken sollen nicht zum
Selbstzweck, sondern zur Schaffung eines Unternehmensmehrwerts und folglich einer erhöhten Risikotragfähigkeit
sowie einer adäquaten Risikokapitalverzinsung eingegangen werden. Eine Weiterentwicklung der Instrumentarien und
Prozesse zur Gewährleistung eines adäquaten Risiko-Chancen-Verhältnisses wird als eine nachhaltig strategische
Entwicklungskomponente erachtet.
Die Risikotragfähigkeit in der HYPO NOE Landesbank ist durch ein ausgewogenes Verhältnis von Risiken und
Deckungsmassen gewährleistet. Zu diesem Zweck werden die anrechenbaren Risikodeckungsmassen sehr sorgfältig
definiert und das Konfidenzniveau (also die Wahrscheinlichkeit für einen möglichen Verlust) bei der Risikoquantifizierung
konservativ festgelegt.
Die Offenlegung der Risiken erfolgt auf Basis der konzerninternen Risikomanagement- und Risikoinformationssysteme.
5.1 Organisation des Risikomanagements
Die Erzielung wirtschaftlichen Erfolgs ist notwendigerweise mit Risiko verbunden. Die HYPO NOE Landesbank betreibt
aktive Risikotransformation, in deren Zusammenhang bewusst Risiken übernommen werden. Zielsetzung der Bank im
Bereich des Risikomanagements ist es, sämtliche Risiken des Bankbetriebs (Kredit-, Zins-, Markt-, Liquiditätsrisiken,
operationelle Risiken, Reputationsrisiko sowie sonstige Risiken) zu identifizieren, zu messen, aktiv zu steuern, sowie zu
überwachen.
Die Aufbauorganisation in der HYPO NOE Landesbank sieht eine klare funktionale Trennung (Vier-Augen-Prinzip)
zwischen Markt (Bereiche, die Geschäfte initiieren und über ein Votum verfügen) und Marktfolge (Bereiche, welche nicht
dem Bereich Markt zugeordnet sind und über ein weiteres, vom Markt unabhängiges Zweitvotum verfügen) bis
einschließlich Vorstandsebene vor. Für alle das Risikoprofil verändernde Entscheidungen zu Geschäftsabschlüssen ist
gemäß interner Kompetenzordnung ein übereinstimmendes Votum von Markt und Marktfolge erforderlich. Der
Übergenehmigungsprozess für Engagements, die dem Konzernaufsichtsrat des HYPO NOE Konzerns zur
Beschlussfassung vorgelegt werden müssen, ist ebenfalls geregelt.
Grundsätzlich unterliegen in der HYPO NOE Landesbank alle Risiken einer konzernweit einheitlichen Limitstruktur, die
kontinuierlich operativ überwacht wird. Ein zeitnahes, regelmäßiges und umfassendes Risikoberichtswesen ist in Form
eines Risikoreportings implementiert. Zusätzlich zum monatlichen Risikomanagementbericht, der eine aggregierte
Zusammenfassung aller materiellen und identifizierten Kapitalrisiken und deren Abdeckung mit verfügbaren
Deckungsmassen darstellt, sowie den monatlich durchgeführten Analysen zu Zahlungsunfähigkeitsrisiken, werden der
Vorstand und der Aufsichtsrat mittels separater regelmäßiger Risikoberichte je Risikokategorie umfassend über die
jeweils aktuellen risikorelevanten Entwicklungen informiert.
Die Offenlegung gemäß Teil 8 CRR wird zeitnah auf konsolidierter Basis in einem eigenen Dokument auf der Website
ir.hyponoe.at veröffentlicht.
Entsprechend den Regelungen im Produkteinführungsprozess geht der Aufnahme neuer Geschäftsfelder, der
Einführung neuer Produkte sowie dem Eintritt in neue Märkte grundsätzlich eine adäquate Analyse der
geschäftsspezifischen Risiken voraus. Risikobehaftete Geschäfte sind ohne jede Ausnahme nur unter der
Voraussetzung erlaubt, dass diese in der Risikodokumentation ausdrücklich geregelt und somit genehmigt sind. Die
Bank richtet ihr Engagement grundsätzlich nur auf Geschäftsfelder aus, in denen sie über eine entsprechende Expertise
zur Beurteilung sowie zum Management der spezifischen Risiken verfügt. Bei intransparenter Risikolage oder
methodischen Zweifelsfällen wird dem Vorsichtsprinzip der Vorzug gegeben.
LAGEBERICHT | 5 RISIKOBERICHT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Die HYPO NOE Landesbank identifiziert, quantifiziert, überwacht und steuert die Risiken gemäß den rechtlichen und
den wirtschaftlichen Anforderungen. Trotz der verwendeten Risikomanagementmethoden und internen Kontrollverfahren
kann die HYPO NOE Landesbank unbekannten und unerwarteten Risiken ausgesetzt sein. Die verwendeten
Risikomanagementtechniken und -strategien können in Zukunft den Eintritt von Risiken nicht gänzlich ausschließen.
5.2 Gesamtbankrisikomanagement und Risikotragfähigkeit (ICAAP)
Die Identifikation, Quantifizierung und Überwachung des Gesamtbankrisikos auf Portfolioebene findet in der Abteilung
Strategisches Risikomanagement statt und umfasst die Erkennung, Messung, Aggregation und Analyse der
eingegangenen Risiken, die Beurteilung der angemessenen Ausstattung mit ökonomischem Kapital im Verhältnis zum
Risikoprofil sowie die Anwendung und laufende Weiterentwicklung geeigneter Risikomanagementsysteme.
Das Mindesteigenmittelerfordernis wird gemäß Standardansatz Säule 1 des Basel Regelwerks ermittelt. Alle
wesentlichen Risiken werden aktiv im Rahmen eines internen Säule 2 Risikomanagements gesteuert, sowie die Säule 3
Offenlegungsverpflichtungen erfüllt.
Die Sicherstellung der Risikotragfähigkeit wird in zwei Steuerungskreisen überprüft:
1) Der ökonomische Gone Concern Steuerungskreis dient dem Gläubiger:innenschutz unter dem
Liquidationsgesichtspunkt. Hier werden Risiken unter einem hohen Konfidenzniveau von 99,9% mit einer Haltedauer
von einem Jahr gemessen und den im Liquidationsfall zur Verfügung stehenden Risikodeckungsmassen
gegenübergestellt.
2) Der Going Concern Steuerungskreis dient der Sicherstellung des Fortbestands der Bank. Hier werden Risiken unter
einem geringeren Konfidenzniveau von 95% mit einer Haltedauer von einem Jahr gemessen und mit den ohne
Existenzgefährdung realisierbaren Deckungsmassen verglichen.
Nachstehend sind Risiko und Risikodeckungsmassen im ökonomischen Steuerungskreis der HYPO NOE Landesbank
in TEUR zum 31.12.2022 und im Vergleich zum Vorjahr dargestellt.
LAGEBERICHT | 5 RISIKOBERICHT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
ökonomisches Risiko je Risikoart in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Kreditrisiko
343.068
359.070
Adressrisiko
272.237
284.948
FX-Risiko (Kund:innensicht)
1.319
1.694
Beteiligungsrisiko
23.579
14.224
Konzentrationsrisiko
32.637
18.789
Makroökonomisches Risiko
12.069
38.412
Tilgungsträgerrisiko
1.227
1.002
Marktrisiko
89.723
56.518
Zinsänderungsrisiko
58.840
21.349
Credit Spread-Risiko
29.818
33.605
Credit-Valuation-Adjustment-Risiko
306
873
FX-Risiko (Bankensicht)
110
41
Risiko kleines Handelsbuch
650
650
Liquiditätsrisiko
8.700
6.700
Operationelle Risiken
25.620
24.861
Risikopuffer
66.903
57.640
Modellrisiko
23.356
22.357
Reputationsrisiko
9.342
8.943
Sonstige nicht quantifizierte Risiken
34.205
26.339
Gesamt
534.015
504.789
Anrechnung ans RDP in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Ökonomisches Kernkapital
698.850
615.437
Stille Reserven / Lasten
-24.651
21.279
ökonomisches Risikodeckungspotenzial (RDP)
674.199
636.716
Auslastung ökonomisches RDP
79,2%
79,3%
Die Auslastung der Risikotragfähigkeit der HYPO NOE Landesbank betrug zum 31.12.2022 79,2% (unter
Berücksichtigung eines adäquaten Risikopuffers) und ist somit gegenüber 31.12.2021 (79,3%) leicht gesunken.
5.2.1 Kapitalmanagement der internen Risikodeckungsmassen
Für die Einzelbankensicht werden die BWG/UGB-Bilanzierungsgrundsätze für die Ermittlung der Eigenmittel verwendet.
Zudem gilt die Erfüllung des Eigenmittelerfordernisses als strenge Nebenbedingung im Rahmen der Sicherstellung des
Fortbestands der Bank. Die aus der Eigenmittelmeldung „Common Reporting Framework – COREP“ stammenden
Größen werden in ein ökonomisches Risikodeckungspotenzial überführt. Zusätzlich werden ökonomische stille
Reserven/Lasten aus Wertpapieren in die Risikodeckungsmassen aufgenommen. Veränderungen resultieren zum einen
aus der Volatilität der stillen Reserven/Lasten, zum anderen durch die jährlich in der Hauptversammlung getroffenen
Entscheidungen, wie Beschlüsse bezüglich der Ausschüttung von Dividenden, der Zuführung zu den Rücklagen sowie
eventuelle Kapitalerhöhungen.
In der HYPO NOE Landesbank besteht das ökonomische Risikodeckungspotenzial im Wesentlichen aus den folgenden
Komponenten:
-
dem Kernkapital (Tier 1) und
-
den stillen Reserven/Lasten von Wertpapieren.
LAGEBERICHT | 5 RISIKOBERICHT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Die HYPO NOE Landesbank zählt folgende Komponenten aktuell NICHT zu ihrer ökonomischen Deckungsmasse:
-
das Nachrang- und Ergänzungskapital (Ausnahme: für definierte Stresssituationen),
-
den Zwischengewinn/-verlust des laufenden Geschäftsjahres.
Die Nichtberücksichtigung des Nachrang- und Ergänzungskapitals in der Risikodeckungsmasse entspricht dem Konzept
der Absicherung aller Gläubiger:innen. Im Liquidationsfall werden so ebenfalls die nachrangigen Gläubiger:innen
geschützt, was einem im Bankenvergleich eher konservativen Vorgehen entspricht.
Im Going Concern Steuerungskreis gilt die Erfüllung des Eigenmittelerfordernisses als strenge Nebenbedingung im
Rahmen der Sicherstellung des Fortbestandes der Bank.
5.2.2 Basel III/IV
Die Tätigkeiten im ersten Halbjahr standen einerseits im Zeichen der vollständig überarbeiteten und Mitte Juni
veröffentlichten Offenlegung gemäß Teil 8 CRR iVm den Anforderungen aus der Durchführungsverordnung (EU)
2021/637 und andererseits wurde auf Basis des Kommissionsvorschlags zur Änderung der Verordnung (EU) Nr.
575/2013 (kurz CRR III) eine erste Auswirkungsanalyse für das Kreditrisiko und das Operationelle Risiko erstellt, deren
Ergebnis bereits Eingang in die im Herbst erstellte Mittelfristplanung fand. Im Laufe des Jahres wurden mehrere
Kompromisspapiere zur CRR III veröffentlicht, deren Abweichungen zum Kommissionsvorschlag jeweils untersucht und
bewertet wurden. Ein Abschluss der Trilogverhandlungen zwischen Kommission, Rat und Parlament und somit eine
finale Fassung der CRR III wird erst im Laufe des ersten Halbjahres 2023 erwartet. Dementsprechend sind die
Ergebnisse der Analyse noch mit Unsicherheiten behaftet.
Die Umsetzung der über die CRR III überarbeiteten Anforderungen stellt im Rahmen des im Abschlussjahres
gestarteten Programms IFRA (Integrierte Finanz- und Risikoarchitektur) einen wesentlichen Teilaspekt dar und die
entsprechenden Arbeiten, gemeinsam mit alten und neuen IT-Partner:innen, wurden im Herbst bereits in Angriff
genommen.
5.2.3 Weiterentwicklung im Bereich Risikomanagement
Die HYPO NOE Landesbank wird 2023 die Infrastruktur, die Prozesse und die Methoden weiterentwickeln, um
einerseits aktuelle und zukünftig erforderliche regulatorische Anforderungen erfüllen zu können und um andererseits
weiterhin die Adäquanz der eingesetzten Risikokontrollsysteme hinsichtlich des genehmigten Ausmaßes an
Risikobereitschaft und der Geschäftsziele der HYPO NOE Landesbank sicherzustellen.
5.3 Kreditrisiko
Die Kreditrisikostrategie gibt die strategischen Vorgaben zu den einzelnen bankspezifischen Kreditrisiken vor. Zu den
bankspezifischen Kreditrisiken zählen das
-
Adressrisiko
-
Wiedereindeckungsrisiko
-
Emittent:innenrisiko
-
Beteiligungsrisiko
-
Fremdwährungsrisiko aus Kund:innensicht (fremdwährungsinduziertes Kreditrisiko)
-
Fixzinsrisiko aus Kund:innensicht
-
Tilgungsträgerrisiko
-
Leasing Restwertrisiko
-
Länderrisiko/Transferrisiko und Konvertierungsrisiko
-
Restrisiko aus kreditrisikomindernden Techniken
-
Settlementrisiko (Vorleistungs- und Abwicklungsrisiko)
-
Verbriefungsrisiko
-
Verwässerungsrisiko
-
Central Counterparty (CCP)-Risiko
-
Konzentrationsrisiko im Kreditrisiko inkl. Bankbuch
-
Migrationsrisiko
LAGEBERICHT | 5 RISIKOBERICHT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
-
Nachhaltigkeitsrisiken
Die wesentlichsten Kreditrisiken der HYPO NOE Landesbank sind das Adressrisiko (Kredite), das
Wiedereindeckungsrisiko (Derivate), das Emittent:innenrisiko (Wertpapiere) und das Konzentrationsrisiko im Kreditrisiko.
Weiters sind für die HYPO NOE Landesbank das Beteiligungsrisiko, das Fremdwährungskreditrisiko aus
Kund:innensicht, das Tilgungsträgerrisiko und das Länderrisiko relevant und werden entsprechend limitiert und
überwacht.
Nachhaltigkeitsrisiken gewinnen stark an Bedeutung und sind daher als eigene Unterkategorie in den Hauptrisikoarten
verankert. Aufgrund der eigenen hohen Ansprüche der HYPO NOE Landesbank hinsichtlich einer verantwortungsvollen
und nachhaltigen Geschäftspraxis sind wesentliche Aspekte von Nachhaltigkeitsrisiken bereits in den
Kreditvergabeprozessen berücksichtigt. Diese sollen zukünftig weiterentwickelt werden. Ergänzend dazu werden
weitere, für das Kreditrisiko relevante, Nachhaltigkeitsaspekte eingehend evaluiert und aufgearbeitet.
Strategische Vorgaben bilden den Rahmen für das Engagement und das Management der einzelnen Kreditrisiken,
indem sie Grundsätze für das Kreditrisikomanagement aus den strategischen Zielen der Konzern-Risikostrategie
ableiten. Die Umsetzung dieser Grundsätze erfolgt im operativen Kreditrisikomanagement und im Strategischen
Risikomanagement durch ein geeignetes Berichtswesen, abgestimmte Limits, adäquate Prüf- und Messmethoden und
transparente Prozesse.
Die Kreditrisikostrategie der HYPO NOE Landesbank baut auf folgende risikopolitische Grundsätze auf:
-
Identifikation und regelmäßige Beurteilung von Kreditrisiken
-
Festlegung und regelmäßige Überprüfung der Eignung von Modellen und Verfahren zur Messung identifizierter
Kreditrisiken
-
Quantifizierung des Kreditrisikos auf Basis der festgelegten Verfahren
-
Feststellung und Umsetzung von gesetzlichen Vorschriften und Rahmenbedingungen
-
Festlegung des Risikoappetits/der Risikotoleranz der Geschäftsführung
-
Angemessene Begrenzung und Überwachung des Kreditrisikos auf Basis der festgelegten Risikotoleranz
-
Zweckgerichtete und regelmäßige Berichterstattung
-
Einsatz von Verfahren und Prozessen zur risikoadäquaten Kalkulation von Kreditrisikokosten
Kreditrisiko im engeren Sinn (Adressrisiko, Wiedereindeckungsrisiko, Emittent:innenrisiko)
Der Begriff des Kreditrisikos ist im Sinne eines Bonitätsänderungsrisikos zu verstehen, das heißt, es wird das Risiko
einer möglichen Bonitätsverschlechterung mit dem Spezialfall des Ausfalls der Vertragspartnerin bzw. des
Vertragspartners oder der Garantiegeberin bzw. des Garantiegebers betrachtet.
Die Unterteilung des Kreditrisikos erfolgt nach den betroffenen Produktgruppen:
Das Adressrisiko bezeichnet das Risiko des vollständigen oder teilweisen Verlustes aufgrund eines Ausfalls oder einer
Bonitätsverschlechterung der Gegenpartei bei Kreditgeschäften. Hier besteht Kreditrisiko aus Sicht des Kreditinstituts
vom Zeitpunkt des Geschäftsabschlusses bis zum Ende des Geschäftes, d.h. während der gesamten Laufzeit.
Ein Wiedereindeckungsrisiko besteht bei Derivaten (einschließlich Termingeschäfte und Kreditderivate), die mit einer
festen Preisvereinbarung abgeschlossen wurden und bei denen sich während ihrer Laufzeit marktbedingte
Preisänderungen ergeben können. Fällt ein:e Kontraktpartner:in innerhalb der Laufzeit aus, muss sich die Bank am
Markt zu dem dann gültigen Marktpreis mit einem neuen Kontrakt für die Restlaufzeit eindecken. Sofern dieser aktuelle
Preis für die Bank ungünstig ist, entstehen dadurch Kosten oder Verluste aus dem Wiedereindeckungsgeschäft. Ein
Kontrahent:innenrisiko besteht für die Bank während der gesamten Laufzeit eines Geschäftes.
Das Emittent:innenrisiko beschreibt analog das Risiko des vollständigen oder teilweisen Verlustes aufgrund eines
Ausfalls der Gegenpartei bei Emittent:innen von Wertpapieren. Ein Emittent:innenrisiko besteht für das Kreditinstitut vom
Zeitpunkt des Geschäftsabschlusses bis zum Ende des Geschäftes, d.h. ebenfalls während der gesamten Laufzeit.
Die HYPO NOE Landesbank ermittelt die Eigenmittelunterlegung für das Kreditrisiko (Adressrisiko,
Wiedereindeckungsrisiko und Emittent:innenrisiko) für aufsichtsrechtliche Zwecke (Säule 1) nach dem Kreditrisiko-
Standardansatz gemäß Teil 3 Titel II Kapitel 2 CRR und wendet dabei die einfache Methode der kreditrisikomindernden
Techniken an.
LAGEBERICHT | 5 RISIKOBERICHT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Die Ermittlung des Eigenmittelbedarfs (unerwarteter Verlust) für Adressrisiko, Wiedereindeckungsrisiko und
Emittent:innenrisiko im Rahmen der Risikotragfähigkeitsrechnung (ICAAP) in Säule 2 erfolgt anhand des Formelwerks
des Internal Ratings Based (IRB)-Ansatzes gemäß Art. 153 ff CRR. Der Eigenmittelbedarf bei einer angenommenen
Haltedauer von einem Jahr und einem Konfidenzniveau von 99,9% beträgt für die HYPO NOE Landesbank zum
31.12.2022 EUR 272,2 Mio. (31.12.2021: EUR 284,9 Mio.).
5.3.1 Kreditrisikoanalyse
Das Kreditgeschäft ist ein wesentlicher Teil des Kerngeschäfts der HYPO NOE Landesbank. Dementsprechend gehören
das Eingehen von Kreditrisiken sowie deren Steuerung und Begrenzung zu den Kernkompetenzen der HYPO NOE
Landesbank. Die Vergabe von Krediten, die Bewertung von Sicherheiten sowie die Bonitätsbeurteilung und
Sicherheiteneinstufung sind strategischen, organisatorischen und inhaltlichen Regelungen unterworfen. Grundlegend ist
dieses Regelwerk im Konzernrisikohandbuch verankert. Weiters zählen dazu speziell Pouvoirordnungen, Vorgaben zur
Bonitäts- und Sicherheiteneinstufung sowie Richtlinien zur Kreditrisikopolitik und zum Ablauf bei Kreditvergabe und
Gestionierung.
Die Aufgaben der operativen Kreditrisikomanagementeinheit umfassen sämtliche Aktivitäten zur Prüfung, Überwachung,
Steuerung und Begrenzung von Risiken aus bilanziellen und außerbilanziellen Geschäften im Zusammenhang mit
Forderungen auf Einzelkund:innenebene.
Die Schwerpunkte der Tätigkeit bilden die formale und materielle Prüfung der Kreditanträge sowie die Abgabe des
Zweitvotums. Ebenfalls ist ausschließlich mit Ausnahme im kleinvolumigen Privatkund:innengeschäft diese Einheit für
die Ratingbestätigungen zuständig.
Eine weitere Tätigkeit der operativen Kreditrisikomanagementeinheit besteht darin, durch Überprüfung von
Frühwarnindikatoren (v. a. aus der Kontengestion) potenzielle Problemkund:innen möglichst frühzeitig zu erkennen, um
rechtzeitig aktive Gegensteuerungsmaßnahmen einleiten zu können. Bei Eintreten bestimmter Frühwarnindikatoren (wie
z. B. wirtschaftliche oder politische Unsicherheit, negative Ad-hoc-Mitteilungen u. a. m.) werden Kund:innen als Watch
Loan definiert. Hierzu zählen alle Kund:innen mit einem Rating von 4C bis 4E. Bei vertraglich vereinbarten
Zugeständnissen wegen finanzieller Schwierigkeiten werden Kund:innen mit "Forbearance" gekennzeichnet. Weiters
werden auf Basis von Einzelfallentscheidungen definierte Beobachtungskund:innen explizit als "Watch Loan"
gekennzeichnet, im Falle einer signifikanten, nachhaltigen Verschlechterung der Bonität, im Vergleich zum
Zugangszeitpunkt, erhalten Kund:innen zusätzlich das Kennzeichen „Intensivbetreuung“. Alle als Forebearance, Watch
Loan oder Intensivbetreuung gekennzeichneten Kund:innen unterliegen einem verstärkten Monitoring und werden im
Rahmen des Ausschusses für Problemengagements quartalsweise vorgelegt. Weiters werden hier allfällige
Entscheidungen hinsichtlich der Engagementstrategie getroffen. Zum 31.12.2022 beträgt das Watch Loan
Kreditvolumen EUR 375,3 Mio. (31.12.2021: EUR 445,5 Mio.). Der Rückgang der Watch Loans resultiert aus
Veränderungen sämtlicher Kundensegmente, überwiegend jedoch aus einem Rückgang im strategischen Geschäftsfeld
Treasury/Kapitalmarkt/FI/IR. Die Werte zum Vorjahr wurden angepasst, da sich die Definition der Watch Loans erweitert
hat und nun Forbearance und mit Watch Loan gekennzeichnete Geschäfte ebenfalls enthalten sind.
Für Engagements, die der Intensivbetreuung zugeordnet wurden, liegt die primäre Zuständigkeit für die Kund:innen bei
der jeweiligen Marktabteilung und der operativen Kreditrisikomanagementeinheit. Die Einheit Sanierungsmanagement
unterstützt in Einzelfällen bei der Gestion, in Form von Maßnahmenplänen, Teilnahme an Kund:innengesprächen usw.
Ziel der Intensivbetreuung ist es, die Unsicherheit hinsichtlich der Risikosituation zu beseitigen und eine Entscheidung
darüber zu treffen, ob das Engagement in die Normalbetreuung zurückgeführt werden kann oder aufgrund erhöhten
Risikos in das Sanierungsmanagement zu übergeben ist.
Sind die erhöhten Risikomerkmale des Engagements als nachhaltig anzusehen, sodass diese unter Umständen den
Bestand der Kreditnehmerin oder des Kreditnehmers akut gefährden, oder ist das Engagement speziell aufgrund seiner
Größe geeignet, die Risikoposten der Bank wesentlich zu beeinflussen, so wird die Einheit Sanierungsmanagement
durch die jeweilige Marktabteilung umgehend informiert.
In die Verantwortung des Sanierungsmanagements fallen die Agenden betreffend Gestionierung von notleidend
gewordenen Kreditengagements und die Verantwortung für die Stage-3-Risikovorsorge.
LAGEBERICHT | 5 RISIKOBERICHT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
5.3.2 Risikovorsorge
Die Beschreibung zur Ermittlung der Risikovorsorge ist im Anhang unter Kapitel „3.4 Forderungen an Kreditinstitute und
Kunden“ zu finden.
5.3.3 Kreditrisikoüberwachung
Auf Einzelkund:innenebene erfolgt die Risikoüberwachung durch die operative Kreditrisikomanagementeinheit im Zuge
der Ratingbestätigung, der Überwachung der Negativlisten aus der Kontengestion sowie der Bearbeitung von
risikorelevanten Kreditanträgen. Zusätzlich ist bei Kund:innen, unabhängig vom Obligo oder der Bonitätsbeurteilung, von
der jeweiligen Kund:innenbetreuerin oder vom jeweiligen Kund:innenbetreuer anlassbezogen, zumindest aber einmal
jährlich ein Review zu erstellen, bei dem die aktuelle Situation umfassend darzustellen ist (ausgenommen von dieser
Regelung sind lediglich Geschäfte mit niedriger Risikorelevanz). Der Review wird der jeweils zuständigen Pouvoirstufe
zur Kenntnisnahme vorgelegt. Auffällige Kund:innen werden, soweit vom Risikogehalt relevant, als Watch Loans
gekennzeichnet und durch die operative Kreditrisikomanagementeinheit überwacht. Bei einer deutlichen
Verschlechterung der Risikosituation ist sichergestellt, dass die Engagements von Spezialist:innen im
Sanierungsmanagement, die nicht dem Marktbereich zugeordnet sind, in deren Verantwortung übernommen werden.
Im Anlassfall wird umgehend geprüft, ob die Risikovorsorgen für das betroffene Engagement aufgrund der
Signifikanzgrenze in Zukunft in der Stage 3 mittels sogenannter vollautomatisierter Verfahren oder Expected-Cashflow-
Verfahren (ECF) berechnet werden. Wenn für das betroffene Engagement in der Stage 3 die Risikovorsorgen im ECF-
Verfahren zu berechnen sind, so ist zu entscheiden, ob ein ECF-Verfahren unmittelbar und damit außerhalb des
quartalsweisen Prozesses durchgeführt werden muss. Falls nicht, werden die Risikovorsorgen für das betroffene
Engagement in der Stage 3 bis zum nächsten turnusmäßigen Lauf des ECF-Verfahrens mittels vollautomatisierten
Verfahrens berechnet. Kund:innen mit Rating 5A werden spätestens im Folgemonat nach Erhalt des 5A-Ratings an das
Sanierungsmanagement übergeben.
Rahmen für Eigenveranlagungen, Geldmarktveranlagungen sowie Derivate werden halbjährlich im Aufsichtsrat
beantragt. Die Einhaltung dieser Rahmen wird laufend überwacht und regelmäßig im Aufsichtsrat berichtet. Solche
Rahmen werden hauptsächlich für Staaten, Regionen sowie österreichische und internationale Bankkonzerne beantragt.
Die Ermittlung und Überwachung von Risikokonzentrationen erfolgt in der HYPO NOE Landesbank anhand von Länder-
und Branchenlimits, durch interne Eigenmittelunterlegung für Namenskonzentrationen, durch Wertpapier-, Derivate- und
Geldmarktrahmen sowie durch das Limit für Gruppen verbundener Kund:innen.
Die Überwachung des Kreditrisikos wird auf Portfolioebene durch das Strategische Risikomanagement wahrgenommen.
Im Rahmen eines monatlichen Kreditrisikoberichts sowie regelmäßiger oder anlassbezogener Reports zu
risikorelevanten Sachverhalten wird die Geschäftsführung über die Entwicklung des Kreditrisikos informiert. Im Risk
Management Committee (RICO) werden der Vorstand und das Management über die Risikosituation umfassend
informiert, ausgewählte Themen ausführlich diskutiert sowie gegebenenfalls Maßnahmen besprochen, vereinbart und
überwacht.
5.3.4 Konzentrationen
Die Ermittlung und Überwachung von Risikokonzentrationen erfolgt in der HYPO NOE Landesbank anhand von Länder-
und Branchenlimits, durch interne Eigenmittelunterlegung für Namenskonzentrationen, durch Wertpapier-, Derivate- und
Geldmarktrahmen sowie durch das Limit für Gruppen verbundener Kund:innen.
(Namens-)Konzentrationsrisiko
Die Konzentration im Bereich Öffentliche Hand spiegelt die Geschäftsstrategie der HYPO NOE Landesbank mit Fokus
auf Österreich und die Region Niederösterreich wider. Das entsprechende Portfolio stellt sich grundsätzlich granular dar
und gliedert sich unter anderem in Staaten, Länder und Kommunen, bei welchen speziell die Finanzierung sozialer und
öffentlicher Infrastruktur im Vordergrund steht, sowie in besicherte Wohnbauförderdarlehen.
Die Ermittlung des Konzentrationsrisikos im Kreditrisiko erfolgt im Rahmen der Risikotragfähigkeitsrechnung in der
Säule 2 anhand der Methodik des Granularity Adjustments. Zum 31.12.2022 ergibt sich für die HYPO NOE Landesbank
ein ökonomisches Risiko von EUR 32,6 Mio. (31.12.2021: EUR 18,8 Mio.). Der Risikoanstieg ist auf eine adaptierte,
umfassendere Darstellung der Konzentration Land NÖ zurückzuführen.
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JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Länderrisiko
Länderrisiken sind bankbetriebliche Risiken, die im internationalen Kreditgeschäft durch die Zahlungsunfähigkeit
(wirtschaftliches Risiko) oder -unwilligkeit (politisches Risiko) eines ausländischen Staates entstehen. Es handelt sich
somit um eine übergeordnete Risikosphäre, die zwar die Gläubiger:innen und Kreditnehmer:innen betreffen kann, aber
durch diese nicht beeinflussbar oder steuerbar ist. Weitere Teilkomponenten des Länderrisikos sind das Transfer- und
Konvertierungsrisiko, die Beschränkungen des Devisenverkehrs, verursacht durch oben genannte Risiken, darstellen.
Die Steuerung des Länderrisikos erfolgt durch das Festlegen von Länderlimits für die Zielländer sowie durch die
Limitierung des gesamten aushaftenden Auslandsvolumens in Höhe von 20% der Konzernbilanzsumme und einer
zusätzlichen Limitierung des Auslandskreditgeschäfts (SGF Öffentliche Finanzierungen, Immobilienprojektfinanzierung
und Unternehmenskunden) in Höhe von 8% der Konzernbilanzsumme (als Frühwarnlevel).
Die Überwachung der Ausnützung der Einzel-Länderlimits erfolgt im operativen Kreditrisikomanagement, das Monitoring
der Portfolioländerlimits im Rahmen des vierteljährlich stattfindenden Risk Committee.
5.3.5 Aktuelle Situation im Kreditrisiko
Das Kredit- und Eigenveranlagungsportfolio der Bank besteht zu einem großen Teil aus risikobewussten Ausleihungen
an Bereiche des öffentlichen Sektors, d.h. an Staaten, Bund sowie Länder und Gemeinden (mit verbundenen
Unternehmen) vor allem in Niederösterreich, aus Ausleihungen an Banken mit gutem externen Rating (vor allem im
Rahmen der Eigenveranlagung, Derivative und Geldmarktveranlagung) sowie aus großteils gut besicherten
Ausleihungen an Wohnbauunternehmungen (gemeinnütziger Großwohnbau und privater Wohnbau).
Einen erheblichen Teil des Kreditvolumens stellt der Ankauf von Wohnbauförderdarlehen des Landes Niederösterreich
dar. Als Sicherheit für den größten Teil dieses Engagements dient eine Haftung des Landes Niederösterreich und der
restliche Bestand ist durch eine verpfändete Bareinlage besichert.
Weiters werden in der HYPO NOE Landesbank Immobilienprojekte mit sehr guter und guter Bonität,
Infrastrukturbetriebe, Unternehmen sowie Privatkund:innen und KMU finanziert.
Das gesamte Kreditportfolio weist aus Sicht der Bank, abgesehen von den oben erwähnten Ausleihungen, keine
nennenswerten Risikokonzentrationen auf. Der Hauptanteil der Geschäftstätigkeit entfällt auf Finanzierungen der
Öffentlichen Hand in Niederösterreich.
Sonstiges
Im Kreditrisikomanagement der HYPO NOE Landesbank werden regelmäßig auf Einzelinstitutsebene die Non
Performing Loans (NPL)-Quote und die NPL-Deckung ermittelt. Die NPL-Quote ist definiert als die Summe der
Bruttobuchwerte der ausgefallenen Kredite der Stage 3 dividiert durch die Bruttobuchwerte der Forderungen an
Kund:innen. Die NPL-Quote liegt zum 31.12.2022 in der HYPO NOE Landesbank bei 1,14% (31.12.2021: 1,01%). Die
NPL-Deckung, definiert als Risikovorsorge Stage 3 zuzüglich ökonomische Sicherheiten dividiert durch die Summe der
Bruttobuchwerte der ausgefallenen Kredite, beträgt zum 31.12.2022 in der HYPO NOE Landesbank 90,1% (31.12.2021:
89,5%).
Die Weiterentwicklung des Kreditrisikomanagements beinhaltet die ablauforganisatorische Verbesserung der
Behandlung von Risikofällen (Watch List, laufende Wertberichtigungsevaluierung, Forbearance), ein engeres Monitoring
sowie die gestaltende aktive Steuerung des Portfolios (Erhöhung der Granularität des Portfolios, Risikotransfer,
Risikokonzentrationen, Sicherheitenstruktur und -konzentrationen).
5.3.6 Auswirkungen aufgrund aktueller Krisen
Im Zuge einer Sonderprüfung wurde analysiert, ob Kreditnehmer:innen substanziell direkt vom Krieg in der Ukraine
betroffen sind. Der HYPO NOE Konzern hat keine direkten Finanzierungen in Russland und in der Ukraine. Zusätzlich
wurden die Auswirkungen der aktuellen Krisen (z.B. steigende Energiepreise, Zinsanstieg, Störungen der Lieferketten
usw.) analysiert und in der Bonitätsbeurteilung berücksichtigt.
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JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
5.3.7 Beteiligungsrisiko
Beteiligungsrisiko meint die Gefahr des teilweisen oder gänzlichen Wertverlustes von Beteiligungen (Überlassung von
Eigenkapital an Dritte). Schlagend wird das Risiko beispielsweise durch erforderlich werdende Abschreibungen von
Beteiligungsbuchwerten (mit dem Extremfall der Totalabschreibung und etwaigen Nachschussverpflichtungen).
Die Ermittlung des ökonomischen Risikos für das Beteiligungsrisiko im Rahmen der Risikotragfähigkeitsrechnung
(ICAAP) in Säule 2 erfolgt anhand des Formelwerks des Internal Ratings Based (IRB)-Ansatzes gemäß Art. 153 ff CRR,
es kommen jedoch die Mindest-Parameterwerte für PD, LGD und Restlaufzeit laut Art. 165 CRR zur Anwendung. Zum
31.12.2022 ergibt sich für die HYPO NOE Landesbank ein Eigenmittelbedarf von EUR 23,6 Mio. (31.12.2021:
EUR 14,2 Mio.). Im Zuge eines Projektes zur Eigenmitteloptimierung wurde die HYPO NOE Leasing in ein
Tochterunternehmen der HYPO NOE Landesbank eingebracht. Diese Maßnahme erhöhte das Beteiligungsvolumen und
das zu unterlegende Beteiligungsrisiko der HYPO NOE Landesbank.
5.3.8 Fremdwährungsrisiko aus Kund:innensicht
Fremdwährungsrisiko aus Kund:innensicht (fremdwährungsinduziertes Kreditrisiko) bedeutet, dass die Kundin oder der
Kunde einen Kredit hat und die Kreditwährung von der Währung, in der die Kundin oder der Kunde ihre oder seine
wesentlichen Cashflows zur Bedienung des Kredites generiert, abweicht. In diesem Fall besteht die Gefahr, dass die
Kreditnehmerin oder der Kreditnehmer aufgrund der ungünstigen Entwicklung der Fremdwährung ihren oder seinen
Kredit nicht mehr bedienen kann.
Das Management des Fremdwährungsrisikos aus Kund:innensicht erfolgt durch das Angebot von begünstigten
Umstiegsprodukten zur Konvertierung, durch Limitierung des Volumens sowie durch laufendes Monitoring bestehender
Positionen mit FX-Risiko auf Portfolio- und Einzelkund:innenebene. Die Neukreditvergabe mit FX-Risiko erfolgt nur an
bestimmte Kund:innensegmente und abhängig von deren Bonität.
Die Ermittlung des ökonomischen Risikos für das Fremdwährungsrisiko aus Kund:innensicht im Rahmen der
Risikotragfähigkeitsrechnung (ICAAP) in Säule 2 erfolgt in zwei Schritten. Mittels Varianz-Covarianz-Value at Risk wird
auf Basis der Volatilität der jeweiligen Fremdwährung der potenzielle Anstieg des Kreditvolumens und anhand des
Internal Ratings Based (IRB)-Ansatzes gemäß Art. 153 ff CRR wird der aus diesem Volumenanstieg resultierende
unerwartete Verlust ermittelt. Zum 31.12.2022 ergibt sich für die HYPO NOE Landesbank ein Eigenmittelbedarf von
EUR 1,3 Mio. (31.12.2021: EUR 1,7 Mio.).
Die Forderungen mit CHF-Fremdwährungskreditrisiko aus Kund:innensicht weisen die folgende Ratingstruktur auf:
in TEUR
31.12.2022
31.12.2021
Investmentgrade
148.226
161.335
Non-Investmentgrade
50.710
60.074
Default
6.454
7.574
Gesamt
205.389
228.984
Die größte Position im Investmentgrade-Bereich besteht bei einer landesnahen Gesellschaft. Der Non-Investmentgrade-
Bereich enthält überwiegend private Wohnbaufinanzierungen. Das Volumen mit CHF-Fremdwährungskreditrisiko wurde
im Jahr 2022 weiter reduziert.
5.3.9 Weitere Kreditrisikounterarten
Das Tilgungsträgerrisiko bezeichnet die Gefahr, dass eine Sicherungslücke durch die adverse Marktentwicklung, der
dem Tilgungsträger zugrundeliegenden Faktoren, entsteht. Das Tilgungsträgerrisiko wird im Rahmen der
Risikotragfähigkeitsrechnung quantifiziert und mit Eigenkapital unterlegt (inkl. Limitierung).
Beim Fixzinsrisiko aus Kund:innensicht besteht das Risiko, dass aus strukturierten und fixverzinsten Krediten Verluste
aus der Absicherung entstehen. Es wird regelmäßig von der Gruppe ALM gemonitort. Die Begrenzung und Steuerung
erfolgt durch Überwachung der Parameter Rating der Kontrahent:innen (für die Einschätzung der Ausfall-
wahrscheinlichkeit) und Barwert der Sicherungsgeschäfte.
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Das Migrationsrisiko ist die Gefahr der Bonitätsverschlechterung einer Schuldnerin oder eines Schuldners, ausgedrückt
über eine Erhöhung der Ausfallwahrscheinlichkeit und eine damit einhergehende negative Veränderung der
Ratingeinstufung und wird über den Puffer im Rahmen der Risikotragfähigkeitsrechnung mit Eigenkapital unterlegt.
Zusätzlich werden potenzielle ertrags- und kapitalwirksame Effekte aus Migrationen regelmäßig anhand von
Szenarioannahmen und Sensitivitäten im Rahmen von Gesamtbank- und Reverse Stresstests berücksichtigt. Ein
laufendes Monitoring der Ratingentwicklungen des Finanzierungsportfolios erfolgt anhand einer Migrationsmatrize im
Zuge des regulären Berichtswesens.
Das Settlementrisiko setzt sich einerseits aus dem Vorleistungs- sowie andererseits aus dem Abwicklungsrisiko
zusammen. Das Vorleistungsrisiko bezeichnet das Risiko einer nicht zeitgleich erfüllten Gegenleistung. Mit
Abwicklungsrisiko wird das Risiko von Marktwertveränderungen bei einer nicht termingerechten Erfüllung des Geschäfts
am Fälligkeitstag bezeichnet. Die Begrenzung und Steuerung des Settlementrisikos erfolgt durch Festlegung und
regelmäßiges Monitoring von Volumenlimits für Risikopositionen. Settlementlimits werden entsprechend reduziert, wenn
nicht mehr benötigt.
Nachhaltigkeitsrisiken bezeichnen Ereignisse oder Bedingungen in Bezug auf Nachhaltigkeitsfaktoren (= Umwelt-,
Sozial- und Arbeitnehmer:innenbelange, die Achtung der Menschenrechte und die Bekämpfung von Korruption und
Bestechung), deren Eintreten tatsächlich oder potenziell wesentliche negative Auswirkungen auf den Wert von
Vermögenswerten bzw. auf die Vermögens -, Finanz- und Ertragslage sowie die Reputation eines Unternehmens haben
können. Die Begrenzung und Steuerung der Nachhaltigkeitsrisiken erfolgt auf Kreditrisikoebene aktuell durch Definition
von Positivkriterien, Ausschlusskriterien und sensiblen ökologischen und sozialen Sektoren (erhöhte Sorgfaltspflicht),
die im Rahmen des Kreditvergabeprozesses als Entscheidungsgrundlage herangezogen werden.
5.4 Marktrisiko
Marktrisiken bezeichnen potenzielle Verluste aus nachteiligen Substanzwertänderungen von Positionen aufgrund von
marktinduzierten Preisänderungen.
Zu den bankspezifischen Marktrisiken zählen:
-
Zinsänderungsrisiko im Bankbuch
-
Credit Spread-Risiko
-
Fremdwährungsrisiko aus Banksicht
-
Optionsrisiko (Volatilitätsrisiko)
-
Handelsbuchrisiko
-
Basisrisiko
-
Credit-Valuation-Adjustment (CVA)-Risiko
-
Konzentrationsrisiko im Marktrisiko
-
Warenpositionsrisiko
-
Aktienkursrisiko
-
Fondsrisiko
-
Nachhaltigkeitsrisiko
Die Marktrisikostrategie der HYPO NOE Landesbank gibt die strategischen Vorgaben zu den einzelnen
bankspezifischen Marktrisiken vor.
Die wesentlichsten Marktrisiken der HYPO NOE Landesbank sind das Zinsänderungsrisiko im Bankbuch und das Credit
Spread-Risiko, (speziell des Nostroportfolios) die aufgrund natürlicher Bankgeschäftsaktivitäten, wie bspw.
Fixzinskreditvergabe, Liquiditätsreservemanagement entstehen. Für diese Risiken sind in der HYPO NOE Landesbank
Limits sowie detaillierte Überwachungs- und Steuerungsprozesse etabliert. Im Rahmen ihrer Geschäftstätigkeit ist die
HYPO NOE Landesbank Fremdwährungs- und Optionsrisiken (z.B. eingebettete Zinsober-/-untergrenzen) ausgesetzt,
die überwacht und gesteuert werden. Durch die Absicherung von Zinsrisiken mittels Derivaten können Basisrisiken
entstehen, welche ebenfalls im Fokus stehen. Für das mit Derivaten verbundene CVA-Risiko sind ebenfalls
Risikomanagementverfahren und -methoden implementiert. Das Konzentrationsrisiko im Marktrisiko tritt vordergründig in
der Eigenveranlagung zur Steuerung der Liquiditätsreserve auf und wird im Rahmen dessen gesteuert und begrenzt.
Daneben nutzt die Bank den Rahmen des kleinen Handelsbuches für den Eigenhandel. Für die Einhaltung der
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rechtlichen Bestimmungen und der internen Risikosteuerung sind geeignete und transparente Limits zur Darstellung des
Risikoappetits und Überwachungsprozesse etabliert.
Für das Warenpositionsrisiko, das Aktienkursrisiko und das Fondsrisiko wird in der HYPO NOE Landesbank kein
internes Risikokapital zur Verfügung gestellt. Deshalb dürfen keine wesentlichen Risiken in diesen
Marktrisikosubkategorien eingegangen werden. Das Nachhaltigkeitsrisiko wird unter anderem durch Positiv- und
Ausschlusskriterien begrenzt und gesteuert.
Die Marktrisikostrategie der HYPO NOE Landesbank baut auf den folgenden risikopolitischen Grundsätzen auf, die in
der Konzern-Risikostrategie festgelegt werden. Diese Grundsätze gewährleisten die jederzeitige Kapitaltragfähigkeit von
eingegangenen Marktrisiken und stellen die damit einhergehende Überwachung, Steuerung und Transparenz der
einzelnen Marktrisikopositionen sicher:
-
Identifikation und regelmäßige Beurteilung von Marktrisiken.
-
Festlegung und regelmäßige Überprüfung der Eignung von Modellen und Verfahren zur Messung identifizierter
Marktrisiken.
-
Quantifizierung des Marktrisikos auf Basis der festgelegten Verfahren.
-
Festlegung des Risikoappetits/der Risikotoleranz der Geschäftsführung für die einzelnen Marktrisikoarten unter
Einbeziehung von Risiko- und Ertragserwartungen.
-
Feststellung und Umsetzung von gesetzlichen Vorschriften und Rahmenbedingungen.
-
Angemessene Begrenzung und Überwachung des Marktrisikos auf Basis der festgelegten Risikotoleranz.
-
Zweckgerichtete Berichterstattung.
5.4.1 Zinsänderungsrisiko im Bankbuch
Bei der Messung, Steuerung und Begrenzung von Zinsrisiken unterscheidet die HYPO NOE Landesbank zwischen dem
periodenorientierten Nettozinsertragsrisiko, das vor allem das Risiko von Nettozinsertragsschwankungen innerhalb einer
bestimmten Periode betrachtet, und dem barwertigen Risiko, das den Substanzwertverlust eines bestimmten Portfolios
aufgrund von zinsinduzierten Barwertänderungen misst.
Als wichtiges Ziel überwacht und steuert die HYPO NOE Landesbank Zinsrisiken für den Nettozinsertrag sowie
Zinsrisiken aus IFRS ergebnis- oder eigenkapitalrelevanten Portfolien, als primäre periodische bilanzielle
Erfolgskennzahlen. Daneben wird für die Einhaltung der gesamthaften Risikotragfähigkeit und zur Erfüllung
aufsichtsrechtlicher Vorgaben (OeNB Zinsrisikostatistik sowie die Kennzahl zur Identifikation eines Outlier Instituts) das
barwertige Zinsrisiko für das gesamte Bankbuch gesteuert.
5.4.2 Zinsrisikomanagement
Die Beobachtung, Quantifizierung und Überwachung des Zinsrisikos erfolgt in der vom Markt unabhängigen Abteilung
Strategisches Risikomanagement. Die Auswertungen umfassen Zins-Gap-Strukturen, Barwertermittlungen und
Sensitivitätsanalysen. Positionen mit unkonkreten Zinsbindungen sowie Vorfälligkeitsannahmen werden anhand von
statistischen Modellen und/oder Expert:innenschätzungen abgebildet und regelmäßig überprüft. Zusätzlich werden
regelmäßige Analysen für das gesamte Bankbuch und für Teilportfolien erstellt.
Die Zinssteuerung und die Umsetzung der Zinssteuerungsstrategie der Bank obliegt dem Team ALM. Vorrangiges Ziel
ist es, langfristig stabile Strukturbeiträge für das Nettozinsergebnis zu erzielen und gleichzeitig das barwertige Zinsrisiko
zu steuern.
Im Zuge der jährlichen Budgetierung und Mittelfristplanung wird die Zinsausrichtung der Bank geplant und mit dem
Risikoappetit der Bank abgestimmt. Im ALM Board wird die Einhaltung der strategischen Zinsposition berichtet und
gegebenenfalls gemeinsam mit dem Vorstand angepasst. Die operative Umsetzung der Zinssteuerungsstrategie
innerhalb der gesetzten Zinsrisikolimits und Pouvoirs liegt in der Verantwortung des Teams ALM.
Das Team ALM steht im regelmäßigen Austausch mit der Abteilung Strategisches Risikomanagement zu
zinsrisikorelevanten Entscheidungen. Die schlussendliche Disponierung von Zinssteuerungsmaßnahmen erfolgt durch
die Abteilung Treasury/Kapitalmarkt/FI/IR.
Zinsänderungsrisiken aus strukturierten Positionen oder größeren Fixzinspositionen aus dem Kund:innengeschäft
werden weitgehend bei Abschluss vollständig über derivative Finanzinstrumente ökonomisch auf Mikroebene
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abgesichert und bilanziell als funktionale Bewertungseinheiten behandelt. Ein etwaiger ineffektiver Anteil eines
negativen Marktwertes eines Derivats wird als Drohverlustrückstellung ausgewiesen. Als Steuerungsinstrumente
kommen grundsätzlich Zinsswaps zum Einsatz. Alternativ nutzt die Bank ihre Veranlagungs- und
Refinanzierungsneugeschäftsaktivitäten, um strukturelle Fixzinsrisikopositionen zu steuern.
Gesamtes Bankbuch
Die Begrenzung des barwertigen Zinsrisikos über das gesamte Bankbuch erfolgt einerseits über ein absolutes Limit für
die interne Risikomessung, das im Rahmen der jährlichen Risikobudgetierung auf Basis der
Gesamtbankrisikotragfähigkeit und des Risikoappetits der Bank allokiert wird sowie andererseits aufgrund der
Limitvorgaben aus der OeNB Zinsrisikostatistik und den Bestimmungen zur Identifikation eines Outlier Instituts.
Das barwertige Zinsänderungsrisiko wird über alle zinsreagiblen Positionen (d.h. ohne unverzinstes Eigenkapital und
unverzinste Beteiligungen) des Bankbuches gesamthaft gemessen, limitiert, überwacht und unter Einhaltung der
vorgegebenen Limits gesteuert. Als Grundlage der Messung dient dabei der Effekt auf den Substanzwert aufgrund
unterschiedlicher Zinsszenarien und Zinsshifts.
Die Risikomessung entsprechend der OeNB-Zinsrisikostatistik erfolgt gemäß den aufsichtsrechtlichen Vorgaben.
Die Analyse des internen Zinsänderungsrisikos basiert auf Zinsablaufbilanzen und Zinssensitivitäten. Die Worst-Case-
Barwertänderung wird für das gesamte Bankbuch auf Grundlage der sechs EBA-Szenarien ermittelt, wobei die vier vom
EBA-Zinsfloor betroffenen Szenarien zusätzlich ohne Zinsfloor berücksichtigt werden. Die sich daraus ergebenden zehn
Szenarien werden auf ein Konfidenzniveau von 99,9% für die Liquidationssicht sowie auf 95% für die Going-Concern-
Sicht bei einer Haltedauer von einem Jahr skaliert. Die verwendeten Zinsszenarien decken sowohl Parallelshifts als
auch Drehungen der Zinskurve (sowohl Geldmarkt als auch Kapitalmarkt) ab. Bei der Aggregation von Zinsrisiken der
einzelnen Währungen werden negative Barwertänderungen mit 100% gewichtet und positive Barwertänderungen mit
50%.
Die Messung des Risikos von Nettozinsertragsschwankungen wird mittels Repricing Risiko durchgeführt. Das Repricing
Risiko misst Schwankungen im Nettozinsertrag, die aufgrund unterschiedlicher variabler Referenzzinssätze oder bei
gleichen Referenzzinssätzen durch unterschiedliche Zinsfeststellungszeitpunkte entstehen. Das Repricing Risiko wird
währungs-, szenario-, indikator- und produktindividuell festgestellt und für eine 12 Monats-Periode ermittelt.
Ausgangsbasis sind wie im internen Zinsänderungsrisiko die sechs EBA-Szenarien, sowie die vier EBA-Szenarien ohne
Berücksichtigung des Zinsfloors, und die Annahme einer konstanten stabilen Bilanzstruktur. Es wird unterstellt, dass
auslaufende Positionen am selben Indikator neu abgeschlossen werden. Bei Fixzinspositionen wird angenommen, dass
sie am 6M-EURIBOR neu abgeschlossen werden. Entscheidungen zu Fixzinsneupositionierungen werden je nach
Marktlage und -erwartung im ALM getroffen und nicht aufgrund auslaufender Fixzinspositionen.
Einzelportfolien
Neben dem gesamten Bankbuch werden die zinssensitiven Portfolien, deren Bewertungseffekte sich entweder direkt in
der IFRS GuV oder im IFRS Eigenkapital niederschlagen, limitiert, überwacht und in der Steuerung berücksichtigt. Die
Risikobeurteilung und -limitierung erfolgt anhand von Barwertsensitivitäten auf Grundlage der sechs EBA-Szenarien
ohne Zinsfloor, skaliert auf ein Konfidenzniveau von 95%.
5.4.3 Aktuelle Situation im Zinsrisiko
Die interne Risikoauslastung betrug zum 31.12.2022 91% bei einem Limit in der Höhe von insgesamt EUR 65 Mio.
(31.12.2021: 39% bei einem Limit in der Höhe von insgesamt EUR 55 Mio.).
Auf Basis der OeNB Zinsrisikostatistik liegt das Zinsrisiko zum 31.12.2022, verglichen mit aufsichtsrechtlichen Grenzen
(20% der anrechenbaren Eigenmittel) weiterhin auf einem niedrigen Niveau von 7,4% (31.12.2021: 5,5% der
anrechenbaren Eigenmittel). Für die Kennzahlen wurden die Eigenmittel inkl. des thesaurierten Gewinns verwendet.
5.4.4 Credit Spread-Risiko
Das Credit Spread-Risiko bezeichnet die nachteilige Veränderung von Risikoprämien von Wertpapieren und dem damit
verbundenen Substanzwertverlust. Das Credit Spread-Risiko spielt besonders im Rahmen der Eigenveranlagung eine
Rolle. Der Kapitalbedarf aus dem Credit Spread-Risiko wird im Rahmen eines historischen Value-at-Risk-Modells für
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den gesamten Nostrobestand im Bankbuch sowie für den Wertpapierbestand im kleinen Handelsbuch ermittelt. Der VaR
wird auf Grundlage von historisch ermittelten Credit Spread-Szenarien berechnet, welche über IBoxx-Indizes geschätzt
werden. Die so erhaltenen Veränderungen werden entsprechend aggregiert, und aus dieser Verlustverteilung wird ein
Verlustquantil von 99,9% und 95% errechnet. Für die Methodik der historischen Simulation wird ein 5 Jahre rollierendes
Zeitfenster verwendet. Die Kennzahl beschreibt den potenziellen Wertverlust durch Spreadausweitung, der bei Verkauf
des gesamten Wertpapierportfolios im Rahmen der Liquidationssicht realisiert würde. Der Credit Spread VaR bei einer
angenommenen Haltedauer von einem Jahr und einem Konfidenzniveau von 99,9% beträgt für die HYPO NOE
Landesbank zum 31.12.2022 EUR 29,8 Mio. (31.12.2021: EUR 33,6 Mio.).
Im abgelaufenen Jahr gab es keine wesentlichen Änderungen bei der dargestellten Messung und Überwachung des
Credit Spread-Risikos.
5.4.5 Fremdwährungsrisiko
Die konservative Risikopolitik der HYPO NOE Landesbank spiegelt sich in der strengen Limitierung für die offene
Devisenposition wider. Durch währungskonforme Refinanzierung sowie durch die Nutzung von FX-Derivaten werden
Währungsrisiken in der Bank de facto eliminiert.
Die HYPO NOE Landesbank trägt daher zum 31.12.2022 gemäß Capital Requirements Regulation Vorgaben kein
Mindesteigenmittelerfordernis für Fremdwährungspositionen, da die berechnete Gesamtwährungsposition in der Bank
kleiner als 2% der anrechenbaren Eigenmittel ist. Das interne Volumenslimit für Fremdwährungspositionen ist unterhalb
dieser 2% festgelegt.
Das verbleibende Fremdwährungsrisiko wird anhand eines Value-at-Risk-Ansatzes auf Grundlage von historisch
ermittelten Fremdwährungskursschwankungen für die gesamte offene Devisenposition regelmäßig bestimmt und
überwacht. Dabei fließen Korrelationen zwischen den Währungen im Sinne eines Varianz/Kovarianz Ansatzes mit ein.
Jüngere Entwicklungen der Zeitreihe werden über einen Decay-Faktor von 0,94 stärker berücksichtigt als weiter in der
Vergangenheit liegende. Der Devisenpositions VaR bei einer angenommenen Haltedauer von einem Jahr und einem
Konfidenzniveau von 99,9% beträgt für die HYPO NOE Landesbank zum 31.12.2022 TEUR 110 (31.12.2021:
TEUR 41).
Im abgelaufenen Jahr gab es keine wesentlichen Änderungen bei der dargestellten Messung und Überwachung des
Fremdwährungsrisikos.
5.4.6 Optionsrisiko
Volatilitätsrisiken bestehen in der HYPO NOE Landesbank vor allem aus eingebetteten Zinsober- und Zinsuntergrenzen
bei Krediten und Einlagen. Optionsderivate werden nur in sehr eingeschränktem Ausmaß zur Steuerung eingesetzt. Die
Steuerung und Überwachung dieser Positionen erfolgt innerhalb des Zinsrisikomanagements im Bankbuch.
5.4.7 Handelsbuchrisiken
Die HYPO NOE Landesbank betreibt keine Geschäfte, welche die Führung eines großen Handelsbuchs gemäß Capital
Requirements Regulation erforderlich machen. In der Bank wird ein kleines Handelsbuch gemäß Art. 94 CRR geführt
und ist hinsichtlich des Geschäftsvolumens entsprechend eingeschränkt. Daneben wurden Sensitivitätslimits und ein
maximales Verlustlimit (31.12.2022: TEUR 650, 31.12.2021: TEUR 650) inklusive einer Frühwarnstufe (31.12.2022:
TEUR 300, 31.12.2021: TEUR 300), die bei Erreichung zur Halbierung der Sensitivitätslimits führt, festgelegt. Die
Überwachung erfolgt täglich im Strategischen Risikomanagement. Im Jahr 2022 kam es zu keiner Positionierung im
kleinen Handelsbuch.
5.4.8 Basisrisiko in ökonomischen Sicherungsbeziehungen
Ineffektivitäten in ökonomischen Sicherungsbeziehungen können sich aus unterschiedlichen Konditionen, spezifischen
Merkmalen oder anderen Basisrisiken (z. B. Multiple-Curve-Ansätze oder OIS-Diskontierung bei besicherten Derivaten)
ergeben. Diese Effekte werden regelmäßig analysiert und überwacht.
Die für die HYPO NOE Landesbank wesentlichen Risiken in ökonomischen Sicherungsbeziehungen sind
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Basisrisiken aus unterschiedlichen Diskontierungskurven
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FX-Basisrisiken
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Kreditrisiko der Sicherungsderivate
Bei Basisrisiken aus unterschiedlichen Diskontierungskurven handelt es sich grundsätzlich um reine Bewertungsrisiken,
die aufgrund der aktuell gängigen Marktpraxis in der Bewertung von funktionalen Bewertungseinheiten entstehen. Dabei
werden besicherte Derivate (z. B. mittels Credit Support Annex – CSA) mit der risikolosen (OIS-)Zinskurve diskontiert,
die gesicherten Grundgeschäfte mit der Interbank Offered Rate (IBOR), die neben den risikolosen Zinsen den
Interbanken-Liquiditätsspread enthält.
FX-Basisrisiken entstehen, wenn die FX-Basiskomponenten im gesicherten Grundgeschäft in der Bewertungseinheit
nicht angesetzt werden, obwohl sie in die Bewertung des Sicherungsderivats einfließen. Das führt zu der
widersprüchlichen Situation, dass bei einer adäquaten Absicherung des FX-Basisrisikos mit einem laufzeitkonformen
Zinswährungsswap ergebniswirksame Schwankungsrisiken aus der Veränderung des FX-Basisspreads durch die
Berücksichtigung in der Bewertung des FX-Derivats während der Laufzeit entstehen können. Ökonomisch besteht über
die Gesamtlaufzeit solcher FX-Sicherungsbeziehungen kein Risiko, allfällige periodische Ergebnisauswirkungen
neutralisieren sich im Zeitverlauf vollständig.
5.4.9 CVA/DVA -Risiko
In der Bestimmung des beizulegenden Zeitwerts bei der Bewertung derivativer Instrumente ist für das
Kontrahent:innenrisiko das Credit-Valuation-Adjustment (CVA) und für das eigene Kreditrisiko das Debt-Valuation-
Adjustment (DVA) zu berücksichtigen. Die Ermittlung des Credit-Value-Adjustment (CVA) erfolgt im Strategischen
Risikomanagement auf Basis marktgängiger Methoden. Dabei fließt das Expected Exposure über eine Monte-Carlo-
Simulation und die Ausfallwahrscheinlichkeiten anhand von passenden, globalen CDS-Kurven in die Berechnung ein.
Die Zuordnung der CDS-Kurve auf das Instrument erfolgt anhand Kund:innenrating und -sektor. Die Auswirkungen aus
dem CVA und DVA sind in der Gewinn- und Verlustrechnung erfasst.
Das CVA-Risiko bezeichnet die negativen Barwertänderungen aufgrund von Schwankungen der CVAs für OTC Derivate
mit CVA Adjustment, die zu Schwankungen im Bewertungsergebnis in der GuV führen. Das CVA -Risiko wird monatlich
gemessen und überwacht. Im Rahmen der ökonomischen Gesamtbankrisikobetrachtung wird die historische
Schwankung des CVA von relevanten Positionen gemessen und fließt als Risikowert in die Risikotragfähigkeitsrechnung
ein. Als Basis für die Schwankung dienen die täglichen Veränderungen der globalen CDS-Kurven. Die Risikomessung
wird mittels historischem Value at Risk Ansatz mit einer Haltedauer von einem Jahr und einer beobachteten Zeitreihe
von fünf Jahren durchgeführt. Von der Messung sind alle Derivate ohne Besicherungsvereinbarung umfasst. In der
HYPO NOE Landesbank werden Derivate vorrangig über zentrale Clearingstellen oder mit Credit Support Annex (CSA)
abgeschlossen, um das Kreditrisiko sowie das Risiko aus CVA-Schwankungen zu reduzieren.
Die im Marktrisiko eingesetzten Risikomessmethoden entsprechen den rechtlichen und wirtschaftlichen Anforderungen
und werden darüber hinaus intern validiert. Jede Risikomessmethode weist Grenzen auf und höhere Verluste als in den
Risikomessgrößen dargestellt, können nicht ausgeschlossen werden. Die angeführten Werte stellen keine Vorhersage
oder Indikation dar, wie sich diese in Zukunft entwickeln werden. Nachfolgend werden die wesentlichen Grenzen der
angewendeten Methoden dargestellt.
Bei den verwendeten Sensitivitätsanalysen für die Bestimmung des Risikos sind folgende Faktoren in Betracht zu
ziehen:
-
Die Definition der Szenarien ist unter Umständen kein guter Indikator für zukünftige Ereignisse, vor allem wenn
die Szenarien positive oder negative Extrema darstellen. Die Szenarien können in diesen Fällen zu einer
Unterbewertung oder Überschätzung der Risiken führen.
-
Die Annahmen in Bezug auf die Änderungen der Risikofaktoren und auf die Zusammenhänge zwischen
verschiedenen Risikofaktoren (bspw. gleichzeitige Drehung der EUR- und CHF-Zinskurve) können sich als falsch
erweisen, besonders bei extremen Marktereignissen. Es gibt für die Definition von Zinsszenarien keine
Standardmethoden, und die Zugrundelegung anderer Szenarien würde zu anderen Ergebnissen führen.
-
Die zugrunde gelegten Szenarien geben keinen Hinweis auf den potenziellen Verlust jenseits der definierten
Szenarien.
Bei den verwendeten Value-at-Risk Methoden sind u.a. folgende Nachteile der Methodik zu berücksichtigen:
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Der angegebene Risikowert für ein angegebenes Konfidenzniveau gibt keine Auskunft über den potenziellen
Verlust über dem unterstellten Konfidenzniveau.
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Das verwendete Modell berücksichtigt historische Daten innerhalb der angegebenen Zeitreihe von 5 Jahren. Die
Wahl einer anderen Periode würde die Ergebnisse ändern.
-
Die aus der Zeitreihe abgeleiteten Korrelationen und die Risikoverteilung können sich in Zukunft ändern.
Neben der dargelegten Risikoermittlung werden Stresstests durchgeführt, um Risiken abseits der tourlichen
Risikomessung aufzuzeigen.
5.5 Liquiditätsrisiko
Die HYPO NOE Landesbank definiert das Liquiditätsrisiko als Gefahr, ihre gegenwärtigen und zukünftigen
Zahlungsverpflichtungen nicht vollständig, nicht fristgerecht oder nur zu überhöhten Kosten erfüllen zu können.
Die HYPO NOE Landesbank unterscheidet dabei zwischen Intraday-Liquiditätsrisikomanagement, der operativen,
einjährigen Liquiditätssteuerung und der Planung und Umsetzung der mittel- bis langfristigen strukturellen
Refinanzierungs- und Liquiditätsstrategie.
Die HYPO NOE Landesbank refinanziert sich vor allem über den besicherten sowie unbesicherten Geld- und
Kapitalmarkt.
5.5.1 Liquiditätsrisikomanagement Allgemein
Aufgabe des Liquiditätsrisikomanagements ist es, die Liquiditätsrisikoposition der HYPO NOE Landesbank zu
identifizieren, zu analysieren und zu steuern, mit dem Ziel, zu jedem Zeitpunkt eine angemessene Liquiditätsdeckung
bei einer effizienten Kostenstruktur zu gewährleisten.
Daraus leiten sich folgende grundsätzliche Ziele für das Liquiditätsrisikomanagement in der HYPO NOE Landesbank ab:
-
Sicherstellung der jederzeitigen Zahlungsfähigkeit durch einen angemessenen Liquiditätspuffer, auf Basis
geeigneter Stresstestkonzepte und Limitsysteme
-
Optimierung der Refinanzierungsstruktur im Hinblick auf Risikobereitschaft, Fristentransformation und Kosten
-
Umfassende Planung der mittel- bis langfristigen Refinanzierungsstrategie
-
Koordination der Emissionstätigkeit auf dem Geld- und Kapitalmarkt
-
Risiko- und kostenadäquates Pricing
-
Einhaltung gesetzlicher Vorschriften und Rahmenbedingungen.
Aus diesen grundsätzlichen Zielen werden folgende risikopolitischen Grundsätze für das Liquiditätsrisikomanagement
abgeleitet, welche im operativen Liquiditätsmanagement umgesetzt werden:
-
Identifikation und regelmäßige Beurteilung von Liquiditätsrisiken
-
Festlegung und regelmäßige Überprüfung der Eignung von Modellen und Verfahren zur Messung identifizierter
Liquiditätsrisiken
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Quantifizierung des Liquiditätsrisikos auf Basis der festgelegten Verfahren
-
Feststellung und Umsetzung von gesetzlichen Vorschriften und Rahmenbedingungen
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Festlegung des Risikoappetits/der Risikotoleranz der Geschäftsführung
-
Vorhalten eines zu jeder Zeit angemessenen Liquiditätspuffers
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Angemessene Begrenzung und Überwachung des Liquiditätsrisikos auf Basis der festgelegten Risikotoleranz
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Zweckgerichtete Berichterstattung
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Vorhandensein von Notfallkonzepten und -prozessen und deren regelmäßige Überprüfung auf Aktualität und
Angemessenheit
-
Effiziente und zeitnahe Steuerung operativer Liquidität
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Freigabe und Überwachung der Umsetzung der mittel- bis langfristigen Refinanzierungsstrategie
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Einsatz von Verfahren und Prozessen zur risikoadäquaten Verrechnung von Liquiditätskosten
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5.5.2 Umsetzung Liquiditätsrisikomanagement
Die Überwachung und die Steuerung der täglichen Liquiditätsbedürfnisse basieren auf Basis täglicher Reports, welche
die Abteilung Strategisches Risikomanagement erstellt.
Zur Analyse und Steuerung der operativen und strukturellen Liquidität und zur Überwachung der Liquiditätsrisikolimits
erstellt die Abteilung Strategisches Risikomanagement monatlich einen umfangreichen Liquiditätsrisikobericht. Dabei
wird das operative Liquiditätsrisiko über eine Periode von 12 Monaten für ein Normalszenario und für drei
Stressszenarien (Namenskrise, Marktweite Krise, Kombinierte Krise) und das strukturelle Liquiditätsrisiko im
Normalszenario dargestellt und analysiert. Zusätzlich wird monatlich ein umfassender Liquiditätsablaufbericht unter
Berücksichtigung von Planungsannahmen und Liquiditätsrisikokennzahlen, sowie Informationen zur aktuellen
Liquiditätssituation erstellt und dem Gesamtvorstand zur Verfügung gestellt. Daneben wird der Vorstand regelmäßig im
ALM-Board und RICO über die Liquiditätssituation und die Limitauslastungen unterrichtet.
Für die Erstellung von Liquiditäts-Cashflows und für die Berechnung der unterschiedlichen Liquiditätsszenarien werden
alle bilanziellen und außerbilanziellen (inklusive Eventualverbindlichkeiten) Positionen berücksichtigt, sofern sie
liquiditätswirksam sind. Bei den liquiditätswirksamen Geschäften wird für die Aufstellung der Liquiditäts-Cashflows
zwischen deterministischen und stochastischen Geschäften unterschieden. Für die stochastischen Positionen werden
Ablauffiktionen aus statistischen Modellen, Benchmarks und/oder Expert:innenschätzungen für die einzelnen Szenarien
abgeleitet, um die erwartete Kapitalbindung darzustellen.
Neben dem Bestandsgeschäft werden Annahmen für das erwartete Neugeschäft und für die erwarteten Prolongationen
für jedes einzelne Szenario erhoben. Prolongationen sind hierbei als Verlängerung fälliger Positionen aus dem
Bestandsgeschäft zu sehen. Neugeschäft hingegen stellt neues Geschäftsvolumen von Bestands- und Neukund:innen
dar.
Die Beurteilung und Überwachung der operativen Liquiditätstragfähigkeit der HYPO NOE Landesbank erfolgt monatlich
über die Feststellung der Überlebensdauer („Time-to-Wall“) der Bank. Dabei wird den Nettozahlungsabflüssen aus dem
Normalszenario und den drei Stressszenarien die jeweils verfügbare Liquiditätsreserve gegenübergestellt und der
Zeitpunkt ermittelt, an dem die Liquiditätsreserve zur Deckung der Nettozahlungsabflüsse nicht mehr ausreicht. Die
früheste Time-to-Wall wird dann für die Ermittlung der Limitausnutzung verwendet. Hierbei gilt die Grundannahme, dass
für die Bestimmung der Überlebensdauer in den Stressszenarien noch keine wesentlichen Änderungen im
Geschäftsmodell oder der Risikostrategie angestoßen wurden, um der Illiquidität zu entgehen. Das Limit ist so
dimensioniert, dass gegebenenfalls zeitgerecht standardisierte Eskalationsprozesse ausgelöst werden können, um
schnell auf mögliche Liquiditätsengpässe zu reagieren, indem rechtzeitig geeignete Maßnahmen eingeleitet werden. Der
Stresstesthorizont beträgt ein Jahr. Die Grundannahmen für die einzelnen Stressszenarien sind im Folgenden kurz
dargestellt:
-
Im Stressszenario
Namenskrise
HYPO NOE Landesbank simuliert. Andere Marktteilnehmer:innen sind zunächst nicht von dieser Krise betroffen,
sondern reagieren mittelbar gegenüber der HYPO NOE Landesbank, beispielsweise durch einen Abzug ihrer
Einlagen. Daneben sind die Refinanzierungsmöglichkeiten auf den Geld- und Kapitalmärkten sehr eingeschränkt
bis nicht vorhanden.
-
Im Szenario
Marktweite Krise
wird von einer allgemeinen Verschlechterung der Liquiditätssituation auf den
Geld- und Kapitalmärkten ausgegangen. In marktweiten Krisen kann ebenfalls generell von einem
eingeschränkten Zugang zu Geld- und Kapitalmarktrefinanzierungen ausgegangen werden. Zusätzlich wird die
freie Liquiditätsreserve aufgrund sinkender Marktwerte infolge einer steigenden Risikoaversion der
Marktteilnehmer:innen an Wert verlieren. Die Effekte auf Kund:inneneinlagen sind im Vergleich zur Namenskrise
geringer anzunehmen und können aufgrund des Eigentümers Land Niederösterreich, der bei einem erhöhten
Sicherheitsbedürfnis der Kund:innen in einer Krise vorteilhaft erscheint, durchaus positiv sein.
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Das Szenario
Kombinierte Krise
stellt eine Verbindung der Namenskrise und der Marktweiten Krise dar. Dabei
ist zu betonen, dass dies nicht durch eine einfache Addition der Stressparameter geschieht, sondern eine
gesonderte Parametrisierung vorgenommen wird. In solchen Krisen ist davon auszugehen, dass die
Refinanzierung über die Geld- und Kapitalmärkte kaum möglich sein wird, der Liquiditätspuffer aufgrund
sinkender Marktwerte abnimmt und Kund:inneneinlagen vermehrt – vermutlich nicht derart stark wie in der
Namenskrise, da andere Marktteilnehmer:innen ebenfalls von der Krise betroffen sind – abfließen.
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Daneben wird ein
Normalszenario
Schwankungen von Einlagen und Abflüsse aus Eventualverbindlichkeiten abdecken soll. Deshalb wird das
Szenario Volatilitätsszenario genannt.
Die Time -to-Wall der HYPO NOE Landesbank lag bei einem Limit von 8 Wochen (Frühwarnung bei 12 Wochen) zum
31.12.2022 sehr solide bei 43 Wochen (31.12.2021: bei über 52 Wochen). Neben der Time-to-Wall ist die
aufsichtsrechtliche Liquidity Coverage Ratio (LCR) eine wichtige Steuerungsgröße für die operative Liquidität. Die LCR
wird monatlich gemeldet und ist in der operativen Liquiditätssteuerung und in den Planungsprozessen integriert. Die an
die Aufsicht gemeldete LCR lag zum 31.12.2022 bei 163% (31.12.2021: 202%). Für die LCR besteht ein
aufsichtsrechtliches Limit von 100%, in der HYPO NOE Landesbank ist ein internes Limit von 120% vorgesehen.
Daneben existieren zur Begrenzung des unbesicherten Banken-Geldmarkt-Exposures laufzeitabhängige
Volumenslimits. Die Überwachung und das Reporting erfolgen täglich in der Abteilung Strategisches
Risikomanagement. Die Limits „bis 30 Tage“ EUR 250 Mio., „bis 90 Tage“ EUR 400 Mio. und „bis 1 Jahr“ EUR 500 Mio.
wurden über den gesamten Überwachungszeitraum im Jahr 2022 eingehalten. Zur Messung der freien
Liquiditätsreserven ist die Kennzahl Liquiditätsposition (LP) definiert. Diese vergleicht die gemäß Risikoappetit definierte
Mindestreserve an liquiden Sicherheiten, mit der aktuellen freien Reserve. Die LP liegt deutlich über den internen Limits,
die im Zuge der Budgetplanung definiert werden.
Für das strukturelle Liquiditätsrisiko werden für Laufzeitbänder über ein Jahr in jährlichen Schritten die periodischen und
kumulativen Liquiditätsgaps dargestellt. Hierbei werden überwiegend vertraglich fixierte Cashflows aus dem
Bestandsgeschäft berücksichtigt. Modellierte Zahlungsströme spielen nur eine geringe Rolle. Zusätzlich fließen hier
Neugeschäfts- und Prolongationsannahmen mit ein.
Die HYPO NOE Landesbank hat als wesentliche Risikokennzahl für das strukturelle Liquiditätsrisiko das ökonomische
Kapital festgelegt. Das ökonomische Kapital misst den maximal möglichen Nettozinsertragsverlust über ein Jahr. Zur
Berechnung des ökonomischen Kapitals für das Liquiditätsrisiko werden höhere Kosten aufgrund möglicher höherer
Refinanzierungsspreads für ein Jahr kumuliert. Anhand der historischen Entwicklung der Fundingkosten für jedes
wesentliche Fundinginstrument wird die maximal erwartete Erhöhung der Refinanzierungskosten innerhalb eines Jahres
und für ein bestimmtes Konfidenzniveau ermittelt und überwacht. Das ökonomische Kapital beträgt bei einem Limit in
Höhe von EUR 15 Mio. zum 31.12.2022 EUR 8,7 Mio. (31.12.2021: EUR 6,7 Mio. bei einem Limit von EUR 15 Mio.).
Neben dem ökonomischen Kapital ist ein strukturelles Einjahresgaplimit in Höhe von EUR 1 Mrd. sowie die Strukturelle
Liquiditätsquote (NSFR) als Sanierungsindikator installiert. Die NSFR beträgt zum 31.12.2022 119,27% (31.12.2021:
122,54%) und liegt somit deutlich über der aufsichtsrechtlichen Mindestquote von 100%.
Neben diesen Limits sind Frühwarnindikatoren implementiert, die dazu dienen, das Bevorstehen einer kritischen
Liquiditätssituation so früh wie möglich zu erkennen und dadurch der Bank die frühzeitige Einleitung von
Gegenmaßnahmen zu ermöglichen.
5.5.3 Liquiditätsnotfallplan
Der Liquiditätsnotfallplan dient einem effizienten Liquiditätsmanagement in einem krisenhaften Marktumfeld. Die Bank
verfügt über einen Liquiditätsnotfallplan, der für den Notfall die Verantwortlichkeiten und die Zusammensetzung von
Krisengremien, die internen und externen Kommunikationswege sowie gegebenenfalls die zu ergreifenden Maßnahmen
regelt. In einem Notfall übernimmt ein Krisengremium die Liquiditätssteuerung. Im Einzelfall entscheidet das
Krisengremium über die zu treffenden Maßnahmen. Der Liquiditätsnotfallplan enthält ein Bündel an tauglichen
Maßnahmen zur Bewältigung von Liquiditätskrisen, die in einem mehrstufigen Auswahlprozess identifiziert, sowie im
Detail analysiert und dokumentiert wurden. Dabei wurde für jede Liquiditätsnotfallmaßnahme im Einzelnen die
Durchführbarkeit und die Tauglichkeit in verschiedenen Grundtypen von Belastungsszenarien bewertet, die quantitativen
und qualitativen Auswirkungen kalkuliert und die einzelnen Prozessschritte zur Umsetzung der Maßnahme festgelegt.
5.5.4 Aktuelle Situation im Liquiditätsrisiko
Die HYPO NOE Landesbank ist in Bezug auf ihre Refinanzierungssituation solide positioniert und bezieht ihre Liquidität
weiterhin aus dem klassischen Kapitalmarkt- und Einlagengeschäft und aus marktüblichen Repotransaktionen sowie
über den EZB-Tender. Darüber hinaus werden Geschäfte mit Förderbanken als Refinanzierungsquelle genutzt.
Im Jahr 2022 waren die Liquiditätsmärkte von den Unsicherheiten aufgrund des Ukraine-Kriegs, den Nachwirkungen der
COVID-19 Pandemie sowie vom im ersten Halbjahr beginnenden und andauernden Zinsanstieg geprägt.
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Die HYPO NOE Landesbank konnte in einem verunsicherten Marktumfeld alle geplanten Kapitalmarktemissionen in der
Höhe von insgesamt EUR 1.500 Mio. umsetzen. Alle Kapitalmarkttransaktionen waren deutlich überzeichnet.
Nach dem deutlichen Anstieg der Giro- und Spareinlagen bei Privat- sowie institutionellen Kund:innen während der
COVID-19 Pandemie zeigte sich 2022, dass die Einlagen gehalten werden konnten.
Das im Zuge der COVID-19 Pandemie implementierte TLTRO III Programm der Europäischen Zentralbank wurde 2022
seitens der HYPO NOE Landesbank weiterhin genutzt. Ende November 2022 wurden Teile des aufgenommenen
Bestandes vorzeitig rückgeführt.
Die aufsichtsrechtlichen Kennzahlen zur Begrenzung des Liquiditätsrisikos wurden im laufenden Berichtsjahr anhand
der publizierten Standards ermittelt und an die nationale Aufsicht gemeldet. Soweit vorhanden, wurden die
aufsichtsrechtlichen Vorgaben zu Mindestquoten eingehalten. Die zukünftige Einhaltung der gesetzlichen Vorgaben wird
durch die bestehende Integration in das interne Liquiditätsrisikomanagement und die Planungsprozesse sowie durch
strenge interne Vorgaben und etablierte operative Steuerungsprozesse sichergestellt. Die HYPO NOE Landesbank
entwickelt das Liquiditätsrisikomanagement laufend weiter. Dabei werden vor allem Ergebnisse aus den Modell- und
Parameter-Validierungen, Stresstests und Notfallübungen berücksichtigt.
Im Liquiditätsrisikomeldewesen wurden im abgelaufenen Jahr prozessuale, fachliche und technische Verfeinerungen
durchgeführt, sowie die Meldeverarbeitung weiterentwickelt.
5.6 Operationelles Risiko
Beim Operationellen Risiko (OpRisk) handelt es sich um die Gefahr von unmittelbaren oder mittelbaren Verlusten, die
infolge der Unangemessenheit oder des Versagens von internen Verfahren, Menschen und Systemen oder durch
externe Ereignisse eintreten. In jeder genannten Risikokategorie des OpRisk können Rechtsrisiken zu Verlusten führen.
Dies liegt darin begründet, dass die HYPO NOE Landesbank in jeder Kategorie Forderungen oder Gerichtsverfahren
aufgrund vermeintlicher Verstöße gegen vertragliche, gesetzliche oder aufsichtsrechtliche Bestimmungen unterliegen
kann. Das IKT-Risiko (Informations- und Kommunikationstechnologie-Risiko) und das Reputationsrisiko stehen in enger
Verbindung mit dem Operationellen Risiko. Geschäftsrisiken hingegen gehören nicht zum Operationellen Risiko.
Das Management von Operationellen Risiken erfolgt in der HYPO NOE Landesbank nach einem konzernweiten
konsistenten Rahmenwerk. Dabei werden folgende Verfahren zur Identifizierung, Beurteilung und Minderung
operationeller Risiken genutzt:
-
Kontinuierliche Erfassung von Ereignissen aus Operationellen Risiken einschließlich Ableitung von Maßnahmen
zur frühzeitigen Erkennung oder zukünftigen Vermeidung von ähnlichen Ereignissen und deren regelmäßiger
Bericht an den Vorstand
-
Laufende Überwachung der Umsetzung der abgeleiteten Maßnahmen bis zum Zeitpunkt der
Maßnahmenerledigung und quartalsweiser Statusbericht an den Vorstand
-
Vorausschauende Überwachung des operationellen Risikoprofils mithilfe von Key Risk Indicators
-
Bewertung von Auswirkungen, die das Risikoprofil verändern können, wie z.B. Neuproduktimplementierung und
Outsourcing-Aktivitäten
-
Laufende Adaptierungen und Verbesserungen der internen Richtlinien
-
Steuerung der Risiken der Geschäftsunterbrechung durch Notfallkonzepte, die im Business Continuity
Management (BCM) verankert sind
-
Konsequente Einhaltung des Vier-Augen-Prinzips als Steuerungsinstrument zur Reduktion der
Eintrittswahrscheinlichkeit von Risiken
-
Laufende Aus- und Weiterbildungsmaßnahmen im Rahmen der Personalentwicklung
-
Versicherung diverser Risiken
Weiters steht die laufende Verbesserung der Effektivität und Effizienz betrieblicher Abläufe bei der Steuerung der
Operationellen Risiken im Vordergrund. Der Betrieb und die laufende Weiterentwicklung eines konsistenten Internen
Kontrollsystems (IKS) sollen zur Verringerung der Eintrittswahrscheinlichkeit und der Auswirkungen etwaiger
Operationeller Risiken beitragen. Dazu werden systematisch Risiken identifiziert und bewertet, Kontrollen identifiziert
und erarbeitet, sowie gegebenenfalls Adaptierungen der wesentlichen Prozesse vorgenommen.
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5.6.1 Aktuelle Situation im Operationellen Risiko
Die OpRisk-Ereignisse des Geschäftsjahres wurden systematisch in der zentralen Datenbank erfasst. Als ein
wesentliches Instrument zur Steuerung von Operationellen Risiken werden Verbesserungsmaßnahmen gesehen. Diese
sind konsequent beim Auftreten von OpRisk-Ereignissen und Beinaheschadensfällen zu definieren und umzusetzen.
Die Frühwarn- und Schlüsselrisikoindikatoren haben zufriedenstellende Ergebnisse gezeigt. Auf die steigende Zahl von
Betrugsfällen im Zahlungsverkehr in Verbindung mit Debitkarten aber auch über andere Kanäle (Stichwort Social
Engineering), wird durch intensive Sensibilisierung der Kund:innen und Mitarbeiter:innen reagiert.
Das Interne Kontrollsystem wurde im Zuge des jährlichen Reviews aktualisiert.
Die Erhebung des Risikogehalts von Neuprodukten und in Verbindung mit neuen Auslagerungen erfolgt routinemäßig
mittels eines standardisierten Bewertungstools, welches in den Produkteinführungs- bzw. Auslagerungsprozess
integriert ist.
Das IKT-Risiko ist aufgrund der laufenden Digitalisierungsbestrebungen der HYPO NOE Landesbank von großer
Bedeutung und wird vom Bereich Betrieb / Org. & IT in enger Zusammenarbeit mit dem Strategischen
Risikomanagement behandelt. Die Identifizierung, Bewertung, Mitigation und Dokumentation der IKT-Risiken in einem
dafür spezialisierten Risiko-Tool ist mittlerweile nahezu abgeschlossen. Im Fokus stehen folgende 3 Risikoverursacher:
Die Accenture TiGital GmbH als Entwicklerin und Betreiberin des Kernbankensystems, die HYPO NOE Landesbank mit
ihren Mitarbeiter:innen und Prozessen sowie den von ihr selbst entwickelten und betriebenen IT-Systemen/-
Anwendungen und schließlich externe Dritte, an welche IKT-Dienstleistungen ausgelagert sind.
5.7 Reputationsrisiko
Die Begrenzung und Steuerung des Reputationsrisikos in der HYPO NOE Landesbank wird als bedeutend erachtet und
daher als eigene Risikokategorie geführt. Geschäftsentscheidungen werden unter besonderer Berücksichtigung
möglicher negativer Folgen für die Reputation der HYPO NOE Landesbank äußerst sorgfältig getroffen. Ein
entsprechender Prozess zur Evaluierung des Reputationsrisikos ist umgesetzt.
Das Reputationsrisiko beschreibt die Gefahr eines direkten oder indirekten Schadens durch Rufschädigung des
Unternehmens und den damit verbundenen Opportunitätskosten. Eine Rufschädigung kann das für die HYPO NOE
Landesbank so wichtige Ansehen und Vertrauen bei ihren Anspruchsgruppen wie Kund:innen, Fremdkapitalgeber:innen,
Mitarbeiter:innen, Geschäftspartner:innen oder das gesellschaftliche Umfeld beeinträchtigen. Ursachen hierfür können in
der Nichterfüllung der Erwartungshaltung dieser Anspruchsgruppen liegen.
Die Basis für die Erfüllung der Erwartungshaltung wird in funktionierenden Geschäftsabläufen und einem soliden
Risikocontrolling und -management gesehen. Der Verhaltenskodex legt die gemeinsamen Werte und Grundsätze für die
Mitarbeiter:innen der HYPO NOE Landesbank fest. Die HYPO NOE Landesbank vermeidet darüber hinaus
geschäftspolitische Maßnahmen und Geschäfte, die mit besonderen rechtlichen oder steuerlichen Risiken sowie mit
erheblichen Umweltrisiken verbunden sind. Die HYPO NOE Landesbank hat klare ethische Leitlinien und
Geschäftsgrundsätze für ihre Finanzierungen, um das ganzheitliche Nachhaltigkeitskonzept in Bezug auf Umwelt- und
Sozialfragen bei der Kreditvergabe stringent umzusetzen. Auf diese Weise stellt die Bank sicher, dass nur Kredite
vergeben werden, die mit ihrer Philosophie und Nachhaltigkeitsausrichtung vereinbar sind. Die ethischen Leitlinien und
Geschäftsgrundsätze bestehen aus den Ausschlusskriterien sowie einem besonderen Vorsichtsprinzip bei
Finanzierungen in sensiblen ökologischen und sozialen Sektoren und bilden die Grundlage der Geschäftsanbahnung
innerhalb der gesamten HYPO NOE Landesbank. Ebenso wird im „Fragebogen ESG- und Reputationsrisiken" des
Kreditantrags explizit auf diese Kriterien Rücksicht genommen.
Durch die unabhängig agierende Ombudsstelle werden Kund:innenanliegen (z. B. Beschwerden, Missverständnisse)
rasch und effizient abgewickelt und zufriedenstellende Lösungen gemeinsam mit den Kund:innen gesucht. Ziel ist neben
der Erfüllung gesetzlicher Erfordernisse die Verbesserung der Kund:innenbeziehung sowie die Reduktion des
Reputationsrisikos.
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JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
5.8 Sonstige Risiken
Unter „sonstige Risiken“ fallen besonders:
-
Geschäftsrisiko (Gefahr eines Verlustes infolge einer negativen Entwicklung des wirtschaftlichen Umfelds und
der Geschäftsbeziehungen der HYPO NOE Landesbank)
-
Strategisches Risiko (Gefahr von Verlusten aus Entscheidungen zur grundsätzlichen Ausrichtung und
Entwicklung der Geschäftstätigkeit der HYPO NOE Landesbank)
-
Makroökonomisches Risiko (Verlustpotenziale, die durch das Exposure gegenüber makroökonomischen
Risikofaktoren bedingt sind)
-
Konzentrationsrisiko - risikoartenübergreifend (mögliche nachteilige Folgen, die sich aus Konzentrationen oder
Wechselwirkungen gleichartiger und verschiedenartiger Risikofaktoren oder Risikoarten ergeben können)
-
Risiko einer übermäßigen Verschuldung/Leverage Risk (Risiko, das aus einer faktischen oder möglichen
Verschuldung des eigenen Instituts für dessen Stabilität entsteht)
-
Immobilienpreisrisiko (mögliche Verluste aufgrund von (negativen) Schwankungen der Immobilienpreise und die
damit einhergehenden negativen Auswirkungen auf den beizulegenden Zeitwert (Fair Value) einer Immobilie)
-
Modellrisiko (mögliche Verluste aus den Konsequenzen von Entscheidungen, die auf den Ergebnissen von
internen Ansätzen basieren und die auf Fehler in der Entwicklung, Umsetzung und Anwendung solcher Ansätze
zurückgehen)
-
Risiko aus Out-/Insourcing (Risiko, das aus der Auslagerung oder der Einlagerung von bankbetrieblichen
Tätigkeiten entsteht)
-
Risiko aus Datenschutz (Risiken, die aus einer Datenverarbeitung resultieren und zu einem physischen,
materiellen oder immateriellen Schaden führen können)
-
Risiko aus dem Wertpapierbereich – Wertpapieraufsichtsgesetz (WAG)-Risiko (Risiken, die aus der Erbringung
von Wertpapierdienstleistungen resultieren)
Die HYPO NOE Landesbank identifiziert, überwacht und unterlegt solche potenziellen Risiken mit Eigenkapital und
berücksichtigt frühzeitig negative Veränderungen.
5.9 Nachhaltigkeitsrisiken
Entsprechend den Empfehlungen aus dem FMA-Leitfaden „Zum Umgang mit Nachhaltigkeitsrisiken“ hat die HYPO NOE
Landesbank Nachhaltigkeitsrisiken im Rahmen der Risikoinventur als jeweilige Risikounterart in die bestehenden
Hauptrisikokategorien der Risikolandkarte der HYPO NOE Landesbank aufgenommen (Einwirkung auf bestehende
Risikoarten). Die Risikohandbücher und Risikostrategien wurden entsprechend überarbeitet.
Die Begrenzung und Steuerung der Nachhaltigkeitsrisiken erfolgt im Rahmen der Neukreditvergabe und des tourlichen
Reviews anhand von Positivkriterien, Ausschlusskriterien sowie der Definition von sensiblen ökologischen und sozialen
Sektoren mit erhöhter Sorgfaltspflicht ab 1.7.2022 durch Einsatz eines ESG-Fragebogens bei Immobilien- und
Unternehmenskund:innen und durch Berücksichtigung von ESG Kennzahlen bei Bewertung der Länderbonität
(„Korruptionsindex“ und „Rule of Law“).
Weitere Monitoring-Maßnahmen hinsichtlich Nachhaltigkeitsrisiken umfassen die Berücksichtigung von Klimarisiken im
Rahmen von Stresstests, die Evaluierung des Kreditportfolios hinsichtlich Zugehörigkeit zu Branchen mit schlechter
ESG-Bewertung im Zuge eines internen Branchenscoringmodells und die laufende Bewertung ethischer Leitlinien und
Geschäftsgrundsätze.
Das Thema ESG ist in der HYPO NOE Landesbank operativ als Linientätigkeit in den einzelnen Fachbereichen
integriert. Die gesamthafte Steuerung erfolgt über ein Nachhaltigkeitsgremium.
Die HYPO NOE Landesbank hat ihr gesamtes, aktivseitiges Kredit- und Wertpapierportfolio dahingehend überprüft,
welche Finanzierungen den Überkategorien der technischen Bewertungskriterien gemäß DelVO EU zur Ergänzung der
Verordnung (EU) 2020/852 (Taxonomie VO) entsprechen, anhand deren bestimmt wird, unter welchen Bedingungen
davon auszugehen ist, dass eine Wirtschaftstätigkeit einen wesentlichen Beitrag zum Klimaschutz und zur Anpassung
an den Klimawandel leistet, aber gleichzeitig keine anderen Umweltziele erheblich beeinträchtigt (siehe auch Kapitel
„8.7 Management von Nachhaltigkeitsrisiken“).
LAGEBERICHT | 5 RISIKOBERICHT
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
5.10 Risikopuffer
Zur Abdeckung von nicht quantifizierten Risiken, die gemäß Festlegung im Rahmen der Risikoinventur in der
Risikotragfähigkeitsrechnung mit Eigenmitteln zu unterlegen sind, hält die HYPO NOE Landesbank einen Risikopuffer
bereit, dessen Ermittlung auf Basis der quantifizierten Risiken erfolgt. Der Risikopuffer wird als Risikoposition im
Rahmen des Gesamtbankrisikos der Risikotragfähigkeitsrechnung dargestellt und gliedert sich in die Bestandteile für
Modellrisiko, Reputationsrisiko und sonstige nicht quantifizierte Risiken. Der Risikopuffer kann umso kleiner gehalten
werden, je fortgeschrittener und genauer die implementierte Risikomessung und je geringer der Anteil an nicht
quantifizierten Risiken ist.
5.11 Schwebende Rechtsrisiken
Generell werden Rückstellungen für jene Verfahren gebildet, bei denen eine zuverlässige Vorhersage des Ausgangs
oder der potenziellen Verluste möglich ist. In diesen Fällen werden Rückstellungen in jener Höhe gebildet, die
angesichts der jeweiligen Umstände und in Übereinstimmung mit den Rechnungslegungsgrundsätzen als angemessen
beurteilt werden. Nähere Erläuterungen siehe Anhang unter Kapitel „4.5 Rückstellungen“.
LAGEBERICHT | 6 IKS
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
6 INTERNES KONTROLL- UND
RISIKOMANAGEMENT (IKS)
Folgende Ausführungen behandeln die wesentlichen Merkmale des internen Kontroll- und Risikomanagementsystems
im Hinblick auf den Rechnungslegungsprozess.
6.1 Kontrollumfeld
Der Vorstand der HYPO NOE Landesbank ist für die Einrichtung, Anwendung und Weiterentwicklung eines internen
Kontrollsystems in Bezug auf den Konzernrechnungslegungsprozess verantwortlich. Er stellt eine unternehmensweite
Überwachung des IKS sicher, indem er die notwendigen strukturellen Voraussetzungen schafft (Zuweisung von
Verantwortlichkeiten, Schaffung geeigneter Informationssysteme u. v. m.).
Der Abteilung Konzernrechnungswesen in der HYPO NOE Landesbank obliegt die Regelungskompetenz zu allen
Fragen des Rechnungswesens sowie die fachliche Anordnungsbefugnis zur Sicherstellung der Anwendung
konzerneinheitlicher Standards. Zur Unterstützung der operativen Umsetzung wurden Richtlinien erstellt.
Das interne Kontrollsystem besteht aus sämtlichen aufeinander abgestimmten Methoden und Maßnahmen, die dazu
beitragen, dass
-
die Einhaltung von Gesetzen und Richtlinien (Compliance-Ziele) und
-
die Effizienz und Leistungsfähigkeit der Geschäftstätigkeit gewährleistet sind,
-
die Zuverlässigkeit von betrieblichen Informationen sichergestellt ist und
-
eine bestmögliche Sicherung der Vermögens -, Finanz- und Ertragslage in der HYPO NOE Landesbank sowie
der Finanzberichterstattung gewährleistet ist.
6.2 Risikobeurteilung
Folgende Hauptrisiken bestehen im Rechnungslegungsprozess:
-
Unbeabsichtigte Fehler oder Betrug,
-
Die Rechnungslegung vermittelt nicht ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der
Vermögens-, Finanz- und Ertragslage. Dies ist dann der Fall, wenn die in den Abschlüssen enthaltenen
Zahlen oder Angaben wesentlich von den korrekten Angaben abweichen.
-
Wesentliche Fehler bei der Ausübung von Schätzungen und Ermessen.
6.3 Kontrollmaßnahmen
Das Interne Überwachungssystem der HYPO NOE Landesbank gliedert sich in prozessabhängige und
prozessunabhängige Überwachungsmaßnahmen.
LAGEBERICHT | 6 IKS
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Organisatorische Sicherungsmaßnahmen
Maßnahmen – innerhalb einer Abteilung oder abteilungsübergeordnet – die Fehler und Betrug/Schädigung der
HYPO NOE Landesbank vorbeugen sollen; speziell:
-
Unterschriftsregelung, Pouvoirordnung
-
Rollen- und Berechtigungssysteme in den IT-Anwendungen
-
Business Continuity Management
-
Tägliche, wöchentliche und monatliche Reports
-
Erstellung und periodische Aktualisierung der Dokumentation (Handbücher, Richtlinien, Arbeitsanweisungen)
Kontrollen
oder mittelbar in die zu überwachenden Arbeitsabläufe integriert sind und das Ergebnis der zu überwachenden
Prozesse sicherstellen sollen, d.h. Abweichungen im Prozess frühzeitig feststellen und verhindern.
Bei der Implementierung von Kontrollen wird auf das Kosten-Nutzen-Verhältnis geachtet, jedoch ist die Erfüllung
gesetzlicher Anforderungen, selbst wenn kein Nutzen darstellbar ist, stets zu gewährleisten.
Beispiele für IKS-Kontrollen:
-
Vier-Augen-Prinzip innerhalb der Abteilungen oder abteilungsübergreifend
-
Verwendung von Checklisten
-
Automatisierte Abstimmung von Werten und Auswertung von Reports/Listen
-
Überprüfung von Informationen
-
Durchführung von Schlüsselkontrollen
Das IKS stellt somit sicher, dass unternehmerische Sachverhalte bilanziell stets richtig erfasst, aufbereitet und
gewürdigt, sowie in die Rechnungslegung übernommen werden.
Das interne Kontroll- und Risikomanagementsystem beinhaltet im Hinblick auf den Rechnungslegungsprozess
Arbeitsanweisungen und Prozesse zur korrekten und angemessenen Dokumentation von Geschäftsvorfällen mit
nachfolgenden Kriterien:
-
Verwendung des Vermögens
-
Aufzeichnung aller für die Erstellung von Jahresabschlüssen notwendigen Informationen zur Verhinderung
nicht genehmigter Anschaffungen oder Veräußerungen
-
Am Risikogehalt orientierte Entscheidungspouvoirs und Überwachungsinstrumente, die eine wesentliche
Auswirkung auf die Jahresabschlüsse haben könnten
-
Abstimmung des Kontenplanes auf die speziellen Erfordernisse der Bank
-
Ablage der Belege nach systematischen und chronologischen Kriterien und ausreichende Erläuterung der
Geschäftsfälle
-
Dokumentation der Prozessabläufe der Erstellung des Finanzjahresberichts (Jahresabschluss Einzelinstitut
LAGEBERICHT | 6 IKS
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
und Konzern sowie Lagebericht Einzelinstitut und Konzern) mit ihren Risiken und Kontrollen
-
Ausreichende Ausstattung der am Rechnungslegungsprozess beteiligten Abteilungen in quantitativer sowie
qualitativer Hinsicht; Gewährleistung des für die jeweilige Funktion erforderlichen Ausbildungsgrades der
Mitarbeiter:innen durch standardisierte Qualifizierungs- und Ausbildungsprogramme; Vorbildfunktion der
Führungskräfte hinsichtlich Integrität und ethischem Verhalten als Fundament des Kontrollumfelds
-
Klare Trennung und Organisation in separaten Abteilungen der am Rechnungslegungsprozess wesentlich
beteiligten Funktionen
-
Klare Zuordnung der Verantwortungsbereiche
-
Schutz gegen unbefugte Zugriffe durch entsprechende Kontrollmechanismen in eingesetzten Finanzsystemen
-
Laufende stichprobenweise Überprüfung auf Vollständigkeit und Richtigkeit der Buchhaltungsdaten
-
Durchführung aller rechnungslegungsrelevanten Buchungsprozesse nach dem Vier-Augen-Prinzip im
Rechnungswesen oder laut internen Regelungen durch ausgebildete Personen in den jeweiligen
Fachabteilungen
-
Tägliche oder monatliche Überprüfung auf Plausibilität und Soll-Haben-Gleichheit von durch die zentrale EDV-
Anlage des Allgemeinen Rechenzentrums unter Berücksichtigung von automatisierten Kontrollen zur
Verfügung gestellten Buchungslisten, Umsatzauswertungen, Bewertungslisten, Listen über BWG oder
CRR/CRD IV-Bestimmungen etc.
-
Kontrollmaßnahmen in Bezug auf die IT-Sicherheit als einer der Eckpfeiler des internen Kontrollsystems;
Trennung von sensiblen Tätigkeiten durch eine restriktive Vergabe von IT-Berechtigungen
6.4 Information und Kommunikation
Folgende Berichterstattungen von Finanzinformationen werden zur Wahrnehmung der Überwachungs- und
Kontrollfunktion im Hinblick auf eine ordnungsgemäße Rechnungslegung und Berichterstattung zur Verfügung gestellt:
-
Jährlicher Geschäftsbericht, halbjährlicher Konzernzwischenabschluss gemäß IAS 34 und
Quartalsmitteilungen
-
Monatliche und quartalsweise Berichte an den Vorstand und Aufsichtsrat (Segmentberichterstattung, Soll-Ist-
Vergleiche)
-
Periodische Meldungen an die OeNB im Rahmen der gesetzlichen Meldeerfordernisse für Kreditinstitute;
Anlieferung dieser Auswertungen über die zentrale EDV-Anlage des Allgemeinen Rechenzentrums und
Prüfung und gegebenenfalls Korrektur durch den Finanzbereich
6.5 Überwachung
Die Überwachung des IKS vollzieht sich dabei auf verschiedenen Ebenen. Durch organisatorische Regelungen
innerhalb des Unternehmens wird eine Überwachung des IKS auf der Prozessebene gewährleistet. Vorgesetzte
überwachen die tatsächliche Durchführung der Kontrollen, beispielsweise auf der Basis von Stichproben.
Die Interne Revision ist als Teil der prozessunabhängigen Überwachungsmaßnahmen klar vom IKS getrennt. Für
sämtliche Revisionsaktivitäten gelten die konzernweit gültigen revisionsspezifischen Regelwerke (Revisionsstandards),
die primär auf dem BWG, den Mindeststandards für die Interne Revision der österreichischen Finanzmarktaufsicht sowie
internationalen „Best Practices“ basieren. Die Interne Revision überprüft unabhängig und regelmäßig die Einhaltung der
internen Vorschriften in den Abteilungen und Organisationseinheiten. Die Prüfungen des Jahres 2022 im Bereich
Rechnungswesen/Rechnungslegung beinhalteten die Schwerpunkte Prozesse/IKS, Verrechnungs - und Sachkonten im
Filialbereich (als fixer Bestandteil der Filialprüfungen) sowie das Meldewesen.
Der Prüfungsausschuss des Aufsichtsrates lässt sich in Ausübung seiner Überwachungsfunktion, etwa in
turnusmäßigen Besprechungen, über den Status und die Wirksamkeit des IKS informieren.
Damit wird erreicht, dass alle Geschäftsfälle ordnungsgemäß erfasst, verarbeitet und dokumentiert werden. Des
Weiteren wird sichergestellt, dass Aktiva und Passiva im Jahresabschluss in Übereinstimmung mit den jeweiligen
gesetzlichen Vorschriften und regulativen Richtlinien angesetzt, ausgewiesen und bewertet werden.
Das IKS wird laufend an geänderte Rahmenbedingungen und Anforderungen angepasst. Wie jedes interne
Kontrollsystem kann das rechnungslegungsbezogene interne Kontrollsystem unabhängig davon, wie sorgfältig es
ausgestaltet ist, betrieben und überwacht wird, nur eine hinreichende, jedoch keine absolute Sicherheit bezüglich des
LAGEBERICHT | 6 IKS
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Erreichens der entsprechenden Ziele gewährleisten. Die Identifizierung dieser Änderungsnotwendigkeiten aufgrund
neuer Risiken und aufgrund der fortlaufenden Überwachung und Beurteilung der Wirksamkeit wird als zentrale
Herausforderung angesehen. In diesem Zusammenhang stehen vor allem Verbesserungen der Effektivität und Effizienz
betrieblicher Abläufe, Minimierung der Operationellen Risiken mittels Festlegung effektiver präventiver
Verbesserungsmaßnahmen und Erhöhung des IKS-Reifegrades in der HYPO NOE Landesbank im Vordergrund.
7 FORSCHUNG UND ENTWICKLUNG
Für die HYPO NOE Landesbank als Bankdienstleister ist der Bereich Forschung & Entwicklung im industriellen Sinn von
geringer Bedeutung. Dem Grundsatz gemäß, den Kund:innen in allen Geschäftsfeldern und in der Produktqualität
ständig Verbesserungen anzubieten, wird laufend in Innovation und Weiterentwicklung investiert.
LAGEBERICHT | 8 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
8 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG
Die HYPO NOE Landesbank ist zur Erstellung einer nichtfinanziellen Erklärung gemäß § 243b UGB verpflichtet und dies
wurde in Übereinstimmung mit den gesetzlichen Bestimmungen des NaDiVeG erstellt. Für die Berichterstattung wurde
kein Rahmenwerk verwendet.
Die folgende nichtfinanzielle Erklärung enthält diejenigen Angaben, die für das Verständnis des Geschäftsverlaufs, des
Geschäftsergebnisses, der Lage des Unternehmens sowie der Auswirkungen der Geschäftstätigkeit erforderlich sind
und die sich auf Umwelt-, Sozial- und Arbeitnehmer:innenbelange, auf die Achtung der Menschenrechte und auf die
Bekämpfung von Korruption und Bestechung beziehen. Die nachfolgend beschriebenen Themen basieren auf der
Wesentlichkeitsanalyse, die erstmalig im Rahmen des Nachhaltigkeitsberichts 2014 durchgeführt und 2018 einer
neuerlichen Bewertung unterzogen wurde. Im Jahr 2022 wurde eine doppelte Wesentlichkeitsanalyse durchgeführt,
wobei interne und externe Quellen herangezogen wurden. Darüber hinaus gehende Informationen finden sich in den
jeweiligen
Te
ilen des Jahresabschlussberichts.
8.1 Beschreibung des Geschäftsmodells
Die HYPO NOE Landesbank ist die größte und älteste Landes-Hypothekenbank Österreichs
4
über 130 Jahren verlässliche Geschäftsbank, stabile Landesbank und spezialisierte Hypothekenbank. Ausgehend von
einer starken Marktposition in der Hauptstadtregion Niederösterreich und Wien, ist sie vorwiegend in Österreich und
Deutschland und selektiv in ausgewählten Märkten der Europäischen Union tätig.
Dem Geschäftsmodell einer Hypothekenbank folgend, bietet der HYPO NOE Konzern der Öffentlichen Hand,
Immobilien und Unternehmenskunden umfassende Finanzdienstleistungen aus einer Hand. Das Produktportfolio
fokussiert auf die Finanzierung klassischer und sozialer Infrastruktur, gemeinnützigen und gewerblichen Wohnbau und
großvolumige Immobilienprojekte. Über das bestehende Filialnetzwerk im Heimmarkt Niederösterreich und Wien
profitieren Privatkund:innen von persönlicher Beratungskompetenz mit Schwerpunkt in der Wohnbaufinanzierung.
Die HYPO NOE Landesbank ist eine der größten Emittentinnen von Pfandbriefen in Österreich und regelmäßig durch
die Begebung besicherter und unbesicherter Benchmarkanleihen auf dem Kapitalmarkt präsent. Durch ein solides
Fundament an Kund:inneneinlagen und die verstärkte Zusammenarbeit mit Förderbanken achtet sie gleichzeitig auf die
Diversifikation ihrer Refinanzierungsquellen. Die HYPO NOE Landesbank wird von Standard & Poor’s aktuell mit einem
soliden Single A Rating mit „stabilem“ Ausblick bewertet. Die Ratings für den öffentlichen und hypothekarischen
Deckungsstock werden von Moody’s mit 'Aa1' auf unverändert hohem Niveau eingestuft.
Mit dem Land Niederösterreich steht das größte Bundesland Österreichs als stabiler und verlässlicher 100%-Eigentümer
hinter der HYPO NOE Landesbank. Die Eigentümerschaft ist langfristig orientiert und gewährleistet eine nachhaltige
Umsetzung der Strategie: Fokus auf das Kerngeschäft, digitale Best-in-Class-Lösungen in der Hypothekarfinanzierung,
und Beibehaltung eines konservativen Risiko- und starken Kapitalprofils.
Nachhaltiges Handeln im Kerngeschäft wird durch klare ethische Leitlinien und Geschäftsgrundsätze sichergestellt und
aktiv gefördert. Das Portfolio der HYPO NOE Landesbank zeigt dabei eine starke nachhaltige Prägung durch einen
hohen Anteil an Finanzierungen mit gesellschaftlichem Mehrwert. Der Prime-Status von ISS ESG unterstreicht das
Engagement in Sachen Umwelt und Soziales.
8.2 Nachhaltigkeit im Kerngeschäft
Die HYPO NOE Landesbank hat klare ethische Leitlinien und Geschäftsgrundsätze für ihre Finanzierungen. Auf diese
Weise wird angestrebt, dass Kredite vergeben werden, die mit hohen sozialen und ökologischen Standards vereinbar
sind. Für Finanzdienstleister besteht grundsätzlich Risiko und zugleich Chance, durch die eigene Geschäftstätigkeit
(Gewährung von Finanzmitteln und Veranlagungen) zu ökologischen und sozialen Auswirkungen beizutragen.
Mit den in den ethischen Leitlinien und Geschäftsgrundsätzen enthaltenen Positivkriterien fördert die HYPO NOE
Landesbank in ihrer Geschäftstätigkeit jene Themenfelder, die aus Sicht des Unternehmens einen gesellschaftlichen
4 Verglichen nach Bilanzsumme (Konzernabschluss 2021) und Gründungsdatum
LAGEBERICHT | 8 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Nutzen liefern. Die enthaltenen Negativkriterien stellen die Themenfelder dar, die in der Geschäftstätigkeit zum Schutz
der Gesellschaft vermieden werden. Die Leitlinien sind ebenfalls Bestandteil des Kreditrisikohandbuchs sowie auf der
Website des HYPO NOE Konzerns einsehbar.
Im Rahmen des Kreditvergabeprozesses werden Nachhaltigkeitskriterien im Kernbankensystem erfasst. Anhand dieser
Kriterien ist es dem HYPO NOE Konzern möglich zu identifizieren, welche Finanzierungen einen Nachhaltigkeitsbezug
aufweisen. Eine mögliche Green-Bond-Tauglichkeit wird gemäß dem Green Bond Framework des HYPO NOE Konzerns
geprüft.
5
8.2.1 Produkte und Dienstleistungen
Der HYPO NOE Konzern konzentriert sich entlang seiner Kernkompetenzen auf vier Geschäftssegmente: Öffentliche
Hand, Immobilien, Privat- und Unternehmenskunden sowie Treasury & ALM. Im Konzernverbund werden mit der
HYPO NOE Leasing Großkund:innen im Landes- und Gemeindebereich betreut.
Als Besonderheit emittierte die HYPO NOE Landesbank im Jahr 2020 ihren ersten Green Bond mit einem Volumen von
EUR 500 Mio., der erste Green Bond, der mit dem österreichischen Umweltzeichen UZ49 für nachhaltige
Finanzprodukte zertifiziert wurde. Im Jahr 2022 wurde der zweite Green Bond erfolgreich emittiert.
Mit dem Erlös der Emission werden grüne Gebäude (re-)finanziert, die zu den Top 15% hinsichtlich der CO2-Effizienz in
Österreich zählen. Der Schwerpunkt liegt dabei auf dem gemeinnützigen Wohnbau und sozialer Infrastruktur, dem
Kerngeschäft der HYPO NOE Landesbank. Die starke Nachhaltigkeitsperformance der Bank und ihres Green Bond
Frameworks wird durch eine Second Party Opinion (SPO) von ISS ESG (vorm. oekom research) bestätigt.
Seit 2021 bietet die HYPO NOE Landesbank ihren Privatkund:innen Grüne Giro- und Sparkonten an, die ebenfalls mit
dem österreichischen Umweltzeichen für nachhaltige Finanzprodukte UZ49 zertifiziert sind. Die Guthaben der Grünen
Giro- und Sparkonten werden zweckgewidmet zur Finanzierung von nachhaltigen Projekten in den Bereichen Energie-
bzw. kommunaler Infrastruktur oder zur Bekämpfung der Auswirkungen des Klimawandels eingesetzt. Das Framework
zu den Grünen Konten der HYPO NOE Landesbank ist auf der Website einsehbar. Der Grüne Wohnkredit steht
Privatkund:innen sowohl für den Kauf oder Errichtung von Eigentum als auch einer Sanierung zur Verfügung, sofern
definierte Energieeffizienzwerte erreicht werden. Kund:innen profitieren bei ihrem nachhaltigen, energieeffizienten
Bauprojekt von einer reduzierten oder sogar gänzlich entfallenden Ausfertigungsgebühr für ihren Grünen Wohnkredit.
Seit 2022 bietet die HYPO NOE Landesbank ihren Kund:innen einen Grünen Investitionskredit an. Die Finanzierungen
müssen entweder den Anforderungen des HYPO NOE Green Bond Frameworks oder den technischen Kriterien der
grünen EU-Taxonomie entsprechen.
8.2.2 Kooperationspartner:in für nachhaltige Investments
Der HYPO NOE Konzern bietet im Bereich der nachhaltigen Geldanlage entsprechende Produkte zahlreicher
Hersteller:innen an, um ökologisch und ethisch orientiertes Investieren mit ausgewählten Fondsprodukten zu
ermöglichen. Es wurden Schulungen und Produktpräsentationen veranstaltet, um nachhaltige Investmentmöglichkeiten
einem breiteren Publikum zugänglicher zu machen. Des Weiteren wurden im Jahr 2022 die Kompetenzen der
Wertpapier- und Versicherungsverantwortlichen durch den Abschluss des zertifizierten "EFPA ESG Advisor®" gestärkt.
Zum Ende des Geschäftsjahres 2022 betrug das für Kund:innen betreute nachhaltige Fondsvolumen über EUR 70,8
Mio.
8.2.3 Eligibility Prüfung der Taxonomie
Bezüglich der Artikel 8 Anforderung der Taxonomie VO wird auf die Nichtfinanzielle Erklärung des Konzerns verwiesen.
8.3 Umweltbelange
Als Bank des Landes Niederösterreich und als österreichischer Leitbetrieb steht die HYPO NOE Landesbank nicht nur in
der Verantwortung, Klimaschutz zu finanzieren, sondern im eigenen Bereich eine Vorreiterrolle zu übernehmen. Daher
stellt die HYPO NOE Landesbank ihren ökologischen Fußabdruck transparent dar und setzt gezielt Maßnahmen zu
5 Das Green Bond Framework ist auf der Website des HYPO NOE Konzerns einsehbar
LAGEBERICHT | 8 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
dessen Reduktion. Die größten Auswirkungen auf die Umwelt entstehen durch den Betrieb der Gebäudeinfrastruktur
sowie der betrieblichen Mobilität.
Die HYPO NOE Landesbank ist sich des möglichen negativen Beitrags zur Klimaveränderung bewusst und setzt daher
intensive Maßnahmen, um ihrer Verantwortung gerecht zu werden.
Um sich nochmals mit Nachdruck zu den nationalen und internationalen Klimazielen zu bekennen wurde 2018 eine
Umwelt- und Klimastrategie (Erweiterung der bestehenden Energiestrategie) finalisiert in der sich das Unternehmen zu
vordefinierten, ambitionierten Zielwerten bekennt. Teil dieser neuen Strategie war die Umsetzung eines
Umweltmanagementsystems nach ISO 14001. Die Re-Zertifizierung wurde 2022 erfolgreich durchgeführt.
Als klares Bekenntnis zu ihren Umwelt- und Klimazielen hat sich die HYPO NOE Landesbank entschlossen, am
klimaaktiv Pakt 2030 des Bundesministeriums für Klimaschutz, Umwelt, Energie, Mobilität, Innovation und Technologie
(BMK) teilzunehmen. Die jährliche externe Überprüfung der Fortschritte wurde 2022 durch Expert:innen im Rahmen der
Partnerschaft durchgeführt und der positive Weg in Richtung Zielerreichung bestätigt.
8.3.1 Energieeffizienz im Fokus
Die Zentrale des HYPO NOE Konzerns in St. Pölten ist unter Berücksichtigung der klimaaktiv Silber Kriterien errichtet
worden, wobei auf Energieeffizienz großer Wert gelegt wurde. So wird mittels eigener Photovoltaikanlage, welche 2022
weiter ausgebaut wurde, ein Teil des Stromverbrauchs ökologisch selbst erzeugt. Damit wurden 2022 80.000 KWh
emissionsneutraler Strom produziert. Das innovative Niedrigenergiegebäude der Konzernzentrale wurde bereits 2012
mit der „klimaaktiv-Plakette in Silber“ sowie dem von der EU vergebenen „Green Building“-Zertifikat ausgezeichnet. Wie
alle Standorte und Filialen des HYPO NOE Konzerns bezieht die Zentrale ausschließlich Ökostrom. 2021 wurde dem
Gebäude zusätzlich das österreichische Umweltzeichen UZ200 als Green Event Location vom BMK verliehen.
Eine weitere Auszeichnung für das Umweltbewusstsein der HYPO NOE Landesbank stellt das Quality Austria–Zertifikat
für die gelungene Implementierung des ISO 14001-Standards dar.
8.3.2 Klimafreundliche Mobilität
Die Reduktion der Emissionen aus dem Mobilitätsbereich ist einer der Eckpfeiler der Umwelt- und Klimastrategie des
HYPO NOE Konzerns. Unter dem Titel „Fuhrpark der Zukunft“ konnte die HYPO NOE Landesbank die CO2-Emissionen
aus dem Mobilitätsbereich von 2015 bis 2022 um 75% reduzieren. Die Car-Policy fördert gezielt die Anschaffung
emissionsarmer Dienstautos und setzt mit CO2-Grenzwerten ein deutliches Zeichen. Der Anteil der Elektroautos im
Fuhrpark beträgt sechs Stück (zusätzlich fünf Hybridautos), der Anteil der Elektroautos soll weiter ausgebaut werden.
2017 wurden die ersten fünf Schnell-Ladestellen in der Garage der Zentrale in St. Pölten errichtet, ebenso eine
kostenfrei nutzbare Ladestelle für Veranstaltungsgäste und Kund:innen. 2021 wurden die Kapazitäten auf insgesamt
16 Ladestationen erweitert. Alle Ladestationen stehen den Mitarbeiter:innen kostenfrei zur Verfügung – ob Firmen- oder
Privatfahrzeug.
2022 wurde eine Mitarbeiter:innenbefragung zum Mobilitätsverhalten durchgeführt. Die Ergebnisse dienen als Basis für
ein ganzheitliches Konzept mit dem Ziel die Motivation in Richtung klimafreundlichem Mobilitätsverhalten zu erhöhen. Im
Fokus stehen dabei sowohl die betriebliche Mobilität als auch die Anreise zur Arbeitsstätte.
Bereits seit Jahren steht allen Mitarbeiter:innen Home-Office zur Verfügung. Interne und externe Besprechungstermine
können per Video- und Telefonkonferenzen wahrgenommen werden.
8.4 Sozial- und Arbeitnehmerbelange
Als Bank des Landes Niederösterreich versteht sich die HYPO NOE Landesbank als Partnerin der Menschen in der
Region. Dabei wird auf die wichtigste Ressource, die Mitarbeiter:innen gebaut, um externen Stakeholder:innen eine
verlässliche Partnerin zu sein.
Seit dem Start des Unternehmensentwicklungsprozesses Fokus 25 werden die Mitarbeiter:innen regelmäßig anonym
unter anderem zu Unternehmenskultur, Arbeitszufriedenheit und -bedingungen sowie zu Transparenz in der
Kommunikation befragt. Führungskräfte stellen sich regelmäßig einem 360°- Feedback. 2022 wurde die bestehende
Personalstrategie im Rahmen des Unternehmensentwicklungsprozesses erweitert, um dem demographischen Wandel
LAGEBERICHT | 8 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
und den steigenden Anforderungen an die Arbeit der Zukunft zu begegnen. Das Employee Experience Management
und Design wurde bereits erfolgreich implementiert mit dem Ziel ein innovatives und wertschätzendes Umfeld zu
schaffen, in dem alle Mitarbeiter:innen ihr volles Potenzial entfalten können. Um die Erlebnisse aller Mitarbeiter:innen
positiv zu verändern, wird halbjährlich das Feedback der Mitarbeiter:innen eingeholt. Der daraus ermittelte Employee
Experience Index wird in eine Balance Scorecard einfließen, die aktuell von der Organisationseinheit Digitalisierung in
einem übergreifenden Projekt entwickelt wird.
Die Zielsetzung der 2022 vom Vorstand abgenommenen HR-Strategie liegt in der Positionierung der HYPO NOE
Landesbank als attraktive Arbeitgeberin, um sicherzustellen, dass die Kompetenzen in der angemessenen Qualität zum
erforderlichen Zeitpunkt verfügbar sind. Konkret steht die HYPO NOE Landesbank für Nachhaltigkeit, ausgezeichnete
Vereinbarkeit von Beruf und Familie sowie Entwicklungsmöglichkeiten. Das unternehmensinterne Frauennetzwerk
frauen@hyponoe.at folgt der Mission mehr Frauen in Führungsfunktionen zu bringen. Neben dem regelmäßigen
Austausch, Netzwerkveranstaltungen mit weiblichen Vorbildern und anlassbezogenen Maßnahmen wird in einem
nächsten Schritt ein Frauen Mentoring Programm aufgebaut. Die Umsetzung und Zielerreichung wird im Rahmen des
erworbenen Zertifikats ‚berufundfamilie‘ einem jährlichen externen Audit unterzogen.
8.4.1 Grundsätze und Richtlinien für ein faires Miteinander
Das Verhalten am Markt sowie gegenüber Kund:innen und Mitarbeiter:innen ist im Verhaltenskodex geregelt. Die
HYPO NOE Landesbank verpflichtet sich zur Einhaltung der internationalen Grundprinzipien der International Labor
Organisation (ILO).
Die aktive und konstruktive Zusammenarbeit mit dem Betriebsrat; die Achtung der Rechte der Arbeitnehmer:innen sowie
die Achtung der Rechte der Gewerkschaften sind für die HYPO NOE Landesbank eine Selbstverständlichkeit.
Die HYPO NOE Landesbank ist Mitglied der Charta der Vielfalt. Die Initiative fördert die Wertschätzung gegenüber allen
Mitgliedern der Gesellschaft – unabhängig von Geschlecht, Lebensalter, Herkunft, sexueller Orientierung,
Weltanschauung oder Behinderung. In der HYPO NOE Landesbank wird Diversität als Bereicherung gewertet,
Diskriminierung hat keinen Platz.
2022 hat die HYPO NOE Landesbank am staatlich geförderten Beratungsprogramm „100 Prozent - Gleichstellung zahlt
sich aus“ teilgenommen, wo sich die zuständigen Kolleg:innen intensiv mit allen Aspekten der Gleichstellung beschäftigt
und Maßnahmen dazu erarbeitet haben. Ein Sensibilisierungsworkshop zum Thema Gleichstellung im Haus hat gezeigt,
dass die Geschlechtergleichstellung sowohl von Mitarbeiter:innen wie Führungskräften gleichermaßen als wesentlicher
Erfolgsfaktor gesehen wird. Um diese Bemühungen sichtbar zu machen, wurde der HYPO NOE Landesbank das Siegel
„Wir stellen gleich“ verliehen.
LAGEBERICHT | 8 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
8.4.2 Aus-, Weiterbildung und Entwicklungsmöglichkeiten
Im Rahmen des Performance und Entwicklungsdialoges erhalten alle Mitarbeiter:innen sowie Führungskräfte eine
regelmäßige und qualifizierte Rückmeldung zu ihrer Entwicklung. Gemeinsam mit der direkten Führungskraft werden in
diesem Gespräch die nächsten Weiterbildungsmaßnahmen festgelegt und individuelle Entwicklungspläne ausgearbeitet.
2022 investierten die Mitarbeiter:innen der HYPO NOE Landesbank insgesamt 2.749 Tage (2021: 2.589 Tage) in
Fortbildung.
Für die HYPO NOE Landesbank steht die Aus- und Weiterbildung der Mitarbeiter:innen im Vordergrund. Neben der
fachlichen Expertise bilden dabei die Persönlichkeits-, Führungskräfte- und Teamentwicklung den zentralen Rahmen.
Zur Förderung der Führungskultur und -kompetenz wurde 2021 ein umfassendes Leadership Programm gestartet und
2022 weitergeführt.
Die HYPO NOE Landesbank versteht unter lebensphasengerechtem Arbeiten die größtmögliche Flexibilität.
Quereinstiege in andere Themenbereiche, Wiedereingliederungszeit nach längerer krankheitsbedingter Abwesenheit,
Unterbrechungen genauso wie Gleitzeit oder temporäre Teilzeit ermöglichen das Arbeiten in den unterschiedlichsten
Lebenssituationen.
8.4.3 Gesundheitsmanagement
Als verantwortungsbewusste Arbeitgeberin trägt die HYPO NOE Landesbank besondere Sorgfalt für die Gesundheit und
das Wohlbefinden der Mitarbeiter:innen. Die HYPO NOE Landesbank ist bestrebt, ihren Mitarbeiter:innen ein positives
und wertschätzendes Arbeitsklima mit einem hohen Maß an Eigenverantwortung in Kombination mit Kreativität und
Flexibilität zu bieten. Aus- und Weiterbildung, betriebliche Gesundheitsvorsorge, die Vereinbarkeit von Privatleben und
Beruf und die Sicherung von Arbeitsplätzen steht dabei im Vordergrund.
2021 wurde eine Umfrage zum Thema psychische Arbeitsplatzbelastung sowie zum Thema Home-Office durchgeführt.
Anhand der Ergebnisse wurde ein Desksharing Konzept entwickelt, das seit Herbst 2021 in Umsetzung ist. Alle
Arbeitsplätze werden mit höhenverstellbaren Tischen ausgestattet, sodass eine individuell bestmögliche ergonomische
Arbeitsweise gewährleistet ist. Unterschiedliche Raumkonzepte, wie Telefon- bzw. Besprechungsboxen oder Creative
Labs ermöglichen ungestörtes bzw. gemeinsames kreatives Arbeiten.
Dem Risiko von Stress und Überforderung wirkt die HYPO NOE Landesbank mit diversen Maßnahmen entgegen. So
steht allen Mitarbeiter:innen kostenfrei die Gesundheitsplattform MAVIE (vormals Consentiv) zur Verfügung, wo
individuelle Beratung und Coaching in schwierigen Lebenssituationen 100% anonym und jederzeit (24/7) angeboten
wird.
Im Rahmen der betrieblichen Gesundheitsförderung wurden Trainings zur Entwicklung von Resilienz und zur bewussten
Lebensgestaltung mit Dr. Georg Wögerbauer angeboten. Die HYPO NOE Landesbank setzt den Schwerpunkt auf
Eigenverantwortung. Der Startschuss dazu erfolgte im Herbst mit dem Workshop „Atme dich frei“. Es folgte das Angebot
einer begleiteten Raucherentwöhnung sowie des Workshops „Von der Schwierigkeit zur Mühelosigkeit“.
8.4.4 Barrierefreiheit/Zugang zu Finanzdienstleistungen
Im Bereich der Barrierefreiheit ist die HYPO NOE Landesbank bemüht, allen Kund:innen einen sicheren Zugang zur
Erledigung ihrer Anliegen zu ermöglichen und dem Risiko der Diskriminierung von Menschen mit Behinderung
vorzubeugen. Es wurde dazu ein Aktionsplan zur Umsetzung von Maßnahmen in den Filialen erarbeitet. Seit 2017 sind
alle Filialen barrierefrei zugänglich. Auch die Website ist hinsichtlich Barrierefreiheit entsprechend gestaltet.
8.5 Achtung der Menschenrechte
Die HYPO NOE Landesbank nimmt als verantwortungsbewusstes Unternehmen die Einhaltung der Menschenrechte als
Teil seines Selbstverständnisses wahr.
Unter Berücksichtigung der grundsätzlichen Möglichkeit, durch die Geschäftstätigkeit zu Menschenrechtsverstößen
beizutragen, prüft die HYPO NOE Landesbank ihre Geschäftstätigkeit sowohl in Bezug auf die Einhaltung der geltenden
Gesetze, Vorschriften sowie externer und interner Richtlinien als auch unter Berücksichtigung ihrer internen „Ethischen
LAGEBERICHT | 8 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Leitlinien und Geschäftsgrundsätze“. Im Berichtszeitraum sind zu diesem Thema keine Fälle von Verletzungen dieser
Regelungen bekannt.
Die HYPO NOE Landesbank verpflichtet sich, sowohl in den Ländern, in denen sie selbst tätig ist, als auch in den
Ländern, in denen ihre Kund:innen ansässig sind, die jeweils geltenden Gesetze und Vorschriften zu beachten und
regelkonform zu handeln.
Die HYPO NOE Landesbank tätigt keine Geschäfte oder Projekte, wenn dabei erkennbar Zwangsarbeit (einschließlich
Schuldknechtschaft) oder Kinderarbeit eingesetzt wird oder ein Verstoß vorliegt
-
gegen die Europäische Menschenrechtskonvention,
-
die arbeits- und sozialrechtlichen Verpflichtungen des jeweiligen Landes,
-
die anwendbaren Regelungen internationaler Organisationen und der entsprechenden UNO-Konventionen oder
-
die Rechte der lokalen Bevölkerung oder von Minderheiten.
Im Umgang mit Kund:innendaten und zum Schutz der Persönlichkeitsrechte von Kund:innen nimmt die HYPO NOE
Landesbank das Thema „Datenschutz und Kund:innendaten“ sehr ernst. Die Einhaltung der einschlägigen gesetzlichen
Bestimmungen zum Datenschutz (DSGVO) hat oberste Priorität. Im vergangenen Geschäftsjahr kam es zu keiner
einschlägigen behördlichen Sanktionierung.
Innerhalb der HYPO NOE Landesbank wurde eine „Feedback- und Beschwerdedatenbank“ eingerichtet, in der die
Mitarbeiter:innen alle Kund:innenbeschwerden verpflichtend eintragen müssen. Diese werden regelmäßig analysiert, im
Ombudsbericht, der dem Aufsichtsrat vorgelegt wird, festgehalten und auf Compliance-Relevanz geprüft. Auf diese
Weise wird das Risiko, Persönlichkeitsrechte der Kund:innen zu verletzen, so gering wie möglich gehalten. Im Jahr 2022
gab es keine signifikanten Beschwerden oder Verstöße in Bezug auf den Umgang mit Kundendaten.
8.6 Compliance und Bekämpfung von Korruption
Für den gesamten Konzern sind Einhaltung der Compliance-Vorschriften, Geschäftsethik und Korruptionsprävention die
wichtigsten Grundvoraussetzungen für einen funktionierenden Geschäftsbetrieb.
Die HYPO NOE Landesbank erkennt die negative Beeinflussung der Geschäftstätigkeit durch Korruption und
Bestechung als wesentliches Risiko an und setzt daher entsprechende Anti-Korruptions-Maßnahmen, um diese in ihrem
Geschäftsbereich zu verhindern.
Der Anspruch an integres Verhalten aller Mitarbeiter:innen wird durch innerbetriebliche Regelwerke sichergestellt, in
welchen die gesetzlichen Anforderungen verständlich zusammengefasst sind. Alle Beschäftigten, die in Beteiligungen
mit mehr als 50% dem Konzern zugehörig sind, gelten als Amtsträger:innen im Sinne des Antikorruptionsrechts und sind
somit strengen gesetzlichen Anti-Korruptions-Regelungen unterworfen.
8.6.1 Organisation
Die dauerhaft eingerichteten Funktionen General- & WAG-Compliance, Geldwäscheprävention-Compliance und
Regulatory-Compliance sind direkt dem Gesamtvorstand unterstellt.
8.6.2 Interne Regelwerke für Compliance
Die internen Compliance-Richtlinien werden von den Autor:innen regelmäßig überprüft und aktualisiert und gelten – wo
zutreffend – für die gesamte HYPO NOE Landesbank. Vor allem werden die legistischen Änderungen und neue
Vorschriften zeitnah in die bestehenden Arbeitsanweisungen übernommen und an die Mitarbeiter:innen kommuniziert.
Aktuell bestehen folgende wesentlichen Regelwerke im Compliance-Bereich:
-
Compliance-Handbuch: Standardregelwerk, in welchem alle zentralen Compliance-Themen geregelt sind
-
Handbuch Prävention der Geldwäscherei und Terrorismusfinanzierung: Standardregelwerk für alle Prozesse und
Maßnahmen, z.B. Prävention von Geldwäscherei und Terrorismusfinanzierung
-
Sanktionen-Policy, in welcher die aktuellen internationalen Sanktionen erläutert werden und die Policy
klargestellt wird
-
Produkteinführungsprozesse: Interessenkonflikte-Policy, in welcher das Thema Zuwendungen im
LAGEBERICHT | 8 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Wertpapierbereich sowie Gewährung und Annahme der Vorteile im Sinne des neuen
Wertpapieraufsichtsgesetzes 2018 behandelt werden
-
Anti-Korruptionsrichtlinie
-
Handbuch Anlageberatung & Wohlverhaltensregeln: regelt u. a. die Verpflichtung zum Handeln im besten
Interesse der Kund:innen in Zusammenhang mit den Wertpapierdienstleistungen
8.6.3 Bewusstseinsbildung im Unternehmen
Das Thema Anti-Korruption ist im Unternehmen in separater Anweisung geregelt, die Bestandteil der Compliance-
Anweisungen des Hauses ist. Neue Mitarbeiter:innen der HYPO NOE Landesbank müssen spätestens vier Wochen
nach dem Eintritt ein Compliance- und Geldwäsche Online-Web-Based-Training erfolgreich absolvieren. Außerdem
werden zusätzlich neue Mitarbeiter:innen im Rahmen der Grundeinführung durch Präsenzschulungen geschult. Die
Bestandsmitarbeiter:innen müssen wiederum in regelmäßigen Abständen Online Web-Based-Tests absolvieren. Das
Thema Anti-Korruption ist Bestandteil der Compliance-Schulungen. Im Jahr 2022 haben alle Mitarbeiter:innen der HYPO
NOE Landesbank an den verpflichtenden Compliance-Schulungen (jährliche Auffrischungsschulungen) teilgenommen.
Diese haben den Zweck, die Mitarbeiter:innen hinsichtlich der Compliance-Bereiche „General-Compliance“,
„Geldwäscheprävention-Compliance“ zu sensibilisieren, um das Risiko einer Verletzung gesetzlicher Vorgaben sowie
interner Standards zu minimieren. Im Berichtszeitraum gab es keine Fälle gravierender Verletzungen in diesem Bereich.
International unterstützt die Bank die Vermeidung von Korruption und jegliche Form der Bestechung. Derart geartete
Tatbestände werden in der HYPO NOE Landesbank ausnahmslos nicht toleriert. Im Rahmen von
Geschäftsbeziehungen dürfen keine unangemessenen Geschenke oder Gefälligkeiten gewährt oder
entgegengenommen werden bzw. gelten die Regeln der Anitkorruptions-Policy.
Die damit verbundenen, konzernintern definierten Prozesse für die richtige Vorgehensweise sind stets aktuell zu halten,
werden laufend optimiert und zeitnah angepasst. So sind beispielsweise sämtliche Einladungen zu
Fremdveranstaltungen verpflichtend in das HYPO NOE Compliance Portal zu melden und im internen
Veranstaltungskalender einzutragen. Die Zulässigkeit wird mittels eines definierten Ampelsystems überprüft. Im Jahr
2022 gab es keine bestätigten Korruptionsfälle.
8.7 Management von Nachhaltigkeitsrisiken
Neben dem ausdrücklichen Bekenntnis einen Beitrag zur Klimazielerreichung leisten zu wollen, ist die HYPO NOE
Landesbank bestrebt, sowohl Infrastruktur als auch Kreditportfolio und Refinanzierung klimawandelresilient zu gestalten.
Die angemessene Berücksichtigung der Nachhaltigkeitsrisiken in der aktiven Risikosteuerung ist hierfür essenziell.
Die HYPO NOE Landesbank hat die identifizierten Nachhaltigkeitsrisiken daher in ihre Risikoinventur und
Risikolandkarte sowie in den dafür relevanten Risikodokumenten proaktiv aufgenommen. Zusätzlich wurde das
Kreditportfolio einem Screening unterzogen, um festzustellen, wie hoch das Kreditobligo in besonders CO2 intensiven
Branchen ist und einem entsprechenden transitorischen Nachhaltigkeitsrisiko ausgesetzt ist.
Klare Ausschluss-, Positiv- und Negativkriterien mitigieren Nachhaltigkeitsrisiken der getätigten Finanzierungen. Die
Berücksichtigung von physischen und transitorischen Nachhaltigkeitsrisiken im Rahmen der Kreditvergabe sind bereits
als Teil der Strategie zur Identifikation, Messung, Bewertung und Steuerung von Nachhaltigkeitsrisiken implementiert.
Nachteilige Auswirkungen durch Extremwetterereignisse werden zusätzlich im Rahmen des jährlichen Gesamtbank-
Stresstests analysiert. Im Rahmen des Kreditvergabeprozesses betreffend Immobilien- und Unternehmenskunden
werden aktuelle oder potenzielle Risiken in den Bereichen Umwelt, Soziales und Unternehmensführung anhand eines
„Fragebogens für ESG und Reputationsrisiken“ abgefragt und dokumentiert.
LAGEBERICHT | 8 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Kennzahl - Beschreibung
Einheit
1.1.-
31.12.2022
1.1.-
31.12.2021
1.1.-
31.12.2020
1.1.-
31.12.2019
HYPO NOE LANDESBANK
UMWELTKENNZAHLEN CO
2
-Bilanz
1
Materialverbrauch (Papier)
2
kg CO
2
-e
8.895
8.081
13.384
13.430
Strom
3
kg CO
2
-e
-
-
-
-
Heizung Fernwärme
kg CO
2
-e
87.984
163.912
108.135
137.132
Heizung Gas
kg CO
2
-e
103.209
83.408
78.196
83.585
Mobilität KFZ gesamt
kg CO
2
-e
83.491
79.995
138.185
220.736
Flüge
kg CO
2
-e
11.620
4.703
1.058
21.237
Bahn
247
134
272
1.051
Summe CO
2
-e gesamt
kg CO
2
-e
295.446
340.233
339.229
477.171
CO
2
-e/Mitarbeiter:in
kg CO
2
-e
480
537
475
643
1 Durch die COVID-19 Situation kam es 2020 und 2021 sowohl bei den Umwelt- als auch den Personalkennzahlen zu Abweichungen
2 Anstieg bereits 2019 aufgrund genauerer Abrechnung
3 Seit 2016 Ökostrom an allen Standorten, daher keine CO2-Emissionen daraus angeführt.
4 Berechnungsgenauigkeit der Mobilitätsberechnung in 2020 nachgeschärft.
5 Scope 1-3
Quelle: CO2-e-Umrechnungsfaktoren: DEFRA
CO
2
SCOPE 1 : Heizenergie (Gas) und Fuhrpark
kg CO2-e
186.700
163.403
216.381
304.321
SCOPE 2: Strom und Heizenergie (Fernwärme)
kg CO2-e
87.984
163.912
108.135
137.132
SCOPE 3: Flüge, Bahn und Papier
kg CO2-e
20.762
12.918
14.713
35.718
PERSONALKENNZAHLEN
Personalstand gesamt
Head Count
587
597
595
584
Frauen
Head Count
274
281
277
274
Männer
Head Count
313
316
318
310
Führungskräfte nach Ebene
-
-
-
-
Vorstand
Head Count
2
2
2
2
1. Führungsebene
Head Count
9
10
11
10
2. Führungsebene
Head Count
19
17
15
15
3. Führungsebene
Head Count
40
45
43
42
Anteil Frauen im Vorstand
%
0%
0%
0%
0%
Anteil Frauen im Aufsichtsrat
%
33%
33%
33%
25%
Vorstand „über 50 Jahre“
%
100%
100%
100%
100%
Aufsichtsrat „30 bis 50 Jahre“
Head Count
2
2
4
3
%
17%
17%
33%
25%
Aufsichtsrat „über 50 Jahre“
Head Count
10
10
8
9
%
83%
83%
67%
75%
LAGEBERICHT | 8 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Kennzahl - Beschreibung
Einheit
31.12.2022
31.12.2021
31.12.2020
31.12.2019
Beschäftigungsverhältnis (exkl. Mitarbeiter:innen in Karenz)
Angestellte Vollzeit
Head Count
401
408
416
397
Frauen in Vollzeit
Head Count
121
123
129
119
Männer in Vollzeit
Head Count
280
285
287
278
Angestellte Teilzeit gesamt
Head Count
159
162
154
152
Frauen in Teilzeit
Head Count
130
133
124
123
Männer in Teilzeit
Head Count
29
29
30
29
Mitarbeiter:innen nach Angestelltenkategorie (ohne Karenz)
Führungskräfte
Head Count
69
74
71
69
%
12%
13%
12%
13%
Führungskräfte Frauen
Head Count
11
12
11
14
%
16%
16%
15%
20%
Führungskräfte Männer
Head Count
58
62
60
55
%
84%
84%
85%
80%
Führungskräfte „unter 30 Jahren“
Head Count
-
-
-
-
%
0%
0%
0%
0%
Führungskräfte „30 bis 50 Jahre“
Head Count
39
44
47
48
%
57%
59%
66%
70%
Führungskräfte „über 50 Jahre“
Head Count
30
30
24
21
%
43%
41%
34%
30%
Mitarbeiter:innen
Head Count
491
496
499
480
%
88%
87%
88%
87%
Mitarbeiter Frauen
Head Count
240
244
242
228
%
49%
49%
48%
48%
Mitarbeiter Männer
Head Count
251
252
257
252
%
51%
51%
52%
53%
Mitarbeiter:innen „unter 30 Jahren“
Head Count
80
83
89
64
%
16%
17%
18%
13%
Mitarbeiter:innen „30 bis 50 Jahre“
Head Count
281
283
286
300
%
57%
57%
57%
63%
Mitarbeiter:innen „über 50 Jahre“
Head Count
130
130
124
116
%
26%
26%
25%
24%
LAGEBERICHT | 8 NICHTFINANZIELLE ERKLÄRUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Kennzahl - Beschreibung
Einheit
31.12.2022
31.12.2021
31.12.2020
31.12.2019
Neueinstellungen und
Mitarbeiter:innenfluktuation
Neueinstellungen
Head Count
64
49
79
64
%
12%
9%
15%
12%
Neueinstellungen Frauen
Head Count
28
25
31
31
%
44%
51%
39%
48%
Neueinstellungen Männer
Head Count
36
24
48
33
%
56%
49%
61%
52%
Neueinstellungen „unter 30 Jahren“
Head Count
37
26
48
30
%
58%
53%
61%
47%
Neueinstellungen „30 bis 50 Jahre“
Head Count
23
19
28
30
%
36%
39%
35%
47%
Neueinstellungen „über 50 Jahre“
Head Count
4
4
3
4
%
6%
8%
4%
6%
Abgänge
Head Count
71
49
69
81
%
11%
8%
10%
12%
Abgänge Frauen
Head Count
33
22
30
36
%
46%
45%
43%
44%
Abgänge Männer
Head Count
38
27
39
45
%
54%
55%
57%
56%
Abgänge „unter 30 Jahren“
Head Count
26
18
22
21
%
37%
37%
32%
26%
Abgänge „30 bis 50 Jahre“
Head Count
22
17
34
41
%
31%
35%
49%
51%
Abgänge „über 50 Jahre“
Head Count
23
14
13
19
%
32%
29%
19%
23%
Weiterbildung
Weiterbildungstage gesamt
Tage
2.749
2.589
1.335
2.721
Der Umfang der Weiterbildung wird aufgrund der unterschiedlichen Regel-Sollarbeitszeiten in den einzelnen Konzerngesellschaften in Tagen angegeben.
Eine Aufteilung der Weiterbildungstage nach Geschlecht und Angestelltenkategorie ist momentan noch nicht für den gesamten Konzern möglich.
Krankheitstage
Krankheitstage
Tage
4.952
3.946
4.236
4.912
Durchschnittliche Anzahl Krankenstandstage pro
Mitarbeiter:in gesamt
Tage
8
7
7
8
Arbeitsunfälle
Anzahl
2
0
0
2
Laut Krankmeldung, d.h. inkl. Wochenende/Feiertage, für die die Krankmeldung ausgestellt wurde.
Mitarbeiter:innenschulungen zu Compliance/Anti-Korruption
Anteil der Mitarbeiter:innen, die an (Auffrischungs-)
Schulungen teilgenommen haben
%
100%
100%
100%
100%
LAGEBERICHT | 9 AUSBLICK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
9 AUSBLICK 2023
9.1 Das wirtschaftliche Umfeld
Obwohl sich zum Jahrsende 2022 ein etwas optimistischeres Szenario ergeben hat, sind die Konjunkturaussichten für
2023 verhalten. Besonders die zugespitzte geopolitische Ausgangssituation birgt Potenzial für Überraschungen. Die
Weltwirtschaft wird aller Voraussicht nach mit einer Wachstumsrate von unter 3% (IMF October Forecast 2,7%) einen
sehr schwachen Verlauf nehmen. Während für die Eurozone und die USA im günstigen Fall mit einer
Miniwachstumsrate knapp über 0% zu rechnen ist, liegen die Hoffnungen vor allem auf den Entwicklungsländern, hier
speziell Indien und China. Die Abkehr der Regierung in Peking von der Null-Covid-Strategie ist mittelfristig mit Gefahren
für den weiteren Pandemieverlauf verbunden, bringt jedoch kurzfristig eine gewisse Entlastung für die Wirtschaft mit
sich. Generell weist die chinesische Konjunktur aufgrund der über lange Zeit verfolgten Zero-Covid-Strategie ein
mitunter erhebliches Nachholpotenzial auf und wird von konjunkturstützenden Maßnahmen seitens Regierung und
Zentralbank flankiert.
Die Inflationsdynamik dürfte im Jahresverlauf 2023 deutlich zurückgehen. Die seit 2021 anhaltenden
Lieferkettenprobleme scheinen sich allmählich zu entspannen, wobei die neue Pandemiestrategie Chinas auf mittlere
Sicht die Gefahr für gewisse Verzögerungen in sich birgt. Nicht nur die bereits erfolgten Preiskorrekturen bei
Frachtkosten und bei Rohstoffen, sondern kräftig ausfallende statistische Basiseffekte werden ihre dämpfende Wirkung
bei der Inflationsmessung entfalten. Nachdem dieser erwartete Rückgang der Inflationsdynamik aber von einem hohen
Niveau ausgeht, dürfte die Inflationsrate im Jahresdurchschnitt 2023 immer noch über dem von der EZB angepeilten
Inflationsziel von 2% p.a. zu liegen kommen.
Die Zentralbanken hatten im Dezember klargestellt, dass sich der bisherige Zinserhöhungszyklus im neuen Jahr
fortsetzen wird. Die Erwartungshaltung an den Kapitalmärkten ist, dass die Zinsen in den USA auf 5,25-5,50% und in
der Eurozone auf 3,25-3,50% bis Frühjahr 2023 steigen werden. Die Unsicherheit, wann und wo der aktuelle
Zinserhöhungszyklus endet, ist aber weiterhin hoch. Schwer abschätzbar ist, ob sich bereits im Jahresverlauf 2023 ein
Potenzial für erste Zinssenkungen ergeben kann. Die Wahrscheinlichkeit dafür liegt bei den US-Zinsen jedenfalls höher
als in der Eurozone.
Nach der negativen Performance im Jahr 2022 werden die Aussichten für die Kapitalmärkte vorsichtig optimistisch
eingeschätzt. Die erfolgten Preiskorrekturen bei Anleihen und Aktien haben die Bewertungsniveaus jedenfalls wieder auf
ein solideres Fundament gestellt. Für die Performance der einzelnen Asset-Klassen im Jahr 2023 wird viel davon
abhängen, wie sich die Zentralbanken verhalten werden und vor allem wie sich die unsichere, nicht prognostizierbare
geopolitische Lage weiterentwickeln wird.
In Österreich wird der durch den Ukraine-Krieg ausgelöste erhebliche Inflationsanstieg auch im Jahr 2023 die Kaufkraft
und somit die Konsum-Möglichkeiten erheblich dämpfen, was sich nur teilweise durch die steuerlichen Entlastungen
(u.a. Abschaffung der „Kalten Progression“), die in Verhandlung stehenden Lohnsteigerungen sowie die
Teuerungsausgleichszahlungen kompensieren lassen wird. Nach einem starken BIP-Wachstum im Jahr 2022 wird 2023
mit +0,3% eine äußerst gedämpfte Wirtschaftsentwicklung analog der Eurozone erwartet (OeNB). Deutschland als Teil
des Kernmarktes der HYPO NOE Landesbank wird laut Prognose der OeNB (12/2022) eine Rezession iHv. -0,6%
verzeichnen. Erst zeitversetzt werden sich die Ausläufer der derzeitigen überlagerten Krisen in Form einer
vergleichsweise geringeren Wirtschaftsdynamik in den Jahren 2023 und 2024 (+1,1% p.a.) niederschlagen.
Auf der gesamtstaatlichen Ebene werden die Steuereinnahmen zwar konjunkturell bedingt eine deutlich geringere
Dynamik aufweisen als in den Jahren 2021 und 2022, jedoch werden diese indirekt von höheren Lohnabschlüssen
sowie der prognostizierten Teuerung via Verbrauchssteuern profitieren. Gleichzeitig werden auf der Ausgabenseite
einerseits soziale Abfederungsmaßnahmen und andererseits - nach dem Auslaufen der lockeren Zins- und Geldpolitik -
erstmals wieder steigende Zinsausgaben abzudecken sein. Analog werden sich diese Entwicklungen auch auf die
Landesfinanzen in Form von geringeren Steigerungen bei den Ertragsanteilen, höherem Zinsaufwand und
inflationsbedingt höheren Ausgaben negativ niederschlagen.
LAGEBERICHT | 9 AUSBLICK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Als Unsicherheiten dieser Prognosen gelten die Entwicklung von Infektionswellen und die daraus ableitbaren
Folgewirkungen auf die Wintersaison 2022/23. Weiters gelten sowohl die Fortdauer des Ukraine-Krieges als auch die
möglichen Auswirkungen des ab Februar angekündigten Stopps von russischen Gas-Lieferungen als wesentliche
Prognose-Unsicherheiten für das wirtschaftliche Umfeld in den Kernmärkten der HYPO NOE Landesbank.
9.2 Ausblick zur Unternehmensentwicklung
Trotz der durch zusätzliche neue Herausforderungen geprägten Rahmenbedingungen im Jahr 2022 erwirtschaftete die
HYPO NOE Landesbank neuerlich ein ausgezeichnetes Ergebnis. Einmal mehr hat sich das Geschäftsmodell mit Fokus
auf die Finanzierung risikoarmer klassischer und sozialer Infrastruktur sowie private, gemeinnützige und gewerbliche
Wohnbaufinanzierungen nachdrücklich bewährt, und die Bank des Landes Niederösterreich konnte ihrer Verantwortung
für die Zukunft mit klarem Fokus auf Projekten mit gesellschaftlichem Mehrwert auch 2022 abermals gerecht werden.
Die kriegerische Auseinandersetzung in der Ukraine belastet das Wirtschaftsumfeld zunehmend. Die HYPO NOE
Landesbank hat das Kreditportfolio im Jahresverlauf gezielt nach möglichen Auswirkungen durchsucht. Es bestehen
keinerlei direkte Kreditengagements in der Kriegsregion. In den Risikosystemen wurde auf Basis von ECL-
Modellannahmen bereits im Jahresverlauf 2022 für die erkennbaren indirekten Auswirkungen auf bestehende
Engagements sowie die unvermeidbaren Folgewirkungen auf die makroökonomischen Risikofaktoren entsprechende
Vorsorge getroffen.
Gestiegene Baukostenindizes, die EZB-Zinswende sowie strengere Vergabekriterien bei Wohnbaukrediten nach
entsprechender Empfehlung des Finanzmarktstabilitätsgremiums (FMSG) wirken sich aktuell – und wohl auch in näherer
Zukunft – generell dämpfend auf das Wachstum im österreichischen Immobilienfinanzierungsbereich aus. Einerseits
sind die neuen Vergabestandards bei der Finanzierung von Wohnimmobilien durch ihren Fokus auf die
Rückzahlungsfähigkeit der Kreditnehmer:innen großteils ohnedies seit Jahren gelebte HYPO NOE Kreditvergabepraxis.
Andererseits stellen sie in einigen Teilbereichen vor allem für junge Menschen nahezu unüberwindbare Hürden dar, um
sich den Wunsch vom ersten Eigenheim zu erfüllen. Die Finanzmarktaufsichtsbehörde evaluiert bereits erste
Erfahrungswerte und prüft eine mögliche Weiterentwicklung der neuen Maßnahmenverordnung. Eventuell überbordende
Kreditvergabehürden sollen gegebenenfalls in geeigneter Form modifiziert werden, ohne das Ziel einer
risikobewussteren Vergabepraxis zu gefährden. Den Auswirkungen der gestiegenen Baukosten und des höheren
Zinsniveaus wurde im Kreditrisikomodell der HYPO NOE Landesbank entsprechend Rechnung getragen und adäquate
Vorsorgen gebildet.
Die ARZ Allgemeines Rechenzentrum GmbH, welche sich mehrheitlich im Besitz der Volksbanken-Gruppe, der
HYPO NOE Landesbank und anderer Landeshypothekenbanken sowie weiterer Privatbanken befindet, hat im
Dezember 2022 den Geschäftsbetrieb an die Accenture TiGital GmbH verkauft. Die Accenture TiGital GmbH ist damit
ein ursprünglich auf den österreichischen Bankensektor spezialisierter Technologiedienstleister, dessen Angebot von
Kernbankdienstleistungen über Online-Banking bis hin zu regulatorischen Dienstleistungen für Bankkund:innen reicht.
Für die HYPO NOE Landesbank bedeutet das zunächst keine unmittelbare operative Veränderung der Banksysteme.
Mit Accenture wurde im Zuge der Übernahmeverträge vereinbart, maßgebliche Prozesse und Systeme
weiterzuentwickeln und daraus ein innovatives Cloud-basiertes Banking-Platform-as-a-service-Angebot für neue und
bestehende Kund:innen in ganz Europa zu entwickeln, um so auch auf zukünftige Herausforderungen und
Anforderungen bestmöglich vorbereitet zu sein.
Dem Klimawandel als einer der wesentlichen gesellschaftlichen Herausforderungen unserer Zeit tritt die HYPO NOE
Landesbank konstruktiv entgegen. Gemeinsam mit zehn weiteren Vorzeigebetrieben hat sich die HYPO NOE
Landesbank im Zuge der österreichischen Klimaschutzinitiative als Partnerin im klimaaktiv Pakt dazu kommittiert, die
CO2-Emission bis 2030 um mehr als 50% zu reduzieren sowie die Energieeffizienz um weitere 22% zu steigern. Das
Thema Nachhaltigkeit im Sinne gelebter regionaler Verantwortung und Förderung begleitet die HYPO NOE Landesbank
als Regionalbank seit ihren Gründungstagen im Jahr 1888. Auch als Vorreiterin im Bereich ‘Social Corporate
Responsibility‘ die bereits im Jahr 2013 ihr formelles Nachhaltigkeitsprogramm zu etablieren begonnen hatte, ist sich die
HYPO NOE Landesbank ihrer Verantwortung für die heutige, aber auch für zukünftige Generationen bewusst.
LAGEBERICHT | 9 AUSBLICK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Entsprechend prüft sie das eigene Bankgeschäft laufend auf soziale und ökologische Verträglichkeit, woran auch
Kapitalmarktpartner:innen direkt im Rahmen der erfolgreichen Refinanzierungstätigkeit partizipieren können: Im Jänner
des laufenden Geschäftsjahres 2023 konnte bereits die insgesamt dritte EUR 500 Mio. Senior Preferred Green Bond
Benchmark Emission der HYPO NOE Landesbank erfolgreich bei nationalen und internationalen Investor:innen platziert
werden. Wie in den Vorjahren ist im Jahr 2023 mit weiterer Emissionstätigkeit im Einklang mit dem
Refinanzierungsbedarf zu rechnen, wobei die breit diversifizierte Refinanzierungsstruktur unter Beibehaltung hoher
Einlagenstände unverändert im Fokus steht.
Der mit der hohen Inflation einhergehenden unvermeidbaren Erhöhung des Verwaltungsaufwands in der HYPO NOE
Landesbank soll mit weiteren Effizienzsteigerungen und Prozessoptimierungen bei zusätzlicher Nachschärfung des
Geschäftsmodells unter Beibehaltung des risikobewussten nachhaltigen Wachstumspfads begegnet werden. Die
engagierten Mitarbeiter:innen der HYPO NOE Landesbank sowie die überdurchschnittlich solide Kapitalbasis mit einer
CET-Quote iHv 18,47% sind weiterhin die wesentlichen Säulen für die anhaltend erfolgreiche Entwicklung der
Landesbank unter volatilen und teils schwierigen wirtschaftlichen Rahmenbedingungen.
St. Pölten, am 22. Februar 2023
DER VORSTAND
DI Wolfgang Viehauser, MSc MMag. Dr. Udo Birkner, MBA (LBS)
Vorstand Markt und Sprecher des Vorstandes Vorstand Marktfolge
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
JAHRESABSCHLUSS
ZUM 31. DEZEMBER 2022
NACH UGB/BWG DER
HYPO NOE LANDESBANK
TEIL II: JAHRESFINANZBERICHT DER HYPO NOE LANDESBANK 195
LAGEBERICHT 196
JAHRESABSCHLUSS 247
1 BILANZ ZUM 31.12.2022 248
2 GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG 2022 251
ANHANG 252
WEITERE INFORMATIONEN 293
JAHRESABSCHLUSS
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
1 BILANZ 31.12.2022
(§ 43 BWG, ANLAGE 1)
Aktiva
31.12.2022
31.12.2021
in EUR
in TEUR
1.
Kassenbestand, Guthaben bei Zentralnotenbanken und Postgiroämtern
174.571.043,18
1.392.403
2.
Schuldtitel öffentlicher Stellen und Wechsel, die zur Refinanzierung bei der
Zentralnotenbank zugelassen sind:
702.578.474,04
777.581
a) Schuldtitel öffentlicher Stellen und ähnliche Wertpapiere
702.578.474,04
777.581
3.
Forderungen an Kreditinstitute:
528.939.224,81
663.379
a) täglich fällig
47.644.576,13
69.415
b) sonstige Forderungen
481.294.648,68
593.964
4.
Forderungen an Kunden
11.640.739.178,28
11.115.528
5.
Schuldverschreibungen und andere festverzinsliche Wertpapiere
994.575.039,61
779.945
a) von öffentlichen Emittenten
7.031.245,59
7.031
b) von anderen Emittenten
987.543.794,02
772.914
6.
Beteiligungen
5.462.013,54
5.241
darunter: an Kreditinstituten
2.878.555,81
2.880
7.
Anteile an verbundenen Unternehmen
107.748.855,56
63.228
8.
Immaterielle Vermögensgegenstände des Anlagevermögens
469.085,55
188
9.
Sachanlagen
9.534.418,67
10.177
darunter: Grundstücke und Bauten, die vom Kreditinstitut im Rahmen seiner
eigenen Tätigkeit genutzt werden
1.738.860,42
1.754
10.
Sonstige Vermögensgegenstände
94.458.086,38
873.388
11.
Rechnungsabgrenzungsposten
41.525.709,42
43.724
12.
Aktive latente Steuern
6.238.171,69
8.425
Summe der Aktiva
14.306.839.300,73
15.733.206
Posten unter der Bilanz:
Auslandsaktiva
2.861.701.673,56
2.960.467
JAHRESABSCHLUSS
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Passiva
31.12.2022
31.12.2021
in EUR
in TEUR
1.
Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten
1.915.947.165,06
3.009.894
a) täglich fällig
56.978.093,10
56.273
b) mit vereinbarter Laufzeit oder Kündigungsfrist
1.858.969.071,96
2.953.621
2.
Verbindlichkeiten gegenüber Kunden
3.293.959.539,73
3.667.938
a) Spareinlagen
582.454.942,82
678.897
darunter:
aa) täglich fällig
407.978.693,07
461.688
bb) mit vereinbarter Laufzeit oder Kündigungsfrist
174.476.249,75
217.209
b) sonstige Verbindlichkeiten
2.711.504.596,91
2.989.041
darunter:
aa) täglich fällig
2.118.449.840,97
2.157.257
bb) mit vereinbarter Laufzeit oder Kündigungsfrist
593.054.755,94
831.784
3.
Verbriefte Verbindlichkeiten
8.208.187.080,32
8.259.901
a) begebene Schuldverschreibungen
8.208.187.080,32
8.259.901
4.
Sonstige Verbindlichkeiten
56.385.195,49
44.431
5.
Rechnungsabgrenzungsposten
25.594.239,13
25.591
6.
Rückstellungen
96.645.538,91
101.241
a) Rückstellungen für Abfertigungen
7.084.705,00
8.435
b) Rückstellungen für Pensionen
13.245.334,00
17.913
c) Steuerrückstellungen
6.698.919,07
5.703
d) sonstige
69.616.580,84
69.190
7.
Gezeichnetes Kapital
51.980.500,00
51.981
8.
Kapitalrücklagen
191.824.012,83
191.824
a) gebundene
94.624.012,83
94.624
b) nicht gebundene
97.200.000,00
97.200
9.
Gewinnrücklagen
394.781.164,41
313.681
a) gesetzliche Rücklage
6.079.290,82
6.079
b) andere Rücklagen
388.701.873,59
307.602
10.
Haftrücklage gem. § 57 Abs. 5 BWG
58.474.896,00
58.475
11.
Bilanzgewinn
13.059.968,85
8.248
davon: Gewinnvortrag
4.748.263,77
4.752
davon: Jahresgewinn
8.311.705,08
3.496
Summe der Passiva
14.306.839.300,73
15.733.206
JAHRESABSCHLUSS
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Posten unter der Bilanz:
31.12.2022
31.12.2021
in EUR
in TEUR
1.
Eventualverbindlichkeiten
150.366.442,42
162.342
darunter:
a) Verbindlichkeiten aus Bürgschaften und Haftung aus der
Bestellung von Sicherheiten
150.366.442,42
162.342
2.
Kreditrisiken
1.856.481.376,71
2.100.256
3.
Anrechenbare Eigenmittel gemäß Teil 2 der Verordnung (EU) Nr. 575/2013
700.077.094,10
616.191
4.
Eigenmittelanforderungen gem. Art. 92 der Verordnung (EU) Nr. 575/2013
3.790.153.993,00
3.701.849
darunter:
Eigenmittelanforderungen gemäß Art. 92 Abs. 1 lit. a bis c der
Verordnung (EU) 575/2013
Harte Kernkapitalquote
18,47%
16,65%
Kernkapitalquote
18,47%
16,65%
Gesamtkapitalquote
18,47%
16,65%
5.
Auslandspassiva
3.614.418.938,35
4.374.275
JAHRESABSCHLUSS
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
2 GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG 2022
Gewinn- und Verlustrechnung für das Geschäftsjahr
1.1.-31.12.2022
1.1.-31.12.2021
in EUR
in TEUR
1. Zinsen und ähnliche Erträge
163.305.265,30
113.891
darunter:
aus festverzinslichen Wertpapieren
9.506.449,42
3.505
2. Zinsen und ähnliche Aufwendungen
-28.585.884,87
17.248
I. Nettozinsertrag
134.719.380,43
131.139
3. Erträge aus Wertpapieren und Beteiligungen
1.004.400,00
11.794
a) Erträge aus Beteiligungen
669.500,00
757
b) Erträge aus Anteilen an verbundenen Unternehmen
334.900,00
11.037
4. Provisionserträge
26.608.811,61
32.530
5. Provisionsaufwendungen
-7.950.151,45
-9.160
6. Erträge/Aufwendungen aus Finanzgeschäften
1.164.268,60
783
7. Sonstige betriebliche Erträge
10.960.290,74
13.131
II. Betriebserträge
166.506.999,93
180.216
8. Allgemeine Verwaltungsaufwendungen
-91.188.423,57
-91.294
a) Personalaufwand
-46.535.416,88
-50.140
darunter:
a) Löhne und Gehälter
-38.369.282,93
-38.261
b) Aufwand für gesetzlich vorgeschriebene soziale Abgaben
und vom Entgelt abhängige Abgaben und Pflichtbeiträge
-9.746.822,09
-9.658
c) Sonstiger Sozialaufwand
-740.385,28
-984
d) Aufwendungen für Altersversorgung und Unterstützung
-2.317.178,79
-2.412
e) Dotierung der Pensionsrückstellung
4.667.612,00
1.349
f) Aufwendungen für Abfertigungen und Leistungen an
betriebliche Mitarbeitervorsorgekassen
-29.359,79
-173
b) Sonstige Verwaltungsaufwendungen (Sachaufwand)
-44.653.006,69
-41.154
9. Wertberichtigungen auf die in den Aktivposten 9 und 10 enthaltenen
Vermögensgegenstände
-2.218.610,41
-2.380
10. Sonstige betriebliche Aufwendungen
-5.498.360,08
-10.446
III. Betriebsaufwendungen
-98.905.394,06
-104.121
IV. Betriebsergebnis
67.601.605,87
76.095
11./12. Ertrags- (+) /Aufwands- (-)saldo aus Wertberichtigungen auf
Forderungen und aus Rückstellungen für Eventualverbindlichkeiten und
Kreditrisiken
-9.481.120,48
-11.834
13./14. Ertrags- (+) /Aufwands- (-)saldo aus Wertberichtigungen auf
Wertpapiere, die wie Finanzanlagen bewertet werden, sowie auf
Beteiligungen und Anteile an verbundenen Unternehmen
5.424.824,61
-3.259
V. Ergebnis der gewöhnlichen Geschäftstätigkeit
63.545.310,00
61.003
15. Steuern vom Einkommen und Ertrag
-15.584.098,10
-12.990
16. Sonstige Steuern, soweit nicht in Posten 15 auszuweisen
-3.413.965,91
-3.116
17. Ergebnis aus Umgründung
44.864.459,09
-
VI. Jahresüberschuss
89.411.705,08
44.896
18. Rücklagenbewegung
-81.100.000,00
-41.400
VII. Jahresgewinn
8.311.705,08
3.496
19. Gewinnvortrag/Verlustvortrag
4.748.263,77
4.752
VIII. Bilanzgewinn
13.059.968,85
8.248
St. Pölten, am 22. Februar 2023
Der Vorstand
DI Wolfgang Viehauser, MSc
MMag.Dr. Udo Birkner, MBA (LBS)
Vorstand Markt und Sprecher des Vorstandes
Vorstand Marktfolge
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
ANHANG
ZUM 31. DEZEMBER 2022
NACH UGB/BWG DER
HYPO NOE LANDESBANK
TEIL II: JAHRESFINANZBERICHT DER HYPO NOE LANDESBANK 195
LAGEBERICHT 196
JAHRESABSCHLUSS 247
ANHANG 252
1 ALLGEMEINE GRUNDSÄTZE 253
2 KONZERNVERHÄLTNISSE 253
3 BILANZIERUNGS- UND BEWERTUNGSMETHODEN 256
4 ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ 275
5 ERLÄUTERUNGEN ZUR GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG 287
6 OFFENLEGUNG 290
7 EREIGNISSE NACH DEM BILANZSTICHTAG 291
8 ORGANE DER HYPO NOE LANDESBANK 292
WEITERE INFORMATIONEN 293
ANHANG
| 1 ALLGEMEINE GRUNDSÄTZE
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
1 ALLGEMEINE GRUNDSÄTZE
Die
HYPO NOE Landesbank für Niederösterreich und Wien AG
(HYPO NOE Landesbank), mit Firmensitz in
3100 St. Pölten, Hypogasse 1, ist die oberste Muttergesellschaft der in den Konzernabschluss einbezogenen
Gesellschaften. Sie ist im Firmenbuch beim Landes- als Handelsgericht St. Pölten, Österreich (FN 99073 x),
eingetragen. Seit 2008 betreibt die HYPO NOE Landesbank eine Zweigniederlassung in 1010 Wien, Wipplingerstraße 4.
Zum 31.12.2022 betrieb die HYPO NOE Landesbank 27 Filialen in Niederösterreich und Wien.
Der vorliegende Jahresabschluss wurde nach den Bestimmungen des Unternehmensgesetzbuchs (UGB) unter
Berücksichtigung der einschlägigen Bestimmungen des Bankwesengesetzes (BWG) erstellt. Die Bilanz und die Gewinn-
und Verlustrechnung sind entsprechend der Gliederung der Anlage 2 zu § 43 BWG, Teil 1 und Teil 2, aufgestellt.
Die Veröffentlichung des Jahresfinanzberichts 2022, welcher den Jahresabschluss des Einzelinstituts und den
Konzernabschluss beinhaltet, erfolgt in der Wiener Zeitung am 9.3.2022.
2 KONZERNVERHÄLTNISSE
Angaben über Beteiligungsunternehmen im Sinne des § 238 Z 2 UGB finden sich in der Anlage 2 des vorliegenden
Anhangs.
Seit der Veranlagung 2008 besteht eine steuerliche Unternehmensgruppe iSd § 9 Abs. 1 KStG zwischen der HYPO
NOE Landesbank als Gruppenträger und 48 Gruppenmitgliedern. Erzielt ein Gruppenmitglied in einem Wirtschaftsjahr
einen nach den Vorschriften des KStG und EStG ermittelten Gewinn, so ist das Gruppenmitglied verpflichtet, in Höhe
der auf diesen Gewinn bei fiktiver Einzelveranlagung entfallenden Körperschaftsteuer eine Steuerumlage an den
Gruppenträger zu entrichten. Erzielt ein Gruppenmitglied in einem Wirtschaftsjahr einen nach den Vorschriften des KStG
und EStG ermittelten Verlust, so ist der Gruppenträger verpflichtet, diesen in Form einer Ausgleichszahlung in Höhe von
20% des steuerlich ermittelten Verlustes abzugelten. Die Gruppenmitglieder sind vertraglich verpflichtet, ihre
steuerlichen Ergebnisse zeitgerecht an den Gruppenträger zu melden.
Zum 31.12.2022 besteht eine harte Patronatserklärung der HYPO NOE Landesbank in Höhe von EUR 6,0 Mio. für eine,
aus der CLIVUS Grundstücksvermietungs Gesellschaft m.b.H., einer vollkonsolidierten Enkeltochter der Garantin,
verkaufte Leasing-Teilforderung zugunsten der HYPO-BANK Burgenland.
Zum Bilanzstichtag besteht des Weiteren eine harte Patronatserklärung der HYPO NOE Landesbank mit der NÖ.
Verwaltungszentrum - Verwertungsgesellschaft m.b.H. (NÖVV), einer vollkonsolidierten Enkeltochter der Garantin. Darin
erklärt die HYPO NOE Landesbank, dass die NÖVV mit den entsprechenden erforderlichen liquiden Mitteln ausgestattet
wird, um ihren finanziellen Verpflichtungen aus dem Tenant Linked Bond jederzeit nachkommen zu können.
ANHANG
| 2 KONZERNVERHÄLTNISSE
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
31.12.2021
31.12.2022
in EUR
Unternehmen
mit
Beteiligungs-
verhältnis
Verbundene
Unternehmen
Unternehmen
mit
Beteiligungs-
verhältnis
Verbundene
Unternehmen
Verbriefte und unverbriefte Forderungen
278.122.512
1.808.311.151
281.171.086
1.754.124.572
Forderungen an Kreditinstitute
478.529
-
874.836
-
Forderungen an Kunden
277.643.983
1.807.598.069
280.284.220
1.753.598.189
Sonstige Vermögensgegenstände
-
713.082
12.031
526.383
Verbriefte und unverbriefte Verbindlichkeiten
35.268.439
29.890.247
45.089.227
46.716.491
Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten
6.868.169
-
7.079.782
-
Verbindlichkeiten gegenüber Kunden
28.384.973
29.886.329
38.009.446
46.714.548
Sonstige Verbindlichkeiten
15.297
3.918
-
1.943
Gegenüber dem
Land Niederösterreich,
als Eigentümer der HYPO NOE Landesbank, bestehen zum 31.12.2022
Kreditforderungen in Höhe von EUR 505.250.677 (2021: EUR 264.421.527), Forderungswerte aus positiven
Marktwerten von Derivaten (Nominale EUR 757.484.112) in Höhe von EUR 70.156.631 (2021: Nominale
EUR 521.900.878, positive Marktwerte EUR 88.106.680) sowie nicht ausgenützte Kreditrahmen in Höhe von
EUR 106.608.871 (2021: EUR 79.055.764). Außerdem bestehen zum 31.12.2022 Haftungen oder Garantien des
Landes NÖ in Höhe von EUR 2.737.755.653 (2021: EUR 2.916.161.585) für bestehende Forderungen der HYPO NOE
Landesbank gegenüber Dritten.
Die
Geschäfte mit nahestehenden Unternehmen
2.1 Ausfallshaftung des Landes Niederösterreich
Für sämtliche Verbindlichkeiten der HYPO NOE Landesbank, die bis inklusive 2. April 2003 eingegangen wurden, haftet
das Land Niederösterreich als Ausfallsbürge gemäß § 1356 ABGB unbefristet. Verbindlichkeiten, die zwischen dem
3. April 2003 und 1. April 2007 neu begründet wurden, waren von der Landeshaftung gedeckt, sofern ihre Laufzeit nicht
über den 30. September 2017 hinausging. Alle Verbindlichkeiten, die nach dem 1. April 2007 neu begründet wurden,
sind von der Landeshaftung nicht mehr umfasst. Zum Stichtag 31.12.2022 bestanden Landeshaftungen für begebene
Emissionen, Einlagen und sonstige Verbindlichkeiten im Gesamtausmaß von EUR 103.307.716 (2021:
EUR 115.931.309).
2.2 Umgründung HYPO NOE Leasing GmbH
Mit Beschluss vom 27. September 2022 stimmte die HYPO NOE Landesbank der Übertragung der HYPO NOE Leasing
GmbH in die HYPO Officium GmbH zu. Die HYPO NOE Leasing GmbH ist auf das Immobilienleasing für die Öffentliche
Hand spezialisiert.
Die Einbringung erfolgte gemäß KFS/RL 25 mit Übergang des wirtschaftlichen Eigentums rückwirkend zum
Einbringungsstichtag 31.12.2021. Die Ausgabe neuer Anteile an der HYPO Officium GmbH unterblieb, da diese im
Alleineigentum der HYPO NOE Landesbank steht.
Es handelt sich um eine Einbringung gemäß Artikel III UmgrStG. Die Einbringung erfolgte steuerlich unter
Buchwertfortführung und unternehmensrechtlich unter Anwendung des § 202 Abs. 2 Z2 UGB zum beizulegenden Wert,
welcher unter Einholung eines Bewertungsgutachtens ermittelt wurde.
Bei der HYPO NOE Landesbank als übertragende Gesellschaft ist die Einbringung der Anteile an der HYPO NOE
Leasing in die HYPO Officium nach Tauschgrundsätzen zu beurteilen. Buchhalterisch gingen in der HYPO NOE
Landesbank die Anteile an der HYPO NOE Leasing ab, vice versa erhöhte sich der Beteiligungsansatz an der HYPO
Officium durch umgründungsbedingte Zugänge. Der Einbringungsgewinn in Höhe von EUR 44.864.459 ist unter „17.
Ergebnis aus Umgründung“ in der Gewinn- und Verlustrechnung ausgewiesen.
ANHANG
| 2 KONZERNVERHÄLTNISSE
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Die Vergleichbarkeit der Vorjahresbeträge wird durch die Einbringung der HYPO NOE Leasing GmbH in die
HYPO Officium GmbH nicht beeinträchtigt, weshalb keine Anpassung der Vorjahresbeträge vorgenommen wurde.
ANHANG
| 3 BILANZIERUNGS- UND BEWERTUNGSMETHODEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
3 BILANZIERUNGS- UND
BEWERTUNGSMETHODEN
3.1 Allgemeine Grundsätze
Der Jahresabschluss wird unter Beachtung der Grundsätze ordnungsgemäßer Buchführung und der Generalnorm des
§ 222 Abs. 2 UGB aufgestellt, welche die Vermittlung eines möglichst getreuen Bildes der Vermögens-, Finanz- und
Ertragslage der Bank fordern. Bei der Bewertung der Vermögensgegenstände und Verbindlichkeiten wird der Grundsatz
der Einzelbewertung beachtet und eine Fortführung des Unternehmens unterstellt.
Dem Vorsichtsprinzip wird unter Berücksichtigung der Besonderheit des Bankgeschäftes insofern Rechnung getragen,
als nur die am Abschlussstichtag realisierten Gewinne ausgewiesen und alle erkennbaren Risiken und drohenden
Verluste bei der Bewertung berücksichtigt wurden. Die bisher angewandten Bewertungsmethoden werden, sofern nicht
in der Folge gesondert ausgeführt, beibehalten.
Die auf Fremdwährung lautenden Aktiva, Passiva und die jeweiligen Unterstrichpositionen werden grundsätzlich zum
EZB-Devisenmittelkurs des Bilanzstichtags umgerechnet. Die Spitzen je Währung werden zu Devisengeld- oder
Devisenbriefkursen angesetzt.
3.2 Wertpapiere
Die Gesellschaft betreibt keine Geschäfte, welche die Führung eines großen Handelsbuches gemäß Bankwesengesetz
erforderlich machen. Es werden lediglich Handelsbuchtätigkeiten von geringem Umfang nach Artikel 94 CRR erbracht,
wobei zum Bilanzstichtag kein Handelsbestand vorhanden ist.
Die Widmung der Wertpapiere in Anlage- und Umlaufvermögen erfolgt gemäß der Absicht und der Fähigkeit des
Unternehmens, diese dauerhaft zu halten.
Ein Großteil der festverzinslichen Wertpapiere im Eigenbestand, welche zum Börsenhandel zugelassen sind, ist dem
Anlagevermögen gewidmet. Die Wertpapiere im Finanzanlagevermögen werden nach dem gemilderten
Niederstwertprinzip bewertet. Von der Möglichkeit der zeitanteiligen Abschreibung gemäß § 56 Abs. 2 BWG und
Zuschreibung gemäß § 56 Abs. 3 BWG wird Gebrauch gemacht. Infolgedessen wird der Unterschiedsbetrag zwischen
Anschaffungskosten und Rückzahlungsbetrag unter Anwendung der Effektivzinsmethode, zeitanteilig über die
Restlaufzeit abgeschrieben oder vereinnahmt.
Bei Wertpapieren des Anlagevermögens welche bei Nichtbeachtung etwaiger Bewertungseinheiten stille Lasten
aufweisen, wurden außerplanmäßige Abschreibungen gemäß § 204 Abs. 2 UGB unterlassen. Die Gründe für die bei
diesen Wertpapieren entstandenen stillen Lasten beziehen sich auf marktpreisbedingte Schwankungen. Nachhaltige
Verschlechterungen der Bonität wurden bei den ausgewiesenen negativen stillen Reserven nicht festgestellt.
Jene Wertpapiere, bei denen Ausfälle zu befürchten sind, werden auf den Marktwert oder Modellwert abgeschrieben
und weisen daher keine stillen Lasten mehr aus.
Die aus eigenen Emissionen stammenden Wertpapiere im Eigenbestand werden zum Tageswert, maximal jedoch zum
niedrigeren Wert aus Anschaffungs- und Tilgungswert bewertet.
Die Bewertung der Wertpapiere des Umlaufvermögens erfolgt nach dem strengen Niederstwertprinzip zum Tageswert,
maximal jedoch zum niedrigeren Wert aus Börsenkurs oder Marktpreis. Ist ein Börsenkurs oder Marktpreis nicht
festzustellen und übersteigen die Anschaffungs- oder Herstellungskosten den beizulegenden Wert, so ist der
Vermögensgegenstand auf diesen Wert abzuschreiben.
Rückgekaufte eigene Wertpapiere, bei denen die Absicht auf Wiederverkauf fehlt, werden aktiv- und passivseitig
saldiert. Bei bestehender Verkaufsabsicht rückgekaufter eigener Wertpapiere erfolgt keine Saldierung. Die Ausleihungen
werden mit dem Nennwert angesetzt. Abgegrenzte Agio- und Disagiobeträge aus der Emission von
Schuldverschreibungen im Umlauf werden konform zur Kapitallaufzeit aufgelöst.
ANHANG
| 3 BILANZIERUNGS- UND BEWERTUNGSMETHODEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Zur Beurteilung, ob ein inaktiver Markt für ein Wertpapier im Nostrobestand vorliegt, werden nachfolgende Indikatoren
berücksichtigt: Es steht für den Titel keine aktuelle Preisnotierung aus Quellen der von der Bank lizenzierten gängigen
Marktdatenanbieter zur Verfügung. Als weiterer Indikator wird das Handelsscoring (BVAL-Score) von Bloomberg mit
herangezogen. Der BVAL-Score stellt in Verbindung mit BVAL-Preisen eine Metrik dar, die hinsichtlich der verwendeten
Inputparameter bei der Preisermittlung (BVAL-Preis) den Umfang der einschlägigen Marktbeobachtungen und deren
Konsistenz misst.
3.3 Derivative Finanzinstrumente
Bei den derivativen Finanzinstrumenten der HYPO NOE Landesbank handelt es sich im Wesentlichen um ökonomische
Sicherungsgeschäfte auf eigene Bilanzposten oder um Kund:innenderivate mit den zugehörigen Sicherungsgeschäften.
Die Effektivität ökonomischer Sicherungsbeziehungen wird vorrangig qualitativ und zukunftsorientiert durch die
Dokumentation der Übereinstimmung der wichtigsten, risikorelevanten Parameter zwischen Sicherungs- und
Grundgeschäften (Critical Terms Match, kurz CTM) zum Designationszeitpunkt nachgewiesen, analog zur
internationalen Rechnungslegung. Die spätere quantitative Effektivitätsbeurteilung erfolgt retrospektiv über die Dollar
Offset-Methode und prospektiv über eine lineare Regressionsanalyse, falls kein CTM dokumentiert ist.
In der Bestimmung des beizulegenden Zeitwerts bei der Bewertung derivativer Instrumente ist für das
Kontrahentenrisiko das Credit-Valuation-Adjustment (CVA) und für das eigene Kreditrisiko das Debt-Valuation-
Adjustment (DVA) zu berücksichtigen. Die Ermittlung des CVA erfolgt auf Basis marktgängiger Methoden (Expected
Exposure via Monte Carlo Simulation und Ausfallwahrscheinlichkeiten gemäß CDS-Kurven). Dabei werden globale
CDS-Kurven (Zuordnung nach Rating und Sektor) verwendet. Das CVA-Risiko bezeichnet die negativen
Barwertänderungen aufgrund von Schwankungen der CVAs für OTC Derivate mit CVA-Adjustment. Das CVA-Risiko
wird monatlich gemessen und überwacht. Im Rahmen der ökonomischen Risikobetrachtung wird die historische
Schwankung des CVA von relevanten Positionen gemessen und fließt als Risikowert in die Risikotragfähigkeitsrechnung
ein. Als Basis für die Schwankung dienen die täglichen Veränderungen der globalen CDS-Kurven. Die Risikomessung
wird mittels historischem Value at Risk Ansatz mit einer Haltedauer von einem Jahr und einer beobachteten Zeitreihe
von fünf Jahren durchgeführt. Von der Messung sind alle Derivate ohne Besicherungsvereinbarung umfasst. In der
HYPO NOE werden Derivate vorrangig über zentrale Clearingstellen oder mit Credit Support Annex (CSA)
abgeschlossen um das Kreditrisiko sowie das Risiko aus CVA-Schwankungen zu reduzieren.
Für einen Großteil der derivativen Finanzinstrumente wurden im Bilanzjahr Mikro-Bewertungseinheiten im Sinne der
Anforderungen der AFRAC-Stellungnahme „Die unternehmensrechtliche Bilanzierung von Derivaten und
Sicherungsinstrumenten" gebildet. Es werden keine Makro-Bewertungseinheiten gebildet. Da für alle
Sicherungsbeziehungen, bestehend aus Grundgeschäft und Sicherungsgeschäft, die unveränderte Absicht besteht,
diese bis zum Ablauf des geplanten Zeitraumes beizubehalten, wurden im Bilanzjahr die Voraussetzungen für die
Aufrechterhaltung einer Bewertungseinheit gemäß der AFRAC Stellungnahme, neben den sonstigen noch geltenden
Bestimmungen laut Stellungnahme zur Bildung von Bewertungseinheiten, erfüllt.
Sofern für börsengehandelte derivative Finanzinstrumente Marktwerte aus einem aktiven Markt verfügbar sind, werden
diese zur Ermittlung der Drohverlustrückstellung herangezogen. Bei nicht optionalen OTC-Finanzinstrumenten
(einschließlich Zinsswaps, Zinswährungsswaps, FX-Swaps, Devisentermingeschäften) werden die zukünftigen
Cashflows des Finanzinstruments mittels Discounted Cashflow-Methode unter Verwendung aktueller Marktparameter
diskontiert. Für Optionen kommt das Bachelier-Modell sowie für OTC-Derivate das Hull-White-Modell zum Einsatz.
Aufgrund der EU-Benchmarkverordnung wurde neben anderen Zinssätzen der Euro Overnight Index Average (EONIA)
Benchmarkzinssatz schrittweise durch den neuen €STR-Zinssatz abgelöst. Zuerst erfolgte die Umstellung der
Diskontierungskurven von EONIA auf €STR von geclearten Derivaten, welche über die European Exchange (Eurex)
sowie LCH gehandelt wurden. Die Anwendung hatte Auswirkungen auf die für die Bewertung relevanten
Diskontierungskurven und somit auf die Marktwerte von Derivaten. Die veränderten Marktwerte führten zu einem Value
Transfer bei den Collaterals, wofür von den Clearinghäusern Ausgleichszahlungen erfolgten. Die HYPO NOE
Landesbank nahm vom Bilanzierungswahlrecht Gebrauch, dass die Ausgleichszahlungen sofort erfolgswirksam in der
Gewinn- und Verlustrechnung erfasst wurden. In weiterer Folge kam es sukzessiv zu einer analogen Umstellung der
Diskontkurven bei Derivaten mit bilateralen Verträgen und CSAs (Credit Support Annex). Auch hier wurden
resultierende Bewertungsdifferenzen mit Ausgleichszahlungen kompensiert und die Umstellung heuer finalisiert.
ANHANG
| 3 BILANZIERUNGS- UND BEWERTUNGSMETHODEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
3.4 Forderungen an Kreditinstitute und Kunden
Die Bilanzierung von Forderungen an Kreditinstitute und Kunden erfolgt zu fortgeführten Anschaffungskosten.
Den erkennbaren Risiken des Kreditgeschäfts wird durch die Bildung von Wertberichtigungen und Rückstellungen
Rechnung getragen. Die HYPO NOE Landesbank erfasst die Wertberichtigungen zu Forderungen in einem dreistufigen
Modell gemäß den Methoden des IFRS 9, da gemäß § 201 Abs. 2 Z 7 UGB eine verlässliche Schätzung aufgrund
statistischer Erfahrungswerte vorliegt.
Methodik zur Ermittlung des erwarteten Kreditverlusts in der Stage 1 und 2
Die folgenden Inputparameter werden für die Berechnung des erwarteten Kreditverlusts (Expected Credit Loss – ECL)
über den Zeitablauf in der Stage 1 bis 2 im vollautomatisierten Verfahren verwendet:
-
Forderungshöhe bei Ausfall – Exposure at Default (EAD)
-
Ausfallwahrscheinlichkeit – Probability of Default (PD)
-
Verlustquote – Loss Given Default für den Blanko- oder den Sicherheitenanteil (LGD)
-
Umrechnungsfaktor für offene Linien – Credit Conversion Factor (CCF)
Das Exposure at Default repräsentiert das erwartete Exposure zum Ausfallszeitpunkt. Das EAD des Einzelgeschäfts
wird in einen besicherten und unbesicherten Teil aufgeteilt. Der Blankoanteil errechnet sich aus EAD abzüglich
summierter Sicherheitenwerte. Für die Ermittlung des Exposure at Risk (EAR) wird der Blankoanteil mit dem Blanko-
LGD multipliziert und die Sicherheitenwerte werden mit dem jeweiligen Sicherheiten-LGD multipliziert. Der LGD stellt die
Höhe des erwarteten Verlusts im Falle eines Ausfalls in Relation zum EAD dar.
Der Wertberichtigungsbedarf ermittelt sich in der Stage 1 und Stage 2 als Summe der Produkte aus der Multiplikation
der monatlichen marginalen PDs mit dem jeweiligen EAR bis zu einem Jahr (Stage 1) oder Restlaufzeit (Stage 2).
Methodik zur Ermittlung des erwarteten Kreditverlusts in der Stage 3
Die Berechnung der Wertminderung/-aufholung finanzieller Vermögenswerte in der Stage 3 erfolgt im sogenannten
vollautomatisierten Verfahren oder im Expected-Cashflow-Verfahren (ECF-Verfahren). Beide Verfahren basieren auf
Einzelkund:innenebene. Das vollautomatisierte Verfahren wird für nicht signifikante Kund:innen angewendet. Die
Berechnung erfolgt analog der Stage 2, jedoch mit dem Unterschied, dass aufgrund der Ausfallwahrscheinlichkeit von
100% mit nur einer Monatsscheibe kalkuliert wird.
Das ECF-Verfahren wird bei signifikanten ausgefallenen Kund:innen in der Stage 3 angewendet. Eine Kundin oder ein
Kunde wird als signifikant eingestuft, wenn die gesamten Forderungen und außerbilanziellen Posten über einem
Kund:innenobligo von TEUR 150 liegen. Die Höhe der Risikovorsorge ergibt sich als Differenz zwischen dem
Bruttobuchwert des Vermögenswertes und dem Barwert der erwarteten künftigen Zahlungsströme. Der
szenariogewichtete Wertberichtigungsbedarf wird auf Basis der erwarteten Rückflüsse unter Berücksichtigung der
erwarteten Sicherheitenverwertung ermittelt.
Ratingmodelle
Zur regelmäßigen Bonitätsbeurteilung von Kund:innen verwendet die HYPO NOE Landesbank verschiedene
Ratingmodule, da für die akkurate Beurteilung mannigfacher Risikopositionen unterschiedliche wirtschaftliche
Kennzahlen und Beurteilungskriterien verfügbar und angemessen sind. Abhängig von der Kund:innengruppe erfolgt die
Zuordnung zu den einzelnen Ratingmodulen und Ratingmodellen.
Derzeit hat die HYPO NOE Landesbank für Privatkund:innen ein Antragsratingverfahren sowie zur laufenden
Beurteilung ein Verhaltensrating im Einsatz. Für Unternehmenskund:innen erfolgt die grundsätzliche Aufteilung nach
bilanzierenden Unternehmen, Einnahmen-Ausgaben-Rechner:innen und Existenzgründer:innen. Dementsprechend sind
unterschiedliche Ratingmodule im Einsatz, die statistisch und qualitativ parametrisiert werden. Bei bilanzierenden
Unternehmen erfolgt eine weitere Gliederung in Abhängigkeit von der Betriebsleistung und der risikorelevanten
Abhängigkeit von der Privatsphäre der entsprechenden Unternehmerin oder des entsprechenden Unternehmers. Zur
laufenden Beurteilung von Unternehmen mit Einnahmen-Ausgaben Rechnungslegungspflicht bzw. bilanzierende Klein-
Unternehmen ist ein Verhaltensrating im Einsatz. Daneben gibt es eigene Ratingmodule für Gemeinden, für Banken und
für Wohnungseigentumsgemeinschaften nach dem Wohnungseigentumsgesetz (WEG). Kund:innen, die keinem
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Ratingmodul zuordenbar sind, werden anhand von Experteneinschätzungen auf Basis von Analysen interner und
externer Informationen eingestuft.
Inputfaktoren
In der Ratingbeurteilung werden sowohl quantitative als auch qualitative Informationen verarbeitet. Als quantitative
Inputfaktoren für die Ratingmodule dienen im Wesentlichen Jahresabschlüsse, Angaben zur Haushaltsrechnung oder
bei automatisierten Bonitätsbeurteilungen Konto- und Kund:innendaten, vor allem Überziehungszähler, Mahnstufen oder
die Rahmennutzung. Zusätzlich fließen qualitative Faktoren zum Unternehmen wie beispielsweise Angaben zum Markt-
und Branchenumfeld, der Strategie und dem Management oder die Investorenbeziehung in die Bonitätsbeurteilung mit
ein. Bei Privatkund:innen sind unter anderem die Dauer des derzeitigen Arbeitsverhältnisses oder der höchste
Ausbildungsstand relevante Eingabeparameter.
Sofern sonstige relevante und wesentliche Informationen für die Bonitätseinstufung vorliegen, können abschließend
begründete Ratingüberschreibungen durchgeführt werden. Solche Überschreibungsgründe sind beispielsweise
unterjährige Veröffentlichungen, die zu einer Änderung der Risikoeinschätzung führen, außergewöhnliche zukünftige
Änderungen des Auftragsvolumens oder Risiken aufgrund außergewöhnlicher Konzentrationen und die damit
einhergehenden Abhängigkeiten von Kund:innen oder Lieferant:innen.
In diesem Zusammenhang ist auf die systematische Berücksichtigung von COVID-19 Auswirkungen auf die aktuelle
Bonität von Kund:innen seit dem Jahresabschluss vom 31.12.2020 hinzuweisen. Mit der sukzessiven Rücknahme
staatlicher Unterstützungsmaßnahmen ab der 2. Hälfte 2021 nehmen die daraus resultierenden Verzerrungen in den
Jahresabschlüssen und Finanzdaten ab. Daher werden bei Kundenreviews mit Bilanzstichtagen ab 1.1.2022 diese
systemischen Downgrades nicht mehr angewendet. Die weiterhin bestehenden systemischen Downgrades folgen der
gleichen Methodik wie im Jahresabschluss zum 31.12.2021.
Ratingprozess
Ab Geschäftsabschluss unterliegen Kund:innen einem regelmäßigen Ratingprozess. Bei Erstellung eines Antragsratings
im Rahmen eines Geschäftsabschlusses oder eines Kund:innenreviews wird der Ratingvorschlag von der Marktseite
vorgenommen, die Bestätigung und Freigabe erfolgt durch das operative Kreditrisikomanagement. Beim Antragsrating
für Privatkund:innen wird das Rating durch den Pouvoirträger freigegeben. Bei den vollautomatisierten
Verhaltensratingmodellen wird vierteljährlich ein aktuelles Rating erstellt und automatisch in die Systeme eingepflegt.
Für alle anderen Ratingverfahren erfolgt unter Einhaltung der gesetzlichen Vorgaben die Ratingaktualisierung in der
Regel mindestens einmal jährlich. Zusätzlich wird im Rahmen einer außerordentlichen Risikoprüfung von Engagements
dann unverzüglich ein Rating aktualisiert, wenn dem Kreditinstitut aus externen oder internen Quellen Informationen
bekannt werden, die auf eine wesentliche negative Änderung der Risikoeinschätzung der Engagements hindeuten.
Solche Informationen sind unter anderem aktualisierte externe Ratings, Änderungen, die im Rahmen der Firmenbuch-
bzw. Grundbuchlustrierung auftreten, Warnlisteneinträge und KSV Nachmeldungen.
Ein Rating hat auf Basis aktueller wirtschaftlicher Unterlagen zu erfolgen und ist zeitnah nach Vorliegen der Unterlagen
zu erstellen. Wirtschaftliche Unterlagen, deren Stichtag länger als 19 Monate bzw. bei Einnahmen-Ausgabenrechnung
legenden Rechtsformen länger als 22 Monate zurück liegt, dürfen nur in Ausnahmefällen, die Zustimmung des
operativen Kreditrisikomanagements vorausgesetzt, zur Erstellung eines Ratings herangezogen werden. Folglich wird
dadurch der Zeitraum bis zum nächsten Review durch das operative Kreditrisikomanagement auf weniger als 12 Monate
festgesetzt.
Die wirtschaftlichen Unterlagen, ebenso wie sämtliche risikorelevante Dokumentationen, müssen in deutscher oder
englischer Sprache bzw. in Form einer beglaubigten Übersetzung in ausreichendem Umfang und ausreichender Qualität
vorliegen. Liegen keine Offenlegungsdaten vor, ist grundsätzlich von einem Geschäft bzw. einer Prolongation eines
bestehenden Geschäftes abzusehen.
Generell ist das Rating innerhalb eines Konzerns mit dem Rating des Konzernkopfes gedeckelt. Nur in begründeten
Ausnahmefällen ist in Abstimmung mit dem operativen Kreditrisikomanagement eine Abweichung möglich.
Sicherheiten werden im Rating mit folgenden Ausnahmen nicht berücksichtigt:
-
Ratingsysteme im Slotting Ansatz (IPRE- und Projektfinanzierungen) bewerten das gesamte Kreditrisiko der
Kundin oder des Kunden und nicht nur die Ausfallwahrscheinlichkeit.
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-
Haftungen und Bürgschaften, die vor dem Ausfall der Kundin oder des Kunden in Anspruch genommen werden
können, dürfen ebenfalls im Rating berücksichtigt werden.
Internes Rating – HYPO Masterskala
Die interne Risikosteuerung und Einteilung der Bonitätsbeurteilung entsprechend den jährlichen
Ausfallwahrscheinlichkeiten erfolgt in der HYPO NOE Landesbank anhand einer 25-stufigen Masterskala, die – in der
Gliederungstiefe verkürzt – nachfolgend dargestellt ist:
Masterskala HYPO NOE Konzern
PD-Überleitung
Grade
Ratingstufen
Moody's
S&P
Investment
1A bis 1E
Aaa bis A1
AAA bis A+
2A bis 2E
A2 bis Baa3
A bis BBB-
Non
Investment
3A bis 3E
Ba1 bis B2
BB+ bis B+
4A bis 4B
B3 bis Caa1
B
4C bis 4E
Caa2 bis C
B- bis C
5A bis 5E
D
D
Bestimmung des Zugangsratings
Abhängig von der Transaktionsanlage wird auf die historische Ratingtabelle verwiesen und das entsprechende
vorliegende Kund:innenrating ausgelesen. In weiterer Folge werden gegebenenfalls Ratinginformationen, die für die
Ermittlung des ursprünglichen Ratings eines Geschäfts unbrauchbar sind (bspw. Ratingduplikate, falsche
Ratingklassen), aus den Ratingdatensätzen entfernt.
Grundsätzlich wird das letzte Rating bis maximal 359 Tage vor der Transaktionsanlage als Initialrating gemäß
überarbeiteter Ratingtabelle herangezogen, wobei hier 29 Tage Respiro in die Zeit nach der Transaktionsanlage geprüft
wird. Gibt es kein Rating innerhalb dieses Zeitraums, wird das nächste Rating nach der Transaktionsanlage als
Initialrating herangezogen, wobei Folgendes gilt:
-
Liegt das erste verfügbare Rating bei Privatkund:innen außerhalb von drei Monaten nach
Transaktionsanlage oder
-
liegt das erste verfügbare Rating bei allen Kund:innengruppen außerhalb von einem Jahr nach
Transaktionsanlage,
dann wird dieses Rating nicht als gültiges Initialrating akzeptiert und die Geschäfte werden gemäß IFRS 9 der Stage 2
zugewiesen. Die Fristen für ein gültiges Initialrating innerhalb von drei Monaten und einem Jahr nach
Transaktionsanlage wurden entsprechend den internen Ratingprozessen festgelegt. Bei Privatkund:innen erfolgt die
Ratingaktualisierung automatisiert über das Verhaltensrating quartalsweise, andere Kund:innen werden in der Regel
jährlich einem Ratingreview unterzogen.
Bei Wertpapieren wird ausgehend von der Kund:innennummer und der Transaktionsanlage (Zukäufe werden separat
mit dem jeweiligen Zugangsdatum erfasst) das Rating gemäß Ratingtabelle ermittelt, wobei für ein gültiges Rating ein
Zeitraum von 29 Tagen nach Transaktionsanlage bis 719 Tage vor Transaktionsanlage gilt.
Forbearance
Forborne Exposures sind Engagements, bei denen Zugeständnisse gegenüber Kreditnehmer:innen gemacht wurden,
die Gefahr laufen, ihren Zahlungsverpflichtungen aufgrund finanzieller Schwierigkeiten nicht mehr nachkommen zu
können. Ein Forborne Exposure liegt nur dann vor, wenn die beiden folgenden Tatbestände kumulativ erfüllt sind:
-
Vertragsänderung/Refinanzierung beinhaltet ein Zugeständnis und
-
Zahlungsschwierigkeiten liegen vor
Forbearance-Zugeständnisse können bei Kreditnehmer:innen im Performing (Ratingklasse 1 bis 4) und im Non-
Performing (Ratingklasse 5) Bereich gewährt werden. Ein:e Kreditnehmer:in wird weiterhin als Performing eingestuft,
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wenn die Forbearance-Maßnahme nicht zum Non-Performing-Status führt und die oder der Kreditnehmer:in zum
Zeitpunkt der Forbearance-Maßnahme nicht non-performing war.
Das Monitoring von Geschäften mit einer Forbearance-Maßnahme, welche nicht als non-performing eingestuft sind,
erfolgt durch eine regelmäßige Überwachung (Review-Prozess) sowie im Rahmen des Frühwarn- und Eventsystems.
Geschäfte mit einer Forbearance-Maßnahme, die sich in der Bewährungsphase befinden und vormals ausgefallen
waren, werden einer speziellen Beobachtung hinsichtlich Überziehungen von über 30 Tagen unterzogen.
Dadurch wird gewährleistet, dass vormals ausgefallene Geschäfte mit einer Forbearance-Maßnahme als non-performing
eingestuft werden, sobald
-
das erwünschte Ergebnis der Forbearance-Maßnahme (Wiederherstellung der vertragskonformen Bedienung)
nicht eintritt oder nicht mehr gewährleistet ist
-
die Kundin oder der Kunde ein anderes definiertes Ausfallkriterium erfüllt
-
bei Kund:innen, die in der Vergangenheit ausgefallen waren, ein Zahlungsverzug über 30 Tage eintritt oder eine
neuerliche Forbearance-Maßnahme notwendig wird
Geschäfte mit Forbearance-Maßnahmen, welche bereits als non-performing eingestuft sind, werden in der laufenden
Überwachung der Engagementstrategie von Sanierungsfällen einem Monitoring unterzogen.
Grundsätzlich wird für alle Geschäfte mit einer Forbearance-Maßnahme, welche nicht als non-performing eingestuft
sind, in der Stage 2 eine Risikovorsorge ermittelt. Für Geschäfte mit einer Forbearance-Maßnahme, welche bereits als
non-performing eingestuft sind, wird in der Stage 3 eine Risikovorsorge gebildet.
Die folgenden Voraussetzungen müssen kumulativ erfüllt sein, damit der Forbearance-Status wieder aufgehoben
werden kann:
-
Eine Analyse der wirtschaftlichen Verhältnisse führt zu der Einschätzung, dass die Schuldnerin oder der
Schuldner ihren/seinen Zahlungsverpflichtungen nachkommen kann.
-
Der Kredit / die Schuldverschreibung wird als performing eingestuft.
-
Der Bewährungszeitraum von mindestens zwei Jahren nach Einstufung des Vertrages als performing ist
abgelaufen.
-
Die Schuldnerin oder der Schuldner ist ihren/seinen Zahlungsverpflichtungen regelmäßig, in einem nicht
unwesentlichen Umfang und über mindestens den halben Bewährungszeitraum nachgekommen.
-
Sämtliche Exposures der Schuldnerin oder des Schuldners sind während und am Ende des
Bewährungszeitraums weniger als 30 Tage überfällig.
Im Jahr 2022 waren die wesentlichen Forbearance-Maßnahmen Stundungen, Laufzeitverlängerungen und
Refinanzierungsmaßnahmen.
Stundungen und Überbrückungsfinanzierungen
Im Zuge der Gewährung von Stundungen wird eine Forbearanceprüfung durchgeführt. Für Details zur
Forbearanceprüfung siehe Kapitel „Forbearance“.
Das Restvolumen an Stundungen und Überbrückungsfinanzierungen im Zusammenhang mit COVID-19 Maßnahmen ist
zum 31.12.2022 gering und beträgt unter EUR 10 Mio.
Finanzielle Vermögenswerte ohne signifikante Erhöhung des Kreditrisikos (Stage 1)
Neugeschäfte gehen in der Regel unabhängig vom Rating in der Stage 1 zu. Sobald sich das Kreditrisiko im Vergleich
zum Abschlusszeitpunkt signifikant erhöht, erfolgt ein Transfer in die Stage 2. Auslöser dieses Stage 2 Transfers sind
nachfolgend beschriebene qualitative und quantitative Trigger.
Finanzielle Vermögenswerte mit signifikanter Erhöhung des Kreditrisikos (Stage 2)
Zur Bestimmung solch eines signifikanten Anstiegs des Kreditrisikos kommen in der HYPO NOE Landesbank
quantitative und qualitative Indikatoren zur Anwendung. Dabei werden Analysen und Informationen sowohl auf
individueller als auch auf kollektiver Basis berücksichtigt.
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Der quantitative Staging-Faktor vergleicht die verbleibende Ausfallwahrscheinlichkeit für die Restlaufzeit zum
Bewertungszeitpunkt mit der zukunftsorientierten Ausfallwahrscheinlichkeit für die gleiche Restlaufzeit, welche zum
Zeitpunkt des erstmaligen Ansatzes geschätzt wurde. Somit werden folgende zwei Ausfallwahrscheinlichkeiten (PDs)
verglichen:
-
die Lifetime PD des Finanzinstruments (ab dem aktuellen Zeitpunkt bis zum Ende der Vertragslaufzeit) unter der
aktuell geltenden Bonitätseinschätzung der Kundin oder des Kunden
-
die Lifetime PD des Finanzinstruments (ab dem aktuellen Zeitpunkt bis zum Ende der Vertragslaufzeit) unter der
Bonitätseinschätzung der Kundin oder des Kunden, welche bei Zugang des Finanzinstruments getroffen wurde
Wenn die erste Lifetime PD signifikant größer als die zweite Lifetime PD ist, dann wird das Finanzinstrument der Stage 2
zugeordnet. Bei dem quantitativen Staging-Kriterium wird über einen vorab definierten Staging-Faktor jene Schwelle
definiert, die zum Stage-Transfer führt. Als Ausgangsbasis zur Ermittlung der Staging-Schwelle wurde eine Rating-
Verschlechterung von drei Notches als „signifikant“ festgelegt. In weiterer Folge wird je Kund:innengruppe, Ratingstufe,
Alter und Restlaufzeit diese Staging-Schwelle ermittelt. Dies erfolgt auf Basis des Vergleichs der kumulativen Lifetime
PD des Ausgangsratings mit der kumulativen Lifetime PD des Ausgangsratings minus drei Notches. Da die
mehrjährigen kumulativen Lifetime PDs über die Zeit nicht linear steigen, entstehen abhängig vom kund:innengruppen-
und ratingspezifischen PD-Verlauf je Alter und Restlaufzeit unterschiedliche relative Staging-Schwellen. Die von der
Kund:innengruppe, dem Alter und der Restlaufzeit abhängige Staging-Faktor-Schwelle wird dem aktuellen Staging-
Faktor (PD-Veränderungsquote) pro Transaktion gegenübergestellt. Eine Überschreitung der Schwelle führt zum Stage-
Transfer. Die aus dem Modell resultierenden Bandbreiten der Staging-Schwellen sind in der nachfolgenden Tabelle
dargestellt.
31.12.2022
31.12.2021
min
max
median
min
max
median
All
130%
355%
185%
130%
355%
183%
Retail
145%
238%
190%
145%
245%
188%
Corporate
140%
225%
178%
141%
225%
175%
Institutions
130%
225%
169%
130%
225%
169%
Sovereign
137%
355%
229%
137%
355%
229%
Qualitative Indikatoren für die Ermittlung einer signifikanten Erhöhung des Kreditrisikos umfassen Forbearance-
Maßnahmen, 30-Tage-Verzug, Intensivkund:innenbetreuung und Kund:innen ohne aktuelles Rating zum
Bilanzierungsstichtag sowie Frühwarnindikatoren, sofern sie nicht schon im Rating hinreichend berücksichtigt werden.
Zudem werden gesamthafte Entwicklungen des makroökonomischen Zustands einer Branche oder eines
Kund:innensegments für die Beurteilung eines Stage-Transfers herangezogen. Im Jahresabschluss zum 31.12.2021
waren die CHF-Kursentwicklung und die COVID-19 Krise die bedeutendsten makroökonomischen Ereignisse für das
Kreditportfolio der Bank. Die derzeit prägendsten makroökonomischen Entwicklungen zeigen sich im Zusammenhang
mit den Folgen durch COVID-19 und dem Krieg in der Ukraine. Dabei wurden hauptsächlich Inflation und Preisanstieg,
Lieferengpässe, Zinsanstieg und die Gefahr einer Lohn-Preisspirale als maßgebliche Risikotreiber identifiziert. Die
Kreditportfolien der Bank wurden dahingehend einer Sonderanalyse unterzogen, und entsprechende Maßnahmen
gesetzt:
-
Maßnahmen im Zusammenhang mit CHF-Krediten und Krediten mit Tilgungsträgern
Im Bereich des Privatkund:innensegments liegt aus Sicht der HYPO NOE Landesbank bei CHF-Krediten und
Krediten mit Tilgungsträgern durch gegenüber dem Kreditabschlusszeitpunkt negativ abweichende EUR/CHF
Kursentwicklungen bzw. Tilgungsträgerperformanceentwicklungen weiterhin ein Hinweis vor, dass das
Kreditrisiko im Vergleich zum Abschlusszeitpunkt signifikant gestiegen ist. Die betroffenen Kredite wurden in die
Stage 2 transferiert.
-
Maßnahmen im Zusammenhang mit Baukostensteigerungen
Bei Privatkund:innen und bei Immobiliendevelopments wurden Baufinanzierungen der letzten 2 Jahre (bis inkl.
30.6.2022), mit einem nicht ausgenutzten Darlehensteil und einem materiellen Risiko einer
Baukostenüberschreitung in die Stage 2 transferiert . Bei Neugeschäften ab dem 1.7.2022 liegt keine signifikante
Erhöhung des Kreditrisikos im Vergleich zum Abschlusszeitpunkt vor, da bei diesen Geschäften die
makroökonomischen Entwicklungen bereits bei der Kreditvergabe berücksichtigt wurden.
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-
Maßnahmen im Zusammenhang mit anderen makroökonomischen Risikotreibern
Bei den Immobiliendevelopments wurden auf Einzelkreditebene die Auswirkungen der aktuellen
makroökonomischen Entwicklungen analysiert und im begründeten Fall der Kredit in die Stage 2 transferiert.
Bei den anderen Krediten fand im Rahmen eines Branchenscorings zuerst eine kollektive Beurteilung statt.
Dabei wurde die zukünftige Entwicklung von Branchen aus der Perspektive von Kreditrisiko und ESG-Risiken
anhand von quantitativen (empirisch-statistisch) und qualitativen (Expert:inneneinschätzung) Kriterien evaluiert.
Kredite aus Branchen mit einer schlechten Gesamtbewertung wurden auf individueller Basis analysiert und
gegebenenfalls in die Stage 2 transferiert. Folgende Branchen mit einer schlechten Gesamtbewertung wurden
identifiziert:
●
Land- und Forstwirtschaft, Fischerei
●
Energieversorgung – nicht nachhaltig
●
Herstellung von chemischen Erzeugnissen
●
Kokerei und Mineralölverarbeitung
●
Verarbeitendes Gewerbe/Herstellung von Waren
-
Maßnahmen im Zusammenhang mit dem Zinsanstieg
Die vergangenen Jahre waren in Bezug auf Zinssätze geprägt durch eine Niedrigzinsphase. Der 3 Monats-
EURIBOR unterschritt 2015 die 0%-Marke und verweilte bis Juli 2022 im negativen Bereich. Im
Kreditgewährungsprozess wurde bis September 2022 ein relativ niedriger gestresster Zinssatz berücksichtigt.
Getrieben durch die seitens der EZB eingeleiteten Leitzinserhöhungen zur Bekämpfung der Inflation stiegen die
EURIBOR Zinssätze steil nach oben. Im Bereich des Privatkund:innensegments und Unternehmenssegments
liegt aus Sicht der HYPO NOE Landesbank bei variabel verzinsten Krediten die zwischen 2015 und September
2022 abgeschlossen wurden, ein konkreter Hinweis vor, dass das Kreditrisiko aufgrund der höheren
Rückzahlungsbelastung im Vergleich zum Abschlusszeitpunkt signifikant gestiegen ist. Betroffene Kredite
wurden daher in die Stage 2 transferiert. Davon ausgenommen sind einerseits Finanzierungen an den
gemeinnützigen Wohnbau aufgrund der unmittelbaren Weiterverrechnung erhöhter Rückzahlungsleistungen an
den Endkund:innen und andererseits Finanzierungen von Unternehmen, die in Verbindung mit der öffentlichen
Hand stehen. Im Bereich der Immobiliendevelopments konnten die Auswirkungen der höheren
Rückzahlungsbelastung anhand der DSCR auf Einzelfallebene analysiert werden. Kund:innen mit einer
materiellen Verschlechterung der DSCR wurden hier in die Stage 2 transferiert.
Alle anderen qualitativen Staging-Maßnahmen, die im unmittelbaren Zusammenhang mit der COVID-19 Pandemie in
den vorangegangenen Jahresabschlüssen getroffen wurden, sind infolge des Abklingens der Pandemie und des
Aufhebens der behördlichen Maßnahmen sowie aufgrund der zuvor beschriebenen aktualisierten Einschätzungen und
der daraus folgenden Maßnahmen, zum 31.12.2022 eingestellt worden.
Wenn ein Trigger Event den Stage-Transfer auslöst, dann erfolgt der Rücktransfer erst, wenn das auslösende Ereignis
nicht mehr vorliegt. Generell gibt es in der Stage 2 keine Wohlverhaltensperioden mit Ausnahme der Forbearance-
Maßnahmen. Bei einer Forbearance-Maßnahme gibt es eine zweijährige Bewährungsphase, bevor das Ereignis als
nicht mehr vorliegend erachtet wird.
Finanzielle Vermögenswerte mit beeinträchtigter Bonität (Stage 3)
Die Zuordnung eines Finanzinstruments zur Stage 3 erfolgt für alle Forderungen mit beeinträchtigter Bonität (Ausfall)
gemäß der Ausfalldefinition des Art. 178 CRR. Wenn einer oder beide der folgenden Fälle eingetreten sind, dann gilt
ein:e Kreditnehmer:in als ausgefallen:
-
90-Tage-Verzug einer wesentlichen Verbindlichkeit der Kreditnehmerin oder des Kreditnehmers oder
-
das Institut sieht es als unwahrscheinlich, dass die Kreditnehmerin oder der Kreditnehmer seine
Verbindlichkeiten in voller Höhe begleichen wird (UTP)
Speziell folgende Indikatoren werden als Unwahrscheinlichkeit des Begleichens der Verbindlichkeit in voller Höhe durch
die Kreditnehmerin oder den Kreditnehmer angesehen:
-
Dritte erfolglose Mahnung
-
Insolvenz: tägliche Abfrage und Abgleich der neu eröffneten Insolvenzverfahren
-
Wirtschaftliche Verschlechterung: laufende Bonitätsbeurteilung im Rahmen des Review- und Ratingprozesses
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durch die operativen Kreditrisikomanagement- oder Vertriebseinheiten
-
unzureichende erwartete Cashflows: Identifikation durch die Abteilung Operatives Kreditrisikomanagement
-
Signifikante finanzielle Schwierigkeiten der Emittentin bzw. des Emittenten oder der Kreditnehmerin bzw. des
Kreditnehmers
-
Vertragsbruch oder vertrauensbrechende Maßnahmen
-
Exekution auf Sicherheiten durch einen Dritten
-
Verschwinden eines aktiven Marktes für diesen finanziellen Vermögenswert aufgrund finanzieller
Schwierigkeiten
-
Negativeintrag in ein öffentliches Register
-
Setzung von Reforbearance-Maßnahmen
Darüber hinaus gibt es zusätzlich nachfolgende Indikatoren für Unternehmenskreditverträge:
-
Akute Liquiditätsengpässe
-
Kündigung von Kreditrahmen durch andere Geldgeber:innen
-
Sicherheitenverstärkung anderer Geldgeber:innen
-
Aufgezehrtes wirtschaftliches Eigenkapital in Verbindung mit Verlusten
-
Operativen Verlusten stehen nur außerordentliche Erträge gegenüber
-
Wertminderung von Sicherheiten
-
Wechsel- oder Scheckproteste, Lastschriftrückgaben
-
Zahlungen an Inkassobüros, Pfändungen
-
Gravierende Managementprobleme (bspw. häufiger Wechsel der handelnden Personen, Nachfolge nicht
geregelt)
-
Das gleichzeitige Vorliegen mehrerer Warnsignale bspw. Zahlungsrückstände, häufige Überziehungen, auffällige
Kontobewegungen
-
die geplante Zahlung eines hohen Fixbetrags am Ende des Rückzahlungsplans
-
ein unregelmäßiger Rückzahlungsplan, nach dem zu Beginn des Rückzahlungsplans erheblich niedrigere
Zahlungen vorgesehen sind
-
eine erhebliche Nachfrist zu Beginn des Rückzahlungsplans
In manchen Fällen kann kein einzelnes Ereignis festgestellt werden, sondern durch die kombinierte Wirkung mehrerer
Ereignisse wird die Bonität einzelner Kund:innen beeinträchtigt. Eine enge Zusammenarbeit zwischen den
Vertriebseinheiten und den Abteilungen Operatives Kreditrisikomanagement und Sanierungsmanagement gewährleistet
die zeitnahe Identifizierung von Kund:innen mit beeinträchtigter Bonität.
Im Rahmen der Ermittlung des Risikovorsorgebedarfs im ECF-Verfahren sind, je nach Bearbeitungsstand der Kundin
oder des Kunden, bis zu drei unterschiedliche Szenarien aufzustellen und entsprechend zu gewichten. Hieraus
errechnet sich der aktuelle Risikovorsorgebedarf für die einzelnen Fazilitäten der Kundin oder des Kunden.
Grundsätzlich werden in der HYPO NOE Landesbank folgende drei Szenarien definiert:
-
Szenario „Vertraglicher Cashflow“ – In diesem Szenario werden grundsätzlich über die gesamte Restlaufzeit nur
Kapital- und Zinscashflows, welche sich aus den vertraglichen Vereinbarungen ergeben, angesetzt. Die
möglichen Erlöse aus der Verwertung von Sicherheiten werden nicht berücksichtigt. Im Rahmen der
Einschätzung der Höhe der Cashflows wird davon ausgegangen, dass diese über die gesamte Restlaufzeit des
Geschäfts voll erfüllt werden.
-
Szenario „Going Concern“ – Im Going-Concern-Szenario wird grundsätzlich davon ausgegangen, dass die
Kundin oder der Kunde zumindest für noch drei Jahre die Zins- und/oder Kapitalzahlungen leistet und eine
Verwertung der vorhandenen Sicherheiten erst nach drei Jahren beginnt. Bis dahin erfolgen keine
Betreibungsmaßnahmen. Nach Ablauf dieser drei Jahre wird mit der Verwertung begonnen. Sohin werden in
diesem Szenario sowohl Kapital-, Zins- als auch Sicherheitencashflows berücksichtigt.
-
Szenario „Gone Concern“ – Im Gone-Concern-Szenario wird grundsätzlich die Annahme unterstellt, dass die
Kundin oder der Kunde ihre oder seine Zahlungen eingestellt hat und daher die Abdeckung der offenen
Forderungen aus den Verwertungserlösen der bestellten Sicherheiten erfolgen kann. Die Verwertungsdauer
richtet sich nach der Sicherheitengruppe. In diesem Szenario werden in der Regel nur Sicherheitencashflows
angesetzt.
Bei der Festlegung der Risikovorsorge je Einzelkundin oder Einzelkunde kommen verschiedene Bearbeitungsstände
zum Tragen. Diese Bearbeitungsstände ergeben sich aus dem vertraglichen Status der Kundin oder des Kunden. Je
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nach Bearbeitungsstand sind einzelne Szenarien wahrscheinlicher oder haben andererseits keine Relevanz mehr.
Daher ergeben sich je nach Bearbeitungsstand unterschiedliche Gewichtungen. Eine Änderung dieser definierten
Gewichtung ist nur in begründeten Ausnahmefällen erlaubt.
Abschreibungen
Forderungen und Wertpapiere, deren Einbringlichkeit mit überwiegender Wahrscheinlichkeit nicht mehr gegeben ist,
sind teilweise oder gänzlich auszubuchen. Eine uneinbringliche Forderung liegt unter anderem vor, wenn zumindest
zwei Exekutionsläufe erfolglos waren, nachhaltig kein aufrechter Wohnsitz der Kund:innen ermittelt werden kann oder
die Kund:innen über kein nachhaltig pfändbares Einkommen verfügen oder derartig hohe weitere Verbindlichkeiten
vorhanden sind, sodass die Einbringlichkeit der Forderung aussichtslos erscheint. Des Weiteren sind Forderungen und
Wertpapiere teilweise oder gänzlich auszubuchen, wenn auf einen Anteil oder auf den gesamten ausstehenden Betrag
verzichtet worden ist. Dies kann zutreffen bei Vorliegen eines Sanierungs- oder Zahlungsplans sowie bei einem
Abschöpfungsverfahren im Rahmen einer Insolvenz, bei einem außergerichtlichen Vergleich oder bei einer
Abschlagszahlungsregelung.
Gesundung
Als Gesundung wird der Übertritt einer Sanierungskundin oder eines Sanierungskunden von einer Non-Performing-
Ratingstufe (ab 5A) in eine Lebend-Ratingstufe verstanden. Entscheidend hierfür sind folgende
Mindestvoraussetzungen:
˗
Es liegt ein Performing-Exposure nach den regulatorischen Forbearance Bestimmungen vor.
˗
Keine Forderung der Kundin oder des Kunden weist einen Rückstand oder eine Überfälligkeit auf.
˗
Der Grund oder die Gründe, die das Ausfallereignis ausgelöst haben, liegt oder liegen nachhaltig nicht vor.
Darüber hinaus müssen bei Sanierungskund:innen – unabhängig vom ursprünglichen Ausfallereignis – folgende
weitere Kriterien kumulativ erfüllt sein:
●
Verpflichtungen aus dem Kreditverhältnis werden ab Durchführung der Restrukturierung für folgende
Mindestfristen ordnungsgemäß erfüllt:
o
6 Monate bei monatlicher Zahlungsweise
o
9 Monate bei vierteljährlicher Zahlungsweise
o
12 Monate bei halbjährlicher Zahlungsweise
*
Privatkund:innen
~
positive Haushaltsrechnung
*
Alle anderen Kund:innengruppen:
~
Zwei aufeinander folgende Jahresabschlüsse (Bilanz, E/A-Rechnung) weisen ein positives
operatives Ergebnis aus
~
aus dem Cashflow ist eine nachhaltige Kreditbedienung darstellbar
●
Wirtschaftliche Verbesserung der Kundin oder des Kunden
●
Keine anderweitigen Hinweise auf Bonitätsprobleme
In Anlehnung an die EBA-Leitlinien zur Anwendung der Ausfalldefinition gemäß Artikel 178 der Verordnung (EU)
Nr. 575/2013, gültig ab 1.1.2021, kann die Gesundung in begründeten Ausnahmefällen abweichend von den oben
angeführten Standardvoraussetzungen genehmigt werden.
Bewertungsparameter
In der HYPO NOE Landesbank gibt es 4 wesentliche Kund:innengruppen Sovereigns, Retail, Corporates und Financial
Institutions mit eigener PD-Kurve und eigenem Blanko-LGD.
Probability of Default (PD)
Für die Schätzung der Ausfallwahrscheinlichkeiten kommt im Allgemeinen das interne Rating zur Anwendung und bildet
die Basis für die Ermittlung der PD-Veränderungsquote im quantitativen Staging des Expected Credit Loss und des
Lifetime Expected Credit Loss.
Transaktionen mit einem Income Producing Real Estate Rating oder einem Projektfinanzierungsrating werden gemäß
Art. 158 (6) CRR mit dem Slotting-Ansatz behandelt. Um ausgehend davon einen Stage-Transfer zu ermöglichen, ist die
Überleitung des jeweiligen Slots in eine Ratingklasse der HYPO NOE Masterskala erforderlich. Auf Basis dieses „Slot-
ANHANG
| 3 BILANZIERUNGS- UND BEWERTUNGSMETHODEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
impliziten“ Ratings lässt sich die entsprechende PD-Kurve zuordnen, sodass sowohl ein Staging-Vergleich auf Basis von
Long Term PD, wie auch eine ECL-Berechnung ermöglicht wird.
Ausgangsbasis für die Herleitung der Lifetime PD-Kurven ist eine Gliederung des Gesamtportfolios nach
Kreditrisikomerkmalen. Dabei wird in der HYPO NOE Landesbank zwischen den wesentlichsten Kund:innengruppen
Sovereigns, Retail, Corporates und Financial Institutions unterschieden. Für diese wird im ersten Schritt eine
mehrjährige (Lifetime) PD-Kurve auf Basis einer zyklus-unabhängigen „Through the Cycle“-Philosophie (TTC) erstellt.
Aufgrund der Größe der Bank und des risikoaversen Geschäftsmodells sind nur im Retailgeschäft hinreichend
empirische Ausfall- und Migrationsdaten für eine interne empirische Ableitung der Lifetime-PD-Kurve vorhanden. Die
empirisch abgeleiteten mehrjährigen Ausfallsdaten bis zu fünf Jahren dienen neben der einjährigen PD der Masterskala
als Basis bei der Bestimmung der TTC-Lifetime-PD-Kurve. Zur Generierung der TTC-PD-Kurven der anderen
Kund:innengruppen wird auf externe öffentlich verfügbare Daten zurückgegriffen.
Through the Cycle (TTC) PD-Kurven
In der HYPO NOE Landesbank wurde folgende Vorgehensweise für die Herleitung von mehrjährigen
Ausfallwahrscheinlichkeiten nach der TTC-Philosophie gewählt.
Für die Kund:innengruppe Retail werden eine durchschnittliche Ein-Jahres-Migrationsmatrix sowie eine durchschnittliche
kumulative Mehr-Jahres-PD-Kurve bis zu fünf Jahre auf Basis von ein-, zwei-, drei-, vier- und fünfjährigen Kohorten,
abgeleitet aus institutsspezifischen historischen Ratingmigrationsdaten mithilfe der Kohortenmethode, erzeugt. Auf
Basis einer aus der vorgenannten Ein-Jahres-Migrationsmatrix abgeleiteten Intensitätsmatrix (zeithomogene Generator-
Matrix) erfolgt im nächsten Schritt die Kalibrierung des zeitinhomogenen Verlaufs („Seasoning-Effekt“) anhand der
vorgenannten kumulierten Mehr-Jahres-PD-Kurve mithilfe einer geeigneten Transformationstechnik.
Für die Kund:innengruppen Corporates, Sovereign und Financial Institutions wird zur Erzeugung der mehrjährigen PD-
Kurven, aufgrund nicht ausreichend vorhandener bankinterner Daten, auf externe öffentlich verfügbare Daten
zurückgegriffen. Kreditausfälle von Staaten sind sehr seltene Ereignisse, Zeitreihen von empirischen Ausfallraten sind
nicht verfügbar. Migrationsmatrizen nutzen per Konstruktion nicht nur reine Ausfalldaten, sondern sämtliche
Bonitätsveränderungen der betrachteten Kund:innen. Es werden also alle verfügbaren empirischen Migrationsdaten in
die Schätzung miteinbezogen. Für Sovereigns wird dabei auf externe öffentlich verfügbare einjährige Migrationsmatrizen
von Sovereigns zurückgegriffen und durch Potenzierung kumulative PD-Kurven für 50 Jahre abgeleitet (zeitdiskreter,
autonomer Markovprozess). Migrationsmatrizen, unabhängig davon, ob diese extern bezogen oder anhand interner
Daten generiert wurden, müssen häufig geglättet werden, um die ökonomische Plausibilität der Daten und einen
monotonen Kurvenverlauf zu gewährleisten. Bei den aus dem Migrationsmodell generierten Sovereign-PD-Kurven muss
ebenfalls eine derartige Glättung vorgenommen werden. Bei den Kund:innengruppen Unternehmen und Banken wird
ebenfalls aufgrund zu geringer interner Ausfalldaten auf externe frei verfügbare Migrationsdaten zurückgegriffen. Im
Gegensatz zu den Sovereigns sind hier ausreichend Beobachtungen zu Ein-Jahres-Ausfallraten vorhanden. Um diese
Daten möglichst effizient in die Schätzung einfließen zu lassen, wurde zur Herleitung der mehrjährigen PD-Kurven ein
Fitting-Ansatz gewählt, da dieser die realen empirischen Ausfalldaten für die PD-Kurven Herleitung verwendet. Für
Unternehmen und Banken wird daher basierend auf den empirischen kumulativen Ausfallraten ein Fitting-Ansatz mittels
adjustierter Weibull-Verteilungen durchgeführt.
Point in Time (PiT) PD-Kurven
Die PiT-Adjustierung dient zur Berücksichtigung von aktuellen und erwarteten gesamtwirtschaftlichen Entwicklungen in
den Ausfallwahrscheinlichkeiten (PD). Dazu wurde ein empirisches Modell zur Analyse der Zusammenhänge zwischen
der Veränderung von makroökonomischen Indikatoren und der Probability of Default (PD) umgesetzt. Eine derartige
Abhängigkeit konnte in der HYPO NOE Landesbank in den Kund:innengruppen Retail und Corporate festgestellt
werden. In den anderen Kund:innengruppen gibt es nur wenig Ausfälle und daher ist eine Abhängigkeit der
Ausfallwahrscheinlichkeit von gesamtwirtschaftlichen Entwicklungen nicht nachweisbar. Das Hauptaugenmerk des
Modells liegt auf der Identifizierung des für Kreditausfälle relevanten Wirtschaftszyklus und dessen momentanen
Zustands. Dieser wird mittels eines standardisierten Gesamtindikators abgebildet und anschließend zur Anpassung der
TTC-PDs verwendet (PiT Adjustierung).
Basis der Simulation ist ein multivariables lineares Regressionsmodell auf Grundlage der Methode der kleinsten
Quadrate (Ordinary-Least-Squares-Modell, kurz OLS-Modell). Im ersten Schritt werden die für die empirischen Ausfälle
der Bank maßgeblichen makroökonomischen Indikatoren identifiziert. Dabei wird das Modell hinsichtlich der
Zusammensetzung und Art der ausgewählten makroökonomischen Indikatoren solange kalibriert, bis daraus ein sowohl
ANHANG
| 3 BILANZIERUNGS- UND BEWERTUNGSMETHODEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
ökonomisch sinnvoller als auch statistisch signifikanter Zusammenhang zwischen den empirischen Ausfällen und den
erklärenden Indikatoren mit einer angemessenen Erklärungsgüte abgeleitet werden kann. Die Kalibrierung erfolgt dabei
durch eine schrittweise Selektion der Indikatoren, in der zuerst derjenige Indikator ins Modell einfließt, der den größten
Anteil an der Erklärung der PD-Entwicklung liefert. Zusätzlich wird überprüft, ob ein Indikator aufgrund seiner Beziehung
zu den anderen Indikatoren überflüssig geworden ist und entfernt werden kann.
Das final kalibrierte Modell führt in beiden relevanten Kund:innengruppen zur Verwendung folgender
makroökonomischer Indikatoren, die den Zusammenhang zwischen gesamtwirtschaftlichen Entwicklungen und den
Ausfallwahrscheinlichkeiten statistisch signifikant und ökonomisch sinnvoll erklären:
-
Zuwachs des Bruttoinlandsprodukts in %
-
Exportzuwachs in %
-
Zuwachs des Privatkonsums in %
Als Datengrundlage für die historische Entwicklung der makroökonomischen Indikatoren dienen die Veröffentlichungen
des Statistischen Amts der EU (Eurostat). Für die im Modell berücksichtigten makroökonomischen Prognosen wird das
gewichtete Mittel von bis zu drei verschiedenen Prognosequellen herangezogen. Der Prognosehorizont beträgt 3 Jahre.
Als Prognosequellen dienen die öffentlich verfügbaren Informationen folgender Institute: Österreichische Nationalbank
(OeNB), Österreichisches Institut für Wirtschaftsforschung (WIFO), Fitch Solutions (Fitch), Institut für höhere Studien
(IHS) und die Organisation für wirtschaftliche Zusammenarbeit und Entwicklung (OeCD). Die finale Auswahl der
Prognosequellen erfolgt unter Berücksichtigung der Auswahlkriterien Aktualität, Granularität und Prognosehorizont,
wonach eine Einschränkung auf bis zu 3 Prognosequellen vorgenommen wird. Für die PiT PD Modellierung zum
31.12.2022 flossen die Dezember 2022 Prognosen mit folgender Gewichtung in das Modell ein: 50% OeNB, 50% Fitch,
denn nur diese beiden Quellen beinhalten zum Stichtag einen Prognosehorizont von 3 Jahren.
Zum 31.12.2022 wird neben dem Basisszenario ein optimistisches und ein pessimistisches Alternativszenario zur
Schätzung der finalen PiT PDs berücksichtigt. Zur Bestimmung der beiden Alternativszenarien wurde für das
optimistische Szenario das 10% Quantil und für das pessimistische Szenario das 90% Quantil der Verteilung der
resultierenden PD Szenarien auf Basis einer Vielzahl zufälliger Entwicklungspfade der makroökonomischen Variablen
gewählt.
Zur Generierung einer gesamthaften finalen PiT PD Kurve für die Kund:innengruppen Retail und Corporate werden die
drei Szenarien PDs gewichtet. Diese beiden gewichteten PiT PD Kurven dienen dann als Grundlage für die Beurteilung
des quantitativen Stufentransfers. Grundsätzlich ist eine Gewichtung des optimistischen und pessimistischen Szenarios
entsprechend dem gewählten Quantil mit 10% vorgesehen. Sind bekannte Informationen jedoch noch nicht adäquat in
den Prognosen berücksichtigt, wird ein Anpassungsbedarf der Gewichtung überprüft und gegebenenfalls umgesetzt.
Zum gegenwärtigen Abschlussstichtag sind die verwendeten Prognosen infolge verschiedener negativer
Einflussfaktoren mit hohen Unsicherheiten verbunden. Dazu zählen nach wie vor die Risiken in der künftigen
Energieversorgung mit erheblicher Auswirkung auf die österreichische Konjunktur, hohe Inflation und Preisanstiege,
steigende Kreditzinsen sowie die Gefahr einer Lohn-Preisspirale. Zur angemessenen Berücksichtigung dieser
Informationen hat die HYPO NOE Landesbank zum 31.12.2022 die Gewichtung der drei PD Szenarien wie folgt
angepasst: Basisszenario 30%, optimistisches Szenario: 10%, pessimistisches Szenario: 60%.
Die zuletzt im Halbjahresabschluss 2022 angewandte Vorgehensweise zur Berücksichtigung der COVID-19 bedingten
zeitlichen Verschiebung zwischen der Entwicklung makroökonomischer Indikatoren und der Ausfallserwartung infolge
von Moratorien und staatlichen Unterstützungsmaßnahmen wurde zum Stichtag 31.12.2022 eingestellt. Die
ausgewählten Prognosewerte für die kommenden drei Jahre werden im Modell zur Ermittlung der PiT-PD Kurven, wie
grundsätzlich vorgesehen, ohne zeitliche Verzögerung übernommen. Damit wird eine Rückkehr in der PiT-PD
Schätzung zur Vorgehensweise vor COVID-19 (wie zuletzt im Jahresabschluss 2019) vollzogen.
In den nachfolgenden Tabellen werden die in den ausgewählten Prognosequellen veröffentlichten und die von der
HYPO NOE Landesbank angewendeten makroökonomischen Indikatoren für die Stichtage 31.12.2022 und 31.12.2021
gegenübergestellt.
ANHANG
| 3 BILANZIERUNGS- UND BEWERTUNGSMETHODEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
31.12.2022
Prognosen
31.12.2022
HYPO NOE Inputparameter
Jahre
OeNB
Fitch
Jahre
OeNB
Fitch
BIP
2023
0,6
0,2
BIP
2023
0,6
0,2
2024
1,7
1,4
2024
1,7
1,4
2025
1,6
2,0
2025
1,6
2,0
Privat-
konsum
2023
0,1
-0,2
Privat-
konsum
2023
0,1
-0,2
2024
2,1
1,4
2024
2,1
1,4
2025
1,4
2,0
2025
1,4
2,0
Export
2023
1,7
1,4
Export
2023
1,7
1,4
2024
3,3
2,5
2024
3,3
2,5
2025
3,7
2,0
2025
3,7
2,0
31.12.2021
Prognosen
31.12.2021
HYPO NOE Inputparameter
Jahre
OeNB
WIFO
Fitch
Jahre
OeNB
WIFO
Fitch
BIP
2021
4,9
4,1
4,1
BIP
2022
-2,2
-2,9
-2,9
2022
4,3
5,2
4,3
2023
2,0
2,2
1,3
2023
2,6
2,5
2,4
2024
2,6
2,5
2,4
2024
1,8
n/a
1,8
Privat-
konsum
2022
-6,8
-5,4
-7,1
Privat-
konsum
2021
1,8
3,4
3,0
2023
-1,4
0,6
-3,4
2022
5,7
6,3
4,0
2024
1,9
2,9
-1,4
2023
3,4
2,9
2,0
Export
2022
-2,2
-1,7
-1,2
2024
2,4
n/a
1,8
2023
0,9
6,7
6,7
Export
2021
10,5
10,2
10,3
2024
4,8
4,2
3,0
2022
3,2
8,5
8,0
2023
4,8
4,2
3,0
2024
2,5
n/a
2,5
Die folgende Übersicht zeigt die resultierenden einjährigen Ausfallwahrscheinlichkeiten aus dem PiT-PD Modell sowie
eine Gegenüberstellung zu den einjährigen Ausfallwahrscheinlichkeiten gemäß langjährigem PD-Durchschnitt
entsprechend der HYPO Masterskala untergliedert nach Ratingstufen. Der Vergleich der Masterskala mit den PiT PDs
zeigt einen erheblichen Anstieg der Ausfallserwartungen in beiden PD-Segmenten im Vergleich zum langjährigen
Durchschnitt.
ANHANG
| 3 BILANZIERUNGS- UND BEWERTUNGSMETHODEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Rating
PD 1 J Masterskala
PiT PD 1 J Corp.
PiT PD 1 J Retail
1A
0,01%
0,02%
Für Privatkund:innen beginnt die
Bonitätsbeurteilung bei der Stufe
2C, daher sind diese Kategorien
nicht relevant
1B
0,02%
0,03%
1C
0,03%
0,03%
1D
0,04%
0,04%
1E
0,05%
0,05%
2A
0,07%
0,06%
2B
0,11%
0,09%
2C
0,16%
0,14%
0,18%
2D
0,24%
0,21%
0,26%
2E
0,35%
0,34%
0,40%
3A
0,53%
0,57%
0,60%
3B
0,80%
0,96%
0,91%
3C
1,20%
1,47%
1,34%
3D
1,79%
2,22%
2,00%
3E
2,69%
3,38%
2,98%
4A
4,04%
5,15%
4,42%
4B
6,05%
8,17%
6,59%
4C
9,08%
12,97%
9,81%
4D
13,62%
20,55%
14,59%
4E
20,44%
32,47%
21,68%
Blanko-LGD
Blanko-LGDs werden für alle wesentlichen Kund:innengruppen individuell angewandt. Die LGDs in der
Kund:innengruppe Retail werden anhand empirischer interner Ausfalldaten hergeleitet. Die Schätzung des Blanko-LGDs
in der Kund:innengruppe Retail wurde für den Jahresabschluss 2022 aktualisiert und verfeinert. Die hieraus
resultierende Auswirkung auf die Schätzung der Risikovorsorge liegt bei rund TEUR 150. Im Low Default Risk Portfolio
(Sovereigns, Covered Bonds und Financial Institutions) verwendet die HYPO NOE Landesbank LGD-Schätzwerte, die
auf globalen Ausfall-Informationen der Ratingagentur Moody’s beruhen. Dasselbe gilt für Corporates, da derzeit zu
wenig zuverlässige interne Ausfalldaten für eine valide interne LGD-Schätzung zur Verfügung stehen. Der Blanko-LGD
bei Spezialfinanzierungen leitet sich aus dem Slot 5 der Tabelle 2 in Art. 158 (6) CRR ab. Dieser wurde als Basis
genommen, um „Slot-implizite“ Ratings abzuleiten.
In der HYPO NOE Landesbank sind die Verwertungsabschläge aufgrund der Abwicklungsdauer direkt in der LGD-
Schätzung berücksichtigt. Materielle Abschläge ergeben sich dabei für den Retail und Corporate LGD. Die
Abwicklungsdauer wird hierfür anhand interner empirischer Ausfalldaten hergeleitet. Der Verwertungsabschlag fließt
anhand der Diskontierung der erwarteten Recovery über die Abwicklungsdauer und die durchschnittliche
Portfolioverzinsung in die LGD-Schätzung mit ein. Für die LGDs der anderen Kund:innengruppen führt die interne
Analyse zu keiner materiellen Abwicklungsdauer. Das liegt im Wesentlichen an kurzfristigen
Restrukturierungsmaßnahmen aufgrund rechtlicher Rahmenbedingungen, um bei Sovereigns und Financial Institutions
eine reibungslose Weiterführung von systemrelevanten Tätigkeiten von entwickelten Gesellschaften zu gewährleisten.
Für Financial Institutions wurde hierzu ein eigenes Abwicklungsregime etabliert. Damit soll innerhalb kurzer Zeit über die
Wandlung von Bail-in-fähigem Fremdkapital in Eigenkapital die Geschäfts- oder Restrukturierungsfähigkeit
wiederhergestellt werden.
Sicherheiten-LGD
Der EAD des Einzelgeschäfts wird in einen besicherten und unbesicherten Teil aufgeteilt. Es werden die anzusetzenden
Sicherheitenwerte (= Belehnwerte) dem EAD gegenübergestellt und bis zur maximalen Höhe des EAD angerechnet.
Abschließend wird der Sicherheiten-LGD dem jeweiligen Sicherheitenwert zugeordnet. In der HYPO NOE Landesbank
werden Garantien, die nahe am Beginn des garantierten finanziellen Vermögenswerts abgeschlossen werden, als
integraler Vertragsbestandteil des finanziellen Vermögenswerts gesehen.
ANHANG
| 3 BILANZIERUNGS- UND BEWERTUNGSMETHODEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Die wesentlichen Sicherheiten der Bank sind Garantien und Bürgschaften sowie Hypotheken. Für Garantien und
Bürgschaften wird der LGD anhand eines mathematischen Modells unter Anwendung des Joint Default Ansatzes
ermittelt. Bei Hypotheken ist ein potenzieller Verkaufsabschlag bereits im Belehnwert der Sicherheit berücksichtigt. Als
Sicherheit dienende Immobilien können unterschiedlichste Belehnwerte aufweisen und diese werden in der
Belehnsatztabelle des Konzern-Sicherheitenkataloges festgelegt. Die Belehnsätze von Immobiliensicherheiten werden
unter Berücksichtigung der regulatorischen Vorgaben in Abhängigkeit von den unterschiedlichen
Besicherungsmöglichkeiten (z. B. Höchstbetragshypothek, Festbetragshypothek auf einer Liegenschaft oder einem
Superädifikat) unterschieden und nach der jeweiligen Immobilienart für Österreich und Deutschland sowie für das übrige
Ausland bestimmt. Bei Immobilien deren Bewertung durch ein automatisiertes Verfahren erstellt wird, ist der darin
ermittelte Marktwert die Basis für den bankinternen Belehnwert. Bei Immobilien, die nicht dem automatisierten
Wertermittlungsverfahren unterliegen, ist im Falle der Kaufpreisfinanzierung der Liegenschaft grundsätzlich der
bankinterne Belehnwert mit dem Kaufpreis gedeckelt.
Die Verwertungsdauer wird bei den Sicherheiten direkt im LGD berücksichtigt. Dabei wird anhand der Verwertungsdauer
und der durchschnittlichen Verzinsung des entsprechenden Portfolios ein Abzinsungsfaktor ermittelt und angewendet.
Dies ist besonders bei Hypotheken von Relevanz. Die Verwertungsdauer wird hierbei anhand interner empirischer
Ausfalldaten ermittelt.
Credit Conversion Factor
Bei außerbilanziellen Posten (Eventualverbindlichkeiten und unwiderrufliche Kreditzusagen) wird das Kreditäquivalent
berechnet, indem der Wert des Einzelgeschäfts mit dem Umrechnungsfaktor (Kreditkonversionsfaktor) multipliziert wird.
Der CCF wird auf Basis einer internen empirischen Analyse ermittelt. Dabei wird die Entwicklung der Ausnutzung von
Kontokorrentrahmen in den letzten 12 Monaten vor Ausfall analysiert.
Vorzeitige Tilgungen
Der Einfluss von vorzeitigen Tilgungen auf Stage 1 ist aufgrund des einjährigen Betrachtungshorizonts unwesentlich.
Der Transfer von Stage 1 in Stage 2 beruht auf einer signifikanten Erhöhung des Kreditrisikos und die damit
einhergehende Verschlechterung der Zahlungsfähigkeit des Schuldners macht eine vorzeitige Tilgung unwahrscheinlich.
Vielmehr ist in einem solchen Fall von keiner vorzeitigen Tilgungsfähigkeit auszugehen. Deswegen werden in der
HYPO NOE Landesbank in der Stage 1 und 2 keine Vorfälligkeitsprofile berücksichtigt.
Instrumente mit unbestimmter Laufzeit
Die Laufzeit für Non-Maturity Instrumente wird gemäß IFRS 9.5.5.20 iVm IFRS 9.B5.5.40 institutsspezifisch berechnet.
Das Zugangsdatum wird als Eröffnungsdatum angenommen, weshalb das Initialrating zum Zugangszeitpunkt erfasst
wird. Zur Bestimmung der Laufzeit wird ein Verfahren zur Analyse des empirischen historischen Tilgungsverhaltens
dieser Konten angewendet. Die Schätzung der Laufzeit wurde für den Jahresabschluss 2022 aktualisiert und verfeinert.
Die hieraus resultierende Auswirkung auf die Schätzung der Risikovorsorge liegt bei rund TEUR 700.
Klimarisiken
Die bisherige Evaluierung der Exponiertheit des Kreditportfolios der HYPO NOE Landesbank gegenüber besonders
CO2 intensiven Sektoren anhand der Einschätzung des CO2 Verbrauchs nach NACE-Kundenbranche wurde im Zuge
der Implementierung eines Branchenscoring-Modells zur Einschätzung von Branchen im Hinblick auf ihre aktuelle und
zukünftige Situation überarbeitet und verfeinert. Dieses Modell besteht neben einem branchenspezifischen auch aus
einem ESG-spezifischen Teil, der sich wiederum aus einem empirisch-statistischen und einem Expertenbaustein
zusammensetzt. Im empirisch-statistischen Baustein wird die Treibhausgasintensität von Branchen beurteilt. Die bisher
herangezogenen CO2-Emissionen nach NACE von Eurostat werden auch hier als Basis verwendet, jedoch in weiterer
Folge in Bezug zum Nettoanlagevermögen der jeweiligen Branche gesetzt. Dadurch wird bei älteren Assets eine höhere
Treibhausgasintensität ausgewiesen als bei vergleichbaren jüngeren und moderneren Assets. Zusätzlich werden die
Branchen anhand eines Expertenfragebogens hinsichtlich der Themenbereiche Klimaschutz/Anpassung Klimawandel,
Nachhaltige Nutzung/Schutz von Wasser Meeresressourcen, Übergang zu Kreislaufwirtschaft,
Vermeidung/Verminderung Umweltverschmutzung und Schutz/Wiederherstellung Biodiversität der Ökosysteme beurteilt.
Anhand einer Scoringfunktion und einer festgelegten Gewichtung führen die Ergebnisse des empirisch-statistischen und
des Expertenbausteines zu einer ESG-Gesamteinschätzung der Branchen.
Eine auf Basis des Finanzierungszwecks adaptierte Branchenzuordnung liefert eine differenziertere Betrachtung des
Kreditportfolios der HYPO NOE Landesbank, vor allem der Finanzierungen in den Bereichen Immobilien und Öffentliche
ANHANG
| 3 BILANZIERUNGS- UND BEWERTUNGSMETHODEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Hand, da es sich bei diesen Positionen zu einem erheblichen Teil um Finanzierungen mit hohen ökologischen und
sozialen Standards handelt und diese einen wesentlichen Teil des Kreditportfolios der HYPO NOE Landesbank
darstellen. Diese Auswertungen ergaben, dass aktuell weniger als 1% des Kreditportfolios der HYPO NOE Landesbank
einer Branche angehören, die einen unterdurchschnittlich schlechten ESG-Score ausweist. Im Zuge der Analyse der
betroffenen Geschäftsfälle konnten keine zusätzlich gefährdeten Kund:innen mit materiellen ESG-Risiken identifiziert
werden, die sich bereits in Stage 2 befinden.
Als ein weiteres wesentliches, mittel- bis langfristig auftretendes Risiko wurde das physische Risiko eines ansteigenden
Meeresspiegels evaluiert. Die HYPO NOE Landesbank hat daraufhin die Finanzierungen in den Niederlanden, die ca.
2% des gesamten Kreditportfolios umfassen, speziell aus diesem Blickwinkel beurteilt. Unter Berücksichtigung einer von
den Niederlanden erwarteten Erhöhung des Meeresspiegels bis zum Jahr 2050 von 0,5 Meter kam man zu dem
Ergebnis, dass aufgrund durchschnittlicher Kreditrestlaufzeiten von ca. 5 Jahren und der seit Langem sehr erfolgreichen
Umsetzung von Präventionsmaßnahmen kein akutes diesbezügliches Risiko und somit keine Grundlage für die Bildung
von zusätzlichen Risikovorsorgen besteht.
Aufgrund der umfangreichen ethischen Leitlinien und Geschäftsgrundsätze sowie des Geschäftsmodells der
HYPO NOE Landesbank mit Fokus auf der Finanzierung der öffentlichen Hand und des Wohnbaus in den Kernmärkten
Österreich und Deutschland sowie ausgewählten EU-Ländern wird aktuell daher von keinen materiellen transitorischen
und physischen Nachhaltigkeitsrisiken ausgegangen.
Bedingter Kaufpreis HETA
Für den „Bedingten Zusätzlichen Kaufpreis HETA“ (Contingent Additional Purchase Price, CAPP), der allen am KAF
Tender Offer II teilnehmenden Senior- und Junior-Gläubiger:innen zusteht, unabhängig davon, ob das Bar- oder das
Umtauschangebot gewählt wurde, erfolgt die Bewertung anhand eines internen Modells. Es existieren kein liquider
Markt und keine beobachtbaren Markttransaktionen. Die Parameter des Level 3 Modells wurden anhand verfügbarer
offizieller Informationen zur HETA und der FMA unter Anwendung einer Szenarioanalyse festgelegt. Dabei wurden
sämtliche Informationen und Annahmen berücksichtigt, die Marktteilnehmer:innen bei der Preisbildung anwenden
würden. Die Schwelle für den CAPP und die Auszahlungsbedingungen sind im KAF Tender Offer II geregelt.
Die Informationsgrundlagen für das interne Bewertungsmodell bestehen aus:
-
HETA Jahresabschluss-Geschäftsbericht 2020
-
HETA Jahresabschluss-Geschäftsbericht 2021
-
HETA Unternehmenspräsentation zum Abbauplan 2021, 20.5.2021
-
HETA Investoreninformation 2021 – Endverteilung, 28.10.2021
-
HETA Unternehmenspräsentation zum aktualisierten Abbauplan 2021, 16.12.2021
-
HETA Unternehmenspräsentation März 2022, 24.3.2022
-
Pressemitteilung der FMA, 21.10.2021
-
Pressemitteilung HETA, 27.10.2021
-
Pressemitteilung HETA, 24.3.2022
-
Pressemitteilung Kärntner Ausgleichszahlungsfonds (KAF), 2.11.2021
-
KAF Tender Offer
-
HETA Mandatsbescheid III der FMA, 26.3.2019
Die HYPO NOE Landesbank hat im Zuge der Annahme des KAF Tender Offer II die Option „Umtauschangebot“
gewählt. Aufgrund der diesbezüglichen Vertragsbedingungen liegt die mögliche Bandbreite für den „Bedingten
Zusätzlichen Kaufpreis“ zwischen 0% und 10%.
Zum 31.12.2021 ist die HETA aus dem Abwicklungsregime lt. BaSAG ausgeschieden und befindet sich seit 1.1.2022 in
der Abwicklung gemäß AktG. Im März 2022 veröffentlichte die HETA den Jahresabschluss 2021 gemeinsam mit einem
aktualisierten Finanzplan bis 2030.
Die maßgeblichen Säulen der Bewertung sind unter Berücksichtigung der veröffentlichten Dokumente gegenüber dem
Stichtag 31.12.2021 ident geblieben. Die zukünftig erwarteten Zahlungen aus der Erfüllungsquote der FMA und dem
weiterhin unsicheren Anteil, welcher vom weiteren Abbau bzw. vom Erfolg des Liquidationsverfahren abhängt, werden
als getrennte Szenarien simuliert und dann wieder zu einer Gesamtquote zusammengefasst. Damit können
unterschiedliche Laufzeitannahmen und Renditeerwartungen genau erfasst werden.
ANHANG
| 3 BILANZIERUNGS- UND BEWERTUNGSMETHODEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Für die Bewertung des Anteils aus der Erfüllungsquote der FMA, welcher in der Höhe als relativ sicher angenommen
werden kann, werden 3 Szenarien (Base, Worse, Worst), welche sich in der Fälligkeit der Zahlung unterscheiden,
angenommen. Aufgrund der feststehenden Höhe der Recovery Rate, wird keine abweichende Höhe in der Zahlung
angenommen. Daher wird als potenzielle Bandbreite das nächste Jahr bis zum geplanten Ende der Liquidation gemäß
Abbauplan herangezogen. Für die Diskontierung der Zahlung auf den Bewertungsstichtag wird neben der aktuellen
Zinskurve und den senior unsecured Liquiditätskosten ein Renditeanspruch für relativ sichere Cashflows verwendet, der
sowohl operative Kosten als auch die Gewinnerwartung abdeckt und sich an den durchschnittlichen Erträgen
zinsgebundener Geschäfte europäischer Banken orientiert.
Der verbleibende unsichere Anteil ermittelt sich aus der Erfüllungsquote der HETA (89,25%) abzüglich der FMA
Erfüllungsquote, und dem Maximalwert des CAPPs iHv. 10%. In Anlehnung an den relativ sicheren Anteil werden auch
für den unsicheren Anteil 3 Szenarien gebildet, wobei die Höhe der Zahlungen zwischen dem Maximalwert von 2,7%
und 0% angenommen werden sowie unterschiedliche Zahlungszeitpunkte unterstellt werden. Für die Diskontierung
werden abermals die aktuelle Zinskurve, die senior unsecured Liquiditätskosten und ein Renditeanspruch
herangezogen. Bei risikobehafteten Geschäften, wo ein Totalausfall des Cashflows möglich sein kann, wird der
Renditeanspruch über die Marktrisikoprämie für österreichische Equity-Instrumente und/oder von
Vergleichswertpapieren abgeleitet. Dieser Renditeanspruch ist im Vergleich zum Anspruch an einen relativ sicheren
Cashflow deutlich höher, da damit wesentlich höhere Risiken abgegolten werden.
Nach erfolgter Diskontierung der prognostizierten Zahlungen und der Multiplikation mit deren Gewichtungen ergibt sich
ein Worst-Case Bewertungspreis zum 31.12.2022 von 4,75%. Die Bandbreite an möglichen Bewertungspreisen gemäß
Modell liegt zwischen 4,75% und 8,24%. Die Bandbreite der möglichen Bewertungspreise hat sich aufgrund des
geänderten Zinsniveaus im Vergleich zum Vorjahr deutlich ausgeweitet.
Zwar wurden im Laufe des Abbaus die Unsicherheiten bei der Bewertung des Bedingten Zusätzlichen Kaufpreises
reduziert, jedoch ist die Bewertung nach wie vor mit Risiken und Unsicherheiten behaftet. Neben den
gesamtökonomischen Entwicklungen, finanzwirtschaftlichen Entwicklungen auf den Zins- und Kapitalmärkten, den
weiteren Entwicklungen des Abbaus der Assets und den ungewissen Entscheidungen bei Rechtsstreitigkeiten wichen
die Veröffentlichungen und Abbaupläne in der Vergangenheit teils deutlich von den Vorversionen ab. Daher sind die
finale Recovery und der bzw. die Auszahlungszeitpunkte des Bedingten Zusätzlichen Kaufpreises noch mit Unsicherheit
verbunden. Aufgrund ihrer Satzung ist die HETA verpflichtet auch zukünftig Finanzpläne zu erstellen und die
wesentlichen Erkenntnisse dazu zu veröffentlichen. Kommt es bei der weiteren Entwicklung rund um die HETA zu
Änderungen bei den dem Modell zugrundeliegenden und an dieser Stelle beschriebenen Parameterannahmen, ändert
sich der Bewertungspreis.
Die Einladung des Kärntner Ausgleichszahlungsfonds zur Angebotslegung für die vorzeitige Auszahlung des Bedingten
Zusätzlichen Kaufpreis vom 13.5.2022 wurde nicht in Anspruch genommen.
3.5 Beteiligungen
Für die im Anlagevermögen ausgewiesenen Beteiligungen erfolgt die Bewertung zu Anschaffungskosten oder bei
Wertminderung zum beizulegenden Wert. Bei Wegfall der Wertminderungsgründe wird eine Zuschreibung bis maximal
zu den historischen Anschaffungskosten vorgenommen.
Ein Wertminderungsbedarf wird im Zuge des Impairmenttests ermittelt. Dieser wird bei Vorlage von Anhaltspunkten für
einen wesentlich gesunkenen beizulegenden Wert jährlich zum Bilanzstichtag durchgeführt und dient der Überprüfung
der Werthaltigkeit des Beteiligungsbuchwertes. Der Beteiligungsbuchwert wird dabei dem zum Abschlussstichtag
ermittelten Unternehmenswert gegenübergestellt. Bei einem festgestellten Abwertungsbedarf wird der
Beteiligungsbuchwert wertgemindert. Übersteigt hingegen der ermittelte Unternehmenswert den Beteiligungsbuchwert,
wird auf diesen zugeschrieben, wobei die historischen Anschaffungskosten die Bewertungsobergrenze darstellen.
In die Ermittlung des aktuellen Unternehmenswertes fließt die von der Geschäftsleitung der jeweiligen Beteiligung
erstellte Planrechnung zukünftiger Perioden ein. Die berücksichtigten zukünftigen Perioden erstrecken sich auf die
Detailplanungsphase, je nach Beteiligung auf die Grobplanungsphase sowie auf die Phase der ewigen Rente. Die aus
der Planrechnung ermittelten finanziellen Überschüsse (Free Cash-Flows) werden mit risikoadjustierten
Abzinsungssätzen diskontiert und bilden nach Abzug der Nettoverbindlichkeiten den Unternehmenswert der jeweiligen
Beteiligung (Bruttoverfahren). Demgegenüber bilden beim Nettoverfahren sogleich die den Unternehmenseigner:innen
zufließenden und abgezinsten Cash-Flows den Unternehmenswert.
ANHANG
| 3 BILANZIERUNGS- UND BEWERTUNGSMETHODEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Einen wesentlichen Einfluss auf den Unternehmenswert haben die Einschätzungen der Bewertungsparameter und die
damit in Verbindung stehenden Schätzungsunsicherheiten vor allem bei Planungsrechnungen. Die Planwerte sind
aufgrund von COVID-19, des Ukraine-Krieges und von Auswirkungen der Inflation mit höheren Unsicherheiten behaftet.
Diese beobachteten und erwarteten Unsicherheiten finden in der Planrechnung und somit im ermittelten
Unternehmenswert Berücksichtigung.
3.6 Sachanlagen und immaterielle Vermögensgegenstände
Die Bewertung von Grundstücken und Gebäuden, immateriellen Vermögensgegenständen sowie der Betriebs- und
Geschäftsausstattung erfolgt zu Anschaffungs- oder Herstellungskosten abzüglich der planmäßigen Abschreibungen.
Die Abschreibungssätze liegen bei beweglichen und unbeweglichen Anlagen zwischen 4% und 33%. Geringwertige
Wirtschaftsgüter werden im Anschaffungsjahr analog zu den steuerlichen Bestimmungen des § 13 EStG 1988 voll
abgeschrieben.
3.7 Sozialkapital
In der HYPO NOE Landesbank bestehen sowohl beitrags- als leistungsorientierte Pläne. Im Rahmen der
beitragsorientierten Pläne wird ein definierter Beitrag an einen externen Versorgungsträger geleistet. Darüber hinaus
bestehen keine rechtlichen oder sonstigen Verpflichtungen des Arbeitgebers zu weiteren Zahlungen. Eine Rückstellung
ist nicht zu bilden.
Leistungsorientierte Zusagen betreffen Pensions- und Abfertigungsverpflichtungen sowie Jubiläumsgelder. Die Pläne
sind unfunded. Funded bezeichnet zur Deckung benötigte Mittel, die zur Gänze im Unternehmen verbleiben. Die
langfristigen Personalrückstellungen werden gemäß IAS 19 nach dem Anwartschaftsbarwertverfahren (Projected-Unit-
Credit-Methode) ermittelt. Die Bewertung der zukünftigen Verpflichtungen basiert auf versicherungsmathematischen
Gutachten eines externen Aktuars. Der Ansatz in der Bilanz erfolgt in der Höhe des Barwertes der leistungsorientierten
Verpflichtungen (defined benefit obligation).
Für die Berechnung der langfristigen Personalrückstellungen wurde das gesetzliche Pensionsantrittsalter (Frauen 60
Jahre oder Männer 65 Jahre) zugrunde gelegt. Bei Frauen wurde die schrittweise Erhöhung des Pensionsalters von 60
auf 65 Jahre berücksichtigt.
Für die Stichtagsbewertung des Rechnungszinsfußes (discount rate) wurden als Basis für die Ermittlung, wie in den
Vorjahren, hochwertige Industrieanleihen herangezogen und mit den Einschätzungen von Expert:innen im Euroraum
final abgestimmt.
Zinssatz für
31.12.2022
31.12.2021
Rechnungszinsfuß (discount rate)
3,80%
1,05%
künftige Gehaltssteigerungen
3,50%
2,50%
künftige Pensionserhöhungen
3,00%
2,00%
Fluktuationsabschläge von Jubiläumsgeldrückstellungen
10,70%
8% / 15% *
Als Rechnungsgrundlage wurden die biometrischen Grundwerte der aktuellsten österreichischen
Pensionsversicherungstafel mit der Bezeichnung „AVÖ 2018 – P – Rechnungsgrundlagen für die Pensionsversicherung
– Pagler & Pagler, Angestelltenbestand“ verwendet. Diese Tafel wird von der Aktuarvereinigung Österreichs für
Sozialbewertungen empfohlen.
Die Veränderung der Personalrückstellungen inkl. Auswirkungen aus einer Änderung des Zinssatzes wird im
Personalaufwand erfasst.
ANHANG
| 3 BILANZIERUNGS- UND BEWERTUNGSMETHODEN
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
3.8 Rückstellungen
Generell werden Rückstellungen für jene Verfahren gebildet, bei denen eine zuverlässige Vorhersage des Ausganges
oder der potenziellen Verluste möglich ist. In Fällen, bei denen in zuverlässiger Weise die Höhe potenzieller Verluste
einzuschätzen ist und ein solcher Verlust wahrscheinlich erscheint, werden Rückstellungen in jener Höhe gebildet, die
angesichts der jeweiligen Umstände und in Übereinstimmung mit den Rechnungslegungsgrundsätzen als angemessen
beurteilt werden.
ANHANG | 4 ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4 ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
4.1 Finanzinstrumente
4.1.1 Forderungen und Verbindlichkeiten an Kreditinstitute und Kunden
4.1.1.1 Fristengliederung
Die nicht täglich fälligen Forderungen und Guthaben gliedern sich nach Restlaufzeiten wie folgt:
31.12.2022
31.12.2021
in EUR
Kreditinstitute
Nichtbanken
Kreditinstitute
Nichtbanken
bis 3 Monate
-
450.655.932
-
115.827.726
mehr als 3 Monate bis 1 Jahr
79.755
1.159.862.446
645.806
998.205.083
mehr als 1 Jahr bis 5 Jahre
42.829.881
3.339.195.596
39.103.389
3.436.771.743
mehr als 5 Jahre
438.385.013
6.584.520.551
554.214.570
6.422.496.723
Gesamt
481.294.649
11.534.234.525
593.963.765
10.973.301.275
Die nicht täglich fälligen Verbindlichkeiten gliedern sich nach Restlaufzeiten wie folgt:
31.12.2022
31.12.2021
in EUR
Kreditinstitute
Nichtbanken
Kreditinstitute
Nichtbanken
bis 3 Monate
7.736.263
155.788.438
35.264.036
128.622.498
mehr als 3 Monate bis 1 Jahr
797.911.459
503.987.064
128.669.920
740.119.241
mehr als 1 Jahr bis 5 Jahre
380.075.028
18.309.826
2.153.527.499
143.205.739
mehr als 5 Jahre
673.246.322
89.445.679
636.159.839
37.045.679
Gesamt
1.858.969.072
767.531.006
2.953.621.294
1.048.993.157
4.1.1.2 Wertberichtigung auf Vermögensgegenstände
in EUR
Risikovorsorge
31.12.2021
Zuführung
Auflösung
Transfers
Verbrauch
Risikovorsorge
31.12.2022
Stage 1
9.673.761
3.429.951
-4.335.892
-1.664.222
-
7.103.598
Stage 2
40.067.359
12.543.348
-17.263.626
1.434.533
-
36.781.613
Stage 3
38.389.661
20.276.791
-9.109.457
229.689
-4.584.168
45.202.515
Gesamt
88.130.780
36.250.090
-30.708.975
-
-4.584.168
89.087.727
4.1.1.3 Treuhandgeschäfte
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Treuhandgeschäfte enthalten in den folgenden Bilanzposten
Forderungen an Kunden
5.403.820
9.698.553
Verbindlichkeiten gegenüber Kunden
5.403.820
9.698.553
ANHANG | 4 ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4.1.1.4 Vermögensgegenstände nachrangiger Art
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Vermögensgegenstände nachrangiger Art enthalten in den
folgenden Bilanzposten
Forderungen an Kunden
12.595.146
14.826.695
4.1.1.5 Als Sicherheit gestellte Vermögensgegenstände gemäß § 64 Abs. 1 Z 8 BWG
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Deckungsstock für öffentliche Pfandbriefe
(für verbriefte Verbindlichkeiten)
4.477.906.611
4.677.655.415
Deckungsdarlehen
4.376.611.757
4.544.345.771
Wertpapiere
101.294.854
133.309.644
Deckungsstock für hypothekarische Pfandbriefe
(für verbriefte Verbindlichkeiten)
3.043.423.744
2.836.222.226
Deckungsdarlehen
3.043.423.744
2.786.387.726
Wertpapiere
-
49.834.500
Auf dem Sicherheitendepot bei der OeNB eingelieferte, marktfähige
Sicherheiten (Wertpapiere)
(für Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten) *) **)
1.337.535.567
1.926.116.779
An die OeNB zedierte, nicht marktfähige Sicherheiten (Kredite)
(für Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten) *)
421.919.190
452.793.834
*) davon ausgenutzter OeNB-Tender
919.090.217
2.007.717.629
An die EIB verpfändete Wertpapiere
(für Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten)
91.430.730
85.591.467
An die EIB verpfändete Darlehen (für Verbindlichkeiten gegenüber
Kreditinstituten)
282.483.220
178.541.232
Für andere Einlagen verpfändete Darlehen (für Verbindlichkeiten
gegenüber Kreditinstituten)
411.244.510
417.475.393
Geliefertes Collateral (Cash) (für Derivate)
388.060.526
591.131.217
Für zu deckende Mündelspareinlagen gehaltene Deckungswerte
(Wertpapiere)
6.613.860
8.000.000
zu deckende Mündelspareinlagen ***)
6.460.552
6.090.762
Überdeckung
153.308
1.909.238
**
) zusätzlich wurden 2022 EUR 1.100 Mio eines zurückgekauften eigenen Pfandbriefes als Sicherheit bei der OeNB eingeliefert, welcher aufgrund
***
) überdies sind zusätzliche EUR 57.865 (2021: EUR 35.009) an Mündelgeldspareinlagen durch eine Landeshaftung besichert
ANHANG | 4 ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4.1.1.6 Pflichtangaben über Organe
Die folgende Tabelle zeigt die Vorschüsse, Kredite und eingegangenen Haftungsverhältnisse der Organe der
HYPO NOE Landesbank zum Bilanzstichtag. Diese waren banküblich besichert. Es kamen die für die Organe
festgelegten Konditionen zur Anwendung.
in EUR
01.01.2022
Zugang
Tilgung/Sonstige
Änderung
31.12.2022
Mitglieder des Vorstandes
284.523
-
-10.649
273.874
Mitglieder des Aufsichtsrates
707.319
170.829
-109.902
768.246
Gesamt
991.842
170.829
-120.550
1.042.120
in EUR
01.01.2021
Zugang
Tilgung/Sonstige
Änderung
31.12.2021
Mitglieder des Vorstandes
283.548
-
975
284.523
Mitglieder des Aufsichtsrates
701.195
230.407
-224.283
707.319
Gesamt
984.743
230.407
-223.308
991.842
4.1.2 Enthaltene Wertpapiere im Eigenbestand
Die börsennotierten Emissionen werden unter den Posten „Schuldtitel öffentlicher Stellen und ähnliche Wertpapiere“ und
„Schuldverschreibungen und andere festverzinsliche Wertpapiere“ bilanziert. Nicht börsennotierte fremde Emissionen
werden unter den Posten „Forderungen an Kreditinstitute“ und „Forderungen an Kunden“ ausgewiesen. Wertpapiere
ohne feste Verzinsung werden unter dem Posten „Aktien und andere nicht festverzinsliche Wertpapiere“ ausgewiesen.
31.12.2022
in EUR
Anlagevermögen
Umlaufvermögen
Gesamt
Schuldtitel öffentlicher Stellen
696.578.474
6.000.000
702.578.474
Forderungen an Kreditinstitute
40.880.380
-
40.880.380
Forderungen an Kunden
49.115.908
-
49.115.908
Schuldverschreibungen und andere
festverzinsliche Wertpapiere
978.397.141
16.177.898
994.575.040
davon Beträge, die im nächsten Jahr fällig
werden gem. § 64 Abs. 1 Z. 7 BWG
n/a
n/a
47.150.098
Gesamt
1.764.971.904
22.177.898
1.787.149.802
31.12.2021
in EUR
Anlagevermögen
Umlaufvermögen
Gesamt
Schuldtitel öffentlicher Stellen
751.111.743
26.469.247
777.580.990
Forderungen an Kreditinstitute
38.009.794
-
38.009.794
Forderungen an Kunden
59.812.847
-
59.812.847
Schuldverschreibungen und andere
festverzinsliche Wertpapiere
764.931.556
15.013.712
779.945.269
davon Beträge, die im nächsten Jahr fällig
werden gem. § 64 Abs. 1 Z. 7 BWG
n/a
n/a
24.951.965
Sonstige Vermögensgegenstände
-
800.000.000
800.000.000
Gesamt
1.613.865.941
841.482.959
2.455.348.900
ANHANG | 4 ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Die Verminderung des Postens „Schuldtitel öffentlicher Stellen“ ist in erster Linie auf planmäßige Tilgungen und
Verkäufe zurückzuführen, die Erhöhung bei „Schuldverschreibungen und andere festverzinsliche Wertpapiere“ erklärt
sich vor allem durch Veranlagungen im Berichtszeitraum.
Im Geschäftsjahr 2022 wurden Retained-Covered-Bond-Emissionen begeben und in den Sicherheitenpool der OENB
übertragen. Die Änderung der EZB Politik im Zusammenhang mit dem TLTRO III Programm hat die HYPO NOE
Landesbank dazu veranlasst, die Handhabung der zurückgekauften eigenen Emissionen neu auszurichten, sodass die
Veräußerungsabsicht für diese Instrumente nunmehr explizit ausgeschlossen wurde. Die zurückgekauften eigenen
Emissionen in der Höhe von EUR 1.104.433.000 (2021: EUR 800.000.000) wurden im Vorjahr unter den sonstigen
Vermögensgegenständen ausgewiesen und sind ab dem Geschäftsjahr 2022 saldiert. Dies führte zu einer
Bilanzverkürzung in der oben genannten Höhe.
Aufgliederung der zum Börsenhandel zugelassenen Wertpapiere gemäß § 64 Abs. 1 Z 10 BWG
börsennotiert
nicht börsennotiert
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
31.12.2022
31.12.2021
Schuldverschreibungen und andere
festverzinsliche Wertpapiere
994.575.040
779.945.269
-
-
Gesamt
994.575.040
779.945.269
-
-
Zum Finanzanlagevermögen gehörende Finanzinstrumente, die über ihrem beizulegenden Zeitwert ausgewiesen
werden gemäß § 238 Abs. 1 Z. 2 UGB
31.12.2022
Summe der Buchwerte
Summe der beizu-
legenden Zeitwerte
stille Lasten
in EUR
Schuldtitel öffentlicher Stellen
467.536.074
415.389.817
52.146.257
Forderungen an Kreditinstitute
40.616.385
39.865.435
750.950
Forderungen an Kunden
7.453.506
6.369.100
1.084.406
Schuldverschreibungen und andere
festverzinsliche Wertpapiere
946.765.022
839.779.234
106.985.788
Gesamt
1.462.370.988
1.301.403.586
160.967.401
31.12.2021
Summe der Buchwerte
Summe der beizu-
legenden Zeitwerte
stille Lasten
in EUR
Schuldtitel öffentlicher Stellen
67.152.246
65.325.485
1.826.761
Forderungen an Kreditinstitute
3.292.522
3.274.293
18.229
Schuldverschreibungen und andere
festverzinsliche Wertpapiere
304.232.909
301.041.899
3.191.010
Gesamt
374.677.676
369.641.677
5.035.999
Die Gründe für die bei diesen Wertpapieren entstandenen stillen Lasten beziehen sich auf marktpreisbedingte
Schwankungen. Nachhaltige Verschlechterungen der Bonität der entsprechenden Wertpapieremittenten wurden nicht
festgestellt.
Die stillen Reserven bei anderen Wertpapieren (vor Berücksichtigung bestehender Bewertungseinheiten) betrugen zum
31.12.2022 EUR 11.347.149 (2021: EUR 99.307.816).
ANHANG | 4 ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Unterschiedsbetrag gem. § 56 Abs. 2 und Abs. 3 BWG bei Wertpapieren des Anlagevermögens
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Unterschiedsbetrag zwischen den höheren Anschaffungskosten und den
Rückzahlungsbeträgen der Wertpapiere des Anlagevermögens
2.594.053
3.569.617
davon: Schuldverschreibungen und andere festverzinsliche Wertpapiere
546.499
815.458
ergebniswirksame Auflösung des Unterschiedsbetrages
975.502
1.148.713
davon: Schuldverschreibungen und andere festverzinsliche Wertpapiere
268.897
260.647
Der Unterschiedsbetrag zwischen den höheren Anschaffungskosten und den Rückzahlungsbeträgen der Wertpapiere des
Anlagevermögens gemäß § 56 Abs. 2 BWG wird via Effektivzinsmethode zeitanteilig abgeschrieben.
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Unterschiedsbetrag zwischen den niedrigeren Anschaffungskosten und den
Rückzahlungsbeträgen der Wertpapiere des Anlagevermögens
1.272.692
1.085.512
davon: Schuldverschreibungen und andere festverzinsliche Wertpapiere
313.069
331.582
ergebniswirksame Auflösung des Unterschiedsbetrages
238.411
249.159
davon: Schuldverschreibungen und andere festverzinsliche Wertpapiere
75.179
88.510
Der Unterschiedsbetrag zwischen den niedrigeren Anschaffungskosten und den Rückzahlungsbeträgen der Wertpapiere des
Anlagevermögens gemäß § 56 Abs. 3 BWG wird via Effektivzinsmethode zeitanteilig zugeschrieben.
Unterschiedsbetrag gem. § 56 Abs. 4 und Abs. 5 BWG bei Wertpapieren, die keine Finanzanlagen darstellen
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Unterschiedsbetrag zwischen den Anschaffungskosten und dem höheren Marktwert
von zu Anschaffungskosten bilanzierten Wertpapieren, die zum Börsenhandel
zugelassen sind und nicht zu den Finanzanlagen gehören
45.600
574.840
Laut AFRAC-Stellungnahme 14 RZ 60 beträgt im Sinne der Generalnorm des § 222 Abs. 2 und des § 236 erster Satz
UGB der Unterschiedsbetrag zwischen dem Preis und dem Buchwert von Wertpapieren auf inaktiven Märkten
EUR -7.401.012 (2021: EUR 107.382).
4.2 Anlagevermögen
Die Aufgliederung des Anlagevermögens und seine Entwicklung im Berichtsjahr sind im Anlagespiegel angeführt
(Anlage 1 zum Anhang).
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Grundwert der vorhandenen Gebäude und Grundstücke
Angabe laut §225 (7) UGB
1.598.814
1.598.814
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Miet- und Leasingverpflichtungen
fällig im folgenden Geschäftsjahr
3.855.875
3.503.444
fällig in den folgenden fünf Geschäftsjahren
20.131.728
18.321.103
ANHANG | 4 ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Investitionsprämie COVID-19-Zuschuss
Stand zum
Zugänge
Auflösungen
Stand zum
in EUR
01.01.2022
31.12.2022
Sachanlagen - Betriebs-/
Geschäftsausstattungen
206.243
7.935
-27.672
186.506
Inventar
180.358
408
-19.252
161.514
Kraftfahrzeuge
25.885
4.179
-5.071
24.992
Anlagevermögen
206.243
7.935
-27.672
186.506
4.3 Sonstige Vermögensgegenstände und Verbindlichkeiten und
Rechnungsabgrenzungsposten
4.3.1 Sonstige Vermögensgegenstände
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Forderungen aus Verrechnung Finanzamt
16.228.461
14.695.536
Bewertungsabgrenzung außerbilanzielle Geschäfte
46.512.737
26.783.369
eigene nicht börsennotierte Wertpapiere
-
800.000.000
Verrechnungsforderungen
3.224.846
802.644
sonstige Forderungen
28.492.042
31.106.703
Sonstige Vermögensgegenstände
94.458.086
873.388.252
4.3.2 Sonstige Verbindlichkeiten
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Bewertungsabgrenzung außerbilanzielle Geschäfte
44.956.970
30.128.591
sonstige Verrechnungskreditoren
5.553.714
7.079.381
Verbindlichkeiten gegenüber Sozialversicherungen
1.356.822
1.336.932
Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen
1.310.072
956.404
Verbindlichkeiten aus Steuern und Abgaben
146.751
139.460
Verrechnungsverbindlichkeiten
3.060.867
4.789.843
Sonstige Verbindlichkeiten
56.385.195
44.430.612
ANHANG | 4 ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4.3.3 Rechnungsabgrenzungsposten
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Upfront-Zahlungen
31.306.095
36.459.836
Abgrenzung Disagio bei WP-Emissionen
7.742.873
6.184.166
Abgrenzung Optionsprämien
1.316.063
89.346
sonstige Rechnungsabgrenzungen
1.160.678
990.490
Aktive Rechnungsabgrenzungsposten
41.525.709
43.723.838
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Upfront-Zahlungen
8.624.891
7.901.510
Abgrenzung Agio bei WP-Emissionen
13.836.640
16.842.054
Abgrenzung Optionsprämien
1.409.491
113.598
Abgrenzung Devisentermingeschäfte
908.267
-
Abgrenzung Investitionsprämien
186.506
206.243
sonstige Rechnungsabgrenzungen
628.444
527.805
Passive Rechnungsabgrenzungsposten
25.594.239
25.591.211
4.4 Verbriefte Verbindlichkeiten
31.12.2022
31.12.2021
Pfandbriefe in EUR
5.117.587.242
5.526.991.471
Sonstige Anleihen in EUR
2.566.812.287
2.080.512.369
Sonstige Anleihen in FW
334.443.586
450.969.076
Wohnbauanleihen
189.343.966
201.428.573
Gesamt
8.208.187.080
8.259.901.490
Im Jahr 2023 werden verbriefte Verbindlichkeiten mit einem Betrag von EUR 1.187.661.232 (2022: EUR 707.722.302)
zur Rückzahlung fällig (Angabe laut BWG § 64 (1) Z 7 BWG).
31.12.2022
Deckungserfordernis für
verbriefte Verbindlichkeiten
Deckungswerte
Überdeckung
in EUR
Darlehen
Wertpapiere
Hypothekarische Pfandbriefe
2.738.056.668
3.043.423.744
-
305.367.076
Öffentliche Pfandbriefe
3.573.824.878
4.376.611.757
101.294.854
904.081.734
Summe
6.311.881.546
7.420.035.502
101.294.854
1.209.448.809
31.12.2021
Deckungserfordernis für
verbriefte Verbindlichkeiten
Deckungswerte
Überdeckung
in EUR
Darlehen
Wertpapiere
Hypothekarische Pfandbriefe
1.950.580.342
2.786.387.726
49.834.500
885.641.884
Öffentliche Pfandbriefe
3.649.416.535
4.544.345.771
133.309.644
1.028.238.880
Summe
5.599.996.877
7.330.733.498
183.144.144
1.913.880.764
ANHANG | 4 ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4.5 Rückstellungen
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Rückstellungen für Abfertigungen
7.084.705
8.434.992
Rückstellungen für Pensionen
13.245.334
17.912.946
Steuerrückstellungen
6.698.919
5.703.289
Sonstige Rückstellungen
69.616.581
69.190.227
Rückstellung für Negativzinsen aus Unternehmenskreditverträgen
48.342.168
43.292.291
Drohverlustrückstellung Derivate
9.796.056
12.488.601
Jubiläumsgeldrückstellung
2.272.449
2.782.373
Rückstellung für Risiken aus dem Kreditgeschäft
3.239.559
3.348.063
Sonstige
5.966.350
7.278.898
Rückstellungen
96.645.539
101.241.454
Grundlage für die Negativzinsrückstellung bildet die Negativzinsjudikatur in Verbraucher- und Handelsrechtsverfahren,
die in Einzelfällen zu Rückzahlungsverpflichtungen führen kann. Da die Höhe der Rückstellung im erheblichen Ausmaß
mit Unsicherheiten behaftet ist, erfolgte die Einschätzung des erwarteten Vermögensabflusses auf Basis eines
Szenarien Modells mit bestmöglicher Gewichtung. Wesentliche Treiber der Schätzungsunsicherheit sind der Zeitpunkt
eines höchstgerichtlichen Urteils und Höhe sowie Zeitpunkt potenzieller Vergleichsabschlüsse.
4.6 Eigenkapital
in Stück
31.12.2022
31.12.2021
Anteil in %
NÖ Landes-Beteiligungsholding GmbH
5.040.000
5.040.000
70,49%
NÖ BET GmbH
2.110.000
2.110.000
29,51%
Gesamt
7.150.000
7.150.000
100%
Jede Stückaktie gewährt das Recht auf eine Stimme.
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Grundkapital (gezeichnetes Kapital)
51.980.500
51.980.500
einbezahltes Kapital
51.980.500
51.980.500
in EUR
31.12.2022
vorgeschlagene Dividende
5.000.000
geschüttete Dividende*
3.500.000
Dividendenertrag/Aktie
0,49
* aus dem Bilanzgewinn 2021
ANHANG | 4 ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Die Kapitalrücklagen setzen sich wie folgt zusammen:
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
gebundene Rücklagen
94.624.013
94.624.013
Aufgeld aus Kapitalerhöhungen
84.565.947
84.565.947
Haftrücklagenübertragungen
10.058.066
10.058.066
nicht gebundene Rücklagen
97.200.000
97.200.000
Kapitalrücklagen
191.824.013
191.824.013
In den Geschäftsjahren 2022 und 2021 wurden keine nachrangigen Verbindlichkeiten oder zusätzliches
Ergänzungskapital aufgenommen.
Aufsichtsrechtliche Eigenmittel laut CRR Teil 2 gemäß § 64 (1) Z 16 BWG
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Grundkapital
51.980.500
51.980.500
Gebundene Kapitalrücklage aus Agio
84.565.947
84.565.947
Einbehaltene Gewinne
8.059.969
4.748.264
Sonstige Rücklagen
556.611.027
475.511.027
Aufgrund von Abzugs- und Korrekturposten vorzunehmende
Anpassungen am harten Kernkapital
-1.140.349
-614.862
Hartes Kernkapital (Artikel 26)
700.077.094
616.190.876
Eigenmittel
700.077.094
616.190.876
Konsolidierte Eigenmittel gemäß § 64 (1) Z 17 BWG
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Grundkapital
51.980.500
51.980.500
Gebundene Kapitalrücklage aus Agio
84.565.946
84.565.946
Einbehaltene Gewinne
522.978.679
481.417.466
Kumuliertes Sonstiges Ergebnis
10.289.795
8.480.175
Sonstige Rücklagen
104.743.549
104.743.549
Aufgrund von Abzugs- und Korrekturposten vorzunehmende
Anpassungen am harten Kernkapital
-1.728.647
-1.565.738
Hartes Kernkapital (Artikel 26)
772.829.823
729.621.899
Konsolidierte Eigenmittel
772.829.823
729.621.899
Die Gesamtkapitalrentabilität gemäß § 64 (1) Z 19 BWG beträgt 0,62% (2021: 0,29%).
4.7 Bilanzsumme auf fremde Währung lautend
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Aktiva
420.480.974
438.951.072
Passiva
447.595.206
546.962.968
ANHANG | 4 ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4.8 Posten unter der Bilanz
4.8.1 Eventualverbindlichkeiten
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Bürgschaften und Garantien
150.366.442
162.342.454
davon: gegenüber verbundenen Unternehmen
93.148.314
93.148.349
4.8.2 Kreditrisiken
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
aus nicht in Anspruch genommenen Krediten und Promessen
1.856.481.377
2.100.256.073
davon: gegenüber verbundenen Unternehmen
1.034.395.315
1.167.032.264
4.8.3 Erhaltene Vorteile, die zur Kreditrisikominderung genutzt werden
Wesentliche erhaltene Vorteile sind erhaltene Garantien für Kund:innenforderungen, Wertpapiere und Derivate, wobei
als Garantiegeberin fast ausschließlich die Öffentliche Hand (Staaten, Länder, Gemeinden) auftritt. Als finanzielle
Sicherheiten sind vor allem verpfändete Wertpapiere sowie erhaltene Margins und Einlagen von Kreditinstituten
berücksichtigt.
Die erhaltenen Vorteile, welche zum 31.12.2022 gemäß den Anforderungen Teil 3 Titel I Kapitel 4 CRR zur
Kreditrisikominderung genutzt werden, gliedern sich wie folgt:
Art der Sicherheit
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Garantien
3.383.313.435
3.520.746.913
Wohnimmobilien
2.521.177.118
2.274.514.047
Gewerbliche Immobilien
716.178.991
621.774.764
Finanzielle Sicherheiten
456.856.943
463.089.746
Lebensversicherungen
10.672.686
12.244.123
ANHANG | 4 ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4.9 Derivate und Hedge Accounting
Zum Bilanzstichtag bestanden folgende nicht abgewickelte Termingeschäfte (in TEUR):
31.12.2022
Nominalbetrag
Marktwert
(ohne Zinsabgrenzung)
Restlaufzeit
bis 1 Jahr
1 bis 5
Jahre
über 5
Jahre
Summe
positiv
negativ
Zinsswaps
1.640.367
4.384.042
7.766.784
13.791.193
448.618
718.687
Zinsoptionen-Käufe
150
40.840
33.182
74.171
4.689
-
Zinsoptionen-Verkäufe
150
40.840
31.901
72.891
-
4.484
Zinsabhängige Termingeschäfte
1.640.667
4.465.722
7.831.867
13.938.255
453.307
723.171
Devisentermingeschäfte
249.633
-
-
249.633
1.538
848
Zinswährungsswaps
-
502.646
233.310
735.956
55.046
75.932
Fremdwährungsabhängige
Termingeschäfte
249.633
502.646
233.310
985.589
56.585
76.780
Gesamt
1.890.300
4.968.368
8.065.177
14.923.844
509.892
799.951
Im Vorjahr bestanden zum Bilanzstichtag folgende nicht abgewickelte Termingeschäfte (in TEUR):
31.12.2021
Nominalbetrag
Marktwert
(ohne Zinsabgrenzung)
Restlaufzeit
bis 1 Jahr
1 bis 5
Jahre
über 5
Jahre
Summe
positiv
negativ
Zinsswaps
1.276.036
4.573.331
7.661.260
13.510.628
518.742
823.518
Zinsoptionen-Käufe
19.053
270
1.565
20.888
29
-
Zinsoptionen-Verkäufe
19.050
270
226
19.546
-
2
Zinsabhängige Termingeschäfte
1.314.139
4.573.871
7.663.051
13.551.062
518.771
823.519
Devisentermingeschäfte
182.423
-
-
182.423
198
3.563
Zinswährungsswaps
-
510.386
233.726
744.112
36.812
47.031
Fremdwährungsabhängige
Termingeschäfte
182.423
510.386
233.726
926.535
37.010
50.594
Gesamt
1.496.562
5.084.258
7.896.777
14.477.596
555.781
874.114
Mit einem Nominalvolumen von EUR 12.082.540.107 an externen Derivaten wurden vorwiegend Zins- und
Fremdwährungsrisiken aus eigenen Emissionen, Nostrowertpapieren und Schuldscheindarlehen/-einlagen sowie
Risiken aus Kund:innenderivaten abgesichert (2021: EUR 11.416.820.990). Außerdem wurde im Rahmen von
Devisentermingeschäften mit einem Nominale von EUR 249.632.955 für die offene Devisenposition vorgesorgt (2021:
EUR 182.422.984).
Zusätzlich zu den Sicherungsgeschäften wurden Kund:innenderivate mit einem Nominale von EUR 2.591.671.254
ausgewiesen (2021: EUR 2.878.352.339). Es gab, wie im Vorjahr, zum Bilanzstichtag keine Konzernderivate.
Die Derivate aus den Bewertungseinheiten setzen sich wie folgt zusammen:
ANHANG | 4 ERLÄUTERUNGEN ZUR BILANZ
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
31.12.2022
31.12.2021
in EUR
Fair Values
Nominale
maximaler
Absicherungs-
zeitraum
Fair Values
Nominale
maximaler
Absicherungs-
zeitraum
Zinsswaps
-289.477.505
11.086.999.764
31.12.2062
-326.981.042
10.235.100.980
31.12.2062
Zinswährungs-
swaps
-21.647.458
215.689.480
21.05.2030
-11.268.459
216.930.601
21.05.2030
Caps
183.985
1.280.534
01.01.2034
27.064
1.339.250
01.01.2034
Gesamt
-310.940.979
11.303.969.777
-338.222.436
10.453.370.832
Der Saldo aus den negativen Fair Values der Derivate und den Stillen Reserven aus den Grundgeschäften der
jeweiligen Bewertungseinheiten wird ergebniswirksam in die Rückstellung für drohende Verluste dotiert.
ANHANG | 5 ERLÄUTERUNGEN ZUR GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
5 ERLÄUTERUNGEN ZUR GEWINN- UND
VERLUSTRECHNUNG
5.1 Nettozinsertrag
in EUR
1.1.-31.12.2022
1.1.-31.12.2021
Forderungen an Kreditinstitute
-448.547
-9.404.302
Forderungen an Kunden
150.698.659
116.029.881
Schuldverschreibungen und andere festverzinslichen Wertpapiere
9.506.449
3.505.384
Sonstige
3.548.704
3.760.384
Zinsen und ähnliche Erträge
163.305.265
113.891.348
in EUR
1.1.-31.12.2022
1.1.-31.12.2021
Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten
6.563.359
15.958.919
Verbindlichkeiten gegenüber Kunden
-2.020.067
-1.051.489
Verbriefte Verbindlichkeiten
-32.878.631
2.535.464
Sonstige
-250.547
-195.071
Zinsen und ähnliche Aufwendungen
-28.585.885
17.247.824
5.2 Provisionsergebnis
in EUR
1.1.-31.12.2022
1.1.-31.12.2021
Kreditgeschäft
8.807.824
10.043.142
Wertpapiergeschäft
4.963.773
6.480.304
Zahlungsverkehr
7.164.555
6.539.875
Devisen-, Sorten-, Edelmetallgeschäft
407.393
502.082
Sonstiges Dienstleistungsgeschäft
5.265.267
8.964.560
Provisionserträge
26.608.812
32.529.963
in EUR
1.1.-31.12.2022
1.1.-31.12.2021
Kreditgeschäft
-2.701.381
-2.687.426
Wertpapiergeschäft
-3.581.090
-4.957.416
Zahlungsverkehr
-1.634.054
-1.496.733
Sonstiges Dienstleistungsgeschäft
-33.627
-18.655
Provisionsaufwendungen
-7.950.151
-9.160.229
ANHANG | 5 ERLÄUTERUNGEN ZUR GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
5.3 Ergebnis aus Finanzgeschäften
in EUR
1.1.-31.12.2022
1.1.-31.12.2021
Devisenhandel
1.150.968
777.890
Handel mit sonstigen Vermögensgegenständen
13.301
5.381
Ergebnis aus Finanzgeschäften
1.164.269
783.271
5.4 Sonstige betriebliche Erträge
in EUR
1.1.-31.12.2022
1.1.-31.12.2021
Entschädigungen für die vorzeitige Rückzahlung von Ausleihungen
8.120.675
10.749.301
Rückersatz von Rechtskosten
1.124.232
1.202.310
Konzerninterne Leistungsverrechnung
237.377
215.666
Miet- und Pachterträge
157.820
150.401
Bewertung und Veräußerung von Vermögensgegenständen
68.592
87.895
Auflösung von Rückstellungen
436.606
-
andere Erträge
814.988
724.970
Sonstige betriebliche Erträge
10.960.291
13.130.544
ANHANG | 5 ERLÄUTERUNGEN ZUR GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
5.5 Verwaltungsaufwand
in EUR
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Personalaufwand
-46.535.417
-50.139.870
Löhne und Gehälter
-38.369.283
-38.261.413
Altersvorsorge und Sozialaufwand
-8.166.134
-11.878.457
davon: Aufwand für Abfertigungen
458.292
-298.920
davon: laufende Pensionskassenbeiträge
-1.087.846
-1.104.342
davon: Aufwand/Ertrag für Rückstellungen für Jubiläumsgelder
456.956
-118.063
Sonstige Verwaltungsaufwendungen (Sachaufwand)
-44.653.007
-41.154.395
Gebäudekosten
-6.425.510
-5.971.008
Büro- und Kommunikationsaufwand
-884.561
-960.870
EDV-Aufwand
-12.979.403
-11.037.358
Rechts- und Beratungskosten für den Abschlussprüfer und mit diesem
verbundenen Unternehmen
-426.988
-598.426
Prüfung des Jahres- und Konzernabschlusses
-360.000
-288.723
davon: für den Abschlussprüfer
-360.000
-288.723
andere Bestätigungsleistungen
-38.188
-58.588
davon: für den Abschlussprüfer
-38.188
-58.588
Steuerberatungsleistungen
-
-70.568
sonstige Leistungen
-28.800
-180.548
davon: für den Abschlussprüfer
-
-155.147
Sonstige Rechts- und Beratungskosten
-1.905.632
-1.314.857
Werbe- und Repräsentationsaufwand
-4.318.683
-4.109.393
Rechtsform- und gesellschaftsrechtliche Kosten
-12.476.088
-12.255.245
davon: Einlagensicherungsfonds
-1.006.961
-3.527.356
davon: Abwicklungsfonds
-10.529.563
-7.574.567
Sonstige Verwaltungsaufwendungen
-5.236.141
-4.907.239
Allgemeine Verwaltungsaufwendungen
-91.188.424
-91.294.265
1.1.–31.12.2022
1.1.–31.12.2021
Durchschnittliche Zahl der Beschäftigten (inkl. Karenzen)
598
596
Durchschnittliche Zahl der Beschäftigten (exkl. Karenzen)
571
572
An Abfertigungen und Vorsorge für Abfertigungen und Pensionen sowie laufenden Bezügen wurden
folgende Aufwendungen getätigt:
Abfertigungen und Vorsorge für
Abfertigungen und Pensionen
Gesamtbezüge
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
31.12.2022
31.12.2021
Aktive Vorstandsmitglieder
-116.987
-111.457
-1.150.159
-1.102.112
Vorstandsmitglieder in Ruhe und deren
Hinterbliebene
2.094.258
347.414
-310.335
-314.358
Key Management
-197.466
-166.220
k.A.
k.A.
Andere Arbeitnehmer:innen
1.770.601
1.376
k.A.
k.A.
Aufsichtsratsmitglieder
k.A.
k.A.
-482.158
-463.775
Aufsichtsratsmitglieder (kein Dienstverhältnis)
k.A.
k.A.
-120.879
-116.827
ANHANG | 5 ERLÄUTERUNGEN ZUR GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
5.6 Sonstige betriebliche Aufwendungen
in EUR
1.1.-31.12.2022
1.1.-31.12.2021
Zuführung zu Rückstellungen
-5.119.439
-10.311.786
andere Aufwendungen
-378.921
-134.438
Sonstige betriebliche Aufwendungen
-5.498.360
-10.446.224
5.7 Ertrags-Aufwandssaldo aus Wertberichtigungen
in EUR
1.1.-31.12.2022
31.12.2021
Bewertung von Forderungen und Eventualverbindlichkeiten
-4.729.346
-18.341.128
Bewertung von Wertpapieren des Umlaufvermögens
-4.751.775
6.507.192
Bewertung von Wertpapieren des Anlagevermögens
5.312.989
1.225.744
Bewertung von Beteiligungen und verbundenen Unternehmen
111.836
-4.484.679
Ertrags- Aufwandssaldo aus Wertberichtigungen
-4.056.296
-15.092.871
Bei zum Anlagevermögen gehörenden Wertpapieren und Schuldscheindarlehen wurden in den Geschäftsjahren 2022
und 2021 keine außerplanmäßigen Abschreibungen vorgenommen.
5.8 Steuern
in EUR
31.12.2022
31.12.2021
Körperschaftsteuer und Kapitalertragsteuer
-15.584.098
-12.990.234
davon: Steuerumlagen der Gruppenmitglieder
351.829
245.769
davon: Ertrag/Aufwand für latente Steuern
-2.186.724
-469.658
Sonstige Steuern und Abgaben
-3.413.966
-3.116.323
davon: Stabilitätsabgabe
-3.128.213
-2.955.327
Die aktiven latenten Steuern beruhen auf temporären Differenzen zwischen Unternehmensrecht und Steuerrecht im
Bereich einer § 57(1) BWG-Unterbewertung, bei Sachanlagen, aus der Siebtelverteilung von Teilwertabschreibungen zu
Beteiligungen, sowie Bewertungsunterschieden bei den Sozialkapitalrückstellungen. Die Bewertung der latenten
Steuern erfolgt mit einem Steuersatz von 23%. Die erfolgten Bewegungen der latenten Steuersalden resultieren aus der
Veränderung der angeführten Posten.
6 OFFENLEGUNG
Die Umsetzung der Offenlegungsbestimmungen gemäß Teil 8 der Verordnung (EU) Nr. 575/2013 (CRR) erfolgt durch
Veröffentlichung der geforderten Informationen auf der Homepage des Institutes. Das Offenlegungsdokument ist
abrufbar unter
ANHANG
| 7 EREIGNISSE NACH BILANZSTICHTAG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
7 EREIGNISSE NACH DEM BILANZSTICHTAG
Es sind keine Ereignisse von besonderer Bedeutung nach dem 31.12.2022 vorgefallen.
ANHANG
| 8 ORGANE DER HYPO NOE LANDESBANK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
8 ORGANE DER HYPO NOE LANDESBANK
Während der Berichtsperiode waren folgende Personen als Mitglieder des Vorstandes und des Aufsichtsrates tätig:
Mitglieder des Vorstandes
DI Wolfgang Viehauser, MSc, Vorstand Markt und Sprecher des Vorstandes
MMag. Dr. Udo Birkner, MBA (LBS), Vorstand Marktfolge
Mitglieder des Aufsichtsrates
Prof. Dr. Günther Ofner, Vorsitzender des Aufsichtsrates
Dr. Michael Lentsch, Vorsitzender-Stellvertreter
Mag. Sabina Fitz-Becha
Mag. Birgit Kuras
Ing. Johann Penz
Mag. Ulrike Prommer
Mag. Karl Schlögl
KR Dr. Hubert Schultes
Vom Betriebsrat entsandt
Franz Gyöngyösi
Mag. Claudia Mikes
Rainer Gutleder
Peter Böhm
Staatskommissäre
Dr. Ben-Benedict Hruby, LL.M., Bundesministerium für Finanzen
AD RR Josef Dorfinger, Bundesministerium für Finanzen
Aufsichtskommissäre
Vortr. Hofrat Mag. Georg Bartmann, Amt der NÖ Landesregierung
Wirkl. Hofrat Mag. Peter Neurauter, Amt der NÖ Landesregierung
St. Pölten, am 22. Februar 2023
Der Vorstand
DI Wolfgang Viehauser, MSc MMag. Dr. Udo Birkner, MBA (LBS)
Vorstand Markt und Sprecher des Vorstandes Vorstand Marktfolge
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
WEITERE
INFORMATIOEN
ZUM 31. DEZEMBER 2022
NACH UGB/BWG DER
HYPO NOE LANDESBANK
TEIL II: JAHRESFINANZBERICHT DER HYPO NOE LANDESBANK 195
LAGEBERICHT 196
JAHRESABSCHLUSS 247
ANHANG 252
WEITERE INFORMATIONEN 293
1 ANLAGE 1 ZUM ANHANG: ANLAGESPIEGEL 294
2 ANLAGE 2 ZUM ANHANG: BETEILIGUNGSSPIEGEL 296
3 ERKLÄRUNG DER GESETZLICHEN VERTRETER 298
4 BESTÄTIGUNGSVERMERK 299
5 BERICHT DES AUFSICHTSRATES 305
WEITERE INFORMATIONEN
| 1 ANLAGE 1 ZUM ANHANG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
1 ANLAGE 1 ZUM ANHANG: ANLAGESPIEGEL
Anlagespiegel 2022
Anschaffungs- und Herstellungskosten
Zugänge
Abgänge
Stand zum
inkl. Zuschreib.
exkl. Abschreib.
Umbuchung/
Stand zum
in EUR
01.01.2022
Disagio § 56 (3)
BWG
Agio § 56 (2) BWG
Umgliederung
31.12.2022
Schuldtitel öffentlicher Stellen
745.594.134
40.197.576
-93.924.350
-
691.867.360
Festverzinsliche Wertpapiere
745.594.134
40.197.576
-93.924.350
-
691.867.360
Forderungen an Kreditinstitute
38.299.269
2.493.355
-
-
40.792.624
Festverzinsliche Wertpapiere
38.299.269
2.493.355
-
-
40.792.624
Forderungen an Kunden
88.511.711
2.506.428
-12.807.898
-
78.210.241
Festverzinsliche Wertpapiere
59.273.311
2.506.428
-12.807.898
-
48.971.841
Schuldscheindarlehen und Kredite
29.238.400
-
-
-
29.238.400
Schuldverschreibungen und andere
festverzinsliche Wertpapiere
772.664.970
239.617.947
-29.021.311
-
983.261.606
Festverzinsliche Wertpapiere
772.664.970
239.617.947
-29.021.311
-
983.261.606
Beteiligungen
9.590.498
-
-818.323
918.791
9.690.966
an Kreditinstituten
2.898.832
-
-
-
2.898.832
an sonstigen Unternehmen
6.691.666
-
-818.323
918.791
6.792.134
Anteile an verbundenen Unternehmen
85.529.512
52.340.200
-7.649.941
-22.327.787
107.891.983
an sonstigen Unternehmen
85.529.512
52.340.200
-7.649.941
-22.327.787
107.891.983
Immaterielle Vermögensgegenstände
8.310.339
390.209
-212.663
-
8.487.885
Immaterielle Vermögensgegenstände
8.263.039
313.353
-212.663
47.300
8.411.029
Geleistete Anzahlungen
47.300
76.856
-
-47.300
76.856
Sachanlagen - Grundstücke/Gebäude
1.830.616
-
-
-
1.830.616
für den eigenen Geschäftsbetrieb
1.800.674
-
-
-
1.800.674
sonstige
29.941
-
-
-
29.941
Sachanlagen - Betriebs-/
Geschäftsausstattungen
39.215.500
1.542.597
-5.692.135
-
35.065.962
Inventar
37.125.570
1.032.827
-5.454.274
15.455
32.719.578
Geringwertige Vermögensgegenstände
621.053
247.232
-53.114
62.280
877.450
Kraftfahrzeuge
1.328.141
73.865
-184.746
-
1.217.259
Geleistete Anzahlungen
140.736
188.674
-
-77.735
251.674
Anlagevermögen
1.789.546.548
339.088.311
-150.126.620
-21.408.997
1.957.099.242
WEITERE INFORMATIONEN
| 1 ANLAGE 1 ZUM ANHANG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Anlagespiegel 2022
kumulierte Zu-/Abschreibungen
Stand zum
Zugänge/Ab-
Zuschrei-
Ab-
Umbuchung/
Stand zum
Buchwert
Buchwert
in EUR
01.01.2022
schreibungen
bungen
gänge
-gliederung
31.12.2022
31.12.2022
01.01.2022
Schuldtitel öffentlicher
Stellen
-3.427.388
-519.271
-
922.687
-
-3.023.972
688.843.388
742.166.747
Festverzinsliche
Wertpapiere
-3.427.388
-519.271
-
922.687
-
-3.023.972
688.843.388
742.166.747
Forderungen an
Kreditinstitute
-299.104
-1.176
-
124.041
-
-176.239
40.616.385
38.000.165
Festverzinsliche
Wertpapiere
-299.104
-1.176
-
124.041
-
-176.239
40.616.385
38.000.165
Forderungen an Kunden
-252.334
-138.369
-
50.837
-
-339.866
77.870.375
88.259.376
Festverzinsliche
Wertpapiere
-68.236
-42.718
-
50.837
-
-60.118
48.911.723
59.205.074
Schuldscheindarlehen und
Kredite
-184.098
-95.650
-
-
-
-279.748
28.958.652
29.054.302
Schuldverschreibungen
und andere festver-
zinsliche Wertpapiere
-10.101.182
-311.585
-
1.885.358
-
-8.527.409
974.734.196
762.563.788
Festverzinsliche
Wertpapiere
-10.101.182
-311.585
-
1.885.358
-
-8.527.409
974.734.196
762.563.788
Beteiligungen
-4.349.849
-14.815
98.152
795.550
-757.991
-4.228.952
5.462.014
5.240.649
an Kreditinstituten
-19.138
-1.139
-
-
-
-20.276
2.878.556
2.879.694
an sonstigen Unternehmen
-4.330.711
-13.676
98.152
795.550
-757.991
-4.208.676
2.583.458
2.360.955
Anteile an verbundenen
Unternehmen
-22.301.590
-8.525
-
-
22.166.987
-143.128
107.748.856
63.227.922
an sonstigen Unternehmen
-22.301.590
-8.525
-
-
22.166.987
-143.128
107.748.856
63.227.922
Immaterielle
Vermögensgegenstände
-8.122.576
-108.886
-
212.663
-
-8.018.799
469.086
187.763
Immaterielle
Vermögensgegenstände
-8.122.576
-108.886
-
212.663
-
-8.018.799
392.230
140.463
Geleistete Anzahlungen
-
-
-
-
-
-
76.856
47.300
Sachanlagen -
Grundstücke/Gebäude
-46.360
-15.454
-
-
-
-61.814
1.768.802
1.784.255
für den eigenen
Geschäftsbetrieb
-46.360
-15.454
-
-
-
-61.814
1.738.860
1.754.314
sonstige
-
-
-
-
-
-
29.941
29.941
Sachanlagen - Betriebs-/
Geschäftsausstattungen
-30.822.908
-2.069.864
-
5.592.428
-
-27.300.345
7.765.617
8.392.591
Inventar
-29.757.893
-1.605.180
-
5.414.401
-
-25.948.671
6.770.907
7.367.678
Geringwertige
Vermögensgegenstände
-621.053
-309.512
-
53.114
-
-877.450
-
-
Kraftfahrzeuge
-443.963
-155.173
-
124.912
-
-474.223
743.036
884.178
Geleistete Anzahlungen
-
-
-
-
-
-
251.674
140.736
Anlagevermögen
-79.723.291
-3.187.945
98.152
9.583.562
21.408.997
-51.820.525
1.905.278.717
1.709.823.256
WEITERE INFORMATIONEN | 2 ANLAGE 2 ZUM ANHANG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
2 ANLAGE 2 ZUM ANHANG:
BETEILIGUNGSSPIEGEL
Die Bank war zum Jahresende an nachfolgenden Unternehmen in Form einer dauernden Verbindung beteiligt:
Name des Unternehmens
Sitz
Anteil am
Kapital
Eigenkapital
Ergebnis
Jahr
"CALCULATOR
St. Pölten
100,00%
711.168,69
-5.381,61
2021
1)
Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H."
ALARIS Grundstückvermietungs
St. Pölten
100,00%
1.609.420,97
-63.385,22
2021
1)
Gesellschaft m.b.H.
CURIA Grundstückvermietungs
St. Pölten
100,00%
2.305.693,91
-2.858,33
2021
1)
Gesellschaft m.b.H.
HBV Beteiligungs-GmbH
St. Pölten
100,00%
104.129,19
-3.718,19
2021
HYPO Officium GmbH
St. Pölten
100,00%
44.591.826,13
2.250.332,50
2021
HYPO Omega Holding GmbH
St. Pölten
100,00%
565.422,42
-4.475,06
2021
Landeskrankenhaus Tulln-
St. Pölten
100,00%
-1.932.900,17
-92.014,22
2021
1)
Immobilienvermietung Gesellschaft m.b.H.
NÖ. HYPO LEASING AGILITAS
St. Pölten
100,00%
200.434,70
91.308,34
2021
1)
Grundstücksvermietung Gesellschaft m.b.H.
NÖ. HYPO LEASING ASTEWOG
St. Pölten
100,00%
81.035,03
-1.935,61
2021
1)
Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
NÖ. HYPO LEASING GERUSIA
St. Pölten
100,00%
395.323,07
337.277,36
2021
1)
Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
NÖ. HYPO LEASING MEATUS
St. Pölten
100,00%
1.508.919,87
46.273,34
2021
1)
Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
NÖ. HYPO LEASING STRUCTOR
St. Pölten
100,00%
711.968,63
606.019,54
2021
1)
Grundstückvermietungs Gesellschaft m.b.H.
Strategic Equity Beteiligungen GmbH
St. Pölten
100,00%
45.397,66
-7.587,49
2021
Adoria Grundstückvermietungs
St. Pölten
51,00%
-438.864,39
94.496,31
2021
1)
Gesellschaft m.b.H.
CONATUS Grundstückvermietungs
St. Pölten
51,00%
-2.306.181,50
240.414,53
2021
1)
Gesellschaft m.b.H.
FORIS Grundstückvermietungs
St. Pölten
51,00%
-4.433.669,59
79.299,03
2021
1)
Gesellschaft m.b.H.
LITUS Grundstückvermietungs
St. Pölten
51,00%
-10.241.967,95
-538.223,74
2021
1)
Gesellschaft m.b.H.
CULINA Grundstückvermietungs
St. Pölten
50,00%
21.715,71
-7.639,32
2021
1)
Gesellschaft m.b.H.
FACILITAS Grundstückvermietungs
St. Pölten
50,00%
-235.158,79
93.591,53
2021
1)
Gesellschaft m.b.H.
TRABITUS Grundstückvermietungs
Wien
50,00%
-81.591,68
146.114,58
2021
1)
Gesellschaft m.b.H.
Niederösterreichische Vorsorgekasse AG
St. Pölten
49,00%
11.368.852,37
2.004.757,17
2021
EWU Wohnbau Unternehmensbeteiligungs-GmbH
St. Pölten
48,00%
7.694.312,44
271.783,92
2021
HYPO NOE Versicherungsservice GmbH
St. Pölten
48,00%
204.635,32
-97.921,93
2021
WEITERE INFORMATIONEN | 2 ANLAGE 2 ZUM ANHANG
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Quirinal Grundstücksverwaltungs
Wien
33,33%
46.340,81
4.397,06
2021
Gesellschaft m.b.H.
NÖ-KL Kommunalgebäudeleasing
Wien
33,30%
-160.986,03
79.798,14
2021
Gesellschaft m.b.H.
Gemdat Niederösterreichische Gemeinde-
Korneuburg
32,50%
8.917.797,80
2.573.108,96
2021
Datenservice Gesellschaft m.b.H.
Psychosoziales Zentrum Schiltern
Langenlois-
Schiltern
26,67%
1.010.386,64
-105.914,92
2021
Gesellschaft m.b.H.
Hypo-Bildung GmbH
Wien
13,00%
438.204,54
51.835,70
2021
Hypo-Banken-Holding Gesellschaft m.b.H.
Wien
12,50%
260.348,09
-21.744,36
2021
Hypo-Wohnbaubank Aktiengesellschaft
Wien
12,50%
5.668.561,38
11.550,56
2021
HP IT-Solutions GmbH
Innsbruck
7,14%
157.000,08
60,17
2021
NÖ Bürgschaften und Beteiligungen GmbH
Wien
5,82%
23.180.756,31
415.633,78
2021
ARZ Hypo-Holding GmbH
Innsbruck
0,30%
346.259,41
79,20
2021
Einlagensicherung AUSTRIA Ges.m.b.H.
Wien
0,19%
515.000,00
-
2021
1) inkl. indirekter Anteile von Töchtern
WEITERE INFORMATIONEN | 3 ERKLÄRUNG DER GESETZLICHEN VERTRETER
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
3 ERKLÄRUNG DER GESETZLICHEN
VERTRETER
Wir bestätigen nach bestem Wissen, dass der im Einklang mit den maßgebenden Rechnungslegungsstandards
aufgestellte Jahresabschluss der Muttergesellschaft HYPO NOE Landesbank für Niederösterreich und Wien AG ein
möglichst getreues Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage des Unternehmens vermittelt, dass der Lagebericht
den Geschäftsverlauf, das Geschäftsergebnis und die Lage des Unternehmens so darstellt, dass ein möglichst getreues
Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage entsteht und die wesentlichen Risiken und Ungewissheiten beschreibt,
denen das Unternehmen ausgesetzt ist.
St. Pölten, am 22. Februar 2023
Der Vorstand
DI Wolfgang Viehauser, MSc
MMag. Dr. Udo Birkner, MBA (LBS)
Vorstand Markt und Sprecher des Vorstandes
Vorstand Marktfolge
WEITERE INFORMATIONEN | 4 BESTÄTIGUNGSVERMERK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
4 BESTÄTIGUNGSVERMERK
Bericht zum Jahresabschluss
Prüfungsurteil
Wir haben den Jahresabschluss der HYPO NOE Landesbank für Niederösterreich und Wien AG, Sankt Pölten,
bestehend aus der Bilanz zum 31. Dezember 2022, der Gewinn- und Verlustrechnung für das an diesem Stichtag
endende Geschäftsjahr und dem Anhang, geprüft.
Nach unserer Beurteilung entspricht der Jahresabschluss den gesetzlichen Vorschriften und vermittelt ein möglichst
getreues Bild der Vermögens- und Finanzlage zum 31. Dezember 2022 sowie der Ertragslage der Gesellschaft für das
an diesem Stichtag endende Geschäftsjahr in Übereinstimmung mit den österreichischen unternehmens- und
bankrechtlichen Vorschriften.
Grundlage für das Prüfungsurteil
Wir haben unsere Abschlussprüfung in Übereinstimmung mit der EU-Verordnung Nr 537/2014 (im Folgenden AP-VO)
und mit den österreichischen Grundsätzen ordnungsgemäßer Abschlussprüfung durchgeführt. Diese Grundsätze
erfordern die Anwendung der International Standards on Auditing (ISA). Unsere Verantwortlichkeiten nach diesen
Vorschriften und Standards sind im Abschnitt "Verantwortlichkeiten des Abschlussprüfers für die Prüfung des
Jahresabschlusses" unseres Bestätigungsvermerks weitergehend beschrieben. Wir sind von der Gesellschaft
unabhängig in Übereinstimmung mit den österreichischen unternehmens-, bank- und berufsrechtlichen Vorschriften und
wir haben unsere sonstigen beruflichen Pflichten in Übereinstimmung mit diesen Anforderungen erfüllt. Wir sind der
Auffassung, dass die von uns erlangten Prüfungsnachweise bis zum Datum dieses Bestätigungsvermerkes ausreichend
und geeignet sind, um als Grundlage für unser Prüfungsurteil zu diesem Datum zu dienen.
Besonders wichtige Prüfungssachverhalte
Besonders wichtige Prüfungssachverhalte sind solche Sachverhalte, die nach unserem pflichtgemäßen Ermessen am
bedeutsamsten für unsere Prüfung des Jahresabschlusses des Geschäftsjahres waren. Diese Sachverhalte wurden im
Zusammenhang mit unserer Prüfung des Jahresabschlusses als Ganzes und bei der Bildung unseres Prüfungsurteils
hierzu berücksichtigt und wir geben kein gesondertes Prüfungsurteil zu diesen Sachverhalten ab.
Werthaltigkeit der Forderungen an Kunden
Der Vorstand erläutert die Vorgehensweise für die Bildung von Wertberichtigungen im Anhang im Abschnitt
Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden.
Das Risiko für den Abschluss
Die Forderungen an Kunden werden in der Bilanz nach Abzug von Wertberichtigungen mit einem Betrag von
11,5 Mrd EUR ausgewiesen.
Im Rahmen der Überwachung der Forderungen an Kunden wird überprüft, ob Wertberichtigungen für
Forderungsausfälle zu bilden sind. Dies beinhaltet auch die Einschätzung, ob Kunden die vertraglich vereinbarten
Rückflüsse in voller Höhe leisten können.
Die Berechnung der Einzelwertberichtigungen für ausgefallene, individuell bedeutsame Forderungen an Kunden basiert
auf einem szenariogewichteten Expected-Cashflow-Verfahren. Die Auswahl und die Gewichtung der Szenarien richtet
sich dabei grundsätzlich nach dem aktuellen Betreibungsfortschritt des Kunden.
Für ausgefallene, individuell nicht bedeutsame Forderungen an Kunden führt die Bank eine Berechnung der
Wertberichtigung auf Basis statistisch ermittelter Parameter durch. Die Berechnung dieser Wertberichtigungen erfolgt
unter Berücksichtigung der vorhandenen Sicherheiten.
WEITERE INFORMATIONEN | 4 BESTÄTIGUNGSVERMERK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Bei nicht ausgefallenen Forderungen an Kunden wird für den erwarteten Kreditverlust ("expected credit loss", "ECL")
ebenfalls eine Wertberichtigung gemäß IFRS 9 gebildet. Dabei wird grundsätzlich der 12 Monats-ECL (Stufe 1)
verwendet. Bei einer signifikanten Erhöhung des Kreditrisikos (Stufe 2) wird der ECL auf Basis der Gesamtlaufzeit
berechnet. Bei der Ermittlung des ECL sind Schätzungen und Annahmen erforderlich. Diese umfassen ratingbasierte
Ausfallswahrscheinlichkeiten und Verlustquoten, die gegenwartsbezogene und zukunftsgerichtete Informationen sowie
Stufentransfers berücksichtigen. Die Bank hat eine Analyse zur angemessenen Berücksichtigung der aktuellen
makroökonomischen Entwicklungen auf die zukünftige Geschäftstätigkeit der Kreditnehmer durchgeführt. Auf Basis
dieser Analysen wurde für ausgewählte Kreditnehmer eine individuelle Anpassung ("Management Overlay") der
Ausfallswahrscheinlichkeiten durchgeführt und ein Transfer der Kunden in Stufe 2 vorgenommen.
Das Risiko für den Abschluss ergibt sich daraus, dass die Ermittlung der Wertberichtigungen für nicht landesgarantierte
Forderungen an Kunden in bedeutendem Ausmaß auf Annahmen und Schätzungen basiert, aus denen sich
Ermessensspielräume und Schätzunsicherheiten in Bezug auf die Höhe der Wertberichtigungen ergeben.
Unsere Vorgehensweise in der Prüfung
Bei der Prüfung der Werthaltigkeit der nicht landesgarantierten Forderungen an Kunden haben wir folgende wesentliche
Prüfungshandlungen durchgeführt:
-
Wir haben die bestehende Dokumentation der Prozesse zur Überwachung und Bildung von
Wertberichtigungen im Bereich Forderungen an Kunden analysiert und beurteilt, ob die darin beschriebenen
Vorgehensweisen geeignet sind, Ausfälle zu identifizieren und die Wertberichtigungen angemessen zu
ermitteln. Darüber hinaus haben wir ausgewählte Schlüsselkontrollen, die für uns im Rahmen der
Abschlussprüfung relevant sind, erhoben und deren Ausgestaltung und Implementierung beurteilt. Weiters
haben wir diese Kontrollen in Stichproben auf deren Effektivität getestet.
-
Wir haben auf Basis einer Stichprobe untersucht, ob Indikatoren für Ausfälle bestehen. Die Auswahl der
Stichprobe erfolgte sowohl zufallsorientiert als auch risikoorientiert unter besonderer Berücksichtigung von
Ratingstufen und Ratingveränderungen.
-
Bei Ausfällen von individuell bedeutsamen Forderungen an Kunden wurde in Stichproben beurteilt, ob die
getroffenen Einschätzungen hinsichtlich der Höhe und des Zeitpunktes der zukünftigen Zahlungsströme
angemessen sind.
-
Bei individuell nicht bedeutsamen ausgefallenen und nicht ausgefallenen Forderungen an Kunden, bei denen
die Wertberichtigung gebildet werden, haben wir die Methodendokumentation der Bank auf Konsistenz mit den
Vorgaben des IFRS 9 analysiert. Weiters haben wir unter Berücksichtigung bankinterner Validierungen die
Modelle und deren mathematische Funktionsweisen sowie die darin verwendeten Parameter dahingehend
überprüft, ob diese geeignet sind, Wertberichtigungen in angemessener Höhe zu ermitteln.
-
Wir haben auf Basis der von der Bank durchgeführten Analyse die Herleitung und die Begründung für den
vorgenommenen manuellen Stufentransfer nachvollzogen.
-
Wir haben die von der Bank durchgeführte Analyse über die Auswirkung aktueller makroökonomischer
Entwicklungen auf ausgewählte Kreditnehmer nachvollzogen und die Begründung sowie Angemessenheit des
daraus abgeleiteten manuellen Stufentransfer überprüft.
-
Die rechnerische Richtigkeit der Wertberichtigungen haben wir mittels einer Näherungsrechnung in Testfällen
nachvollzogen.
-
Im Rahmen unserer Prüfungshandlungen haben wir unsere Finanzmathematiker als Spezialisten
eingebunden.
WEITERE INFORMATIONEN | 4 BESTÄTIGUNGSVERMERK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Sonstiger Sachverhalt
Der Jahresabschluss der HYPO NOE Landesbank für Niederösterreich und Wien AG für das am 31. Dezember 2021
endende Geschäftsjahr wurde von einem anderen Abschlussprüfer geprüft, der am 23. Februar 2022 ein
uneingeschränktes Prüfungsurteil zu diesem Abschluss abgegeben hat.
Sonstige Informationen
Die gesetzlichen Vertreter sind für die sonstigen Informationen verantwortlich. Die sonstigen Informationen umfassen
alle Informationen im Geschäftsbericht, ausgenommen den Jahresabschluss, den Lagebericht und den
Bestätigungsvermerk.
Unser Prüfungsurteil zum Jahresabschluss erstreckt sich nicht auf diese sonstigen Informationen, und wir geben keine
Art der Zusicherung darauf.
Im Zusammenhang mit unserer Prüfung des Jahresabschlusses haben wir die Verantwortlichkeit, diese sonstigen
Informationen zu lesen und dabei zu würdigen, ob die sonstigen Informationen wesentliche Unstimmigkeiten zum
Jahresabschluss oder unseren bei der Abschlussprüfung erlangten Kenntnissen aufweisen oder anderweitig falsch
dargestellt erscheinen.
Falls wir auf der Grundlage der von uns zu den vor dem Datum des Bestätigungsvermerks des Abschlussprüfers
erlangten sonstigen Informationen durchgeführten Arbeiten den Schluss ziehen, dass eine wesentliche falsche
Darstellung dieser sonstigen Informationen vorliegt, sind wir verpflichtet, über diese Tatsache zu berichten. Wir haben in
diesem Zusammenhang nichts zu berichten.
Verantwortlichkeiten der gesetzlichen Vertreter und des Prüfungsausschusses
für
den Jahresabschluss
Die gesetzlichen Vertreter sind verantwortlich für die Aufstellung des Jahresabschlusses und dafür, dass dieser in
Übereinstimmung mit den österreichischen unternehmens- und bankrechtlichen Vorschriften ein möglichst getreues Bild
der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage der Gesellschaft vermittelt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter
verantwortlich für die internen Kontrollen, die sie als notwendig erachten, um die Aufstellung eines Jahresabschlusses
zu ermöglichen, der frei von wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen oder Irrtümern ist.
Bei der Aufstellung des Jahresabschlusses sind die gesetzlichen Vertreter dafür verantwortlich, die Fähigkeit der
Gesellschaft zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu beurteilen, Sachverhalte im Zusammenhang mit der
Fortführung der Unternehmenstätigkeit – sofern einschlägig – anzugeben, sowie dafür, den
Rechnungslegungsgrundsatz der Fortführung der Unternehmenstätigkeit anzuwenden, es sei denn, die gesetzlichen
Vertreter beabsichtigen, entweder die Gesellschaft zu liquidieren oder die Unternehmenstätigkeit einzustellen oder
haben keine realistische Alternative dazu.
Der Prüfungsausschuss ist verantwortlich für die Überwachung des Rechnungslegungsprozesses der Gesellschaft.
Verantwortlichkeiten des Abschlussprüfers für die Prüfung des
Jahresabschlusses
Unsere Ziele sind hinreichende Sicherheit darüber zu erlangen, ob der Jahresabschluss als Ganzes frei von
wesentlichen falschen Darstellungen aufgrund von dolosen Handlungen oder Irrtümern ist und einen
Bestätigungsvermerk zu erteilen, der unser Prüfungsurteil beinhaltet. Hinreichende Sicherheit ist ein hohes Maß an
Sicherheit, aber keine Garantie dafür, dass eine in Übereinstimmung mit der AP-VO und mit den österreichischen
Grundsätzen ordnungsgemäßer Abschlussprüfung, die die Anwendung der ISA erfordern, durchgeführte
Abschlussprüfung eine wesentliche falsche Darstellung, falls eine solche vorliegt, stets aufdeckt. Falsche Darstellungen
können aus dolosen Handlungen oder Irrtümern resultieren und werden als wesentlich angesehen, wenn von ihnen
einzeln oder insgesamt vernünftigerweise erwartet werden könnte, dass sie die auf der Grundlage dieses
Jahresabschlusses getroffenen wirtschaftlichen Entscheidungen von Nutzern beeinflussen.
WEITERE INFORMATIONEN | 4 BESTÄTIGUNGSVERMERK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Als Teil einer Abschlussprüfung in Übereinstimmung mit der AP-VO und mit den österreichischen Grundsätzen
ordnungsgemäßer Abschlussprüfung, die die Anwendung der ISA erfordern, üben wir während der gesamten
Abschlussprüfung pflichtgemäßes Ermessen aus und bewahren eine kritische Grundhaltung.
Darüber hinaus gilt:
-
Wir identifizieren und beurteilen die Risiken wesentlicher falscher Darstellungen aufgrund von dolosen
Handlungen oder Irrtümern im Abschluss, planen Prüfungshandlungen als Reaktion auf diese Risiken, führen
sie durch und erlangen Prüfungsnachweise, die ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unser
Prüfungsurteil zu dienen. Das Risiko, dass aus dolosen Handlungen resultierende wesentliche falsche
Darstellungen nicht aufgedeckt werden, ist höher als ein aus Irrtümern resultierendes, da dolose Handlungen
kollusives Zusammenwirken, Fälschungen, beabsichtigte Unvollständigkeiten, irreführende Darstellungen oder
das Außerkraftsetzen interner Kontrollen beinhalten können.
-
Wir gewinnen ein Verständnis von dem für die Abschlussprüfung relevanten internen Kontrollsystem, um
Prüfungshandlungen zu planen, die unter den gegebenen Umständen angemessen sind, jedoch nicht mit dem
Ziel, ein Prüfungsurteil zur Wirksamkeit des internen Kontrollsystems der Gesellschaft abzugeben.
-
Wir beurteilen die Angemessenheit der von den gesetzlichen Vertretern angewandten
Rechnungslegungsmethoden sowie die Vertretbarkeit der von den gesetzlichen Vertretern dargestellten
geschätzten Werte in der Rechnungslegung und damit zusammenhängende Angaben.
-
Wir ziehen Schlussfolgerungen über die Angemessenheit der Anwendung des Rechnungslegungsgrundsatzes
der Fortführung der Unternehmenstätigkeit durch die gesetzlichen Vertreter sowie, auf der Grundlage der
erlangten Prüfungsnachweise, ob eine wesentliche Unsicherheit im Zusammenhang mit Ereignissen oder
Gegebenheiten besteht, die erhebliche Zweifel an der Fähigkeit der Gesellschaft zur Fortführung der
Unternehmenstätigkeit aufwerfen können. Falls wir die Schlussfolgerung ziehen, dass eine wesentliche
Unsicherheit besteht, sind wir verpflichtet, in unserem Bestätigungsvermerk auf die dazugehörigen Angaben
im Jahresabschluss aufmerksam zu machen oder, falls diese Angaben unangemessen sind, unser
Prüfungsurteil zu modifizieren. Wir ziehen unsere Schlussfolgerungen auf der Grundlage der bis zum Datum
unseres Bestätigungsvermerks erlangten Prüfungsnachweise. Zukünftige Ereignisse oder Gegebenheiten
können jedoch die Abkehr der Gesellschaft von der Fortführung der Unternehmenstätigkeit zur Folge haben.
-
Wir beurteilen die Gesamtdarstellung, den Aufbau und den Inhalt des Jahresabschlusses einschließlich
der Angaben sowie ob der Jahresabschluss die zugrunde liegenden Geschäftsvorfälle und Ereignisse in
einer Weise wiedergibt, dass ein möglichst getreues Bild erreicht wird.
-
Wir tauschen uns mit dem Prüfungsausschuss unter anderem über den geplanten Umfang und die geplante
zeitliche Einteilung der Abschlussprüfung sowie über bedeutsame Prüfungsfeststellungen, einschließlich
etwaiger bedeutsamer Mängel im internen Kontrollsystem, die wir während unserer Abschlussprüfung
erkennen, aus.
-
Wir geben dem Prüfungsausschuss auch eine Erklärung ab, dass wir die relevanten beruflichen
Verhaltensanforderungen zur Unabhängigkeit eingehalten haben und uns mit ihm über alle Beziehungen und
sonstigen Sachverhalte austauschen, von denen vernünftigerweise angenommen werden kann, dass sie sich
auf unsere Unabhängigkeit und – sofern einschlägig – damit zusammenhängende Schutzmaßnahmen
auswirken.
-
Wir bestimmen von den Sachverhalten, über die wir uns mit dem Prüfungsausschuss ausgetauscht haben,
diejenigen Sachverhalte, die am bedeutsamsten für die Prüfung des Jahresabschlusses des Geschäftsjahres
waren und daher die besonders wichtigen Prüfungssachverhalte sind. Wir beschreiben diese Sachverhalte in
unserem Bestätigungsvermerk, es sei denn, Gesetze oder andere Rechtsvorschriften schließen die öffentliche
Angabe des Sachverhalts aus oder wir bestimmen in äußerst seltenen Fällen, dass ein Sachverhalt nicht in
unserem Bestätigungsvermerk mitgeteilt werden sollte, weil vernünftigerweise erwartet wird, dass die
negativen Folgen einer solchen Mitteilung deren Vorteile für das öffentliche Interesse übersteigen würden.
WEITERE INFORMATIONEN | 4 BESTÄTIGUNGSVERMERK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Sonstige gesetzliche und andere rechtliche Anforderungen
Bericht zum Lagebericht
Der Lagebericht ist aufgrund der österreichischen unternehmensrechtlichen Vorschriften darauf zu prüfen, ob er mit dem
Jahresabschluss in Einklang steht und ob er nach den geltenden rechtlichen Anforderungen aufgestellt wurde.
Zu der im Lagebericht enthaltenen nichtfinanziellen Erklärung ist es unsere Verantwortlichkeit zu prüfen, ob sie
aufgestellt wurde, sie zu lesen und dabei zu würdigen, ob diese sonstigen Informationen wesentliche Unstimmigkeiten
zum Jahresabschluss oder unseren bei der Abschlussprüfung erlangten Kenntnissen aufweisen oder anderweitig
wesentlich falsch dargestellt erscheinen.
Die gesetzlichen Vertreter sind verantwortlich für die Aufstellung des Lageberichts in Übereinstimmung mit den
österreichischen unternehmensrechtlichen Vorschriften.
Wir haben unsere Prüfung in Übereinstimmung mit den Berufsgrundsätzen zur Prüfung des Lageberichts durchgeführt.
Urteil
Nach unserer Beurteilung ist der Lagebericht nach den geltenden rechtlichen Anforderungen aufgestellt worden, enthält
die nach § 243a UGB zutreffenden Angaben, und steht in Einklang mit dem Jahresabschluss.
Erklärung
Angesichts der bei der Prüfung des Jahresabschlusses gewonnenen Erkenntnisse und des gewonnenen
Verständnisses über die Gesellschaft und ihr Umfeld haben wir keine wesentlichen fehlerhaften Angaben im Lagebericht
festgestellt.
Zusätzliche Angaben nach Artikel 10 AP-VO
Wir wurden von der Hauptversammlung am 5. März 2021 als Abschlussprüfer gewählt und am 5. März 2021 vom
Aufsichtsrat mit der Abschlussprüfung der Gesellschaft für das am 31. Dezember 2022 endende Geschäftsjahr
beauftragt.
Am 4. März 2022 wurden wir für das am 31. Dezember 2023 endende Geschäftsjahr gewählt und am 4. März 2022 vom
Aufsichtsrat mit der Abschlussprüfung beauftragt.
Wir sind seit dem Jahresabschluss zum 31. Dezember 2022 Abschlussprüfer der Gesellschaft.
Wir erklären, dass das Prüfungsurteil im Abschnitt "Bericht zum Jahresabschluss" mit dem zusätzlichen Bericht an den
Prüfungsausschuss nach Artikel 11 der AP-VO in Einklang steht.
Wir erklären, dass wir keine verbotenen Nichtprüfungsleistungen (Artikel 5 Abs 1 der AP-VO) erbracht haben und dass
wir bei der Durchführung der Abschlussprüfung unsere Unabhängigkeit von der geprüften Gesellschaft gewahrt haben.
WEITERE INFORMATIONEN | 4 BESTÄTIGUNGSVERMERK
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
Auftragsverantwortlicher Wirtschaftsprüfer
Der für die Abschlussprüfung auftragsverantwortliche Wirtschaftsprüfer ist Herr Mag. Bernhard Mechtler.
Wien, 22.Februar 2023
KPMG Austria GmbH
Wirtschaftsprüfungs- und Steuerberatungsgesellschaft
qualifiziert elektronisch signiert:
Mag. Bernhard Mechtler
Wirtschaftsprüfer
WEITERE INFORMATIONEN | 5 BERICHT DES AUFSICHTSRATES
JAHRESFINANZBERICHT ZUM 31.12.2022
5 BERICHT DES AUFSICHTSRATES
Der Aufsichtsrat setzte sich im Geschäftsjahr 2022 aus Prof. Dr. Günther Ofner, Dr. Michael Lentsch, Mag. Birgit Kuras,
Peter Böhm, Mag. Sabina Fitz-Becha, Rainer Gutleder, Franz Gyöngyösi, Mag. Claudia Mikes, Ing. Johann Penz, Mag.
Ulrike Prommer, Mag. Karl Schlögl und Dr. Hubert Schultes zusammen. Die Kapitalvertreter wurden in der
Hauptversammlung am 3. März 2020 bis zur Beendigung der Hauptversammlung, die über die Entlastung für das
Geschäftsjahr 2024 beschließt, gewählt.
Im Jahr 2022 fanden fünf Aufsichtsratssitzungen, vier Kreditausschuss- und Prüfungsausschusssitzungen, zwei
Sitzungen des Risikoausschusses sowie jeweils eine Sitzung des Nominierungs- und Vergütungsausschusses statt. Alle
Sitzungen wurden gemäß den gesetzlichen und satzungsmäßigen Vorschriften ordnungsgemäß abgehalten. Über die
wesentlichen Inhalte in den Ausschüssen wurde der Aufsichtsrat laufend vom jeweiligen Vorsitzenden informiert.
Der Aufsichtsrat und seine Ausschüsse überwachten im Zuge ihrer Tätigkeiten die Geschäftsentwicklung der Bank
umfassend. War im Jahr 2021 noch die COVID-19 Krise eines der bedeutendsten makroökonomischen Ereignisse, ist
man in der aktuellen Berichtsperiode neben den Folgen durch COVID-19 vor allem mit prägenden makroökonomischen
Entwicklungen im Zusammenhang mit dem Krieg in der Ukraine konfrontiert gewesen. Aufgrund dieser Begebenheiten
wurden im Geschäftsjahr 2022 Inflation, Preisanstieg, Lieferengpässe, Zinsanstieg und die Gefahr einer Lohn-
Preisspirale als maßgebliche Risikotreiber identifiziert und im Risikomanagement ein verstärkter Fokus auf diese
Einflussfaktoren und deren Auswirkungen auf die wirtschaftlichen Entwicklungen gelegt, um einen reibungslosen
Bankbetrieb sicherzustellen. Dabei wurden etwa Berichte der Risikomanagementabteilungen zur Bewertung der
Risikolage beigezogen.
Der Aufsichtsrat hat daher im Jahr 2022 die ihm nach Gesetz und Satzung obliegenden Aufgaben wahrgenommen und
wurde vom Vorstand über den Gang der Geschäfte und die Lage der Bank regelmäßig informiert.
Die Buchführung, der
Jahresabschluss 2022 und der Lagebericht
der HYPO NOE Landesbank für Niederösterreich
und Wien AG, soweit er den Jahresabschluss erläutert, wurde durch die zum Abschlussprüfer bestellte KPMG Austria
GmbH Wirtschaftsprüfungs- und Steuerberatungsgesellschaft geprüft. Die Prüfung hat zu keinen Beanstandungen
Anlass gegeben, den gesetzlichen Vorschriften wurde voll entsprochen, weshalb der uneingeschränkte
Bestätigungsvermerk erteilt wurde.
Der Prüfungsausschuss hat sich unter Anwesenheit und mithilfe der Unterstützung der Abschlussprüfer eingehend mit
dem Prüfbericht des Abschlussprüfers, dem Jahresabschluss 2022 und Lagebericht auseinandergesetzt und für die
Feststellung durch den Aufsichtsrat vorbereitet. Aufgrund seiner Prüfung gelangte der Prüfungsausschuss zu dem
Ergebnis, die Feststellung des geprüften Jahresabschusses dem Aufsichtsrat zu empfehlen.
Der Aufsichtsrat hat sich der Empfehlung des Prüfungsausschusses und dem Ergebnis des Abschlussprüfers in der
Aufsichtsratssitzung, an der ebenfalls Vertreter der Prüfgesellschaft anwesend waren, angeschlossen. Der Aufsichtsrat
erklärte sich mit dem vom Vorstand vorgelegten Jahresabschluss zum 31.12.2022 samt Lagebericht einschließlich
Gewinnverwendungsvorschlag einverstanden und billigte den Jahresabschluss 2022, der damit gemäß § 96 Abs. 4
Aktiengesetz festgestellt ist.
St. Pölten, am 02. März 2023
Der Aufsichtsrat
Prof. Dr. Günther Ofner
Vorsitzender
ABKÜRZUNGSVERZEICHNIS
ABGB Allgemeines bürgerliches Gesetzbuch
Abs. Absatz
AC Amortised Cost
AG Aktiengesellschaft
ALM Asset Liability Management
AR Aufsichtsrat
Art. Artikel
BaSAG Bundesgesetz über die Sanierung und Abwicklung von Banken
BCBS Basel Committee on Banking Supervision
BCM Business Continuity Management
bps Basispunkte
bspw. beispielsweise
BWG Bankwesengesetz
bzw. beziehungsweise
CCF Credit Conversion Factor
CDS Credit Default Swaps
CEE Central and Eastern Europe
CHF Schweizer Franken
COREP Common Reporting
CRD Capital Requirements Directive
CRR Capital Requirements Regulation
CSA Credit Support Annex
CSC Current Service Cost
CTM Critical Terms Match
CVA Credit Valuation Adjustment
DBO Defined Benefit Obligation
DCF. Discounted Cash-Flow Methode
DelVO Delegierte Verordnung
d. h. das heißt
DVA Debt Valuation Adjustment
EAD Exposure at Default
EAR Exposure at Risk
EBA European Banking Authority
ECF Expected Cashflow
ECL Expected Credit Loss
EDV elektronische Datenverarbeitung
EIR Effective Interest Rate
ESG. Environmental Social Governance
ESRB European Systemic Risk Board
EU Europäische Union
EUR Euro
EURIBOR Euro InterBank Offered Rate
EWU EWU Wohnbau Unternehmensbeteiligungs-GmbH
exkl. exklusiv
EZB Europäische Zentralbank
E/A-Rechnung Einnahmen/Ausgaben-Rechnung
ff. fortfolgend
FI Finanzinstitut
FMA Finanzmarktaufsicht
FN Firmenbuchnummer
FV Fair Value
FVO Fair Value Option
FVOCI Fair Value Through Other Comprehensive Income
FVTPL Fair Value Through Profit or Loss
FX Foreign Exchange
gem. gemäß
GmbH Gesellschaft mit beschränkter Haftung
GPP Generelle Vorabgabegenehmigung
GuV Gewinn und Verlust
HETA HETA ASSET RESOLUTION AG
HFT Held for Trading
HQLA High Quality Liquid Assets
HTM Held to Maturity
HVS HYPO NOE Versicherungsservice GmbH
IAS International Accounting Standards
IBOR Interbank Offered Rate
ICAAP Internal Capital Adequacy Assessment Process
IFRA Integrierte Finanz- und Risikoarchitektur
IFRIC International Financial Reporting Interpretations Committee
IFRS International Financial Reporting Standards
iHv. in der Höhe von
ILO International Labor Organisation
INT Interest Cost
inkl. inklusive
IKS Internes Kontrollsystem
IPRE Income Producing Real Estates
IRB Internal Ratings Based
ISDA International Swaps and Derivatives Association
ISO International Organization for Standardization
IT Informationstechnik
iVm in Verbindung mit
iZm im Zusammenhang mit
k.A …………………….kein Angabe
KFZ Kraftfahrzeug
KI Kreditinstitute
KMU Kleine und mittlere Unternehmen
KWh Kilowattstunde
LAC Liabilities at Cost
LAR Loans and Receivables
LCR Liquidity Coverage Ratio
LGD Loss Given Default
LIBOR London Interbank Offered Rate
lit. litera
MEUR Millionen Euro
Mio. Millionen
Mrd. Milliarden
MREL Minimum Requirement for Own Funds and Eligible Liabilities
MWh Megawattstunde
n/a nicht anwendbar
NACE Nomenklatur der Wirtschaftstätigkeiten
NBWRL Neubewertungsrücklage
Nr. Nummer
NID NOE Immobilien Development AG
NÖ Niederösterreich
NPL Non Performing Loans
NSFR Net Stable Funding Ratio
OCI Other Comprehensive Income
OCR Overall Capital Requirements
OGH Oberster Gerichtshof
OeNB Oesterreichische Nationalbank
OIS Overnight Index Swap
OLS Ordinary Least Squares
ÖNACE Österreichische Nomenklatur der Wirtschaftstätigkeiten
OpRisk Operationelles Risiko
OTC Over the Counter
p. a. per annum
PCAF Partnership for Carbon Accounting Financials
PD Probability of Default
PiT Point in Time
POCI Purchased or Originated Credit Impaired
rd. Rund
RDP Risikodeckungspotenzial
RICO Risk Management Committee
ROE Return on Equity
RWA Risk Weighted Assets
SFR Stable Funding Ratio
SGF Strategisches Geschäftsfeld
SIC Standing Interpretations Committee
SPPI Solely Payments of Principle and Interest
SREP Supervisory Review and Evaluation Process
StabAbgG Stabilitätsabgabegesetz
S&P Standard & Poor’s
TEUR Tausend Euro
TiGital Accenture TiGital GmbH
TLTRO targeted longer-term refinancing options
TSCR Total SREP Capital Requirements
Tsd. Tausend
TTC Through the Cycle
u. a. unter anderem
u. a. m. und andere mehr
UGB Unternehmensgesetzbuch
UNO United Nations Organisation
usw. und so weiter
UTP Unlikely to pay
u. v. m. und viel mehr
UZ Umweltzeichen
VaR Value at Risk
v. a. vor allem
VO Verordnung
WAG Wertpapieraufsichtsgesetz
WEG Wohnungseigentumsgesetz
WIFO Österreichisches Institut für Wirtschaftsforschung
z. B. zum Beispiel
IMPRESSUM
Herausgeber, Medieninhaber:
HYPO NOE Landesbank für Niederösterreich und Wien AG, 3100 St. Pölten, Hypogasse 1
Redaktion:
HYPO NOE Landesbank für Niederösterreich und Wien AG
Redaktionsschluss:
22. Februar 2023
Herstellungsort:
Internet:
www.hyponoe.at
Produktion:
hausintern produziert mit Redaktionssystem Certent CDM
Druck:
HYPO NOE Landesbank für Niederösterreich und Wien AG
Der Bericht ist auch auf Englisch erhältlich.
Anfragen an landesbank@hyponoe.at
Internet:
www.hyponoe.at
Investor Relations:
invorstorrelations@hyponoe.at
Telefon:
+43 5 90 910 - 0
Deckblatt und Zwischenblätter:
Robert Herbst (Carnuntum)
Wichtige Hinweise:
Dieser Geschäftsbericht wurde mit der größtmöglichen Sorgfalt erstellt. Übermittlungs-, Satz- und Druckfehler können dennoch nicht ausgeschlossen werden.
In Summen- und Prozentdarstellungen können geringfügige rundungsbedingte Rechnungsdifferenzen auftreten.
Die im Geschäftsbericht enthaltenen Prognosen und zukunftsgerichteten Angaben basieren auf gegenwärtigen Einschätzungen und den uns zum Zeitpunkt
der Erstellung vorliegenden Informationen. Sie stellen keine Zusicherung für den Eintritt der in den Prognosen und zukunftsgerichteten Angaben
ausgedrückten Ergebnisse dar, sondern unterliegen Risiken und Faktoren, die zu materiellen Abweichungen in den tatsächlichen Ergebnissen führen
können. Wir sind nicht verpflichtet, Prognosen und zukunftsgerichtete Angaben zu aktualisieren.
Die deutsche Version des Geschäftsberichts ist die authentische Fassung. Die englische Version ist eine Übersetzung des deutschen Geschäftsberichts. Die
Veröffentlichung im einheitlichen europäischen elektronischen Format (ESEF) entspricht der offiziellen Version.
Dieser Bericht stellt weder eine Kauf- oder Verkaufsempfehlung noch ein Angebot zum Kauf oder zur Zeichnung von Wertpapieren oder eine Aufforderung
zur Abgabe eines Angebots zum Kauf von Wertpapieren dar. Die HYPO NOE Landesbank für Niederösterreich und Wien AG haftet in keinem Fall für
Verluste oder Schäden gleich welcher Art, die durch oder im Zusammenhang mit der Benutzung dieses Berichts entstehen können.